Страховщики перестраховались

Страховщики перестраховались

Сборы перетекают от РНПК к другим участникам рынка

Несмотря на рост общего объема премий по договорам входящего перестрахования, крупнейший игрок — принадлежащая ЦБ Российская национальная перестраховочная компания (РНПК) показала снижение сборов в 2023 году, тогда как у других страховщиков они выросли. Причина в жесткой политике РНПК, полагают эксперты, ожидая сохранения тенденции по итогам года.

Фото: Александр Миридонов, Коммерсантъ

ЦБ опубликовал показатели работы российских страховых компаний: по итогам 2023 года объем премий по договорам входящего перестрахования вырос на 4%, до 164 млрд руб. При этом крупнейший участник рынка РНПК впервые за несколько лет показала снижение — на 13%, до 88 млрд руб., тогда как другие страховые компании продемонстрировали значительный рост.

Так, сборы СОГАЗа увеличились более чем вдвое, до 10,4 млрд руб., «АльфаСтрахования» — на 22%, до 8,6 млрд. руб., «Ингосстраха» — на 14%, до 10,5 млрд руб., «РЕСО-Гарантии» — на 29%, до 8,3 млрд руб., ВСК — на 43%, до 9,7 млрд руб. Страховые компании и РНПК оперативно не ответили на запросы “Ъ”.

Тенденции связаны в первую очередь с политикой РНПК.

«Ужесточение условий принятия рисков в перестрахование заставило страховщиков увеличить собственное удержание и приоритеты по облигаторным программам, уменьшая объем премии, передаваемой в перестрахование в принципе, то есть уменьшая сборы РНПК»,— поясняют во Всероссийском союзе страховщиков (ВСС). Например, в сегменте страхования складских рисков РНПК ввела дополнительные исключения из покрытия, куда вошли убытки в результате нарушения правил пожарной и промышленной безопасности, использования не предусмотренных документацией бытовых нагревательных приборов и самостоятельно произведенного монтажа электропроводки, и подняла тарифы по складским рискам (см. “Ъ” от 25 сентября 2023 года).

«При этом увеличение собственного удержания российских страховщиков привело к тому, что в тех случаях, когда РНПК удерживает только долю обязательной цессии, страховщики стали использовать емкость других страховщиков, увеличивая их сборы по входящему перестрахованию»,— добавляют в ВСС.

Это говорит о серьезных изменениях на рынке перестрахования, полагают эксперты. Происходит перераспределение рынка, завершается период механического переоформления договоров, ранее заключенных с иностранными перестраховщиками, на РНПК, поясняет профессор Финансового университета при правительстве РФ Александр Цыганов.

По словам управляющего директора по рейтингам страховых и инвестиционных компаний «Эксперт РА» Алексея Янина, в результате перестраховочная защита диверсифицируется, а страховщики получают новый источник дохода.

«Кроме того, такой подход позволяет участникам рынка более гибко подходить к оценке рисков и лучше подстраиваться под потребности крупных клиентов в страховой защите, поскольку ужесточение условий по перестрахованию неизбежно отражается на цене полиса для страхователя»,— отмечает председатель совета Ассоциации профессиональных страховых брокеров Катерина Якунина.

В 2024 году сборы РНПК продолжат падать, считают эксперты. Участники рынка говорят о необходимости развития альтернатив. Закрытие международных программ и тренд на увеличение собственного удержания уже исчерпали себя и на дальнейшее снижение цессии вряд ли окажут влияние, считает руководитель направления перестрахования «Зетта Страхования» Андрей Тверской.

Снижение цессии дает место для появления новых игроков в сегменте. В частности, на российский перестраховочный рынок пыталась зайти северокорейская перестраховочная компания Future Re Company (см. “Ъ” от 8 августа 2023 года). По словам участников рынка, «эта история не получила развития», однако они допускают, что будут новые попытки.