Инфляция как форма макроэкономической нестабильности в экономике современной России (часть 1)

УДК 330

В. М. КОЗЫРЕВ

ЭКОНОМИЧЕСКАЯ ШКОЛА ДЛЯ АСПИРАНТОВ ПО ИСТОРИИ И МЕТОДОЛОГИИ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ НАУКИ

ИНФЛЯЦИЯ КАК ФОРМА МАКРОЭКОНОМИЧЕСКОЙ НЕСТАБИЛЬНОСТИ В ЭКОНОМИКЕ СОВРЕМЕННОЙ РОССИИ

Жизнь ежедневно дороже, Деньги трудней между тем, Чем это кончится, боже! Чем это кончится, чем?

Н. А. Некрасов

Статья продолжает серию публикаций, начало которых было положено в первом номере «Вестник РМАТ» за 2012 г В ней анализируется актуальная проблема мировой экономики и экономики современной России: инфляция, ее сущность, причины, последствия. Злободневность этой проблемы не подлежит сомнению. Первая часть статьи раскрывает теоретические аспекты инфляции; вторая часть - ее особенности в современной России. Ключевые слова: денежное обращение, инфляция, цена.

The article continues series ofpublications which began in first issue of «Vestnik RMAT» for 2012. It touches most actual events and problems of world economics and modern Russia, such as inflation, its character, reasons and consequences. The first part of this article touches the theory and processes of inflation, the second views the special aspects of inflation in modern Russia.

Keywords: monetary circulation, inflation, price.

Сущность и формы появления инфляции

Одним из важнейших социально-экономических последствий макроэкономической нестабильности при капиталистической рыночной системе хозяйствования является инфляция (от лат. inflation - вздутие).

По своей социально-экономической сущности инфляция - это пере-

© Козырев В. М., 2018

полнение канала товарно-денежного обращения излишним количеством неполноценных денег. В экономическом смысле инфляция - это нарушение закона денежного обращения, т.е. нарушение соответствия совокупного спроса и совокупного предложения денег на национальном товарно-денежном рынке.

Иными словами, инфляция представляет собой процесс обесценения неполноценных денег в условиях, когда

совокупное денежное предложение превышает совокупный денежный спрос на товарно-денежном рынке с точки зрения законов денежного обращения.

Если принять во внимание только полноценные деньги (золотые и серебряные), то количество денег в обращении можно выразить формулой:

КД =

Ц • Т

СО '

где КД - количество денег, необходимое для нормального товарно-денежного обращения;

Ц • Т - сумма цен всей товарной массы; СО - скорость оборота денег.

Эта формула исходит из посылки, что и товары, и полноценные деньги имеют стоимость. Излишнее количество товарных денег (золотые и серебряные монеты) оседают в сокровищах, не теряя своей стоимости.

С учетом кредитных отношений указанная выше формула приобретает новую модификацию, которую можно выразить в следующем виде:

КД = Ц.т - К + НП - ВП,

СО

где К - сумма цен товаров, проданных в кредит;

НП - сумма наличных платежей, подлежащих к оплате по кредитным отношениям;

ВП - сумма взаимопогашающихся платежей в системе кредитных связей.

В современном рыночном хозяйстве произошла демонетизация, т.е. уход золотых и серебряных монет из обращения. Современные деньги - это не товарные деньги.

Однако они обладают тремя особыми свойствами: во-первых, современные деньги являются абсолютно ликвидным средством обмена; во-вторых, они

являются общепризнанным средством обмена; в-третьих, как таковое особое средство обмена эти нетоварные деньги декретируются и узакониваются государством. Однако в этих новых условиях устойчивость этих денег определяется уже не золотом, не их товарным содержанием, а их ограниченным, но строго определенным количеством.

В современных условиях указанные выше формулы (1) и (2) будут верны только в том случае, если количество неполноценных денег (символических и кредитных) было бы равно количеству товарных денег (золотых и серебряных). Если же в обращение поступит неполноценных денег больше, чем товарных в 2, 3, 4 и более раз, то их покупательная способность окажется ниже в 1, 2, 3, 4 и более раз. Отсюда следует важнейший вывод: в условиях, когда в обращении фигурируют только символические и кредитные деньги, т.е. неполноценные и не товарные деньги, а золото в роли денег ушло с рыночной сцены, вопрос о количестве денег в современном рыночном хозяйстве приобретает значение исключительное.

Современная количественная теория денег полагает, что покупательную способность неполноценных денег определяют шесть факторов:

• М - количество наличных денег в обращении;

• V - скорость оборота наличных денег;

• Р - средневзвешенный уровень рыночных цен;

• Q - количество реальной товарной массы;

• М1 - сумма банковских депозитов, т.е. кредитных денег;

• V1 - скорость депозитного обращения в течение определенного периода.

С учетом всех этих факторов Ирвинг Фишер (1867-1947) предложил уравне-

ние обмена, которое стало альфой и омегой современного монетаризма:

MV = PQ.

С учетом современных развитых кредитных отношений следует учитывать не только деньги, находящиеся в обращении, но и денежные средства на счетах банков. В этих условиях уравнение обмена приобретает вид:

MV + М1^ = Е PQ.

Левая часть уравнения в формулах (3) и (4) характеризует наличную денежную массу, правая часть уравнения обмена в формулах (3) и (4) характеризует реальную товарную массу, выраженную в рыночных ценах. Знак суммирования Е означает сложение результатов произведений всех реальных товаров на средневзвешенную для них рыночную цену.

Уравнение обмена, представленное в формулах (3) и (4), отражает закон современного денежного обращения как в статике, в каждый данный момент, так и в динамике. На основании уравнения обмена Милтон Фридмен (1912-2006) сформулировал «денежное правило» для современного капиталистического рыночного хозяйства. Условием долгосрочного равновесия на денежном рынке является прямая связь между долгосрочным темпом роста предложения денег и долгосрочным темпом роста реального валового внутреннего продукта при контроле за темпом роста цен. Суть этого денежного правила сводится к следующему: устойчивый долговременный темп роста денежной массы должен иметь тот же темп роста,

каким растет реальный объем производства и изменяется скорость обращения денег. Если предположить, что скорость оборота денег - величина постоянная или практически мало изменяющаяся, то очевидно, что темпы роста денежной массы должны соответствовать темпам роста реального валового внутреннего продукта.

Строгое соблюдение данного денежного правила исключило бы обесценивание денег, тем самым не породило бы инфляцию. Однако в реальной жизни это условие зачастую не соблюдается. Так, в современной России в 2015 г. реальный ВВП сократился на 2,8%, однако денежная масса в этом же году увеличилась на 3564,0 млрд руб., или на 1,1%; в 2016 г. ВВП сократился на 0,2%, между тем денежная масса в этом же году увеличилась на 3238,2 млрд руб., или на 9,2% [5, с. 38, 372]. Таким образом, прироста ВВП в России в эти годы не было, однако прирост денежной массы в эти же годы был, причем в 2016 г. прирост ее был весьма существенным.

Формой проявления инфляции является рост цен, ибо цена - это денежное выражение стоимости. Этот механизм достаточно прост: превышение денежного предложения над денежным спросом, т.е. нарушение условий уравнения обмена и денежного правила, ведет к обесцениванию денег, что в свою очередь неизбежно вызывает рост цен. На микроэкономическом уровне или на уровне региональных рынков самый простой способ измерения инфляции - использование индекса цен, который выражает отношение между:

Инфляция в данном периоде =

Цена рыночной корзины в данном периоде

Цена аналогичной рыночной корзины в предыдущем периоде

100%.

На макроэкономическом уровне для измерения инфляции используют дефлятор (от лат. deflation - выдувание) валового внутреннего продукта. При этом в данном периоде (как правило, в данном календарном году) в текущих фактических рыночных ценах учитывается номинальная величина ВВП данного года; реальная величина ВВП рассчитывается в сопоставимых ценах какого-либо базисного года. В этих условиях дефлятор ВВП будет равен отношению:

Дефлятор ВВП

Номинальный ВВП Реальный ВВП

100%.

Дефлятор ВВП как всеобъемлющий показатель, оценивающий масштабы инфляции на макроэкономическом уровне, позволяет ответить на вопрос: сколько бы стоил реальный ВВП данного года, если бы сохранились цены предшествующего базисного года. Одновременно дефлятор валового внутреннего продукта - это коэффициент, который позволяет установить величину изменения номинального ВВП в сравнении его с реальным ВВП в условиях изменения рыночных цен. Дефлятор позволяет установить величину прироста номинального ВВП за счет повышения индекса цен в рассматриваемом периоде на макроэкономическом уровне. В то же время дефлятор позволяет определить реальную величину прироста ВВП при расчете его в ценах базисного периода.

В конечном счете дефлятор ВВП и индекс цен характеризуют темпы инфляционных процессов на уровне всего народного хозяйства в данной стране. Массовая российская статистика, как правило, редко использует дефлятор ВВП, а для характеристики инфляционных процессов широко использует индексы цен по секторам экономики: потребительских цен, цен производителей промышленных товаров, цен производителей сельскохозяйственной продукции и т.д. Так, индекс потребительских цен в России характеризуется следующими данными, которые представлены в таблице.

Данные таблицы показывают, что инфляция в России имела место все 1990-е и все 2000-е гг. до настоящего времени. Более того, даже в короткий годичный период инфляция в 1990-е гг. на пике рыночных реформ принимала иногда фантастический характер: в 1992 г. - за один этот год - цены увеличились в 26,7 раза! Если же взять во внимание более длительный период, то и в этом случае инфляция в России предстает в громадных пределах. Так, если уровень цен и физический объем ВВП России в 2005 г. принять за базу, т.е. принять равным 100%, то индекс потребительских цен в 2016 г. составил 264,0%, а физический объем ВВП - всего 102,4% [5, с. 508]. Если же за базу принять 1990 г., то падение ВВП уже в 1992 г. составило 14,5% [5, с. 38]. Существенного прироста ВВП не было и в последующие годы: в 2012 г. уровень ВВП России практически находился

Индекс потребительских цен России (декабрь к декабрю предыдущего года; в процентах) [4, с. 497; 5, с. 445]

1992 1995 2000 2005 2010 2015 2016

Индекс потребительских цен 2670,0 220,0 120,2 110,9 108,8 112,9 105,4

на том же уровне, на котором он был в 1990 г. При этом рост цен все эти годы опережал рост ВВП. Так, в 2013 г. прирост ВВП составил 1,3%, а индекс потребительских цен - 106,5%, в 2014 г. рост ВВП составил 0,7%, а индекс потребительских цен - 111,4%, в 2015 г. имело место падение ВВП на 2,8%, а индекс потребительских цен вырос и составил 112,9%, в 2016 г. падение ВВП составило 0,2%, индекс потребительских цен составил 105,4% [5, с. 38, 445]. Все это позволило председателю Правительства Российской Федерации Д. А. Медведеву сделать вывод: за все годы реформ с 1991 по 2016 г., т.е. практически за четверть века, реального и существенного прироста ВВП в России не было [2, с. 7, 8]. В то же время инфляционные процессы имели место все эти годы - с 1991 по 2017 г. включительно.

Инфляция - это всегда рост цен, но не всякий рост цен является формой проявления инфляции

Следует различать возможность возникновения инфляции и непосредственные причины, ее порождающие. Возможность возникновения инфляции заключена в том, что все страны современного мирового хозяйства используют неполноценные деньги (символические, а также кредитные деньги, т.е. чеки и кредитные карточки). Если бы (представим это на мгновенье) в обращении были полноценные товарные деньги, т.е. золотые и серебряные монеты, то инфляция в принципе не могла бы возникнуть. Эти полноценные деньги обслуживали бы товарное обращение, а их излишки уходили бы в сокровища, не теряя при этом свою реальную стоимость. Но век полноценных товарных денег, век золотых и серебряных монет безвозвратно ушел в прошлое. Век нынешний ис-

пользует неполноценные деньги. Это объективное обстоятельство порождает в силу целого ряда причин реальную возможность регулирования количества денег, возможность увеличения их количества при помощи печатного станка по воле государства. Разумеется, эта акция противоречит законам денежного обращения, но государство в целом ряде случаев и в силу целого ряда причин идет на выпуск излишнего количества неполноценных денег.

Как уже отмечалось выше, сам по себе факт использования неполноценных денег создает лишь возможность, но не является непосредственной причиной инфляции: если бы в обращении находилось такое количество неполноценных денег, сколько их было бы необходимо в рамках и в пределах закона денежного обращения, инфляции могло бы не быть. Подобная ситуация в товарно-денежном обращении сложилась в СССР после денежной реформы 14 декабря 1947 г., когда была произведена полная замена старых денежных знаков и осуществлен выпуск денег нового образца.

Причины инфляции

Общая причина инфляции заключена в макроэкономической нестабильности, в неравновесии между совокупным спросом на товары и деньги и совокупным их предложением. Непосредственными причинами инфляции являются пять социально-экономических факторов.

Первая и исходная причина инфляции -монополия государства на выпуск современных денег. Государство позволяет себе покрывать дефицит бюджета за счет печатного станка. В условиях нормального развития экономики доходы бюджета формируются за счет системы

налогообложения и поступлений доходов государственных унитарных предприятий. В условиях нестабильности доходов и расходов в силу тех или иных причин (например, в силу увеличения расходов на содержание громадного управленческого аппарата) законодательно признанных источников дохода недостаточно. В тоже время бесконечное повышение налогов в той или иной форме - мера непопулярная, вызывающая в народе отторжение. В этих условиях правительство использует другой источник - печатный станок. Справедливо писал Дж. М. Кейнс (1883-1946): «Всякое правительство... может существовать долгое время, печатая бумажные деньги. Средство это дискредитировано, но действенность его в известных пределах неоспорима. Правительство может при его помощи существовать, если иным путем оно более существовать не может» [1, с. 798].

Вторая причина - реакция трудового народа и прежде всего профсоюзов, которые призваны защищать экономические интересы трудящихся, требуя повышения заработной платы в условиях, когда само правительство дало старт инфляции и соответственно росту цен.

Третья причина - монополия корпораций, которые удерживают в своих руках более 80% товарооборота на мировом рынке и которые в условиях гонки цен сами включаются в этот процесс, чтобы компенсировать издержки и получить прибыль.

Четвертая причина - инфляционные ожидания покупателей и товаропроизводителей в условиях общей макроэкономической нестабильности. Тысячи и миллионы товаропроизводителей -участников рынка - включаются в гонку цен, а тысячи и миллионы покупателей -также участников рынка - вынуждены принять эту инфляционную ситуацию.

Пятая причина - импортируемый фактор. Открытость внутреннего рынка перед мировым рынком, политика целого ряда международных организаций и прежде всего Международного валютного фонда, неприкрытая конкурентная борьба и другие факторы создают возможность и неизбежность того, чтобы алчные интересы ведущих участников мирового хозяйства решались за счет ущемления экономического положения и прямого отторжения экономических и политических интересов отдельных стран. В современных условиях эта враждебность и дискриминация относится прежде всего к России в силу известных политических факторов. Антироссийские санкции - убедительное этому подтверждение.

Взаимодействие этих пяти факторов порождает инфляционную спираль, т.е. бесконечный процесс повышения цен по возрастающим кругам. За четверть века экономического развития современной России после 1991 г. в стране не было ни одного, хотя бы разового, массового снижения потребительских цен на макроэкономическом уровне. Если в послевоенный советский период имело место многоразовое снижение цен ежегодно с 1 апреля, то ныне имеет место ежегодное повышение всех видов розничных цен и платных услуг с 1 июля и с 1 января, причем в целом ряде случаев экономически не обоснованное. Исключается при этом прогрессивное налогообложение на сверхдоходы миллиардеров.

Виды инфляции

С точки зрения генетических факторов можно выделить шесть основных видов инфляции.

Инфляция спроса - нарушение равновесия между совокупным спросом

и совокупным предложением со стороны спроса. В основе этого нарушения - монополия государства на выпуск бумажных денег и требования народа и профсоюзов повышения заработной платы. В условиях неполной занятости ресурсов инфляция спроса вызывает некоторый рост производства.

Инфляция издержек - нарушение макроэкономического равновесия со стороны предложения вследствие увеличения издержек. В основе этого нарушения -монополия корпораций, которые в погоне за прибылью включаются в гонку повышения цен. Этот вид инфляции порождает сокращение предложения и реальный спад производства.

С точки зрения темпов роста цен различают умеренную инфляцию (рост цен в пределах 10-12% в год); галопирующую инфляцию (рост цен в пределах 13-199% в год) и гиперинфляцию, когда имеется рост цен в 2 и более раз в течение года.

С точки зрения характера изменения цен различают сбалансированную инфляцию при равномерном росте цен по основным группам товаров и несбалансированную инфляцию при различных темпах роста цен на разные группы товаров.

Особо можно выделить инфляцию ожидаемую, или прогнозируемую, и не-ожидаемую, или непредсказуемую, непрогнозируемую.

Наконец, выделяют открытую инфляцию, когда имеет место очевидный рост цен, и подавленную инфляцию, когда имеют место заниженные цены при неудовлетворенном спросе.

В современном мире (в частности, и в России) инфляция принимает форму стагфляции (от англ. stagflation), когда инфляция сопровождается сокращением производства, стагнацией, кризисом и ростом безработицы. Характерно, что в России в периоды кризисов 1990-х гг.,

1998, 2009, 2015 и 2016 гг. падение производства сопровождалась ростом цен, т.е. имела место не просто инфляция, а стагфляция.

Социально-экономические последствия инфляции

Дж. М. Кейнс справедливо предупреждал правительства всех стран о разрушительных социально-экономических последствиях инфляции: «Ленин, без сомнения, прав. Не может быть более хитрого, более верного средства для того, чтобы опрокинуть основу общества, чем расстройство денежного обращения. Процесс направляет все скрытые силы экономического закона в сторону разрушения и делает это так, что ни один человек из миллионов не в силах отыскать корень зла» [1, с. 587].

Назовем основные направления этих разрушительных последствий инфляционных процессов:

• Обесценение всех денежных доходов населения и, следовательно, падение реальных доходов основной массы населения.

• Падение уровня жизни широких слоев населения и ухудшение финансового положения предприятий, товаропроизводителей.

• Перераспределение доходов в пользу небольшой группы спекулянтов, в частности, выигрывают дебиторы, проигрывают кредиторы при коммерческих сделках.

• Население хочет избавиться от обесценивающихся денег, и в связи с этим идет ускоренная материализация денег, превращение их в любые товары, запасы, недвижимость.

• Подрыв стимулов к инвестированию, так как будущие доходы будут

выражены обесцененными деньгами; боязнь долгосрочного кредитования. Обесценивание денежных накоплений населения и накоплений предприятий, прежде всего амортизационного фонда, что подрывает стимулы к труду и расширенному воспроизводству. Скрытая конфискация денежных средств населения и предприятий государственным аппаратом. Падение реального процента по вкладам.

Подрыв стимулов для перевода производства на инновационные основы, так как новая техника становится дороже. Обесценивание денег порождает особый инфляционный налог («фискальную черпалку»); хотя реальные доходы падают, номинальные - растут; в результате при увеличении денежной заработной платы или иных доходов с 20 тыс. руб. до 30 тыс. руб. налог возрастает. Правительства всех стран заинтересованы в этой «налоговой черпалке», но в налоговые кодексы ее не вносят: боятся ропота и недовольства народа.

Повышение темпа инфляции у банков вызывает ответную реакцию -повышение номинальной кредитной ставки и понижение ставки по депозитам.

В конечном счете инфляция порождает неуправляемую экономику, перераспределение валового внутреннего продукта в пользу корпораций, ухудшение экономического положения основной массы населения и тем самым таит в себе реальную опасность социального недовольства и взрыва. Еще Дж. С. Миль (1806-1873) предупреждал: «Общий и постоянный рост цен, или, другими словами, обесценивание денег, может принести выгоду кому бы то ни было единственным путем, а именно за счет другого» [3]. Этому предупреждению 150 лет: оно было высказано в 1867 г. Однако капиталистическая система хозяйствования инфляционную болезнь воскрешает вновь и вновь. Корыстные интересы господствующего класса берут вверх на всех этапах развития этого общества.

I ЛИТЕРАТУРА

1. Кейнс Дж. М. Общая теория занятости, процента и денег. Избранное. М.: Эксмо, 2008.

2. Медведев Д. Социально-экономическое развитие России: обретение новой динамики// Вопросы экономики. 2016. № 10.

3. Миль Дж. С. Основы политической экономии. М.: Прогресс, 1992. Т. 2. С. 309.

4. Россия в цифрах. М.: Росстат, 2010.

5. Россия в цифрах. М.: Росстат, 2017.