I januar 1943 fikk Strachwitz kommandoen over Panzerregiment som var del av Panzergrenadier Division . Han ledet regimentet da det deltok i det tredje slaget om Kharkov og kjempet da ved siden av SS-Gruppenführer Paul Haussers II SS Corps. For sin innsats i disse kampene fikk Strachwitz sverd til Ridderkorset. I november 1943 forlot Strachwitz -regimentet på grunn av sviktende helse, men mange av avdelingens veteraner mente at gnisninger mellom ham og divisjonskommandøren, Walter «Papa» Hoernlien, var den virkelige grunnen.