James Bond, agent 007, en legendarisk britisk spion som trakk seg fra de hemmelige tjenesten 20 år tidligere, får besøk av sjefen for den britiske MI6, M, CIA-agent Ransome, KGB-agent Smernov og Deuxième Bureau-agent Le Grand. Alle sammen ber James Bond om komme tilbake til aktiv tjeneste, for å håndtere organisasjonen SMERSH som allerede har eliminert flere hemmelige agenter. Når Bond fremdeles nekter, blir herskapshuset hans ødelagt i et angrep på ordre fra M, som imidlertid blir drept i eksplosjonen. James Bond reiser til Skottland for å returnere kroppen av M til hans sørgende enke, Lady Fiona McTarry. Imidlertid har den virkelige Lady Fiona blitt erstattet av SMERSH-agent Mimi. Men Mimi blir så imponert over Bond at hun endrer lojalitet, og bestemmer seg for å hjelpe Bond.