Политика консервативного лизинга

Политика консервативного лизинга

Для рынка лизинга 2009 год оказался неоднозначным: достигнув «дна» к августу-сентябрю, рынок постепенно стал восстанавливать утраченные позиции. Но дождаться желанной «точки роста» смогли далеко не все: кризис существенно изменил расстановку сил на рынке региона, заставив наименее жизнеспособные компании уйти с рынка, а оставшихся — вступить в достаточно жесткую конкурентную борьбу за новых клиентов, количество которых также сократилось. По мнению экспертов, в наиболее выигрышном положении сейчас оказались те компании, которые в докризисные тучные годы придерживались консервативной политики, здраво оценивали риски и не успели накопить большого количества проблемных клиентов, не способных расплатиться по своим финансовым обязательствам.

Черно-белые полосы

Прошедший год стал в лизинговой отрасли во многом уникальным. Как отметила Ольга Галицкая, заместитель директора департамента продаж южного региона компании Carcade, в течение одного года рынок совершил два кардинально противоположных поворота: сначала резко откатился назад, где-то на три-четыре года, а затем взял курс на плавное движение вперед. «По данным аналитиков, — отмечает Ольга Галицкая, — за первые шесть месяцев 2009 года рынок лизинга ЮФО упал в три раза. Клиенты замораживали проекты, отказывались от программ развития и в условиях резкого изменения структуры финансирования были просто не готовы брать на себя дополнительные обязательства, стараясь расплатиться по уже заключенным кредитным договорам». «В первом полугодии рынок просто „умер“, — комментирует Тимур Ксенз, директор компании „Адмирал-Лизинг“. — Количество новых сделок можно было пересчитать по пальцам, большинство компаний были заняты обслуживанием ранее заключенных договоров и разбирательствами с клиентами, которые не смогли осуществлять платежи за взятую в лизинг технику».

В наибольшей степени спад затронул сегмент автолизинга. Так, по данным компании «Рослизинг» доля сделок по автолизингу в первом полугодии в стране составила лишь 3,04% от всего объема новых сделок, тогда как в 2006-2008 годах эта цифра достигала 25%. «В 2009 году, наряду с падением продаж легковой, грузовой и спецтехники, также произошел спад услуг в сфере лизинга, — отмечает Денис Бальбасов, директор ростовского филиала ООО „Икар“ ГК „Интерлизинг“. — Если автотранспорт и приобретался в лизинг, то в основном для обновления автопарка в коммерческих целях».

Однако с сентября 2009 года ситуация стала улучшаться. «Постепенное восстановление деловой активности во многих отраслях бизнеса способствовало росту спроса на лизинговые услуги, — говорит Ольга Галицкая. — Игроки, пережившие сложные времена, стали возобновлять лизинговые программы, приближенные к докризисным». С этим мнением согласна и Мария Понкратова, директор по маркетингу компании "Вектор-Лизинг": «Благодаря успешному выходу из кризиса многих предприятий потребность в лизинге стала возрастать. Рынок лизинга постепенно возвращается на докризисный уровень. Многие предприятия стали обновлять свои основные средства, утверждать новые бизнес-планы, в которых закладывают приобретение нового оборудования и техники, в том числе и по лизинговым программам. Все это ведет к увеличению спроса на лизинговые услуги».

При этом, по мнению некоторых экспертов, рынок юга России восстанавливался значительно быстрее по сравнению с другими регионами России. Так, по словам Марии Понкратовой, «в период кризиса предприятия на юге менее болезненно переживают спад потребительской активности и производства, они являются более адаптированными к этому предприятиями по сравнению с другими регионами России, например, Сибирью, Дальним Востоком или Уралом, где кризисные процессы протекают более болезненно. В послекризисный период предприятия юга России активно начали обновление своих основных средств, а также прерванные из-за кризиса инвестиционные проекты».

Разумная осторожность

Тем не менее полгода тягостного затишья оказалось достаточно, чтобы существенно изменить расстановку сил на рынке региона. «До кризиса услуги лизинга в регионе вполне успешно предоставляли около 200 компаний, — отмечает Тимур Ксенз, — Это были как филиалы крупных российских корпораций, так и небольшие местные компании — места под солнцем в условиях бурного роста экономики хватало всем. Сейчас же активных игроков осталось не более 20-25. В основном это представительства федеральных компаний. Остальные либо обанкротились, либо ушли в тень, практически не показывая никакой деятельности в течение года». «В 2009 рынок региона покинули многие игроки, например, компании, аффилированные с банками, а также кэптивные лизинговые компании при автопроизводителях», — добавляет Ольга Галицкая.

По мнению экспертов, причиной плачевного положения многих лизинговых компаний стали не только объективные трудности, но и не совсем верная, как показало время, стратегия работы в предшествующие годы экономического роста. «Стремление к максимальному расширению клиентской базы и „быстрому“ доходу заставило многие лизинговые компании забыть об осторожности, — говорит Тимур Ксенз. — Техника раздавалась, что называется, направо и налево, без достаточного залогового обеспечения, серьезной проверки финансового положения лизингополучателя. Разумеется, риск в бизнесе всегда есть, но доля «рискованных» клиентов не должна превышать 10-15%, тогда как до кризиса некоторые компании позволяли себе превысить этот критический порог в два, а то и в три раза. Конечно же, когда грянул кризис, такие компании столкнулись с огромными просрочками по платежам или же полным их отсутствием, невозвратом техники, разбирательствами в суде и т. д.».

С этим мнением согласен и Андрей Донченко, руководитель региональных филиалов компании «Райффайзен-лизинг»: «Прошедший год стал проверкой на прочность стратегии развития, лизинговых компаний проверил эффективность управления и лизинговых компаний, и их клиентов. Сейчас лизинговые компании, основываясь на опыте прошлого года, будут производить реорганизацию многих бизнес-процессов. Это касается и оценки рисков, и правовых аспектов деятельности лизингодателей. Необходимо переработать и учесть в технологии работы практический опыт урегулирования проблемных ситуаций, арбитражную практику прошлого года».

Необходимость достаточно осторожной политики в отношении потенциальных партнеров подчеркивает и Ольга Галицкая. По ее словам, именно благодаря консервативной политике по рискам компания не утратила своих позиций на рынке автолизинга и cохранила рентабельность на высоком уровне. «Благодаря тому, что мы не стремились демпинговать, стараясь изо всех сил обогнать конкурентов, мы накопили достаточный запас прочности, который даже в кризисный год позволил удержать свои позиции. Объемы просроченной задолженности в нашей компании по итогам прошлого года оказались на низком уровне— от 1 до 4% в зависимости от конкретного направления лизинга», — добавляет Тимур Ксенз.

По мнению Дениса Бальбасова, опыт решения спорных ситуаций позволит лизинговым компаниям более грамотно выстраивать стратегию своей работы в дальнейшем: «Как и многие лизинговые компании, в этом году мы столкнулись с неплатежами, невозвратами предметов лизинга, судебными разбирательствами. Но в каждой ситуации необходимо искать положительные стороны. Во-первых, произошла переоценка рисков, подхода к оценке финансового состояния клиентов. Во-вторых, действия статей Федерального закона от 29.10.1998 № 164-ФЗ „О лизинге“ получили практическое применение в судебной и арбитражной практике, что привело к оттачиванию механизма взаимоотношений и решения спорных вопросов между лизинговой компанией и лизингополучателем». «При оценке рисков в дальнейшем будет преобладать консервативный подход, все процедуры взаимодействия с лизингополучателем станут более регламентированными и жесткими», — подчеркивает Андрей Донченко.

«Рабочая лошадка» лизинга

По мнению экспертов, локомотивом развития всего рынка лизинга в прошлом году и начале этого года стал автолизинг. Несмотря на рекордное падения уровня продаж в первой половине 2009 года, именно сегмент автолизинга начал быстрее всего восстанавливаться после кризиса. «Транспортные средства всегда наиболее востребованный предмет лизинга, — говорит Андрей Донченко. — Данный вид лизинга доминирует не только на российском рынке, но и на большинстве зарубежных лизинговых рынков. В соответствии с этим большая часть запросов клиентов в минувшем году в нашей компании приходилась именно на лизинг автомобилей». По данным пресс-службы компании Europlan, «на лизинг транспорта и самоходной техники в 2009 году пришлось 97% объема сделок компании». «Потребности бизнеса в автотранспорте, а точнее его замене, никуда не исчезли, — подчеркивает Александр Михайлов, вице-президент по развитию бизнеса компании Europlan. — С началом кризиса и сокращением источников долгосрочного финансирования они, напротив, возросли. Поэтому мы наблюдаем сейчас приток обращений в Europlan как компанию, имеющую значительные объемы финансирования (преимущественно от западных банков). Стоит добавить, что в этом году очень много автопроизводителей обратились к нам как крупному покупателю и собственнику автотранспорта (за последние годы Europlan купил у дилеров и передал в лизинг более 50000 ТС и машин). Автопроизводители предоставили нам значительные скидки на а/м, как правило, недоступные даже корпоративным покупателям, что позволило нам сделать лизинговые предложения для наших клиентов наиболее выгодными».

При этом, как отмечают эксперты, кризис существенно повлиял на характер спроса. «Если в 2007 и 2008 годах было популярно брать в лизинг автомобили премиального сегмента, существенно расширять автопарки, то в прошлом году компании совершали более экономичные приобретения, — рассказывает Роман Албагачиев, директор представительства компании „ДельтаЛизинг“ в Ростове-на-Дону. — Клиенты более тщательно стали взвешивать целесообразность покупок и связанные с ними риски» . По словам Ольги Галицкой, если еще несколько лет назад дорогие автомобили составляли около 20-30% от объемов продаж, то в прошлом году спроса на автомобили премиального сегмента практически не наблюдалось. Например, в Carcade, особым вниманием в течение года у клиентов, заинтересованных в приобретении легкого коммерческого транспорта, пользовались автомобили марки ГАЗ. Эти модели выгодно отличаются по цене в сравнении с иномарками, требуют гораздо меньше затрат в сервисном обслуживании и ремонте за счет относительно недорогой стоимости запчастей и, следовательно, гораздо быстрее окупаются. «В сфере автолизинга в 2010 году особенно актуальным станет приобретение коммерческого автотранспорта („рабочих лошадок“), который будет приносить прибыль компаниям», — подчеркивает Денис Бальбасов.

Посткризисные предложения

Автолизинг станет наиболее востребованной услугой и в нынешнем году. «Рост рынка в первом полугодии 2010 года будет происходить в первую очередь за счет сегмента автотранспорта», — прогнозирует Андрей Донченко.

Именно в сегменте автолизинга следует ожидать появления новых программ для клиентов. Так, компания «Вектор-Лизинг» в числе приоритетов этого года считает продвижение нового продукта — долгосрочной аренды легкового автотранспорта с полным сервисным обслуживанием (оперативный лизинг) на всей территории юга России. «Наша компания планирует войти в тройку лидеров по оперативному лизингу», — заявляет Николай Миронов, директор управления по оперативному лизингу компании "Вектор-Лизинг". «С февраля лизингополучателям Europlan доступны возможности приобрести автотранспорт в лизинг с авансом от 5% и сроком до 3 лет с равными платежами, зафиксированными в российских рублях, — рассказывает о новых программах Александр Михайлов. — Предложение является особенно привлекательным для организаций и индивидуальных предпринимателей в условиях ожидания дальнейшей девальвации национальной валюты».

Новые проекты в сегменте автолизинга разрабатывает и «Carcade»: « Проекты направлены на увеличение доли лизинговых сделок в общем объеме продаж автомобилей в ключевых автосалонах», — комментирует Ольга Галицкая.

Среди других направлений лизинга, на развитие которых ориентируются лизинговые компании, — рынок спецтехники для сельского хозяйства. Юг России — по преимуществу сельскохозяйственный регион, и это направление актуально всегда. Однако если раньше компании считали работу в этом сегменте высокорискованной, то сейчас некоторые эксперты фиксируют изменение ситуации к лучшему: «Раньше сельхозпредприятия относились к числу проблемных клиентов — уровень просрочки платежей по различным причинам в этом сегменте был достаточно высок, — отмечает Тимур Ксенз, — но в течение ряда последних лет наблюдается тенденция к повышению финансовой грамотности руководителей сельхозпредприятий. Многие из них уже успели ощутить реальную выгоду от использования качественной сельскохозяйственной техники, поэтому стремятся по максимуму расширять свои возможности». Повышение спроса на грузовую и спецтехнику отмечает и Ольга Галицкая, однако по ее словам он восстанавливается гораздо медленнее, чем спрос на легковые автомобили. «В настоящее время очень много грузовой и специализированной техники выставлено на аукционах и распродажах. Логично, что бизнес заинтересован в приобретении автотранспорта по более низкой цене», — отмечает эксперт.

Между тем предложение б/у техники также рассматривается экспертами как одно из основных направлений бизнеса в следующем году. Связано оно с тем, что многим компаниям в 2009 пришлось столкнуться с проблемой реализации техники, возвращенной должниками. «Одной из главных проблем ушедшего года для большинства лизинговых компаний стала необходимость реализации имущества по расторгнутым договорам лизинга, — комментирует Роман Албагачиев. — И поскольку продажа подержанной техники — это несвойственная нашему бизнесу задача, важно было вовремя сориентироваться и сделать этот процесс максимально управляемым. Сегодня проблема продажи подержанного автотранспорта уже не так остра. Немаловажный фактор — состояние выставленных на продажу автомобилей. Хорошее техническое состояние мы обеспечиваем качественным мониторингом в течение срока договора и предпродажной подготовкой, для „ДельтаЛизинг“ — это обязательная часть процесса реализации».

Тимур Ксенз также считает, что лизинг подержанной техники — один из перспективных видов лизинга в 2010 году. «На рынке сейчас немного компаний, которые предлагают в лизинг подержанную технику, между тем на нее очень велик спрос со стороны предприятий малого и среднего бизнеса в силу ее доступности. За год количество сделок по подержанной технике увеличилось на 15%», — добавляет эксперт.

В дополнении к Europlan Assistance (помощь на дороге) компания Europlan также разработала программу «Лизинга автомобилей „с пробегом“». «Благодаря этой программе лизингополучатели Europlan получили реальную возможность экономить, приобретая в лизинг не только новый автотранспорт, но и машины со сроком эксплуатации не более 3 лет, — рассказывает Александр Михайлов. — Аванс по таким автомобилям составляет 40%, срок договора — до 2 лет, лизинговые платежи фиксируются в российских рублях, долларах или евро по выбору лизингополучателя. Надо сказать, что предложение является особенно привлекательным для организаций и индивидуальных предпринимателей в условиях повышения стоимости новых автомобилей и падения объемов импорта».

Среди других направлений лизинга, которые эксперты называли привлекательными для развития в 2010 году, — лизинг техники для коммунальных хозяйств, лизинг торгового оборудования, лизинг оборудования для кинотеатров. Однако доля этих направлений бизнеса в компаниях сравнительно невелика — от 3 до 10%, что не может существенно повлиять на показатели компаний.