12. ฐานะการเงินและผลการดำเนินงาน

12.1 งบการเงิน

 (1) สรุปรายงานการตรวจสอบของผู้สอบบัญชี 

ผู้สอบบัญชีคือนายเพิ่มศักดิ์ จิระจักรวัฒนา บริษัท ดีลอยท์ ทู้ช โธมัทสุ ไชยยศ สอบบัญชี จำกัด
ซึ่งเป็นผู้ตรวจสอบงบการเงินประจำปี 2549 และ 2550 และ ดร. ศุภมิตร เตชะมนตรีกุล
ซึ่งเป็นผู้ตรวจสอบบัญชีจากสำนักงานเดียวกัน ตรวจสอบงบการเงินประจำปี 2551
ได้แสดงความเห็นอย่างไม่มีเงื่อนไขในรายงานการตรวจสอบ

(2) ตารางสรุปงบการเงินรวม

ธนาคารกรุงศรีอยุธยา จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย

งบดุล

ณ วันที่ 31 ธันวาคม

(หน่วย : พันบาท)

  ------------------------------------ -- --------------- -- -------------- -- -------------- --
                                                             งบการเงินรวม                      

                                          2551               2550              2549           

  สินทรัพย์                                                                                      

  เงินสด                                   20,419,455         19,199,531        19,557,999     

  รายการระหว่างธนาคารและตลาดเงิน            84,854,345         33,559,509        78,500,804     

  หลักทรัพย์ซื้อโดยมีสัญญาขายคืน                  -                  76,000,000        13,000,000     

  เงินลงทุนสุทธิ                              57,229,054         54,950,484        71,088,121     

  เงินให้สินเชื่อและดอกเบี้ยค้างรับ                                                                    

  เงินให้สินเชื่อ                              557,077,228        450,355,576       460,288,315    

  ดอกเบี้ยค้างรับ                             1,682,914          2,071,837         2,397,294      

  รวมเงินให้สินเชื่อและดอกเบี้ยค้างรับ             558,760,142        452,427,413       462,685,609    

  หัก ค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญ                      (31,410,158)       (33,980,181)      (28,321,930)   

  หัก                                      (897,460)          (1,238,771)       (489,640)      
  ค่าเผื่อการปรับมูลค่าจากการปรับโครงสร้างหนี้                                                          

  รวมเงินให้สินเชื่อและดอกเบี้ยค้างรับสุทธิ          (526,452,524)      417,208,461       433,874,039    

  ทรัพย์สินรอการขายสุทธิ                       21,370,609         23,522,924        23,830,515     

  ภาระของลูกค้าจากการรับรอง                  664,825            1,646,697         1,967,248      

  ที่ดิน อาคาร และอุปกรณ์สุทธิ                   16,085,232         15,892,874        16,362,467     

  สินทรัพย์ไม่มีตัวตนสุทธิ                        11,339,641         2,630,113         827,703        

  สินทรัพย์อื่น                                7,060,984          7,765,349         7,332,706      

  รวมสินทรัพย์                               745,476,669        652,375,942       666,341,602    

                                                                                              

  หนี้สินและส่วนของผู้ถือหุ้น                                                                          

  เงินรับฝาก                                537,353,510        499,627,178       563,495,937    

  รายการระหว่างธนาคารและตลาดเงิน            20,003,348         16,272,816        20,498,061     

  หนี้สินจ่ายคืนเมื่อทวงถาม                      1,672,752          2,140,947         1,363,561      
  ------------------------------------ -- --------------- -- -------------- -- -------------- --

ธนาคารกรุงศรีอยุธยา จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย

งบดุล (ต่อ)

ณ วันที่ 31 ธันวาคม

(หน่วย : ล้านบาท)

  --------------------------------------- -- ------------- -- ------------- -- ------------- --
                                                              งบการเงินรวม                    

                                             2551             2550             2549          

  หนี้สินและส่วนของผู้ถือหุ้น (ต่อ)                                                                    

  เงินกู้ยืม                                     81,856,904       39,418,773       19,578,112    

  ภาระของธนาคารจากการรับรอง                   664,825          1,646,697        1,967,248     

  ประมาณการหนี้สิน                              388,908          612,240          314,653       

  หนี้สินอื่น                                     18,168,993       14,590,392       11,978,009    

  รวมหนี้สิน                                    660,109,240      574,309,043      619,195,581   

  ส่วนของผู้ถือหุ้น                                                                                

  ทุนเรือนหุ้น                                                                                   

  ทุนที่ออกและชำระแล้ว                                                                           

  หุ้นสามัญ 2,940,812,475 หุ้น มูลค่าหุ้นละ 10 บาท                                                    

  ชำระครบแล้ว                                                                   29,408,125    

  หุ้นสามัญ 5,747,746,840 หุ้น มูลค่าหุ้นละ 10 บาท                                                    

  ชำระครบแล้ว                                                  57,477,468                     

  หุ้นสามัญ 6,074,143,747 หุ้น มูลค่าหุ้นละ 10 บาท                                                    

  ชำระครบแล้ว                                 60,741,437                                      

  เงินรับล่วงหน้าค่าหุ้นรอจดทะเบียน                  -                177,475          5,557,404     

  ส่วนเกินมูลค่าหุ้นสามัญ                           13,802,216       13,149,422       180,975       

  ส่วนเกินทุนจากการตีราคาที่ดิน                     2,905,038        2,905,038        2,906,642     

  ส่วนเกินทุนจากการตีราคาอาคาร                   2,536,566        2,706,940        2,876,524     

  ส่วนต่ำกว่าทุนจากการเปลี่ยนแปลงมูลค่าเงินลงทุน       (143,430)        (2,740)          (947,084)     

  กำไรสะสม                                                                                   

  จัดสรรแล้ว                                   582,500          435,500          435,500       

  ยังไม่ได้จัดสรร                                4,850,335        1,005,209        5,956,173     

  รวม                                        85,274,662       77,854,312       46,374,259    

  ส่วนของผู้ถือหุ้นส่วนน้อย                          92,767           212,587          771,762       

  รวมส่วนของผู้ถือหุ้น                             85,367,429       78,066,899       47,146,021    

  รวมหนี้สินและส่วนของผู้ถือหุ้น                      745,476,669      652,375,942      666,341,602   

                                                                                             

  รายการนอกงบดุล – ภาระผูกพันทั้งสิ้น                                                               

  การรับอาวัลตั๋วเงินและการค้ำประกันการกู้ยืมเงิน       3,037,196        3,245,143        2,410,317     

  ภาระตามตั๋วแลกเงินค่าสินค้าเข้าที่ยังไม่ครบกำหนด      2,056,521        1,680,582        1,824,141     

  เล็ตเตอร์ออฟเครดิต                            3,690,631        7,639,372        6,002,782     

  ภาระผูกพันอื่น                                 243,919,764      242,612,570      348,907,338   
  --------------------------------------- -- ------------- -- ------------- -- ------------- --

ธนาคารกรุงศรีอยุธยา จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย

งบกำไรขาดทุน

สำหรับปีสิ้นสุดวันที่ 31 ธันวาคม

(หน่วย : พันบาท)

+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
|                                  |   |        |   |        |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
|                                  |   |        |   | งบการ  |   |        |   |
|                                  |   |        |   | เงินรวม |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
|                                  |   | 2551   |   | 2550   |   | 2549   |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| รายได้ดอกเบี้ยและเงินปันผล            |   |        |   |        |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินให้สินเชื่อ                       |   | 25,9   |   | 26,3   |   | 27,1   |   |
|                                  |   | 00,433 |   | 29,318 |   | 05,788 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| รายการระหว่างธนาคารและตลาดเงิน     |   | 2,3    |   | 3,7    |   | 4,6    |   |
|                                  |   | 81,856 |   | 26,070 |   | 50,923 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| อื่น ๆ                             |   | 12,8   |   | 5,0    |   | 3,9    |   |
|                                  |   | 80,368 |   | 09,050 |   | 68,855 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| รวมรายได้ดอกเบี้ยและเงินปันผล         |   | 41,1   |   | 35,0   |   | 35,7   |   |
|                                  |   | 62,657 |   | 64,438 |   | 25,566 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
|                                  |   |        |   |        |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| ค่าใช้จ่ายดอกเบี้ย                    |   |        |   |        |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินฝาก                           |   | 10,7   |   | 14,1   |   | 15,7   |   |
|                                  |   | 92,245 |   | 10,712 |   | 29,257 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| รายการระหว่างธนาคารและตลาดเงิน     |   | 8      |   | 3      |   | 3      |   |
|                                  |   | 98,783 |   | 57,040 |   | 04,937 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินกู้ยืม                           |   | 2,9    |   | 9      |   | 6      |   |
|                                  |   | 03,737 |   | 74,448 |   | 43,622 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| รวมค่าใช้จ่ายดอกเบี้ย                 |   | 14,5   |   | 15,4   |   | 16,6   |   |
|                                  |   | 94,765 |   | 42,200 |   | 77,816 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
|                                  |   |        |   |        |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| รายได้ดอกเบี้ยและเงินปันผลสุทธิ         |   | 26,5   |   | 19,6   |   | 19,0   |   |
|                                  |   | 67,892 |   | 22,238 |   | 47,750 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| หนี้สูญและหนี้สงสัยจะสูญ                |   | 5,4    |   | 8,5    |   | 11,0   |   |
|                                  |   | 22,176 |   | 88,584 |   | 70,431 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| ขาดทุนจากการปรับโครงสร้างหนี้         |   | 6      |   | 3,7    |   | 2      |   |
|                                  |   | 37,616 |   | 76,332 |   | 90,544 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| รายได้ด                           |   |        |   |        |   |        |   |
| อกเบี้ยและเงินปันผลสุทธิหลังหักหนี้สูญและหนี้ |   |        |   |        |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| สงสัยจะสูญ                         |   | 20,5   |   | 7,2    |   | 7,6    |   |
| และขาดทุนจากการปรับโครงสร้างหนี้      |   | 08,100 |   | 57,322 |   | 86,775 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| รายได้ที่มิใช่ดอกเบี้ย                  |   | 6,1    |   | 7,5    |   | 9,1    |   |
|                                  |   | 70,092 |   | 46,714 |   | 53,812 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| ค่าใช้จ่ายที่มิใช่ดอกเบี้ย                |   | 21,2   |   | 18,6   |   | 15,2   |   |
|                                  |   | 24,060 |   | 63,559 |   | 66,548 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| กำไร (ขาดทุน) ก่อนภาษีเงินได้         |   | 5,4    |   | (3,85  |   | 1,5    |   |
|                                  |   | 54,132 |   | 9,523) |   | 74,039 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| ภาษีเงินได้                         |   | 5      |   | 1      |   | 67,414 |   |
|                                  |   | 59,587 |   | 23,914 |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| กำไร (ขาดทุน)                     |   | 4,8    |   | (3,98  |   | 1,5    |   |
| ก่อนส่วนของผู้ถือหุ้นส่วนน้อย             |   | 94,545 |   | 3,437) |   | 06,625 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| ขาดทุนสุทธ                         |   | -      |   | -      |   | 1      |   |
| ิของบริษัทย่อยส่วนที่ซื้อหุ้นเพิ่มจากผู้ถือหุ้นเดิม |   |        |   |        |   | 05,410 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| ส่วนของผู้ถือหุ้นส่วนน้อยใน (กำไร)       |   | 1,488  |   | (      |   | 54,360 |   |
| ขาดทุนสุทธิของ                      |   |        |   | 8,542) |   |        |   |
|                                  |   |        |   |        |   |        |   |
| บริษัทย่อย                          |   |        |   |        |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| กำไร (ขาดทุน) สุทธิ                 |   | 4,8    |   | (3,99  |   | 1,6    |   |
|                                  |   | 96,033 |   | 1,979) |   | 66,395 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
|                                  |   |        |   |        |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| กำไร (ขาดทุน) ต่อหุ้นขั้นพื้นฐาน บาท     |   | 0.83   |   | (0.76) |   | 0.58   |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| กำไร (ขาดทุน) ต่อหุ้นปรับลด บาท       |   | 0.83   |   | (0.71) |   | 0.47   |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+

ธนาคารกรุงศรีอยุธยา จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย

งบกระแสเงินสด

สำหรับปีสิ้นสุดวันที่ 31 ธันวาคม

(หน่วย : พันบาท)

  ------------------------------------ -- -------------- -- -------------- -- ------------- --
                                                                                            

                                                            งบการเงินรวม                     

                                          2551              2550              2549          

  กระแสเงินสดจากกิจกรรมดำเนินงาน                                                               

  กำไร (ขาดทุน) สุทธิ                        5,454,132         (3,859,523)       1,612,036     

  รายการปรับกระทบกำไร (ขาดทุน)                                                                
  สุทธิเป็นเงินสดสุทธิจาก                                                                         

  กิจกรรมดำเนินงาน                                                                            

  ค่าเสื่อมราคาและค่าตัดจำหน่าย                 1,731,410         1,888,368         1,434,592     

  หนี้สูญและหนี้สงสัยจะสูญ                       5,422,176         8,588,584         11,070,431    

  ขาดทุนจากการปรับโครงสร้างหนี้                637,616           3,776,332         290,544       

  (กำไร)                                  (1,170,603)       5,181,556         9,597,485     
  ขาดทุนจากการแปลงค่าเงินตราต่างประเทศ                                                          

  (กำไร) ขาดทุนจากเงินลงทุน                  2,255,035         668,515           (1,204,468)   

  ส่วนลดมูลค่าเงินลงทุน                        (375,794)         (1,156,553)       (602,977)     

  กำไรจากการโอนเปลี่ยนประเภทจากเงินลงทุน                                                        

  ในลูกหนี้เป็นเงินให้สินเชื่อ                     (919)             (45,834)          (201,435)     

  (กำไร)                                  742,038           (551,159)         (445,136)     
  ขาดทุนจากการจำหน่ายทรัพย์สินรอการขาย                                                           

  กำไรจากการจำหน่ายที่ดิน อาคารและอุปกรณ์       (62,128)          (47,693)          (65,437)      

  ขาดทุนจากการด้อยค่าของทรัพย์สินรอการขาย       533,552           375,478           478,898       

  ขาดทุนจากการด้อยค่าที่ดินและอาคาร (โอนกลับ)    -                 -                 (70,153)      

  ส่วนแบ่ง (กำไร)                           7,760             197               (31,034)      
  ขาดทุนจากเงินลงทุนตามวิธีส่วนได้เสีย                                                              

  รายได้ดอกเบี้ยและเงินปันผล                   (41,162,657)      (35,064,438)      -             

  เงินสดรับจากภาษีเงินได้ขอคืน                  286,026           37,536            -             

  เงินสดรับจากดอกเบี้ย                        40,931,065        35,114,633        -             

  เงินสดรับจากเงินปันผล                       414,138           517,322           -             

  ค่าใช้จ่ายดอกเบี้ย                           14,594,765        15,442,200        -             

  ค่าใช้จ่ายค้างจ่ายอื่นเพิ่มขึ้น                    652,646           755,630           311,304       

  สำรองอื่นเพิ่มขึ้น (ลดลง)                     (47,303)          249,704           (39,477)      

  เงินสดจ่ายดอกเบี้ย                          (14,792,209)      (15,856,950)      -             

  เงินสดจ่ายภาษีเงินได้                        (245,813)         (247,785)         -             

  รายได้ดอกเบี้ยพักจากการตีทรัพย์ชำระหนี้          -                 -                 (3,932)       

  ขาดทุนจากการโอนหนี้ด้อยคุณภาพ                -                 -                 211,661       

  รายได้ดอกเบี้ยและเงินปันผลค้างรับ (เพิ่มขึ้น)      -                 -                 (101,840)     
  ลดลง                                                                                      

  ค่าใช้จ่ายดอกเบี้ยค้างจ่ายเพิ่มขึ้น (ลดลง)         -                 -                 1,408,712     

  กำไร (ขาดทุน)                                                                              
  สุทธิของบริษัทย่อยส่วนที่ซื้อหุ้นเพิ่ม                                                                  

  จากผู้ถือหุ้นเดิม                             -                 -                 (105,410)     

  ขาดทุนสุทธิของบริษัทย่อยก่อนซื้อหุ้นเพิ่ม            -                 -                 93,902        
  ------------------------------------ -- -------------- -- -------------- -- ------------- --

ธนาคารกรุงศรีอยุธยา จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย

งบกระแสเงินสด (ต่อ)

สำหรับปีสิ้นสุดวันที่ 31 ธันวาคม

(หน่วย : พันบาท)

  ------------------------------------ -- -------------- -- -------------- -- -------------- --
                                                                                             

                                                            งบการเงินรวม                      

                                          2551              2550              2549           

  กำไรจากการดำเนินงานก่อนการเปลี่ยนแปลง                                                          

  ในสินทรัพย์และหนี้สินดำเนินงาน                 15,804,933        15,766,120        23,638,266     

  สินทรัพย์ดำเนินงาน (เพิ่มขึ้น) ลดลง                                                                

  รายการระหว่างธนาคารและตลาดเงิน            (50,862,913)      40,402,555        (34,240,503)   

  หลักทรัพย์ซื้อโดยมีสัญญาขายคืน                  76,000,000        (63,000,000)      20,125,000     

  เงินลงทุนในหลักทรัพย์ที่มีไว้เพื่อขาย              306,512           195,003           (1,226,249)    

  เงินให้สินเชื่อ                              (41,585,908)      (1,624,493)       (13,802,612)   

  ทรัพย์สินรอการขาย                          1,846,549         4,044,226         2,481,633      

  สินทรัพย์อื่น                                1,665,539         (2,785,599)       (3,753,881)    

                                                                                             

  หนี้สินดำเนินงาน เพิ่มขึ้น (ลดลง)                                                                  

  เงินรับฝาก                                37,686,151        (62,259,244)      (347,437)      

  รายการระหว่างธนาคารและตลาดเงิน            (62,713,145)      (42,486)          5,632,855      

  หนี้สินจ่ายคืนเมื่อทวงถาม                      (468,194)         777,386           (97,620)       

  หนี้สินอื่น                                  301,526           2,856,972         2,573,266      

  เงินสดสุทธิได้จาก (ใช้ไปใน)                  (22,018,950)      (65,669,560)      982,718        
  กิจกรรมดำเนินงาน                                                                             

                                                                                             

  กระแสเงินสดจากกิจกรรมลงทุน                                                                    

  เงินสดรับจากการขายเงินลงทุนในหลักทรัพย์                                                           

  เผื่อขายและเงินลงทุนอื่น                      86,779,791        78,429,641        67,574,864     

  เงินสดจ่ายจากการซื้อเงินลงทุนในหลักทรัพย์                                                           

  เผื่อขายและเงินลงทุนอื่น                      91,197,111        (62,009,334)      (73,445,883)   

  เงินสดจ่ายเพื่อซื้อบริษัทย่อย                    (15,455,867)      -                 -              

  เงินสดจ่ายให้ผู้ถือหุ้นส่วนน้อยจากการซื้อหุ้นเพิ่ม      (132,822)         (525,445)         (8,970)        

  เงินสดรับจากการขายที่ดิน อาคารและอุปกรณ์       120,075           114,717           97,814         

  เงินสดจ่ายจากการซื้อที่ดิน อาคารและอุปกรณ์       (1,508,998)       (1,330,525)       (1,922,527)    

  เงินสดจ่ายจากการซื้อสินทรัพย์อื่น                (498,228)         (172,944)         (82,931)       

  เงินสดสุทธิได้จาก (ใช้ไปใน) กิจกรรมลงทุน       (21,893,160)      14,506,110        (7,787,633)    
  ------------------------------------ -- -------------- -- -------------- -- -------------- --

ธนาคารกรุงศรีอยุธยา จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย

งบกระแสเงินสด (ต่อ)

สำหรับปีสิ้นสุดวันที่ 31 ธันวาคม

(หน่วย : พันบาท)

+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
|                                  |   |        |   |        |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
|                                  |   |        |   | งบการ  |   |        |   |
|                                  |   |        |   | เงินรวม |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
|                                  |   | 2551   |   | 2550   |   | 2549   |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| กระแสเงินสดจากกิจกรรมจัดหาเงิน       |   |        |   |        |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินสดรับจากการออกหุ้นกู้ไม่ด้อยสิทธิ      |   | 45,8   |   | 11,5   |   | 5,4    |   |
|                                  |   | 55,200 |   | 31,800 |   | 68,113 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินสดรับจากการออกตั๋วแลกเงิน         |   | 16,8   |   | 5,2    |   | -      |   |
|                                  |   | 14,600 |   | 77,700 |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินสดรับจากการออกหุ้นกู้ระยะสั้น        |   | -      |   | 2,4    |   | 8      |   |
|                                  |   |        |   | 85,000 |   | 83,100 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินสดจ่ายจากการไถ่ถอนหุ้นกู้ระยะสั้น     |   | (1,00  |   | (2,36  |   | -      |   |
|                                  |   | 0,000) |   | 8,100) |   |        |   |
|                                  |   |        |   |        |   |        |   |
|                                  |   |        |   | 8      |   |        |   |
|                                  |   |        |   | 83,100 |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินสดจ่ายจากการไถ่ถอนหุ้นกู้ด้อยสิทธิ     |   | -      |   | -      |   | (3,75  |   |
|                                  |   |        |   |        |   | 2,102) |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินสดรับจากการออกตราสารทางการเงิน  |   | -      |   | -      |   | 1,0    |   |
|                                  |   |        |   |        |   | 00,000 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินสดจ่ายจากการออกตราสารทางการเงิน |   | -      |   | (80    |   | -      |   |
|                                  |   |        |   | 0,000) |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินสดจ่ายชำระตั๋วแลกเงิน             |   | (18,95 |   | -      |   | -      |   |
|                                  |   | 7,800) |   |        |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินกู้ยืมระยะสั้นลดลง                 |   | (49    |   | -      |   | -      |   |
|                                  |   | 2,724) |   |        |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินกู้ยืมระยะยาวเพิ่มขึ้น               |   | 42,415 |   | -      |   | -      |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินรับล่วงหน้าค่าหุ้นรอจดทะเบียน        |   | -      |   | 1      |   | 5,5    |   |
|                                  |   |        |   | 77,475 |   | 57,404 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| ใบสำคัญแสดงสิทธิแปลงเป็นหุ้นสามัญ       |   | 3,7    |   | 3,4    |   | 8      |   |
|                                  |   | 39,287 |   | 80,387 |   | 39,531 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เพิ่มทุนจากการออกหุ้นสามัญ             |   | -      |   | 32,0   |   | -      |   |
|                                  |   |        |   | 00,000 |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินปันผลจ่าย                       |   | (90    |   | (96    |   | (1,16  |   |
|                                  |   | 8,849) |   | 0,950) |   | 2,380) |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินสดสุทธิได้จากกิจกรรมจัดหาเงิน       |   | 45,0   |   | 50,8   |   | 8,8    |   |
|                                  |   | 92,129 |   | 23,312 |   | 33,666 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| รวม                              |   | 1,1    |   | (34    |   | 2,0    |   |
|                                  |   | 80,020 |   | 0,138) |   | 28,751 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| ผลกระทบของการเปลี่ยนแปลง           |   |        |   |        |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| ในอัตราแลกเปลี่ยนที่มีต่อเงินสด          |   | 39,904 |   | (1     |   | (5     |   |
|                                  |   |        |   | 8,330) |   | 3,009) |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
|                                  |   |        |   |        |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสดเพิ่มขึ้น  |   | 1,2    |   | (35    |   | 1,9    |   |
| (ลดลง) สุทธิ                       |   | 19,924 |   | 8,468) |   | 75,742 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสด ณ วันที่ |   | 19,1   |   | 19,5   |   | 17,5   |   |
| 1 มกราคม                         |   | 99,531 |   | 57,999 |   | 82,257 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
| เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสด ณ วันที่ |   | 20,4   |   | 19,1   |   | 19,5   |   |
| 31 ธันวาคม                        |   | 19,455 |   | 99,531 |   | 57,999 |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+
|                                  |   |        |   |        |   |        |   |
+----------------------------------+---+--------+---+--------+---+--------+---+

(3) อัตราส่วนทางการเงินที่สำคัญ

ธนาคารกรุงศรีอยุธยา จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย

อัตราส่วนทางการเงิน ( RATIO ANALYSIS )

  (หน่วย : %)

  --------------------------------------- ---------- ---------- ----------
                                          2551       2550       2549

                                                                

  อัตราส่วนแสดงความสามารถในการหากำไร                              
  (Profitability Ratio)                                         

  อัตรากำไรขั้นต้น                            61.96      54.97      53.10

  อัตรากำไรสุทธิ                             10.34      (9.37)     3.71

  อัตราผลตอบแทนผู้ถือหุ้น                       5.99       (6.38)     3.81

  อัตราดอกเบี้ยรับ                            4.78       5.49       5.92

  อัตราดอกเบี้ยจ่าย                           2.44       2.67       2.79

  ส่วนต่างอัตราดอกเบี้ย                        2.34       2.82       3.13

  อัตราผลตอบแทนจากการลงทุน                  0.31       4.25       6.42

                                                                

  อัตราส่วนแสดงประสิทธิภาพในการดำเนินงาน                             
  (Efficiency Ratio)                                            

  อัตราส่วนรายได้ดอกเบี้ยสุทธิต่อสินทรัพย์           1.96       2.22       2.51

  อัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์                   0.70       (0.61)     0.25

  อัตราการหมุนของสินทรัพย์ (เท่า)               6.77       6.46       6.83

                                                                

  อัตราส่วนวิเคราะห์นโยบายทางการเงิน (                               
  Financial Policy Ratio )                                      

  อัตราส่วนหนี้สินต่อส่วนของผู้ถือหุ้น (เท่า)          7.73       7.36       13.13

  อัตราส่วนเงินให้กู้ต่อเงินกู้ยืม                   89.99      83.60      79.17

  อัตราส่วนเงินให้กู้ต่อเงินฝาก                   103.98     90.55      82.11

  อัตราส่วนเงินฝากต่อหนี้สินรวม                  81.40      87.00      91.00

  อัตราการจ่ายเงินปันผล                       51.15      -          35.73
                                          ^(1/)                 

                                                                

  อัตราส่วนคุณภาพสินทรัพย์ ( Asset Quality                            
  Ratio )                                                       

  อัตราส่วนค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญต่อสินเชื่อรวม        5.62       7.51       6.12

  อัตราส่วนหนี้สูญ (ตัดบัญชี) ต่อสินเชื่อรวม          (1.93)     (0.67)     (0.68)

  อัตราส่วนเงินให้สินเชื่อที่หยุดรับรู้รายได้           9.87       15.61      13.66
  ต่อสินเชื่อรวม                                                    

  อัตราส่วนดอกเบี้ยค้างรับต่อสินเชื่อรวม            0.30       0.46       0.52

                                                                
  --------------------------------------- ---------- ---------- ----------

^(1/) จ่ายเงินปันผลระหว่างกาล งวดครึ่งแรกปี 2551

2.  คำอธิบายและการวิเคราะห์ฐานะการเงินและผลการดำเนินงาน

ภาพรวมผลการดำเนินงานในปี 2551

ในปี 2551
การดำเนินธุรกิจและผลประกอบการของธนาคารและบริษัทย่อยปรับปรุงดีขึ้นในระดับที่น่าพอใจ
โดยในเดือนกุมภาพันธ์ 2551 ธนาคารได้เข้าซื้อกิจการ บริษัท จีอี แคปปิตอล ออโต้ ลีส จำกัด
(มหาชน) (GECAL) เสร็จสมบูรณ์ GECAL เป็นหนึ่งในผู้นำธุรกิจสินเชื่อเช่าซื้อรถยนต์
การเข้าซื้อกิจการดังกล่าวเป็นไปตามแผนการเติบโตจากภายนอก (Inorganic Growth)
และส่งผลให้เกิดประโยชน์ทางธุรกิจต่อธนาคารหลายประการ อาทิ
ทำให้ธนาคารมีสัดส่วนของเงินให้สินเชื่อลูกค้ารายย่อยที่ให้อัตราผลตอบแทนสูงเพิ่มขึ้น
ในขณะที่ธนาคารสามารถเพิ่มผลตอบแทนของ GECAL ด้วยต้นทุนทางการเงินที่ต่ำลง
พร้อมกับสามารถใช้ประโยชน์จากเครือข่ายสาขาของธนาคารซึ่งมีจำนวนมากกว่าสาขาของ GECAL
นอกจากนั้น เพื่อให้เกิดประสิทธิภาพเพิ่มขึ้น
ธนาคารได้ดำเนินการควบรวมบริษัทย่อยที่ทำธุรกิจสินเชื่อเช่าซื้อรถยนต์สามแห่งเข้าด้วยกันเป็นบริษัทเดียวคือ
GECAL ซึ่งต่อมาได้เปลี่ยนชื่อเป็น บริษัท อยุธยา แคปปิตอล ออโต้ ลีส จำกัด (มหาชน) (AYCAL)

คุณภาพสินทรัพย์ของธนาคารปรับปรุงดีขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ
จากความสำเร็จอย่างต่อเนื่องในการจำหน่ายสินเชื่อด้อยคุณภาพ (NPL) โดยในปี 2551
ธนาคารได้จำหน่าย NPL จำนวน 15,012 ล้านบาท
และสุทธิจากการขายเงินให้สินเชื่อด้อยคุณภาพดังกล่าวแล้ว
ธนาคารและบริษัทย่อยยังมีเงินให้สินเชื่อเติบโตเพิ่มขึ้นจำนวน 106,722 ล้านบาท หรือร้อยละ
23.7 ในขณะที่เงินรับฝากเพิ่มขึ้น 37,727 ล้านบาท หรือร้อยละ 7.6
และเงินกู้ยืมจากการออกหุ้นกู้ไม่ด้อยสิทธิเพิ่มขึ้นจำนวน 53,638 ล้านบาท หรือร้อยละ 386.7
การออกหุ้นกู้ดังกล่าวเป็นการจัดโครงสร้างแหล่งเงินทุนให้ธนาคารสามารถบริหารโครงสร้างด้านระยะเวลาของแหล่งเงินทุนและระยะเวลาของเงินให้สินเชื่อให้สอดคล้องกันได้ดียิ่งขึ้น

จากการเติบโตทั้งโดยการเข้าซื้อกิจการ GECAL
และการเพิ่มขึ้นของเงินให้สินเชื่อจากธุรกรรมปกติในปี 2551
ส่งผลให้รายได้ดอกเบี้ยและเงินปันผลเพิ่มสูงขึ้นจำนวน 6,099 ล้านบาท หรือร้อยละ 17.4
และรายได้ดอกเบี้ยและเงินปันผลสุทธิเพิ่มขึ้นจำนวน 6,946 ล้านบาท หรือร้อยละ 35.4
ส่งผลให้ส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยสุทธิเพิ่มขึ้นจากร้อยละ 3.2 ในปี 2550 มาอยู่ที่ร้อยละ 4.1 ในปี
2551 ส่วนรายได้ที่มิใช่ดอกเบี้ยซึ่งลดลงนั้น ส่วนใหญ่เกิดจากการตั้งสำรองเพิ่มจนครบ 100%
สำหรับเงินลงทุนในตราสาร CDOs โดยในปี 2551ธนาคารได้ตั้งสำรองสำหรับ CDOs
เพิ่มรวมเป็นจำนวน 2,293 ล้านบาท อย่างไรก็ตาม
ในแง่ของรายได้ค่าธรรมเนียมและบริการซึ่งเป็นรายได้ส่วนใหญ่ของรายได้ที่มิใช่ดอกเบี้ยเพิ่มขึ้นจำนวน
2,045 ล้านบาท หรือร้อยละ 37.6 ทั้งนี้จากการปรับปรุงการดำเนินงานทั้งด้านรายได้ดอกเบี้ย
และรายได้ที่มิใช่ดอกเบี้ยดังกล่าว
ส่งผลให้ธนาคารมีกำไรจากการดำเนินงานหรือกำไรก่อนสำรองค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญและภาษีเงินได้นิติบุคคลจำนวน
11,514
ล้านบาท เพิ่มขึ้นจากปีก่อนจำนวน 3,009 ล้านบาท หรือร้อยละ 35.4

ธนาคารและบริษัทย่อยมีกำไรสุทธิในปี 2551 จำนวน 4,896 ล้านบาท หรือคิดเป็นกำไรต่อหุ้น
0.83 บาท ดีขึ้นเมื่อเปรียบเทียบกับปีก่อนที่ธนาคารและบริษัทย่อยมีผลขาดทุนสุทธิจำนวน 3,992
ล้านบาท หรือคิดเป็นขาดทุนต่อหุ้น 0.76 บาท ซึ่งเป็นผลมาจากการตั้งสำรองหนี้สงสัยจะสูญจำนวน
12,364 ล้านบาท ตามหลักเกณฑ์ IAS 39 ที่ประกาศใช้โดยธนาคารแห่งประเทศไทย

(หน่วย : ล้านบาท)

  ------------------------ ----------- ----------- ----------- ----------
  งบการเงินรวม              2551        2550        เปลี่ยนแปลง   

                                                   จำนวนเงิน    %

  งบกำไรขาดทุน                                                  

  กำไรจากการดำเนินงาน       11,514      8,505       3,009       35.4

  กำไรสุทธิ                  4,896       (3,992)     8,888       222.6

  กำไรต่อหุ้นขั้นพื้นฐาน (บาท)    0.83        (0.76)      1.59        209.2
  ------------------------ ----------- ----------- ----------- ----------

 รายได้ดอกเบี้ยและเงินปันผลสุทธิ

ธนาคารและบริษัทย่อยมีรายได้ดอกเบี้ยและเงินปันผลจำนวน 41,163 ล้านบาท เพิ่มขึ้นจำนวน
6,099 ล้านบาท หรือร้อยละ 17.4 เมื่อเปรียบเทียบกับปีก่อน
การปรับปรุงดีขึ้นเกิดจากการเพิ่มสัดส่วนของเงินให้สินเชื่อรายย่อยที่ให้อัตราผลตอบแทนสูง
รวมทั้งการปรับปรุงที่ดีขึ้นของคุณภาพสินทรัพย์ ในขณะที่ค่าใช้จ่ายดอกเบี้ยมีจำนวน 14,595 ล้านบาท
ลดลงจำนวน 847 ล้านบาท หรือร้อยละ 5.5
เนื่องจากอัตราดอกเบี้ยโดยรวมลดลงเมื่อเปรียบเทียบกับปีก่อน
ซึ่งส่งผลให้รายได้ดอกเบี้ยและเงินปันผลสุทธิในปี 2551 เพิ่มขึ้นจำนวน 6,946 ล้านบาท
หรือร้อยละ 35.4 จากปีก่อนเป็น 26,568 ล้านบาท
รายละเอียดการเปลี่ยนแปลงของรายการรายได้ดอกเบี้ยและเงินปันผลปรากฏดังนี้

 รายได้ดอกเบี้ยและเงินปันผล

- รายได้ดอกเบี้ยรับจากเงินให้สินเชื่อมีจำนวน 25,900 ล้านบาท ลดลง 429 ล้านบาท
หรือร้อยละ 1.6 เมื่อเปรียบเทียบกับปีก่อน
เป็นผลมาจากอัตราดอกเบี้ยเงินให้สินเชื่อโดยเฉลี่ยลดลงเมื่อเปรียบเทียบกับปีก่อน ทั้งนี้
ปริมาณเงินให้สินเชื่อที่เพิ่มขึ้นช่วยลดผลกระทบจากการลดลงของอัตราดอกเบี้ย

- รายได้ดอกเบี้ยจากรายการระหว่างธนาคารและตลาดเงิน มีจำนวน 2,382 ล้านบาท ลดลง
1,344 ล้านบาท หรือร้อยละ 36.1 เมื่อเปรียบเทียบกับปีก่อน
ซึ่งเกิดจากการลดลงของรายได้ดอกเบี้ยรับจากการทำ Investment Swap
ทั้งจากการลดลงของอัตราดอกเบี้ยและปริมาณรายการระหว่างธนาคารและตลาดเงิน
เนื่องจากการนำเงินไปซื้อกิจการ GECAL

- รายได้ดอกเบี้ยจากการให้เช่าซื้อและสัญญาเช่าทางการเงินมีจำนวน 10,440 ล้านบาท เพิ่มขึ้น
8,796 ล้านบาท หรือร้อยละ 535.0 เมื่อเปรียบเทียบกับปีก่อน โดยหลักเกิดจากรายได้ของกิจการ
GECAL ที่ธนาคารเข้าซื้อกิจการมา

- รายได้จากเงินลงทุนมีจำนวน 2,441 ล้านบาท ลดลง 924 ล้านบาท หรือร้อยละ 27.5
เมื่อเทียบกับ
ปีก่อน เนื่องจากอัตราดอกเบี้ยเฉลี่ยลดลง

 ค่าใช้จ่ายดอกเบี้ย

- ค่าใช้จ่ายดอกเบี้ยเงินรับฝาก มีจำนวน 10,792 ล้านบาท ลดลง 3,319 ล้านบาท หรือร้อยละ
23.5 ซึ่งเกิดจากอัตราดอกเบี้ยเงินรับฝากเฉลี่ยลดลง ซึ่งเป็นไปตามภาวะตลาด

- ค่าใช้จ่ายดอกเบี้ยรายการระหว่างธนาคารและตลาดเงิน มีจำนวน 899 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 542
ล้านบาท หรือร้อยละ 151.8
โดยหลักเกิดจากการเพิ่มขึ้นของเงินกู้จากสถาบันการเงินเพื่อใช้เป็นเงินทุนสนับสนุนการซื้อกิจการ
GECAL บางส่วนในช่วงแรก
และการเพิ่มขึ้นของเงินกู้ยืมระยะยาวโดยการออกหุ้นกู้ขายให้ลูกค้าสถาบันการเงินในระหว่างปี
2551 จำนวน 7,783 ล้านบาท
ซึ่งเป็นการเพิ่มประสิทธิภาพในการบริหารเงินทุนให้มีระยะเวลาสอดคล้องกับโครงสร้างสินเชื่อที่เปลี่ยนแปลงไป

- ค่าใช้จ่ายดอกเบี้ยของเงินกู้ยืมระยะสั้นมีจำนวน 689 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 585 ล้านบาท หรือ
ร้อยละ 562.5 โดยหลักเกิดจากการเพิ่มขึ้นของเงินกู้ยืมจากผู้ให้กู้ที่มิใช่สถาบันการเงิน
โดยผ่านตั๋วแลกเงินซึ่งออกในระหว่างปี 2551 จำนวน 11,447 ล้านบาท

- ค่าใช้จ่ายดอกเบี้ยของเงินกู้ยืมระยะยาวมีจำนวน 2,215 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 1,345 ล้านบาท
หรือร้อยละ 154.6
โดยหลักเกิดจากการเพิ่มขึ้นของเงินกู้ยืมระยะยาวโดยการออกหุ้นกู้ไม่ด้อยสิทธิในระหว่างปี 2551
จำนวน 46,031 ล้านบาท

จากการที่ธนาคารมีการขยายสัดส่วนสินทรัพย์ที่ให้อัตราผลตอบแทนสูง
ในขณะที่สามารถควบคุมด้านต้นทุนทางการเงินได้
ทำให้ธนาคารมีส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยสุทธิเพิ่มขึ้นจากร้อยละ 3.2 ในปี 2550 มาอยู่ที่ร้อยละ 4.1
ในปี 2551

(หน่วย: ล้านบาท)

  ------------------------------ --------- --------- ------------ --------
  งบการเงินรวม                    2551      2550      เปลี่ยนแปลง    

                                                     จำนวนเงิน     %

  งบกำไรขาดทุน                                                     

  รายได้ดอกเบี้ยและเงินปันผลรวม       41,163    35,064    6,099        17.4

  ค่าใช้จ่ายดอกเบี้ยรวม               14,595    15,442    (847)        (5.5)

  รายได้ดอกเบี้ยและเงินปันผลสุทธิ       26,568    19,622    6,946        35.4
  ------------------------------ --------- --------- ------------ --------

 รายได้ที่มิใช่ดอกเบี้ย

ธนาคารและบริษัทย่อยมีรายได้ที่มิใช่ดอกเบี้ยจำนวน 6,170 ล้านบาท ลดลง 1,377 ล้านบาท หรือ
ร้อยละ 18.2 จากปีก่อน
โดยหลักเกิดจากการบันทึกขาดทุนจากการปรับมูลค่ายุติธรรมและการตั้งสำรองเต็มจำนวน
สำหรับเงินลงทุนในตราสาร CDOs จำนวน 2,293 ล้านบาท
กำไรจากการขายทรัพย์สินรอการขายลดลง 1,293 ล้านบาท หรือร้อยละ 234.7
อันเนื่องจากการบันทึกขาดทุนจากการตีมูลค่าตลาดรถยึดของธุรกิจให้เช่าซื้อ อย่างไรก็ตาม
รายได้ค่าธรรมเนียมและบริการในปี 2551
ซึ่งเป็นรายการหลักของรายได้ที่มิใช่ดอกเบี้ยของธนาคารเพิ่มขึ้นจำนวน 2,045 ล้านบาท
หรือร้อยละ 37.6 เป็นจำนวน 7,487 ล้านบาท
ปัจจัยหลักเกิดจากค่าธรรมเนียมจากธุรกิจเช่าซื้อจำนวน 1,145 ล้านบาท
ประกอบกับการเพิ่มขึ้นของค่าธรรมเนียมของธนาคาร อาทิ ค่าธรรมเนียมที่เกี่ยวกับบัตร ATM
การเป็นตัวแทนจำหน่ายประกัน (Bancassurance)
และการเพิ่มขึ้นของค่าบริการและค่านายหน้าของบริษัทย่อย
ซึ่งทั้งหมดนี้เกิดจากการให้บริการผ่านเครือข่ายสาขาทั่วประเทศและฐานลูกค้าที่แข็งแกร่งของธนาคาร

[]

 ค่าใช้จ่ายที่มิใช่ดอกเบี้ย

ค่าใช้จ่ายที่มิใช่ดอกเบี้ย มีจำนวน 21,224 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 2,560 ล้านบาท หรือร้อยละ 13.7
โดยส่วนใหญ่เกิดจากค่าใช้จ่ายของ GECAL ซึ่งธนาคารได้ซื้อกิจการมา
และการขยายธุรกิจทั่วไปของธนาคาร ปัจจัยหลักเกิดจากค่าธรรมเนียมและบริการเพิ่มขึ้น 1,312
ล้านบาท หรือร้อยละ 101.5 ค่าใช้จ่ายเกี่ยวกับพนักงานเพิ่มขึ้น 1,118 ล้านบาท หรือร้อยละ
16.0 และค่าใช้จ่ายเกี่ยวกับอาคารสถานที่และอุปกรณ์เพิ่มขึ้น 616 ล้านบาท หรือร้อยละ 17.3
ซึ่งส่วนใหญ่เกิดจากการปรับปรุงภาพลักษณ์สาขา ในขณะที่ค่าภาษีอากรลดลง 199 ล้านบาท
หรือร้อยละ 13.2 และค่าใช้จ่ายอื่นลดลง 141 ล้านบาท หรือร้อยละ 4.6
ซึ่งส่วนใหญ่เกิดจากการตั้งสำรองสำหรับภาระผูกพันนอกงบดุลลดลง
และสำรองสำหรับขาดทุนที่อาจเกิดขึ้นจากสินทรัพย์ด้อยคุณภาพที่ได้โอนให้บรรษัทบริหารสินทรัพย์
(บสท.) ลดลง

[]

ฐานะการเงินของธนาคาร

(1) สินทรัพย์

ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2551 ธนาคารและบริษัทย่อยมีสินทรัพย์รวมจำนวน 745,477 ล้านบาท
เพิ่มขึ้น 93,101 ล้านบาท หรือร้อยละ 14.3 จากสิ้นปี 2550
โดยหลักเกิดจากเงินให้สินเชื่อเพิ่มขึ้นจำนวน 106,722 ล้านบาท หรือร้อยละ 23.7
โดยการขยายตัวของสินเชื่ออย่างมีนัยสำคัญนี้มาจากทั้งการเข้าซื้อกิจการ GECAL จำนวน 78,249
ล้านบาท และการเติบโตปกติจากฐานของสินเชื่อที่มีอยู่ โดยเงินให้สินเชื่อธุรกิจขนาดใหญ่
สินเชื่อธุรกิจขนาดกลางและขนาดย่อม (SMEs) และสินเชื่อรายย่อยของธนาคารเพิ่มขึ้นจำนวน
43,969 ล้านบาท ในขณะเดียวกันเงินให้สินเชื่อด้อยคุณภาพมีจำนวนลดลง 15,496 ล้านบาท
ซึ่งส่วนใหญ่เกิดจากการขาย การรับชำระและตัดจำหน่ายเงินให้สินเชื่อด้อยคุณภาพ ดังนั้น
สินเชื่อรวมของธนาคารจึงขยายตัวเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ
พร้อมกับคุณภาพของสินเชื่อโดยรวมของธนาคารปรับปรุงดีขึ้น

รายการระหว่างธนาคารและตลาดเงินมีจำนวน 84,854 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 51,294 ล้านบาท
หรือร้อยละ 152.8
โดยหลักเกิดจากการที่ธนาคารแห่งประเทศไทยได้ยกเลิกธุรกรรมของหลักทรัพย์ซื้อโดยมีสัญญาขายคืน
ซึ่งเป็นไปตามประกาศธนาคารแห่งประเทศไทย เรื่อง หลักทรัพย์ซื้อโดยมีสัญญาขายคืน ลงวันที่ 12
กุมภาพันธ์ 2551 และได้ปรับเปลี่ยนเป็นการฝากเงินกับธนาคารแห่งประเทศไทย (Deposit
Facility) ทั้งนี้ ในระหว่างปี 2551 มีการฝากเงินที่ธนาคารแห่งประเทศไทยแบบ Deposit
Facility จำนวน 30,100 ล้านบาท และมีการฝากเงินกับธนาคารแห่งประเทศไทยแบบ
Bilateral Deposit เพิ่มขึ้น 34,287 ล้านบาท
ในขณะที่เงินฝากประเภทจ่ายคืนเมื่อสิ้นระยะเวลาลดลง 20,713 ล้านบาท

(หน่วย : ล้านบาท)

+---------------------------------+----------+------+----------+------+
| งบการเงินรวม                     | 2551     |      | 2550     |      |
+---------------------------------+----------+------+----------+------+
|                                 | จำนวนเงิน | %    | จำนวนเงิน | %    |
+---------------------------------+----------+------+----------+------+
| เงินสด                           | 20,419   | 2.74 | 19,200   | 2.94 |
+---------------------------------+----------+------+----------+------+
| รายการระหว่างธนาคารและตลาดเงิน    | 84,854   | 1    | 33,560   | 5.14 |
|                                 |          | 1.38 |          |      |
+---------------------------------+----------+------+----------+------+
| หลักทรัพย์ซื้อโดยมีสัญญาขายคืน          | -        | -    | 76,000   | 1    |
|                                 |          |      |          | 1.65 |
+---------------------------------+----------+------+----------+------+
| เงินลงทุนสุทธิ                      | 57,229   | 7.68 | 54,950   | 8.42 |
+---------------------------------+----------+------+----------+------+
| เงินให้สินเชื่อและดอกเบี้ยค้างรับสุทธิ     | 526,453  | 7    | 417,208  | 6    |
|                                 |          | 0.62 |          | 3.95 |
+---------------------------------+----------+------+----------+------+
| ทรัพย์สินรอการขายสุทธิ               | 21,371   | 2.87 | 23,523   | 3.61 |
+---------------------------------+----------+------+----------+------+
| ที่ดิน อาคาร และอุปกรณ์สุทธิ           | 16,085   | 2.16 | 15,893   | 2.44 |
+---------------------------------+----------+------+----------+------+
| อื่น ๆ                            | 19,066   | 2.55 | 12,042   | 1.85 |
+---------------------------------+----------+------+----------+------+
| รวม                             | 745,477  | 10   | 652,376  | 10   |
|                                 |          | 0.00 |          | 0.00 |
+---------------------------------+----------+------+----------+------+

(2) คุณภาพสินทรัพย์

(ก) เงินให้สินเชื่อ

(1) เงินให้สินเชื่อรวม สินเชื่อจำแนกตามภาคธุรกิจ และสินเชื่อแยกตามประเภทการจัดชั้น
มีรายละเอียดดังนี้

 เงินให้สินเชื่อรวม

เงินให้สินเชื่อรวมเพิ่มขึ้นจาก 450,355 ล้านบาท ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2550 มาอยู่ที่ 557,077
ล้านบาท ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2551 เกิดจากการที่ธนาคารเข้าซื้อธุรกิจเช่าซื้อจาก GECAL
จำนวน 78,249 ล้านบาท การเพิ่มขึ้นในสินเชื่อธุรกิจขนาดใหญ่จำนวน 21,771 ล้านบาท
หรือร้อยละ 14.1 การเพิ่มขึ้นในสินเชื่อรายย่อยตามปกติของธนาคารจำนวน 5,596 ล้านบาท
หรือร้อยละ 5.7 ทั้งนี้
สัดส่วนเงินให้สินเชื่อของธนาคารมีลักษณะเป็นการให้บริการทางการเงินครบวงจร
โดยมีเงินให้สินเชื่อทั้ง 3 กลุ่มในสัดส่วนที่ใกล้เคียงกัน

[]

 เงินให้สินเชื่อจำแนกตามภาคธุรกิจ

เมื่อพิจารณาเงินให้สินเชื่อแยกตามภาคธุรกิจ เงินให้สินเชื่อ ณ สิ้นปี 2551 มีจำนวน 557,077
ล้านบาท มีสัดส่วนของสินเชื่อเพื่ออุตสาหกรรมการผลิตและการพาณิชย์
ซึ่งเป็นภาคธุรกิจที่เป็นแหล่งรายได้สำคัญของประเทศในระดับสูง คิดเป็นร้อยละ 33.9
ของเงินให้สินเชื่อรวม และลำดับถัดไปเป็นสินเชื่อเพื่อการสาธารณูปโภคและบริการคิดเป็นร้อยละ
16.2 ของเงินให้สินเชื่อรวม

[]

 เงินให้สินเชื่อแยกตามประเภทการจัดชั้น

เงินให้สินเชื่อและดอกเบี้ยค้างรับตามงบการเงินของธนาคารและบริษัทย่อย ปรากฏดังนี้

(หน่วย : ล้านบาท)

  -------------------------------- ---------- -------- ---------- --------
  รายการ                           2551                2550       

                                   จำนวน      %        จำนวน      %

  จัดชั้นปกติ                          478,590    85.65    368,210    81.38

  จัดชั้นกล่าวถึงเป็นพิเศษ                23,479     4.20     12,206     2.70

  จัดชั้นต่ำกว่ามาตรฐาน                 9,256      1.66     17,808     3.94

  จัดชั้นสงสัย                         10,207     1.83     11,021     2.43

  จัดชั้นสงสัยจะสูญ                     36,227     6.48     42,974     9.50

  รวม                              557,759    99.82    452,219    99.95

  บวก ค่านายหน้ารอตัดบัญชีสุทธิ           1,001      0.18     208        0.05

  รวม                              558,760    100.00   452,427    100.00
  -------------------------------- ---------- -------- ---------- --------

หมายเหตุ
เงินให้สินเชื่อและดอกเบี้ยค้างรับหลังหักรายได้รอการตัดบัญชีและไม่รวมรายการระหว่างธนาคารและตลาดเงิน

(2) เงินให้สินเชื่อด้อยคุณภาพ

สัดส่วนเงินให้สินเชื่อด้อยคุณภาพมีการพัฒนาที่ดีขึ้นอย่างต่อเนื่องหลังจากที่ธนาคารได้ดำเนินการจัดชั้นหนี้ตามเกณฑ์คุณภาพในปี
2550 โดยธนาคารได้ปรับปรุงเกณฑ์การพัฒนาสินเชื่อให้เข้มงวด
พร้อมกับการขายเงินสินเชื่อด้อยคุณภาพ ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2551
ธนาคารมีเงินให้สินเชื่อด้อยคุณภาพสุทธิ
(หลังหักสำรองค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญ) จำนวน 32,954 ล้านบาท คิดเป็นร้อยละ 5.5
ของเงินให้สินเชื่อรวมสุทธิ
ในขณะที่เงินให้สินเชื่อด้อยคุณภาพก่อนหักสำรองค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญรวม มีจำนวน 55,137
ล้านบาท คิดเป็นร้อยละ 8.8 ของเงินให้สินเชื่อรวม เปรียบเทียบกับสิ้นปี 2550 มีจำนวนเท่ากับ
70,633 คิดเป็นร้อยละ 15.5 ของเงินให้สินเชื่อรวม

(3) ค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญ และค่าเผื่อการปรับมูลค่าจากการปรับโครงสร้างหนี้

ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2551
ธนาคารและบริษัทย่อยมีค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญและค่าเผื่อการปรับมูลค่าจากการปรับโครงสร้างหนี้เป็นจำนวน
32,359 ล้านบาท หรือร้อยละ 122.7
ของค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญตามเกณฑ์ของธนาคารแห่งประเทศไทย เพิ่มขึ้นจากร้อยละ 118.1
ในปีก่อน

สัดส่วนค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญต่อเงินให้สินเชื่อด้อยคุณภาพ คิดเป็นร้อยละ 58.7
เพิ่มขึ้นจากปีก่อนที่มีสัดส่วนเท่ากับร้อยละ 49.9

  []

(4) เงินให้สินเชื่อด้อยคุณภาพที่ขายระหว่างปี

ในปี 2551 ธนาคารได้ทำสัญญาขายเงินให้สินเชื่อด้อยคุณภาพ 2 สัญญา ซึ่งมีราคาตามบัญชี ณ
วันโอน เท่ากับ 15,012 ล้านบาท และมีราคาตามบัญชีสุทธิเท่ากับ 5,610 ล้านบาท
ให้กับบุคคลภายนอกในราคา 5,610 ล้านบาท โดยธนาคารได้รับเงินแล้วทั้งจำนวน

เนื่องจากธนาคารได้พิจารณาเรื่องการขายเงินให้สินเชื่อด้อยคุณภาพดังกล่าวไว้แล้วในการตั้งสำรองค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญของธนาคาร
ดังนั้น การขายสินเชื่อด้อยคุณภาพรายการดังกล่าวจึงไม่มีผลกระทบต่อกำไรขาดทุนของธนาคาร

(5) การปรับโครงสร้างหนี้

การปรับโครงสร้างหนี้ของธนาคารและบริษัทย่อยในระหว่างปี 2551 มีจำนวน 20,413 ล้านบาท
หรือร้อยละ 3.7 ของจำนวนหนี้ทั้งสิ้น เปรียบเทียบกับปีก่อนที่มีการปรับโครงสร้างหนี้จำนวน
22,014 ล้านบาท หรือร้อยละ 4.9 ของจำนวนหนี้ทั้งสิ้น
สำหรับยอดคงค้างลูกหนี้ซึ่งปรับโครงสร้างหนี้แล้ว ณ สิ้นปี 2551 มีจำนวน 54,514 ล้านบาท
ลดลงร้อยละ 10.6 เมื่อเปรียบเทียบกับปีก่อน

(6) การป้องกันความเสี่ยงในกรณีธนาคารไม่ได้รับชำระหนี้

แม้การให้กู้ยืมแก่ลูกค้าอาจเกิดความเสี่ยงที่ธนาคารจะไม่ได้รับชำระหนี้คืนในบางกรณีแต่ธนาคารได้ป้องกันความเสี่ยงไว้แล้วในการดำเนินการให้กู้ยืม
โดยนอกจากธนาคารจะให้ความสำคัญจากการพิจารณาขีดความสามารถในการชำระหนี้ของลูกค้าเป็นหลักแล้ว
ผู้กู้ยืมจำเป็นต้องมีหลักทรัพย์ และ/หรือบุคคลที่เชื่อถือได้เป็นประกันหรือค้ำประกันอีกชั้นด้วย
ซึ่งถ้าผู้กู้ไม่ชำระคืนเงินกู้ ธนาคารสามารถบังคับหนี้ได้ตามสัญญาค้ำประกัน จำนอง จำนำ
หรือสามารถรับโอนหลักประกันในราคายุติธรรมเพื่อหักชำระหนี้หรือให้ขายหลักประกันเพื่อชำระหนี้ได้
และเพื่อให้มีหลักประกันที่เพียงพอ ธนาคารได้กำหนดสัดส่วนเงินให้กู้ยืมให้อยู่ในระดับประมาณร้อยละ
50-100 ของมูลค่าหลักประกัน

สำหรับการให้กู้ยืมสินเชื่อรายย่อยส่วนบุคคลแบบไม่มีหลักประกัน ธนาคารจะให้ความสำคัญกับปัจจัยอื่น
ๆ เพิ่มเติมจากขีดความสามารถในการชำระหนี้ของลูกค้า เช่น ระดับรายได้ ประวัติการชำระหนี้
คุณภาพของลูกค้า เป็นต้น รวมถึงมีการกำหนดวงเงินสูงสุดที่สามารถอนุมัติต่อลูกค้า 1 ราย
เพื่อเป็นการจำกัดความเสียหายต่อลูกค้า 1 ราย

ทั้งนี้ เงินให้กู้ยืมจะถูกตัดจำหน่ายเป็นหนี้สูญในงวดที่สามารถระบุได้ว่าจะเรียกเก็บเงินไม่ได้
และหนี้สูญรับคืนจะบันทึกบัญชีเป็นรายได้ในงบกำไรขาดทุน

(ข) ทรัพย์สินรอการขาย

ทรัพย์สินรอการขาย ประกอบด้วย อสังหาริมทรัพย์และสังหาริมทรัพย์
ซึ่งบันทึกตามมูลค่าที่ต่ำกว่าระหว่างราคายุติธรรม หรือมูลหนี้คงค้างและดอกเบี้ยค้างรับ
ในกรณีที่ธนาคารและบริษัทย่อยพิจารณาว่าราคายุติธรรมของทรัพย์สินมีมูลค่าลดลงก็จะมีการตั้งค่าเผื่อการด้อยค่าของสินทรัพย์ไว้
โดยกำไรหรือขาดทุนจากการจำหน่ายทรัพย์สินรอการขายจะรับรู้เมื่อมีการจำหน่ายโดยแสดงรวมอยู่ในรายได้ที่มิใช่ดอกเบี้ยในงบกำไรขาดทุน
ทั้งนี้ ณ สิ้นปี 2551 ธนาคารและบริษัทย่อยมีทรัพย์สินรอการขายจำนวน 21,371
ล้านบาท เปรียบเทียบกับสิ้นปีก่อนซึ่งมีจำนวน 23,523 ล้านบาท โดยในปี 2551
ธนาคารและบริษัทย่อยจำหน่ายทรัพย์สินรอการขาย จำนวน 6,386 ล้านบาท

(ค) เงินลงทุนในหลักทรัพย์

(1) หลักทรัพย์ภาครัฐบาล

เงินลงทุนในหลักทรัพย์รัฐบาล
มีวัตถุประสงค์หลักเพื่อดำรงเป็นสินทรัพย์สภาพคล่องตามเกณฑ์ที่ธนาคารแห่งประเทศไทยกำหนด
ซึ่งรวมถึงการดำรงวงเงินสภาพคล่องระหว่างวันกับธนาคารแห่งประเทศไทย ทั้งนี้
หลักทรัพย์ที่กระทรวงการคลังค้ำประกันจะไม่มีความเสี่ยงด้านการชำระเงินตามราคาที่ตราไว้
ส่วนในกรณีพันธบัตรรัฐวิสาหกิจที่กระทรวงการคลังไม่ได้ค้ำประกันยังคงจัดว่ามีความเสี่ยงต่ำ
เมื่อเปรียบเทียบกับหลักทรัพย์ภาคเอกชน

มูลค่าตลาดของเงินลงทุนในตราสารหนี้โดยทั่วไป
ซึ่งรวมถึงหลักทรัพย์รัฐบาลมีการเปลี่ยนแปลงตามการเปลี่ยนแปลงของอัตราดอกเบี้ยได้ ดังนั้น
ธนาคารจึงมีนโยบายที่จะกระจายการลงทุนไปยังพันธบัตรรัฐบาลรุ่นต่าง ๆ
ที่มีวันครบกำหนดไถ่ถอนต่างกันออกไป

เงินลงทุนในหลักทรัพย์รัฐบาลของธนาคารและบริษัทย่อย ประกอบด้วย ตั๋วเงินคลัง พันธบัตรรัฐบาล
พันธบัตรของกองทุนเพื่อการฟื้นฟูและพัฒนาระบบสถาบันการเงิน
และพันธบัตรรัฐวิสาหกิจซึ่งบางส่วนมีกระทรวงการคลังค้ำประกัน

ในปี 2551 เงินลงทุนในหลักทรัพย์รัฐบาลมีราคาตามบัญชีเท่ากับ 38,197 ล้านบาท เพิ่มขึ้นจาก
34,334 ล้านบาท ในปี 2550 โดยมีการตีราคาตามราคาตลาดทุกสิ้นเดือน
ซึ่งส่วนต่างระหว่างราคาตลาดกับราคาตามบัญชีจะถูกบันทึกในงบกำไรขาดทุนหรือในส่วนของผู้ถือหุ้นขึ้นอยู่กับประเภทของการลงทุน
โดยเป็นไปตามมาตรฐานการบัญชีไทย

(2) หลักทรัพย์ภาคเอกชน

ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2551 และ 2550
ธนาคารและบริษัทย่อยลงทุนในหลักทรัพย์ภาคเอกชนตามราคาทุนเป็นมูลค่าทั้งสิ้น 19,284 และ
21,689 ล้านบาท ตามลำดับ จำแนกเป็นการลงทุนในหลักทรัพย์ประเภทตราสารทุนจำนวน 8,802
ล้านบาท ลดลงจาก 9,376 ล้านบาท และเป็นการลงทุนในหลักทรัพย์ประเภทตราสารหนี้จำนวน
10,482 ล้านบาท ลดลงจาก 12,313 ล้านบาท

(หน่วย : ล้านบาท)

+----------------------------+-----------+-------+-----------+-------+
| ประเภทของหลักทรัพย์           | เงินลงทุน   |       |           |       |
|                            | (ต        |       |           |       |
|                            | ามราคาทุน) |       |           |       |
+----------------------------+-----------+-------+-----------+-------+
|                            | 2551      | %     | 2550      | %     |
+----------------------------+-----------+-------+-----------+-------+
| ตราสารทุน                   | 8,802     | 45.64 | 9,376     | 43.23 |
+----------------------------+-----------+-------+-----------+-------+
|   เงินลงทุนในบริษัทจดทะเบียน    | 3,645     | 18.90 | 3,703     | 17.07 |
+----------------------------+-----------+-------+-----------+-------+
|   เงินลงทุนในบริษัทร่วม         | 550       | 2.85  | 550       | 2.54  |
+----------------------------+-----------+-------+-----------+-------+
|   เงินลงทุนอื่น                | 4,607     | 23.89 | 5,123     | 23.62 |
+----------------------------+-----------+-------+-----------+-------+
| ตราสารหนี้                   | 10,482    | 54.36 | 12,313    | 56.77 |
+----------------------------+-----------+-------+-----------+-------+
|   เงินลงทุนเพื่อค้า             |   3,042   |       | 4,923     | 22.70 |
|                            |           | 15.78 |           |       |
+----------------------------+-----------+-------+-----------+-------+
|   เงินลงทุนเผื่อขาย            | 7,374     | 38.24 | 7,143     | 32.94 |
+----------------------------+-----------+-------+-----------+-------+
|   เงินลงทุนที่ถือจนครบกำหนด     | 66        | 0.34  | 247       | 1.13  |
+----------------------------+-----------+-------+-----------+-------+
| รวม                        | 19,284    | 1     | 21,689    | 1     |
|                            |           | 00.00 |           | 00.00 |
+----------------------------+-----------+-------+-----------+-------+

ในปี 2551 ธนาคารและบริษัทย่อยมีเงินลงทุนในตราสารหนี้ลดลง 1,831 ล้านบาท
หรือลดลงร้อยละ 14.9 อันเป็นผลสืบเนื่องจากขายเงินลงทุนเพื่อค้า

ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2551 เพื่อให้เป็นไปตามหลักความระมัดระวัง
ธนาคารได้ตั้งสำรองครบเต็มจำนวนสำหรับเงินลงทุนในตราสารหนี้ CDOs รวมจำนวน 2,293
ล้านบาท ทำให้มูลค่ายุติธรรมของเงินลงทุนในตราสารหนี้ CDOs ดังกล่าวเท่ากับศูนย์

สำหรับตราสารทางการเงินที่มีอนุพันธ์แฝง ในปี 2551
ธนาคารได้ยกเลิกการลงทุนในเงินฝากที่มีอนุพันธ์แฝง และบันทึกขาดทุนจากเงินลงทุนดังกล่าวจำนวน
178 ล้านบาท ในงบกำไรขาดทุน

(3) ผลตอบแทนจากการลงทุนในหลักทรัพย์

ในปี 2551 ธนาคารและบริษัทย่อยมีรายได้ดอกเบี้ยและเงินปันผลจากเงินลงทุนจำนวน 2,441
ล้านบาท ลดลง 924 ล้านบาท หรือร้อยละ 27.5 เมื่อเปรียบเทียบกับปีก่อน
สาเหตุหลักเกิดจากการที่ธนาคารมีปริมาณการลงทุนเพิ่มขึ้น อย่างไรก็ตาม
อัตราผลตอบแทนจากการลงทุนรวมในปี 2551 เท่ากับร้อยละ 4.4 ต่ำกว่าในปี 2550
ที่เท่ากับร้อยละ 5.3 ซึ่งเป็นไปตามภาวะการลดลงของอัตราดอกเบี้ยในตลาด

ในปี 2551 ธนาคารและบริษัทย่อยขาดทุนจากเงินลงทุนเท่ากับ 2,255 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 1,586
ล้านบาท เมื่อเปรียบเทียบกับปี 2550 สาเหตุหลักเกิดจากการบันทึกสำรองเพิ่มสำหรับตราสารหนี้
CDOs จนครบ 100% จำนวน 2,293 ล้านบาท

(4) เงินลงทุนในลูกหนี้ที่รับโอนมา

ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2551 เงินลงทุนในลูกหนี้ที่รับโอนมามีราคาตามบัญชีจำนวน 3,409 ล้านบาท
ซึ่งจะครบกำหนดตั้งแต่วันที่ 30 มิถุนายน 2552 ถึงวันที่ 30 เมษายน 2553
โดยใช้อัตราดอกเบี้ยตามสัญญาเดิมซึ่งมีทั้งอัตราดอกเบี้ยคงที่และอัตราดอกเบี้ยลอยตัว

(3) สภาพคล่อง

(ก) สินทรัพย์สภาพคล่อง

ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2551 สินทรัพย์สภาพคล่องของธนาคารและบริษัทย่อย ประกอบด้วย
เงินสด รายการระหว่างธนาคารและตลาดเงิน และเงินลงทุนในหลักทรัพย์ มีจำนวนรวม 162,502
ล้านบาท คิดเป็นร้อยละ 21.8 ของสินทรัพย์รวมลดลงร้อยละ 11.5 ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2550

อัตราส่วนสินทรัพย์สภาพคล่องต่อเงินฝากและเงินกู้ยืม ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2551 เท่ากับร้อยละ
26.2 เปรียบเทียบกับร้อยละ 34.1 ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2550 นอกจากนี้
อัตราส่วนเงินให้สินเชื่อต่อเงินฝากอยู่ที่ระดับร้อยละ 103.7 เพิ่มขึ้น เมื่อเปรียบเทียบกับ ณ วันที่
31 ธันวาคม 2550 ซึ่งอยู่ที่ระดับร้อยละ 90.1 ทั้งนี้ ในปี 2551
ธนาคารได้ดำเนินนโยบายให้มีโครงสร้างแหล่งเงินทุนที่สอดคล้องกับระยะเวลาเงินให้สินเชื่อตามโครงสร้างเงินให้สินเชื่อที่เปลี่ยนไป
โดยธนาคารมีสัดส่วนของสินเชื่อเพื่อรายย่อยโดยเฉพาะในส่วนของสินเชื่อเช่าซื้อรถยนต์
ซึ่งมีอัตราดอกเบี้ยคงที่เพิ่มสูงขึ้นมาก จึงได้ออกหุ้นกู้ไม่ด้อยสิทธิรวมจำนวน 53,638 ล้านบาท
เป็นอีกทางเลือกหนึ่งเพิ่มเติมจากแหล่งเงินทุนในรูปเงินฝาก ดังนั้น
อัตราส่วนเงินให้สินเชื่อต่อเงินฝากรวม
เงินกู้ยืมประเภทหุ้นกู้ไม่ด้อยสิทธิอยู่ที่ระดับร้อยละ 93.7

(ข) กระแสเงินสด

ในปี 2551 ธนาคารและบริษัทย่อยมีเงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสดได้มาสุทธิจำนวน 1,220
ล้านบาท โดยมีจำนวนเพิ่มขึ้น 1,578 ล้านบาท เมื่อเปรียบเทียบกับปีก่อน
สาเหตุหลักเกิดจากการลดลงในเงินสดสุทธิใช้ไปในกิจกรรมดำเนินงานเป็นจำนวน 43,651
ล้านบาท แม้ว่าจะมีการเพิ่มขึ้นในเงินสดสุทธิใช้ไปในกิจกรรมการลงทุนเป็นจำนวน 36,399
ล้านบาท และกิจกรรมจัดหาเงินเป็นจำนวน 5,731 ล้านบาท

(4) รายจ่ายลงทุน

ในปี 2551 รายจ่ายลงทุนส่วนใหญ่ของธนาคารเป็นการลงทุนในที่ดิน อาคาร และอุปกรณ์จำนวน
952 ล้านบาท

(5) แหล่งที่มาและการใช้ไปของเงินทุน

(ก) โครงสร้างแหล่งเงินทุน

ณ สิ้นปี 2551 และ 2550 โครงสร้างแหล่งเงินทุนของธนาคารและบริษัทย่อย ประกอบด้วย
เงินฝากร้อยละ 72.1 และร้อยละ 76.6 ตามลำดับ เงินกู้ยืมเท่ากับร้อยละ 11.0 และร้อยละ
6.0 ตามลำดับ ส่วนของ
ผู้ถือหุ้น ณ สิ้นปี 2551 และ 2550 เท่ากับร้อยละ 11.5 และร้อยละ 12.0 และแหล่งเงินทุนอื่น ๆ
ร้อยละ 5.4 และร้อยละ 5.4 ตามลำดับ

(ข) ส่วนของผู้ถือหุ้น

ส่วนของผู้ถือหุ้น ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2551 มีจำนวน 85,367 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 7,300 ล้านบาท
หรือร้อยละ 9.4 จากสิ้นปี 2550 สาเหตุหลักเกิดจากทุนจดทะเบียนที่ออกและชำระแล้ว
และส่วนเกินมูลค่าหุ้นสามัญเพิ่มขึ้นจำนวน 3,917 ล้านบาท
จากการใช้สิทธิของใบสำคัญแสดงสิทธิที่จะซื้อหุ้นสามัญในปี 2551 นอกจากนี้
ธนาคารมีกำไรสุทธิสำหรับปี 2551 จำนวน 4,896 ล้านบาท
สุทธิด้วยส่วนต่ำกว่าทุนจากการเปลี่ยนแปลงมูลค่าเงินลงทุนเพิ่มขึ้นจำนวน 141 ล้านบาท
และเงินปันผลจ่ายระหว่างกาลจำนวน 904 ล้านบาท

(ค) หนี้สิน

ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2551 ธนาคารและบริษัทย่อยมีหนี้สินจำนวน 660,109 ล้านบาท
เพิ่มขึ้นจำนวน 85,800 ล้านบาท หรือร้อยละ 14.9 จากสิ้นปีก่อน
สาเหตุหลักเกิดจากการเติบโตของเงินรับฝากและ เงินกู้ยืม โดยเงินรับฝากเพิ่มขึ้นจำนวน 37,727
ล้านบาท หรือร้อยละ 7.6 จาก 499,627 ล้านบาท เป็น 537,354 ล้านบาท
ส่วนใหญ่เกิดจากเงินฝากประจำเพิ่มขึ้น นอกจากนี้
รายการระหว่างธนาคารและตลาดเงินและเงินกู้ยืมเพิ่มขึ้นจำนวน 46,168 ล้านบาท หรือร้อยละ
82.9 เนื่องจากธนาคารได้มีการออกหุ้นกู้ประเภทไม่ด้อยสิทธิอายุ 2 ปี 3 ปี และ 4 ปี
เป็นจำนวนทั้งสิ้น 53,638 ล้านบาท ในอัตราดอกเบี้ยร้อยละ 3.85 ถึงร้อยละ 5.10 ต่อปี

แหล่งเงินทุนที่เพิ่มขึ้นนั้นมีวัตถุประสงค์เพื่อเตรียมพร้อมสำหรับการขยายธุรกิจทั้งแบบการเติบโตจากภายนอกโดยการเข้าซื้อกิจการ
และการเติบโตจากธุรกรรมปกติของธนาคาร โดยให้ธนาคารยังคงไว้ซึ่งสภาพคล่องที่เหมาะสม

เงินฝาก ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2551 ของธนาคารและบริษัทย่อยมีจำนวน 537,354 ล้านบาท
เพิ่มขึ้นจำนวน 37,727 ล้านบาท หรือร้อยละ 7.6 จากสิ้นปี 2550
ส่วนใหญ่เป็นการเพิ่มขึ้นของเงินฝากประเภทจ่ายคืนเมื่อสิ้นระยะเวลาจำนวน 35,847 ล้านบาท
หรือร้อยละ 11.1 จากการดำเนินการตามโครงการเงินฝากของธนาคารจนถึงช่วงปลายปี
ส่วนเงินฝากจ่ายคืนเมื่อทวงถาม เพิ่มขึ้นจำนวน 3,459 ล้านบาท หรือเพิ่มขึ้นร้อยละ 24.2
ในขณะที่เงินฝากออมทรัพย์ลดลงจำนวน 1,579 ล้านบาท หรือร้อยละ 1.0

สัดส่วนเงินฝาก ณ สิ้นเดือนธันวาคม 2551 เป็นดังนี้ จ่ายคืนเมื่อสิ้นระยะเวลา : ออมทรัพย์ :
จ่ายคืนเมื่อทวงถาม เป็นสัดส่วนร้อยละ 67 : 30 : 3 ตามลำดับ เมื่อเทียบกับ ณ สิ้นปี 2550
ซึ่งมีสัดส่วนร้อยละ
64 : 33 : 3 ตามลำดับ

[]

(ง) การใช้ไปของเงินทุน

ธนาคารและบริษัทย่อยได้นำทุนประกอบการไปจัดสรรใช้ประโยชน์ในการปล่อยสินเชื่อ ณ สิ้นปี 2551
คิดเป็นสัดส่วนร้อยละ 75 ซึ่งใกล้เคียงกับปีก่อน การดำรงสินทรัพย์สภาพคล่อง ณ วันที่ 31 ธันวาคม
2551 และ 2550 (ซึ่งประกอบด้วย เงินสด รายการระหว่างธนาคารและตลาดเงิน
และเงินลงทุนในหลักทรัพย์) ร้อยละ 21.8 และร้อยละ 28.2 และสินทรัพย์อื่น ๆ อีกร้อยละ 3.2
และร้อยละ 2.8 ตามลำดับ

(6) ความสัมพันธ์ของแหล่งที่มาและการใช้ไปของเงินทุน

เมื่อพิจารณาความสัมพันธ์ของแหล่งที่มาและการใช้ไปของเงินทุน
ปรากฏว่าธนาคารและบริษัทย่อยมีแหล่งที่มาของเงินทุนหมุนเวียนหลักจากเงินรับฝากระยะสั้นไม่เกิน
1 ปี และมีเงินให้สินเชื่อเป็นแหล่งใช้ไปของเงินทุนเป็นสำคัญ ซึ่ง ณ สิ้นปี 2551 และ 2550
สามารถจำแนกระยะเวลาที่เหลือของสัญญาเงินให้สินเชื่อ ดังนี้

(หน่วย : ล้านบาท)

  ----------------------------- ----------- -------- ------------ --------
  ระยะเวลา                      2551                 2550         

                                จำนวนเงิน    %        จำนวนเงิน     %

  ไม่เกิน 1 ปี                     228,366     39.58    172,327      37.87

  เกิน 1 ปี                       348,562     60.42    282,772      62.13

  รวมเงินให้สินเชื่อ                 576,928     100.00   455,099      100.00

  หัก รายได้รอการตัดบัญชี            (20,852)             (4,952)      

  บวก ค่านายหน้ารอตัดบัญชีสุทธิ        1,001                208          

  รวมเงินให้สินเชื่อ                 557,077              450,355      
  ----------------------------- ----------- -------- ------------ --------

ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2551 ธนาคารและบริษัทย่อยมีเงินให้สินเชื่อ (ก่อนหักรายได้รอการตัดบัญชี
ไม่รวมค่านายหน้ารอตัดบัญชีสุทธิ และไม่รวมรายการระหว่างธนาคารและตลาดเงิน) จำนวน
576,928 ล้านบาท เมื่อจำแนกตามระยะเวลาที่เหลือของสัญญาการให้สินเชื่อ
ประกอบด้วยสัญญาการให้สินเชื่อที่มีระยะเวลาที่เหลือ
ไม่เกิน 1 ปี (รวมที่ไม่มีสัญญาและที่สัญญาครบกำหนดแล้ว) จำนวน 228,366 ล้านบาท
เพิ่มขึ้นจากสิ้นปีก่อนร้อยละ 32.5 และเป็นสินเชื่อที่มีระยะเวลาที่เหลือเกิน 1 ปี จำนวน 348,562
ล้านบาท เพิ่มขึ้นจากปีก่อนร้อยละ 23.3

เมื่อเปรียบเทียบกับโครงสร้างเงินฝากแล้ว ระยะเวลาเฉลี่ยของสินเชื่อจะยาวนานกว่าด้าน
เงินรับฝาก อย่างไรก็ตาม
ลูกค้าเงินฝากประจำของธนาคารส่วนใหญ่มีพฤติกรรมการฝากเงินอย่างต่อเนื่องเมื่อครบกำหนดชำระ
ด้วยเหตุนี้ แหล่งที่มาและการใช้เงินทุนของธนาคารจึงอยู่ในลักษณะสมดุลสอดคล้องกันมาโดยตลอด

(หน่วย : ล้านบาท)

+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|                   | ง     |      |       |         |       |       |
|                   | บการเ |      |       |         |       |       |
|                   | งินรวม |      |       |         |       |       |
|                   | ปี     |      |       |         |       |       |
|                   | 2551  |      |       |         |       |       |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|                   | น     | 1 –  | มากว่า | เงิน     | ไม่มี   | รวม   |
|                   | ้อยกว่า | 5 ปี  | 5 ปี   | ให้สินเชื่อ |       |       |
|                   | 1 ปี*  |      |       |         |       |       |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|                   |       |      |       | ด       | กำหน  |       |
|                   |       |      |       | ้อยคุณภาพ | ดเวลา |       |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|                   |       |      |       |         |       |       |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|   สินทรัพย์ทางการเงิน |       |      |       |         |       |       |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|   ร               |       |      |       |         |       |       |
| ายการระหว่างธนาคาร |       |      |       |         |       |       |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|   และ             |       |      |       |         |       |       |
| ตลาดเงินและหลักทรัพย์ |       |      |       |         |       |       |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|   ซื้อโดยมีสัญญาขายคืน | 8     | 905  | -     | -       | 69    | 8     |
|                   | 3,880 |      |       |         |       | 4,854 |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|   เงินลงทุนสุทธิ      | 2     | 22   | 881   | -       | 7,753 | 5     |
|                   | 6,137 | ,458 |       |         |       | 7,229 |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|   เงินให้สินเชื่อ      | 16    | 161  | 17    | 55,137  | -     | 55    |
|                   | 8,937 | ,005 | 1,998 |         |       | 7,077 |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|   รวม             | 27    | 184  | 17    | 55,137  | 7,822 | 69    |
|                   | 8,954 | ,368 | 2,879 |         |       | 9,160 |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|                   |       |      |       |         |       |       |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|   หนี้สินทางการเงิน   |       |      |       |         |       |       |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|   เงินฝาก          | 50    | 28   | 2     | -       | -     | 53    |
|                   | 8,687 | ,665 |       |         |       | 7,354 |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|   ร               |       |      |       |         |       |       |
| ายการระหว่างธนาคาร |       |      |       |         |       |       |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|   และ             |       |      |       |         |       |       |
| ตลาดเงินและหลักทรัพย์ |       |      |       |         |       |       |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|   ขายโดยมีสัญญาซื้อคืน | 6,909 | 13   | 67    | -       | -     | 2     |
|                   |       | ,027 |       |         |       | 0,003 |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|   เงินกู้ยืม          | 9,014 | 72   | 2     | -       | -     | 8     |
|                   |       | ,841 |       |         |       | 1,857 |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+
|   รวม             | 52    | 114  | 71    | -       | -     | 63    |
|                   | 4,610 | ,533 |       |         |       | 9,214 |
+-------------------+-------+------+-------+---------+-------+-------+

หมายเหตุ * รวม เมื่อทวงถาม

อัตราดอกเบี้ยรับในปี 2551 อยู่ในระดับร้อยละ 6.4 เพิ่มขึ้นจากร้อยละ 5.7 ในปี 2550
สาเหตุหลักเกิดจากการที่ธนาคารได้ขยายสัดส่วนของสินเชื่อรายย่อยซึ่งให้ผลตอบแทนสูงเพิ่มขึ้น
สำหรับอัตราดอกเบี้ยจ่ายโดยเฉลี่ยในปี 2551 อยู่ในอัตราร้อยละ 2.4
ลดลงเมื่อเปรียบเทียบกับร้อยละ 2.7 ในปี 2550
ซึ่งเป็นไปตามภาวะอัตราดอกเบี้ยของตลาดที่โดยเฉลี่ยลดลงจากปีก่อน
ส่วนต่างระหว่างอัตราดอกเบี้ยรับกับอัตราดอกเบี้ยจ่ายในปี 2551 เท่ากับร้อยละ 4.1
เพิ่มขึ้นเมื่อเปรียบเทียบกับร้อยละ 3.2 ในปี 2550

(7) การดำรงเงินกองทุน

ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2551 ธนาคารมีเงินกองทุน 95,561 ล้านบาท คิดเป็นร้อยละ 14.94
ของสินทรัพย์เสี่ยง โดยเป็นเงินกองทุนชั้นที่ 1 ร้อยละ 12.35 ภายใต้หลักเกณฑ์ของ Basel II
และร้อยละ 17.79 ของสินทรัพย์เสี่ยงโดยเป็นเงินกองทุนชั้นที่ 1 ร้อยละ 14.31
ภายใต้หลักเกณฑ์ของ Basel I สำหรับเงินกองทุนตามกฎหมาย ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2550
มีจำนวน 91,140 ล้านบาท คิดเป็นร้อยละ 20.35 ของสินทรัพย์เสี่ยง โดยเป็นเงินกองทุนชั้นที่ 1
ร้อยละ 15.66 ภายใต้หลักเกณฑ์ของ Basel I ทั้งนี้
เงินกองทุนต่อสินทรัพย์เสี่ยงลดลงในอัตราร้อยละ 5.41 สาเหตุหลักเกิดการเข้าซื้อกิจการ GECAL
และเงินกองทุนต่อสินทรัพย์เสี่ยงที่ลดลงร้อยละ 2.85
ซึ่งเกิดจากการเปลี่ยนแปลงวิธีการคำนวณเงินกองทุนจาก Basel I เป็น Basel II
โดยเริ่มตั้งแต่วันที่ 31 ธันวาคม 2551 ตามข้อกำหนดของธนาคารแห่งประเทศไทย

อัตราส่วนเงินกองทุนของธนาคารจัดอยู่ในระดับสูงเมื่อเทียบกับเกณฑ์ขั้นต่ำของธนาคารแห่งประเทศไทยที่ระดับร้อยละ
8.5 ของสินทรัพย์เสี่ยง
ซึ่งยังเอื้อให้ธนาคารมีศักยภาพในการขยายธุรกิจด้วยการเติบโตจากภายนอก (Inorganic
Growth) ตามแผนที่วางไว้

[]

(8) อื่น ๆ

ช่วงต้นปี 2552 ธนาคารได้ประกาศการดำเนินการเข้าซื้อกิจการของธนาคารเอไอจี เพื่อรายย่อย
จำกัด (มหาชน) และบริษัท เอไอจี การ์ด (ประเทศไทย) จำกัด จากกลุ่มเอไอจี
คอนซูมเมอร์ไฟแนนซ์และบริษัทในเครือ ซึ่งเป็นไปตามแผนการขยายธุรกิจจากภายนอก
รายการดังกล่าวได้รับอนุมัติจากที่ประชุมผู้ถือหุ้นของธนาคารแล้ว
ขณะนี้อยู่ระหว่างการขออนุมัติจากธนาคารแห่งประเทศไทย
โดยคาดว่าจะเสร็จสมบูรณ์ภายในเดือนเมษายน 2552

12.3 ค่าตอบแทนของผู้สอบบัญชี

(1) ค่าตอบแทนจากการสอบบัญชี (Audit fee) *

ธนาคารและบริษัทย่อยจ่ายค่าตอบแทนการสอบบัญชี ให้แก่

- ผู้สอบบัญชีของธนาคารและบริษัทย่อย ในรอบปีบัญชีที่ผ่านมาเป็นจำนวนเงินรวม 18,373,400
บาท

- สำนักงานสอบบัญชีที่ผู้สอบบัญชีสังกัด บุคคลหรือกิจการที่เกี่ยวข้องกับผู้สอบบัญชีและ
สำนักงานสอบบัญชีที่ผู้สอบบัญชีสังกัด ในรอบปีบัญชีที่ผ่านมาเป็นจำนวนเงินรวม 2,025,315.26 บาท

(2) ค่าบริการอื่น (Non-audit fee)

ธนาคารและบริษัทย่อยจ่ายค่าตอบแทนของงานบริการอื่น ซึ่งได้แก่ การตรวจสอบตามวิธีที่
ตกลงร่วมกัน การตรวจสอบเพื่อวัตถุประสงค์เฉพาะ
การให้บริการคำแนะนำทางภาษีเกี่ยวกับการรวมธุรกิจ
การประเมินสถานะทางการเงินและธุรกิจของกิจการ ฯลฯ ให้แก่

- ผู้สอบบัญชีของธนาคารและบริษัทย่อย ในรอบปีบัญชีที่ผ่านมาเป็นจำนวนเงินรวม 2,172,000 บาท
และจะต้องจ่ายในอนาคตอันเกิดจากการตกลงที่ยังให้บริการไม่แล้วเสร็จในรอบปีบัญชีที่ผ่านมาเป็นจำนวนเงินรวม
-ไม่มี- บาท

- สำนักงานสอบบัญชีที่ผู้สอบบัญชีสังกัด บุคคลหรือกิจการที่เกี่ยวข้องกับผู้สอบบัญชีและ
สำนักงานสอบบัญชีดังกล่าว ในรอบปีบัญชีที่ผ่านมาเป็นจำนวนเงินรวม 2,989,873.31 บาท
และจะต้องจ่ายในอนาคตอันเกิดจากการตกลงที่ยังให้บริการไม่แล้วเสร็จในรอบปีบัญชีที่ผ่านมามีจำนวนเงินรวม -
ไม่มี – บาท

* ค่าสอบบัญชีดังกล่าว ไม่รวมค่าใช้จ่ายอื่นตามที่จ่ายจริง เช่น ค่าพาหนะ ค่าเบี้ยเลี้ยง ฯลฯ