Han kom tidlig inn i det politiske miljøet på Suðuroy, en bastion for Javnaðarflokkurin. Faren var partileder og lagmann for samme parti. Etter at samferdsels- og fiskeriminister Villi Sørensen døde på nyttårsdagen i 1970, ble Dam utpekt til hans etterfølger i Djurhuus-regjeringen den 9. mars.