Peter involverer myndighetene. Men Wendy insisterer på at bare han kan redde Jack, og Maggie, og påstår at Peter i virkeligheten er Peter Pan. Peter nekter å tro på dette. Men når han drikker seg full møter han Tinker Bell, som bruker magi for å bringe ham til Neverland. Overrasket over å se hvor svak Peter har blitt, utfordrer kaptein Hook ham til å fly og redde barna sine, men forbereder seg på å henrette ham når han mislykkes. Peter blir deretter ført til The Lost Boys, som blir ledet av Rufio i Pans fravær. Guttene begynner å trene Peter Banning, og oppfordrer ham til å bruke hans egen fantasi for å bedre hans magiske evner - til stor irritasjon for Rufio. I mellomtiden foreslår Mr. Smee til Kaptein Hook at de forsøker å vende Jack og Maggie mot faren deres. Denne taktikken fungerer ikke med Maggie, men Jack er villig på grunn av farens mange brutte løfter før de kom til Neverland.