5. ทรัพย์สินที่ใช้ในการประกอบธุรกิจ

5.1 อาคารและอุปกรณ์

5.1.1 สัญญาระยะยาว

บริษัทมีสัญญาระยะยาว ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2547 และวันที่ 31 ธันวาคม 2548 ดังนี้

  5.1.1.1 บริษัทมีสัญญาเช่าอาคารสำนักงานและบริการสิ่งอำนวยความสะดวกอื่น ๆ
  และสัญญาเช่าเครื่องรูดบัตรหลายฉบับ ซึ่งมีค่าเช่าและบริการที่ต้องจ่ายรายปี ดังต่อไปนี้

+--------------+--------+--------+--------+--------+-------+--------+
| ค่าเช่า        | 2548   | 2549   | 2550   | 2551   | 2552  | รวม    |
| และบริการรายปี |        |        |        |        |       |        |
|              |        |        |        |        |       |        |
| (หน่วย:       |        |        |        |        |       |        |
| พันบาท)       |        |        |        |        |       |        |
+--------------+--------+--------+--------+--------+-------+--------+
| 2547         | 1      | 70,018 | 40,649 | 5,366  | -     | 2      |
|              | 01,298 |        |        |        |       | 17,331 |
+--------------+--------+--------+--------+--------+-------+--------+
| 2548         | -      | 1      | 1      | 39,874 | 4,424 | 3      |
|              |        | 45,941 | 11,583 |        |       | 01,822 |
+--------------+--------+--------+--------+--------+-------+--------+

  5.1.1.2
  สัญญารับบริการประมวลผลข้อมูลบัญชีสินเชื่อบุคคลและสินเชื่อเพื่อการบริโภคและบัญชีบัตรเครดิตกับบริษัทต่างประเทศบางแห่ง
  (“คู่สัญญา”) โดยสัญญาดังกล่าวประกอบด้วย สัญญาหลักคือสัญญารับบริการประมวลผลข้อมูล
  และสัญญาประกอบที่เกี่ยวเนื่องกับธุรกรรมบัตรเครดิตอีกสองฉบับ
  ภายใต้เงื่อนไขของสัญญาหลักคู่สัญญาตกลงจะเป็นผู้ให้บริการบริหารจัดการ
  และประมวลผลข้อมูลเกี่ยวกับธุรกิจการออกบัตรเครดิต
  และธุรกิจร้านค้ารับบัตรเครดิตให้แก่บริษัทรวมทั้งการประมวลผลข้อมูล
  และจัดส่งข้อมูลที่ประมวลผลแล้วผ่านระบบสื่อสารระหว่างประเทศเป็นข้อมูลอิเลคทรอนิกส์กลับมายังบริษัท
  เพื่อดำเนินการจัดพิมพ์เป็นใบแจ้งยอดให้แก่ลูกค้าของบริษัทต่อไป บริษัทตกลงจะเป็นผู้รวบรวม
  และจัดส่งข้อมูลต่างๆ เกี่ยวกับลูกค้าของบริษัทที่สมัครบัตรเครดิตรวมทั้งโครงการสินเชื่อส่วนบุคคล
  และสินเชื่อเพื่อการบริโภคที่บริษัทจะจัดทำขึ้นในอนาคตให้แก่คู่สัญญา
  ทั้งนี้ค่าบริการที่บริษัทต้องจ่ายตามสัญญาจะคิดเป็นจำนวนเงินในอัตราที่แตกต่างกันตามประเภทของรายการ
  ปริมาณการทำรายการและตามจำนวนลูกค้า สัญญาดังกล่าวมีผลบังคับตั้งแต่วันที่ 26 กันยายน
  2546 และนับต่อเนื่องไปอีก 8 ปี นับจากวันที่ 28 มิถุนายน 2547

5.2 ลูกหนี้ของบริษัท

ลูกหนี้ของบริษัทแบ่งเป็น 4 ประเภท ได้แก่ (1) ลูกหนี้บัตรเครดิต (2)
ลูกหนี้สินเชื่อธนวัฏบัตรเครดิต (3) ลูกหนี้สินเชื่อบุคคล และ (4) ลูกหนี้สินเชื่อเจ้าของกิจการ
อย่างไรก็ตามบริษัทมีนโยบายที่จะให้บริการสินเชื่อธนวัฏบัตรเครดิตเฉพาะลูกค้าเดิมต่อไปโดยไม่มีการให้บริการดังกล่าวเพิ่มแก่ลูกค้ารายใหม่จึงคาดว่าลูกหนี้สินเชื่อธนวัฏบัตรเครดิตจะมียอดที่ลดลงทุกปี

ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2548 บริษัทมีสินเชื่อบัตรเครดิตสุทธิ 19,494 ล้านบาท
สินเชื่อธนวัฎบัตรเครดิตสุทธิ 708 ล้านบาท ลูกหนี้สินเชื่อบุคคลสุทธิ 3,705 ล้านบาท
และลูกหนี้สินเชื่อเจ้าของกิจการสุทธิ 3,975 ล้านบาท

5.2.1 นโยบายการรับรู้รายได้

บริษัทมีนโยบายรับรู้รายได้ดอกเบี้ยจากลูกหนี้บัตรเครดิตสำหรับรายการใช้จ่ายผ่านบัตรเครดิตที่ครบกำหนดผ่อนชำระแต่ไม่ชำระตั้งแต่วันที่บันทึกบัญชีลูกหนี้บัตรเครดิต
และรับรู้รายได้ดอกเบี้ยลูกหนี้บัตรเครดิตจากการเบิกเงินสดล่วงหน้าตั้งแต่วันที่เบิกเงินสด

สำหรับรายได้ดอกเบี้ยรับจากลูกหนี้ธนวัฏบัตรเครดิต ลูกหนี้สินเชื่อบุคคล
และลูกหนี้สินเชื่อเจ้าของกิจการรับรู้ตามเกณฑ์คงค้าง
ทั้งนี้บริษัทจะรับรู้รายได้ดอกเบี้ยตามเกณฑ์เงินสดสำหรับลูกหนี้บัตรเครดิต ลูกหนี้ธนวัฏบัตรเครดิต
และลูกหนี้สินเชื่อบุคคลที่ผิดนัดชำระหนี้ติดต่อกันเกิน 180 วัน
บริษัทจะเปิดเผยยอดหนี้คงเหลือของลูกหนี้ที่ค้างชำระเกิน 3 งวดติดต่อกันซึ่งบริษัทยังคงรับรู้รายได้
และเปิดเผยรายได้ดอกเบี้ยที่รับรู้จากลูกหนี้ที่ค้างชำระเกิน 3 งวดติดต่อกัน
ไว้ในหมายเหตุประกอบงบ

บริษัทรับรู้รายได้ค่าธรรมเนียมและบริการ ซึ่งได้แก่ ค่าธรรมเนียมเบิกเงินสดล่วงหน้า
ค่าธรรมเนียมในฐานะผู้ออกบัตร ค่าธรรมเนียมรับจากผู้ใช้ต่างธนาคารและค่าธรรมเนียมอื่น ณ
วันที่ให้บริการ

บริษัทรับรู้รายได้จากการบริหารงานเมื่อได้ให้บริการตามที่ระบุในสัญญาว่าจ้างบริหารธุรกิจบัตรเครดิต

5.2.2 นโยบายการจัดชั้นสินทรัพย์

บริษัทมีการจัดชั้นสินทรัพย์สำหรับลูกหนี้สินเชื่อ ทั้งสำหรับลูกหนี้บัตรเครดิต ลูกหนี้ธนวัฏบัตรเครดิต
ลูกหนี้สินเชื่อบุคคล และลูกหนี้สินเชื่อเจ้าของกิจการ
โดยมีนโยบายการจัดชั้นสินทรัพย์ตามระยะเวลาที่ผู้ถือบัตรค้างชำระกับบริษัท โดยจะแบ่งสินเชื่อเป็น
3 ชั้น คือ

(1) ลูกหนี้ที่ค้างชำระไม่เกิน 89 วัน

(2) ลูกหนี้ที่ค้างชำระในช่วง 90-179 วัน

(3) ลูกหนี้ที่ค้างชำระเกินกว่า 179 วัน

5.2.3 นโยบายการตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญ

1. ลูกหนี้บัตรเครดิต ลูกหนี้ธนวัฏบัตรเครดิต

บริษัทได้เปลี่ยนนโยบายการตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญระหว่างปีสิ้นสุดวันที่ 31 ธันวาคม 2547
ตามแนวทางปฏิบัติที่กำหนดไว้ในหนังสือเวียนของสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์
และตลาดหลักทรัพย์ เลขที่กลต. ชส.(ว) 2/2547
เรื่องความเห็นเกี่ยวกับการตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญของธุรกิจ Consumer Finance ลงวันที่ 30
เมษายน 2547 ซึ่งเป็นไปตามหนังสือของสมาคมนักบัญชีและผู้สอบบัญชีรับอนุญาตแห่งประเทศไทย
เลขที่ สน.111/2547 ลงวันที่ 23 เมษายน 2547 เรื่องการตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญของธุรกิจ
Consumer Finance โดยที่บริษัทใช้ทางเลือกในการตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญ
เนื่องจากบริษัทเห็นว่าแนวทางปฏิบัติของสมาคมฯ ไม่สามารถสะท้อนภาพการดำเนินธุรกิจ
โดยสรุปนโยบายของบริษัทได้ดังต่อไปนี้

บริษัทได้เปลี่ยนวิธีประมาณการค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญจากเดิมที่กำหนดเป็นประมาณการร้อยละของอายุลูกหนี้เป็นการประมาณจากอัตราร้อยละของการสูญเสียสุทธิที่เกิดขึ้นจริง(Loss
rate net of recovery)
ตามระยะเวลาการค้างชำระของลูกหนี้บัตรเครดิตและธนวัฏบัตรเครดิต
โดยใช้ข้อมูลอัตราสูญเสียที่เกิดขึ้นจริงในอดีต 5 ปีย้อนหลัง
เป็นอัตราในการคำนวณค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญ
ซึ่งเป็นวิธีที่สามารถวิเคราะห์ถึงความเสี่ยงของการให้สินเชื่อดังกล่าวของบริษัทในปัจจุบันได้

บริษัทหยุดรับรู้รายได้ดอกเบี้ยเมื่อลูกหนี้ค้างชำระเกิน 180 วัน
ซึ่งเป็นการสะท้อนภาพที่แท้จริงของการดำเนินงานของบริษัท
เพราะข้อมูลสถิติในอดีตของบริษัทสะท้อนให้เห็นว่า
บริษัทมีโอกาสได้รับชำระดอกเบี้ยจากลูกหนี้ภายหลังวันที่ 90
โดยไม่กระทบกับความเสี่ยงที่บริษัทตั้งไว้

ณ ปัจจุบันการตั้งสำรองของบริษัทได้ปฏิบัติตามนโยบายที่ได้กล่าวมาแล้ว
ดังนั้นการตั้งสำรองของบริษัทดังกล่าวจะเพียงพอและครอบคลุมต่อความเสี่ยงที่จะเกิดขึ้น

ทั้งนี้สำหรับปี 2546-2548 มีรายละเอียดของลูกหนี้บัตรเครดิต ลูกหนี้ธนวัฏบัตรเครดิต ดังนี้

  ----------------------------------------------------------------------------------
                      ณ วันที่ 31             ณ วันที่ 31             ณ วันที่ 31    
                      ธันวาคม 2546          ธันวาคม 2547          ธันวาคม 2548 
  ------------------- ----------- -------- ----------- -------- ----------- --------
                      ล้านบาท      ร้อยละ    ล้านบาท      ร้อยละ    ล้านบาท      ร้อยละ

  ลูกหนี้บัตรเครดิต        11,404.01   100.00   15,514.30   100.00   19,777.94   100.00

  ไม่เกิน 89 วัน         11,198.21   98.20    15,163.98   97.74    19,349.18   97.83

  90 – 179 วัน         106.02      0.93     131.15      0.85     192.66      0.97

  มากกว่า 179 วัน       99.78       0.87     219.17      1.41     236.09      1.19

  ค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญ     99.78       0.87     195.18      1.26     284.33      1.44

  ลูกหนี้บัตรเครดิต – สุทธิ  11,304.23            15,319.12            19,493.61   

  ลูกหนี้ธนวัฏบัตรเครดิต    846.50      100.00   783.54      100.00   729.21      100.00

  ไม่เกิน 89 วัน         812.93      96.03    760.44      97.05    701.04      96.14

  90 – 179 วัน         11.65       1.38     9.72        1.24     6.302       0.86

  มากกว่า 179 วัน       21.93       2.59     13.38       1.71     21.86       3.00

  ค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญ     21.93       2.59     13.49       1.72     19.43       2.92

  ลูกหนี้ธนวัฏบัตรเครดิต –  824.58               770.05               707.94      
  สุทธิ                                                                       
  ----------------------------------------------------------------------------------

ที่มา : งบการเงิน ปี 2546 - 2547 ตรวจสอบโดยบริษัทเคพีเอ็มจี ภูมิไชย สอบบัญชี จำกัด

  งบการเงิน ปี 2548 ตรวจสอบโดยสำนักงานดีลอยท์ ทู้ช โธมัทสุ ไชยยศ

2. ลูกหนี้สินเชื่อบุคคล

นโยบายการตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญลูกหนี้สินเชื่อบุคคล
บริษัทใช้แนวทางเดียวกันในการคำนวณค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญของธุรกิจบัตรเครดิต
คือพิจารณาจากข้อมูลสถิติในอดีตเช่นกัน
เพียงแต่ในปัจจุบันยังไม่มีสถิติข้อมูลย้อนหลังเพียงพอที่จะใช้ในการคำนวณ
จึงใช้ประสบการณ์ในอดีตของผู้บริหารเป็นปัจจัยในการพิจารณา ทั้งนี้ บริษัท
ได้เริ่มดำเนินธุรกิจสินเชื่อบุคคลในเดือนตุลาคม 2546
และบริษัทได้มีการเก็บข้อมูลสถิติของผลิตภัณฑ์ดังกล่าวอย่างต่อเนื่อง ปัจจุบัน
บริษัทตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญสำหรับลูกหนี้สินเชื่อบุคคล โดยใช้เกณฑ์ดังนี้

(1) ลูกหนี้ที่ผิดนัดชำระเป็นระยะเวลาน้อยกว่า 180 วัน
    บริษัทจะใช้เกณฑ์การตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญร้อยละ 2

(2) ลูกหนี้ที่ผิดนัดชำระเป็นระยะเวลาตั้งแต่ 180 วันขึ้นไป ตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญร้อยละ 100

โดยบริษัทจะยังไม่มีการเปลี่ยนแปลงนโยบายการตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญของธุรกิจสินเชื่อบุคคล
ทั้งนี้จะใช้ตามเกณฑ์นี้ไปจนกว่าจะมีข้อมูลในอดีตจำนวนเพียงพอที่จะใช้ในการจัดทำในลักษณะเดียวกันกับลูกหนี้บัตรเครดิตได้

  ------------------- ---------- -------- ---------- -------- ---------- --------
                      ณ วันที่ 31            ณ วันที่ 31            ณ วันที่ 31   
                      ธันวาคม              ธันวาคม              ธันวาคม     
                      2546                2547                2548       

                      ล้านบาท     ร้อยละ    ล้านบาท     ร้อยละ    ล้านบาท     ร้อยละ

  ลูกหนี้สินเชื่อบุคคล       1,096.69   100.00   3,562.81   100.00   3,953.51   100.00

  ไม่เกิน 89 วัน         1,096.69   100.00   3,374.18   94.71    3,613.33   91.40

  90 – 179 วัน         -          -        148.24     4.16     116.85     2.96

  มากกว่า 179 วัน       -          -        40.39      1.13     173.33     4.38

  ค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญ     21.93      2.00     110.84     3.11     248.93     6.30

  ลูกหนี้สินเชื่อบุคคล – สุทธิ 1,074.76            3,451.97            3,704.57   
  ------------------- ---------- -------- ---------- -------- ---------- --------

ที่มา : งบการเงิน ปี 2546 - 2547 ตรวจสอบโดยบริษัทเคพีเอ็มจี ภูมิไชย สอบบัญชี จำกัด

  งบการเงิน ปี 2548 ตรวจสอบโดยสำนักงานดีลอยท์ ทู้ช โธมัทสุ ไชยยศ

3. ลูกหนี้สินเชื่อเจ้าของกิจการ

บริษัทมีนโยบายที่จะตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญสำหรับลูกหนี้สินเชื่อเจ้าของกิจการ โดยใช้เกณฑ์ดังนี้

(1) ลูกหนี้ที่ผิดนัดชำระเป็นระยะเวลาน้อยกว่า 180 วัน
    บริษัทจะใช้เกณฑ์การตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญร้อยละ 1

(2) ลูกหนี้ที่ผิดนัดชำระเป็นระยะเวลาตั้งแต่ 180 วันขึ้นไป ตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญร้อยละ 100

เนื่องจากบริษัทเพิ่งเริ่มให้บริการสินเชื่อเจ้าของกิจการในเดือนกันยายน 2547 ที่ผ่านมา
จึงยังไม่มีข้อมูลสถิติย้อนหลังเพียงพอที่จะใช้ในการจัดทำเกณฑ์ในการตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญโดยใช้ข้อมูลที่เกิดขึ้นจริงได้
ฉะนั้น
บริษัทจะยังไม่มีการเปลี่ยนแปลงนโยบายการตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญของธุรกิจสินเชื่อเจ้าของกิจการ
ทั้งนี้จะใช้ตามเกณฑ์ข้างต้นไปจนกว่าจะมีข้อมูลในอดีตจำนวนเพียงพอที่จะใช้ในการจัดทำในลักษณะเดียวกันกับลูกหนี้บัตรเครดิตได้

  -------------------------- ----------- ----------- ----------- -----------
                             ณ วันที่ 31                ณ วันที่ 31    
                             ธันวาคม 2547             ธันวาคม 2548 

                             ล้านบาท      ร้อยละ       ล้านบาท      ร้อยละ

  ลูกหนี้สินเชื่อเจ้าของกิจการ       1,886.66    100.00      4,067.95    100.00

  ไม่เกิน 89 วัน                1,886.66    100.00      3,993.62    98.17

  90 – 179 วัน                -           -           21.79       0.54

  มากกว่า 179 วัน              -           -           52.54       1.29

  ค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญ            18.87       1.00        92.69       2.28

  ลูกหนี้สินเชื่อเจ้าของกิจการ – สุทธิ 1,867.79                3,975.26    
  -------------------------- ----------- ----------- ----------- -----------

ที่มา : งบการเงิน ปี 2547 ตรวจสอบโดยบริษัทเคพีเอ็มจี ภูมิไชย สอบบัญชี จำกัด

  งบการเงิน ปี 2548 ตรวจสอบโดยสำนักงานดีลอยท์ ทู้ช โธมัทสุ ไชยยศ

5.2.4 นโยบายการตัดบัญชีหนี้สูญ

หนี้สูญจะถูกบันทึกบัญชีเมื่อลูกหนี้มีหนี้ค้างชำระติดต่อกันเป็นเวลา 180 วัน
และบริษัทได้ยกเลิกสัญญาการให้บริการแก่ลูกหนี้รายนั้นแล้ว
และบริษัทได้ปฏิบัติตามหลักเกณฑ์ของกฎกระทรวงฉบับที่ 186 (พ.ศ. 2534)
ออกตามความในประมวลรัษฎากร ซึ่งกำหนดหลักเกณฑ์ตามระยะเวลาค้างชำระของมูลหนี้
วิธีการตลอดจนขั้นตอนในการติดตามทวงถามหนี้

ทั้งนี้หนี้สูญได้รับคืนจะถูกบันทึกเป็นรายได้ในงวดที่บริษัทได้รับชำระ

5.3 นโยบายการลงทุนในบริษัทย่อยและบริษัทร่วม

ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2548 บริษัทไม่มีเงินลงทุนในบริษัทย่อยและบริษัทร่วม เนื่องจากในระหว่างปี
2548 KTC ได้เลิกกิจการในบริษัทย่อยและขายเงินลงทุนในบริษัทร่วม

ในกรณีของบริษัทย่อยของ KTC คือ บริษัท เคทีซี เวิล์ด จำกัด ได้ขายหุ้นสามัญทั้งหมดใน บริษัท
เคทีซี ทราเวล จำกัดให้กับนักลงทุนกลุ่มหนึ่ง และบริษัท เคทีซี เวิลด์ จำกัด
ซึ่งเคยเป็นบริษัทย่อยของ KTC
ได้ทำการยกเลิกกิจการและนำมติพิเศษที่ประชุมวิสามัญผู้ถือหุ้นของบริษัทเคทีซี เวิล์ด จำกัด
ไปจดทะเบียนเลิกกิจการกับสำนักงานทะเบียนหุ้นส่วนแล้ว เมื่อวันที่ 10 สิงหาคม 2548

สำหรับในกรณีบริษัท คอนเควสท์ แอดเวอร์ไทซิ่ง (ประเทศไทย) จำกัด ที่เคยเป็นบริษัทร่วมของ
KTC นั้น KTC ได้ขายหุ้นสามัญทั้งหมดให้กับนักลงทุนกลุ่มหนึ่งไปเมื่อวันที่ 23 ธันวาคม 2548
ซึ่งไม่เข้าข่ายเป็นรายการที่เกี่ยวโยงกันหรือขนาดของรายการที่มีนัยสำคัญตามกฎว่าด้วยการได้มาหรือจำหน่ายไปซึ่งสินทรัพย์ของบริษัทจดทะเบียน
จึงทำให้บริษัทไม่มีเงินลงทุนในบริษัทย่อยและบริษัทร่วมอีกต่อไป

อย่างไรก็ตามบริษัทยังคงมีเงินลงทุนใน บริษัท ไทยสมาร์ทคาร์ด จำกัด ซึ่งมีสัดส่วนเพียงร้อยละ 10
หรือมีมูลค่า 39.50 ล้านบาท จากทุนจดทะเบียน 395 ล้านบาท และได้เรียกชำระเต็มมูลค่าแล้ว
เป็นธุรกิจที่ให้บริการทางด้านดิจิตอลเพอร์ส (Digital Purse) หรือ โครงการสมาร์ทคาร์ด
ที่ให้บริการในด้านการชำระเงินแทนเงินสด แบ่งเป็น 2 ประเภท คือ (1)
บัตรสมาร์ทคาร์ดเชื่อมบัญชีธนาคาร สามารถเติมเงินในบัตรได้
และเป็นบัตรที่เชื่อมต่อกับบัญชีเงินฝากที่ธนาคารได้ และ (2) บัตรส่วนตัว
บัตรที่สามารถเติมเงินได้แต่ไม่เชื่อมกับบัญชีเงินฝาก ปัจจุบัน KTC
ได้ตั้งค่าเผื่อการด้อยค่าของเงินลงทุนดังกล่าวไว้เต็มจำนวนแล้ว