3.  การประกอบธุรกิจของแต่ละสายผลิตภัณฑ์

3.1 ลักษณะของผลิตภัณฑ์

ผลิตภัณฑ์ของบริษัทสามารถจำแนกได้เป็น 4 ประเภท ดังนี้

3.1.1 เครื่องแต่งกายสุภาพบุรุษ

เป็นผลิตภัณฑ์ที่บริษัทผลิตและจำหน่ายมากที่สุดประมาณร้อยละ 63 ของมูลค่าจำหน่าย
ซึ่งประกอบด้วยผลิตภัณฑ์ เชิ้ต นิ้ต กางเกง ยีนส์ สูท แจ็คเก็ต ชุนนอน ชุดชั้นใน เนคไท
ผ้าเช็ดหน้า ผ้าพันคอ และถุงเท้า ภายใต้เครื่องหมายการค้า ARROW, Guy Laroche, Guy de
Guy Laroche, DAKS, ZAZCH, BSC, ST.Andrews, ELLE Homme

3.1.2 เครื่องแต่งกายสุภาพสตรี

ประกอบด้วย ชุดทำงาน ชุดลำลอง DAKS, MIX-SELF ชุดคลุมท้อง la femme และชุดว่ายน้ำ
ชุดออกกำลังกาย Guy Laroche

3.1.3 เครื่องแต่งกายเด็ก

เป็นผลิตภัณฑ์เสื้อผ้าสำหรับเด็กแรกเกิดถึง 8 ขวบ นอกจากนั้นยังมีผ้าอ้อม เครื่องนอน รองเท้า
ถุงเท้า ตุ๊กตาและของใช้สำหรับเด็กเล็ก ภายใต้เครื่องหมายการค้า Absorba และ Cadeau

3.1.4 เครื่องหนัง

ประกอบด้วยสินค้าของสุภาพบุรุษและสุภาพสตรี เป็นผลิตภัณฑ์ที่มีมูลค่าการจำหน่ายประมาณร้อยละ 25
ของมูลค่าจำหน่าย จำแนกได้เป็น 3 ประเภทหลัก คือ กระเป๋าสตางค์ กระเป๋าถือ และเข็มขัด
ภายใต้เครื่องหมายการค้า ARROW, Guy Laroche, Guy de Guy Laroche, DAKS, Louis
Fontaine, BSC

3.1.5 ปัจจัยที่มีผลกระทบต่อโอกาสหรือข้อจำกัดในการประกอบธุรกิจ

สิทธิในการใช้เครื่องหมายการค้า

บริษัทได้ทำสัญญากับผู้มีสิทธิในเครื่องหมายการค้าเกี่ยวกับการใช้เครื่องหมายการค้าเพื่อผลิตและจำหน่ายสินค้าเสื้อผ้าและเครื่องหนัง
ซึ่งเป็นสัญญาต่างตอบแทนที่ต่างฝ่ายต่างต้องปฏิบัติตามเงื่อนไขที่ระบุในสัญญา ค่าสิทธิที่ต้องจ่าย 5 –
7.5% ของยอดจำหน่าย

+----------------------------+---+-----------------+---------------------+
| เครื่องหมายการค้า             |   | อายุสัญญา         |                     |
+----------------------------+---+-----------------+---------------------+
| ARROW                      |   | 10 ปี            |                     |
+----------------------------+---+-----------------+---------------------+
| DAKS                       |   | 5 ปี             |                     |
+----------------------------+---+-----------------+---------------------+
| SCHERRER                   |   | 5 ปี             |                     |
+----------------------------+---+-----------------+---------------------+
| ZAZCH                      |   | 1 ปี             |                     |
+----------------------------+---+-----------------+---------------------+
| BSC                        |   | 3 ปี             |                     |
+----------------------------+---+-----------------+---------------------+
| เครื่องหมายการค้า             | อ |                 | อายุสัญญาระหว่าง       |
|                            | า |                 |                     |
|                            | ย |                 | ผู้ให้สิทธิ กับ TNL       |
|                            | ุส |                 |                     |
|                            | ัญ |                 |                     |
|                            | ญ |                 |                     |
|                            | า |                 |                     |
|                            | ร |                 |                     |
|                            | ะ |                 |                     |
|                            | ห |                 |                     |
|                            | ว |                 |                     |
|                            | ่า |                 |                     |
|                            | ง |                 |                     |
|                            |   |                 |                     |
|                            | เ |                 |                     |
|                            | จ |                 |                     |
|                            | ้า |                 |                     |
|                            | ข |                 |                     |
|                            | อ |                 |                     |
|                            | ง |                 |                     |
|                            | ส |                 |                     |
|                            | ิท |                 |                     |
|                            | ธิ |                 |                     |
|                            |   |                 |                     |
|                            | เ |                 |                     |
|                            | ค |                 |                     |
|                            | ร |                 |                     |
|                            | ื่อ |                 |                     |
|                            | ง |                 |                     |
|                            | ห |                 |                     |
|                            | ม |                 |                     |
|                            | า |                 |                     |
|                            | ย |                 |                     |
|                            | ก |                 |                     |
|                            | า |                 |                     |
|                            | ร |                 |                     |
|                            | ค |                 |                     |
|                            | ้า |                 |                     |
+----------------------------+---+-----------------+---------------------+
| Guy Laroche, Guy de Guy    | 1 |                 | 2 ปี                 |
| Laroche                    | 0 |                 |                     |
|                            | ปี |                 |                     |
+----------------------------+---+-----------------+---------------------+
| absorba                    | 6 |                 | 1 ปี                 |
|                            | ปี |                 |                     |
+----------------------------+---+-----------------+---------------------+
| ELLE HOMME                 | 5 |                 | 2 ปี                 |
|                            | ปี |                 |                     |
+----------------------------+---+-----------------+---------------------+

ความเป็นไปได้ของการต่ออายุสัญญา

จากเงื่อนไขของสัญญาที่บริษัทต้องปฏิบัติในเรื่องของการรักษาชื่อเสียงของเครื่องหมายการค้า
ตลอดจนการรักษามาตรฐานและคุณภาพของสินค้าเสมือนหนึ่งเจ้าของเครื่องหมายการค้าและหรือผู้ให้สิทธิเครื่องหมายการค้าทำเองนั้น
บริษัทได้ปฏิบัติตามเงื่อนไขอย่างเคร่งครัด
ซึ่งเจ้าของเครื่องหมายการค้าและหรือผู้ให้สิทธิเครื่องหมายการค้า
ในแต่ละปีจะเดินทางมาสำรวจสภาพตลาด การจำหน่ายและการผลิตจนเป็นที่พอใจเสมอ
และจากสายสัมพันธ์อันยาวนานในการทำธุรกิจร่วมกันกับเจ้าของเครื่องหมายการค้าและหรือผู้ให้สิทธิเครื่องหมายการค้า
จนประสบผลสำเร็จ ทำให้เครื่องหมายการค้าเหล่านั้นเป็นที่รู้จักอย่างกว้างขวางในตลาด
การต่ออายุสัญญาจึงเป็นไปอย่างสม่ำเสมอ ยกเว้นในกรณีที่บริษัทไม่สามารถทำตลาดได้
บริษัทอาจขอยกเลิกสัญญากับเจ้าของเครื่องหมายการค้าและหรือผู้ให้สิทธิเครื่องหมายการค้า

เนื่องจาก Brand Arrow เป็น Brand เริ่มแรกของบริษัท และสินค้า Arrow
มีความหลากหลายของผลิตภัณฑ์ บริษัทซึ่งมีความชำนาญในการผลิตเชิ้ตในขณะนั้น
เมื่อได้รับสิทธิการใช้เครื่องหมายการค้าจากเจ้าของเครื่องหมายการค้า (Cluett)
บริษัทได้ขอความยินยอมจากเจ้าของเครื่องหมายการค้า (Cluett) ให้บริษัททำ Subcontract
แก่บริษัทในเครือสหพัฒน์ ซึ่งได้แก่ บมจ. ประชาอาภรณ์ ซึ่งมีความชำนาญในการผลิตสินค้า นิต
กางเกง สูท ได้รับความยินยอมให้ผลิตสินค้า นิต กางเกง สูท บมจ. บางกอกไนล่อน
ซึ่งมีความชำนาญในการผลิตถุงเท้าผู้ชาย ได้รับความยินยอมให้ผลิตถุงเท้าผู้ชาย และบอจ.
แชมป์เอช ซึ่งมีความชำนาญในการผลิตชุดชั้นในผู้ชาย ได้รับความยินยอมให้ผลิตชุดชั้นในผู้ชาย
ซึ่งแต่ละบริษัทจะต้องปฏิบัติตามเงื่อนไขในสัญญาอย่างเคร่งครัด
ในเรื่องของการรักษาชื่อเสียงของเครื่องหมายการค้า
มาตรฐานและคุณภาพของสินค้าเสมือนหนึ่งเจ้าของเครื่องหมายการค้าผลิตเอง
สินค้าเหล่านี้เมื่อผลิตเสร็จแล้วจะจำหน่ายให้แก่ บมจ. ไอ.ซี.ซี. อินเตอร์เนชั่นแนล
ซึ่งเป็นตัวแทนจำหน่าย สำหรับอัตราผลตอบแทนที่ Subcontractor
จ่ายให้แก่บริษัทเพื่อนำส่งให้แก่เจ้าของเครื่องหมายการค้า
จะเป็นอัตราผลตอบแทนเดียวกันกับที่บริษัทจะต้องจ่ายให้แก่เจ้าของเครื่องหมายการค้า

สิทธิและประโยชน์จากการส่งเสริมการลงทุน

บริษัทได้รับการส่งเสริมการลงทุนตามพระราชบัญญัติส่งเสริมการลงทุน พ.ศ. 2520
โดยได้รับสิทธิพิเศษบางรายการ ซึ่งรายละเอียดปรากฏตามตารางข้างล่างนี้

+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
| บัตรส่งเสริมเลขที่           | 1286  | 7028  | 139    | 1329(1 | 1515/อ |
|                         | /2536 | /2537 | 6/2543 | )/2544 | ./2544 |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
| วันที่ตามบัตรส่งเสริม         | 23/   | 31    | 2      | 2/5/44 | 1      |
|                         | 12/36 | /8/37 | 4/7/43 |        | 6/8/44 |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
| วันที่เริ่มมีรายได้            | 10/   | 14    | 1/8/43 | 1/2/46 | 1      |
|                         | 11/37 | /2/38 |        |        | 0/9/44 |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
| ปร                      | ก     | การผ  | การผลิต | กิจ     | การ    |
| ะเภทกิจการที่ได้รับการส่งเสริม | ารผลิต | ลิตเสื้อ |        | การผลิต | ผลิตเสื้อ |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
|                         | ผลิตภ  | ผ้าสำ  | ผลิต    | ส      | ผ้าส    |
|                         | ัณฑ์หนัง | เร็จรูป | ภัณฑ์หนัง | ิ่งทอหรือ | ำเร็จรูป |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
|                         | ส     |       | สัตว์หรือ | ชิ้นส่วน  |        |
|                         | ัตว์หรือ |       |        |        |        |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
|                         | หน    |       | ห      |        |        |
|                         | ังเทียม |       | นังเทียม |        |        |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
| สิทธิและปร                |       |       |        |        |        |
| ะโยชน์สำคัญที่ได้รับการส่งเสริม |       |       |        |        |        |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
|   1.                    | 8 ปี   | 8 ปี   | 8 ปี    | 8 ปี    | 3 ปี    |
|                         |       |       |        |        |        |
| ได้รับยกเว้นภาษีเงินได้นิติบุคคล |       |       |        |        |        |
|   สำหรับ                 |       |       |        |        |        |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
| กำไรส                   | (ห    | (ห    |        |        | (      |
| ุทธิที่ได้จากการประกอบกิจการที่ | มดอายุ | มดอายุ |        |        | หมดอายุ |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
|   ได้รับกา                | 9/1   | 13/0  |        |        | 13/    |
| รส่งเสริมนับแต่วันที่เริ่มมีรายได้ | 1/45) | 2/46) |        |        | 06/47) |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
|   จากการประกอบกิจการ     |       |       |        |        |        |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
| 2.                      | 8 ปี   | 8 ปี   | 8 ปี    | 8 ปี    | 3 ปี    |
| ได้ร                     |       |       |        |        |        |
| ับยกเว้นไม่ต้องนำเงินปันผลจาก |       |       |        |        |        |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
|   กิจการที่ได้รับส่งเสริม      | (ห    | (ห    |        |        | (      |
|   ซึ่งได้รับยกเว้น           | มดอายุ | มดอายุ |        |        | หมดอายุ |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
|   ภาษีเงินได้นิติบุคคลตามข้อ 1 | 9/1   | 13/0  |        |        | 13/    |
|   ไปรวม                 | 1/45) | 2/46) |        |        | 06/47) |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
|   คำนวณเพื่อเสียภาษีเงินได้   |       |       |        |        |        |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
| 3.                      | 5 ปี   | 5 ปี   | 5 ปี    | 5 ปี    | 5 ปี    |
| ไ                       |       |       |        |        |        |
| ด้รับลดหย่อนภาษีเงินได้นิติบุคคล |       |       |        |        |        |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
|   สำหรับก                |       |       |        |        |        |
| ำไรสุทธิที่ได้รับจากการลงทุนใน |       |       |        |        |        |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
|   อัตราร้อยละ 50          |       |       |        |        |        |
|   ของอัตราปกตินับจากวันที่    |       |       |        |        |        |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
|   พ้นกำห                 |       |       |        |        |        |
| นดระยะเวลายกเว้นภาษีเงินได้ |       |       |        |        |        |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
| 4.                      | 10 ปี  | 10 ปี  | 10 ปี   | 10 ปี   | 5 ปี    |
| ได้รับลดหย่อนค่าสาธารณูปโภค  |       |       |        |        |        |
| (ค่าไฟฟ้า                 |       |       |        |        |        |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
|   น้ำประปา ขนส่ง) เป็น 2   | (ห    |       |        |        |        |
|   เท่า ของค่าใช้จ่าย        | มดอายุ |       |        |        |        |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+
|   ประจำปี                | 9/1   |       |        |        |        |
|                         | 1/47) |       |        |        |        |
+-------------------------+-------+-------+--------+--------+--------+

ในฐานะที่เป็นกิจการที่ได้รับการส่งเสริมการลงทุน
บริษัทจะต้องปฏิบัติตามเงื่อนไขและข้อกำหนดต่างๆ เกี่ยวกับการส่งเสริมการลงทุนโดยเคร่งครัด

3.1.6 สิทธิอื่นๆ

- ไม่มี -

3.1.7 ข้อจำกัดในการประกอบธุรกิจ

- ไม่มี -

3.2 การตลาดและภาวะการแข่งขัน

3.2.1 กลยุทธ์ทางการตลาด

ตลาดในประเทศ

บริษัทมีนโยบายการตลาดที่มุ่งตอบสนองความต้องการของลูกค้าเป็นสำคัญ (Customer Oriented)
โดยมีการสำรวจและวัดความพึงพอใจของลูกค้าต่อผลิตภัณฑ์โดยฝ่ายวิจัยและพัฒนาอย่างสม่ำเสมอ
ทั้งนี้มีกลยุทธ์การแข่งขันที่สำคัญ คือ

1. กลยุทธ์ผลิตภัณฑ์ บริษัทเน้นในเรื่องคุณภาพตั้งแต่ กระบวนการคัดสรร จัดหาวัตถุดิบ
การเพิ่มความหลากหลายของวัตถุดิบนำเข้าคุณภาพสูงจากต่างประเทศ
เพื่อเพิ่มทางเลือกให้ลูกค้ากลุ่มบน (High end) การออกแบบผลิตภัณฑ์ ให้ครอบคลุมวิถีชีวิต (Life
style) ของลูกค้ามากขึ้น ตลอดจนการผลิตด้วยความประณีต พิถีพิถัน

2. กลยุทธ์ราคา บริษัทเน้นรักษาระดับราคาที่เหมาะสม
มีการใช้การแข่งขันด้านราคาเฉพาะกับการจัดการสินค้าล้าสมัยเท่านั้น

3. กลยุทธ์การจัดจำหน่าย บริษัทเน้นการจัดตกแต่งหน้าร้าน (Visual Merchandising)
เพื่อให้การนำเสนอ Brand Image ชัดเจน
พร้อมกับการอบรมฝึกฝนพนักงานขายให้มีความสามารถในการแนะนำเรื่องการแต่งกายให้กับลูกค้า

4. กลยุทธ์การส่งเสริมการขาย บริษัทเน้นการทำโฆษณา ประชาสัมพันธ์สินค้าใหม่
และจัดกิจกรรมทางการตลาดเพื่อช่วยเหลือสังคม ผ่านทางสื่อต่างๆ ร่วมกับตัวแทนจำหน่าย คือ
บมจ.ไอ.ซี.ซี. อินเตอร์เนชั่นแนล

ลักษณะลูกค้า เป็นบริษัทตัวแทนจำหน่าย
ตามที่บริษัทมีการขายสินค้าในประเทศผ่านบริษัทตัวแทนจำหน่าย (ICC)
ซึ่งเป็นบริษัทที่มีความเกี่ยวข้องกันนั้น เนื่องจากบริษัทถูกก่อตั้งขึ้นมาเพื่อเป็น SUPPLY CHAIN ของ
ICC จำหน่ายผลิตภัณฑ์เชิ้ต “ARROW” ให้ ICC ตราบจนทุกวันนี้และ ICC
เป็นตัวแทนจำหน่ายที่มีความแข็งแกร่งด้านการตลาด มีสัมพันธภาพอันดีกับห้างสรรพสินค้า
สินค้าของบริษัทที่ผลิตขึ้นมาเพื่อจำหน่ายในประเทศส่วนใหญ่จึงจำหน่ายให้ ICC
เพื่อไปวางจำหน่ายในห้างสรรพสินค้าชั้นนำ และบริษัทจะส่งมอบสินค้าที่มีคุณภาพตามข้อตกลงให้แก่
ICC ตามแผนงานในเวลาที่กำหนด
โดยบริษัทจะไม่มีส่วนร่วมในการกำหนดนโยบายการขายหรือการส่งเสริมการขายของ ICC

กลุ่มลูกค้าเป้าหมาย บริษัทผลิตสินค้าเพื่อจำหน่ายให้กับผู้บริโภคหลายกลุ่มโดยกำหนด Concept
สินค้าในหลายๆ Brand แยกกันไปตามกลุ่มของผู้บริโภค อาทิเช่น กลุ่มนักธุรกิจ กลุ่มวัยรุ่น และอื่นๆ

ตลาดต่างประเทศ

บริษัทขยายฐานลูกค้าโดยใช้นโยบายการตลาดเชิงรุก ได้ร่วมกับบริษัทในเครือสหพัฒนฯ จัดงาน
Saha Group Export & Trade Exhibition
รวมทั้งการเข้าร่วมงานแสดงสินค้ากับกรมส่งเสริมการส่งออกในงานต่างๆ
ตลอดจนการเดินทางไปต่างประเทศเพื่อสำรวจตลาด
พบลูกค้าเพื่อวัดความพึงพอใจและนำเสนอสินค้าใหม่ๆ ในลักษณะที่เป็น ODM (Original Design
Manufacturing) และ OBM (Own Brand Manufacturing)

กลยุทธ์การตลาดที่สำคัญ คือการทำให้สินค้ามีคุณภาพดีเป็นที่ยอมรับและไว้วางใจจากลูกค้า
ราคาสินค้าสามารถแข่งขันในตลาดระดับเดียวกันได้ การสร้างพันธมิตรทางการค้า
รวมทั้งการติดตั้งระบบคุณภาพมาตรฐานสากล ISO9000
และระบบมาตรฐานความรับผิดชอบทางสังคม SA8000

ลักษณะของลูกค้า เป็นบริษัทตัวแทนจำหน่าย บริษัทขายส่งเจ้าของ Brand Name
ลูกค้ามาจากประเทศสหรัฐอเมริกา ยุโรป ญี่ปุ่น สิงคโปร์ และมาเลเซีย ซี่งบริษัทไม่ต้องพึ่งพิงลูกค้า
เพราะมีลูกค้ามากราย

3.2.2 การจำหน่ายและช่องทางการจำหน่าย

ในประเทศ

-   บริษัทขายผ่านตัวแทนจำหน่าย เพื่อขายเข้าห้างสรรพสินค้าหรือ Modern Trade

-   เปิดร้านค้า (SHOP) โดยบริหารจัดการเอง

ต่างประเทศ

  ขายตรงกับลูกค้ารายใหญ่ในต่างประเทศ

3.2.3 สัดส่วนการจำหน่ายในประเทศและต่างประเทศ

  -------------------------------------- ----------------- ---------------
  บริษัทและบริษัทย่อย                         (หน่วย : ล้านบาท)   

  รายได้จากการขาย                         2547              %

  - ในประเทศ                             1,166.72          56.00

  - ต่างประเทศ                            901.54            44.00

  รวม                                    2,068.26          100.00
  -------------------------------------- ----------------- ---------------

  ---------------- ---------- -------- ---------- -------- ---------- --------
  บริษัท ธนูลักษณ์ จำกัด                                         (หน่วย :    
  (มหาชน)                                                  ล้านบาท)    

  รายได้จากการขาย   2547       %        2546       %        2545       %

  - ในประเทศ       1,153.59   60.00    908.20     58.00    730.85     51.00

  - ต่างประเทศ      762.41     40.00    660.16     42.00    702.22     49.00

  รวม              1,916.00   100.00   1,568.36   100.00   1,433.07   100.00
  ---------------- ---------- -------- ---------- -------- ---------- --------

3.2.4 แนวโน้มภาวะอุตสาหกรรมและการแข่งขัน

ตลาดในประเทศ

การเปิดการค้าเสรีในไม่ช้านี้จะทำให้มีการแข่งขันรุนแรงมากขึ้น มีสินค้านำเข้ามาแย่งส่วนแบ่งตลาด
ซึ่งมีการขยายตัวไม่มากนัก
ในขณะเดียวกันแนวโน้มการตลาดในประเทศสำหรับอุตสาหกรรมสินค้าสิ่งทอและเครื่องนุ่งหุ่มได้ปรับทิศทางตนเองที่มุ่งตอบสนองพฤติกรรมของผู้บริโภคในรูปแบบของการตลาดตามแบบวิถีชีวิต
(Life Style Marketing) มากขึ้น
มีการแข่งขันในการพยายามเข้าถึงลูกค้าด้วยการสร้างความสัมพันธ์ที่ดีต่อกัน (Customer
Relationship Management) เพื่อนำข้อมูลข่าวสาร
ความต้องการจากลูกค้าโดยตรงกลับมาสู่องค์กร เพื่อปรับเปลี่ยนแนวคิด
การคิดค้นพัฒนาตั้งแต่กระบวนการออกแบบไปจนถึงการสื่อสารกลับสู่ลูกค้า
ขณะที่ตลาดรวมจะถูกแบ่งแยกออกเป็นส่วนๆ (Segmentation Market)
เช่นการทำตลาดแบบเน้นเฉพาะกลุ่ม (Niche Market) แบบขนาดพิเศษ (Big & Tall)
รับสั่งตัด (Made to Order) เป็นต้น

ในภาวะการแข่งขันดังกล่าว
การวิจัยและพัฒนาผลิตภัณฑ์จะทำให้สินค้ามีความแตกต่างควบคู่ไปกับการทำวิจัยตลาด
เพื่อตอบสนองความพึงพอใจของลูกค้าได้อย่างถูกต้องและรวดเร็ว

ตลาดต่างประเทศ

ภาวะอุตสาหกรรมส่งออกสิ่งทอ และเครื่องนุ่งห่มไทยในปี 2548 มีแนวโน้มจะขยายตัวต่อเนื่องจากปี
2547 ด้วยปัจจัยหลัก 2 ประการ คือ การยกเลิกโควต้าสิ่งทอขององค์การการค้าโลกในต้นปี 2548
นี้ และ อีกประการหนึ่ง คือ นโยบายของรัฐบาลที่จะผลักดันให้ไทยเป็นศูนย์กลางแฟชั่นในภูมิภาค
ซึ่งเป็นโอกาสของสินค้าไทยที่จะเข้าไปแข่งขันในตลาดโลก

ในขณะเดียวกัน ประเทศผู้นำเข้าสิ่งทอหลายประเทศ ได้นำมาตรการการค้ารูปแบบใหม่ๆ มาใช้
ก่อนที่จะมีการเปิดการค้าเสรีสิ่งทอ และเครื่องนุ่งห่มอย่างเป็นทางการ
ซึ่งอาจเป็นอุปสรรคต่อการส่งออกสิ่งทอของไทยในระยะต่อไป ได้แก่
ข้อกำหนดเกี่ยวกับการติดฉลากสินค้าที่เข้มงวดมากขึ้น ภาษี ค่าธรรมเนียมอื่นๆ
มาตรฐานสินค้าที่เน้นการรักษาสภาพแวดล้อม มาตรฐานความปลอดภัยของผู้บริโภค
นอกจากนั้นยังมีการจัดตั้งกลุ่มการค้าใหม่ ๆ หรือการขยายความร่วมมือในกลุ่มการค้าเดิม

อย่างไรก็ตาม รัฐบาลไทยก็ได้เร่งพัฒนาความสัมพันธ์แบบทวิภาคีกับหลายประเทศ
เพื่อสนับสนุนการส่งออกสิ่งทอ และเครื่องนุ่งห่ม ซึ่งประเทศที่มีผลในทางปฏิบัติแล้ว เช่น
ประเทศออสเตรเลีย (ความตกลงการค้าเสรี ไทย – ออสเตรเลีย)
นอกจากนั้นผู้ประกอบการต้องพร้อมรับกับการแข่งขันจากการค้าเสรีด้วยการปรับความสามารถในการผลิตสินค้าให้มีประสิทธิภาพสูงขึ้นอย่างต่อเนื่อง
ทั้งในเชิงคุณภาพ และ ราคา ด้วยเทคโนโลยีระดับสูงขึ้น
มีการออกแบบให้ตรงกับความต้องการของตลาด มีการส่งมอบสินค้าให้ตรงตามแบบและเวลา
อันนำมาซึ่งความน่าเชื่อถือ ทำการตลาดด้วยแบรนด์เนมของตนเอง ในขณะเดียวกันมีการพัฒนาระบบ
SUPPLY CHAIN เพื่อเพิ่มประสิทธิภาพการผลิต และ การตลาด

3.2.5 ส่วนแบ่งการตลาด

ส่วนแบ่งการตลาดของสินค้าที่จำหน่ายอยู่ในห้างสรรพสินค้าโดยประมาณ

  - เสื้อผ้าผู้ชาย 22%

  - เสื้อผ้าสตรี 5-7%

  - เสื้อผ้าเด็ก 21%

  - เครื่องหนัง 35%

3.2.6 จำนวนและขนาดของคู่แข่ง

+-----------------+------------+----------------+---------------------+
|                 |            | Brand          |                     |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
| เคร             |            | ของบริษัท        | ของคู่แข่ง             |
| ื่องแต่งกายสุภาพบุรุษ |            |                |                     |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
| ระดับสูง          | Classic    | - DAKS         | - Ungaro            |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - Lacoste           |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - Nautica           |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - Tony Bennet       |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
| ระดับกลางถึงสูง    | Fashion    | - Guy Laroche  | - Cheq              |
|                 |            |                |                     |
|                 |            | - Guy De Guy   | - Dapper            |
|                 |            | Laroche        |                     |
|                 |            |                | - John Henry        |
|                 |            | - BSC EX       |                     |
|                 |            |                | - John Langford     |
|                 |            | - Excellency   |                     |
|                 |            |                | - Hazard            |
|                 |            | - Arrow        |                     |
|                 |            | Premium        | - S’Fare            |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - Tony Bennet       |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - VR                |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
| ระดับกลาง        | Fashion    | - Zazch        | - AIIZ              |
|                 |            |                |                     |
|                 |            | - Getaway      | - LTD               |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
|                 | Basic      | ARROW          | - GQ                |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - S’Fare            |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
| ระดับล่างถึงกลาง   | Basic      | St.Andrews     | - GQ                |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - Garbang           |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
| เคร             |            |                |                     |
| ื่องแต่งกายสุภาพสตรี |            |                |                     |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
| ระดับสูง          | Luxury &   | DAKS           | - Burberry          |
|                 | Function   |                |                     |
|                 |            |                | - Lacoste           |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - Nautica           |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - Liz Claibone      |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - Marks& Spenser    |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
| ระดับกลาง        | Function & | Mix Self       | - Espada            |
|                 | Fantastic  |                |                     |
|                 |            |                | - MK                |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - AIIZ              |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - Career            |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - Pena House        |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - Angey             |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - Ligne             |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
|                 |            |                |                     |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
|                 |            |                |                     |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
|                 |            | Brand          |                     |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
| เครื่องแต่งกายเด็ก  |            | ของบริษัท        | ของคู่แข่ง             |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
| ระดับกลางถึงสูง    | กึ่ง Fashion | - Absorba      | - Enfant            |
|                 |            |                |                     |
|                 |            | - Cadeau       | - Little Wacoal     |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - Miniman           |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - Baby Shelter      |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
| เครื่องหนัง        |            |                |                     |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
| ระดับสูง          | กึ่ง Fashion | - Jean-Louis   | - Gian Ferrente     |
|                 |            | Scherrer       |                     |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
|                 | Classic    | - DAKS         | - Burberry          |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
| ระดับกลางถึงสูง    | กึ่ง Fashion | Guy Laroche    | - Fly Now           |
|                 |            |                |                     |
|                 |            |                | - Jacob             |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
| ระดับกลาง        | Modern     | Louis Fontaine | - Alberto           |
|                 | Fashion    |                |                     |
|                 |            |                | - Divin             |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+
|                 | Fashion    | BSC            | - Esprit            |
+-----------------+------------+----------------+---------------------+

3.2.7 ศักยภาพในการแข่งขัน

1. บริษัทมีตัวแทนจำหน่ายสินค้าที่มีความแข็งแกร่งด้านการขายการตลาด เช่น บมจ. ไอ.ซี.ซี.
อินเตอร์เนชั่นแนล เป็นต้น

2. บริษัทมีผลิตภัณฑ์ที่มี Brand Name ที่เป็น Leader Brand
ในตลาดทั้งในประเทศและต่างประเทศ

เช่น ARROW, Guy Laroche, DAKS และ ELLE HOMME เป็นต้น

3. บริษัทมีพันธมิตรทางการค้าทั้งในประเทศและต่างประเทศ
ที่จะสนับสนุนการทำธุรกิจหลักของบริษัท กล่าวคือเป็นแหล่งที่มาของวัตถุดิบ เทคนิคการผลิต
เทคโนโลยีและข้อมูลข่าวสารต่างๆ

4.
บริษัทมีหน่วยงานวิจัยและพัฒนาคุณภาพวัตถุดิบและสินค้าที่จะพัฒนารูปแบบของสินค้าและวัตถุดิบให้ทันสมัยและมีคุณภาพสูงอยู่เสมอ
ตามความต้องการของตลาด

5.
บริษัทมีหน่วยงานวิจัยสรีระเพื่อหาข้อมูลการเปลี่ยนแปลงโครงร่างของชายไทยให้ทันสมัยตลอดเวลา
เพื่อนำไปปรับปรุงผลิตภัณฑ์ให้เหมาะสมกับสรีระชายไทย

6. บริษัทได้ติดตั้งระบบคุณภาพมาตรฐานสากล ISO 9000
พร้อมกับมีคณะทำงานตรวจติดตามภายในอย่างต่อเนื่อง

7. บริษัทได้ติดตั้งระบบมาตรฐานความรับผิดชอบทางสังคม SA 8000
พร้อมกับมีคณะทำงานตรวจติดตามภายในอย่างต่อเนื่อง

3.2.8 การมีสินค้าทดแทน

การเปิดการค้าเสรีในไม่ช้านี้จะทำให้มีสินค้าสำเร็จรูปนำเข้าจากต่างประเทศมากขึ้นและอาจมีผลกระทบต่อบริษัท
ซึ่งบริษัทได้เตรียมความพร้อมรับในการแข่งขันด้วยการวิจัยและพัฒนาผลิตภัณฑ์
เพื่อสร้างความแตกต่างในสินค้าจากคู่แข่ง
รวมทั้งการวิจัยตลาดเพื่อให้ทราบความต้องการของผู้บริโภคและตอบสนองได้อย่างรวดเร็ว

3.3 การจัดหาผลิตภัณฑ์และบริการ

3.3.1 จำนวนโรงงาน ที่ตั้งของบริษัทและกำลังการผลิต

+----------------+------------------------+-----------+--------------+
| ดำเนินการโดย    | ที่ตั้งโรงงาน              | ประเภท    | ก            |
|                |                        |           | ำลังการผลิตรวม |
|                |                        | กิจการ     |              |
|                |                        |           | (ชิ้น)         |
+----------------+------------------------+-----------+--------------+
| บริษัท           | 129/1 ถนนช่องนนทรี       | เสื้อผ้าและ  | 1,704,724    |
+----------------+------------------------+-----------+--------------+
|                | แขวงช่องนนทรี            | เครื่องหนัง  |              |
+----------------+------------------------+-----------+--------------+
|                | เขตยานนาวา กรุงเทพฯ     |           |              |
+----------------+------------------------+-----------+--------------+
|                | 99/3 สวนอุตสาหกรรม      | เครื่องหนัง  | 538,621      |
+----------------+------------------------+-----------+--------------+
|                | เครือสหพัฒนฯ ต.ป่าสัก      |           |              |
+----------------+------------------------+-----------+--------------+
|                | อ.เมือง จ.ลำพูน          |           |              |
+----------------+------------------------+-----------+--------------+
|                | 125 หมู่ที่ 5 สวนอุตสาหกรรม | เสื้อผ้า     | 2,091,000    |
+----------------+------------------------+-----------+--------------+
|                | เครือสหพัฒนฯ ถ.สุวรรณศร   |           |              |
+----------------+------------------------+-----------+--------------+
|                | อ.กบินทร์บุ รี จ.ปราจีนบุรี   |           |              |
+----------------+------------------------+-----------+--------------+
| บริษัทย่อย        | 4/2 หมู่ 8 ถนนบางนา-ตราด | เสื้อผ้า     | 631,450      |
+----------------+------------------------+-----------+--------------+
|                | กม. 18 ต.บางโฉลง       |           |              |
|                | อ.บางพลี                |           |              |
+----------------+------------------------+-----------+--------------+
|                | จ.สมุทรปราการ           |           |              |
+----------------+------------------------+-----------+--------------+
| รวม            |                        |           | 4,965,795    |
+----------------+------------------------+-----------+--------------+

3.3.2 กำลังการผลิตและปริมาณการผลิต

(หน่วย : ชิ้น)

+--------------------------------+-----------+-----------+------------+
| กำลังการผลิตจำแนกตามผลิตภัณฑ์       | บริษัทย่อย   | บริษัท      |            |
|                                |           | ธนูลักษณ์    |            |
|                                |           | จำกัด      |            |
|                                |           | (มหาชน)   |            |
+--------------------------------+-----------+-----------+------------+
|                                | ปี 2547    | ปี 2547    | ปี 2546     |
+--------------------------------+-----------+-----------+------------+
| กำลังการผลิตเต็มที่                 |           |           |            |
+--------------------------------+-----------+-----------+------------+
| เสื้อผ้าสุภาพบุรุษ                   | 631,450   | 2,251,281 | 2,637,187  |
+--------------------------------+-----------+-----------+------------+
| เสื้อผ้าสุภาพสตรี                   | -         | 203,298   | 185,549    |
+--------------------------------+-----------+-----------+------------+
| เสื้อผ้าเด็ก                       | -         | 1,052,089 | 1,088,725  |
+--------------------------------+-----------+-----------+------------+
| เครื่องหนัง                       | -         | 827,677   | 891,321    |
+--------------------------------+-----------+-----------+------------+
|                                | 631,450   | 4,334,345 | 4,802,782  |
+--------------------------------+-----------+-----------+------------+
| ปริมาณการผลิตจริง                 |           |           |            |
+--------------------------------+-----------+-----------+------------+
| เสื้อผ้าสุภาพบุรุษ                   | 461,252   | 2,637,915 | 2,162,274  |
+--------------------------------+-----------+-----------+------------+
| เสื้อผ้าสุภาพสตรี                   | -         | 167,027   | 155,773    |
+--------------------------------+-----------+-----------+------------+
| เสื้อผ้าเด็ก                       | -         | 557,107   | 779,389    |
+--------------------------------+-----------+-----------+------------+
| เครื่องหนัง                       | -         | 923,967   | 775,353    |
+--------------------------------+-----------+-----------+------------+
|                                | 461,252   | 4,286,016 | 3,872,789  |
+--------------------------------+-----------+-----------+------------+
| การใช้กำลังการผลิต (%)            | 73.05     | 98.88     | 80.64      |
+--------------------------------+-----------+-----------+------------+
| อัตราการเพิ่มของปริมาณการผลิต (%)   | -         | 10.67     | 1.47       |
+--------------------------------+-----------+-----------+------------+

3.3.3 การจัดหาวัตถุดิบและสัดส่วนการซื้อวัตถุดิบ

วัตถุดิบหลักในการผลิตของบริษัทคือ ผ้าทอสำเร็จรูป ผ้าถักสำเร็จรูป
และหนังที่ฟอกย้อมสำเร็จรูปแล้ว ส่วนวัตถุดิบรอง ได้แก่ ด้ายเย็บ กระดุม ซิป
วัตถุดิบชิ้นส่วนที่ใช้ประกอบเสื้อสำเร็จรูป ชิ้นส่วนโลหะจำพวก หัวเข็มขัด ห่วง โลโก้
ชิ้นส่วนที่ใช้ประกอบผลิตภัณฑ์เครื่องหนังและวัตถุดิบที่ใช้ในการ packing เช่น ถุง ป้ายกระดาษ
กล่อง เป็นต้น ซึ่งแหล่งวัตถุดิบที่มีการจัดซื้อจัดหาวัตถุดิบเหล่านี้
เป็นการจัดซื้อจากแหล่งภายในประเทศ 80% และนำเข้าจากต่างประเทศ 20% เช่นประเทศจีน
ญี่ปุ่น และแถบยุโรป เป็นต้น การจัดซื้อภายในประเทศกับผู้ผลิตรายใหญ่ กำลังพัฒนาเข้าสู่ระบบ
Supply Chain อย่างครบวงจร
ทั้งนี้บริษัทมีกลุ่มในเครือที่ร่วมทุนกับบริษัทผู้ผลิตรายใหญ่ในต่างประเทศมาผลิตและพัฒนาวัตถุดิบในเมืองไทย
เช่น บจก. ไทยชิกิโบ ผลิตเส้นด้าย บจก. เอส.เอส.ดี.ซี. (ไทเกอร์เท็กซ์)
ฟอกย้อมและฟินิชชิ่งผ้าผืน บจก. ไทยกุลแซ่ ผลิตผ้ายืด บมจ. เท็กซ์ไทล์เพรสทีจ ผลิตผ้ายืด ลูกไม้
ยางยืด บจก. ไทยสเตเฟล็กซ์ ผลิตผ้าทำซับใน บจก. ไทยแน็กซิส ผลิตป้ายทอตราสินค้า เป็นต้น
จึงเป็นการเสริมสร้างศักยภาพในการแข่งขันและการพัฒนาวัตถุดิบได้เป็นอย่างดี

ทางด้านความเสี่ยงในการเปลี่ยนแปลงราคาของวัตถุดิบนั้น บริษัทได้มีการพัฒนาวิธีการสั่งซื้อ
การวางแผนการสั่งซื้ออย่างรัดกุมร่วมกับผู้ขายที่เป็นทั้งผู้ผลิตรายใหญ่และรายย่อยจำนวนมาก
เพื่อให้ทันต่อสถานการณ์ที่มีการเปลี่ยนแปลงจึงมีผลกระทบไม่มากนัก
ขณะเดียวกันบริษัทได้มีการวิจัยและพัฒนาวัตถุดิบอย่างต่อเนื่อง เช่นการพัฒนานวัตกรรมเนื้อผ้าใหม่
การพัฒนาวัตถุดิบใหม่หรือทดแทนวัตถุดิบเดิม การพัฒนาเทคนิคในการผลิต
การควบคุมและทดสอบคุณภาพวัตถุดิบก่อนเข้าสู่กระบวนการผลิต

3.3.4 ผลกระทบต่อสิ่งแวดล้อมจากกระบวนการผลิตและวัสดุเหลือใช้

ระบบการผลิตของบริษัทไม่ได้ก่อให้เกิดผลกระทบต่อสิ่งแวดล้อมแต่อย่างใด
ด้วยเหตุที่วัตถุดิบที่ใช้ในการผลิต อาทิ ผ้าที่ทอหรือถักเป็นผืนได้ผ่านการฟอกย้อมหรือฟินิชชิ่งแล้ว
หนังสำเร็จรูปที่ผ่านการฟอกย้อมแล้ว หรือวัตถุดิบส่วนประกอบอื่นๆ ที่ผ่านการขึ้นรูปเรียบร้อยแล้ว
สำหรับเศษวัตถุดิบที่เหลือจากการผลิต เช่น เศษผ้า เศษหนัง บริษัทได้จำหน่ายให้แก่ผู้ผลิตทอดต่อไป

3.3.5 งานที่ยังไม่ได้ส่งมอบ

  - ไม่มี -