4. การประกอบธุรกิจ

4.1 ลักษณะของผลิตภัณฑ์

บริษัท ไทยสแตนเลย์การไฟฟ้า จำกัด (มหาชน)
เป็นผู้ผลิตและจำหน่ายผลิตภัณฑ์ในกลุ่มธุรกิจเดียวกันเป็นส่วนใหญ่ ได้แก่
ธุรกิจอุปกรณ์ส่องสว่างสำหรับรถยนต์ รถจักรยานยนต์ และยานพาหนะอื่น
เพื่อจำหน่ายทั้งในประเทศและต่างประเทศ ซึ่งประกอบด้วยผลิตภัณฑ์ 2 ประเภทคือ
หลอดไฟและโคมไฟยานยนต์ ในส่วนผลิตภัณฑ์อื่น นอกเหนือจากผลิตภัณฑ์หลัก ได้แก่
แม่พิมพ์โลหะที่ใช้ฉีดขึ้นรูปทุกชนิด ซึ่งมีลักษณะแตกต่างจากผลิตภัณฑ์หลักของบริษัท
ลักษณะเป็นการผลิตเพื่อสนับสนุนโรงงานโคมไฟของบริษัท
และรับงานผลิตเพื่อจำหน่ายให้กับผู้ประกอบอุตสาหกรรมอื่นๆ
บริษัทมิได้จัดทำข้อมูลจำแนกตามส่วนงานสำหรับธุรกิจแม่พิมพ์
เนื่องจากยอดขายของส่วนงานดังกล่าวคิดเป็นเพียงร้อยละ 1.03 ยอดขายรวม

บัตรส่งเสริมการลงทุน

บริษัท ไทยสแตนเลย์การไฟฟ้า จำกัด (มหาชน)
ได้รับบัตรส่งเสริมการลงทุนจากคณะกรรมการการส่งเสริมการลงทุนรวมทั้งสิ้น 16 ฉบับดังนี้

(1) ผลิตหลอดไฟสำหรับยานยนต์ (เลขที่ 1038/สอ./2533)

(2) ผลิตโคมไฟ สำหรับยานยนต์ (เลขที่ 1044/2527)

(3) ผลิตแม่พิมพ์ (เลขที่ 1214/สอ./2530)

(4) ผลิตแม่พิมพ์ (เลขที่ 1078/สอ./2533)

(5) ผลิตอุปกรณ์หรือส่วนประกอบของยานพาหนะ (เลขที่ 1279/สอ./2533)

(6) การวิจัยและพัฒนาด้านอุปกรณ์ส่องสว่างยานยนต์ (เลขที่ 1176/2534)

(7) การผลิตแม่พิมพ์ (เลขที่ 1767/2538)

(8) การผลิตอุปกรณ์ส่วนประกอบเครื่องยนต์ เครื่องจักร หรือ เครื่องไฟฟ้า (เลขที่ 5675/2539)

(9) การผลิตหลอดไฟอิเล็กทรอนิกส์ (เลขที่ 1016/2541)

(10) การผลิตชิ้นส่วนพลาสติกพลาสติกจากพลาสติกวิศวกรรม (เลขที่ 1017/2541)

(11) การผลิตอุปกรณ์ส่วนประกอบเครื่องยนต์ เครื่องจักร เครื่องไฟฟ้า (เลขที่ 4290/2541)

(12) การผลิตอุปกรณ์ส่วนประกอบเครื่องยนต์ เครื่องจักร เครื่องไฟฟ้า (เลขที่ 4573/2541)

(13)การผลิตแม่พิมพ์ (เลขที่ 1096/2543)

(14) การออกแบบทางอิเลคทรอนิคส์ (เลขที่ 1294 (2)/2545) (15)
กิจการผลิตแม่พิมพ์และซ่อมแม่พิมพ์ (เลขที่ 1539 (2)/2545 (16) กิจการผลิตชิ้นส่วนยานพาหนะ
(เลขที่ 1545 (2)/2546)

บริษัทยังคงได้รับสิทธิประโยชน์ทางภาษีจากบัตรส่งเสริมการลงทุนอีก 1 ฉบับ คือฉบับที่ 15
ดังมีรายละเอียด ที่สำคัญดังนี้

1. บัตรส่งเสริมการลงทุน เลขที่ 1539 (2)/2545 ลงวันที่ 30 สิงหาคม 2545
ในกิจการผลิตแม่พิมพ์ (MOLD) และเครื่องจักรหรืออุปกรณ์สำหรับงานอุตสาหกรรมซ่อมแม่พิมพ์
ประเภท 4.2 กิจการผลิตเครื่องจักรและอุปกรณ์

โดยได้รับสิทธิและประโยชน์ที่สำคัญมีดังนี้

1. ได้รับยกเว้นอากรขาเข้าสำหรับเครื่องจักรตามที่คณะกรรมการพิจารณาอนุมัติ

  2. ได้รับยกเว้นภาษีเงินได้นิติบุคคลสำหรับกำไรสุทธิที่ได้จากการประกอบกิจการที่ได้รับการ

  ส่งเสริมรวมกันไม่เกินร้อยละ 100 ของเงินลงทุน ไม่รวมค่าที่ดินและทุนหมุนเวียน มีกำหนดเวลา
  8 ปี นับแต่วันที่เริ่มมีรายได้จากการประกอบกิจการนั้น
  กรณีมีผลการดำเนินงานขาดทุนในระหว่างเวลาที่ได้รับยกเว้นภาษีเงินได้นิติบุคคล
  ได้รับอนุญาตให้นำผลขาดทุนมาหักออกจากกำไรสุทธิที่เกิดขึ้นภายหลังระยะเวลาได้รับยกเว้นภาษีเงินได้นิติบุคคลเป็นเวลา
  5 ปี โดยเลือกหักจากกำไรสุทธิของปีใดปีหนึ่ง หรือหลายปีได้

  3. ได้รับยกเว้นไม่ต้องนำเงินปันผลจากกิจการที่ได้รับการส่งเสริม ซึ่งได้รับยกเว้นภาษีเงินได้นิติ

  บุคคลไปรวมคำนวณเพื่อเสียภาษีเงินได้ ตลอดระยะเวลาที่ได้รับการยกเว้นภาษีเงินได้นิติบุคคล

3.  ได้รับยกเว้นภาษีอากรขาเข้าสำหรับวัตถุดิบและวัสดุจำเป็นที่ต้องนำเข้ามาจากต่างประเทศที่

  ใช้ในการผลิตเพื่อส่งออกเป็นเวลา 1 ปี นับตั้งแต่วันที่นำเข้าครั้งแรก

4.2 การตลาดและภาวะการแข่งขัน

ก. การทำตลาดของผลิตภัณฑ์

เนื่องจากสภาพการแข่งขันในอุตสาหกรรมส่องสว่างยานยนต์มีการแข่งขันค่อนข้างต่ำ ดังนั้นกลยุทธ
ในการแข่งขันของบริษัท ไทยสแตนเลย์การไฟฟ้า จำกัด (มหาชน) คือ
บริษัทพยายามที่จะผลิตสินค้าทุกชนิดให้มีคุณภาพสูงด้วยราคาที่สมเหตุสมผล
การกำหนดราคาจะคิดจากต้นทุนการผลิตบวกกำไรมาตรฐาน
นอกจากนี้บริษัทยังมีนโยบายที่จะขยายสายผลิตภัณฑ์อื่น ๆ
ที่เกี่ยวกับยานยนต์เพิ่มขึ้นให้สอดคล้องกับความต้องการของตลาด

ลักษณะลูกค้าที่ซื้อผลิตภัณฑ์ของบริษัท คือ ผู้ผลิตและจำหน่ายรถจักรยานยนต์ และรถยนต์
(รถยนต์นั่งส่วนบุคคล และรถยนต์เชิงพาณิชย์) นอกจากนี้ยังขายผ่านตัวแทน คือ บริษัท สิทธิผล
1919 จำกัด สำหรับผลิตภัณฑ์ ประเภทอะไหล่

การจำหน่ายและช่องทางการจัดจำหน่าย และลักษณะของลูกค้า

1. การจำหน่ายในประเทศ มีการจัดจำหน่าย 2 ทางดังนี้

1.1 จำหน่ายให้กับโรงงานประกอบรถยนต์ (Original Equipment Market) โดยตรง

สำหรับการผลิตและเป็นอะไหล่ในส่วนงานบริการของผู้ประกอบรถยนต์

2.  จำหน่ายให้กับผู้ประกอบกิจการอะไหล่ (Replacement Equipment Market) โดย

  ผลิตภัณฑ์สำหรับตลาดนี้จะเป็นประเภทที่ใช้เปลี่ยนเพื่อทดแทนของเดิม โดยจะขายผ่านตัวแทน คือ
  บริษัท สิทธิผล 1919 จำกัด

  2. การจำหน่ายในต่างประเทศ มีการจัดจำหน่าย 2 ทางดังนี้

  2.1 จำหน่ายให้กับโรงงานประกอบรถยนต์ (Original Equipment Market) โดยตรง

  สำหรับผลิต และเป็นอะไหล่ในส่วนงานบริการของผู้ประกอบรถยนต์

  2.2 จำหน่ายไปยังบริษัทฯ ในกลุ่มสแตนเลย์ เพื่อนำไปจำหน่ายให้กับโรงงานประกอบใน

  ประเทศ นั้น ๆ ทั้งนี้ เพื่อให้บริษัทดังกล่าวจัดเก็บ STOCK และตรวจสอบคุณภาพของสินค้า
  รวมทั้งทยอยจัดส่งให้แก่โรงงานประกอบในประเทศนั้น ๆ ตาม ORDER โดย
  ทั่วไปจะเป็นลักษณะของการขายสินค้าในลักษณะ SINGLE SOURCE
  โดยจะผลิตชิ้นส่วนที่ไทยสแตนเลย์ เพียงแห่งเดียว และส่งไปจำหน่ายในต่างประเทศ ทั่วโลก
  เพื่อให้มีขอบ เขตการผลิตที่สูง
  และสามารถควบคุมต้นทุนการผลิตได้ดีหรือในแง่วัตถุดิบที่มีการใช้น้อยในบางบริษัท
  และไม่คุ้มที่จะสั่งตรงจากผู้ผลิต อาจมีการสั่งซื้อจากไทยสแตนเลย์ในบางโอกาส

  ปัจจุบัน บริษัทมีสัดส่วนการจำหน่ายในประเทศ ประมาณร้อยละ 82.63 และ
  สัดส่วนการจำหน่ายใน

ตลาดต่างประเทศประมาณร้อยละ 17.37 ของยอดขายทั้งหมด
โดยจำหน่ายให้กับกลุ่มลูกค้าในแถบเอเชีย ยุโรป และสหรัฐอเมริกา

ข. สภาพการการแข่งขัน

อุตสาหกรรมการผลิตอุปกรณ์ส่องสว่างยานยนต์
ซึ่งเป็นอุตสาหกรรมของบริษัทนั้นถือว่าเป็นอุตสาหกรรมที่มีภาวะการแข่งขันต่ำ และมีผู้ผลิตน้อยราย
ซึ่งถ้าพิจารณาโดยสังเขปแล้วจะมีผู้ผลิตเพียง 2 รายเท่านั้น คือบริษัท ไทยสแตนเลย์การไฟฟ้า
จำกัด (มหาชน) และบริษัท ไทยโคะอิโต จำกัด ซึ่งถือเป็นผู้ผลิตให้กับทั้งระบบในประเทศไทย
รวมทั้งอุตสาหกรรมของบริษัทฯ เป็นอุตสาหกรรมครบวงจรภายในนับตั้งแต่ การวิจัยและพัฒนา
การออกแบบ การผลิตแม่พิมพ์ การผลิตหลอดไฟและชิ้นส่วนด้วยตัวเอง
รวมถึงการประกอบเป็นสินค้าสำเร็จรูป และการประกันคุณภาพสินค้า
กับทั้งบริษัทเป็นบริษัทจดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย
จึงได้เปรียบอย่างมากในการระดมทุนที่มีต้นทุนต่ำกว่า

นอกจากนี้ อุตสาหกรรมการผลิตอุปกรณ์ส่องสว่างยานยนต์
ยังถือเป็นอุตสาหกรรมที่ยากต่อการเข้ามาประกอบการสำหรับผู้ประกอบการรายใหม่
เพราะเนื่องจาก

1) ต้องใช้เงินทุนเป็นจำนวนมาก เพราะเนื่องจากเครื่องมือเครื่องจักร
และเครื่องทดสอบมีราคาที่แพงมาก 2) บุคคลากรต้องใช้เวลาฝึกฝน และลงทุนเป็นจำนวนมาก 3)
ใช้เทคโนโลยีเฉพาะ ซึ่งแตกต่างจากอุตสาหกรรมอื่น ๆ อย่างชัดเจน
รวมถึงต้องปฏิบัติตามมาตรฐาน ความปลอดภัยที่เข้มงวดของแต่ละประเทศ 4)
เนื่องจากบริษัทเป็นบริษัทร่วมทุนกับบริษัท สแตนเลย์ อิเลคทริค แห่งญี่ปุ่น จึงได้รับการถ่ายทอด
เทคโนโลยี และประสบการณ์ จึงได้รับความเชื่อถือจากผู้ผลิตยานยนต์

เนื่องจากในอุตสาหกรรมนี้ มีผู้ผลิตน้อยรายจึงทำให้บริษัทมีอำนาจต่อรองกับลูกค้าในระดับหนึ่ง
แต่อย่างไรก็ดี วิถีของการค้าจะยึดหลักแห่งความจริงเป็นหลักในระหว่างลูกค้ากับบริษัท
โดยการพิจารณาจากต้นทุนที่แท้จริงบวกกับกำไรมาตรฐานเป็นฐานในการพิจารณา
ในส่วนอำนาจต่อรองกับผู้จำหน่ายวัตถุดิบ
ถึงแม้ว่าอุตสาหกรรมนี้จะมีผู้ผลิตน้อยรายแต่ในทางตรงข้ามกลับมีผู้จำหน่ายวัตถุดิบมากราย
บริษัทจึงใช้นโยบายในการไม่ผูกขาดกับผู้ผลิตหรือจำหน่ายวัตถุดิบเพียงรายใดรายหนึ่งเท่านั้น
เพื่อสร้างอำนาจต่อรองให้ได้ต้นทุนที่ต่ำที่สุด

สำหรับอุตสาหกรรมยานยนต์
ถือเป็นหนึ่งในอุตสาหกรรมที่มีความสำคัญต่อการพัฒนาประเทศอย่างยิ่งและมีโครงสร้างเกี่ยวเนื่องกับอุตสาหกรรมต่อเนื่องอย่างมาก
นับตั้งแต่อุตสาหกรรมพื้นฐาน เช่น เหล็ก พลาสติก ยาง แก้ว หนังสัตว์
ไปจนถึงอุตสาหกรรมการผลิตชิ้นส่วนในระดับต่าง ๆ
จนกระทั่งเป็นชิ้นส่วนยานยนต์ในระดับสุดท้ายแล้ว จึงนำมาประกอบเป็นยานยนต์

ซึ่งตลอด 10 ปีที่ผ่านมา ประเทศไทยมีการพัฒนาในอุตสาหกรรมนี้อย่างมาก
และถือว่าเป็นผู้ผลิตยานยนต์ และชิ้นส่วนยานยนต์ที่ใหญ่ที่สุดในกลุ่ม ASEAN
การเจริญเติบโตของอุตสาหกรรม ตามประเภทของยานยนต์ คือ รถยนต์ (MOTOR CAR)
และจักรยานยนต์ (MOTOCYCLE) ตลอด 10 ปีที่ผ่านมาเป็น ดังนี้

หมายเหตุ
ในส่วนของรถจักรยานยนต์ไม่ได้ทำกราฟแสดงให้เห็นเนื่องจากยอดผลิตและยอดขายไม่ต่างกันมากนัก

นับจากปี 2552 ที่ได้เกิดวิกฤติทางการเงินเลห์แมนบราเธอร์ส
ที่ส่งผลให้อัตราการขยายตัวทางเศรษฐกิจติดลบอยู่ที่ร้อยละ 2.3% ถือว่าตกต่ำมากที่สุดในรอบ 11 ปี
นับตั้งแต่วิกฤติทางการเงินเอเชียอีกทั้งปัญหาความไม่สงบทางการเมืองภายในประเทศไทย
จึงส่งผลต่อการขยายตัวทางเศรษฐกิจ
และกระทบมายังอุตสาหกรรมยานยนต์ในด้านยอดขายทั้งภายในประเทศและการส่งออกที่ปรับตัวลดลงอย่างมาก
แต่เริ่มกลับมามีแนวโน้มที่ดีในช่วงปลายปี 2552 และในปี 2553 ถือเป็นปีที่มีการผลิต และ จำหน่าย
ที่สูงที่สุดของอุตสาหกรรมยานยนต์ไทย แต่ในวันที่ 11 มีนาคม 2554 เกิดแผ่นดินไหวที่ประเทศญี่ปุ่น
ส่งผลกระทบต่อผู้ผลิตรถยนต์จากประเทศญี่ปุ่นเป็นจำนวนมากทำให้เกิดผลกระทบในปี 2554
ซึ่งยังไม่สามารถคาดการณ์ได้

สำหรับอุตสาหกรรมของบริษัทฯ
เป็นอุตสาหกรรมที่รวมอยู่ในกลุ่มชิ้นส่วนยานยนต์ในระดับสุดท้ายซึ่งจะผลิตสินค้าจำหน่ายให้กับผู้ผลิตรถยนต์
(OEM MARKET) โดยตรงเป็นส่วนใหญ่ ซึ่งอาจมีบางส่วนจำหน่ายให้กับตลาดทดแทน(REPLACEMENT
MARKET) ดังนั้นแนวโน้มการเจริญเติบโตตลอด 10 ปี ที่ผ่านมา
จึงเป็นเช่นเดียวกับการเจริญเติบโตของอุตสาหกรรมยานยนต์ในประเทศ

[]

  4.3 การจัดหาผลิตภัณฑ์และบริการ ก. การผลิต และข้อมูลเกี่ยวกับวัตถุดิบ

  การผลิต บริษัทแบ่งโรงงานผลิตผลิตภัณฑ์ ดังนี้

  1. โรงงานผลิตหลอดไฟ กำลังการผลิตประมาณ 113 ล้านหลอดต่อปี

  ผลิตตามคำสั่งซื้อของลูกค้าและโอนใช้ภายในโดยส่งให้โรงงานผลิตโคมไฟ

  2. โรงงานผลิตโคมไฟ กำลังการผลิตประมาณ 40 ล้านชิ้นต่อปี

  ผลิตตามคำสั่งซื้อของลูกค้า

  3. โรงงานแม่พิมพ์ กำลังการผลิตประมาณ 400 ชุดต่อปี

  ผลิตตามคำสั่งซื้อของลูกค้าและผลิตเพื่อสนับสนุนการผลิตในโรงงานโคมไฟ

  ปัจจุบันวัตถุดิบที่ใช้ในการผลิต ประมาณร้อยละ 81 มาจากแหล่งวัตถุดิบในประเทศ และอีก

ประมาณร้อยละ 19
นำเข้าจากต่างประเทศซึ่งมีราคาเปลี่ยนแปลงไม่มากนักโดยสัดส่วนการซื้อวัตถุดิบในประเทศ
และต่างประเทศ ในช่วง 3 ปี ที่ผ่านมามีดังนี้

หน่วย : ล้านบาท

  ----------------------- ---------- -------- ---------- -------- ---------- --------
  แหล่งที่มา                 31 มี.ค.             31 มี.ค.             31 มี.ค.    
                          2554                2553                2552       

                          จำนวนเงิน   %        จำนวนเงิน   %        จำนวนเงิน   %

  ในประเทศ                3,187.37   81.23    2,749.76   67.10    2,897.90   78.47

  ต่างประเทศ               736.58     18.77    1,348.23   32.90    795.05     21.53

  รวม                     3,923.95   100.00   4,097.99   100.00   3,692.95   100.00
  ----------------------- ---------- -------- ---------- -------- ---------- --------

วัตถุดิบที่นำเข้าส่วนใหญ่จะซื้อจากบริษัท สแตนเลย์อิเลคทริค จำกัด
และบริษัทในกลุ่มสแตนเลย์เนื่องจาก

1.  เป็นสินค้าที่มีลักษณะเฉพาะ ที่ผลิตจากแหล่งผลิตเดียวในปริมาณมากเพื่อลดต้นทุน หรือไม่

คุ้มกับการลงทุนที่จะทำการผลิตขึ้นเองในประเทศไทย เพราะเนื่องจากยอดการสั่งซื้อมีในระดับต่ำ

2.  เป็นสินค้าที่ต้องการยอด การสั่งซื้อ ในปริมาณครั้งละมาก ๆ แต่เนื่องจากความต้องการใน

  ประเทศไทยยังไม่มากและในบางครั้งการสั่งซื้อในปริมาณน้อยจะทำให้มีต้นทุนวัตถุดิบที่สูงขึ้น
  บริษัทจึงทำการซื้อแบ่งจากยอดสั่งซื้อจากบริษัทสแตนเลย์อิเลคทริค เพื่อลดต้นทุนการจัดซื้อ
  และลดความเสี่ยงด้านการ STOCK วัตถุดิบเป็นเวลานาน

3.  เป็นสินค้า SINGLE SOURCER ซึ่งเป็นการผลิตสินค้าในระบบความร่วมมือของกลุ่ม

  STANLEY ในการผลิตสินค้าจากแหล่งผลิตเดียวในปริมาณมาก เพื่อให้มีราคาต่อหน่วยถูกลง
  และขายให้กับบริษัทในเครือทั่วโลก

โดยทั่วไปแล้ว การซื้อขายสินค้าจากบริษัทสแตนเลย์ อิเลคทริค
และบริษัทในกลุ่มสแตนเลย์จะมิได้บวกกำไรมากแต่จะคิดจากต้นทุนสินค้าบวกค่าใช้จ่ายในการดำเนินการเป็นหลักเท่านั้นและสินค้าใดถ้าบริษัทสามารถจัดซื้อได้เอง
และเกิดประโยชน์มากกว่า บริษัทสามารถที่จะตัดสินใจสั่งซื้อของได้เอง และมิได้มีข้อผูกพันใด ๆ

ข. ผลกระทบต่อสิ่งแวดล้อม

บริษัทคำนึงถึงผลกระทบต่อสิ่งแวดล้อมในทุกขั้นตอนการผลิต และหาวิธีป้องกัน
หรือกำจัดเพื่อใม่ให้มีผลกระทบออกไปภายนอกบริษัท เช่น
กระบวนการผลิตที่เกี่ยวกับการพ่นสีเคลือบผิว บริษัทได้จัดทำระบบม่านน้ำเพื่อดักฝุ่นละออง
และผ่านกระบวนการกำจัดให้กลายเป็นกากสี (Paint Sludge)
และมอบหมายให้เฉพาะบริษัทที่ได้รับอนุญาตตามกฎหมายและระเบียบที่เกี่ยวข้องให้ประกอบธุรกิจการให้บริการเกี่ยวกับการกำจัดของเสีย
เป็นผู้ดำเนินการเกี่ยวกับการกำจัดและบำบัดของเสียให้กับบริษัท
นอกจากนี้ยังมีระบบบำบัดน้ำเสียก่อนออกจากโรงงานผลิตโดยสามารถนำมาใช้ประโยชน์ด้านอื่น ๆ
ได้ เช่น รดน้ำต้นไม้ เพราะฉะนั้นจึงไม่มีการปล่อยมลภาวะใดๆ มายังภายนอก
จึงถือได้ว่าไม่มีผลกระทบต่อสิ่งแวดล้อม

บริษัทฯ ได้มีการจัดทำระบบการจัดการด้านสิ่งแวดล้อม ISO14001 ขึ้นจนได้รับการ

รับรองระบบการจัดการสิ่งแวดล้อม (ISO 14001)
นอกจากนี้บริษัทยังมุ่งมั่นที่จะพัฒนาผลิตภัณฑ์ให้เป็นมิตรกับสิ่งแวดล้อม
โดยพยายามให้วัตถุดิบปราศจากสารอันตราย เช่น ปรอท ตะกั่ว
โดยใช้สารทดแทนโดยที่ยังคงคุณสมบัติที่จำเป็นไว้ได้

นอกจากนี้บริษัทยังได้จัดให้มีโครงการสร้างพื้นที่สีเขียวในบริษัท
โดยจัดให้มีกิจกรรมปลูกต้นไม้ในวันทำงานสุดท้ายของปี
ซึ่งเป็นการส่งเสริมให้มีพื้นที่สีเขียวในบริษัทและสร้างนิสัยการให้ความสำคัญด้านสิ่งแวดล้อมแก่พนักงานบริษัท

4.4 งานที่ยังไม่ได้ส่งมอบ

- ไม่มี -