Området som tidigere var en del av Tysk Ny-Guinea ble dannet 28. juni 1919 da Japan fikk et forvaltningsmandat av Folkeforbundet ved Versaillestraktaten. Administrasjonssetet var i Chuuk. Øyene ble okkupert under første verdenskrig, 1914, og ble først forvaltet av den japanske flåten frem til 17. desember 1920, da mandatet begynte, og en sivil forvaltning tok over. I juli 1921 ble administrasjonssetet flyttet til Koror. Den 1. april 1922 ble forvaltningen omstrukturert til Nan'yo Cho ( eller ). Området ble okkupert under andre verdenskrig, 1944, av USA og forvaltningen ble overført til USA den 18. juli 1947 i FNs nyopprettede tilsynsområde i Stillehavet.