I 1905 stiftet Hill som et sameie mellom Great Northern og Northern Pacific. Formålet var å bygge en forbindelse mellom Hills to øst-vest jernbanelinjer. Union Pacifics president Harriman forsøkte å stikke kjepper i hjulene, men etter noen rettssaker begynte byggingen av banen i 1906. I 1908 ble navnet endret til da Hill besluttet å utvide prosjektet med en linje nordøstover til Spokane. Denne linjen (til Spokane) ble bygd langs nordbredden av elven Columbia. Linjen mellom Seattle og Portland ble ferdigstilt i 1909. Selskapet var i utgangspunktet aldri ment å forbli et selvstendig selskap, men besto i over 60 år, siden USAs myndigheter gjentatte ganger avslo søknader om fusjonering.