Selskapet startet i 1881, da Kintarō Hattori åpnet en klokke- og smykkebutikk som han kalte i Ginza-området av Tokyo. 11 år senere, i 1892, begynte han å produsere klokker under navnet . Ifølge selskapets offisielle historie "A Journey In Time: The Remarkable Story of Seiko" (2003), er Seiko et japansk ord, som betyr "suksess".