Kraftverket var i drift fram til 29. mai 1979, da demningen ved Storvatnet brast og slapp 3,8 millioner kubikkmeter vann nedover dalen. I tillegg til store terrengskader ble 200 meter riksvei, en garasje, to sjøbuer, bygdas bedehus og noen hytter ødelagt. De store vannmengdene førte stein inn i rørene til Tårnet kraftverk, som ble ødelagt og aldri satt i drift igjen. Kraftverksbygningen ble etter 2011 ombygd til boligformål.