Air Do

Hokkaido International Airlines didirikan apda tahun 1996 oleh Teruo Hamada (, 'Hamada Teruo'), seorang peternak unggas di Hokkaidō, segera setelah pemerintah Jepang menyetujui sebuah paket kebijakan deregulasi maskapai penerbangan domestik yang memungkinkan maskapai secara bebas menentukan tarif untuk penerbangan domestik. Hamada mengumpulkan 29 investor lainnya yang tertarik untuk mendirikan sebuah maskapai penerbangan bertarif rendah untuk bersaing dengan maskapai penerbangan domestik utama Jepang (All Nippon Airways, Japan Airlines, and Japan Air System) dalam penerbangan antara kota-kota di Hokkaido dan Tokyo. Modal tambahan berhasil digalang dari Kyocera, Tokio Marine & Fire Insurance, Hokkaido Electric Power Company dan institusi lainnya, juga dari pemerintah lokal Hokkaido yang membutuhkan layanan penerbangan yang lebih murah menuju Tokyo.