I de første etterkrigsårene gikk det bra for firmaet, men etter hvert som fabrikkproduserte møbler ble billigere og arbeidernes lønninger steg gikk det dårligere for Chr. Knag. Som resultat av dårlige tider ble Oslo-avdelingen, som var dyr i drift, solgt i 1954. Bemanningen på verkstedene ble redusert gradvis til et minimum. Rundt 1967 ble Interiørkunst AS skilt ut av Chr. Knag og overtatt av Alf Knags sønn, Finn Knag. Det ble stadig vanskeligere å selge håndlagde kvalitetsmøbler til kunder som ønsket billigere møbler. Da Alf Knag døde i 1975 var det ugjenkallelig slutt for bedriften Chr. Knag, som da hadde produsert møbler i 97 år.