Jan Brendalsmo bemerket at vi ikke hører mer om hospitalet på Hovin etter 1395, og så avlatet som et mulig tiltak etter en form for økonomisk ulykke. Framfor å bli lagt til Aker kirke eller Nonneseter kloster, regnet han med at hospitalet på Hovin ble nedlagt og inntektene lagt til et hospital i Pålsgården ved domkirken kalt . Teorien baserte han på en rettssak fra 1599 mellom lesemesteren i Oslo og forstanderen ved Oslo hospital om retten til garden Hovin og bygården Pålsgården. Forstanderen viste til en gammal jordebok hvor det het at «Hofvin och Capella, der hos ligger, och Povelsgaarden» lå til . Det var for lengst var «ødelagt och afschaffit» og gårdene skulle derfor overføres til Oslo Hospital, slik det tidligere hadde overtatt inntektene fra Lavranshospitalet. Lesemesteren viste derimot til at Hovin og Pålsgården i noen århundrer hadde ligget til domkapitlet, hvor hadde tjent «gamble Udleffuede Canniker och Prester». Hospitalet i Pålsgården ble nedlagt ved reformasjonen og inntektene lagt til erkepreseten, seinere lesemesteren. På Hovin var den tidligere steinkirka nedbrutt så bare litt av muren stod igjen i 1598.