Анализ инструментов ОАО «Сбербанк России» по финансированию внешнеторговых операций

Нестеренко В.И., Дьякова Е.В.

АНАЛИЗ ИНСТРУМЕНТОВ ОАО «СБЕРБАНК РОССИИ» ПО ФИНАНСИРОВАНИЮ ВНЕШНЕТОРГОВЫХ ОПЕРАЦИЙ

Воронежский экономико-правовой институт

Ключевые слова: внешнеторговые операции, ОАО «Сбербанк России», финансирование, финансирование операций.

Аннотация: в данной научной публикации приведен анализ принципов финансирования внешнеторговых операций на примере ОАО «Сбербанк России», предложены пути повышения эффективности данных процедур.

Keywords: foreign trade transactions, OJSC "Sberbank of Russia", the financing, the financing operations.

Abstract: in this scientific publication is an analysis of the principles of the financing of foreign trade operations on the example of OJSC "Sberbank of Russia", proposed ways to improve the effectiveness of these procedures.

Сбербанк России в рамках заключенного контракта между российским импортером и его иностранным контрагентом организует финансирование импортеров путем открытия импортных аккредитивов на непокрытой основе на длительные сроки. В этом случае, не отвлекая собственные валютные средства, клиенты - импортеры имеют возможность за счет использования кредитных ресурсов Сбербанка России (по льготным ставкам) осуществить платеж по импортному контракту.

Наиболее часто финансирование импортных операций применяется:

- при импорте капиталоемкого и высокотехнологичного оборудования;

- при импорте потребительских товаров;

- при поставке услуг и результатов интеллектуальной деятельности.

Основным инструментом финансирования импортеров является документарный аккредитив Сбербанка с платежом против документов, подтвержденный и финансируемый зарубежными банками в счет кредитных линий иностранных банков, открытых на Сбербанк России.

1. Российский импортер заключает внешнеторговый контракт с

иностранным контрагентом с использованием документарного аккредитива, оговорив в контракте с необходимой полнотой и четкостью все условия будущего аккредитива.

2. Российский импортер представляет в Сбербанк заявление на открытие аккредитива и получает кредит по льготной ставке для формирования покрытия по аккредитиву.

3. По заявлению российского импортера Сбербанк России открывает импортный аккредитив в пользу иностранного экспортера и договаривается с иностранным банком о добавлении его подтверждения к данному аккредитиву. Также Сбербанк России организует постимпортное финансирование внешнеторговой сделки иностранным банком на срок, достаточный для российского импортера.

4. Иностранный экспортер получает аккредитив Сбербанка России, подтвержденный другим банком, и считает риск неоплаты отгружаемого товара максимально закрытым.

5. Производится поставка товара в сроки, установленные контрактом.

6. После отгрузки товара и представления документов по аккредитиву в исполняющий банк экспортер получает выручку от финансирующего банка.

7. Финансирующий банк направляет в Сбербанк информацию о проведенном платеже по аккредитиву и сообщает условия совершения расчетов по окончании установленного срока финансирования.

8. По окончании установленного срока финансирования Сбербанк переводит в финансирующий банк сумму покрытия по аккредитиву. С этого момента для российского импортера прекращает действовать льготная ставка по кредиту.

Стоимость финансирования сделки иностранным банком, оплачиваемая российским импортером, состоит из следующих сумм:

- комиссия за подтверждение аккредитива - взимается по ставке, установленной подтверждающим банком и рассчитывается за срок с момента открытия аккредитива до момента платежа финансирующим банком бенефициару;

- процентные платежи за финансирование — взимается по расчетной ставке (LIBOR/EURIBOR + маржа банка) и рассчитывается с момента платежа финансирующим банком бенефициару до момента платежа Сбербанком России по аккредитиву.

Структура расходов российского импортера по долгосрочному кредиту складывается из:

- стоимости ресурсов, привлеченных от зарубежного банка. Включает, как правило, плавающую ставку на базе ставки LIBOR или EURIBOR1 в зависимости от валюты кредита и маржу иностранного банка, которая составляет 0,5—1%;

- маржи Сбербанка;

-комиссии иностранного банка за организацию финансирования и обязательство предоставить кредит.

Что касается экспортных операций, то, как правило, финансирование экспортных контрактов осуществляется банком через механизм экспортного аккредитива, выбранного в качестве формы расчетов по экспортному контракту и открытого банком импортера в пользу российского экспортера. Сбербанк России, осуществляя авизование аккредитива экспортеру, может выполнять предоставленные ему банком-эмитентом полномочия на исполнение и/или подтверждение аккредитива.

При посредничестве Сбербанка российский экспортер предоставляет своему иностранному покупателю отсрочку платежа на длительный срок. А именно, экспортер, отгрузив продукцию, немедленно получает от банка - нерезидента 100%-ное возмещение за экспортируемую продукцию, в то время как контрагент (банк-эмитент) осуществят платеж только по истечению периода отсрочки.

Как правило, отсрочка платежа для импортера - необходимое условие большинства внешнеторговых сделок, например, при закупках сложного капиталоемкого и высокотехнологичного оборудовании с длительными сроками монтажа, запуска и окупаемости и т.д. Более того, и обслуживающий покупателя банк часто не может сразу предоставить нашему экспортеру возмещение за отгруженную продукцию.

Сбербанк России также может предложить своим клиентам услугу предэкспортного финансирования. Данный продукт является основным инструментом, обеспечивающим привлечение средств на международном рынке для финансирования производства экспортной продукции экспортера- заемщика Сбербанком России.

Применение предэкспортного финансирования возможно:

- при экспорте капиталоемкого и высокотехнологичного оборудования с длительными сроками изготовления (финансирование производственной стадии);

- для финансирования закупок сырья и комплектующих, необходимых для производства экспортируемого товара;

- дляфинансирование транспортных и иных услуг, возникающих в процессе изготовления и поставки экспортируемых товаров.

Предэкспортное финансирование, как правило, используется предприятиями машиностроения, так как экспорт машин и оборудования характеризуется низкой рентабельностью и длительными сроками реализации сделок.

Список литературы

1. Афиногенова И.Н. Методы приближенной оценки доходности и риска в условиях неопределенности // Перспективы инновационного развития современного мирового сообщества: экономико-правовые и социальные аспекты Материалы Международной юбилейной научно - практической конференции ВЭПИ-ВГЛТА-2012 : в 5 - ти томах. 2012. С. 8-12.

2. Овсянников С.В. Стратегические направления расширения конкурентно-производственных горизонтов деятельности кризисных предприятий // Перспективы инновационного развития современного мирового сообщества: экономико-правовые и социальные аспекты Материалы Международной юбилейной научно-практической конференции ВЭПИ-ВГЛТА: в 5-ти томах. Главный редактор С. Л. Иголкин, ответственный редактор Т. Л. Безрукова, А. Э. Ахмедова. 2012. С. 126-129.

3. Шульгина Л.В., Глеков П.М. Системный менеджмент и его механизм в условиях финансового кризиса // ФЭС: Финансы. Экономика. Стратегия. 2012. № 11. С. 30-34.

Помогаева Л.В.

СОЗДАЕМ РАБОТОСПОСОБНУЮ СЕТЬ ИННОВАЦИОННЫХ ЦЕНТРОВ

Воронежский экономико-правовой институт

Ключевые слова: инновационные центры, инновации, инновационный подход, Сколково, эффективность инноватика.

Аннотация: в научной статье рассмотрены принципы и методики организации эффективной и работоспособной сети инновационных центров, приведены примеры основных подходов к совершенствованию.

Keywords: innovation centers, innovation, innovative approach,