Jimmys produsent, Wayne, bestikker Discjockeyer over hele nasjonen for å spille Jimmy Early and The Dreamettes sin neste sang. Men det oppstår konflikter mellom Marty og Curtis når Curtis for alvor begynner å konkurrere mot Marty. Ting blir ytterligere komplisert når Effie begynner et forhold med Curtis. Jimmy, en gift mann, innleder en affære med Lorrell. Curtis gir dem ett nytt navn, til The Dreams, og etablerer Deena som forsanger - i stedet for Effie. Men Effie blir ergerlig over hennes lavere status i bandet. Etter en konflikt mellom Marty og Curtis, slutter Marty som manager - og Curtis tar over. I løpet av de neste årene blir Dreams en mainstream-suksess med flere populære sanger. Etter hvert som Deena blir stadig mer berømt, blir Effie mer temperamentsfull og uforutsigbar.