ประกาศคณะกรรมการกํากับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์

ที่ กน. 33/2546

เรื่อง  หลักเกณฑ์ เงื่อนไข และวิธีการผ่อนผันให้กองทุนรวม

กู้ยืมเงินหรือก่อภาระผูกพัน

                                                    

                   โดยที่กองทุนเปิดซึ่งเป็นกองทุนรวมประเภทรับซื้อคืนหน่วยลงทุน จําเป็นต้องมีสภาพคล่องอย่างเพียงพอเพื่อรองรับการขายคืนหน่วยลงทุนของผู้ลงทุน ซึ่งในบางช่วงเวลาบริษัทจัดการไม่สามารถจําหน่ายหลักทรัพย์หรือทรัพย์สินของกองทุนเปิดได้อย่างสมเหตุสมผลหรือในทันที   ดังนั้น เพื่อให้บริษัทจัดการสามารถบริหารสภาพคล่องของกองทุนเปิดได้อย่างมีประสิทธิภาพมากยิ่งขึ้น โดยอยู่ภายใต้ขอบเขตอันสมควรที่จะไม่ทําให้เกิดความเสี่ยงต่อกองทุนเปิดมากเกินไป  อาศัยอํานาจตามความในมาตรา 14 แห่งพระราชบัญญัติหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ พ.ศ. 2535  และมาตรา 126 (5)  แห่งพระราชบัญญัติหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ พ.ศ. 2535  ซึ่งแก้ไขเพิ่มเติมโดยพระราชบัญญัติหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (ฉบับที่ 3) พ.ศ. 2546  คณะกรรมการ ก.ล.ต. ออกข้อกําหนดไว้ดังต่อไปนี้


ข้อ ๑ ในประกาศนี้

                   “กองทุนเปิด”  หมายความว่า  กองทุนรวมประเภทรับซื้อคืนหน่วยลงทุน

                   “บริษัทจัดการ”  หมายความว่า บริษัทหลักทรัพย์ที่ได้รับใบอนุญาตประกอบธุรกิจหลักทรัพย์ประเภทการจัดการกองทุนรวม

                   “ธุรกรรมการขายโดยมีสัญญาซื้อคืน (repurchase agreement)” หมายความว่า  การขายหลักทรัพย์หรือตราสารแห่งหนี้โดยมีสัญญาที่จะซื้อคืนหลักทรัพย์หรือตราสารแห่งหนี้นั้นตามวันที่กําหนดไว้ในสัญญา

                   “ผู้ลงทุนสถาบัน” หมายความว่า  ผู้ลงทุนสถาบันที่จัดตั้งขึ้นหรือสามารถประกอบธุรกิจได้ตามกฎหมายไทย ซึ่งมีลักษณะเฉพาะดังต่อไปนี้

(1)  ธนาคารพาณิชย์

(2)  บริษัทเงินทุน

                                  (3)  บริษัทหลักทรัพย์ที่สามารถทําธุรกรรมการซื้อโดยมีสัญญาขายคืนเพื่อเป็นทรัพย์สินของตนเอง หรือเพื่อการจัดการโครงการลงทุนที่จัดตั้งขึ้นตามกฎหมายว่าด้วยการประกอบธุรกิจเงินทุนธุรกิจหลักทรัพย์ และธุรกิจเครดิตฟองซิเอร์

(4)  บริษัทเครดิตฟองซิเอร์

(5)  บริษัทประกันภัย

(6)  นิติบุคคลที่มีกฎหมายเฉพาะจัดตั้งขึ้นซึ่งมิได้เป็นบุคคลตาม (7)

(7)  ส่วนราชการและรัฐวิสาหกิจตามกฎหมายว่าด้วยวิธีการงบประมาณ

(8)  กองทุนเพื่อการฟื้นฟูและพัฒนาระบบสถาบันการเงิน

(9)  กองทุนบําเหน็จบํานาญข้าราชการ

(10)  กองทุนส่วนบุคคล

(11)  กองทุนรวม

                   “สํานักงาน”  หมายความว่า  สํานักงานคณะกรรมการกํากับหลักทรัพย์และ

ตลาดหลักทรัพย์


ข้อ ๒ ในการจัดการกองทุนเปิด บริษัทจัดการอาจกู้ยืมเงินหรือทําธุรกรรมการขายโดยมีสัญญาซื้อคืนในนามกองทุนเปิดได้ตามหลักเกณฑ์ เงื่อนไข และวิธีการดังต่อไปนี้

                   (1)  กู้ยืมเงินหรือทําธุรกรรมการขายโดยมีสัญญาซื้อคืนได้เฉพาะเพื่อบริหารสภาพคล่องของกองทุนเปิด

                (2)  เงินที่ได้จากการกู้ยืมเงินหรือทําธุรกรรมการขายโดยมีสัญญาซื้อคืนต้องนํามาชําระให้แก่ผู้ถือหน่วยลงทุนเป็นค่าขายคืนหน่วยลงทุน

                (3)  จํานวนเงินกู้ยืมเมื่อรวมธุรกรรมการขายโดยมีสัญญาซื้อคืน ต้องไม่เกินร้อยละสิบของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุนเปิด เว้นแต่ในกรณีจําเป็นและสมควรเพื่อคุ้มครองประโยชน์ผู้ถือหน่วยลงทุนอันเนื่องมาจากปัญหาความผันผวน (fluctuation) ของตลาดเงินและตลาดทุนในวงกว้าง  สํานักงานอาจผ่อนผันอัตราดังกล่าวได้ แต่ต้องไม่เกินร้อยละสิบห้าของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุนเปิด

                (4)  คู่สัญญาในการกู้ยืมเงินหรือทําธุรกรรมการขายโดยมีสัญญาซื้อคืนต้องเป็นผู้ลงทุนสถาบัน และไม่เป็นผู้ดูแลผลประโยชน์ของกองทุนเปิดนั้น ทั้งนี้ ในกรณีที่คู่สัญญาเป็นกองทุนส่วนบุคคลหรือกองทุนรวม กองทุนส่วนบุคคลหรือกองทุนรวมนั้นจะต้องไม่อยู่ภายใต้การจัดการของบริษัทจัดการนั้นเอง

                (5)  จัดทํารายงานพร้อมระบุสาเหตุของการกู้ยืมเงินหรือการทําธุรกรรมการขายโดยมีสัญญาซื้อคืน และส่งให้ผู้ดูแลผลประโยชน์ของกองทุนเปิดนั้นภายในสามวันทําการนับแต่วันทําสัญญากู้ยืมเงินหรือทําธุรกรรมการขายโดยมีสัญญาซื้อคืน


ข้อ ๓ การกู้ยืมเงินตามข้อ 2 บริษัทจัดการอาจทําคําขอวงเงินสินเชื่อไว้ล่วงหน้า(credit line) ก็ได้ แต่การกู้ยืมเงินแต่ละครั้งต้องมีระยะเวลาตามสัญญากู้ยืมเงินแต่ละสัญญาไม่เกินเก้าสิบวัน 


ข้อ ๔ การทําธุรกรรมการขายโดยมีสัญญาซื้อคืนในนามกองทุนเปิดตามข้อ 2 ต้องใช้สัญญามาตรฐานตามที่กําหนดโดยศูนย์ซื้อขายตราสารหนี้ไทย หรือบริษัทหลักทรัพย์เพื่อธุรกิจหลักทรัพย์ จํากัด แล้วแต่กรณี  หรือใช้สัญญามาตรฐานตามที่สํานักงานยอมรับ และต้องมีอายุสัญญาไม่เกินเก้าสิบวัน


ข้อ ๕ ให้บริษัทจัดการจัดทําและจัดส่งรายงานการกู้ยืมเงินหรือการทําธุรกรรมการขายโดยมีสัญญาซื้อคืนตามหลักเกณฑ์และวิธีการที่สํานักงานประกาศกําหนด  


ข้อ ๖ ประกาศนี้ให้ใช้บังคับตั้งแต่วันที่ 16 กันยายน  พ.ศ. 2546 เป็นต้นไป


ผู้มีอํานาจลงนาม -     ประกาศ   ณ  วันที่ 27 ตุลาคม พ.ศ. 2546

                                                                             

                                                          ร้อยเอก

                                                                      (สุชาติ    เชาว์วิศิษฐ)                                                                                 

                                                           รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลัง

                                       ประธานกรรมการ  คณะกรรมการกํากับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์