Flyselskapet ble opprinnelig etablert i mai 1991 ved bruk av Tupolev Tu-134-fly og opererte under navnet Arberia Airlines. Dette var det private flyselskapet til politikere for det kommunistiske Albania. Flyselskapet ble senere omdøpt til Albanian Airlines i mai 1992 og startet åpen virksomhet for publikum 20. juni 1992. Det omdøpte flyselskapet ble dannet som et joint venture mellom det albanske statseide Albtransport og Tyrolean Airways of Austria. Albanian Airlines opererte en enkelt østerriksk registrert, De Havilland Canada Dash 8-102 (MSN 242, OE-LLI), fløyet av kanadiske piloter og vedlikeholdt av kanadiske ingeniører. Tyrolean valgte bort forholdet i 1997, og tok tilbake singelen Dash 8.