סקובי-דו על הגובה
עלילה

באטלנטיק סיטי, איש זאב פורץ לחנות תכשיטים, וגונב שרשרת אודם ועקב זאת מעוררת אזעקה. היצור הפחיד את המאבטח, ואז הגיעו שני שוטרים. הצמד ניסה לעצור את הגנב השעיר, אך זה היה מהיר מדי עבורם, איש הזאב נמלט אל הגבעות הסמוכות, שם הוא השקיף על הקרקס.
כאשר סקובי-דו וחבורתו נוסעים לאטלנטיק סיטי לחופשה, פרד מגלה שקרקס ברנקוזי נמצא בעיר, והוא לוקח את החבורה בהתלהבות ללכת לראות אותה. כאשר הם מגיעים לשם, הם מגלים שהקרקס לא נפתח עד מחר, אולם מחליטים להסתכל מסביב כשהם מבחינים שדלת הכניסה לא נעולה. תוך כדי חיפוש, הם פוגשים אדם הרודף אחר איש זאב שחדר לקרקס. איש הזאב תוקף את החבורה, אך בסופו של דבר נבהל על ידי ולמה, באמצעות זרקור.
האיש מודה לחבורה ומציג את עצמו כמריוס ברנקוזי, המנהיג והבעלים של הקרקס. מריוס ירש את הקרקס מדודו בשנה שעברה ופעל למודרניזציה שלו. הוא מודיע לחבורה שאיש הזאב בו פגשו נמצא בקרקס כבר מספר חודשים, הפחיד רבים מהאמנים שלו וגנב תכשיטים באשר הם. הוא אפילו חושד שאדם הזאב עשוי להיות אחד מהאמנים שלו. ולמה שמה לב שהתקרית הזו מרמזת על מקרה במהלך המאה ה-18 באינגולשטאדט, שבו איש זאב בשם הנס אסף שילוב של תכשיטים שאפשרו לו להפוך לאיש זאב בכל עת. לאחר שהחבורה מספרת למריוס שהם פותרים תעלומות, מריוס שוכר אותם ללכת סמויים בתור אמני קרקס. פרד מקבל עמדת זוטר-עוזר-גיבוי-טרפז, דפני מבצעת הופעת אופנוע, שאגי וסקובי יהיו מאלפי חיות, ולמה מקבלת את מופע השביט האנושי (שם היא נורה מתותח, למורת רוחה).
למחרת בבוקר, מריוס מציג את החבורה עם אמני הקרקס האחרים. שאגי וסקובי חוברים למאלף בעלי חיים בשם ויטני דאבלדיי, שמודיע להם שמריוס מתכנן לחסל את כל מעשי החיות כדי לחדש את הקרקס. הוא טוען שלא הייתה לו בעיה לפרוש, אבל שאגי עדיין מוצא אותו חשוד. ולמה מקבלת תפקיד ככדור תותח אנושי ועובדת עם אדם חזק בשם ארכמבולט. פרד פוגש את אמן הטרפז האחר, אוליבריו, ואת חברתו, לנה. אוליבריו מקנא מיד בפרד כאשר לנה מתחילה לפלרטט איתו. דפני פוגשת את ליצני הקרקס, שמטקו וסיסקו. סיסקו מתקשר רק עם צופר. שמטקו אומר לדפנה שהוא נרתע מהתפקיד הזה בתור ליצן, ואומר שפעם היה שחקן בברית המועצות. לאחר מכן, כששמטקו הולך להביא כיבוד, הוא נחטף על ידי איש הזאב.
מאוחר יותר, הכנופיה עדה לשוד נוסף על ידי איש הזאב ונרדפת על ידי איש זאב שני הלובש את מדיו של שמטקו. החבורה בורחת וחוזרת לקרקס כדי להודיע למריוס. למרות זאת, מריוס מחליט שההצגה חייבת להימשך.
דפני ממלאת את מקומו של שמטקו, בעוד פרד עושה הופעת חבל דק כדי למלא את הזמן. ההופעות הולכות טוב מאוד, במיוחד עבור המעשה של סקובי, אם כי שאגי לוקח קצת קרדיט על ההופעה של סקובי כשהוא אומר לקהל שהוא ה"מאמן" של סקובי. לפני שוולמה יכולה לבצע את המעשה שלה, שני אנשי הזאב תוקפים את שאגי וסקובי. פרד ומריוס מצליחים להפיל עליהם את רשת הביטחון הטרפז, אך אנשי הזאב אינם נמצאים בשום מקום כשהם מחפשים ברשת. למרות המתקפה, המבצעים זוכים למחיאות כפיים גדולות מהקהל, שמאמין שאנשי הזאב היו רק חלק מהמופע.
כשהוא יוצא להפסקת צהריים, שאגי זוכה לשבחים רבים מהמקומיים, מה שבתורו ממשיך לעצבן את סקובי עד כדי כך ששאגי משחד אותו עם מריצה מלאה בחטיפי סקובי כדי למנוע ממנו לפרוש. מריוס מודיע לחבורה שהם יערכו הופעה פרטית עבור וולפוריק וון רודינגסוורארד, זמר מלהקת "וולפסון" ששאגי מעריץ. מאוחר יותר, ולמה מגלה שקרבונדו נקרא גם יהלום שחור, תכשיט שבבעלותו של וולפוריק.
החבורה מתכוננת לתפוס את איש הזאב במהלך ההופעה, אך לפני תחילת ההופעה, ארכמבולט, לנה ומריוס נעדרים. במהלך המופע, אנשי הזאב מופיעים לאחר מעשהו של סקובי, יחד עם שלושה נוספים, כל אחד לובש את בגדיהם של האמנים הנעדרים. אנשי הזאב מצליחים לגנוב את היהלום השחור מוולפריק וממשיכים לרדוף אחרי החבורה. במהלך המרדף, שאגי מוריד פרוות של אחד מאנשי הזאב ומוצא מתחתיו פרווה אדומה, וסקובי שם לב שהכלוב שבו היו הבבונים של דאבלדיי ריק, מה שגורם להם להבין שאנשי הזאב היו רק דאבלדיי והבבונים המאומנים שלו בתחפושת. שאגי משתמש באחת מהפקודות הספרדיות של דאבלדיי כדי לעצור אותם. דאבלדיי מנסה להימלט, אך הוא נרגע ונתפס על ידי ארצ'מבולט, שטוען כי הוא היה קשור בסככת אחסון, אך הצליח לקרוע את החבלים. שם הם מוצאים את שאר האמנים הנעדרים. דאבלדיי, שעדיין מחוסר הכרה, נלקח על ידי המשטרה, אך הם לא מצליחים למצוא אף אחד מהתכשיטים הגנובים.
למחרת, קרקס ברנקוזי אורז ומתכונן לעזוב את אטלנטיק סיטי. מריוס מודה לחבורה בכך שהוא נותן להם כרטיסים חינם לכל אחת מההופעות של קרקס ברנקוזי. ארכמבולט מאחל לוולמה בהצלחה במציאת "היהלום השחור". שמטקו מודיע לדפני שהחליט לעזוב את עבודתו כלצן ולהגשים את חלומו בתיאטרון. עם זאת, לאחר שהרכבת הקרקס מתחילה לצאת, ולמה מתחילה לחשוב שעדיין חסר משהו. ולמה זוכרת שארצ'מבולט שמע לאחרונה שהתכשיט נקרא, לא כ"יהלום שחור", אלא כ"קרבונדו", ומספר שלפני שדאבלדיי נתפס, הוא אמר, "אתה לא תיקח אותנו כל כך בקלות", כלומר היה לו שותף. היא גם שמה לב במהלך ההופעה אמש שהחבלים מסביב לארצ'מבולט לא נשברו, אבל הקצוות נחתכו. היא גם זוכרת שהם מצאו את הספר על אנשי הזאב של אינגולשטאט רק כאשר ארכמבו הפיל אותו מהמדף, מה שמרמז שארצ'מבולט שתל אותו שם. עם הוספת העובדות, החבורה מבינה שארצ'מבולט היה השותף של דאבלדיי.
החבורה רודפת אחרי הרכבת והם רואים את ארכמבו תוקף את מריוס כדי להגיע לקופות. סקובי, שאגי ודפני התכוונו לעלות לרכבת כדי להציל את מריוס, אבל בגלל שסקובי ושאגי התעכבו, דפני לא יכלה להצטרף אליהם. שאגי מתנצל בפני סקובי על כך שלקח קרדיט על מעשיו. השניים מתפייסים ומשחררים את הבבונים כדי לסייע להם בעצירת ארכמבולט, והם מכניעים אותו באמצעות חיצי כדור ההרגעה.
כאשר ארכמבולט נלקח על ידי המשטרה, מריוס מודיע לחבורה שדאבלדיי וארצ'מבולט עבדו עם דודו במשך שנים, והם כעסו כאשר מריוס לקח אחריות והחליט לחדש את הקרקס. כשדאבלדיי נתפס, ארכמבולט בגד בו כדי לקנות קצת זמן להתחמק עם התכשיטים וכספי הקופות.
בסוף, וולפריק מגיע ומודה לחבורה על ששיחזר את התכשיט שלו על ידי הופעה פרטית.