Kong Wilhelm og dronning Alberta styrer hver sitt rike og har hver sitt barn: prinsesse Odette og prins Derek. Ved feiringen av Odettes fødsel legger kongen og dronningen en plan for å få barna til å møtes og tilbringe somrene sammen, i håp om at de vil forelske seg og gifte seg med hverandre. Hvis denne planen lykkes, kan de forene sine to riker for evig tid. I mellomtiden planlegger den ondskapsfulle trollmannen Rothbart å ta kong Williams rike for seg selv ved hjelp av mørk magi. Imidlertid oppdager William planene hans i tide, og Rothbart blir arrestert. Men kong William sparer Rothbarts liv, og forviser ham heller for alltid fra riket. Rothbart sverger hevn på kong William, at han før eller senere kommer til å få kreftene sine tilbake, og kreve alt kong William har som sitt eget.