Scottish Aviation had taken over production of the original Jetstream design from Handley Page and when it was nationalised along with other British companies into British Aerospace (now BAE Systems) in 1978, BAe decided the design was worth further development, and started work on a "Mark 3" Jetstream.
Scottish Aviation telah mengambil alih produksi dari rancangan asli Jetstream dari Handley Page dan saat perusahaan ini dinasionalisasi bersama dengan perusahaan Inggris lainnya menjadi British Aerospace (sekarang BAE Systems) pada tahun 1978, BAe memutuskan bahwa rancangan tersebut sangat bernilai untuk dikembangkan lebih lanjut, dan memulai pembangunan Jetstream "Mark 3".