ส่วนที่ 1

การประกอบธุรกิจ

1. นโยบายและภาพรวมการประกอบธุรกิจ

บริษัท บริการเชื้อเพลิงการบินกรุงเทพ จำกัด(มหาชน) ประกอบธุรกิจหลัก
คือการให้บริการระบบจัดเก็บและเติมน้ำมันอากาศยานที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ ดอนเมือง และ
ท่าอากาศยานภูมิภาค 2 แห่งได้แก่ ท่าอากาศยานสมุย และ สุโขทัย มีการให้บริการ 3 ส่วนดังนี้

1.  การจัดเก็บน้ำมันอากาศยานที่สถานีบริการน้ำมันอากาศยาน (Aviation Fuel Depot)

2.  การส่งน้ำมันอากาศยานผ่านระบบโครงข่ายท่อแรงดันสูง (Hydrant Pipeline Network)

3.  การให้บริการเติมน้ำมันอากาศยาน (Into- Plane Services)

  นอกจากนี้บริษัทมีการประกอบธุรกิจเกี่ยวกับการให้บริการพลังงานผ่านบริษัทย่อย 3
  บริษัทประกอบด้วย

1.  บริษัท ไทยเชื้อเพลิงการบิน จำกัด (TARCO)
    ให้บริการขนส่งน้ำมันเชื้อเพลิงอากาศยานผ่านท่อใต้ดิน ณ ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ

2.  บริษัท ขนส่งน้ำมันทางท่อ จำกัด (FPT) ให้บริการเก็บรักษาและขนส่งน้ำมันเชื้อเพลิงแบบ
    Multi Product
    ผ่านท่อใต้ดินจากโรงกลั่นน้ำมันและคลังน้ำมันช่องนนทรีไปยังสถานีบริการน้ำมันอากาศยานสุวรรณภูมิ
    สถานีบริการน้ำมันอากาศยานดอนเมืองและสิ้นสุดที่คลังน้ำมันภาคพื้นดินบางปะอิน

3.  บริษัท บริการน้ำมันอากาศยาน จำกัด (IPS)
    ให้บริการรับเหมาแรงงานเติมน้ำมันอากาศยานที่ท่าอากาศยานสมุยและสุโขทัย

    1.  วิสัยทัศน์ เป้าประสงค์ และกลยุทธ์ในการดำเนินธุรกิจ

จากภาพรวมการประกอบธุรกิจเห็นได้ว่าบริษัทมุ่งเน้นการเติบโตในธุรกิจให้บริการพลังงานครบวงจรทั้งในส่วนของบริษัทเองและผ่านบริษัทย่อย
(กลุ่มบริษัท) ได้แก่ TARCO และ FPT ซึ่งบริษัทมีสัดส่วนการถือหุ้นร้อยละ 90 และ 91.55
ตามลำดับ จึงได้กำหนดวิสัยทัศน์ เป้าประสงค์ และ กลยุทธ์ที่สำคัญดังนี้

วิสัยทัศน์ (Vision) มุ่งมั่นสู่ธุรกิจบริการพลังงานครบวงจรที่ใส่ใจสิ่งแวดล้อม : Fulfill Green
Energy Services

เป้าประสงค์ (Goals) 4 ด้าน
สนับสนุนกระบวนการทำงานเพื่อการเติบโตอย่างยั่งยืนในธุรกิจให้บริการพลังงานครบวงจรควบคู่การดูแลรักษาสิ่งแวดล้อมประกอบด้วย

1)  ด้านการเงิน : เติบโตอย่างยั่งยืนและให้ผลตอบแทนต่อผู้ถือหุ้นอย่างสม่ำเสมอ

2)  ด้านลูกค้าและผู้มีส่วนได้ส่วนเสีย :
    สร้างความไว้วางใจสูงสุดด้วยการดำเนินธุรกิจตามหลักการกำกับดูแลกิจการที่ดี

3)  ด้านกระบวนการทำงานภายใน :
    เป็นเลิศด้านกระบวนการทำงานพร้อมปลูกจิตสำนึกรักษ์สิ่งแวดล้อม

4)  ด้านการเรียนรู้และพัฒนา :
    เสริมสร้างศักยภาพบุคลากรควบคู่กับจริยธรรมในการทำงานร่วมกัน

เพื่อให้บรรลุวิสัยทัศน์และเป้าประสงค์ดังกล่าวบริษัท
และกลุ่มบริษัทได้กำหนดกลยุทธ์ที่มุ่งเน้นการเติบโตและสร้างมูลค่าอย่างยั่งยืนในธุรกิจบริการพลังงานครบวงจรควบคู่การรับผิดชอบต่อสังคมและสิ่งแวดล้อม
แบ่งออกเป็น 2 ส่วนดังนี้

ส่วนแรก
มุ่งเน้นการรักษาความสัมพันธ์ที่ดีกับบริษัทน้ำมันและบมจ.การบินไทยซึ่งเป็นทั้งลูกค้าและผู้ถือหุ้นรายใหญ่
รวมทั้งสร้างความไว้วางใจด้วยการให้บริการที่ปลอดภัยตามมาตรฐานสากลและตรงต่อเวลา
เนื่องจากเป็นการให้บริการต่ออากาศยานที่ขนส่งผู้โดยสารจำนวนมาก
หากเกิดอุบัติเหตุร้ายแรงหรือล่าช้าย่อมส่งผลต่อชื่อเสียงของสายการบินซึ่งเป็นลูกค้าของบริษัทน้ำมัน
รวมทั้งใช้ประโยชน์จากประสบการณ์ด้านการให้บริการน้ำมันอากาศยานครบวงจรมากกว่า 30
ปีต่อยอดขยายธุรกิจในส่วนของบริษัทเองเช่น การขยายธุรกิจไปต่างประเทศในกลุ่ม AEC
และแถบอาเซียน หรือ ขยายธุรกิจไปภูมิภาคอื่น ๆ
สำหรับบริษัทย่อยมีการเตรียมโครงการเพื่อรองรับการขยายธุรกิจตามนโยบายรัฐบาลประกอบด้วย
โครงการขยายท่อส่งน้ำมันเชื้อเพลิงอากาศยานใต้ดินระยะที่ 2 ของ TARCO
ซึ่งสอดรับกับโครงการพัฒนาท่าอากาศยานสุวรรณภูมิระยะที่ 2 และ
โครงการขยายแนวท่อขนส่งน้ำมันไปภาคเหนือของ FPT

ส่วนที่สอง
มุ่งเน้นการแสดงความรับผิดชอบต่อสังคมและสิ่งแวดล้อมตามกรอบการพัฒนาเพื่อความยั่งยืน(Sustainability
Development Framework) ซึ่งได้เริ่มดำเนินการตั้งแต่ปลายปี 2557 ต่อเนื่องมาปี 2558
โดยร่วมมือกับสถาบันไทยพัฒน์วางกรอบการพัฒนาอย่างยั่งยืนประกอบด้วย ความรับผิดชอบด้าน
เศรษฐกิจ (Economic) สังคม (Social) และ สิ่งแวดล้อม (Environment) โดยมุ่งเน้น
“CSR in Process : ธุรกิจเพื่อสังคม”
คือการทำธุรกิจที่หากำไรอย่างมีความรับผิดชอบต่อสังคมและสิ่งแวดล้อม โดยนำเรื่องCSR
เข้าไปอยู่ในกระบวนการทำงานหลักของกิจการ เช่น การเข้าร่วมเป็นองค์การนำร่อง
“โครงการส่งเสริมคาร์บอนฟุตพริ้นท์ขององค์กรและร่วมจัดทำคาร์บอนฟุตพริ้นท์”
ซึ่งจัดโดยองค์การบริหารจัดการก๊าซเรือนกระจก(องค์การมหาชน)
ร่วมกับศูนย์เทคโนโลยีโลหะและวัสดุแห่งชาติ สำนักงานวิทยาศาสตร์และเทคโนโลยีแห่งชาติ
กระทรวงวิทยาศาสตร์และเทคโนโลยี
ทั้งนี้ได้มีการคำณวนหาปริมาณการปลดปล่อยก๊าซเรือนกระจกตั้งแต่ปี 2555 เป็นต้นมา
การเข้าร่วมโครงการอนุรักษ์พลังงานในอาคารในรูปแบบสมัครใจ (Voluntary Agreement :
VA)ภายใต้แนวคิด VA: Energy Beyond Standards
ซึ่งจัดโดยกรมพัฒนาพลังงานทดแทนและอนุรักษ์พลังงาน
สถาบันสิ่งแวดล้อมไทยและองค์การธุรกิจเพื่อการพัฒนายั่งยืน
โดยประกาศเจตนารมณ์ดำเนินโครงการโรงจอดรถพลังงานแสงอาทิตย์
โครงการติดตั้งแผงโซล่าเซลล์เพื่อระบายความร้อนในรถเติมน้ำมันอากาศยาน
และโครงการเปลี่ยนหลอดไฟฟ้าประหยัดพลังงาน (หลอด LED) เป็นต้น
นอกจากนั้นยังได้มีการจัดตั้งคณะกรรมการพัฒนายั่งยืน (Corporate Sustainable
Development Committee)
ประกอบด้วยผู้บริหารระดับสูงสุดของบริษัทและกลุ่มบริษัทเพื่อกำหนดทิศทางการดำเนินการโครงการต่างๆตามกรอบการพัฒนาอย่างยั่งยืนให้สอดคล้องกันทั้งกลุ่มบริษัท

จากกลยุทธ์ข้างต้นรวมทั้งระบบบริหารผลการดำเนินงาน (Performance Management)
ของบริษัทและกลุ่มบริษัทด้วยดัชนีชี้วัดผลการดำเนินงาน (Key Performance Indicators :
KPIs)
ให้ได้ตามเป้าหมายในแผนกลยุทธ์ทำให้ฝ่ายบริหารระดับสูงมีความมั่นใจว่าจะนำพาบริษัทและกลุ่มบริษัทเติบโตอย่างมีคุณค่า
ทั้งในแง่ของธุรกิจ สังคม สิ่งแวดล้อม

1.  การเปลี่ยนแปลงและพัฒนาการที่สำคัญ

บริษัท บริการเชื้อเพลิงการบินกรุงเทพ จำกัด (มหาชน) ปัจจุบันมีทุนจดทะเบียน 509.998
ล้านบาท และเรียกชำระแล้ว 509.997 ล้านบาท โดยบริษัทก่อตั้งขึ้นเมื่อวันที่ 30 ธันวาคม 2526
ด้วยทุนจดทะเบียน 80 ล้านบาท
โดยคณะรัฐมนตรีอนุมัติให้ดำเนินการตามความเห็นและมติสำนักงานคณะกรรมการพัฒนาการเศรษฐกิจและสังคมแห่งชาติในการจัดตั้งโครงการเติมน้ำมันอากาศยาน
ปัจจุบัน บริษัทเป็นบริษัทเดียวที่การดำเนินธุรกิจจัดเก็บ
และให้บริการระบบเติมน้ำมันเชื้อเพลิงแก่อากาศยานทุกประเภท ณ ท่าอากาศยานดอนเมือง
โดยบริษัทให้บริการเชื้อเพลิงการบินอย่างครบวงจรทั้ง 3 ระบบ คือ
ระบบสถานีบริการน้ำมันอากาศยานระบบส่งน้ำมันอากาศยานผ่านระบบโครงข่ายท่อแรงดันสูง
และระบบเติมน้ำมันอากาศยาน โดยมีลูกค้าหรือผู้ว่าจ้างเติมน้ำมัน คือ บริษัทผู้ค้าน้ำมันต่างๆ
ที่ขายน้ำมันอากาศยานให้แก่สายการบิน โดยบริษัทมีการให้บริการเติมน้ำมันอากาศยาน 2 ประเภท
คือ น้ำมันอากาศยานสำหรับเครื่องบินไอพ่น (Jet A-1)
และน้ำมันอากาศยานสำหรับเครื่องบินลูกสูบ (AVGAS)

เมื่อวันที่ 28 กันยายน 2549
ได้มีการย้ายท่าอากาศยานนานาชาติของไทยจากท่าอากาศยานดอนเมืองไปยังท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ
โดยบริษัทและบริษัทย่อยได้ให้บริการเชื้อเพลิงการบินอย่างครบวงจรทั้ง 3
ระบบเช่นเดียวกับที่ท่าอากาศยานดอนเมือง
ต่อมาคณะรัฐมนตรีมีมติให้เปิดใช้ท่าอากาศยานดอนเมืองควบคู่กับท่าอากาศยานสุวรรณภูมิในวันที่ 25
มีนาคม 2550 เนื่องจากท่าอากาศยานสุวรรณภูมิมีปัญหารอยแตกร้าวของรันเวย์และแท็กซี่ เวย์
อีกทั้งเป็นการช่วยลดความแออัดของการใช้บริการอากาศยานที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ
โดยเป็นการให้บริการเที่ยวบินภายในประเทศบางส่วนที่ไม่มีการต่อเครื่อง
และการให้บริการของสายการบินต้นทุนต่ำ

เมื่อวันที่ 29 มีนาคม 2552 บมจ. การบินไทย
ได้ย้ายเที่ยวบินภายในประเทศจากท่าอากาศยานดอนเมืองกลับมารวมไว้ที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิเพียงแห่งเดียว
ซึ่งเป็นการปฏิบัติตามนโยบายสนามบินเดียวของภาครัฐ และเมื่อวันที่ 25 ตุลาคม 2554 บมจ.
ท่าอากาศยานไทย (ทอท.) ประกาศปิดให้บริการท่าอากาศยานดอนเมืองใน
และได้ย้ายเที่ยวบินทั้งหมดไปให้บริการที่ท่าอากศยานสุวรรณภูมิ อย่างไรก็ตาม
จากยอดตัวเลขของผู้โดยสารที่เพิ่มมากขึ้น ดังนั้น
เพื่อเป็นการบรรเทาความแออัดของท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ ทอท.
จึงสนับสนุนให้สายการบินต้นทุนต่ำ (Low Cost Carriers)
และสายการบินที่มีเส้นทางการบินในประเทศและระหว่างประเทศแบบจุดต่อจุด (Point to
Point) ย้ายกลับมาให้บริการที่ท่าอากาศยานดอนเมืองตั้งแต่วันที่ 1 ตุลาคม 2555

นอกจากการให้บริการของบริษัทที่ท่าอากาศยานดอนเมือง และท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ
บริษัทได้ให้บริการเติมน้ำมันอากาศยานสำหรับเครื่องบินไอพ่นให้แก่สายการบินบางกอกแอร์เวย์ ณ
ท่าอากาศยานภูมิภาค 2 แห่ง คือ ท่าอากาศยานสมุย จังหวัดสุราษฎร์ธานี และท่าอากาศยานสุโขทัย
โดยบริษัทได้รับสัญญาอนุญาตให้ดำเนินการให้บริการเติมน้ำมันอากาศยานจากบริษัท การบินกรุงเทพ
จำกัด เป็นระยะเวลา 25 ปี เริ่มตั้งแต่ปี 2543 ถึง 2567 และเมื่อครบอายุสัญญาแล้ว
อาจทำการขยายระยะเวลาของสัญญาต่อไปอีกได้ 5 ปี

ในปี 2557 บริษัท ไทยเชื้อเพลิงการบิน จำกัด (TARCO) ซึ่งเป็นบริษัทย่อย
ได้รับสิทธิขยายการลงทุนและดำเนินการโครงการให้บริการระบบส่งน้ำมันเชื้อเพลิงผ่านท่อแรงดันสูง(Hydrant)
ระยะที่ 2 ณ ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ จาก ทอท.โดยมีระยะเวลาคงเหลือตามสัญญาอนุญาตฯ
เดิมประมาณ 22 ปี จนถึงวันที่ 27 กันยายน 2579
ซึ่งเป็นไปตามแผนการขยายขีดความสามารถในการรองรับการเติบโตของผู้โดยสารของท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ

เพื่อเป็นการเพิ่มศักยภาพด้านการบริหารจัดการในการรองรับการขยายธุรกิจให้บริการขนส่งน้ำมันทางท่อของกลุ่มบริษัทในอนาคต
เป็นการสร้างรากฐานความแข็งแกร่งด้านฐานะการเงินและเพิ่มมูลค่าของกิจการ อีกทั้ง
เพื่อให้การกำหนดนโยบายการบริหารงานเป็นไปอย่างคล่องตัวและมีประสิทธิภาพ
คณะกรรมการบริษัทได้อนุมัติให้ดำเนินการควบรวมกิจการระหว่าง บริษัท ขนส่งน้ำมันทางท่อ จำกัด
(FPT) และ บริษัท เจพี-วัน แอสเซ็ท จำกัด (JP-One) เข้าด้วยกัน ให้กลายเป็น FPT
เพียงบริษัทเดียว โดย JP-One ได้ดำเนินการโอนกิจการทั้งหมดให้แก่ FPT
และจดทะเบียนเลิกบริษัทต่อกรมพัฒนาธุรกิจการค้า กระทรวงพาณิชย์ เรียบร้อยแล้วเมื่อวันที่ 3
กุมภาพันธ์ 2557 และ JP-One ได้จดทะเบียนเสร็จสิ้นการชำระบัญชี เมื่อวันที่ 27 พฤศจิกายน
2557

2.  โครงสร้างการถือหุ้นของกลุ่มบริษัท

ตารางแสดงโครงสร้างกลุ่มบริษัท ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2557

+---+------------------------------+--------+--------+-----------------+
|   | ชื่อบริษัท                       | ร้อยละ  | ความ   | ลักษณะ           |
|   |                              |        |        |                 |
|   |                              | ของ    | สัมพันธ์  | การประกอบธุรกิจ   |
|   |                              |        |        |                 |
|   |                              | ก      |        |                 |
|   |                              | ารถือหุ้น |        |                 |
+---+------------------------------+--------+--------+-----------------+
| 1 | บริษัท ไทยเชื้อเพลิงการบิน จำกัด    | 90.00  | บ      | บริการ           |
| . |                              |        | ริษัทย่อย | เชื้อเพลิงอากาศยาน |
|   | (Thai Aviation Refuelling    |        |        |                 |
|   | Company Limited)             |        |        |                 |
+---+------------------------------+--------+--------+-----------------+
| 2 | บริษัท ขนส่งน้ำมันทางท่อ จำกัด      | 91.55  | บ      | ขนส่งน้ำมันทางท่อ   |
| . |                              |        | ริษัทย่อย |                 |
|   | (Fuel Pipeline               |        |        |                 |
|   | Transportation Limited)      |        |        |                 |
+---+------------------------------+--------+--------+-----------------+
| 3 | บริษัท บริการน้ำมันอากาศยาน จำกัด  | 83.33  | บ      | เติมน้ำมันเชื้อเพลิง  |
| . |                              |        | ริษัทย่อย |                 |
|   | (Into-plane Service Company  |        |        | ให้แก่อากาศยาน    |
|   | Limited)                     |        |        |                 |
+---+------------------------------+--------+--------+-----------------+

นโยบายการแบ่งการดำเนินงานของบริษัทในกลุ่ม

สำหรับธุรกิจให้บริการเชื้อเพลิงอากาศยาน
ปัจจุบันมีนโยบายแบ่งการดำเนินธุรกิจภายในกลุ่มบริษัทอย่างชัดเจน กล่าวคือ
บริษัทดำเนินธุรกิจให้บริการระบบเติมน้ำมันอากาศยานอย่างครบวงจร
ทั้งระบบส่งน้ำมันอากาศยานผ่านท่อฯ ระบบคลังน้ำมันอากาศยาน และระบบเติมน้ำมันอากาศยาน
โดยที่ท่าอากาศยานดอนเมือง บริษัทเป็นผู้ให้บริการแต่เพียงผู้เดียว
รวมถึงการให้บริการที่ท่าอากาศยานภูมิภาคอีก 2 แห่งด้วย และสำหรับท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ
บริษัทเป็นผู้ดำเนินการให้บริการระบบคลังน้ำมันอากาศยาน และระบบเติมน้ำมันอากาศยาน
ในขณะที่บริษัท ไทยเชื้อเพลิงการบิน จำกัด (TARCO)
เป็นผู้ให้บริการระบบส่งน้ำมันอากาศยานผ่านท่อแบบ Hydrant ภายในท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ

สำหรับธุรกิจขนส่งน้ำมันทางท่อ บริษัท ขนส่งน้ำมันทางท่อ จำกัด (FPT)
เป็นบริษัทที่ดำเนินการเก็บรักษาและขนส่งน้ำมันเชื้อเพลิงทางระบบท่อขนส่งน้ำมันชนิดที่สามารถส่งน้ำมันได้หลายชนิด
(Multi Product Pipeline)
ผ่านท่อใต้ดินจากจากโรงกลั่นน้ำมันและคลังน้ำมันช่องนนทรีไปยังสถานีบริการน้ำมันอากาศยานสุวรรณภูมิ
สถานีบริการน้ำมันอากาศยานดอนเมืองและสิ้นสุดที่คลังน้ำมันภาคพื้นดินบางปะอิน

ส่วนบริษัท บริการน้ำมันอากาศยาน จำกัด (IPS)
ดำเนินธุรกิจเติมน้ำมันเชื้อเพลิงให้แก่อากาศยานโดยรับจ้างบริษัทให้บริการเติมน้ำมันอากาศยาน ณ
ท่าอากาศยานสมุย และท่าอากาศยานสุโขทัย ซึ่งตามนโยบายในปัจจุบัน IPS
ให้บริการเติมน้ำมันเชื้อเพลิงอากาศยานเฉพาะที่ท่าอากาศยานภูมิภาค

ทั้งนี้ นโยบายของกลุ่มบริษัทอาจมีการปรับเปลี่ยนไปตามปัจจัยทางด้านสภาวะเศรษฐกิจ
การเมืองและการแข่งขันทางธุรกิจ อย่างไรก็ตาม นโยบายการดำเนินธุรกิจใดๆ
ของแต่ละบริษัทในกลุ่มจะเป็นไปเพื่อให้เอื้อประโยชน์สูงสุดในการดำเนินธุรกิจของทั้งกลุ่มบริษัท

ระบบเติมน้ำมันอากาศยานที่ท่าอากาศยานดอนเมือง

[]

[]

ระบบเติมน้ำมันอากาศยานที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ

[]

BAFS สามารถแยกลักษณะระบบงานเติมน้ำมันอากาศยาน ออกเป็น 3 ส่วน ดังนี้

1)  ส่วนสถานีบริการน้ำมันอากาศยาน (Aviation Fuel Depot)

2)  ส่วนการส่งน้ำมันผ่านท่อแรงดันสูง (Hydrant Pipeline Network)

3)  ส่วนการเติมน้ำมัน (Into-Plane Service)

+----------------+----------------+-----------------+------------------+
| บริการ          | ท่าอ            | ท่า              | ท่าอาก            |
|                | ากาศยานดอนเมือง | อากาศยานสุวรรณภูมิ | าศยานสมุยและสุโขทัย |
+----------------+----------------+-----------------+------------------+
| 1.  สถานีบริก    | -   เจ้าของ:    | -   เจ้าของ:     | -   เจ้าของที่สมุย : |
| ารน้ำมันอากาศยาน |     BAFS       |     BAFS        |     BAFS         |
|     (Aviation  |                |                 |                  |
|     Fuel       | -   คู่แข่ง: ไม่มี  | -   คู่แข่ง: ไม่มี   | -   เจ้าของที่สุโขทัย |
|     Depot)     |                |                 |     : ไม่มี        |
+----------------+----------------+-----------------+------------------+
| 2.             | -   เจ้าของท่อ:  | -   ดำเนินงานโดย | ไม่มี              |
|  ระบบท่อจ่ายน้ำมัน |     AOT        |     TARCO       |                  |
| ไปยังท่าอากาศยาน |                |     ภายใต้สัมปทาน |                  |
|     (Hydrant   | -   เช่า        |     30 ปีจาก AOT |                  |
|     Pipeline   | และดำเนินงานโดย |                 |                  |
|     Network)   |     BAFS       | -   คู่แข่ง: ไม่มี   |                  |
|                |                |                 |                  |
|                | -   คู่แข่ง: ไม่มี  |                 |                  |
+----------------+----------------+-----------------+------------------+
| 3.  สถานีบร     | -   เ          | -               | รับจ              |
| ิการย่อยฝั่งลานจอด | จ้าของรถจ่ายน้ำมัน | เจ้าของรถจ่ายน้ำมัน | ้างเติมน้ำมันโดยบริษัท |
|                |                |     (Dispenser) | บ                |
|    (Into-Plane |    (Dispenser) |                 | ริการน้ำมันอากาศยาน |
|     Service    |                |    และรถเติมน้ำมัน | จำกัด (IPS)       |
|     Facility)  |   และรถเติมน้ำมัน |                 | ซึ่งเป็นบริษัทย่อยของ  |
|                |                |    (Refueller): | BAFS             |
|  และรถเติมน้ำมันเ |   (Refueller): |     BAFS        |                  |
| ชื้อเพลิงอากาศยาน |     BAFS       |                 | ได้รับ             |
|     (Aircraft  |                | -   ดำเนินงานโดย | สัญญาอนุญาตให้ดำเนิน |
|     Refuelling | -              |     BAFS        | การให้บริการเติมน้ำม |
|     Vehicles)  |    ดำเนินงานโดย |                 | ันอากาศยานจากบริษัท |
|                |     BAFS       | -   คู่แข่ง: บริษัท  | การบินกรุงเทพ จำกัด |
|                |                |     เอ เอส ไอ จี | (มหาชน)          |
|                | -   คู่แข่ง: ไม่มี  |     (ไทยแลนด์)   | โดยขยายระยะเวลา  |
|                |                |     จำกัด        | การให้ดำเนินการเป็น |
|                |                |     (“ASIG”)    | 25 ปี เริ่มตั้งแต่ปี    |
|                |                |     โดยมี Market | 2543 ถึง 2567     |
|                |                |     Share       |                  |
|                |                |     ประมาณ 13%  |                  |
|                |                |                 |                  |
|                |                | -   ทั้ง BAFS และ |                  |
|                |                |     ASIG        |                  |
|                |                |                 |                  |
|                |                |   อยู่ภายใต้สัมปทาน |                  |
|                |                |     20 ปี จาก    |                  |
|                |                |     AOT         |                  |
+----------------+----------------+-----------------+------------------+

บริษัทมีการประกอบธุรกิจผ่านบริษัทย่อย ดังนี้

1.  บริษัท ไทยเชื้อเพลิงการบิน จำกัด

ถือเป็นบริษัทย่อย ซึ่งก่อตั้งขึ้นเมื่อวันที่ 27 พฤศจิกายน 2539 โดย ณ 31 ธันวาคม 2557
มีทุนจดทะเบียนและเรียกชำระแล้ว 530 ล้านบาท และปัจจุบันโครงสร้างผู้ถือหุ้นใหญ่ ประกอบด้วย
บริษัทซึ่งถือหุ้นในอัตราร้อยละ 90 และ บริษัท ท่าอากาศยานไทย จำกัด (มหาชน) (ทอท.)
ซึ่งถือหุ้นในอัตราร้อยละ 10

บริษัท ไทยเชื้อเพลิงการบิน จำกัด ประกอบธุรกิจให้บริการเชื้อเพลิงอากาศยานเช่นเดียวกับบริษัท
และเป็นผู้ได้รับสัมปทานในการดำเนินการให้บริการระบบส่งน้ำมันอากาศยานผ่านท่อแรงดันสูง
(Hydrant) ในบริเวณ ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิจาก ทอท. เป็นระยะเวลา 30 ปี
โดยอายุสัมปทานจะเริ่มนับตั้งแต่วันแรกที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิเริ่มเปิดให้บริการ

ทั้งนี้
เพื่อเป็นการตอบแทนการได้รับสัมปทานในการดำเนินการให้บริการระบบส่งน้ำมันอากาศยานผ่านท่อฯ
ณ ท่าอากาศยานสุวรณภูมิ ในสัญญาผู้ถือหุ้นของ บริษัท ไทยเชื้อเพลิงการบิน จำกัด
จึงได้กำหนดให้มีการโอนหุ้นให้ ทอท. ในอัตราร้อยละ 10 ของจำนวนหุ้นทั้งหมด ภายใน 15
วันนับแต่วันที่จดทะเบียนจัดตั้งบริษัท โดย ทอท. ไม่ต้องชำระค่าหุ้นใดๆ ทั้งสิ้น
และสิทธิในหุ้นดังกล่าวถือเป็นกรรมสิทธิ์ที่สมบูรณ์ของ ทอท. และการชำระมูลค่าหุ้นในครั้งต่อไป
รวมทั้งการเพิ่มทุนใดๆ ในส่วนของ ทอท. บริษัทจะต้องรับภาระชำระเงินให้ในนามของ ทอท.
โดยหุ้นและค่าหุ้นที่ชำระแล้วในส่วนดังกล่าวจะตกเป็นสิทธิของ ทอท.

สำหรับผลประโยชน์ตอบแทนให้แก่ ทอท. ในการอนุญาตให้บริษัท ไทยเชื้อเพลิงการบิน จำกัด
เข้าดำเนินการให้บริการระบบส่งน้ำมันอากาศยานผ่านท่อฯ ณ ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ คือ
อัตราร้อยละ 2 ของยอดรายได้ของบริษัทก่อนหักค่าใช้จ่ายใดๆ นับตั้งแต่ปีที่เริ่มเปิดให้บริการ
โดยคำนวณเป็นรายปี แต่ทั้งนี้ ผลประโยชน์ตอบแทนโดยรวมจะต้องไม่ต่ำกว่าที่ ทอท.
ได้รับจากบริษัทเพื่อเป็นผลประโยชน์ตอบแทนจากการที่ให้เช่าระบบท่อส่งเชื้อเพลิงอากาศยานเพื่อดำเนินการให้บริการเติมเชื้อเพลิงอากาศยานภายในท่าอากาศยานดอนเมือง
ทั้งนี้ การคำนวณเงินผลประโยชน์ตอบแทนให้เป็นไปตามหลักการบัญชีที่เป็นมาตรฐานสากล
และเป็นหลักการที่คู่สัญญาทั้งสองฝ่ายยอมรับ
โดยผลตอบแทนดังกล่าวนี้เป็นรูปแบบผลตอบแทนโดยปกติที่เสนอให้แก่ ทอท.
ในฐานะเป็นคู่สัญญาผู้ให้อนุญาต โดยมิใช่ในฐานะผู้ถือหุ้นของบริษัท ไทยเชื้อเพลิงการบิน จำกัด

นอกจากนี้ ในปี 2557 TARCO
ได้รับสิทธิขยายการลงทุนและดำเนินการโครงการให้บริการระบบส่งน้ำมันเชื้อเพลิงผ่านท่อแรงดันสูง(Hydrant)
ระยะที่ 2 ณ ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ จาก ทอท.โดยมีระยะเวลาคงเหลือตามสัญญาอนุญาตฯ
เดิมประมาณ 18 ปี จนถึงวันที่ 27 กันยายน 2579
ซึ่งเป็นไปตามแผนการขยายขีดความสามารถในการรองรับการเติบโตของผู้โดยสารของท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ
โดยมีผลประโยชน์ตอบแทนให้แก่ ทอท. ในอัตราร้อยละ 18
ของยอดรายได้จากการดำเนินกิจการระบบส่งน้ำมันเชื้อเพลิงอากาศยานฯ ระยะที่ 2
ก่อนหักค่าใช้จ่ายใดๆ รวมถึงการปรับเพิ่มสัดส่วนการถือหุ้นของ ทอท. ใน TARCO จากเดิม ร้อยละ
10 เป็นร้อยละ 25 เมื่อมีการลงนามในสัญญาแก้ไขเพิ่มเติมสัญญาอนุญาตฯ โดย ทอท.
ไม่ต้องชำระค่าหุ้นหรือค่าใช้จ่ายใดๆ

2.  บริษัท ขนส่งน้ำมันทางท่อ จำกัด

ก่อตั้งขึ้นเมื่อวันที่ 22 กรกฎาคม 2534
ตามมติคณะรัฐมนตรีตามข้อเสนอของคณะกรรมการนโยบายพลังงานแห่งชาติ
เพื่อประกอบกิจการด้านการเก็บรักษา
และดำเนินการขนส่งน้ำมันเชื้อเพลิงทางระบบท่อส่งน้ำมันใต้พื้นดินซึ่งสร้างขนานกับทางรถไฟ
มีระยะทางรวม 69 กิโลเมตรจากโรงกลั่นน้ำมันบางจากผ่าน คลังน้ำมันเชลล์
และเชฟรอนที่ช่องนนทรี ไปยังคลังน้ำมันของบริษัทที่ท่าอากาศยานดอนเมือง
และไปสิ้นสุดที่คลังน้ำมันของบริษัท ขนส่งน้ำมันทางท่อ จำกัด ที่อำเภอบางปะอิน
จังหวัดพระนครศรีอยุธยา ซึ่งเป็นศูนย์รวมการรับและจ่ายน้ำมันเพื่อกระจายสู่ภูมิภาคต่างๆ
ของประเทศไทย โดยวัตถุประสงค์หลักในการจัดตั้งบริษัท คือ
เพื่อลดผลกระทบจากมลภาวะที่มีต่อสิ่งแวดล้อมและการจราจรติดขัดในเขตกรุงเทพมหานคร
อันเนื่องมาจาการขนส่งน้ำมันจากการขนส่งอื่นๆ เช่น รถบรรทุก และรถไฟ

บริษัท ขนส่งน้ำมันทางท่อ จำกัด เป็นบริษัทย่อยของบริษัท ตั้งแต่วันที่ 25 ธันวาคม 2555
โดยมีทุนจดทะเบียนและทุนชำระแล้วจำนวน 139.27 ล้านบาท ต่อมา ณ วันที่ 3 กุมภาพันธ์ 2557
ได้ดำเนินการจดทะเบียนเพิ่มทุน เป็นจำนวน 260.67 ล้านบาท โดยการออกหุ้นสามัญจำนวน
24,278,941 หุ้น ให้แก่บริษัท และผู้ถือหุ้นอื่นของบริษัท เจพี-วัน แอสเซ็ท จำกัด
เพื่อแลกกับทรัพย์สินของบริษัท เจพี-วัน แอสเซ็ท จำกัด
ที่ประกอบธุรกิจขนส่งน้ำมันเชื้อเพลิงทางระบบท่อส่งน้ำมันใต้พื้นดินจากมักกะสันไปยังท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ
โดยการวางท่อฝังใต้ดินขนานกับทางรถไฟเข้าสู่คลังน้ำมันของบริษัทที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ

ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2557 โครงสร้างผู้ถือหุ้นใหญ่ ประกอบด้วย บริษัทซึ่งถือหุ้นในอัตราร้อยละ
91.55 บมจ.บางจากปิโตรเลียม ซึ่งถือหุ้นในอัตราร้อยละ 4.95 และผู้ถือหุ้นรายอื่นๆ
ซึ่งถือหุ้นรวมกันในอัตราร้อยละ 3.50

3.  บริษัท บริการน้ำมันอากาศยาน จำกัด

ถือเป็นบริษัทย่อย ซึ่งก่อตั้งขึ้นเมื่อวันที่ 11 มิถุนายน 2529 โดย ณ 31 ธันวาคม 2557
มีทุนจดทะเบียนและทุนชำระแล้วจำนวน 120,000 บาท และโครงสร้างผู้ถือหุ้นใหญ่ ประกอบด้วย
บริษัทซึ่งถือหุ้นในอัตราร้อยละ 83.33 และ บมจ.ปตท. ซึ่งถือหุ้นในอัตราร้อยละ 16.67

บริษัท บริการน้ำมันอากาศยาน จำกัด ประกอบธุรกิจเติมน้ำมันให้แก่อากาศยาน (Into-plane)
ซึ่งเป็นการรับเหมาเฉพาะแรงงาน
โดยเริ่มแรกจะเป็นการรับจ้างบริษัทเติมน้ำมันเชื้อเพลิงให้แก่สายการบิน ต่อมาภายหลังบริษัท
มีนโยบายดำเนินงานด้านเติมน้ำมันเอง บริษัท บริการน้ำมันอากาศยาน จำกัด
จึงไม่มีการประกอบกิจการใดๆ ตั้งแต่ปี 2536 จนถึงเดือนกันยายน 2544 ทั้งนี้ ตั้งแต่เดือนตุลาคม
2544 ได้เริ่มดำเนินการรับจ้างบริษัท ให้บริการเติมน้ำมันอากาศยาน ณ ท่าอากาศยานสมุย
และท่าอากาศยานสุโขทัย

สัดส่วนรายได้จากแต่ละกลุ่มธุรกิจ

รายได้จากการดำเนินงานของบริษัทมีดังนี้

1.  รายได้จากการให้บริการระบบสถานีบริการน้ำมันอากาศยาน ระบบเติมน้ำมันอากาศยาน
    ระบบส่งน้ำมันอากาศยานผ่านท่อ Hydrant และระบบขนส่งน้ำมันเชื้อเพลิงทางท่อ

2.  รายได้จากการให้เช่าทรัพย์สิน และ

3.  รายได้อื่นๆ

ตารางแสดงโครงสร้างรายได้ของบริษัทเป็นรายปี (แยกตามประเภทธุรกิจ)

ปี 2555 ถึง ปี 2557

(หน่วย : ล้านบาท)

+---------------+-----+---------+------+----+-----+----+-----+----+
| ลักษณะของรายได้ | ดำ  | %       | ปี    |    | ปี   |    | ปี   |    |
|               | เนิน | การถือหุ้น | 2555 |    | 2   |    | 2   |    |
|               |     |         |      |    | 556 |    | 557 |    |
+---------------+-----+---------+------+----+-----+----+-----+----+
|               | การ | ของบริษัท | จำนว | ร  | จำ  | ร  | จำ  | ร  |
|               | โดย |         | นเงิน | ้อย | นวน | ้อย | นวน | ้อย |
|               |     |         |      | ละ | เงิน | ละ | เงิน | ละ |
+---------------+-----+---------+------+----+-----+----+-----+----+
| 1.            | B   |         | 1,60 | 6  | 1,  | 5  | 1,  | 6  |
| รายได้ค่าบริการ  | AFS |         | 3.09 | 0. | 807 | 7. | 821 | 0. |
|               |     |         |      | 02 | .63 | 68 | .89 | 23 |
+---------------+-----+---------+------+----+-----+----+-----+----+
|               | TA  | 90%     | 60   | 2  | 614 | 1  | 582 | 1  |
|               | RCO |         | 5.45 | 2. | .78 | 9. | .94 | 9. |
|               |     |         |      | 67 |     | 62 |     | 27 |
+---------------+-----+---------+------+----+-----+----+-----+----+
|               | JP- | 2555-56 | 14   | 5. | 137 | 4. | 13  | 0. |
|               | One | : 92.5% | 0.64 | 27 | .11 | 38 | .79 | 46 |
|               |     | ^(1/)   |      |    |     |    |     |    |
|               |     |         |      |    |     |    |     |    |
|               |     | 2557 :  |      |    |     |    |     |    |
|               |     | 0%      |      |    |     |    |     |    |
+---------------+-----+---------+------+----+-----+----+-----+----+
|               | FPT | 2555-56 | -    | -  | 201 | 6. | 562 | 1  |
|               |     | : 90.72 |      |    | .79 | 44 | .38 | 8. |
|               |     | % ^(1/) |      |    |     |    |     | 59 |
|               |     |         |      |    |     |    |     |    |
|               |     | 2557 :  |      |    |     |    |     |    |
|               |     | 91.55 % |      |    |     |    |     |    |
+---------------+-----+---------+------+----+-----+----+-----+----+
| 2.            | B   |         | 2    | 0. | 21  | 0. | 10  | 0. |
| รายได้จากก     | AFS |         | 3.88 | 89 | .67 | 69 | .92 | 36 |
| ารให้เช่าทรัพย์สิน |     |         |      |    |     |    |     |    |
+---------------+-----+---------+------+----+-----+----+-----+----+
|               | TA  | 90%     | -    | -  | -   | -  | -   | -  |
|               | RCO |         |      |    |     |    |     |    |
+---------------+-----+---------+------+----+-----+----+-----+----+
|               | JP- | 2555-56 | -    | -  | 15  | 0. | 1   | 0. |
|               | One | : 92.5% |      |    | .23 | 49 | .20 | 04 |
|               |     | ^(1/)   |      |    |     |    |     |    |
|               |     |         |      |    |     |    |     |    |
|               |     | 2557 :  |      |    |     |    |     |    |
|               |     | 0%      |      |    |     |    |     |    |
+---------------+-----+---------+------+----+-----+----+-----+----+
|               | FPT | 2555-56 | -    | -  | -   | -  | 0   | 0. |
|               |     | : 90.72 |      |    |     |    | .40 | 01 |
|               |     | % ^(1/) |      |    |     |    |     |    |
|               |     |         |      |    |     |    |     |    |
|               |     | 2557 :  |      |    |     |    |     |    |
|               |     | 91.55 % |      |    |     |    |     |    |
+---------------+-----+---------+------+----+-----+----+-----+----+
| 3             | B   |         | 13   | 5. | 17  | 0. | -   | -  |
| .รายได้ชดเชยค่า | AFS |         | 3.84 | 01 | .35 | 55 |     |    |
| สินไหมจากน้ำท่วม |     |         |      |    |     |    |     |    |
+---------------+-----+---------+------+----+-----+----+-----+----+
| 4.กำไร        |     |         | -    | -  | 76  | 2. | -   | -  |
| จากการรวมธุรกิจ |     |         |      |    | .15 | 43 |     |    |
+---------------+-----+---------+------+----+-----+----+-----+----+
| 5.            |     |         | -    | -  | 123 | 3. | -   | -  |
| รายได้โอนกลับค่า |     |         |      |    | .77 | 95 |     |    |
| เผื่อหนี้สงสัยจะสูญ |     |         |      |    |     |    |     |    |
+---------------+-----+---------+------+----+-----+----+-----+----+
| 6. รายได้อื่น ๆ  |     |         | 16   | 6. | 118 | 3. | 31  | 1. |
| ^(2/)         |     |         | 4.00 | 14 | .23 | 77 | .32 | 04 |
+---------------+-----+---------+------+----+-----+----+-----+----+
| รวม           |     |         | 2,67 | 10 | 3,  | 1  | 3,  | 10 |
|               |     |         | 0.90 | 0. | 133 | 00 | 024 | 0. |
|               |     |         |      | 00 | .71 |    | .84 | 00 |
+---------------+-----+---------+------+----+-----+----+-----+----+

หมายเหตุ ^(1/) วันที่ 1 กุมภาพันธ์ 2557 บริษัท ขนส่งน้ำมันทางท่อ จำกัด (FPT)
ได้รับโอนกิจการทั้งหมดของบริษัท เจพี-วัน แอสเซ็ท จำกัด (JP-One) และ FPT
ได้ออกหุ้นสามัญจำนวน 24,278,941 หุ้น มูลค่าตราไว้หุ้นละ 5 บาทเป็นจำนวนเงิน
121,394,705 บาท จัดสรรให้แก่ JP-One เพื่อตอบแทนที่ JP-One โอนกิจการทั้งหมดให้แก่ FPT
เมื่อวันที่ 3 กุมภาพันธ์ 2557 FPT ได้จดทะเบียนเพิ่มทุนเป็นจำนวน 260,667,560 บาท
การโอนกิจการดังกล่าวนี้ทำให้สัดส่วนการถือหุ้นของ BAFS ใน FPT เพิ่มขึ้นจากเดิม ร้อยละ
90.72 เป็นร้อยละ 91.55

วันที่ 3 กุมภาพันธ์ 2557 JP-One ได้จดทะเบียนเลิกกิจการกับกระทรวงพาณิชย์ และเมื่อวันที่ 7
พฤศจิกายน 2557 JP-One ได้โอนหุ้นของ FPT ดังกล่าวตามสัดส่วนการถือหุ้นให้แก่ BAFS จำนวน
22,458,041 หุ้น และบริษัท กรุงเทพประกันภัย จำกัด(มหาชน) จำนวน 1,820,922 หุ้น
และจดทะเบียนเสร็จสิ้นการชำระบัญชีกับกระทรวงพาณิชย์แล้วเมื่อวันที่ 27 พฤศจิกายน 2557

^(2/) รายได้อื่น ๆ ประกอบด้วยรายได้จากการให้บริการอื่นๆ รวมทั้ง รายได้กำไร(ขาดทุน)
จากอัตราแลกเปลี่ยน ดอกเบี้ยรับ

ในปี 2557 บริษัทมีรายได้รวมทั้งสิ้น 3,024.8 ล้านบาท ลดลง 108.9 ล้านบาท คิดเป็นร้อยละ
3.5 เมื่อเทียบกับรายได้รวมของปี 2556 ที่ 3,133.7 ล้านบาท โดยมีรายได้ค่าบริการจำนวน
2,981.0 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 219.7 ล้านบาท หรือร้อยละ 8.0 ขณะที่รายได้อื่นมีจำนวน 43.8
ล้านบาท ลดลง 328.5 ล้านบาท หรือร้อยละ 88.2 จากปี 2556 ที่มีจำนวน 372.4 ล้านบาท
รายได้อื่นที่ลดลงอย่างมีนัยสำคัญเป็นผลจากในปี 2556 มีการบันทึกรายการพิเศษ คือ
รายได้จากการโอนกลับค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญจำนวน 123.8 ล้านบาท
กำไรจากการรวมธุรกิจจำนวน 76.1 ล้านบาท รายได้จากการที่ JP-One
ได้รับเงินค่าใช้ประโยชน์ย้อนหลังจากพื้นที่เช่าจากบริษัทคู่ค้าจำนวน 69.6 ล้านบาท
รายได้จากการเรียกร้องค่าสินไหมทดแทนจำนวน 17.3 ล้านบาท
นอกจากนี้ยังเป็นผลจากรายได้อื่นรับจาก FPT ลดลงประมาณ 36.0 ล้านบาท เนื่องจากในปี 2557
รายได้อื่นรับจาก FPT
ไม่ปรากฏเป็นรายได้ในงบการเงินรวมเนื่องจากเป็นรายการตัดทางบัญชีระหว่างกัน เป็นสำคัญ

1.  ความสัมพันธ์กับกลุ่มธุรกิจของผู้ถือหุ้นใหญ่

บริษัทไม่มีความสัมพันธ์กับกลุ่มธุรกิจของผู้ถือหุ้นใหญ่
โดยสภาพการดำเนินธุรกิจหลักของบริษัทไม่มีความสัมพันธ์ในลักษณะพึ่งพิง เช่น
การให้หรือรับความช่วยเหลือทางการเงิน ความช่วยเหลือทางเทคนิค มิได้มีการใช้ตราสินค้าร่วมกัน
รวมทั้งมิได้มีการแข่งขันกับการดำเนินธุรกิจอื่นในกลุ่มธุรกิจของผู้ถือหุ้นใหญ่อย่างมีนัยสำคัญ

2. ลักษณะการประกอบธุรกิจ

(2.1) ลักษณะการให้บริการ

บริษัทประกอบธุรกิจหลัก คือ การให้บริการระบบจัดเก็บและเติมน้ำมันอากาศยานในท่าอากาศยาน 4
แห่ง ได้แก่ ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ ท่าอากาศยานดอนเมือง ท่าอากาศยานสมุย
และท่าอากาศยานสุโขทัย โดยแบ่งลักษณะการให้บริการ ได้ดังนี้

1.  สถานีบริการน้ำมันอากาศยาน (Aviation Fuel Depot)

2.  การให้บริการเติมน้ำมันอากาศยาน (Into-plane service)

3.  การส่งน้ำมันอากาศยานผ่านระบบโครงข่ายท่อแรงดันสูง (Hydrant Pipeline Network)

นอกจากธุรกิจที่เกี่ยวข้องกับการให้บริการระบบจัดเก็บและเติมน้ำมันอากาศยานแล้ว
บริษัทยังดำเนินธุรกิจที่เกี่ยวเนื่องกับธุรกิจหลักของบริษัท คือ
ธุรกิจขนส่งน้ำมันเชื้อเพลิงทางระบบท่อขนส่งน้ำมันแบบ Multi Product ที่ดำเนินการโดย บริษัท
ขนส่งน้ำมันทางท่อ จำกัด (FPT)
และการให้เช่าทรัพย์สินและระบบให้บริการสาธารณูปโภคที่เกี่ยวข้อง โดยในปี 2557
ที่ผ่านมามีรายละเอียดและการเปลี่ยนแปลง ดังนี้

1.  สถานีบริการน้ำมันอากาศยาน (Aviation Fuel Depot)

บริษัทประกอบธุรกิจสถานีบริการน้ำมันอากาศยานเพื่อให้บริการจัดเก็บน้ำมันอากาศยานกับบริษัทผู้ขายน้ำมันทุกรายในท่าอากาศยาน
โดยบริษัทผู้ขายน้ำมันทุกรายต้องรับผิดชอบจัดหาและขนส่งน้ำมันอากาศยาน
มาเก็บที่สถานีบริการน้ำมันอากาศยานของบริษัท ทั้งนี้ เป็นไปตามสัดส่วนยอดขายของแต่ละราย
สำหรับเติมน้ำมันขึ้นเครื่องให้กับสายการบินที่เป็นลูกค้าของแต่ละรายต่อไป

อย่างไรก็ดี
บริษัทไม่มีรายได้จากการรับน้ำมันและเก็บน้ำมันอากาศยานทันทีที่บริษัทน้ำมันส่งน้ำมันเข้าสู่ถังและบันทึกการรับน้ำมัน
แต่จะทำการตัดสต๊อกขาย เพื่อรับรู้รายได้เมื่อมีการนำน้ำมันเติมขึ้นเครื่องให้กับสายการบิน
โดยจะคิดค่าบริการจัดเก็บน้ำมันรวมกับค่าบริการเติมน้ำมันอากาศยาน
และเรียกเก็บไปที่บริษัทน้ำมันทุกสิ้นเดือน ดังนั้น
บริษัทจึงไม่มีความจำเป็นต้องจัดเก็บน้ำมันสำรองในปริมาณมากหรือตามยอดขายเป็นเวลาหลายวัน
เพราะจะเป็นภาระต่อต้นทุนการดูแลรักษา
แต่บริษัทจะสำรองน้ำมันในปริมาณที่เพียงพอต่อความต้องการน้ำมันของแต่ละท่าอากาศยาน
เพื่อให้มั่นใจได้ว่าสามารถจ่ายน้ำมันได้อย่างต่อเนื่องด้วยความปลอดภัยและมาตรฐานการรักษาคุณภาพน้ำมันสูงสุด

ลักษณะการประกอบธุรกิจของบริษัทในท่าอากาศยานต่างๆ สำหรับปี 2557
ที่ผ่านมามีรายละเอียดและการเปลี่ยนแปลง ดังนี้

1)  ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ

บริษัทเป็นผู้ลงทุนก่อสร้างสถานีบริการน้ำมันอากาศยาน ตั้งอยู่ที่อำเภอบางเสาธง
จังหวัดสมุทรปราการ ซึ่งอยู่ภายนอกเขตพื้นที่ของท่าอากาศยาน
จึงไม่มีปัจจัยเรื่องสัมปทานเป็นข้อจำกัดในการดำเนินธุรกิจ
ระบบสถานีบริการน้ำมันจะประกอบด้วยอุปกรณ์ในการสูบถ่ายน้ำมันอากาศยาน Hydrant Pump
จำนวน 11 ตัว สามารถสูบถ่ายน้ำมันในอัตราการสูงสุด 4,950 ลูกบาตรเมตรต่อชั่วโมง
โดยจะทำหน้าที่ส่งน้ำมันอากาศยานเข้าสู่ระบบโครงข่ายท่อแรงดันสูง (Hydrant Pipeline
Network) ซึ่งอยู่ใต้ดินบริเวณหลุมจอดอากาศยาน ภายในท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ
เพื่อเติมน้ำมันให้กับอากาศยาน ด้วยรถเติมน้ำมันชนิดไม่มีถังบรรทุกน้ำมัน (Dispenser) ต่อไป

สถานีบริการน้ำมันอากาศยานของบริษัทเป็นสถานีบริการน้ำมันอากาศยานเดียว
ที่เชื่อมต่อกับท่อส่งน้ำมันของ บริษัท ไทยเชื้อเพลิงการบิน จำกัด (TARCO)
ซึ่งเป็นบริษัทย่อยของบริษัท ที่ได้รับสัมปทานจาก บมจ.ท่าอากาศยานไทย (ทอท.)
ให้ดำเนินธุรกิจการส่งน้ำมันอากาศยานด้วยระบบโครงข่ายท่อแรงดันสูง (Hydrant)
ภายในท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ ปัจจุบัน สถานีบริการน้ำมันอากาศยานมีถังเก็บน้ำมัน ขนาดความจุ
15 ล้านลิตร จำนวน 4 ถัง รวมความจุ 60 ล้านลิตร และจากยอดขายในปี 2557 เฉลี่ยวันละ
11.6 ล้านลิตร ทำให้มีปริมาณน้ำมันสำรอง โดยเฉลี่ยจ่ายประมาณ 5.2 วัน อย่างไรก็ดี
ในพื้นที่สถานีบริการน้ำมัน ยังมีถังของ บริษัท ขนส่งน้ำมันทางท่อ จำกัด (FPT)
ซึ่งเป็นบริษัทย่อยของบริษัทเช่าถังเก็บน้ำมันอากาศยานอีกจำนวน 3 ถัง ความจุรวม 30 ล้านลิตร
จึงทำให้ที่สถานีบริการน้ำมันอากาศยาน ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ
มีปริมาณน้ำมันอากาศยานสำรองขนาดความจุรวม 90 ล้านลิตร
โดยจะรับน้ำมันอากาศยานจากท่อขนส่งน้ำมัน 2 เส้นทางเท่านั้น ได้แก่ ท่อขนส่งน้ำมันของ FPT
และบริษัท ท่อส่งปิโตรเลียมไทย จำกัด (Thappline)

ด้วยแนวโน้มความต้องการปริมาณน้ำมันที่เพิ่มขึ้นต่อเนื่องทุกปี
ประกอบกับโครงการพัฒนาท่าอากาศยาน
สุวรรณภูมิระยะที่ 2 ในส่วนของการขยาย Midfield Concourse ที่คาดว่าจะแล้วเสร็จในปี
2560 บริษัทจึงมีแผนเพิ่มถังเก็บน้ำมันจำนวน 1 ถัง ขนาดความจุ 15 ล้านลิตร
โดยได้เริ่มดำเนินการก่อสร้างแล้วในปี 2557 คาดว่าจะแล้วเสร็จภายในปี 2558
และส่งผลให้สถานีบริการน้ำมันอากาศยานมีขนาดความจุรวมเพิ่มขึ้นเป็น 75 ล้านลิตร ทั้งนี้
หากความต้องการปริมาณน้ำมันของท่าอากาศยานสุวรรณภูมิไม่เป็นไปตามคาดการณ์
บริษัทก็สามารถนำถังน้ำมันให้ผู้มีความต้องการเช่าใช้เก็บน้ำมันสำรองได้

2)  ท่าอากาศยานดอนเมือง

สำหรับท่าอากาศยานดอนเมือง บริษัทใช้ถังสำหรับจัดเก็บน้ำมันอากาศยาน จำนวน 3 ถัง
ความจุรวม 21 ล้านลิตร และมีปั๊มสำหรับสูบจ่ายน้ำมัน ซึ่งประกอบไปด้วยปั๊มขนาดใหญ่ (Hydrant
Pump) จำนวน 2 ตัว มีความสามารถในการสูบจ่ายตัวละ 270 ลูกบาศก์เมตรต่อชั่วโมง
และปั๊มขนาดเล็ก (Jockey Pump) จำนวน 1 ตัว มีความสามารถในการสูบจ่ายน้ำมันในปริมาณ
70 ลูกบาศก์เมตรต่อชั่วโมง โดยในปี 2557 ท่าอากาศยานดอนเมืองที่มีปริมาณการเติมน้ำมันเฉลี่ย
1.7 ล้านลิตรต่อวัน ทำให้มีปริมาณน้ำมันสำรองเฉลี่ยจ่ายได้ประมาณ 12 วัน
โดยจะรับน้ำมันอากาศยานจากท่อขนส่งน้ำมัน 2 เส้นทาง ได้แก่ ท่อขนส่งน้ำมันของ FPT และบริษัท
ท่อส่งปิโตรเลียมไทย จำกัด (Thappline)

3)  ท่าอากาศยานภูมิภาค

สำหรับท่าอากาศยานภูมิภาค ที่บริษัทดำเนินธุรกิจให้บริการเติมน้ำมันอากาศยานอยู่สองแห่ง ได้แก่
ท่าอากาศยานสมุย และท่าอากาศยานสุโขทัย
บริษัทได้ลงทุนก่อสร้างถังเก็บน้ำมันอากาศยานขนาดความจุ 1 ล้านลิตร ที่ท่าอากาศยานสมุย
เกาะสมุย จังหวัดสุราษฏร์ธานี เนื่องจากสถานที่ตั้งเป็นเกาะ
การจัดส่งน้ำมันมายังสถานีบริการน้ำมันที่ท่าอากาศยาน ต้องใช้วิธีขนส่งโดยรถยนต์บรรทุกน้ำมัน
ขึ้นเรือข้ามมาจากฝั่งจังหวัดสุราษฏร์ธานี เพื่อมาเก็บที่สถานีบริการน้ำมันอากาศยานของบริษัท ดังนั้น
จึงอาจมีปัญหาที่เกิดจากภัยทางธรรมชาติ เช่น กรณีเกิดพายุ เรือไม่สามารถให้บริการได้
ทำให้มีความเสี่ยงต่อขาดแคลนน้ำมัน บริษัทจึงต้องสำรองน้ำมันและก่อสร้างถังเก็บน้ำมัน
ในขณะที่ท่าอากาศยานสุโขทัย ซึ่งมียอดขายเฉลี่ยต่อวันค่อนข้างน้อย
การขนส่งน้ำมันมาเก็บสำรองเพื่อรอเติมขึ้นเครื่องให้สายการบิน
จะทำการขนส่งมาทางรถยนต์บรรทุกน้ำมัน แต่ไม่อุปสรรคในการเดินทางเช่นเกาะสมุย ดังนั้น
บริษัทจึงใช้ถังเก็บน้ำมันขนาดเล็ก เพื่อสำรองน้ำมัน ที่ความจุประมาณ 25,000 ลิตร
ก็เพียงพอต่อการให้บริการ

ในปี 2557 ท่าอากาศยานสมุยมีปริมาณการเติมน้ำมันเฉลี่ยวันละ 0.07 ล้านลิตร
ด้วยขนาดความจุถัง 1 ล้านลิตร ทำให้มีปริมาณน้ำมันสำรองเฉลี่ยจ่าย 15 วัน

2.  การให้บริการเติมน้ำมันอากาศยาน (Into-plane service)

สำหรับธุรกิจการให้บริการน้ำมันอากาศยาน การได้รับอนุญาตจากผู้ประกอบการท่าอากาศยานหรือ
สัมปทาน แม้จะเป็นปัจจัยที่กระทบต่อความยั่งยืนในการดำเนินธุรกิจ
เฉพาะการให้บริการน้ำมันอากาศยาน ที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิในระยะยาว
แต่ในขณะเดียวกันก็เป็นผลดีที่ทำให้เกิดคู่แข่งน้อยรายเมื่อเปรียบเทียบกับธุรกิจอื่น
เพราะผู้ที่จะเข้ามาดำเนินธุรกิจในท่าอากาศยานต้องได้รับสัมปทานเท่านั้น
บริษัทเป็นรายเดียวที่เป็นผู้ให้บริการระบบเติมน้ำมันอากาศยานที่ท่าอากาศยานดอนเมือง
จึงทำให้เป็นข้อได้เปรียบในด้านต้นทุน เพราะเป็นธุรกิจที่ต้องใช้เงินลงทุนสูง
และนอกจากสัมปทานที่เป็นข้อจำกัดแล้ว
ก็ไม่มีปัจจัยอื่นใดที่กระทบต่อโอกาสในการดำเนินธุรกิจการให้บริการน้ำมันอากาศยาน
เพราะบริษัทมีแผนการขยายศักยภาพการให้บริการที่สอดคล้องกับปริมาณเที่ยวบิน
ทั้งรถเติมน้ำมันและพนักงานที่มีประสบการณ์ ที่สามารถรองรับการทั่วทุกพื้นที่ของท่าอากาศยาน

1)  ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ

สำหรับท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ บริษัทเป็นผู้ได้รับสัมปทาน 1 ใน 2 ราย
ในการเป็นผู้ให้บริการเติมน้ำมันแก่อากาศยานทุกประเภท เป็นระยะเวลา 20 ปี
โดยบริษัทเริ่มให้บริการพร้อมกับการเปิดใช้ท่าอากาศยานเมื่อวันที่ 28 กันยายน 2549 ในปี 2557
มีบริษัทผู้ขายน้ำมันในท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ จำนวนทั้งสิ้น 10 ราย
แต่ผลิตภัณฑ์น้ำมันที่บริษัทรับจากบริษัทผู้ค้าน้ำมัน มาให้บริการมีเพียงประเภทเดียว คือ Jet A-1

ในการให้บริการที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ บริษัทจะใช้รถเติมน้ำมันแบบ Dispenser
ในการให้บริการเติมน้ำมัน (Refuelling) เท่านั้น
เพราะท่าอากาศยานสุวรรณภูมิออกแบบมาให้ทุกหลุมจอดอากาศยานมีหัวจ่ายของระบบท่อจ่ายน้ำมันแรงดันสูง
(Hydrant) ฝังอยู่ใต้ดิน กระจายอยู่ทั่วพื้นที่ลานจอดของท่าอากาศยาน ดังนั้น บริษัท
จึงใช้รถเติมน้ำมันแบบ Refueller เฉพาะในการให้บริการดูดน้ำมันเท่านั้น

การย้ายฐานการบินของกลุ่มไทยแอร์เอเชีย ซึ่งมีบริษัทเป็นผู้ให้บริการเติมน้ำมันอากาศยาน
(Into-plane Agent) ที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ ไปใช้บริการท่าอากาศยานดอนเมืองแทน
เมื่อเดือนตุลาคม 2555 โดยยังคงมีบริษัทเป็นผู้ให้บริการเติมน้ำมันเช่นเดิม
นอกจากจะเป็นการช่วยบรรเทาความคับคั่งของท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ
แล้วยังเป็นผลดีต่อการบริการของบริษัท เพราะสายการบินต้นทุนต่ำ มีความถี่ของจำนวนเที่ยวบินสูง
แต่เติมน้ำมันต่อเที่ยวบินน้อย เพราะเป็นเที่ยวบินที่มีเส้นทางบินในระยะสั้น (Short Haul)
หรือเป็นเที่ยวบินภายในประเทศ (Domestic) เป็นส่วนใหญ่ การย้ายไปใช้ท่าอากาศยานดอนเมือง
จึงช่วยให้กลุ่มไทยแอร์เอเชียไม่มีข้อจำกัด ในเรื่องปัญหาความแออัดของท่าอากาศยาน
โดยสามารถเพิ่มจำนวนเที่ยวบินและขยายการบริการที่ท่าอากาศยานดอนเมืองได้มากขึ้น ในขณะที่
ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ ก็กลับมามีโอกาสในการรองรับเที่ยวบินที่มีเส้นทางบินแบบระยะยาว (Long
Haul) หรือเที่ยวบินระหว่างประเทศ ซึ่งจะเติมน้ำมัน ต่อเที่ยวบินในปริมาณครั้งละมากๆ

ตารางแสดงจำนวนเที่ยวบินและปริมาณการเติมน้ำมัน Jet A-1 ของบริษัท

ที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ ตั้งแต่ปี 2555 - 2557

+----------------+-----------------------------+----------------------+
| ปี              | จำนวนอากาศยานที่เติมน้ำมัน       | ปริมาณการเติมน้ำมัน      |
|                |                             |                      |
|                | (เที่ยวบินต่อปี)                 | (ล้านลิตรต่อปี)          |
+----------------+-----------------------------+----------------------+
| 2557           | 132,647                     | 3,661.8              |
+----------------+-----------------------------+----------------------+
| 2556           | 136,902                     | 3,883                |
+----------------+-----------------------------+----------------------+
| 2555           | 145,524                     | 3,773                |
+----------------+-----------------------------+----------------------+

2)  ท่าอากาศยานดอนเมือง

สำหรับท่าอากาศยานดอนเมือง บริษัทเป็นผู้ได้รับสัมปานทานเพียงรายเดียว
ในการเป็นผู้ให้บริการเติมน้ำมันแก่อากาศยานทุกประเภท และทุกเที่ยวบิน
ตามคำสั่งของบริษัทผู้ค้าน้ำมัน ในปี 2557 มีผู้ขายน้ำมันที่ท่าอากาศยานดอนเมือง จำนวน 5 ราย

ผลิตภัณฑ์น้ำมันที่บริษัทรับจากบริษัทผู้ค้าน้ำมัน
เพื่อนำมาให้บริการเติมแก่อากาศยานที่ท่าอากาศยานดอนเมือง มีทั้ง 2 ประเภท ได้แก่ Jet A-1
และ AVGAS แต่มีอากาศยานที่ใช้ AVGAS เติมจำนวนน้อยมาก ปัจจุบัน
บริษัทจึงให้บริการเติมน้ำมันประเภท AVGAS เฉพาะที่ท่าอากาศยานดอนเมืองเพียงแห่งเดียวเท่านั้น

รถเติมน้ำมันที่บริษัทนำมาให้บริการที่ท่าอากาศยานดอนเมืองมีทั้งแบบ Dispenser และ
Refueller เพราะอากาศยานบางส่วนไปใช้พื้นที่บริเวณหลุมจอดอากาศยาน
ซึ่งไม่มีหัวจ่ายของระบบท่อจ่ายน้ำมันแรงดันสูง ดังนั้น บริษัทจึงใช้รถเติมน้ำมันแบบ Refueller
ในการออกไปให้บริการในพื้นที่หลุมจอดไกลๆ พร้อมทั้งใช้ Refueller
ในการให้บริการดูดน้ำมันด้วย

หลังจากที่สายการบินต้นทุนต่ำของกลุ่มไทยแอร์เอเชีย
ซึ่งมีทั้งเที่ยวบินภายในประเทศและระหว่างประเทศ ย้ายฐานกลับมาใช้บริการที่
ท่าอากาศยานดอนเมือง ตั้งแต่เมื่อวันที่ 1 ตุลาคม 2555 ส่งผลดีต่อบริษัท
ทำให้มีปริมาณการเติมน้ำมันเฉลี่ยต่อเที่ยวบิน
และปริมาณการเติมโดยรวมจากเดิมที่ส่วนใหญ่เป็นเที่ยวบินภายในประเทศเพิ่มสูงขึ้นอย่างมาก
เฉลี่ยวันละ 231 เที่ยวบิน เติมน้ำมันเฉลี่ย 1.7 ล้านลิตรต่อวัน
ในขณะเดียวกันการเพิ่มขึ้นของเที่ยวบินก็มีการใช้พื้นที่ครอบคลุมบริเวณลานจอดอากาศยานมากขึ้น
ดังนั้น บริษัทจึงต้องเพิ่มจำนวนรถเติมน้ำมัน
พร้อมพนักงานเติมน้ำมันเพื่อให้เพียงพอต่อแนวโน้มความต้องการที่เพิ่มสูงขึ้น
และสามารถรองรับการให้บริการได้ทั่วทุกพื้นที่ โดยในปี 2557 บริษัทมีรถเติมน้ำมันแบบ
Dispenser รวมจำนวน 11 คัน และรถเติมน้ำมันแบบ Refueller จำนวน 9 คัน
ไว้ให้บริการตลอด 24 ชั่วโมง

ตารางแสดงจำนวนเที่ยวบินและปริมาณการเติมน้ำมัน Jet A-1 ของบริษัท

ที่ท่าอากาศยานดอนเมือง ตั้งแต่ปี 2555 – 2557

+------------------+-------------------------+------------------------+
| ปี                | อากาศยานที่เติมน้ำมัน        | ปริมาณการเติมน้ำมัน        |
|                  |                         |                        |
|                  | เที่ยวบินต่อปี               | ล้านลิตรต่อปี              |
+------------------+-------------------------+------------------------+
| 2557             | 84,395                  | 637                    |
+------------------+-------------------------+------------------------+
| 2556             | 68,219                  | 503                    |
+------------------+-------------------------+------------------------+
| 2555             | 27,729                  | 183                    |
+------------------+-------------------------+------------------------+

3)  ท่าอากาศยานภูมิภาค

ปัจจุบัน บริษัทดำเนินธุรกิจให้บริการเติมน้ำมันอากาศยาน ในท่าอากาศยานภูมิภาคสองแห่ง ได้แก่
ท่าอากาศยานสมุย และท่าอากาศยานสุโขทัย โดยบริษัทเป็นผู้ได้รับอนุญาตเพียงรายเดียว จาก
บริษัท การบินกรุงเทพ จำกัด (มหาชน) (BKP) ซึ่งเป็นผู้บริหารสายการบินบางกอกแอร์เวย์ส
และเป็นเจ้าของท่าอากาศยานทั้งสองแห่ง ให้เป็นผู้ให้บริการเติมน้ำมันแก่อากาศยานทุกประเภท
และทุกเที่ยวบิน โดยต่อสัญญาทุกๆ 3 ปี ปัจจุบัน ท่าอากาศยานทั้งสองแห่ง
ยังมีบริษัทผู้ขายน้ำมันเพียงรายเดียว คือ บริษัท ปตท. จำกัด (มหาชน)

ผลิตภัณฑ์น้ำมันที่บริษัทรับจาก บริษัทผู้ค้าน้ำมัน เพื่อนำมาให้บริการมีประเภทเดียว คือ Jet A-1
และเติมน้ำมันโดยใช้รถเติมน้ำมันแบบ Refueller เท่านั้น เพราะท่าอากาศยานทั้งสองแห่ง
ยังมีจำนวนเที่ยวบินต่อวันไม่มาก การใช้ Refueller
ในการเติมน้ำมันยังเพียงพอและทันเวลาไม่ทำให้เที่ยวบินล่าช้า ดังนั้น
จึงยังไม่มีการลงทุนใช้การส่งน้ำมันด้วยระบบท่อแรงดันสูง (Hydrant Pipeline)

สำหรับท่าอากาศยานสมุย ซึ่งมีแนวโน้มเติบโตต่อเนื่อง โดย บางกอกแอร์เวย์ส
มีแผนการปรับปรุงเปลี่ยนรุ่นของเครื่องบินและทยอยรับอากาศยานเข้าฝูงบินเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง
บริษัทจึงใช้รถเติมน้ำมันแบบ Refueller จำนวน 5 คันในการให้บริการที่สมุย และ 1
คันที่ท่าอากาศยานสุโขทัย เพราะมีจำนวนเที่ยวบินที่น้อยกว่า

ตารางแสดงโครงสร้างรายได้ค่าบริการระหว่างท่าอากาศยานดอนเมือง

ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ และท่าอากาศยานภูมิภาค

ตั้งแต่ปี 2555 ถึง ปี 2557

(หน่วย : ล้านบาท)

  ----------------------------- ---------- -------- ---------- -------- ---------- --------
  ประเภทของรายได้                ปี 2555              ปี 2556              ปี 2557     

                                จำนวนเงิน   ร้อยละ    จำนวนเงิน   ร้อยละ    จำนวนเงิน   ร้อยละ

  รายได้การให้บริการน้ำมันอากาศยาน                                                      

  - กรุงเทพ ( ดอนเมือง )          114.34     4.87     495.23     17.93    370.69     12.44

  - สุวรรณภูมิ *                   2,212.87   94.20    2,242.46   81.21    2,587.03   86.78

  - ท่าอากาศยานภูมิภาค             21.97      0.93     23.62      0.86     23.28      0.78

  รวมรายได้จากการเติมน้ำมัน         2,349.18   100.00   2,761.31   100.00   2,981.00   100.00

  อัตราการเปลี่ยนแปลง (%)          +0.48               +17.54              +7.96      
  ----------------------------- ---------- -------- ---------- -------- ---------- --------

* รวมรายได้ของบริษัทย่อย ที่ให้บริการ ณ ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ

โครงสร้างรายได้จากการเติมน้ำมัน แยกตามประเภทของน้ำมัน

ตั้งแต่ปี 2555 ถึง ปี 2557

(หน่วย : ล้านบาท)

  --------------------------- ---------- -------- ---------- -------- ---------- --------
  ประเภทของรายได้              ปี 2555              ปี 2556              ปี 2557     

                              จำนวนเงิน   ร้อยละ    จำนวนเงิน   ร้อยละ    จำนวนเงิน   ร้อยละ

  รายได้การบริการน้ำมันอากาศยาน                                                      

  - Jet A-1                   2,348.32   99.98    2,760.88   99.98    2,980.76   99.99

  - AVGAS                     0.46       0.02     0.43       0.02     0.24       0.01

  รวมรายได้จากการเติมน้ำมัน       2,349.18   100.00   2,761.31   100.00   2,981.00   100.00

  อัตราการเปลี่ยนแปลง (%)        +0.48               +17.54              +7.96      
  --------------------------- ---------- -------- ---------- -------- ---------- --------

3.  ระบบส่งน้ำมันเชื้อเพลิงอากาศยานผ่านโครงข่ายท่อแรงดันสูง (Hydrant Pipeline
    Network)

บริษัทประกอบธุรกิจด้านระบบการส่งน้ำมันอากาศยานผ่านโครงข่ายท่อแรงดันสูง (Hydrant
Pipeline Network) เป็นการนำน้ำมันอากาศยานที่รับจากสถานีบริการน้ำมันอากาศยาน
ส่งผ่านท่อใต้ดิน ด้วยปั๊มสูบจ่าย ส่งไปยังหัวจ่าย (Hydrant Pit Valve)
ซึ่งฝังอยู่ใต้หลุมจอดอากาศยาน ก่อนใช้สาย Hose ของรถจ่ายน้ำมันแบบ Dispenser
โดยรถเติมน้ำมันอากาศยานจะทำหน้าที่กรอง วัดปริมาณ
และควบคุมแรงดันของน้ำมันอากาศยานให้เหมาะกับการปริมาณน้ำมันที่ต้องการเติมขึ้นเครื่องในแต่ละเที่ยวบิน
ทั้งนี้ ระบบส่งน้ำมันผ่านท่อแบบ Hydrant จะประกอบด้วยระบบควบคุม ระบบแจ้งเหตุฉุกเฉิน
และระบบตรวจสอบการรั่วไหล เพื่อให้การบริการเป็นไปอย่างปลอดภัย และมีประสิทธิภาพ

1)  ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ

การส่งน้ำมันอากาศยานผ่านระบบโครงข่ายท่อแรงดันสูง (Hydrant Pipeline Network)
ที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิดำเนินการโดย TARCO ซึ่งเป็นบริษัทย่อยของบริษัท โดย TARCO
ได้รับสัมปทานเป็นระยะเวลา 30 ปี จาก ทอท.
ให้ดำเนินการวางท่อส่งน้ำมันใต้ดินเชื่อมต่อจากสถานีบริการน้ำมันอากาศยานของบริษัทลอดใต้คลองหนองงูเห่าเข้าสู่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ
ซึ่งกระจายไปทั่วหลุมจอดเครื่องบินจำนวนทั้งสิ้น 119 หลุมจอด พร้อมระบบควบคุม
ระบบแจ้งเหตุฉุกเฉิน และระบบตรวจสอบการรั่วไหล เพื่อให้การบริการเป็นไปอย่างปลอดภัย
และมีประสิทธิภาพสูงสุด

TARCO ได้รับสิทธิในการดำเนินการให้บริการระบบส่งน้ำมันเชื้อเพลิงอากาศยานผ่านท่อแบบ
Hydrant ระยะที่ 2 บนพื้นฐานของสัญญาอนุญาตเดิม
เพื่อให้เป็นไปตามแผนการขยายขีดความสามารถในการรองรับการเติบโตของผู้โดยสารระยะที่ 2
ของท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ ซึ่งจะเพิ่มหลุมจอดอากาศยานอีก 28 หลุมจอด
ส่งผลให้สนามบินสุวรรณภูมิสามารถรองรับผู้โดยสารเพิ่มขึ้นจาก 45 ล้านคนต่อปี เป็น 60
ล้านคนต่อปี คาดว่าจะแล้วเสร็จในปี 2560

2)  ท่าอากาศยานดอนเมือง

บริษัทเป็นผู้ให้บริการส่งน้ำมันอากาศยานผ่านท่อใต้ลานจอดเครื่องบินด้วยระบบ Hydrant
Pipeline Network ทั้งนี้ ระบบท่อส่งน้ำมันเป็นของ ทอท.
โดยมีบริษัทเป็นผู้ดูแลรักษาและเป็นผู้เช่าใช้งานระบบ
ซึ่งค่าเช่าพื้นที่ตามจำนวนของหลุมจอดอากาศยาน (Hydrant Pit) ที่มีอุปกรณ์หัวจ่ายน้ำมัน
(Hydrant Pit Valve) ติดตั้งอยู่ เพื่อใช้เติมน้ำมันขึ้นเครื่องให้กับสายการบิน
โดยบริษัทเป็นผู้ให้บริการเพียงรายเดียว

การเปิดใช้ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ ส่งผลให้ปริมาณเที่ยวบินที่ท่าอากาศยานดอนเมืองมีน้อย
และเครื่องบินมีความต้องการเติมน้ำมันต่อเที่ยวบินไม่มาก สามารถใช้รถบรรทุกน้ำมันแบบ
Refueller ในการเติมน้ำมัน ก็เพียงพอต่อการให้บริการในช่วงนั้น
บริษัทจึงหยุดให้บริการเติมน้ำมันด้วยระบบ Hydrant ซึ่งต้องใช้รถเติมน้ำมันแบบ Dispenser
ทำให้ไม่เสียค่าเช่าและประหยัดต้นทุนในการบริการ ทั้งนี้
บริษัทยังคงรับผิดชอบเป็นผู้บำรุงรักษาและดูแลระบบท่อส่งน้ำมันให้กับ ทอท.
ให้พร้อมกับมาใช้งานทันที

ปัจจุบัน เมื่อสายการบินต่างๆ กลับมาใช้บริการท่าอากาศยานดอนเมืองเพิ่มมากขึ้น
ทำให้มีปริมาณเที่ยวบินและความต้องการเติมน้ำมันอากาศยานต่อเที่ยวบินและโดยรวมเพิ่มสูงขึ้น
ตั้งแต่ปี 2555 บริษัทจึงจำเป็นต้องกลับมาใช้ระบบท่อส่งน้ำมันแบบ Hydrant
ในการให้บริการเติมน้ำมัน เพื่อให้เพียงพอและทันเวลาต่อความต้องการของสายการบิน โดยในปี
2557 บริษัทเช่าหลุมจอดอากาศยานที่มีหัวจ่ายน้ำมันรวม 38 หลุมจอด จากที่มีทั้งหมด 74
หลุมจอดทั่วท่าอากาศยานดอนเมือง และคาดว่าจะขยายจำนวนเพิ่มขึ้นจนครบทุกหลุมจอดภายใน 3 ปี
ตามแนวโน้มของเที่ยวบินที่เพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องทุกปี

ตารางแสดงปริมาณการเติมน้ำมันของบริษัทให้สายการบิน 5 อันดับแรก ในปี 2557

+---------+------------------------+-----------------+----------------+
| ปี 2557  |                        |                 |                |
+---------+------------------------+-----------------+----------------+
| ลำดับ    |   สายการบิน             | ปริมาณน้ำมัน       | ร้อยละ          |
|         |                        |                 |                |
|         |                        | (ลิตร)           |                |
+---------+------------------------+-----------------+----------------+
| 1       |   THAI AIRWAYS INTL    | 1,711,776,786   | 46.75          |
+---------+------------------------+-----------------+----------------+
| 2       |   EMIRATES             | 219,823,009     | 6.0            |
+---------+------------------------+-----------------+----------------+
| 3       |   BANGKOK AIRWAYS      | 133,839,714     | 3.66           |
+---------+------------------------+-----------------+----------------+
| 4       |   EVA AIR              | 121,723,973     | 3.32           |
+---------+------------------------+-----------------+----------------+
| 5       |   QATAR AIRWAYS        | 101,103,910     | 2.76           |
|         |                        |                 |                |
| 6       |   OTHERS               | 1,373,496,644   | 37.51          |
+---------+------------------------+-----------------+----------------+

4.  การให้เช่าทรัพย์สินและระบบให้บริการสาธารณูปโภคที่เกี่ยวข้อง

นอกจากธุรกิจที่เกี่ยวข้องกับการให้บริการน้ำมันอากาศยานแล้ว
บริษัทยังดำเนินธุรกิจที่เกี่ยวเนื่องกับธุรกิจหลักของบริษัท คือ
การให้เช่าทรัพย์สินและระบบให้บริการสาธารณูปโภคที่เกี่ยวข้อง โดยบริษัทจะมีรายได้ค่าเช่าพื้นที่
ค่าบริการสาธารณูปโภคและค่าบริการระบบรับน้ำมันทางท่อ จากการให้บริษัทต่างๆ
เข้ามาใช้พื้นที่ในการประกอบธุรกิจท่อขนส่งน้ำมัน ได้แก่ FPT และ Thappline

สถานีบริการน้ำมันอากาศยานของบริษัทที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิและดอนเมือง
จะรับน้ำมันจากท่อขนส่งน้ำมัน 2 แหล่ง คือ

1) FPT ขนส่งน้ำมันอากาศยานมาจากบริเวณช่องนนทรี
ซึ่งมีโรงกลั่นน้ำมันบางจากและคลังน้ำมันของบริษัทน้ำมัน เชฟรอนและเชลล์
บริษัทจะมีรายรับเป็นส่วนแบ่งรายได้ค่าขนส่งผ่านท่อ และค่าเช่าพื้นที่

2) Thappline ซึ่งขนส่งน้ำมันอากาศยานมาจากโรงกลั่นน้ำมันที่จังหวัด ศรีราชาและระยอง
บริษัทจะมีรายรับจากค่าเช่าพื้นที่ ค่าบริการระบบสาธารณูปโภค
ซึ่งเข้ามาใช้พื้นที่ของสถานีบริการน้ำมันเชื่อมต่อท่อขนส่งกับถังรับน้ำมันอากาศยาน

ตารางแสดงปริมาณการรับน้ำมัน Jet A-1 ที่ขนส่งผ่านท่อน้ำมัน

ตั้งแต่ปี 2554 – 2557

  ------ ---------- ----------- ---------- ----------- ---------- -----------
  ปี      สุวรรณภูมิ                ดอนเมือง                รวม        

         FPT        Thappline   FPT        Thappline   FPT        Thappline

  2557   1,458.7    2,736.6     346.6      461.2       1,805.3    3,197.8

  2556   1,594.4    2,836.5     400.3      304.3       1,994.7    3,140.8

  2555   1,492.7    2,871.2     280.2      38.6        1,772.9    2,909.8
  ------ ---------- ----------- ---------- ----------- ---------- -----------

หน่วย : ล้านลิตร ที่อุณหภูมิ Observed

ตารางแสดงรายได้จากการให้เช่าทรัพย์สินของบริษัท ตั้งแต่ ปี 2555 ถึง ปี 2557

(หน่วย : ล้านบาท)

+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| รายการ                  | ปี    |      | ปี    |      | ปี    |      |
|                         | 2555 |      | 2556 |      | 2557 |      |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
|                         | จำนว | ร    | จำนว | ร    | จำนว | ร    |
|                         | นเงิน | ้อยละ | นเงิน | ้อยละ | นเงิน | ้อยละ |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| รายได้จากการเช่าทรัพย์สิน    |      |      |      |      |      |      |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| บจก. ขนส่งน้ำมันทางท่อ      |      |      |      |      |      |      |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| - พื้นที่                   | 1.32 | 3.20 | 1.32 | 2.55 | 1.33 | 2.75 |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| - อาคาร                 | 5.60 | 1    | 5.60 | 1    | 5.64 | 1    |
|                         |      | 3.56 |      | 0.83 |      | 1.67 |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| -ระบบรับน้ำม              | 4.78 | 1    | 6.92 | 0.14 | 6.24 | 1    |
| ัน,สถานีบริการน้ำมันอากาศยาน |      | 1.57 |      |      |      | 2.91 |
| (ดอนเมือง)               |      |      |      |      | 1    |      |
|                         |      |      |      |      | 3.51 | 2    |
| -ระบบรับน้ำมันทางท่อ (      |      |      |      |      |      | 7.95 |
| สุวรรณภูมิ)                |      |      |      |      |      |      |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| -ระบบรับน้ำมันดีเซล         | 4.13 | 9.99 | 7.44 | 1    | 7.44 | 1    |
| (ดอนเมือง)               |      |      |      | 4.67 |      | 5.39 |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| บจก.                    |      |      |      |      |      |      |
| ท่อส่งท่อน้ำมันปิโตรเลียมไทย   |      |      |      |      |      |      |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| - ที่ดิน (ดอนเมือง และ      | 4.45 | 1    | 5.29 | 1    | 5.36 | 1    |
| สุวรรณภูมิ)                |      | 0.77 |      | 0.43 |      | 1.09 |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| - ระบบสาธารณูปโภค        | 3.29 | 7.96 | 4.68 | 9.22 | 4.72 | 9.77 |
|                         |      |      |      |      |      |      |
| (ดอนเมือง และ สุวรรณภูมิ)   |      |      |      |      |      |      |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| บจก. ไทยเชื้อเพลิงการบิน    |      |      |      |      |      |      |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| - อาคาร                 | 1.04 | 2.52 | 1.04 | 2.05 | 1.39 | 2.88 |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| - ระบบสาธารณูปโภค        | 0.42 | 1.02 | 0.42 | 0.83 | 0.44 | 0.91 |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| บจก. เจพี-วัน แอสเซ็ท *    |      |      |      |      |      |      |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| - อาคาร(ดอนเมือง และ     | 1.07 | 2.59 | 1.13 | 2.23 | 0.07 | 0.15 |
| สุวรรณภูมิ)                |      |      |      |      |      |      |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| -ระบบรับน้ำมันทางท่อ (      | 1    | 3    | 1    | 3    | 1.35 | 2.79 |
| สุวรรณภูมิ)                | 4.76 | 5.73 | 6.32 | 2.18 |      |      |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| บจก. เพอร์ลาแอสเซทส์      |      |      |      |      |      |      |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| -ที่ดินและสิ่งปลูกสร้าง (      | 0.30 | 0.73 | 0.30 | 0.45 | 0.30 | 0.62 |
| เชียงใหม่)                |      |      |      |      |      |      |
|                         |      |      |      |      |      |      |
| บจก.อินเด็กซ์              |      |      |      |      |      |      |
| อินเตอร์เนชั่นแนล กรุ๊ป       |      |      |      |      |      |      |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
|   --------------------  |      |      |      |      | 0.18 | 0.37 |
|   - อาคารสำนักงานชั่วคราว  |      |      |      |      |      |      |
|                         |      |      |      |      | 0.36 | 0.75 |
|   - ระบบสาธารณูปโภค      |      |      |      |      |      |      |
|   --------------------  |      |      |      |      |      |      |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+
| รวม                     | 4    | 10   | 5    | 10   | 4    | 10   |
|                         | 1.31 | 0.00 | 0.71 | 0.00 | 8.33 | 0.00 |
+-------------------------+------+------+------+------+------+------+

* เมื่อวันที่ 1 กุมภาพันธ์ 2557 บริษัท เจพี-วัน แอสเซ็ท จากัด (“JP-One”)
ได้โอนกิจการทั้งหมด ให้แก่บริษัท ขนส่งน้ำมันทางท่อ จำกัด (“FPT”)
ซึ่งเป็นบริษัทย่อยที่บริษัทถือหุ้นอยู่

(2.2) การตลาดและภาวะการแข่งขัน

(2.2.1) นโยบายและลักษณะการตลาดของบริการที่สำคัญ

คู่แข่งขันของบริษัท ได้แก่ ผู้ให้บริการเติมน้ำมันอากาศยาน (Into-plane Agent)
ในท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ และท่าอากาศยานต่างประเทศ ในภูมิภาคเอเชียตะวันออกเฉียงใต้
บริษัทจึงกำหนดนโยบายและกลยุทธ์การตลาด ดังนี้

กลยุทธ์การแข่งขัน

ปรัชญาในการดำเนินธุรกิจของบริษัท คือ
ดำเนินธุรกิจการบริการเติมน้ำมันอากาศยานให้ได้คุณภาพตามมาตรฐานสากล ตรงต่อเวลา
และมีความปลอดภัยสูงสุด นอกจากกลยุทธ์การบริการที่เน้นความเป็นมาตรฐานสากล
ซึ่งเป็นที่ยอมรับของบริษัทน้ำมันและสายการบินทั่วโลกแล้ว บริษัทยังมีกลยุทธ์อื่นๆ
ที่ใช้ในการแข่งขันกับผู้ให้บริการเติมน้ำมัน ณ ท่าอากาศยานต่างๆ ตามปรัชญาของบริษัท ดังนี้

การบริการด้วยคุณภาพที่ได้มาตรฐานสากล

บริษัทเน้นระบบการให้บริการตามมาตรฐานที่กำหนดโดย Guideline for Aviation Fuel
Quality Control & Operating Procedures for Joint Into-Plane Fuelling
Services and Joint Airport Depots Guideline for Aviation Fuel Quality
Control and Operating Procedures ที่ออกโดย Joint Inspection Group (JIG)
และได้รับการสนับสนุนจาก International Air Transport Association (IATA)
ซึ่งเป็นมาตรฐานของบริษัทน้ำมันทั่วโลก ยิ่งไปกว่านั้น
บริษัทยังได้รับการรับรองคุณภาพระบบการให้บริการของบริษัทด้วย ISO 9001 และระบบการจัดการ
อาชีวอนามัย และความปลอดภัย OHSAS 18001 ดังนั้น สายการบินต่างๆ
ที่มาใช้บริการจึงมั่นใจได้ว่าทุกเที่ยวบินจะได้รับน้ำมันอากาศยานที่ได้มาตรฐาน
และคุณภาพตามที่ต้องการ

(1) การบริการที่สะดวกและรวดเร็ว

บริษัทได้ให้ความสำคัญกับกำหนดเวลาตามตารางการบินของสายการบิน
จึงลงทุนใช้เครื่องมือเครื่องจักรอันทันสมัย ทัดเทียมกับท่าอากาศยานต่างๆ ทั่วโลก
และใช้พนักงานที่มีประสบการณ์และได้รับการฝึกอบรมอย่างดี ในการปฏิบัติงาน
เพื่อให้บริการเติมน้ำมันอากาศยานได้อย่างรวดเร็วและปลอดภัย สร้างความมั่นใจและไว้วางใจ
ในการบริการ โดยบริษัทได้รับการยอมรับจากสายการบินต่างๆ ตลอดระยะเวลาที่ผ่านมา

(2) การกำหนดราคาที่สามารถแข่งขันได้

บริษัทมีนโยบายในการกำหนดอัตราค่าบริการการเติมน้ำมันอากาศยาน ที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ
ให้อยู่ในระดับที่สามารถแข่งขันได้กับคู่แข่งขัน
ซึ่งคือท่าอากาศยานต่างประเทศในภูมิภาคเอเชียตะวันออกเฉียงใต้
และสำหรับท่าอากาศยานดอนเมือง บริษัทกำหนดอัตราค่าบริการ
เพื่อให้สอดคล้องกับต้นทุนในการดูแลรักษาสถานีบริการน้ำมันอากาศยานและระบบท่อส่งน้ำมันใต้ลานจอด

(3) นโยบายด้านความปลอดภัย และการควบคุมการเกิดอุบัติเหตุระหว่างการให้บริการ

ตลอดระยะเวลาที่ดำเนินการ
บริษัทไม่เคยมีอุบัติเหตุที่ก่อให้เกิดความเสียหายอย่างร้ายแรงแก่อากาศยานจากการให้บริการเติมน้ำมันอากาศยาน
เนื่องจากบริษัทตระหนักถึงระบบการจัดการด้านอาชีวอนามัย ความปลอดภัย
และสภาพแวดล้อมในการทำงาน มีนโยบายด้านความปลอดภัยที่ชัดเจน
จึงสามารถควบคุมไม่ให้เกิดอุบัติเหตุ และทำให้สายการบินต่างๆ
มีความเชื่อมั่นในความปลอดภัยของการบริการ

นโยบายการตลาด

คู่แข่งขันของบริษัท ได้แก่ ผู้ให้บริการเติมน้ำมันอากาศยาน (Into-plane Agent)
ในท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ และท่าอากาศยานต่างประเทศ ในภูมิภาคเอเชียตะวันออกเฉียงใต้
บริษัทจึงกำหนดนโยบายการตลาด
ด้วยการมุ่งเน้นการให้บริการเติมน้ำมันอากาศยานที่ได้คุณภาพตามมาตรฐานสากล ตรงต่อเวลา
และมีความปลอดภัยสูงสุด

ในปัจจุบัน บริษัทยังไม่มีนโยบายในการติดต่อซื้อขายทำสัญญาบริการโดยตรงกับสายการบินต่างๆ
แต่จะเลือกกลุ่มลูกค้าเป้าหมายที่เป็นบริษัทน้ำมัน ซึ่งขายน้ำมันอากาศยานให้กับสายการบินที่มาลงจอด
ณ ท่าอากาศยานต่างๆ เมื่อบริษัทผู้ค้าน้ำมันตกลงซื้อขายน้ำมันกับสายการบิน
ก็จะทำสัญญาซื้อขายน้ำมันแบบ Into-wing Contract
ซึ่งเป็นสัญญาที่จะรวมราคาเนื้อน้ำมันบวกค่าขนส่ง ค่าธรรมเนียมต่างๆ และกำไรของบริษัทน้ำมัน
โดยจะรวมเอาค่าบริการเติมน้ำมันของบริษัทไว้ด้วย และด้วยนโยบายการตลาดดังกล่าว ทำให้ในปี
2557 ที่ผ่านมา บริษัทยังคงรักษาความเป็นผู้นำตลาด
โดยมีส่วนแบ่งการตลาดของปริมาณการเติมน้ำมันอากาศยานที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ ร้อยละ 86.8
ทั้งนี้ บริษัทให้บริการกับทุกเที่ยวบินในทุกเส้นทางบิน และทุกสายการบิน
ในระดับมาตรฐานบริการเดียวกัน ตามคำสั่งเติมของบริษัทน้ำมัน

กลยุทธ์การตลาดที่สำคัญ ที่บริษัทใช้สำหรับบริษัทน้ำมัน คือ
การเป็นตัวแทนให้บริการเติมน้ำมันอากาศยานที่ไว้วางใจได้
ในการดูแลลูกค้าของลูกค้าซึ่งเป็นสายการบิน ด้วยการไปให้บริการเติมน้ำมันที่ตรงต่อเวลา
รักษาคุณภาพของน้ำมันอากาศยานที่เติมขึ้นเครื่องบินให้ได้ตามมาตรฐานสากล
และมีความปลอดภัยสูงสุด เพื่อไม่ให้เกิดข้อร้องเรียน หรือทำให้เครื่องบินออกล่าช้า อย่างไรก็ดี
บริษัทจะจัดทำการสำรวจความพึงพอใจของลูกค้าทุกปี
พร้อมทั้งจัดตั้งหน่วยงานที่จะเข้าพบลูกค้าเป็นประจำสม่ำเสมอ
เพื่อการรักษาความสัมพันธ์ที่ดีและรับฟังคำแนะนำจากลูกค้าทั้งบริษัทน้ำมันและสายการบิน
และหากเกิดกรณีข้อร้องเรียน บริษัทจะดำเนินการชี้แจงทันทีโดยเร็วที่สุด นอกจากนี้
บริษัทจะรับหน้าที่ในการบริหารจัดการสต๊อกน้ำมันและจัดทำรายงานการขายให้กับบริษัทน้ำมัน
ด้วยระบบเทคโนโลยีที่ทันสมัย รวดเร็วและถูกต้อง
ตลอดจนรักษาความลับและระมัดระวังในการเปิดเผยข้อมูลของลูกค้า โดยยึดตามหลักธรรมาภิบาลที่ดี

ลักษณะลูกค้าและกลุ่มลูกค้าเป้าหมาย

ลูกค้ากลุ่มเป้าหมายของบริษัท ได้แก่ บริษัทผู้ค้าน้ำมันที่ขายน้ำมันอากาศยานให้กับสายการบินต่างๆ
ที่มาลงจอด ณ ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ ดอนเมือง สมุยและสุโขทัย
โดยเมื่อบริษัทผู้ค้าน้ำมันทำสัญญาซื้อขายน้ำมันกับสายการบิน จะรวมการซื้อบริการเติมน้ำมันฯ
ของบริษัทไว้ในสัญญาซื้อขายน้ำมันด้วย เรียกว่า Into-wing Contract

นโยบายราคา

นโยบายราคาของบริษัทจะกำหนดโดยการพิจารณาให้สอดคล้องกับมาตรฐานสากล ภาวะเศรษฐกิจ
การแข่งขัน และแผนการดำเนินงานของบริษัท
ซึ่งคณะกรรมการบริษัทและผู้บริหารจะเป็นผู้พิจารณาร่วมกัน

การจำหน่ายและช่องทางการจำหน่าย

จากระบบการให้บริการเติมน้ำมันอากาศยานของบริษัท ซึ่งเป็นประเภทสถานีบริการน้ำมันร่วม
(Joint Depot)
รวมกับการเติมน้ำมันร่วม (Joint Into-plane)
บริษัทผู้ค้าน้ำมันจะส่งน้ำมันอากาศยานมาจัดเก็บที่สถานีบริการน้ำมันอากาศยานของบริษัท
และหลังจากที่บริษัทผู้ค้าน้ำมันกับบริษัทสายการบินต่างเจรจาตกลงรายละเอียดของสัญญาซื้อขายน้ำมันและการบริการเติมน้ำมันแล้ว
บริษัทผู้ค้าน้ำมันจะแจ้งรายละเอียดและเงื่อนไขของสายการบินต่างๆ ที่เป็นลูกค้า
ให้บริษัททราบเพื่อไปให้บริการเติมน้ำมันฯ และเมื่อมีเที่ยวบินมาลงจอดเติมน้ำมันฯ
หลังการบริการบริษัทจะจัดทำเอกสารใบรับการส่งน้ำมันให้แก่สายการบิน
ในขณะเดียวกันบริษัทจะรวบรวมยอดปริมาณน้ำมันที่เติมเพื่อส่งรายงานยอดทั้งหมดให้แก่บริษัทผู้ค้าน้ำมัน
โดยปัจจุบันบริษัทให้บริการใน 4 ท่าอากาศยาน ได้แก่ สุวรรณภูมิ ดอนเมือง สมุย และสุโขทัย

ขั้นตอนต่าง ๆ และการสื่อสารในการให้บริการสามารถอธิบายได้ดังภาพดังต่อไปนี้

[]

เงื่อนไขการบริการ

บริษัทมีเงื่อนไขการบริการให้กับสายการบินต่าง ๆ แบ่งเป็น 3 ลักษณะ ดังนี้

(1) บริการตามสัญญา

เป็นการให้บริการเติมน้ำมันฯ ตามเงื่อนไขของสัญญาที่บริษัทผู้ค้าน้ำมันได้ตกลงไว้กับสายการบิน
และแจ้งรายละเอียดของลูกค้าสายการบินให้บริษัททราบล่วงหน้าก่อนออกไปให้บริการ

(2) บัตรเครดิตของผู้ให้บริการน้ำมัน

บริษัทผู้ค้าน้ำมันจะแจ้งรายชื่อของบัตรเครดิตที่บริษัทผู้ค้าน้ำมันยอมรับและอนุญาตให้สายการบินผู้ถือบัตรรับบริการเติมน้ำมันฯได้
ให้บริษัททราบล่วงหน้าก่อนออกไปให้บริการ

(3) เงินสด

ในกรณีที่สายการบินไม่มีสัญญาตามข้อ 1 หรือไม่มีบัตรเครดิตตามข้อ 2
สายการบินสามารถชำระค่าน้ำมันรวมค่าบริการเป็นเงินสด
โดยบริษัทผู้ค้าน้ำมันจะเป็นผู้แจ้งราคาซื้อขายเงินสดให้บริษัททราบล่วงหน้า ทั้งนี้
จะรับเฉพาะสกุลเงินบาทเท่านั้น หากมีสายการบินติดต่อขอรับบริการ
บริษัทจะเป็นผู้เก็บเงินจากสายการบิน และเก็บรักษาไว้ให้กับบริษัทผู้ค้าน้ำมันเป็นการชั่วคราว
แล้วส่งมอบให้ทั้งจำนวนต่อไป

ขั้นตอนการเรียกเก็บและได้รับชำระค่าบริการเติมน้ำมัน

หลังให้บริการเติมน้ำมันฯ ทุกครั้ง บริษัทจะจัดทำเอกสารใบรับการส่งน้ำมัน
ซึ่งบันทึกสาระสำคัญต่างๆ ได้แก่ รายละเอียดของเที่ยวบินนั้น ชนิดและเงื่อนไขของการให้บริการ
ชื่อบริษัทผู้ค้าน้ำมัน ปริมาณน้ำมัน วันและเวลาที่เติมน้ำมันฯ โดยจะให้ชุดสำเนากับสายการบิน
และรวบรวมต้นฉบับใบรับการส่งน้ำมันพร้อมสำเนาอื่น ส่งให้บริษัทผู้ค้าน้ำมันเป็นรายวัน
รวมทั้งข้อมูลแบบอิเล็กทรอนิกส์
ซึ่งบริษัทผู้ค้าน้ำมันสามารถดึงข้อมูลการขายผ่านระบบอินเตอร์เน็ตในรูปแบบรายงานต่างๆ

บริษัทจะเรียกเก็บค่าบริการเติมน้ำมันฯ จากบริษัทผู้ค้าน้ำมันเป็นรายเดือนทุกเดือน
โดยคำนวณค่าบริการเติมน้ำมันฯ จากยอดน้ำมันทั้งหมดที่ให้บริการแก่สายการบินต่างๆ
ที่เป็นลูกค้าของแต่ละบริษัทผู้ค้าน้ำมันในเดือนนั้นๆ จากนั้นบริษัทผู้ค้าน้ำมันจะเรียกเก็บค่าน้ำมัน
ซึ่งรวมค่าบริการทั้งหมดจากบริษัทสายการบินต่อไปตามเงื่อนไขที่ตกลงกันตามสัญญาซื้อขายระหว่างบริษัทผู้ค้าน้ำมันกับสายการบิน

(2.2.2) สภาพการแข่งขันภายในอุตสาหกรรม

ภาวะอุตสาหกรรมและสภาพการแข่งขันในปีที่ผ่านมาเป็นดังนี้

สภาวะอุตสาหกรรม

อุตสาหกรรมการให้บริการระบบจัดเก็บและเติมน้ำมันอากาศยาน
เป็นธุรกิจที่การขยายตัวเติบโตควบคู่ไปกับธุรกิจท่าอากาศยาน การท่องเที่ยวและสายการบิน
โดยอิงกับปริมาณจราจรทางอากาศและเส้นทางบิน
ซึ่งมีอัตราการเติมน้ำมันอากาศยานแตกต่างกันตามระยะทาง เป็นหลัก ดังนั้น
ปัจจัยใดๆที่มีผลกระทบต่อการเติบโตของธุรกิจดังกล่าว
ก็จะส่งผลกระทบโดยตรงต่อการเติบโตของอุตสาหกรรมการให้บริการระบบจัดเก็บและเติมน้ำมันอากาศยานโดยรวม

ในปี 2557 พบว่าอุตสาหกรรมการให้บริการระบบจัดเก็บและเติมน้ำมันอากาศยาน
ซึ่งได้รับผลกระทบจากปัจจัยลบหลายประการ โดยเฉพาะอย่างยิ่งปัญหาความขัดแย้งทางการเมือง
ตั้งแต่การชุมนุมขับไล่รัฐบาล ต่อเนื่องไปถึงการเข้าควบคุมอำนาจของคณะรักษาความสงบแห่งชาติ
และปัญหาเศรษฐกิจถดถอยในตลาด รัสเซีย ญี่ปุ่น และยุโรป รวมถึงการแข่งขันที่สูงในตลาดโลก
ส่งผลให้นักท่องเที่ยวชะลอการเดินทางมาไทย ประกอบกับภาวะเศรษฐกิจโลกที่ยังฟื้นตัวไม่ชัดเจน
และความวุ่นวายของปัญหาการเมืองโลก ทำให้ในปี 2557 ปริมาณการเติมน้ำมันอากาศยาน
รวมของท่าอากาศยาน สุวรรณภูมิและดอนเมืองมีจำนวนเท่ากับ 4,855 ล้านลิตร ลดลงร้อยละ 1.9
เมื่อเปรียบเทียบกับปีก่อน

อย่างไรก็ดี แม้ว่าในภาพรวมปริมาณน้ำมันจะหดตัว
แต่หากพิจารณาผลการดำเนินงานของแต่ละท่าอากาศยาน จะพบว่า
ท่าอากาศยานดอนเมืองกลับมีปริมาณการเติมน้ำมันอากาศยานขยายตัวเติบโตถึงร้อยละ 26.7
ในขณะที่การเติมน้ำมันอากาศยานที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ ลดลงร้อยละ 5.1
เนื่องมาจากการลดลงของเที่ยวบินในเส้นทางการบินระหว่างประเทศ
โดยเฉพาะเส้นทางที่มาจากประเทศจีนและฮ่องกง ซึ่งปัจจุบันนับเป็นตลาดหลักที่สำคัญอันดับ 1
ของตลาดท่องเที่ยวไทย ทั้งนี้ ส่วนหนึ่งมาจากปัจจัยด้านนโยบายการท่องเที่ยวของประเทศจีนเอง

ตารางเปรียบเทียบปริมาณการเติมน้ำมันกับจำนวนเที่ยวบินรวม

  ------ ----------------------- ------------------- --------- ------------- ------------------- ------------------- --------- -------------
  ปี      จำนวนอากาศยานที่เติมน้ำมัน                                               ปริมาณการเติมน้ำมัน                                   
         (เที่ยวบินต่อปี)                                                         (ล้านลิตรต่อปี)                                       

         ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ       ท่าอากาศยานดอนเมือง   รวม       เพิ่มขึ้น(ลดลง) % ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ   ท่าอากาศยานดอนเมือง   รวม       เพิ่มขึ้น(ลดลง) %

  2557   145,629                 84,395              230,024   5.7           4,218.1             636.9               4,855.0   (1.9)

  2556   149,493                 68,219              217,712   17.0          4,448.4             502.9               4,951.3   8.5

  2555   158,340                 27,729              186,069   8.8           4,381.1             183.1               4,564.2   (0.9)
  ------ ----------------------- ------------------- --------- ------------- ------------------- ------------------- --------- -------------

สภาพการแข่งขัน

1)  สภาพการแข่งขันระหว่างประเทศ

ปัจจุบันภาวะการแข่งขันระหว่างท่าอากาศยานนานาชาติ เป็นการแข่งขันกันระหว่างทวีป
ซึ่งจะเห็นได้จากความสำคัญของภูมิภาคในแถบตะวันออกกลางที่พัฒนาท่าอากาศยานขึ้นมาเป็นศูนย์กลาง
(hub) การบินของโลก ทำให้สายการบินขนาดใหญ่ระหว่างประเทศหลายสายจากยุโรป ย้าย hub
ไปจากภูมิภาคเอเชีย ส่งผลกระทบเชิงลบต่อปริมาณเที่ยวบินให้ลดลงไปอย่างมากตั้งแต่ปี 2555
อย่างไรก็ดี ตลาดประเทศจีนและฮ่องกง กลับขึ้นมามีบทบาทสำคัญต่อภูมิภาคเอเชียอย่างมาก
ประเทศจีนยังเป็นศูนย์กลางธุรกิจและจุดหมายการเดินทางที่สำคัญของโลก ดังนั้น
แม้ว่าประเทศไทยจะได้รับผลกระทบจากการย้าย hub
ไปจากภูมิภาคเอเชียของสายการบินกลุ่มประเทศยุโรป แต่ก็สามารถชดเชยด้วยตลาดประเทศจีน
ประกอบกับการรวมกลุ่มของประเทศในประชาคมเศรษฐกิจอาเซียน (AEC)
ส่งผลให้มีการพัฒนาท่าอากาศยานต่างๆ ภายในภูมิภาคอาเซียน
ทำให้มีการเดินทางระหว่างประเทศแลกเปลี่ยนกันในกลุ่มเพิ่มมากขึ้น
ประกอบกับปัญหาการเมืองในกลุ่มประเทศยุโรป ยูเครน และรัสเซีย
จะทำให้ไทยเป็นอีกทางเลือกของนักท่องเที่ยว คาดว่าจะส่งผลดีต่อตลาดท่องเที่ยวไทย
เป็นปัจจัยสนับสนุนการเติบโตธุรกิจการเติมน้ำมันอากาศยานของบริษัท

2)  สภาพการแข่งขันภายในประเทศ

สำหรับธุรกิจการเติมน้ำมันอากาศยานในระดับประเทศ ท่าอากาศยานที่ดำเนินการโดย ทอท.
มีทั้งสิ้น 6 แห่ง มีท่าอากาศยานสุวรรณภูมิเป็นท่าอากาศยานหลัก
รองลงมาเป็นท่าอากาศยานดอนเมือง ภูเก็ต เชียงใหม่ หาดใหญ่ และเชียงราย
บริษัทให้บริการเติมน้ำมันในท่าอากาศยานสุวรรณภูมิและดอนเมือง ซึ่งมีจำนวนเที่ยวบินขาเข้า-ออก
ร้อยละ 75 ของทั้งหมด

ที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ บริษัทเป็นผู้ได้สิทธิในการให้บริการ 1 ใน 2 ราย โดยในปี 2557
มีส่วนแบ่งการตลาดร้อยละ 86.8 ที่ท่าอากาศยานดอนเมืองบริษัทได้รับสิทธิเป็นผู้ให้บริการรายเดียว
และสำหรับท่าอากาศยานอื่นๆ บริษัทมีนโยบายขยายการลงทุนในทุกท่าอากาศยาน ทั้งนี้
ขึ้นอยู่กับนโยบายของ ทอท. ที่จะเปิดให้เข้าแข่งขันเพื่อขอรับสัมปทานในอนาคต

แสดงจำนวนเที่ยวบิน ขาเข้า-ขาออก ของท่าอากาศยานที่ดำเนินงานโดย ทอท.

ในปี 2557

  ----------------------- ----------------------- -----------------------
                          จำนวนเที่ยวบินขาเข้า        จำนวนเที่ยวบินขาออก

  สุวรรณภูมิ                 146,477                 146,455

  ดอนเมือง                 80,925                  80,906

  ภูเก็ต                    37,253                  37,248

  เชียงใหม่                 24,840                  24,839

  หาดใหญ่                  10,485                  10,480

  เชียงราย                 5,015                   5,014

  รวม                     304,995                 304,942
  ----------------------- ----------------------- -----------------------

  (ข้อมูลจาก ทอท.)

นอกจากท่าอากาศยานที่ดำเนินงานโดย ทอท.แล้ว
ปัจจุบันบริษัทได้ให้บริการเติมน้ำมันในท่าอากาศยาน สมุยและสุโขทัย ที่ บมจ.การบินกรุงเทพ
เป็นเจ้าของท่าอากาศยานทั้งสองแห่ง และเป็นผู้บริหารสายการบินบางกอกแอร์เวย์ส
โดยเป็นผู้ได้รับสิทธิเพียงรายเดียว ในปี 2557 มีปริมาณการเติมน้ำมันรวม 27.4 ล้านลิตร
ลดลงร้อยละ 1 จากปีก่อน ด้วยจำนวนเที่ยวบินรวม 11,074 เที่ยวบิน

แนวโน้มสภาวะอุตสาหกรรมและสภาพการแข่งขันในปี 2558

ในปี 2558 อุตสาหกรรมการเติมน้ำมันอากาศยานคาดว่าจะกลับมาขยายตัวเติบโตอีกครั้ง
หลังจากต้องพบกับปัจจัยลบหลายประการในช่วงปีก่อน แต่สถานการณ์เริ่มปรับตัวดีขึ้น
โดยเฉพาะอย่างยิ่งในช่วงไตรมาสสุดท้ายของปี 2557
จำนวนนักท่องเที่ยวก็เพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องกว่าช่วงแรกของต้นปี
แสดงให้เห็นว่าความเชื่อมันของนักท่องเที่ยวในด้านต่างๆของประเทศไทยกลับคืนมา
คาดว่าการเติบโตจะมาจากปัจจัยสนับสนุน
ซึ่งเกิดจากการฟื้นตัวที่เข้มแข็งของตลาดเอเชียและยุโรปบางตลาด
รวมทั้งตลาดเกิดใหม่ในละตินอเมริกา และมาตรการส่งเสริมตลาดการท่องเที่ยวของรัฐบาล
ที่มีมติให้ปี 2558 เป็นปีท่องเที่ยววิถีไทยหรือ Discover Thainess Year
ตลอดจนมาตรการลดหย่อนภาษีด้านการท่องเที่ยว

บริษัทจึงคาดว่าปัจจัยสนับสนุนต่างๆ จะส่งผลให้ปริมาณเที่ยวบินระหว่างประเทศกลับมาเติบโต
และทำให้มีปริมาณความต้องการเติมน้ำมันอากาศยานที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ 4,493 ล้านลิตร
เพิ่มขึ้นร้อยละ 6.4 จากปีก่อน และสำหรับท่าอากาศยานดอนเมือง
ซึ่งสายการบินต้นทุนต่ำหลายสายใช้เป็นฐานการบิน ล่าสุดมี สายการบิน วี แอร์ ของไต้หวัน
ได้เปิดตัวและให้บริการไปแล้วเมื่อต้นเดือนธันวาคม 2557 ที่ผ่านมา
แนวโน้มตลาดของเที่ยวบินภายในประเทศจะยังเติบโตในอัตราที่สูงอย่างต่อเนื่อง
บริษัทจึงคาดว่าในปี 2557 จะมีความต้องการเติมน้ำมันอากาศยาน 757 ล้านลิตร
ขยายตัวจากปีก่อนร้อยละ 19

ในปี 2557 บริษัทได้ขยายการลงทุนไปให้บริการเติมน้ำมันอากาศยานไปที่ท่าอากาศยานจังหวัดตราด
ซึ่งเป็นท่าอากาศยานแห่งที่ 3 ที่ บมจ.การบินกรุงเทพ เป็นเจ้าของ และเป็นท่าอากาศยานแห่งที่ 5
ที่บริษัทเข้าไปให้บริการน้ำมันอากาศยาน ท่าอากาศยานจังหวัดตราดนี้
ใช้เป็นจุดหมายของผู้โดยสารที่ต้องการเดินทางเชื่อมภาคตะวันออกกับภาคใต้และภาคเหนือ
โดยไม่ต้องการผ่านเข้ากรุงเทพ และในอนาคตจะเป็นที่รองรับการเดินทางภายในกลุ่มอาเซียน AEC
ที่มีแนวโน้มเดินทางระหว่างภูมิภาคต่อภูมิภาคโดยตรงเพิ่มมากขึ้น
โดยบริษัทจะเริ่มเปิดให้บริการได้ในไตรมาสแรกของปี 2558

จากปัจจัยสนับสนุนที่กล่าวมาทั้งหมด
ทำให้บริษัทคาดว่าสถานการณ์การเติบโตของปริมาณการเติมน้ำมันอากาศยานในปี 2558
จะกลับมาขยายตัวเติบโตอีกครั้ง โดยคาดการณ์ปริมาณการเติมน้ำมันรวมทั้งสองท่าอากาศยานเท่ากับ
5,250 ล้านลิตร คิดเป็นขยายตัวร้อยละ 8 เฉลี่ย 14.4 ล้านลิตรต่อวัน สูงกว่าปี 2557 จำนวน
392 ล้านลิตร ทั้งนี้ บริษัทคาดการณ์โดยใช้สมมติฐานว่าสายการบินหลักที่ให้บริการอยู่ ณ
ท่าอากาศยานดอนเมืองไม่มีการเปลี่ยนแปลง
และไม่มีปัจจัยลบอื่นที่ส่งผลกระทบต่อการท่องเที่ยวอย่างรุนแรง
เป็นผลให้ปริมาณการใช้น้ำมันอากาศยานอาจจะมีอัตราการเติบโตไม่เป็นไปตามคาดการณ์

สำหรับส่วนแบ่งการตลาดที่ ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ
ซึ่งมีการแข่งขันในส่วนของการให้บริการเติมน้ำมันอากาศยานนั้น
บริษัทตั้งเป้าหมายรักษาส่วนแบ่งการตลาดไว้ให้ได้ไม่ต่ำกว่าที่ร้อยละ 85
โดยใช้กลยุทธ์มุ่งเน้นตอบสนองในปัจจัยที่ลูกค้าให้ความสำคัญ ในที่นี้ได้แก่กลุ่มลูกค้าบริษัทน้ำมัน
และรักษาระดับคุณภาพการบริการ แบบ “การบริการด้วยหัวใจ (Service with our hearts)
ให้ความสำคัญสูงสุดด้านความปลอดภัยและตอบสนองด้วยเทคโนโลยีการบริการที่ทันสมัย
เพื่อสร้างความพึงพอใจให้กับลูกค้าสายการบินซึ่งเป็นลูกค้าทางอ้อม
พร้อมกับการเพิ่มประสิทธิภาพในการบริหารต้นทุนของบริษัทอย่างต่อเนื่อง
และส่งเสริมความสัมพันธ์อันแน่นแฟ้นระหว่างกัน

(2.3) การจัดหาผลิตภัณฑ์หรือบริการ

ธุรกิจหลักของบริษัทเป็นการให้บริการเติมน้ำมันอากาศยาน
ซึ่งบริษัทจะมิได้เป็นผู้จัดหาผลิตภัณฑ์น้ำมันอากาศยานเพื่อมาจำหน่าย
หากแต่บริษัทผู้ค้าน้ำมันซึ่งเป็นผู้ว่าจ้างบริษัท ทำสัญญา (User Agreement)
ตกลงจะเป็นผู้จัดหาน้ำมันอากาศยานมาจัดเก็บไว้ในสถานีบริการน้ำมันอากาศยานของบริษัท
เพื่อให้บริษัทบริการเติมน้ำมันให้แก่ลูกค้าของบริษัทผู้ค้าน้ำมัน ได้แก่ สายการบินต่างๆ ทั่วโลก
ซึ่งแหล่งที่มาของน้ำมันอากาศยานก็จะมาจากคลังน้ำมันและโรงกลั่นน้ำมันของบริษัทผู้ค้าน้ำมันเหล่านั้น
โดยขนส่งผ่านท่อขนส่งน้ำมันของบริษัท ขนส่งน้ำมันทางท่อ จำกัด และบริษัท
ท่อส่งน้ำมันปิโตรเลียมไทย จำกัด

บริษัทจะจัดทำแผนจัดส่งน้ำมัน แจ้งให้บริษัทผู้ค้าน้ำมัน
ดำเนินการจัดส่งน้ำมันมาสำรองจัดเก็บไว้ที่สถานีบริการน้ำมันอากาศยาน
เพื่อขายให้กับสายการบินซึ่งเป็นลูกค้า เป็นจำนวน 3-3.5 วัน สำหรับท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ และ
2-8 วัน สำหรับท่าอากาศยานดอนเมือง
แตกต่างกันตามปริมาณยอดขายและความสามารถจัดเก็บน้ำมันของแต่ละปี ดังนั้น
หากบริษัทน้ำมันใดไม่ได้ปฏิบัติตามแผนการจัดส่งน้ำมัน
บริษัทก็จะไม่สามารถเติมน้ำมันหรือปฏิเสธที่จะเติมน้ำมัน ตามคำสั่งเติมของบริษัทน้ำมัน
ที่เคยได้ตกลงไว้ในการซื้อขายระหว่างบริษัทน้ำมันและสายการบิน ทั้งนี้
จะไม่กระทบต่อการให้บริการของบริษัท เพราะทันทีที่บริษัทน้ำมันรายใดไม่สามารถขายน้ำมันได้
สายการบินสามารถเลือกเปลี่ยนไปซื้อน้ำมันอากาศยานพร้อมบริการเติมน้ำมันของบริษัท
จากบริษัทผู้ค้าน้ำมันรายอื่นๆ ซึ่งมีสิทธิ์ขายน้ำมันและมีปริมาณน้ำมันสำรองเพียงพอ พร้อมขาย
ในแต่ละท่าอากาศยานนั้นๆได้

(2.4) งานที่ยังไม่ได้ส่งมอบ

  - ไม่มี –

(2.5) แผนการดำเนินงานในอนาคต

บริษัทมุ่งมั่นในการดำเนินงานตามวิสัยทัศน์และพันธกิจที่ได้ตั้งไว้
โดยบริษัทมีแผนกลยุทธ์ในการเพิ่มขีดความสามารถของอุปกรณ์และระบบเติมน้ำมันเชื้อเพลิงอากาศยาน
ให้สามารถแข่งขันได้ในประชาคมเศรษฐกิจอาเซียน และรองรับการเจริญเติบโตที่เพิ่มมากขึ้น
ของท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ,
และพร้อมรับการเติบโตแบบก้าวกระโดดของสายการบินต้นทุนต่ำที่ท่าอากาศยานดอนเมือง
รวมทั้งศึกษาการขยายธุรกิจให้ครบวงจรไปยังท่าอากาศยานภูมิภาคและในต่างประเทศอื่นๆ
อย่างต่อเนื่อง ดังนี้

1.  โครงการจัดซื้อรถ Hydrant Low Point Flushing Vehicle , Cap. 8,000 Ltrs
    จำนวน 1 คัน

ตามที่รัฐบาลได้มีนโยบายเปิดใช้ท่าอากาศยานดอนเมืองอย่างเต็มรูปแบบและมีการย้ายเที่ยวบินบางส่วนจากท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ
มายังท่าอากาศยานดอนเมืองจำนวนหนึ่ง มาตั้งแต่เดือนตุลาคม 2555 ปัจจุบัน
ท่าอากาศยานดอนเมือง มีการเพิ่มขึ้นของอากาศยานอย่างต่อเนื่องทุกปี
และมีการใช้งานของระบบท่อน้ำมันเชื้อเพลิงใต้ดินแบบ Hydrant เพิ่มมากขึ้น ตามไปด้วยแล้วนั้น

ดังนั้นเพื่อเป็นการเสริมประสิทธิภาพ ความน่าเชื่อถือของระบบ Hydrant ภายในสนามบิน
บริษัทจึงมีแผนการจัดซื้อรถ Hydrant Low Point Flushing Vehicle จำนวน 1 คัน
เพื่อใช้ในการปฎิบัติงานตรวจสอบคุณภาพน้ำมันเชื้อเพลิงในระบบท่อใต้ดินแบบ Hydrant
ให้เป็นไปตามแผนงานที่กำหนดในมาตรฐาน JIG และ EI 1560 (Recommended Practice
For The Operation, Inspection, Maintenance And Commissioning Of Aviation
Fuel Hydrant Systems And Hydrant System Extensions) โดยจะดำเนินโครงการฯ
แล้วเสร็จในไตรมาส 4 ของปี 2558

2.  โครงการจัดซื้อรถเติมน้ำมันอากาศยานแบบ Hydrant Dispenser
    สำหรับท่าอากาศยานดอนเมือง จำนวน 4 คัน

ตามที่ ท่าอากาศยานดอนเมือง ได้มีอัตราการเจริญเติบโตของสายการบินต้นทุกต่ำ (Low Cost
Carrier) เพิ่มสูงขึ้นอย่างต่อเนื่อง
โดยมีแนวโน้มการเพิ่มเครื่องบินที่มีขนาดลำตัวอากาศยานขนาดเล็กไปจนถึงขนาดกลาง
ทางบริษัทจึงกำหนดแผนเพิ่มขีดความสามารถในการให้บริการเติมน้ำมันอากาศยาน
โดยการจัดซื้อรถเติมน้ำมันอากาศยานแบบ Hydrant Dispenser  จำนวน 4 คัน 
เพื่อเสริมศักยภาพการให้บริการและรองรับการเติบโตของ ท่าอากาศยานดอนเมือง
โดยจะดำเนินโครงการฯแล้วเสร็จในไตรมาส 4 ของปี 2558

3. ปัจจัยความเสี่ยง

บริษัทมีการบริหารจัดการความเสี่ยงอย่างเป็นระบบและต่อเนื่อง
ทำให้ปัจจัยเสี่ยงต่างๆในปีที่ผ่านมาได้รับการบริหารจัดการให้อยู่ในระดับที่ยอมรับได้
ทั้งนี้ฝ่ายบริหารมีการทบทวนประเด็นความเสี่ยง
และปรับปรุงแผนควบคุมความเสี่ยงทุกปีเพื่อให้สอดคล้องกับเป้าหมายตามแผนกลยุทธ์
โดยคำนึงถึงการเติบโตของบริษัทอย่างยั่งยืนและสร้างมูลค่าเพิ่มให้แก่ผู้ถือหุ้นในระยะยาว
อย่างไรก็ตามยังคงมีปัจจัยเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้นและมีผลกระทบต่อผู้ถือหุ้นหรือผู้มีส่วนได้ส่วนเสียที่ควรพิจารณาดังนี้

1. ความเสี่ยงทางธุรกิจ

  1.1 ความเสี่ยงจากอัตราการเติบโตของอุตสาหกรรมการบินในประเทศไทย

แหล่งรายได้หลักบริษัทมาจากธุรกิจให้บริการระบบจัดเก็บและเติมน้ำมันอากาศยาน
ที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิและดอนเมือง โดยมีกลุ่มลูกค้า 7
รายที่เป็นทั้งลูกค้าและผู้ถือหุ้นประกอบด้วยบริษัทน้ำมันและบมจ.การบินไทย
โดยมีสัดส่วนของรายได้ประมาณร้อยละ 95 มาจากลูกค้ารายใหญ่ 5
รายในสัดส่วนที่ใกล้เคียงกันและมีลูกค้าเพียง 1 รายที่มีสัดส่วนรายได้เกินร้อยละ 30
ประกอบกับลูกค้าดังกล่าวเป็นรัฐวิสาหกิจขนาดใหญ่ของไทยที่เป็นผู้ถือหุ้นของบริษัทด้วย
บริษัทจึงมีความเสี่ยงต่ำในประเด็นการสูญเสียลูกค้าหรือหนี้เสียจากลูกค้ากลุ่มดังกล่าว
ส่วนการเติบโตของรายได้หลักจากค่าบริการขึ้นอยู่กับปริมาณการเติมน้ำมันอากาศยานให้แก่เที่ยวบินที่มาใช้บริการที่ท่าอากาศยานทั้งสองแห่งข้างต้น
ทั้งนี้มีผู้ให้บริการเติมน้ำมันอากาศยานที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ 2
รายในขณะที่บริษัทเป็นผู้ให้บริการหลักที่ท่าอากาศยานดอนเมือง
ดังนั้นปัจจัยเสี่ยงที่มีผลกระทบทำให้อุตสาหกรรมการบินในประเทศไทยเติบโตหรือลดลงจึงถือเป็นปัจจัยเสี่ยงต่อรายได้ของบริษัท
ซึ่งในปี 2557
อุตสาหกรรมการบินในประเทศไทยได้รับผลกระทบจากสถานการณ์ความวุ่นวายทางการเมืองในช่วงครึ่งปีแรกมีผลให้จำนวนนักท่องเที่ยวลดลงจากความไม่มั่นใจในความปลอดภัย
ผลกระทบดังกล่าวสะท้อนถึงจำนวนเที่ยวบินที่ลดลง
ถึงแม้ว่ามีการส่งเสริมการท่องเที่ยวไทยภายหลังการประกาศรัฐประหารเมื่อวันที่ 22 พฤษภาคม
2557 แต่ก็ทำให้จำนวนนักท่องเที่ยวหรือเที่ยวบินเพิ่มขึ้นเล็กน้อยส่งผลให้รายได้บริษัทในปี 2557
เติบโตจากปี 2556 ในอัตราที่ลดลง
กอรปกับจากการประเมินของสถาบันการบินพลเรือนคาดว่าอุตสาหกรรมการบินในประเทศไทยน่าจะฟื้นตัวขึ้นเนื่องจากสถานการณ์ทางการเมืองเป็นไปในทิศทางที่ดีขึ้นรวมทั้งราคาน้ำมันเชื้อเพลิงปรับลดลงทำให้ต้นทุนของสายการบินต่ำลงซึ่งถือเป็นปัจจัยบวกของธุรกิจการบินและรายได้บริษัท

บริษัทจึงได้ดำเนินการควบคุมความเสี่ยงโดยมีการติดตามผลการดำเนินงานด้านการเงินอย่างเข้มข้นทุกเดือนรวมทั้งมีการกำหนดจุดชี้วัดความเสี่ยง
(Trigger Point) เช่น EBITDA กระแสเงินสด เป็นสัญญาณเตือนภัยล่วงหน้า
กรณีผลการดำเนินงานมีแนวโน้มว่าอาจจะต่ำกว่าประมาณการ
บริษัทจะดำเนินการออกมาตรการควบคุมค่าใช้จ่ายให้สอดรับกับรายได้ที่ลดลง
เพื่อลดผลกระทบจากสถานการณ์ความเสี่ยงทางธุรกิจให้อยู่ในระดับต่ำที่สุด
ทำให้บริษัทสามารถจ่ายเงินปันผลให้ผู้ถือหุ้นได้อย่างต่อเนื่องทุกปี

  1.2 ความเสี่ยงจากผลการดำเนินงานของบริษัทย่อย (กลุ่มบริษัท)
  ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของผลการดำเนินงานบริษัท

จากการที่บริษัทเข้าไปถือหุ้นในบริษัทย่อย(กลุ่มบริษัท)ซึ่งประกอบธุรกิจให้บริการระบบขนส่งพลังงานได้แก่บริษัท
ไทยเชื้อเพลิงการบิน จำกัด(TARCO) และ บริษัท ขนส่งน้ำมันทางท่อ จำกัด(FPT) ในสัดส่วน 90
และ 91.55
ตามลำดับเพื่อมุ่งเน้นการเติบโตและสร้างมูลค่าในธุรกิจบริการระบบขนส่งพลังงานครบวงจร
ส่งผลให้ผลการดำเนินงานของบริษัทส่วนหนึ่งขึ้นอยู่กับผลการดำเนินงานของกลุ่มบริษัทเนื่องจากกลุ่มบริษัทมีความเสี่ยงจากการขยายธุรกิจเช่นกัน
โดยในปี 2558 TARCO
มีความเสี่ยงจากโครงการลงทุนในระบบโครงข่ายท่อขนส่งน้ำมันตามโครงการขยายท่าอากาศยานสุวรรณภูมิระยะที่
2 ภายใต้สัญญาสัมปทานกับ ทอท. สำหรับ FPT
มีความเสี่ยงจากโครงการก่อสร้างตามแนวเส้นท่อขนส่งน้ำมันของ FPT
อาจทับแนวเส้นท่อหรือทำให้ท่อส่งน้ำมันเกิดความเสียหาย รวมทั้ง
ความเสี่ยงในการขอรับสิทธิ์เป็นผู้ลงทุนในโครงการขยายท่อขนส่งน้ำมัน แบบ Multi Product
ไปภาคเหนือซึ่งเป็นโครงการลงทุนขนาดใหญ่ในระยะยาว

เพื่อควบคุมความเสี่ยงดังกล่าวบริษัทจึงมีนโยบายให้ผู้บริหารบริษัทเป็นกรรมการในบริษัทย่อย(กลุ่มบริษัท)
มีความรับผิดชอบควบคุมดูแลการดำเนินงานของกลุ่มบริษัท
รวมทั้งมีการประชุมคณะกรรมการบริหาร(Executive Committee) รายเดือนเพื่อ
พิจารณาให้ความเห็นผลการดำเนินงานและประเด็นความเสี่ยงที่สำคัญของกลุ่มบริษัทและสรุปผลประเด็นความเสี่ยงดังกล่าวรายงานต่อคณะกรรมการบริหารความเสี่ยงเพื่อสอดส่องดูแลการบริหารความเสี่ยงในภาพรวมของบริษัทและกลุ่มบริษัทให้สอดคล้องกัน

2. ความเสี่ยงจากการดำเนินงาน

  2.1
  ความเสี่ยงจากอุปกรณ์ระบบให้บริการเติมน้ำมันอากาศยานอาจขัดข้องหรือปริมาณน้ำมันสำรองไม่เพียงพอต่อจำนวนเที่ยวบินที่เพิ่มขึ้นสูงสุดบางช่วงเวลาที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิและดอนเมือง

บมจ. ท่าอากาศยานไทย
มีการดำเนินกิจกรรมทางการตลาดหลายรูปแบบเพื่อส่งเสริมให้สายการบินต่างๆมาใช้บริการที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ
และดอนเมือง ทำให้จำนวนเที่ยวบินมีแนวโน้มเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง
บริษัทจึงมีความเสี่ยงในเรื่องของระบบให้บริการเกิดขัดข้อง หรือ
ปริมาณน้ำมันสำรองไม่เพียงพอต่อการให้บริการส่งผลกระทบทำให้เกิดการล่าช้าของเที่ยวบิน

เพื่อควบคุมความเสี่ยงดังกล่าวรวมทั้งการคงไว้ซึ่งประสิทธิภาพการให้บริการน้ำมันอากาศยานที่ตรงต่อเวลาจึงมีการลงทุนปรับปรุงอุปกรณ์และระบบให้บริการอย่างต่อเนื่องและลงทุนในโครงการต่างๆเพื่อรองรับจำนวนเที่ยวบินตามการเติบโตของทอท.
ดังนี้

-   โครงการก่อสร้างถังเก็บน้ำมันอากาศยานเพิ่มที่สถานีบริการน้ำมันอากาศยานสุวรรณภูมิ

-   โครงการพัฒนาระบบเทคโนโลยีสารสนเทศสำหรับการให้บริการเติมน้ำมันอากาศยาน(Aviation
    Refueling Management Systems : ARMS)

-   โครงการจัดซื้อรถให้บริการน้ำมันอากาศยาน(Dispensers)

นอกจากนั้นบริษัทมีคณะอนุกรรมการกิจการเชื้อเพลิง (Fuelling Operations Committee)
ประกอบด้วยผู้บริหารของบริษัทและผู้แทนจากบริษัทน้ำมันที่มีประสบการณ์ด้านน้ำมันอากาศยาน
ประชุมแลกเปลี่ยนความคิดเห็นเพื่อปรับปรุงกระบวนการบริการน้ำมันอากาศยานให้มีประสิทธิภาพดียิ่งขึ้น
รวมทั้งกำหนดให้มีการตรวจ

สอบระบบปฏิบัติการให้บริการน้ำมันอากาศยานโดยกลุ่มผู้ตรวจสอบของบริษัทน้ำมัน (Joint
Inspection Group – JIG) ปีละ 1
ครั้งเพื่อให้มีความมั่นใจได้ว่าระบบปฏิบัติการของบริษัทเป็นไปตามมาตรฐานสากล

  2.2
  ความเสี่ยงจากการพัฒนาขีดความสามารถขององค์การเพื่อรองรับการดำเนินธุรกิจภายใต้ความผันผวนของสภาวะเศรษฐกิจและโอกาสในการเติบโตธุรกิจ

ความผันผวนของสภาวะเศรษฐกิจ การแข่งขันที่ท้าทาย การเปิดประชาคมเศรษฐกิจอาเซียน(AEC)
ในปี2558 ประกอบกับการมุ่งเน้นขยายธุรกิจให้บริการพลังงานครบวงจรที่ใส่ใจสิ่งแวดล้อม
ในขณะที่บุคลากรระดับบริหารหรือในตำแหน่งงานหลักเริ่มเกษียณอายุงาน
บริษัทจึงมีความเสี่ยงหากการพัฒนาขีดความสามารถบุคลากรล่าช้าไม่ทันต่อสภาพการแข่งขันทางธุรกิจที่เปลี่ยนแปลงรวดเร็วและท้าท้ายขึ้น

เพื่อควบคุมความเสี่ยงดังกล่าวบริษัทจึงมีการจัดทำแผนสืบทอดตำแหน่งงานและพัฒนาผู้สืบทอดตำแหน่งงานด้วยหลักสูตรฝึกอบรมการเตรียมความพร้อมเป็นผู้บริหาร(Management
Trainee)
รวมทั้งปรับปรุงกระบวนการคัดสรรพนักงานเพื่อให้ได้บุคลากรที่มีความรู้ความสามารถรองรับการขยายฐานทางธุรกิจหรือทดแทนผู้บริหารที่จะเกษียณอายุ
บริษัทจึงมีความมั่นใจในระดับหนึ่งว่า
บุคลากรที่ผ่านการอบรมหลักสูตรดังกล่าวมีความพร้อมสามารถบริหารจัดการธุรกิจให้มีมูลค่าและเติบโตอย่างยั่งยืนได้

  2.3 ความเสี่ยงจากภัยอันตรายที่อาจเกิดจากอัคคีภัย หรือ การก่อการร้าย

การดำเนินธุรกิจของบริษัทจำเป็นต้องมีการสำรองน้ำมันอากาศยานไว้ในถังเก็บน้ำมันอากาศยานที่สถานีบริการน้ำมันอากาศยานซึ่งตั้งอยู่บริเวณใกล้ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ
และ ดอนเมืองอาจทำให้มีความเสี่ยงที่จะเกิดอัคคีภัย หรือ ภัยอันตรายอื่นๆ เช่น การก่อการร้าย
เป็นต้น อันจะก่อให้เกิดความเสียหายอย่างมีนัยสำคัญต่อบุคคล ทรัพย์สิน สิ่งแวดล้อม และ
อาจทำให้การดำเนินงานของบริษัทหยุดชะงักได้

อย่างไรก็ตามบริษัทมีการจัดทำระบบบริหารจัดการอาชีวอนามัยและความปลอดภัย (Occupational
Health and Safety Assessment Series: OHSAS 18001:2001)
และมีนโยบายอาชีวอนามัยความปลอดภัย และสภาพแวดล้อมในการทำงาน
โดยถือเป็นหน้าที่ของพนักงานทุกคนที่ต้องรับผิดชอบปฏิบัติตามมาตรฐานโดยเคร่งครัด
รวมทั้งมีการจัดตั้งคณะกรรมการศูนย์การบริหารวิกฤต (Crisis Management Center: CMC)
รองรับหากเกิดเหตุการณ์วิกฤตที่มีผลกระทบต่อการดำเนินงานบริษัท
นอกจากนั้นยังมีการยกระดับแผนฉุกเฉินเป็นแผนความต่อเนื่องทางธุรกิจ (Business Continuity
Plan : BCP) เพื่อส่งเสริมการบริหารความต่อเนื่องทางธุรกิจ (Business Continuity
Management : BCM) และ ลดความเสี่ยงเรื่องธุรกิจหยุดชะงัก (Business Interruption)

นอกจากนี้ บริษัทได้ถ่ายโอนความเสี่ยงส่วนหนึ่งโดยทำประกันภัยไว้กับ บมจ. ทิพยประกันภัยร่วมกับ
บมจ.กรุงเทพประกันภัย ภายใต้กรมธรรม์หลัก 4 ฉบับ ประกอบด้วย

1)  กรมธรรม์ประกันภัยทรัพย์สินภายใต้ความคุ้มครองความเสี่ยงภัยทุกชนิด (All Risks
    Insurance Policy) โดยรวมความคุ้มครองในกรณีธุรกิจหยุดชะงักมูลค่าประกันภัยจำนวน
    6,501.5 ล้านบาท

2)  กรมธรรม์ประกันภัยก่อการร้าย และ วินาศภัย มูลค่าประกันภัยจำนวน 6,745.0 ล้านบาท

3)  กรมธรรม์ประกันภัยความรับผิดตามกฎหมายต่อบุคคลที่สาม มูลค่าประกันภัยจำนวน 750
    ล้านเหรียญสหรัฐ

4)  กรมธรรม์ประกันภัยทรัพย์สินภายใต้ความคุ้มครองความเสี่ยงภัยทุกชนิด สำหรับทรัพย์สินเฉพาะ
    อุปกรณ์สำนักงานอะไหล่ซ่อมบำรุงและทรัพย์สินของสนามบินภูมิภาค
    โดยรวมความคุ้มครองในกรณีธุรกิจหยุดชะงักของสนามบินภูมิภาค มูลค่าประกันภัยจำนวน
    243.5 ล้านบาท

3. ความเสี่ยงทางด้านการเงิน

บริษัทและกลุ่มบริษัทประกอบธุรกิจหลักเกี่ยวกับการให้บริการพลังงานครบวงจร (จัดเก็บ
ขนส่งและเติมน้ำมัน)
ซึ่งเป็นการลงทุนโครงสร้างพื้นฐานที่มีมูลค่าสูงตามนโยบายรัฐบาลจึงมีการขอวงเงินสินเชื่อสำหรับโครงการขยายธุรกิจของแต่ละบริษัท
ดังนั้นความเสี่ยงด้านการเงินจึงขึ้นอยู่กับลักษณะการดำเนินงาน
สภาพคล่องและภาระการปฏิบัติตามเงื่อนไขสัญญาเงินกู้ของแต่ละบริษัทสรุปได้ดังนี้

  3.1 บริษัทแม่ (BAFS) มีภาระการปฏิบัติตามเงื่อนไขชำระหนี้ระยะยาวต่อสถาบันการเงิน 4
  วงเงินประกอบด้วย

1)  สัญญาเงินกู้เพื่อลงทุนในโครงการระบบสถานีบริการน้ำมันเชื้อเพลิงอากาศยาน(Main Depot)
    และโครงการให้บริการเติมน้ำมันเชื้อเพลิงอากาศยาน (Into-Plane Services)
    กับธนาคารกรุงเทพ จำกัด (มหาชน) ในวงเงิน 2,000 ล้านบาท อายุสัญญากู้ประมาณ 14 ปี
    เริ่มชำระคืนเงินกู้ตั้งแต่ปี 2551 อัตราดอกเบี้ยเงินกู้เท่ากับดอกเบี้ยเงินฝากประจำ 3
    เดือนบวก 1.5 % โดยสิ้นสุดวันที่ 31 ธันวาคม 2557 บริษัทมีภาระหนี้คงเหลือเท่ากับ 669.6
    ล้านบาท

2)  สัญญาเงินกู้เพื่อซื้อหุ้นของบริษัท ไทยเชื้อเพลิงการบิน จำกัด กับธนาคารกสิกรไทย จำกัด
    (มหาชน) ในวงเงิน 800 ล้านบาท อายุสัญญากู้ประมาณ 14.5 ปี
    โดยเริ่มชำระคืนเงินกู้ตั้งแต่ปี 2550 อัตราดอกเบี้ยเงินกู้เท่ากับ THBFIX 6 MTH. + 1.15%
    ต่อปี โดยบริษัทได้ทำสัญญาป้องกันความเสี่ยงทางด้านอัตราดอกเบี้ยเป็นอัตราคงที่เท่ากับ 5.8%
    ต่อปี โดยสิ้นสุดวันที่ 31 ธันวาคม 2557 บริษัทมีภาระหนี้คงเหลือเท่ากับ 177.8 ล้านบาท

3)  สัญญาเงินกู้เพื่อซื้อหุ้นของบริษัท เจพี-วัน แอสเซ็ท จำกัด กับธนาคารธนชาต จำกัด (มหาชน)
    ในวงเงิน 220 ล้านบาท อายุสัญญาเงินกู้ประมาณ 10 ปี โดยเริ่มชำระคืนเงินกู้ตั้งแต่ปี 2554
    อัตราดอกเบี้ยเงินกู้เท่ากับ MLR – 2.0% ต่อปี โดยสิ้นสุดวันที่ 31 ธันวาคม 2557
    บริษัทมีภาระหนี้คงเหลือเท่ากับ 120 ล้านบาท

4)  สัญญาเงินกู้เพื่อลงทุนในกิจการที่เกี่ยวข้อง กับธนาคารกรุงเทพ จำกัด (มหาชน)จำนวน 650
    ล้านบาท ระยะเงินกู้ 8 ปี อัตราดอกเบี้ยเงินกู้เท่ากับ MLR – 1.5% ต่อปีจนถึงปี 2559
    หลังจากนั้นอัตราดอกเบี้ยเท่ากับ MLR – 1.25% ต่อปี
    บริษัทเริ่มจ่ายชำระคืนเงินกู้ตั้งแต่เดือนธันวาคม 2555 โดยสิ้นสุดถึง 31 ธันวาคม 2557
    บริษัทมีภาระหนี้คงเหลือ 425 ล้านบาท

ทั้งนี้บริษัทสามารถปฏิบัติตามเงื่อนไขสัญญาเงินกู้ได้ทุกวงเงิน
และยังสามารถดำรงเงื่อนไขทางการเงินได้ในระดับที่ดีกว่าข้อกำหนดของสัญญาอย่างมากรวมทั้งมีการสำรองวงเงินกระแสเงินสดเพื่อการชำระหนี้ล่วงหน้าจึงมีความเสี่ยงในระดับต่ำ

  3.2 บริษัทย่อย (TARCO) มีภาระการปฏิบัติตามเงื่อนไขชำระหนี้ระยะยาวต่อสถาบันการเงินดังนี้

1)  สัญญาเงินกู้เพื่อลงทุนในโครงการระบบส่งน้ำมันเชื้อเพลิงอากาศยานผ่านท่อแบบ Hydrant
    ระยะที่สอง ที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ กับธนาคารทหารไทย จำกัด (มหาชน) ในวงเงิน 550
    ล้านบาท อายุสัญญาเงินกู้ 8 ปี (2557 – 2564) เริ่มชำระคืนเงินกู้ตั้งแต่ปี 2560
    อัตราดอกเบี้ยเงินกู้เท่ากับ BIBOR 3 MTH. + 1.35% ต่อปี โดยสิ้นสุดวันที่ 31 ธันวาคม
    2557 บริษัทมีภาระหนี้คงเหลือเท่ากับ 144.53 ล้านบาท

ทั้งนี้ จากการที่ TARCO
เป็นผู้ได้รับสิทธิให้ดำเนินการบริการระบบส่งน้ำมันเชื้อเพลิงอากาศยานผ่านท่อแบบ Hydrant
ที่ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิเป็นระยะเวลา 30 ปี
ทำให้มีกระแสเงินสดรับจากรายได้ค่าบริการที่แน่นอนจึงมีความเสี่ยงในระดับต่ำ

  3.3 บริษัทย่อย (FPT) มีภาระหนี้การปฏิบัติตามเงื่อนไขชำระหนี้ตามแผนฟื้นฟู และ
  โครงการลงทุนรวมทั้งสิ้น 3 วงเงิน ประกอบด้วย

1)  สัญญาชำระหนี้ให้แก่บริษัทแม่ (BAFS) ในวงเงิน 795.33 ล้านบาท และ บมจ.
    บางจากปิโตรเลียมในวงเงิน 37.86 ล้านบาท ระยะเวลาการจ่ายชำระหนี้ 10 ปี
    อัตราดอกเบี้ยกำหนดเป็นขั้นบันได โดยตั้งแต่วันที่ศาลมีคำสั่งเห็นชอบด้วยแผนจนถึงวันที่ 31
    ตุลาคม 2556 เท่ากับ MLR-1.75% ต่อปี ตั้งแต่วันที่ 1 พฤศจิกายน 2556 จนถึงวันที่ 31
    ตุลาคม 2559 เท่ากับ MLR – 1.50% ต่อปี และ ตั้งแต่วันที่ 1 พฤศจิกายน 2559 เป็นต้นไป
    เท่ากับ MLR – 1.25% ต่อปีบริษัทจ่ายชำระหนี้เงินกู้งวดแรกในเดือนตุลาคม 2555 สิ้นสุดวันที่
    31 ธันวาคม 2557 บริษัทมีภาระหนี้คงเหลือเท่ากับ 581.15 ล้านบาท

2)  สัญญาเงินกู้เพื่อซื้อรถเติมน้ำมันอากาศยานจำนวน 9 คันในวงเงิน 90 ล้านบาท (กู้เงินจำนวน
    60 ล้านบาท) กับ ธนาคารกรุงเทพ จำกัด (มหาชน) ระยะเวลาเงินกู้ 81 เดือน
    อัตราดอกเบี้ยกำหนดเป็นขั้นบันได โดยปีที่ 1 อัตราดอกเบี้ยเท่ากับ MLR -2.50% ต่อปี ทุก 6
    เดือนดอกเบี้ยจะเพิ่มขึ้นในอัตรา 0.25% และปีที่ 4 เป็นต้นไป อัตราดอกเบี้ยเท่ากับ MLR-1%
    ต่อปี บริษัทจ่ายชำระเงินกู้เป็นรายไตรมาสงวดละ 3.5 ล้านบาท
    โดยเริ่มจ่ายชำระเงินกู้ครั้งแรกเดือนมีนาคม 2557 สิ้นสุดวันที่ 31 ธันวาคม 2557
    บริษัทมีภาระหนี้คงเหลือ 46 ล้านบาท

3)  สัญญากู้เงินเพื่อก่อสร้างถังเก็บสำรองน้ำมันจำนวน 3 ถังและถังน้ำดับเพลิงจำนวน 1 ถัง
    ในวงเงิน 230 ล้านบาท กับ ธนาคารกรุงเทพ จำกัด (มหาชน) ระยะเวลาเงินกู้ 105
    เดือน อัตราดอกเบี้ยกำหนดเป็นขั้นบันได โดยปีที่ 1 อัตราดอกเบี้ยเท่ากับ MLR -2.25% ต่อปี
    และดอกเบี้ยจะเพิ่มขึ้นปีละในอัตรา 0.25% ซึ่งปีที่ 5 เป็นต้นไป อัตราดอกเบี้ยเท่ากับ
    MLR-1.25% ต่อปี บริษัทจ่ายชำระเงินกู้เป็นรายเดือนจำนวน 2.20 ล้านบาท สิ้นสุดวันที่ 31
    ธันวาคม 2557 ได้เบิกเงินกู้จำนวน 125.45 ล้านบาท

ทั้งนี้ FPT สามารถปฏิบัติตามเงื่อนไขสัญญาเงินกู้ได้ทุกวงเงิน
และยังสามารถดำรงเงื่อนไขทางการเงินได้ตามข้อกำหนดของสัญญาจึงมีความเสี่ยงในระดับต่ำ

3.4 บริษัทย่อย (IPS) ประกอบกิจการรับจ้างส่งแรงงานให้บริษัทแม่ (BAFS)
สำหรับการให้บริการเติมน้ำมันอากาศยานที่ท่าอากาศยานสมุย และ สุโขทัย
รวมถึงท่าอากาศยานภูมิภาคที่BAFS มีแผนเปิดให้บริการในอนาคต IPS
เรียกเก็บค่าบริการจากต้นทุนที่เกิดขึ้นจริงบวกด้วยอัตรากำไรตามเงื่อนไขในสัญญาจ้างบริการ
ปัจจุบันมีสถานะเป็นบริษัทปลอดหนี้และไม่มีความจำเป็นต้องใช้สินเชื่อจากสถาบันการเงินแต่อย่างใด
ดังนั้นจึงไม่ความเสี่ยงด้านการเงิน

4. ความเสี่ยงต่อการลงทุนของผู้ถือหุ้นที่อาจทำให้ไม่ได้รับเงินปันผล

บริษัทมุ่งเน้นการสร้างการเติบโตอย่างมั่นคงและต่อเนื่อง
รวมถึงแผนการลงทุนเพื่อขยายธุรกิจของบริษัทจะดำเนินการอย่างระมัดระวัง
โดยพิจารณากระแสเงินสดและความสามารถในการจ่ายเงินปันผลแก่ผู้ถือหุ้นอย่างสม่ำเสมอและต่อเนื่อง
ทั้งนี้บริษัทมีนโยบายการจ่ายเงินปันผลให้แก่ผู้ถือหุ้นในอัตราไม่ต่ำกว่าร้อยละ 50
ของกำไรหลังหักภาษีเงินได้นิติบุคคล สำรองตามกฎหมาย และสำรองอื่นๆ
ในอัตราไม่น้อยกว่าร้อยละ 10 โดยคำนวณจากกำไรสุทธิตามงบการเงินเฉพาะของบริษัท
อย่างไรก็ตามอัตราการจ่ายเงินปันผลดังกล่าวจะขึ้นอยู่กับสภาพคล่องและแผนการขยายงานของบริษัทด้วย
ซึ่งที่ผ่านมาบริษัทมีการจ่ายปันผลเป็นไปตามนโยบายอย่างต่อเนื่อง
โดยอัตราการจ่ายเงินปันผลหลังหักสำรอง เฉลี่ย 5 ปีย้อนหลังตั้งแต่ปี 2552-2556 ประมาณร้อยละ
80 ซึ่งสูงกว่านโยบายที่กำหนด

สำหรับผลการดำเนินงานของกลุ่มบริษัทในปี 2558 ยังมีแนวโน้มเติบโตได้อย่างต่อเนื่อง
แผนการลงทุนต่างๆ ยังเป็นไปอย่างระมัดระวัง
นอกจากนี้บริษัทยังมีการกำหนดดัชนีชี้วัดความเสี่ยงทางด้านการเงินเพื่อเป็นการเตือนภัยก่อนถึงจุดความเสี่ยงที่ยอมรับได้
รวมทั้งคณะกรรมการบริหารมีการพิจารณาติดตามผลการดำเนินงานอย่างใกล้ชิด
เพื่อให้ผลการดำเนินงานเป็นไปตามเป้าหมาย
ดังนั้นโอกาสที่บริษัทจะไม่สามารถจ่ายเงินปันผลให้แก่ผู้ถือหุ้นจึงอยู่ในเกณฑ์ที่ค่อนข้างต่ำ

4. ทรัพย์สินของบริษัทและบริษัทย่อย

4.1 สินทรัพย์ถาวรหลักของบริษัทและบริษัทย่อยที่ใช้ในการประกอบธุรกิจ ณ วันที่ 31 ธันวาคม
2557 มีรายละเอียดดังนี้

ตารางแสดงทรัพย์สินที่ใช้ในการดำเนินงานของบริษัทและบริษัทย่อย ปี 2557

(หน่วย : ล้านบาท)

+---+------------------------+---------+--------+---------+-------------+
|   | ลักษณะสำคัญ              | ลักษณะ   | อายุการ | มูลค่าตา  | ภาระผูกพัน    |
|   |                        | กรรมสิทธิ์ |        | มบัญชีสุทธิ |             |
|   |                        |         | ใช้งา   |         |             |
|   |                        |         | นที่เหลือ |         |             |
|   |                        |         | (ปี)    |         |             |
+---+------------------------+---------+--------+---------+-------------+
| 1 | ที่ดินและส่วนปรับปรุงที่ดิน     | บริษัทฯเป | -      | 160.81  | ไม่มี         |
|   |                        | ็นเจ้าของ |        |         |             |
|   | ( Land & land          |         |        |         |             |
|   | improvement )          |         |        |         |             |
|   |                        |         |        |         |             |
|   | ที่ตั้ง :                  |         |        |         |             |
|   | สถานีบร                 |         |        |         |             |
|   | ิการน้ำมันอากาศยานสุวรรณภูมิ |         |        |         |             |
+---+------------------------+---------+--------+---------+-------------+
| 2 | สิ่งปรับปรุงสินทรัพย์เช่า      | บร      | 0.67   | 1.80    | ไม่มี         |
|   |                        | ิษัทย่อยเป | -18.58 |         |             |
|   | ( Leasehold            | ็นเจ้าของ |        |         |             |
|   | Improvement )          |         |        |         |             |
|   |                        |         |        |         |             |
|   | ที่ตั้ง : ดอนเมือง          |         |        |         |             |
+---+------------------------+---------+--------+---------+-------------+
| 3 | เครื่องตกแต่ง             | บริษ     | 0.0    | 88.68   | ไม่มี         |
|   | และอุปกรณ์สำนักงาน        | ัทฯและบร | 8-9.16 |         |             |
|   |                        | ิษัทย่อยเป |        |         |             |
|   | ( Furniture fixtures   | ็นเจ้าของ |        |         |             |
|   | and office equipment ) |         |        |         |             |
|   |                        |         |        |         |             |
|   | ที่ตั้ง : ดอนเมือง          |         |        |         |             |
|   | ,สุวร                   |         |        |         |             |
|   | รณภูมิ,บางปะอิน,สมุย,สุโขทัย |         |        |         |             |
+---+------------------------+---------+--------+---------+-------------+
| 4 | อุปกรณ์และสิ่งก่อสร         | บริษ     | 0.09   | 3       | มี บางส่วน    |
|   | ้างระบบสถานีบริการเชื้อเพลิง | ัทฯและบร | -20.00 | ,099.04 |             |
|   |                        | ิษัทย่อยเป |        |         | (**),(***)  |
|   | ( Main depot           | ็นเจ้าของ |        |         |             |
|   | facilities )           |         |        |         |             |
|   |                        |         |        |         |             |
|   | ที่ตั้ง : ดอนเมือง          |         |        |         |             |
|   | ,สุวรรณภูมิ,บางปะอิน       |         |        |         |             |
+---+------------------------+---------+--------+---------+-------------+
| 5 | อุปกรณ์ท่อทางใต้ลานจอด     | บริษ     | 8.08   | 10.19   | ไม่มี         |
|   |                        | ัทฯและบร | -18.08 |         |             |
|   | (Hydrant Equipment)    | ิษัทย่อยเป |        |         |             |
|   |                        | ็นเจ้าของ |        |         |             |
|   | ที่ตั้ง : ดอนเมือง          |         |        |         |             |
|   | ,สุวรรณภูมิ,บางปะอิน       |         |        |         |             |
+---+------------------------+---------+--------+---------+-------------+
| 6 | อุปกรณ์และสิ่งก            | เป      | 0.58   | 73.66   | ไม่มี         |
|   | ่อสร้างสถานีบริการในลานจอด | ็นเจ้าของ | -19.08 |         |             |
|   |                        |         |        |         |             |
|   | (Intoplane substation) |         |        |         |             |
|   |                        |         |        |         |             |
|   | ที่ตั้ง : ดอนเมือง ,สุวรรณภูมิ |         |        |         |             |
+---+------------------------+---------+--------+---------+-------------+
| 7 | รถเติม                  | บริษัทฯเป | 0.16   | 172.87  | ไม่มี         |
|   | น้ำมันอากาศยานและรถบริการ | ็นเจ้าของ | -12.24 |         |             |
|   |                        |         |        |         |             |
|   | ( Vehicle Fleet )      |         |        |         |             |
|   |                        |         |        |         |             |
|   | ที่ตั้ง : ดอนเมือง ,สุวรรณภูมิ |         |        |         |             |
+---+------------------------+---------+--------+---------+-------------+
| 8 | ยานพาหนะและอ           | ทรัพย์สินไ | 0.1    | 38.82   | ไม่มี         |
|   | ุปกรณ์ภายใต้สัญญาเช่าการเงิน | ด้มาภายใ | 2-4.50 |         |             |
|   |                        | ต้สัญญาเช |        |         |             |
|   | (Motor vehicle &       | ่าการเงิน |        |         |             |
|   | equipment under        |         |        |         |             |
|   | financial lease        |         |        |         |             |
|   | agreement)             |         |        |         |             |
|   |                        |         |        |         |             |
|   | ที่ตั้ง : ดอนเมือง ,สุวรรณภูมิ |         |        |         |             |
+---+------------------------+---------+--------+---------+-------------+
| 9 | งานระหว่างก่อสร้าง /      | บริษ     | -      | 671.04  | ไม่มี         |
|   | อุปกรณ์ระหว่างติดตั้ง (*)    | ัทฯและบร |        |         |             |
|   |                        | ิษัทย่อยเป |        |         |             |
|   |                        | ็นเจ้าของ |        |         |             |
+---+------------------------+---------+--------+---------+-------------+
|   | รวม                    |         |        | 4       |             |
|   |                        |         |        | ,316.91 |             |
+---+------------------------+---------+--------+---------+-------------+

(*) ทรัพย์สินที่อยู่ระหว่างการก่อสร้างจะไม่นำมาคิดค่าเสื่อมราคา
ดังนั้นอายุการใช้งานจึงยังไม่ลดลง

(**) ทรัพย์สินบางส่วนของบริษัท อยู่ภายใต้สัญญาเช่าอาคารและที่ดินราชพัสดุ
รวมทั้งที่ดินที่ใช้ประโยชน์ต่อเนื่องกับอาคารและสถานีบริการน้ำมันอากาศยานดอนเมือง
โดยกรรมสิทธิ์ตามกฎหมายในอุปกรณ์และสิ่งก่อสร้าง ซึ่งสร้างอยู่บนที่ดินเช่าราชพัสดุตกเป็น
ของกระทรวงการคลังเมื่อสิ้นสุดสัญญา โดยสัญญาเช่ามีอายุ 3 ปี อย่างไรก็ตาม
บริษัทได้ต่อสัญญาเช่ามาตลอดและคาดว่าจะสามารถต่ออายุสัญญาเช่าต่อไปได้อย่างต่อเนื่อง

(***) ทรัพย์สินบางส่วนของ บริษัท ขนส่งน้ำมันทางท่อ ( FPT )
ได้จำนองระบบท่อส่งน้ำมันและระบบคลังน้ำมันมูลค่าสุทธิตามบัญชี ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2557
จำนวนเงิน 826 ล้านบาท เพื่อเป็นหลักประกันหนี้สินระยะยาวตามแผนฟื้นฟูกิจการ

4.2 สินทรัพย์ถาวรหลักของบริษัทฯและบริษัทย่อยที่ใช้ในการประกอบธุรกิจ ณ วันที่ 31 ธันวาคม
2557 มีรายละเอียดดังนี้

ตารางแสดงสินทรัพย์ไม่มีตัวตนที่ใช้ในการดำเนินงานของบริษัทและบริษัทย่อย ปี 2557

(หน่วย : ล้านบาท)

+---+------------------------+--------+----------+--------+------------+
|   | ลักษณะสำคัญ              | ลักษณะก | อายุการ   | ม      | ภาระผูกพัน   |
|   |                        | รรมสิทธิ์ |          | ูลค่าสุทธิ |            |
|   |                        |        | ใช       |        |            |
|   |                        |        | ้งานที่เหลือ |        |            |
|   |                        |        | (ปี)      |        |            |
+---+------------------------+--------+----------+--------+------------+
| 1 | สิทธิการใช้ท              | บร     | 11.75    | 28.91  | ไม่มี        |
|   | ี่ดินตามสัญญาเช่าของบริษัทย่อย | ิษัทฯเป็น |          |        |            |
| ( |                        | เจ้าของ |          |        |            |
| * | ( Right to use leased  |        |          |        |            |
| ) | land of subsidiary )   |        |          |        |            |
|   |                        |        |          |        |            |
|   | ที่ตั้ง : สุวรรณภูมิ          |        |          |        |            |
+---+------------------------+--------+----------+--------+------------+
| 2 | สิทธิการใช้อาคารต         | บริษัท   | 13.      | 17.21  | ไม่มี        |
|   | ามสัญญาเช่าที่ดินของบริษัทย่อย | ย่อยเป็น | 76-18.75 |        |            |
| ( |                        | เจ้าของ |          |        |            |
| * | ( Subsidiary’s right   |        |          |        |            |
| * | to use building under  |        |          |        |            |
| ) | land lease agreement ) |        |          |        |            |
|   |                        |        |          |        |            |
|   | ที่ตั้ง : สุวรรณภูมิ          |        |          |        |            |
+---+------------------------+--------+----------+--------+------------+
| 3 | ซอฟท์แวร์ คอมพิวเตอร์      | บริษัทฯแ | 0        | 25.02  | ไม่มี        |
|   |                        | ละบริษัท | .27-9.58 |        |            |
|   | ( Computer software )  | ย่อยเป็น |          |        |            |
|   |                        | เจ้าของ |          |        |            |
|   | ที่ตั้ง : ดอนเมือง ,สุวรรณภูมิ |        |          |        |            |
+---+------------------------+--------+----------+--------+------------+
|   | รวม                    |        |          | 71.14  |            |
+---+------------------------+--------+----------+--------+------------+

(*) บริษัทฯ ได้ลงทุนในหุ้นสามัญของบริษัท เจพี-วัน แอสเซ็ท จำกัด (บริษัทย่อย)
ในการจัดทำงบการเงินรวมได้แสดงรายการผลต่างระหว่างเงินลงทุนดังกล่าวกับส่วนของผู้ถือหุ้นของบริษัทย่อย
ณ วันซื้อไว้เป็น “สิทธิการใช้ที่ดินตามสัญญาเช่าของบริษัทย่อย”
ซึ่งแสดงเป็นรายการสินทรัพย์ภายใต้หัวข้อ “สินทรัพย์ไม่มีตัวตน” ในงบแสดงฐานะการเงินรวม
และตัดจำหน่ายโดยใช้วิธีเส้นตรงภายในระยะเวลา 17 ปี 10 เดือน
ซึ่งกำหนดตามระยะเวลาที่เหลือจากการที่บริษัทย่อยได้รับอนุญาตจากบริษัท ท่าอากาศยานไทย จำกัด
(มหาชน)ให้เช่าที่ดินบริเวณด้านนอกแนวรั้วสนามบินสุวรรณภูมิ
เพื่อวางท่อสำหรับขนส่งเชื้อเพลิงอากาศยานจากโรงกลั่นเชื้อเพลิงมายังสถานีบริการเชื้อเพลิงอากาศยานของบริษัทฯ
โดยเริ่มตัดจำหน่าย “สิทธิการใช้ที่ดินตามสัญญาเช่าของบริษัทย่อย” ตั้งแต่วันที่ 8 ธันวาคม 2551
จนถึงวันสิ้นสุดของสัญญา
จากการโอนธุรกิจทั้งหมดของบริษัทย่อยตามที่ได้กล่าวไว้ในหมายเหตุประกอบงบการเงินข้อที่ 2.2
ส่งผลให้สิทธิการใช้ที่ดินตามสัญญาเช่าของบริษัท เจพี-วัน แอสเซ็ท จำกัด ถูกโอนเป็นของบริษัท
ขนส่งน้ำมันทางท่อ จำกัด ตั้งแต่วันที่มีการโอนธุรกิจ

(**) ภายใต้สัญญาเช่าที่ดินระหว่าง บริษัท ท่าอากาศยานไทย จำกัด (มหาชน) กับบริษัท
ไทยเชื้อเพลิงการบิน จำกัด (บริษัทย่อย)
กำหนดให้บริษัทย่อยต้องโอนอาคารสิ่งปลูกสร้างและส่วนควบต่างๆ
ซึ่งสร้างอยู่บนที่ดินเช่าให้ตกเป็นกรรมสิทธิ์ของกระทรวงการคลังทันทีที่ครบกำหนด 3 ปี
นับแต่การก่อสร้างเสร็จสิ้น (สร้างเสร็จวันที่ 30 กันยายน 2551)
บริษัทย่อยได้แสดงสินทรัพย์ดังกล่าวเป็นสิทธิการใช้อาคารตามสัญญาเช่าที่ดินของบริษัทย่อยรวมอยู่ในสินทรัพย์ไม่มีตัวตนอื่น
ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2557 การโอนกรรมสิทธิ์ตามสัญญาดังกล่าว อยู่ระหว่างการดำเนินการ

4.3 ต้นทุนโครงการภายใต้สัญญาสัมปทาน ของบริษัทฯและบริษัทย่อยใช้ในการประกอบธุรกิจ ณ วันที่
31 ธันวาคม 2557

ตารางแสดงต้นทุนโครงการภายใต้สัญญาสัมปทานที่ใช้ในการดำเนินงานของบริษัทและบริษัทย่อย ปี
2557

(หน่วย : ล้านบาท)

+---+----------------------+----------+---------+--------+------------+
|   | ลักษณะสำคัญ            | ลักษณ     | อายุการ  | ม      | ภาระผูกพัน   |
|   |                      | ะกรรมสิทธิ์ |         | ูลค่าสุทธิ |            |
|   |                      |          | ใช้ง     |        |            |
|   |                      |          | านที่เหลือ |        |            |
|   |                      |          | (ปี)     |        |            |
+---+----------------------+----------+---------+--------+------------+
| 1 | อุปกรณ์ อาคาร          | กระทรว   | 14.7    | 132.67 | ไม่มี        |
|   | และสิ่งปลูกสร้าง         | งการคลังเ | 6-18.75 |        |            |
| ( | สถานีบริการ            | ป็นเจ้าของ |         |        |            |
| * |                      |          |         |        |            |
| ) | ( Equipment,building |          |         |        |            |
|   | and intoplane        |          |         |        |            |
|   | substation )         |          |         |        |            |
|   |                      |          |         |        |            |
|   | ที่ตั้ง : สุวรรณภูมิ        |          |         |        |            |
+---+----------------------+----------+---------+--------+------------+
| 2 | อุปกรณ์ท่อท             | กระทรว   | 21.75   | 1,     | ไม่มี        |
|   | างใต้ลานจอดของบริษัทย่อย | งการคลังเ |         | 236.98 |            |
| ( |                      | ป็นเจ้าของ |         |        |            |
| * | ( Hydrant equipment  |          |         |        |            |
| ) | )                    |          |         |        |            |
|   |                      |          |         |        |            |
|   | ที่ตั้ง : สุวรรณภูมิ        |          |         |        |            |
+---+----------------------+----------+---------+--------+------------+
| 3 | สิทธิในการใช้ที่ดินเช่า     | กระทรว   | 11.67   | 41.06  | ไม่มี        |
|   | ที่เกี่ยวข้องกับสัญญาสัมปทาน | งการคลังเ |         |        |            |
| ( |                      | ป็นเจ้าของ |         |        |            |
| * | (Right to use leased |          |         |        |            |
| ) | land related to      |          |         |        |            |
|   | concession agreement |          |         |        |            |
|   | )                    |          |         |        |            |
+---+----------------------+----------+---------+--------+------------+
| 4 | ค่าสัมปทานของบริษัทย่อย   | กระทรว   | 21.75   | 556.54 | ไม่มี        |
|   |                      | งการคลังเ |         |        |            |
| ( | (Concession of a     | ป็นเจ้าของ |         |        |            |
| * | subsidiary)          |          |         |        |            |
| * |                      |          |         |        |            |
| ) | ที่ตั้ง : สุวรรณภูมิ        |          |         |        |            |
+---+----------------------+----------+---------+--------+------------+
|   | รวม                  |          |         | 1,     |            |
|   |                      |          |         | 967.25 |            |
+---+----------------------+----------+---------+--------+------------+

(*) ภายใต้สัญญาโครงการระบบให้บริการเชื้อเพลิงอากาศยาน
และสัญญาอนุญาตให้ดำเนินการบริการส่งน้ำมันเชื้อเพลิงผ่านท่อแบบ Hydrant ณ ท่าอากาศยาน
สุวรรณภูมิ ระหว่าง บริษัท ท่าอากาศยานไทย จำกัด (มหาชน) กับบริษัทฯ และบริษัท
ไทยเชื้อเพลิงการบิน จำกัด (บริษัทย่อย) ตามลำดับ กำหนดให้บริษัทฯ โอนอุปกรณ์ อาคาร
สิ่งปลูกสร้างและส่วนควบต่างๆ
ของอาคารและสิ่งปลูกสร้างตามสัญญาให้ตกเป็นกรรมสิทธิ์ของกระทรวงการคลังทันทีนับแต่การก่อสร้างเสร็จสิ้น
ส่วนบริษัทย่อยต้องโอนท่อส่งน้ำมันเชื้อเพลิงแรงดันสูงระบบ Hydrant ให้ตกเป็นกรรมสิทธิ์ของบริษัท
ท่าอากาศยานไทย จำกัด (มหาชน) ภายใน 60 วันก่อนการเปิดให้บริการ

(**) บริษัทฯได้ลงทุนในหุ้นสามัญของบริษัท ไทยเชื้อเพลิงการบิน จำกัด (บริษัทย่อย)
ซึ่งในการจัดทำงบการเงินรวมได้แสดงรายการผลต่างระหว่างเงินลงทุนดังกล่าวกับส่วนของผู้ถือหุ้นของบริษัทย่อย
ณ วันซื้อ เป็น “ค่าสัมปทานของบริษัทย่อย” และตัดจำหน่ายโดยใช้วิธีเส้นตรงเป็นเวลา 30
ปีตามอายุของสัมปทานของบริษัทย่อย นับตั้งแต่วันที่ 28 กันยายน 2549 จนถึงวันสิ้นสุดสัญญา

ตารางแสดงการสรุปสาระสำคัญของสัญญาเช่าทรัพย์สินระยะยาวของบริษัทและบริษัทย่อย

ณ 31 ธันวาคม 2557

+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| ประเภท         | คู่สัญญา         | กำหนด      | ค          | การต     |
|                |               |            | ่าเช่าต่อเดือน | ่ออายุสัญญา |
|                |               | ร          |            |          |
|                |               | ะยะเวลาเช่า | (ล้านบาท)   |          |
+================+===============+============+============+==========+
| BAFS           | บมจ.          | 28 ม.ค. 55 | 1.53       | 3 ปี      |
|                | ท่าอากาศยานไทย | ถึง         |            |          |
| 1              |               |            |            |          |
| .ท่อทางใต้ลานจอด |               | 27 ม.ค. 58 |            |          |
| ณ              |               |            |            |          |
| ท่าอ            |               |            |            |          |
| ากาศยานดอนเมือง |               |            |            |          |
|                |               |            |            |          |
| (Hydrant       |               |            |            |          |
| Pipeline)      |               |            |            |          |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| 2.พื้นท          | กรมธนารักษ์     | 1 ม.ค. 55  | 0.62       | 3 ปี      |
| ี่ดินบริเวณสถานีบริก |               | ถึง         |            |          |
| ารน้ำมันอากาศยาน |               |            |            |          |
| (ดอนเมือง)      |               | 31 ธ.ค. 57 |            |          |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| 3.พื้นที่และอาค    | บมจ.          | 28 ก.ย. 56 | 0.78       | 3 ปี      |
| ารบริเวณในเขตลา | ท่าอากาศยานไทย | ถึง         |            |          |
| นจอดเครื่องบินท่าอ |               |            |            |          |
| ากาศยานดอนเมือง |               | 27 ก.ย. 59 |            |          |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| 4.พื้นที่นอกเขตลา  | บมจ.          | 28ก.ย. 56  | 0.05       | 3 ปี      |
| นจอดเครื่องบินท่าอ | ท่าอากาศยานไทย | ถึง         |            |          |
| ากาศยานดอนเมือง |               |            |            |          |
|                |               | 27 ก.ย. 59 |            |          |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| 5.ที่ดิน ณ        | บมจ.          | 28 ก.ย. 49 | 0.52       | 20 ปี     |
| ท่าอ            | ท่าอากาศยานไทย | ถึง         |            |          |
| ากาศยานสุวรรณภูมิ |               |            |            |          |
|                |               | 27 ก.ย. 69 |            |          |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| 6.พื้นที่จอดรถเติมน | บมจ.          | 1 ต.ค. 55  | 0.27       | 3 ปี      |
| ้ำมันในเขตลานจอด | ท่าอากาศยานไทย | ถึง         |            |          |
| ณ              |               |            |            |          |
| ท่าอ            |               | 30 ก.ย. 58 |            |          |
| ากาศยานสุวรรณภูมิ |               |            |            |          |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| 7.พื้นที่ห้องภาย    | บมจ.          | 28 ต.ค.55  | 0.06       | 3 ปี      |
| ในอาคารผู้โดยสาร | ท่าอากาศยานไทย | ถึง         |            |          |
| ณ              |               |            |            |          |
| ท่าอ            |               | 27 ก.ย. 58 |            |          |
| ากาศยานสุวรรณภูมิ |               |            |            |          |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| TARCO          |               |            |            |          |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| 1.พื้นที่ห้องภาย    | บมจ.          | 28 ก.ย. 55 | 0.01       | 3 ปี      |
| ในอาคารผู้โดยสาร | ท่าอากาศยานไทย | ถึง         |            |          |
| ณ              |               |            |            |          |
| ท่าอ            |               | 27 ก.ย. 58 |            |          |
| ากาศยานสุวรรณภูมิ |               |            |            |          |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| 2.ที่ดิน ณ        | บมจ.          | 28 ก.ย. 55 | 0.08       | 3 ปี      |
| ท่าอ            | ท่าอากาศยานไทย | ถึง         |            |          |
| ากาศยานสุวรรณภูมิ |               |            |            |          |
|                |               | 27 ก.ย. 58 |            |          |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| 3.ที่ดิน ณ        | บมจ.          | 1 ส.ค. 57  | 0.11       | 3 ปี      |
| ท่าอ            | ท่าอากาศยานไทย | ถึง         |            |          |
| ากาศยานสุวรรณภูมิ |               |            |            |          |
| ER-07          |               | 31 ก.ค. 60 |            |          |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| 4.             | บมจ.          | 1 มี.ค. 56  | 0.01       | 3 ปี      |
| พื้นที่บริเวณลานจอด | ท่าอากาศยานไทย | ถึง         |            |          |
| ณ              |               |            |            |          |
| ท่าอ            |               | 29 ก.พ. 59 |            |          |
| ากาศยานสุวรรณภูมิ |               |            |            |          |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+

+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| ประเภท         | คู่สัญญา         | กำหนด      | ค          | การต     |
|                |               |            | ่าเช่าต่อเดือน | ่ออายุสัญญา |
|                |               | ร          |            |          |
|                |               | ะยะเวลาเช่า | (ล้านบาท)   |          |
+================+===============+============+============+==========+
| FPT ( JPone )  |               |            |            |          |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| 1.ที่ดินบริเวณด้าน  | บมจ.          | 28ก.ย. 49  | 0.13       | 20 ปี     |
| นอกแนวรั้วสนามบิน | ท่าอากาศยานไทย | ถึง         |            |          |
| ณ              |               |            |            |          |
| ท่าอ            |               | 27 ก.ย. 69 |            |          |
| ากาศยานสุวรรณภูมิ |               |            |            |          |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| 2.ที่ดินเพ        | การรถไ        | 1 มิ.ย. 53  | 1.03       | 24 ปี 2   |
| ื่อวางท่อขนส่งน้ำมัน | ฟแห่งประเทศไทย | ถึง         |            | เดือน     |
|                |               |            |            |          |
|                |               | 9 ส.ค. 77  |            | 9 วัน     |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| FPT            |               |            |            |          |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| 1.ที่ดินเพ        | -   การรถไ    | 28 ก.พ. 35 | 1.71       | 30 ปี     |
| ื่อวางท่อขนส่งน้ำมัน | ฟแห่งประเทศไทย | ถึง         |            |          |
|                |               |            | 0.34       |          |
|                | -   การท่าเร   | 27 ก.พ. 65 |            |          |
|                | ือแห่งประเทศไทย |            | 0.17       |          |
|                |               | 24 ส.ค. 35 |            |          |
|                | -   การทางพิเศ | ถึง         |            |          |
|                | ษแห่งประเทศไทย |            |            |          |
|                |               | 23 ส.ค. 65 |            |          |
|                |               |            |            |          |
|                |               | 1 ก.ย. 35  |            |          |
|                |               | ถึง         |            |          |
|                |               |            |            |          |
|                |               | 31 ส.ค. 65 |            |          |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+
| 2.ที่ดินแล        | บมจ.บ         | 1 เม.ย. 36 | 0.33       | 30 ปี     |
| ะร่วมใช้สาธารณูปโ | างจากปิโตรเลียม | ถึง         |            |          |
| ภคเพื่อใช้เป็นที่ตั้งส |               |            |            |          |
| ถานีบริการน้ำมันแล |               | 31 มี.ค. 66 |            |          |
| ะสถานีสูบจ่ายน้ำมัน |               |            |            |          |
+----------------+---------------+------------+------------+----------+

นโยบายการลงทุนในบริษัทย่อยและบริษัทร่วม

บริษัทมีนโยบายลงทุนเฉพาะในกิจการที่ต่อเนื่องและเกี่ยวข้องกับธุรกิจของบริษัท
และนโยบายการบริหารงานในบริษัทดังกล่าว คือ
จะมีการส่งตัวแทนของบริษัทไปเป็นกรรมการในบริษัทดังกล่าวเพื่อมีส่วนร่วมในการกำหนดนโยบายที่สำคัญต่อการดำเนินธุรกิจของบริษัทนั้นๆ
โดยรายละเอียดของการลงทุนของบริษัทในปัจจุบัน
สามารถดูได้จากงบการเงินและหมายเหตุประกอบ

5. ข้อพิพาททางกฎหมาย

  5.1 คดีความของบริษัท

เมื่อวันที่ 4 พฤษภาคม  2555 บริษัทได้รับคำสั่งเรียกให้เข้ามาเป็นผู้ถูกฟ้องคดีที่ 4
ในคดีที่รัฐวิสาหกิจแห่งหนึ่งและหน่วยราชการรวม 3 ราย ถูกฟ้อง ผู้ฟ้องคดีจำนวน 28 ราย
ฟ้องว่าได้รับความเดือดร้อนจากกลิ่นไอระเหยน้ำมันจากคลังน้ำมันอากาศยาน โดยผู้ฟ้องคดี 27 ราย
เรียกร้องค่าเสียหายรายละ 300,000 บาท และผู้ฟ้องคดีอีกรายหนึ่งเรียกร้องค่าเสียหายจำนวน
1,000,000 บาท รวมค่าเสียหายทั้งสิ้น 9.10 ล้านบาท
นอกจากนี้ผู้ฟ้องคดีแต่ละรายยังเรียกร้องค่าเสียหายอีกเดือนละ 10,000 บาท
จนกว่าจะดำเนินการไม่ให้เกิดกลิ่นไอระเหยน้ำมันจากคลังน้ำมันของบริษัท
และให้บริษัทหยุดดำเนินการใช้งานคลังน้ำมันและหยุดกักเก็บน้ำมัน
จนกว่าจะจัดให้มีอุปกรณ์ป้องกันและควบคุมกลิ่นไอระเหยน้ำมัน

เมื่อวันที่ 7 สิงหาคม 2555 บริษัทได้ยื่นคำให้การแก้คดีในส่วนของผู้ฟ้องคดี 28 รายแล้ว

ต่อมาเมื่อวันที่ 15 ตุลาคม 2555 มีผู้ฟ้องคดีมาฟ้องเพิ่มอีก 76 รายรวมเป็นจำนวน 104ราย
รวมค่าความเสียหายทั้งสิ้น 31.90 ล้านบาท

เมื่อวันที่ 8 มกราคม 2557 ศาลได้ออกหมายแจ้งคำสั่งให้บริษัทจัดทำคำชี้แจงข้อเท็จจริงและในวันที่
17 ตุลาคม 2557 ศาลได้ออกหมายแจ้งคำสั่งให้บริษัททำคำให้การเพิ่มเติม
บริษัทได้ยื่นคำชี้แจงข้อเท็จจริงและคำให้การเพิ่มเติมพร้อมทั้งเอกสารประกอบที่เกี่ยวข้องต่อศาลปกครองกลางภายในกำหนดระยะเวลา

เมื่อวันที่ 13 มีนาคม 2558 ศาลได้ออกหมายแจ้งให้บริษัททำให้การเพิ่มเติมเนื่องจาก
ตุลาการศาลปกครองมีคำสั่งรับคำร้องแก้ไขเพิ่มเติมคำขอท้ายฟ้องของผู้ฟ้องคดีไว้พิจารณา

ปัจจุบัน บริษัทอยู่ระหว่างเตรียมส่งคำให้การเพิ่มเติมต่อศาลปกครองกลาง

  5.2 คดีความของบริษัทย่อย

เมื่อวันที่ 22 สิงหาคม 2555
รัฐวิสาหกิจแห่งหนึ่งได้ยื่นคำร้องต่อศาลล้มละลายกลางในคดีฟื้นฟูกิจการของบริษัท ขนส่งน้ำมันทางท่อ
จำกัด (ลูกหนี้) ซึ่งเป็นบริษัทย่อย เพื่อขอยกเลิกข้อจำกัดสิทธิของลูกหนี้
และขออนุญาตต่อศาลเป็นโจทก์ฟ้องลูกหนี้ในคดีแพ่ง เพื่อขอให้ลูกหนี้รื้อย้ายท่อขนส่งน้ำมัน
โดยรัฐวิสาหกิจอ้างว่าลูกหนี้ปฏิบัติผิดสัญญาเช่าที่ดินเพื่อฝังท่อส่งน้ำมันและผลิตภัณฑ์ปิโตรเลียมขนานกับแนวทางรถไฟของรัฐวิสาหกิจ
ลูกหนี้ได้ยื่นคัดค้านคำร้องดังกล่าวต่อศาลเมื่อวันที่ 12 ตุลาคม 2555

เมื่อวันที่ 26 เมษายน 2556 ศาลเห็นว่ามูลหนี้ดังกล่าวเป็นมูลหนี้ที่เกิดขึ้นภายหลังศาลให้ฟื้นฟูกิจการ
และก่อนวันที่ศาลมีคำสั่งเห็นชอบด้วยแผน
ศาลพิจารณาแล้วอนุญาตให้ฟ้องลูกหนี้เป็นคดีแพ่งได้ตามที่ร้องขอ

เมื่อวันที่ 20 กันยายน 2556
ผู้ให้เช่าที่ดินได้ยื่นคำฟ้องต่อศาลแพ่งให้บริษัทย่อยดำเนินการรื้อย้ายแนวท่อ
ซึ่งบริษัทย่อยได้ยื่นคำให้การแก้คดีดังกล่าวเมื่อวันที่ 28 พฤศจิกายน 2556

เมื่อวันที่ 16 ธันวาคม 2556
ศาลได้นัดชี้สองสถานและกำหนดวันนัดสืบพยานโดยศาลได้นัดสืบพยานฝ่ายการรถไฟแห่งประเทศไทยและฝ่ายบริษัทย่อย
ในวันที่ 26 ถึง 28 มีนาคม 2557

เมื่อวันที่ วันที่ 30 พฤษภาคม 2557 ศาลชั้นต้นพิพากษาให้บริษัทย่อยรื้อย้ายแนวท่อ

เมื่อวันที่ 10 มิถุนายน 2557
บริษัทย่อยยื่นคำร้องขอทุเลาการบังคับคดีต่อศาลชั้นต้นเพื่อให้ส่งคำร้องขอทุเลาการบังคับคดีไปยังศาลอุทธรณ์เพื่อพิจารณาและมีคำสั่ง
และในวันเดียวกันนี้บริษัทย่อยได้ยื่นอุทธรณ์ต่อศาลอุทธรณ์

ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2557
คำร้องขอทุเลาการบังคับคดีและคำอุทธรณ์อยู่ระหว่างการพิจารณาของศาลอุทธรณ์
ซึ่งบริษัทได้ประมาณการหนี้สินนี้ไว้ในการรวมธุรกิจกับบริษัทย่อยดังกล่าว เป็นจำนวนเงินประมาณ
100 ล้านบาท
และฝ่ายบริหารเชื่อว่าสถานการณ์ดังกล่าวจะไม่ส่งผลกระทบต่อการจัดส่งน้ำมันของบริษัทย่อยแต่อย่างใด

6. ข้อมูลทั่วไปและข้อมูลสำคัญอื่น

6.1 ข้อมูลทั่วไป

บริษัท บริการเชื้อเพลิงการบินกรุงเทพ จำกัด (มหาชน)

ที่ตั้งสำนักงานใหญ่ 171/2 ถนนกำแพงเพชร 6 แขวงดอนเมือง เขตดอนเมือง กรุงเทพฯ 10210

โทรศัพท์ : 02 834 8900 โทรสาร : 02 834 8999

Web Site: www.bafsthai.com

ประเภทธุรกิจ ให้บริการระบบจัดเก็บ และเติมน้ำมันเชื้อเพลิงอากาศยาน

เลขทะเบียนบริษัท 0107538000487

ทุนจดทะเบียน 509.998 ล้านหุ้น มูลค่าหุ้นละ 1 บาท รวมมูลค่า 509.998 ล้านบาท

ทุนชำระแล้ว 509.997 ล้านหุ้น มูลค่าหุ้นละ 1 บาท รวมมูลค่า 509.997 ล้านบาท

บุคคลอ้างอิง

นายทะเบียนหลักทรัพย์ บริษัท ศูนย์รับฝากหลักทรัพย์ (ประเทศไทย) จำกัด

62 ถนนรัชดาภิเษก แขวงคลองเตย กรุงเทพฯ 10110

โทรศัพท์ : 02 229 2800

โทรสาร : 02 359 1259

ผู้สอบบัญชี บริษัท สำนักงาน อีวาย จำกัด

  ชั้น 33 เลครัชดา ออฟฟิช คอมเพล็กซ์

  เลขที่ 193/136-137 ถนนรัชดาภิเษกตัดใหม่

  เขตคลองเตย กรุงเทพฯ 10110

  โทรศัพท์ : 02 264 0777

  โทรสาร : 02 264 0789-90

รายชื่อกิจการที่บริษัทถือหุ้น

+---------------------+-----------------------+-------+--------+-----+
| ชื่อบริษัท              | ประเภทธุรกิจ            | ชนิด   | ทุนจด   | สัดส |
|                     |                       | ของหุ้น | ทะเบียน | ่วนก |
|                     |                       |       |        | ารถ |
|                     |                       |       | ช      | ือหุ้น |
|                     |                       |       | ำระแล้ว |     |
|                     |                       |       |        | (   |
|                     |                       |       | (ล     | ร้อย |
|                     |                       |       | ้านบาท) | ละ) |
+---------------------+-----------------------+-------+--------+-----+
| บริษัท ไ              | ให้บริการระบบส่งน้ำม      | สามัญ  | 530    | 90  |
| ทยเชื้อเพลิงการบิน จำกัด | ันเชื้อเพลิงอากาศยานผ่านท่อ |       |        | .00 |
|                     | ณ ท่าอากาศยานสุวรรณภูมิ   |       |        |     |
| 99 หมู่ที่ 10           |                       |       |        |     |
| ตำบลศีรษะจรเข้น้อย     |                       |       |        |     |
| อำเภอบางเสาธง       |                       |       |        |     |
| สมุทรปราการ 10540    |                       |       |        |     |
|                     |                       |       |        |     |
| โทรศัพท์ 02 134       |                       |       |        |     |
| 4021-6 โทรสาร 02    |                       |       |        |     |
| 134 0420            |                       |       |        |     |
+---------------------+-----------------------+-------+--------+-----+
| บริษัท                | เก็บรักษา               | สา    | 260.67 | 91  |
| ขนส่งน้ำมันทางท่อ จำกัด  | และดำ                 | มัญและ |        | .55 |
|                     | เนินการขนส่งน้ำมันเชื้อเพลิง |       |        |     |
| 424 ถนนกำแพ         | ทางระบบท่อส่งน้ำมันใต้พื้นดิน | บ     |        |     |
| งเพชร 6 แขวงดอนเมือง |                       | ุริมสิทธิ |        |     |
|                     |                       |       |        |     |
| เขตดอ               |                       |       |        |     |
| นเมือง กรุงเทพฯ 10210 |                       |       |        |     |
|                     |                       |       |        |     |
| โ                   |                       |       |        |     |
| ทรศัพท์ 02 574 6180-3 |                       |       |        |     |
|                     |                       |       |        |     |
| โทรสาร 02 574 6101  |                       |       |        |     |
+---------------------+-----------------------+-------+--------+-----+
| บริษัท บริก            | เติมน้ำมันให้แก่อากาศยาน   | สามัญ  | 0.12   | 83  |
| ารน้ำมันอากาศยาน จำกัด | ซึ่งเป                  |       |        | .33 |
|                     | ็นการรับเหมาเฉพาะแรงงาน |       |        |     |
| 171/2 ถนนกำแพงเพชร  | โดยปัจจุบันให้บริการ ณ     |       |        |     |
| 6 แขวงดอนเมือง       | ท่าอากาศยานสมุย         |       |        |     |
| เขตดอนเมือง กรุงเทพฯ  | และท่าอากาศยานสุโขทัย    |       |        |     |
| 10210               |                       |       |        |     |
|                     |                       |       |        |     |
| โทรศัพท์ 02 834       |                       |       |        |     |
| 8982-3 โทรสาร 02    |                       |       |        |     |
| 834 8999            |                       |       |        |     |
+---------------------+-----------------------+-------+--------+-----+

6.2 ข้อมูลสำคัญอื่น

- ไม่มี-