Hun var datter av Caspar Berg (1828–1914) og Bærtha Nordbye (1829–1912), og født inn i et tradisjonelt bondemiljø i Aurskog i Akershus. Hennes far hadde tatt et utradisjonelt valg og blitt forretningsmann. Noen år etter Betzys fødsel flyttet familien til Christiania, hvor hun vokste opp.