Handligen finner sted nesten ett år etter den forrige filmen. Alice og Dan har et forhold, og det er ingen tegn til Freddy Krueger. Alice drømmer at hun er i et merkelig asyl og går kledd i en nonne-drakt med et navneskilt hvor det står Amanda Krueger. Hun blir så angrepet av flere sinnssyke kriminelle, men hun våkner opp før det skjer noe. Neste dag tar Alice en eksamen på skolen sammen med vennene sine; Greta, en fremadstormende supermodell, Mark, en tegneserie-geek, og Yvonne.