Han startet sin egen flyfabrikk i 1917 for å bygge små fly som kunne starte fra slagskip og jagerfy for US Navys regning, samt et jagerfly for US Army. Hans bedrift Loening Aeronautical Engineering Corporation ble slått sammen med Keystone Aircraft i 1928 og bedriften ble en del av Curtiss-Wrights flyfabrikker.