Jake Scully er en arbeidsløs skuespiller i Los Angeles som sliter med å få jobboppdrag på grunn av sin klaustrofobi. Livet hans tar en drastisk retning når han får låne en ultramoderne luksusleilighet til en bekjent innen filmmiljøet som er på en utenlandsreise. Leiligheten er utstyrt med et teleskop og via dette blir han vitne til et brutalt overfall på en vakker kvinne i en naboleilighet. Han setter avgårde for å stanse overfallsmannen, men kommer for sent. Deretter kontakter han politiet, men de mener at han burde kontaktet dem på et tidligere tidspunkt og at hans valg om selv å gripe inn trolig kostet henne livet. I tillegg mistenker de ham for å være innblandet i drapet. Jake liggende søvnløs og se på erotiske filmer for å døyve den uhyggelige opplevelsen. Underveis blir han oppmerksom på en reklamefilm med en pornofilmskuespillerinne kalt Holly. Han legger spesielt merke til at hun danser på nøyaktig samme vis som det kvinnen i naboleiligheten gjorde før hun ble angrepet. Noen dager etter oppsøker han Holly for å finne ut mer om det merkelige sammentreffet. Han klarer å få kontakt med henne på settet til en sexfilm-innspilling. Etterpå tar henne med til leiligheten og forsøker. Der påstår han at noen har forsøkt å gjøre henne delaktig i et mordkomplott. Hun blir imidlertid redd og flykter fra ham. Jake innser at han selv må spore opp morderen. Under denne jakten trekkes han dypere og dypere inn i et spill hvor det etterhvert blir vanskelig å skille mellom virkelighet og illusjon.