ฐานะทางการเงินและผลการดำเนินงาน

ภาพรวมของผลการดำเนินงาน

การดำเนินงานของบริษัทในปี 2551
บริษัทยังคงได้รับความไว้วางใจในการว่าจ้างให้พัฒนาโปรแกรมระบบงานของหน่วยงานทั้งในระบบราชการและเอกชนอย่างต่อเนื่อง
และมีมูลค่างานค่อนข้างสูง โดยเฉพาะโปรแกรมด้านระบบปฏิบัติการ เช่น
ระบบบริหารทรัพยากรขององค์กร (PMIS) ระบบบุคลากรและเงินเดือน (HRMS)
รวมถึงงานบริการหลังการขายในการเข้าดูแลบำรุงรักษาโปรแกรมของลูกค้าที่บริษัทได้รับการว่าจ้างให้พัฒนาโปรแกรม

บริษัทฯ ได้มีการพัฒนาโปรแกรมใหม่ ชื่อ “I Love Library” เป็นโปรแกรมประเภท E-BOOK
เพื่อใช้ในการจัดเก็บหนังสือไว้ในระบบอิเล็กทรอนิกส์ทำให้สะดวกในการค้นหาหนังสือ
สามารถเปิดอ่านได้เช่นเดียวกับหนังสือทั่วไป และจัดทำประกอบเป็นหนังสือด้วยตนเองได้ง่าย

บริษัทฯ ได้รับสิทธิประโยชน์จากการได้รับการส่งเสริมการลงทุนต่อเนื่องเป็นบัตรที่ 2 ประเภท 5.8
กิจการซอฟต์แวร์ประเภท Enterprise Software และ Digital Content
จากคณะกรรมการส่งเสริมการลงทุน ตามบัตรส่งเสริมการลงทุนเลขที่ 1038(7)/2551 ลงวันที่ 11
มกราคม 2551
โดยได้รับยกเว้นภาษีเงินได้นิติบุคคลสำหรับกำไรสุทธิที่ได้จากการประกอบกิจการที่ได้รับการส่งเสริมการลงทุนมีกำหนด
8 ปี

บริษัทย่อย บริษัท โอเพ่น เซิร์ฟ (ประเทศไทย)จำกัด
ได้รับสิทธิประโยชน์จากการได้รับการส่งเสริมการลงทุนประเภท 5.8 กิจการซอฟต์แวร์
จากคณะกรรมการส่งเสริมการลงทุน ที่ อก.0906/032293 ลงวันที่ 19 ธันวาคม 2550
โดยได้รับยกเว้นภาษีเงินได้นิติบุคคลสำหรับกำไรสุทธิที่ได้จากการประกอบกิจการที่ได้รับการส่งเสริมการลงทุนมีกำหนด
8 ปี

  ในปี 2551 บริษัทฯ มีรายได้รวมทั้งสิ้น 78.053 ล้านบาท
  ประกอบด้วยรายได้ในส่วนของบริษัทจำนวน

77.793 ล้านบาท และบริษัทย่อย บริษัท โอเพ่น เซิร์ฟ (ประเทศไทย) จำกัด จำนวน 0.260
ล้านบาท มีค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานรวม 75.436 ล้านบาท ผลกำไรสุทธิ 2.233 ล้านบาท

  -------------------- --------------------------------------- ------------- -------- --------- -------- ------------------- -------- --------- --------
  ตารางงบดุล (1)                                                                                                                                 

                                                                                                                                                

  รายละเอียด                                                    งบการเงินรวม                               งบการเงินเฉพาะบริษัท                       

                                                               2551          ร้อยละ    2550      ร้อยละ    2551                ร้อยละ    2550      ร้อยละ

  สินทรัพย์                                                                                                                                         

  สินทรัพย์หมุนเวียน                                                                                                                                  

                       เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสด              17,423        16.58    30,240    26.88    17,161              16.38    29,690    27.36

                       ลูกหนี้การค้า-สุทธิ                           15,415        14.67    28,560    25.39    15,361              14.66    24,256    22.36

                       มูลค่างานบริการเสร็จที่ยังไม่เรียกเก็บ            30,028        28.57    15,757    14.01    30,028              28.66    15,757    14.52

                       สินค้าคงเหลือ-สุทธิ                          972           0.92     314       0.28     972                 0.93     314       0.29

                       เงินค้ำประกัน                              227           0.22     796       0.71     227                 0.22     796       0.73

                       สินทรัพย์หมุนเวียนอื่น                         4,921         4.68     3,571     3.17     4,318               4.12     2,924     2.70

                       รวมสินทรัพย์หมุนเวียน                        68,986        65.64    79,238    70.44    68,067              64.97    73,737    67.96

  สินทรัพย์ไม่หมุนเวียน                                                                                                                                

                       เงินฝากประจำที่ติดภาระค้ำประกัน               5,000         4.76     -         -        5,000               4.77     -         -

                       เงินลงทุนระยะยาวตามวิธีส่วนได้เสีย             -             -        560       0.50     -                   -        -         -

                       เงินลงทุนบันทึกโดยวิธีราคาทุน - สุทธิ            820           0.78     -         -        820                 0.78     560       0.52

                       เงินให้กู้ยืมแก่พนักงาน                        1,221         1.16     539       0.48     1,221               1.17     539       0.50

                       เงินทดรองจ่ายแก่บริษัทย่อย - สุทธิ              204           0.19     250       0.22     2,224               2.12     2,311     2.13

                       สินทรัพย์ให้เช่า - สุทธิ                       2,673         2.54     5,011     4.45     2,673               2.55     5,011     4.62

                       ที่ดิน อาคาร และอุปกรณ์ - สุทธิ                17,888        17.02    18,626    16.56    17,316              16.53    18,626    17.17

                       สินทรัพย์ไม่มีตัวตน - สุทธิ                     7,582         7.21     5,304     4.71     6,720               6.41     4,748     4.38

                       เงินประกันผลงาน                           375           0.36     1,540     1.37     375                 0.36     1,540     1.42

                       สินทรัพย์ไม่หมุนเวียนอื่น-สุทธิ                   352           0.33     1,425     1.27     352                 0.34     1,425     1.31

                       รวมสินทรัพย์ไม่หมุนเวียน                      36,115        34.36    33,255    29.56    36,701              35.03    34,760    32.04

                       รวมสินทรัพย์                               105,101       100.00   112,493   100.00   104,768             100.00   108,497   100.00

  หนี้สินและส่วนของผู้ถือหุ้น                                                                                                                             

  หนี้สินหมุนเวียน                                                                                                                                    

                       เจ้าหนี้การค้า                              453           0.43     7,592     6.75     515                 0.49     3,962     3.65

                       ส่วนของหนี้สินระยะยาวที่ถึงกำหนดชำระในหนึ่งปี     1,745         1.66     1,633     1.45     1,745               1.67     1,633     1.51

                       หนี้สินตามสัญญาเช่าซื้อที่ถึงกำหนดชำระภายในหนึ่งปี   653           0.62     775       0.69     601                 0.57     776       0.72

                       หนี้สินหมุนเวียนอื่น                           5,006         4.76     5,855     5.20     4,781               4.56     5,488     5.06

                       รวมหนี้สินหมุนเวียน                          7,857         7.48     15,855    14.09    7,642               7.29     11,859    10.93
  -------------------- --------------------------------------- ------------- -------- --------- -------- ------------------- -------- --------- --------

  --------------- ------------------------ ------------------ ------------- -------- --------- -------- ------------------- -------- --------- --------
  ตารางงบดุล (2)                                                                                                                                

                                                                                                                                               

  รายละเอียด                                                   งบการเงินรวม                               งบการเงินเฉพาะบริษัท                       

                                                              2551          ร้อยละ    2550      ร้อยละ    2551                ร้อยละ    2550      ร้อยละ

  หนี้สินไม่หมุนเวียน                                                                                                                                 

                  เงินกู้ยืมระยะยาว-สุทธิ                           1,379         1.31     3,118     2.77     1,379               1.32     3,118     2.87

                  หนี้สินภายใต้สัญญาเช่าซื้อ-สุทธิ                      457           0.43     345       0.31     338                 0.32     345       0.32

                  รวมหนี้สินไม่หมุนเวียน                            1,836         1.75     3,463     3.08     1,717               1.64     3,463     3.19

                  รวมหนี้สิน                                     9,693         9.22     19,318    17.17    9,359               8.93     15,322    14.12

  ส่วนของผู้ถือหุ้น                                                                                                                                  

                  ทุนที่ออกและเรียกชำระแล้ว                        50,000        47.57    50,000    44.45    50,000              47.72    50,000    46.08

                  ส่วนเกินมูลค่าหุ้น                                43,000        40.91    43,000    38.22    43,000              41.04    43,000    39.63

                  กำไร(ขาดทุน)สะสม                                                                                                              

                                           สำรองตามกฎหมาย     2,790         2.65     2,790     2.48     2,790               2.66     2,790     2.57

                                           ยังไม่ได้จัดสรร        -382          -0.36    -2,615    -2.32    -381                -0.36    -2,615    -2.41

                  รวมส่วนของผู้ถือหุ้น - บริษัทใหญ่                    95,408        90.78    93,175    82.83    95,409              91.07    93,175    85.88

                  ส่วนของผู้ถือหุ้นส่วนน้อย                           -             -        -         -        -                   -        -         -

                  รวมส่วนของผู้ถือหุ้น                              95,408        90.78    93,175    82.83    95,409              91.07    93,175    85.88

                  รวมหนี้สินและส่วนของผู้ถือหุ้น                       105,101       100.00   112,493   100.00   104,768             100.00   108,497   100.00
  --------------- ------------------------ ------------------ ------------- -------- --------- -------- ------------------- -------- --------- --------

[TABLE]

ผลการดำเนินงานที่ผ่านมา 

รายได้

ในปี 2551 บริษัทฯ มีรายได้จากการดำเนินงาน 77.793 ล้านบาท เพิ่มขึ้นจากปี 2550 10.060
ล้านบาท

ซึ่งประกอบด้วย

1.) รายได้จากการให้บริการ ซึ่งเป็นรายได้หลักของบริษัท ในปี 2551 จำนวนเงิน 49.265
ล้านบาท คิดเป็นร้อยละ 63.33 ของรายได้จากการดำเนินงาน ลดลงจากปี 2550 จำนวนเงิน
0.645 ล้านบาท คิดเป็นร้อยละ 1.29 จากงานโครงการของบริษัทที่เป็นโครงการต่อเนื่องจากปี
2550 ได้แล้วเสร็จในปี 2551หลายโครงการ และบริษัทฯ
ยังได้รับงานโครงการใหม่อีกหลายโครงการในปี 2551
ซึ่งเป็นงานด้านการพัฒนาระบบในหน่วยงานทั้งภาครัฐบาล และเอกชน

รายได้จากการให้บริการประกอบด้วย
รายได้ในส่วนของการพัฒนาระบบในหน่วยงานทั้งของรัฐบาลและเอกชน
รวมทั้งรายได้จากการบำรุงรักษาโปรแกรม

  2.) รายได้จากการขายฮาร์ดแวร์ จำนวน 19.777 ล้านบาท คิดเป็นร้อยละ 25.42
  ของรายได้จากการ

ดำเนินงานประกอบด้วย รายได้จากการขายเครื่องคอมพิวเตอร์
และอุปกรณ์ตามความต้องการของลูกค้าที่บริษัทรับ จัดหาให้กับลูกค้าที่บริษัทรับพัฒนาระบบโปรแกรม
หรือขายพร้อมโปรแกรมสำเร็จรูปที่บริษัทได้พัฒนาไว้เพื่อขายเมื่อเปรียบเทียบกับปี 2550 จำนวน
เงิน 11.319 ล้านบาท เพิ่มขึ้นจำนวน 8.458 ล้านบาท คิดเป็นร้อยละ 74.72

  3.) รายได้จากการให้เช่าทรัพย์สิน จำนวน 3.978 ล้านบาท คิดเป็นร้อยละ 5.11
  ของรายได้จากการ

ดำเนินงาน เป็นบริการการให้เช่าเครื่องคอมพิวเตอร์กับหน่วยงานของรัฐบาล

รายได้ในส่วนของบริษัทย่อย

บริษัท โอเพ่น เซิร์ฟ (ประเทศไทย) จำกัด รายได้หลักในการดำเนินงาน ประกอบด้วย
จำหน่ายฮาร์ดแวร์และซอฟต์แวร์ พร้อมทั้งบริการติดตั้ง ธุรกิจแลกเปลี่ยนสินค้าและบริการบนเว็บไซด์
(Barter Trade) ซึ่งมีผลประกอบ การในปี 2551 ดังนี้

1.) รายได้จากการขายฮาร์ดแวร์ พร้อมติดตั้งระบบ จำนวนเงิน 0.128
ล้านบาทประกอบด้วยรายได้จากการขายซอฟต์แวร์สำเร็จรูปและค่าติดตั้ง ค่าอบรมการใช้โปรแกรม

  2.) รายได้จากการให้บริการอื่น จำนวนเงิน 1.128 ล้านบาท

ต้นทุน

บริษัทมีต้นทุนในการดำเนินงาน ดังนี้

1.) ต้นทุนจากการขายสินค้า จำนวน 15.508 ล้านบาท คิดเป็นร้อยละ 19.93
ของรายได้จากการดำเนินงาน

  2.) ต้นทุนในการให้บริการ เป็นต้นทุนในการพัฒนาระบบโปรแกรมซึ่งบริษัทพัฒนาขึ้นเพื่อลูกค้า

ต้นทุนบำรุงรักษาโปรแกรม จำนวน 23.091 ล้านบาท คิดเป็นร้อยละ 29.68
ของรายได้จากการดำเนินงาน

3.) ต้นทุนจากการให้เช่าทรัพย์สิน จำนวน 2.685 ล้านบาท

  ต้นทุนในส่วนของบริษัทย่อย

ต้นทุนในการดำเนินงานหลักของบริษัทย่อย เป็นต้นทุนซอฟต์แวร์สำเร็จรูปเพื่อขายจำนวน 0.053
ล้านบาท และต้นทุนในการพัฒนาโปรแกรม I Love Library และต้นทุนบริการอื่น รวม 0.528
ล้านบาท

ค่าใช้จ่ายในการขายและบริหาร

ในปี 2551 บริษัทฯ มีค่าใช้จ่ายในการขายและบริหาร จำนวน 31.814 ล้านบาท คิดเป็นร้อยละ
40.90 เพิ่มขึ้นจากปี 2550 ซึ่งมีค่าใช้จ่ายขายและบริหาร จำนวน 31.270 ล้านบาท
คิดเป็นสัดส่วนร้อยละ 46.17
เป็นผลจากการที่บริษัทมีค่าใช้จ่ายเพิ่มขึ้นในด้านส่งเสริมการขายทั้งในประเทศและต่างประเทศ
เพื่อขยายตลาดและแนะนำโปรแกรมที่บริษัทได้พัฒนาขึ้นใหม่

ค่าใช้จ่ายในการขายและบริหารในส่วนของบริษัทย่อย

ในปี 2551 บริษัทฯ ย่อยมีค่าใช้จ่ายในการขายและบริหาร จำนวน 2.537 ล้านบาท
เป็นค่าใช้จ่ายเพื่อการดำเนินงานของบริษัท

กำไร

บริษัทมีกำไรสุทธิสำหรับปี 2551 เท่ากับ 2.233 ล้านบาท เพิ่มขึ้นร้อยละ 155.78 จากปีก่อน
เนื่องจากการเพิ่มขึ้นของรายได้จากการดำเนินงาน และรายได้อื่น มีกำไรสุทธิต่อหุ้น เท่ากับ 0.04
บาท

ปี 2551 ปี 2550

อัตรากำไรขั้นต้น (ร้อยละ) 43.46 49.38

อัตรากำไรจากการดำเนินงาน (ร้อยละ) 3.35 -5.06

อัตรากำไรสุทธิ (ร้อยละ) 2.87 -5.91

อัตราผลตอบแทนผู้ถือหุ้น (ร้อยละ) 2.34 -4.30

ฐานะการเงิน

1.  สินทรัพย์

ส่วนประกอบของสินทรัพย์

  สินทรัพย์รวมของบริษัท ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2551 มีจำนวน 104.768 ล้านบาท
  ลดลงจากสินทรัพย์

รวม ณ 31 ธันวาคม 2550 จำนวน 3.729 ล้านบาท โดยสินทรัพย์ที่เปลี่ยนแปลงอย่างมีสาระสำคัญ
คือ เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสด ลดลง 12.529 ล้านบาท ลูกหนี้การค้า-สุทธิ ลดลง
8.895 ล้านบาท มูลค่างานบริการเสร็จที่ยังไม่เรียกเก็บเพิ่มขึ้น 14.271 ล้านบาท

  สินทรัพย์ส่วนใหญ่เป็นสินทรัพย์หมุนเวียน คิดเป็นร้อยละ 64.97 ของสินทรัพย์รวม ซึ่งได้แก่
  เงินสดและ

รายการเทียบเท่าเงินสด จำนวน 17.161 ล้านบาท ลูกหนี้การค้าสุทธิ จำนวน 15.361 ล้านบาท
มูลค่างานบริการเสร็จที่ยังไม่เรียกเก็บ จำนวน 30.028 ล้านบาท หรือคิดเป็นร้อยละ 91.89
ของสินทรัพย์หมุนเวียนรวม

ลูกหนี้การค้า-สุทธิ ลดลง เนื่องจากบริษัทสามารถเก็บหนี้ได้ตามกำหนดระยะเวลา
โดยเฉลี่ยประมาณ 45 วัน ลูกหนี้การค้า-สุทธิ คิดเป็นร้อยละ 14.66 ของสินทรัพย์หมุนเวียนรวม
และมูลค่างานบริการแล้วเสร็จที่ยังไม่ได้เรียกเก็บเงิน คิดเป็นร้อยละ 28.66
ของสินทรัพย์หมุนเวียนรวม

บริษัทไม่ได้ตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญไว้เพิ่มในปี 2551 สำหรับลูกหนี้การค้าที่มีระยะเวลาเกิน 12
เดือน ซึ่งบริษัทมีความมั่นใจในการเรียกเก็บหนี้จำนวนนี้ เนื่องจากเป็นลูกหนี้หน่วยงานราชการ
และบริษัทได้ตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญไว้เพียงพอกับหนี้ที่เรียกเก็บ

สภาพคล่อง

  กระแสเงินสด

บริษัทฯ ไม่มีปัญหาทางด้านสภาพคล่องจากกระแสเงินสดแต่อย่างใด เนื่องจากบริษัทมีกระแสเงินสด
เข้ามาอย่างต่อเนื่องจากการดำเนินงานแม้จะเรียกเก็บหนี้ได้ช้าบ้างในบางช่วงเวลา
และบริษัทได้มีการเตรียมการจัดหาเงินจากแหล่งอื่น เพื่อป้องกันการขาดสภาพคล่อง
ซึ่งเป็นผลจากสภาพแวดล้อมทางเศรษฐกิจ

 สภาพคล่อง

ณ สิ้นปี 2551อัตราสภาพคล่องและอัตราสภาพคล่องหมุนเร็ว เท่ากับ 8.91 เท่า และ 8.21
เท่าตาม ลำดับ เพิ่มขึ้นปี 2550 ซึ่งมีอัตราส่วนเท่ากับ 6.22 เท่า และ 5.94 เท่า ตามลำดับ

2.  รายจ่ายลงทุน

ในปี 2551 บริษัทมีการลงทุนในสินทรัพย์ถาวร จำนวน 2.017 ล้านบาท
ประเภทเครื่องคอมพิวเตอร์ อุปกรณ์สำนักงาน และปรับปรุงอาคารสำนักงาน

3.  แหล่งที่มาของเงินทุน

  ปัจจุบันบริษัทฯ มีทุนจดทะเบียนที่เรียกชำระแล้ว 50 ล้านบาท
  บริษัทมีอัตราหนี้สินต่อส่วนของผู้ถือหุ้น

ค่อนข้างต่ำ คิดเป็น 0.10 เท่า ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2551

  ส่วนของผู้ถือหุ้น

  บริษัทฯ มีผลประกอบการในปี 2551 เพิ่มขึ้น ทำให้บริษัทมีขาดทุนสุทธิ 0.381 ล้านบาท
  ลดลงจาก

ปี 2550 ซึ่งมีขาดทุนสุทธิ 2.615 ล้านบาท

  หนี้สิน

บริษัทฯ มีหนี้สินรวม ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2551 จำนวน 9.359 ล้านบาท ลดลงจากปี 2550
จำนวน 5.963 ล้านบาท

  ----------------------------------- ---------- ---------- ---------- ----------
  ตารางแสดงอัตราส่วนทางการเงินที่สำคัญ                                       

  รายการ                              หน่วย       2551       2550       2549

  อัตราส่วนสภาพคล่อง                                                       

  อัตราส่วนสภาพคล่อง                     เท่า        8.91       6.22       5.04

  อัตราส่วนสภาพคล่องหมุนเร็ว               เท่า        8.21       5.94       4.80

  อัตราส่วนสภาพคล่องต่อกระแสเงินสด         เท่า        0.39       1.06       0.46

  ระยะเวลาเก็บหนี้เฉลี่ย                   วัน         106        129        449

  ระยะเวลาขายสินค้าเฉลี่ย                 วัน         6          2          40

  ระยะเวลาชำระหนี้                      วัน         20         70         159

  อัตราส่วนแสดงความสามารถในการหากำไร                                      

  อัตราส่วนกำไรขั้นต้น                     %          43.46      49.38      56.24

  อัตราส่วนต้นทุนขายต่อยอดขาย              %          56.54      50.62      45.26

  อัตราคุณภาพกำไร                       %          3.35       -5.06      4.14

  อัตรากำไรสุทธิ                         %          2.87       -5.91      3.38

  อัตราผลตอบแทนต่อผู้ถือหุ้น                 %          2.34       -4.30      2.85

  อัตราส่วนแสดงประสิทธิภาพในการดำเนินงาน                                     

  อัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์               %          2.13       -3.69      2.31

  อัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์ถาวร           %          6.08       -11.52     7.24

  อัตราหมุนของสินทรัพย์                    เท่า        0.18       0.15       0.68

  อัตราส่วนวิเคราะห์นโนบายทางการเงิน                                         

  อัตราส่วนหนี้สินต่อส่วนของผู้ถือหุ้น            เท่า        0.10       0.16       0.24

  อัตราการจ่ายเงินปันผล                   %          0.00       0.00       87.87
  ----------------------------------- ---------- ---------- ---------- ----------