5. ทรัพย์สินที่ใช้ในการประกอบธุรกิจ

5.1 ยอดรวมของมูลค่าสินทรัพย์ที่ใช้ในการประกอบธุรกิจ

บริษัท ทรีนีตี้ วัฒนา จำกัด (มหาชน)

ทรัพย์สินที่ใช้ในการประกอบธุรกิจที่แสดงในงบการเงินรวมเป็นกรรมสิทธิ์ของบริษัทย่อย
ซึ่งมีมูลค่าตามบัญชีสุทธิ ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2549 รวมทั้งสิ้น 58.85 ล้านบาท โดยมีรายละเอียด
ดังนี้

+------------------------------------+---------------------------------+
| รายการ                             | มูลค่าตามบัญชี                      |
|                                    |                                 |
|                                    | (บาท)                           |
+------------------------------------+---------------------------------+
| เครื่องตกแต่งสำนักงาน                  | 9,046,240                       |
+------------------------------------+---------------------------------+
| เครื่องใช้สำนักงาน                     | 32,308,377                      |
+------------------------------------+---------------------------------+
| ยานพาหนะ                           | 16,823,591                      |
+------------------------------------+---------------------------------+
| รวม                                | 58,850,208                      |
+------------------------------------+---------------------------------+

ทรัพย์สินดังกล่าวข้างต้นบริษัทย่อยได้รวมราคาทุนของทรัพย์สินที่ทำการซื้อภายใต้สัญญาเช่าทางการเงินจำนวน
1.33 ล้านบาท

บริษัทหลักทรัพย์ ทรีนีตี้ จำกัด

1) ส่วนปรับปรุงอาคารเช่าและอุปกรณ์

บริษัทหลักทรัพย์ ทรีนีตี้ จำกัด มีสินทรัพย์ที่เป็นกรรมสิทธิ์ของบริษัทฯที่ใช้ในการประกอบธุรกิจ
ซึ่งมีมูลค่าตามบัญชีสุทธิ ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2549 จำนวน 46.83 ล้านบาท
โดยบริษัทได้ซื้อสินทรัพย์ดังกล่าวภายใต้สัญญาเช่าทางการเงินจำนวน 1.33 ล้านบาท สรุปได้ดังนี้

+------------------------------------+---------------------------------+
| รายการ                             | มูลค่าตามบัญชี                      |
|                                    |                                 |
|                                    | (บาท)                           |
+------------------------------------+---------------------------------+
| เครื่องตกแต่งสำนักงาน                  | 8,445,759                       |
+------------------------------------+---------------------------------+
| เครื่องใช้สำนักงาน                     | 27,402,527                      |
+------------------------------------+---------------------------------+
| ยานพาหนะ                           | 10,985,054                      |
+------------------------------------+---------------------------------+
| รวม                                | 46,833,340                      |
+------------------------------------+---------------------------------+

2) สินทรัพย์ไม่มีตัวตน

บริษัทหลักทรัพย์ ทรีนีตี้ จำกัด มีสินทรัพย์ที่ไม่มีตัวตนที่ใช้ในการประกอบธุรกิจซึ่งมีมูลค่าตามบัญชีสุทธิ
ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2549 จำนวน 6.60 ล้านบาท สรุปได้ดังนี้

+------------------------------------+---------------------------------+
| รายการ                             | มูลค่าตามบัญชี                      |
|                                    |                                 |
|                                    | (บาท)                           |
+------------------------------------+---------------------------------+
| ค่าใบอนุญาตสมาชิกตลาดหลักทรัพย์ฯ         | 333,332                         |
+------------------------------------+---------------------------------+
| ซอฟท์แวร์ และอื่นๆ                     | 6,264,262                       |
|                                    |                                 |
| ใบอนุญาตประกอบธุรกิจหลักทรัพย์ครบ 4      | ไม่มีการประเมินมูลค่า                |
| ประเภท                             |                                 |
+------------------------------------+---------------------------------+
| รวม                                | 6,597,594                       |
+------------------------------------+---------------------------------+

5.2 สัญญาเช่า

บริษัท ทรีนีตี้ วัฒนา จำกัด (มหาชน)
และบริษัทย่อยได้ทำสัญญาเช่าระยะยาวสำหรับการเช่าอาคารทั้งสำนักงานใหญ่และสาขา
และการเช่าอุปกรณ์ โดยมีภาระผูกพันดังต่อไปนี้

(1) พื้นที่สำนักงานและสาระสำคัญของสัญญาเช่า

+---------------------+------+-------+---------+---------------------+
| สถานที่เช่า            | พื้นที่  | ลักษณะ | ค       | ภาระผูกพัน            |
|                     |      |       | ่าเช่าและ |                     |
|                     | (ต.ร | กร    |         |                     |
|                     | .ม.) | รมสิทธิ์ | ค่าบริการ |                     |
|                     |      |       |         |                     |
|                     |      |       | (บา     |                     |
|                     |      |       | ท/เดือน) |                     |
+---------------------+------+-------+---------+---------------------+
| สำนักงานใหญ่          | 2    | เช่า   | 858,760 | ระยะเวลาเช่าที่เหลือ 3  |
|                     | ,069 |       |         | เดือน                |
| สำนักงานใหญ่-ส่วนเพิ่ม   |      | เช่า   | 144,600 |                     |
|                     | 241  |       |         | ระยะเวลาเช่าที่เหลือ 1  |
|                     |      |       |         | ปี 8 เดือน            |
+---------------------+------+-------+---------+---------------------+
| สาขาหาดใหญ่          | 329  | เช่า   | 30,000  | ระยะเวลาเช่าที่เหลือ 4- |
| ถนนนิพัทธอุทิศ,         |      |       |         | 5 เดือน              |
|                     |      |       |         |                     |
| สำนักงานเขตภาคใต้     |      |       |         |                     |
+---------------------+------+-------+---------+---------------------+
| สาขาเชียงใหม่         | 231  | เช่า   | 60,637  | ระยะเวลาเช่าที่เหลือ 1  |
|                     |      |       |         | ปี 9 เดือน            |
+---------------------+------+-------+---------+---------------------+
| สาขาปัตตานี           | 2    | เช่า   | 15,000  | ระยะเวลาเช่าที่เหลือ 1  |
|                     | คูหา  |       |         | ปี 2 เดือน            |
+---------------------+------+-------+---------+---------------------+
| สาขาสมุทรสาคร        | 160  | เช่า   | 40,000  | ระยะเวลาเช่าที่เหลือ 1  |
|                     |      |       |         | ปี 9 เดือน            |
+---------------------+------+-------+---------+---------------------+
| สาขาตรัง             | 1    | เช่า   | 20,000  | ระยะเวลาเช่าที่เหลือ 2  |
|                     | คูหา  |       |         | ปี                   |
+---------------------+------+-------+---------+---------------------+
| สาขาสุราษฎร์ธานี       | 2    | เช่า   | 31,600  | ระยะเวลาเช่าที่เหลือ 2  |
|                     | คูหา  |       |         | ปี 1 เดือน            |
+---------------------+------+-------+---------+---------------------+
| สาขาอยุธยา           | 3    | เช่า   | 27,500  | ระยะเวลาเช่าที่เหลือ 2  |
|                     | คูหา  |       |         | ปี 6 เดือน            |
+---------------------+------+-------+---------+---------------------+
| สาขาพระราม2         | 255  | เช่า   | 48,000  | ระยะเวลาเช่าที่เหลือ 2  |
|                     |      |       |         | ปี 6 เดือน            |
+---------------------+------+-------+---------+---------------------+
| สาขาลาดพร้าว         | 167  | เช่า   | 70,860  | ระยะเวลาเช่าที่เหลือ 1  |
|                     |      |       |         | ปี 11 เดือน           |
+---------------------+------+-------+---------+---------------------+
| สาขาลพบุรี            | 2    | เช่า   | 21,053  | ระยะเวลาเช่าที่เหลือ 2  |
|                     | คูหา  |       |         | ปี 11 เดือน           |
+---------------------+------+-------+---------+---------------------+
| สาขาพหลโยธิน         | 180  | เช่า   | 45,000  | ระยะเวลาเช่าที่เหลือ 1  |
|                     |      |       |         | เดือน                |
+---------------------+------+-------+---------+---------------------+
| สาขาเยาวราช         | 242  | เช่า   | 72,600  | ระยะเวลาเช่าที่เหลือ 1  |
|                     |      |       |         | เดือน                |
+---------------------+------+-------+---------+---------------------+
| สาขาสุรินทร์           | 1    | เช่า   | 16,000  | ระยะเวลาเช่าที่เหลือ 5  |
|                     | คูหา  |       |         | เดือน                |
+---------------------+------+-------+---------+---------------------+
| สาขาภูเก็ต            | 2    | เช่า   | 20,000  | ระยะเวลาเช่าที่เหลือ 8  |
|                     | คูหา  |       |         | เดือน                |
+---------------------+------+-------+---------+---------------------+
|                     |      |       |         |                     |
+---------------------+------+-------+---------+---------------------+

  (2) อุปกรณ์และสาระสำคัญของสัญญาเช่าการเงิน

+----------------------+-------+---------+----------------------------+
| อุปกรณ์                | ลักษณะ | ค       | ภาระผูกพัน                   |
|                      |       | ่าเช่าและ |                            |
|                      | กร    |         |                            |
|                      | รมสิทธิ์ | ค่าบริการ |                            |
|                      |       |         |                            |
|                      |       | (บา     |                            |
|                      |       | ท/เดือน) |                            |
+----------------------+-------+---------+----------------------------+
| รถยนต์                | เช่าซื้อ | 23,414  | ระยะเวลาเช่าที่เหลือ 3-4 เดือน  |
+----------------------+-------+---------+----------------------------+
|                      |       |         |                            |
+----------------------+-------+---------+----------------------------+

5.3 นโยบายการจัดชั้นสินทรัพย์และนโยบายการตั้งสำรองค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญ

บริษัทหลักทรัพย์ ทรีนีตี้ จำกัด
ถือปฎิบัติตามประกาศสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์
เรื่องการจัดทำบัญชีเกี่ยวกับลูกหนี้ด้อยคุณภาพของบริษัทหลักทรัพย์
ซึ่งบริษัทฯมีการตั้งสำรองค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญจากการประเมินฐานะของลูกหนี้แต่ละราย
โดยพิจารณาจากความเสี่ยงในการเรียกชำระและมูลค่าของหลักทรัพย์ที่ใช้ค้ำประกัน
และตั้งค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญเมื่อหนี้นั้นมีหลักประกันไม่เพียงพอและ/หรือมีโอกาสที่ได้รับชำระคืนไม่ครบ

ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2549 บริษัทฯ มีลูกหนี้ธุรกิจหลักทรัพย์จำนวน 553,099,342 บาท
และมีค่าเผื่อหนี้สงสัยจะสูญ จำนวน 5,491,192 บาท

ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2549 และ 31 ธันวาคม 2548 บริษัทย่อยได้จำแนกลูกหนี้ธุรกิจหลักทรัพย์และ
ดอกเบี้ยค้างรับตามประกาศของคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์เรื่องการจัดทำบัญชีเกี่ยวกับลูกหนี้ด้อยคุณภาพของบริษัทหลักทรัพย์
ซึ่งลูกหนี้จัดชั้นสรุปได้ดังนี้: -

  (หน่วย: ล้านบาท)

+--------------+--------+--------+--------+--------+--------+--------+
|              | 31     |        |        | 31     |        |        |
|              | ธันวาคม |        |        | ธันวาคม |        |        |
|              | 2549   |        |        | 2548   |        |        |
+--------------+--------+--------+--------+--------+--------+--------+
|              | ลูกหนี้   | ค่าเผื่อ  | มูลค่าล  | ลูกหนี้   | ค่าเผื่อ  | มูลค่าล  |
|              |        | หนี้สงสัย | ูกหนี้สุทธิ |        | หนี้สงสัย | ูกหนี้สุทธิ |
|              | และ    |        |        | และ    |        |        |
|              |        | จ      | หลังห   |        | จ      | หลังห   |
|              | ดอกเบ  | ะสูญที่ตั้ง | ักค่าเผื่อ | ดอกเบ  | ะสูญที่ตั้ง | ักค่าเผื่อ |
|              | ี้ยค้างรับ |        |        | ี้ยค้างรับ |        |        |
|              |        | โดยบ   | หนี้สง   |        | โดยบ   | หนี้สง   |
|              |        | ริษัทย่อย | สัยจะสูญ |        | ริษัทย่อย | สัยจะสูญ |
+--------------+--------+--------+--------+--------+--------+--------+
|              |        |        |        |        |        |        |
+--------------+--------+--------+--------+--------+--------+--------+
|              |        |        |        |        |        |        |
+--------------+--------+--------+--------+--------+--------+--------+
| มูลหนี้ปกติ      | 547.6  | -      | 547.6  | 676.2  | -      | 676.2  |
+--------------+--------+--------+--------+--------+--------+--------+
| ม            | -      | -      | -      | -      | -      | -      |
| ูลหนี้จัดชั้นต่ำกว่า |        |        |        |        |        |        |
|              |        |        |        |        |        |        |
| มาตรฐาน      |        |        |        |        |        |        |
+--------------+--------+--------+--------+--------+--------+--------+
| มูลหนี้จัดชั้นสงสัย | 5.5    | (5.5)  | -      | 5.6    | (5.6)  | -      |
+--------------+--------+--------+--------+--------+--------+--------+
| รวม          | 553.1  | (5.5)  | 547.6  | 681.8  | (5.6)  | 676.2  |
+--------------+--------+--------+--------+--------+--------+--------+

5.4 นโยบายการระงับการรับรู้รายได้

บริษัทและบริษัทย่อยมีนโยบายการรับรู้รายได้ตามเกณฑ์คงค้าง
บริษัทฯหยุดรับรู้รายได้ตามเกณฑ์สิทธิสำหรับเงินให้กู้ยืมบางรายที่เข้าเงื่อนไขตามหลักเกณฑ์ที่กำหนดโดยสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์เรื่องการจัดทำบัญชีเกี่ยวกับลูกหนี้ด้อยคุณภาพ

5.5 นโยบายการตั้งสำรองเผื่อการด้อยค่าของสินทรัพย์

บริษัทและบริษัทย่อยไม่มีการตั้งสำรองเผื่อการด้อยค่าของเงินลงทุน
สำหรับการด้อยค่าของสินทรัพย์ถาวรนั้น บริษัทจะปฏิบัติตามมาตรฐานการบัญชีฉบับที่ 36
เรื่องการด้อยค่าของสินทรัพย์

เนื่องจากในปัจจุบันบริษัทและบริษัทย่อยมีสินทรัพย์ถาวรที่เป็นอุปกรณ์
เครื่องตกแต่งและเครื่องใช้สำนักงานเท่านั้น ซึ่งมีการหักค่าเสื่อมราคาในแต่ละปีประมาณร้อยละ 20
ของราคาทุน ตลอดอายุการใช้งานของทรัพย์สินประมาณ 5 ปี สำหรับซอฟท์แวร์
มีการหักค่าเสื่อมราคาประมาณ 5-10 ปี
ดังนั้นบริษัทและบริษัทย่อยจึงไม่มีการตั้งสำรองเผื่อการด้อยค่าของสินทรัพย์ถาวร

5.6 นโยบายการลงทุนในบริษัทย่อยและบริษัทร่วมและการควบคุมดูแลบริษัทย่อยและบริษัทร่วม

เนื่องด้วยบริษัท ทรีนีตี้ วัฒนา จำกัด (มหาชน) ดำเนินธุรกิจในลักษณะของ Holding Company
ซึ่งปัจจุบันถือหุ้นร้อยละ 99.99 ใน บริษัทหลักทรัพย์ ทรีนีตี้ จำกัด บริษัท ทรีนีตี้ แอ๊ดไวซอรี่ 2001
จำกัด และ บริษัท ทรีนีตี้ อินฟอร์เมชั่น จำกัด ในขณะที่บริษัทหลักทรัพย์ ทรีนีตี้ จำกัด
ได้ถือหุ้นร้อยละ 99.99 ในบริษัท ทรีนีตี้ โพลาริส ฟิวเจอร์ส จำกัด

ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2549 เงินลงทุนในบริษัทย่อยตามวิธีส่วนได้เสียคิดเป็นมูลค่ารวม 932.85
ล้านบาท โดยมีสัดส่วนเงินลงทุนในบริษัทย่อยคิดเป็นร้อยละ 67.21 ของสินทรัพย์รวม
ทั้งนี้บริษัทมีนโยบายคงสัดส่วนการถือหุ้นในบริษัทย่อยทั้งสามบริษัทร้อยละ 99.99 สำหรับบริษัท ทรีนีตี้
โพลาริส ฟิวเจอร์ส จำกัด บริษัทหลักทรัพย์ ทรีนีตี้ จำกัด ได้ตกลงที่จะขายหุ้นในสัดส่วนร้อยละ
24.5 ให้กับ Polaris Refco Company Limited
ซึ่งเป็นบริษัทจดทะเบียนในประเทศไต้หวันโดยได้ลงนามในสัญญาซื้อขายหุ้นในเดือนกันยายน 2548
แต่จนถึงเดือนธันวาคม 2549 ยังไม่ได้ดำเนินการ
เนื่องจากการร่วมลงทุนขณะนี้อยู่ระหว่างการขออนุมัติจากหน่วยงานที่เกี่ยวข้องในประเทศไทยและประเทศไต้หวัน

ในเดือนธันวาคม 2547 บริษัททรีนีตี้ วัฒนาจำกัด (มหาชน) ได้ลงทุนในบริษัท ไทยลามิเนต
แมนูแฟคเจอเรอร์ จำกัด ซึ่งมีทุนจดทะเบียนและเรียกชำระแล้ว 250,000,000 บาท
ในสัดส่วนร้อยละ 24 ของทุนที่ชำระแล้ว โดยบริษัท ไทยลามิเนต แมนูแฟคเจอเรอร์ จำกัด
ดำเนินธุรกิจเป็นผู้ผลิต และจำหน่าย พรีเพ็ก และลามิเนต
ซึ่งเป็นวัตถุดิบหลักที่สำคัญในการผลิตแผ่นวงจรพิมพ์อิเลคโทรนิคส์ โดยมีมูลค่าเงินลงทุน 180
ล้านบาท ทั้งนี้ บริษัทได้เริ่มรับรู้รายได้จากการลงทุนในปี 2548 เป็นต้นมา

ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2549 บริษัท ทรีนีตี้ อินฟอร์เมชั่น จำกัด
ซึ่งเป็นบริษัทย่อยของบริษัทมีเงินลงทุนในบริษัทร่วมประกอบด้วยบริษัท แอสเซท แบค โฮลดิ้งส์ จำกัด
โดยลงทุนในอัตราร้อยละ 49.95 และบริษัท แอสเซท แบค โฮลดิ้งส์ จำกัด
ได้ลงทุนในบริษัทย่อยโดยมีสัดส่วนการถือหุ้น ดังนี้

+-----------------------------+---------------------+--------+--------+
| บริษัทย่อยของบริษัท แอสเซท แบค   | ประเภทกิจการ         | สัดส่วนก |        |
| โฮลดิ้งส์ จำกัด                 |                     | ารถือหุ้น |        |
+-----------------------------+---------------------+--------+--------+
|                             |                     | 2549   | 2548   |
+-----------------------------+---------------------+--------+--------+
|                             |                     | ร้อยละ  | ร้อยละ  |
+-----------------------------+---------------------+--------+--------+
| บริษัท คอนดูอิท แมนเนจเมนท์      | รับจ้างบริหา           | 100    | 100    |
| เซอร์วิสเซส จำกัด              | รจัดการนิติบุคคลเฉพาะกิจ |        |        |
+-----------------------------+---------------------+--------+--------+
| บริษัท ออสเปรย์ ซีรี่ส์ วัน จำกัด    | ให้กู้ย                | 100    | 100    |
|                             | ืมเงินแก่นิติบุคคลเฉพาะกิจ |        |        |
|                             |                     |        |        |
|                             | เพื่อการแ             |        |        |
|                             | ปลงสินทรัพย์เป็นหลักทรัพย์ |        |        |
+-----------------------------+---------------------+--------+--------+
| บริษัท เอ็นเอชเอ เอสพีวี จำกัด    | แ                   | 75     | 75     |
|                             | ปลงสินทรัพย์เป็นหลักทรัพย์ |        |        |
+-----------------------------+---------------------+--------+--------+
| บริษัท ออสเปรย์ ซีรี่ส์ ทู จำกัด     | ให้กู้ย                | 100    | 100    |
|                             | ืมเงินแก่นิติบุคคลเฉพาะกิจ |        |        |
|                             |                     |        |        |
|                             | เพื่อการแ             |        |        |
|                             | ปลงสินทรัพย์เป็นหลักทรัพย์ |        |        |
+-----------------------------+---------------------+--------+--------+
| บริษัท เอ็นเอชเอ เอสพีวี ทู จำกัด  | แ                   | 75     | 75     |
|                             | ปลงสินทรัพย์เป็นหลักทรัพย์ |        |        |
+-----------------------------+---------------------+--------+--------+
| บริษัท ดีเอดี เอสพีวี จำกัด        | แ                   | 48     | 48     |
|                             | ปลงสินทรัพย์เป็นหลักทรัพย์ |        |        |
+-----------------------------+---------------------+--------+--------+

นอกจากนี้ บริษัท ออสเปรย์ ซีรี่ส์ วัน จำกัด ได้ลงทุนในอัตราร้อยละ 25 ในบริษัท เอ็นเอชเอ
เอสพีวี จำกัด และบริษัท ออสเปรย์ ซีรี่ส์ ทู จำกัด ได้ลงทุนในอัตราร้อยละ 25 ในบริษัท
เอ็นเอชเอ เอสพีวี ทู จำกัด

บริษัทมีนโยบายให้การสนับสนุนต่อบริษัทย่อยและบริษัทร่วมในกลุ่มตามที่กล่าวมาข้างต้น
กล่าวคือแต่ละบริษัทย่อยในกลุ่มจะมีคณะกรรมการร่วมกำหนดนโยบาย
และกลยุทธ์กับบริษัทเพื่อให้ผู้บริหารในแต่ละบริษัทนำไปปฏิบัติ
ทั้งนี้นโยบายหลักที่บริษัทย่อยในกลุ่มนำไปปฏิบัติจะต้องได้รับความเห็นชอบจากคณะกรรมการของบริษัท
ทรีนีตี้ วัฒนา จำกัด (มหาชน)
รวมทั้งมีการมอบหมายผู้บริหารของบริษัทเข้าเป็นกรรมการของบริษัทร่วม เพื่อร่วมกำหนดนโยบาย
และดูแลการบริหารงานในบริษัทร่วม สำหรับในอนาคตบริษัทมีนโยบายการลงทุนในบริษัทย่อย หรือ
บริษัทร่วมเพิ่มขึ้น โดยพิจารณาลงทุนในธุรกิจที่มีลักษณะดังนี้

1. ธุรกิจที่เกื้อหนุนและเอื้อประโยชน์ต่อการทำธุรกิจของบริษัทแกน และบริษัทอื่นในกลุ่ม

2. ธุรกิจซึ่งอยู่ในอุตสาหกรรมที่มีแนวโน้มเจริญเติบโต

ทั้งนี้จะคำนึงถึงอัตราผลตอบแทนที่ได้รับจากการลงทุนเป็นสำคัญ

5.7 การควบคุมดูแลบริษัทย่อย

ในการบริหารงานของบริษัทย่อย
บริษัทจะควบคุมดูแลโดยจะส่งกรรมการตัวแทนเข้าไปเป็นตัวแทนในบริษัทย่อยและหากบริษัทย่อยมีการดำเนินธุรกิจที่กระทบต่อบริษัทอย่างมีนัยสำคัญ
บริษัทย่อยจะต้องมาขออนุมัติจากที่ประชุมคณะกรรมการของบริษัทก่อน เช่น
การลงทุนในหลักทรัพย์ใดที่ไม่อยู่ในหลักทรัพย์ที่อนุมัติให้ลงทุน เป็นต้น