Tobakksproduksjonen vokste sterkt på denne tiden. Dette var den periode røyketobakk og sigaretter gradvis erstattet skråtobakken. Veksten foregikk i hovedsak ved at etablerte bedrifter ekspanderte. Men det forekom også nyetableringer, og den mest vellykkede var det Petterøe som stod for. I løpet av ti år klarte Petterøe å etablere seg som landets tredje største tobakksprodusent.