Forsvarets medalje for sårede i strid «tildeles norsk militært personell som har blitt såret i kamphandlinger eller situasjoner som kan oppfattes som kamphandlinger, og må være forårsaket av en av partene i en konflikt.» I utfyllende retningslinjer heter det at medaljen kan tildeles personell som er blitt såret i nærmere beskrevne situasjoner. Dette gjelder der en person er skadet i strid som følge av angrep på Norge, i internasjonale operasjoner og engasjementer eller som følge av terrorangrep mot Norge eller land der norske styrker er engasjert. Medaljen kan også tildeles sivile, samt utenlandsk militært personell dersom disse er under norsk kommando. Dersom en person som er tildelt medaljen på nytt blir såret i strid, utstyres medaljebåndet med en forsølvet stjerne. Vurderingen av hvem som blir tildelt medaljen følger en prosedyre der operative sjefer i avdelingene framsetter forslag om dekorering til Forsvarssjefens dekorasjonsråd, tidligere Forsvarssjefens medaljeråd. Saken fremmes så for Forsvarssjefen.