Ожидание "длинных" кредитов

Радикально снизив объемы кредитования во время кризиса, крупные банки накопили немалые резервы. В этой ситуации Центробанк прогнозирует возобновление роста кредитования реального сектора уже в ближайшее время. Однако участники рынка не разделяют наиболее оптимистичных расчетов ЦБ и осторожно относятся к увеличению кредитного портфеля. Рост кредитования эксперты ожидают лишь после ощутимого улучшения ситуации в экономике.

За счет снижения объемов кредитования в период финансовой нестабильности банкам удалось накопить значительные объемы ликвидности. Например, по оценке банка «Траст», уровень ликвидности в российской банковской системе составляет сегодня около 1,3 трлн руб. В связи с этим руководство Центробанка прогнозирует рост объемов кредитования. Банкам нужно зарабатывать, и они начнут кредитовать нефинансовый сектор, надеется регулятор.

"Рост есть уже по результатам первого квартала", — говорит начальник кредитного управления новосибирского банка "Левобережный" Олег Букутов. "Уровень рисков для различных отраслей в целом все еще остается высоким, но в любой отрасли есть успешные компании, в расчете на них нужно готовить почву для роста портфеля, внедрять новые продукты и услуги", — отмечает он.

Но в целом в коммерческих банках оценивают ситуацию не столь оптимистично. Особенно учитывая то, насколько серьезно тормозит наращивание объемов кредитования уровень просроченной задолженности. По данным Центробанка, на 1 февраля 2010 года просроченная задолженность перед российскими банками превышала 1 трлн руб. За 2009 год она выросла на 140%. Год назад агентство Fitch Raitings прогнозировало для российских банков в 2010 году рост просроченной задолженности до 40%, но затем скорректировало прогноз, снизив показатель до 25% (с учетом пролонгированных кредитов).

По мнению Олега Букутова, в 2010 году уровень просроченной задолженности будет снижаться. "Предприятия, чьи кредиты были реструктурированы, имеют разные уровни финансового положения, но большинство из них сможет выполнить свои обязательства перед банками, в том числе и перед "Левобережным". Если кредиты были реструктурированы, значит в определенный момент времени это было необходимо", — разъясняет он.

С реструктурированными кредитами необходимо постоянно работать и проводить мониторинг, иначе можно получить и просроченную задолженность, предупреждает президент "Номос-банк — Сибирь" Ирина Демчук. По ее словам, в 2009 году реструктуризация проводилась взвешенно, с учетом возможностей клиентов. Решения банка были направлены на развитие бизнеса заемщика и создание источника погашения кредита. "Если бизнес был дифференцирован, то в настоящее время собственникам приходится принимать решения о закрытии убыточного бизнеса маржинальным доходом. Если же бизнес не был дифференцирован по различным направлениям деятельности, то, конечно, проблемы остаются, но они решаются совместно с банком исходя из возможностей клиента и капитала банка", — подчеркивает госпожа Демчук.

Кроме того, указывает Ирина Демчук, "кредитоспособных заемщиков с должным обеспечением и источниками погашения кредита пока недостаточно". По ее оценке, многие потенциальные заемщики закрыли бизнес или вошли в процедуру банкротства, а в большинстве случаев предприятия не увеличивают объемы кредитования из-за отсутствия спроса на продукцию и услуги. Круг качественных заемщиков из-за кризиса сузился, а это означает, что банки, стремясь к наращиванию кредитного портфеля, усиливают конкурентную борьбу, добавляет заместитель управляющего по работе с клиентами новосибирского филиала Транскредитбанка Денис Голубев.

Банкиры и аналитики ждут более заметного изменения общей экономической ситуации. По мнению председателя совета директоров МДМ Банка Олега Вьюгина, сейчас компании нефинансового сектора не видят серьезных перспектив роста спроса, а значит, потребность в кредитах у них ограничена. "К тому же, из-за кризиса надежных заемщиков осталось немного, поэтому банкам выгоднее вкладываться в облигации — это ликвидные инструменты с фиксированной доходностью", — объясняет господин Вьюгин. Поэтому в МДМ Банке планируют в 2010 году лишь незначительный рост кредитного портфеля.

Для выхода из кризиса экономика нуждается прежде всего в "длинных" кредитах. Но насколько возможны они в нынешней ситуации? Президент "Номос-банк — Сибирь" Ирина Демчук видит большие препятствия на пути их появления. Существующие сегодня небольшие сроки кредитования (до трех-пяти лет) она объясняет особенностями фондирования. "Банк привлекает средства за счет депозитов, а население готово вкладывать деньги только на год. А где коммерческим банкам привлекать длинные ресурсы? В России их нет", — считает она.

Практически все банки в 2008-2009 годах приостановили финансирование проектов, связанных со строительством, констатирует Олег Букутов из «Левобережного». Правда, по его словам, последнее время кредитование строительной и девелоперской деятельности постепенно начинает восстанавливаться, но ожидать выхода объемов кредитования на докризисный уровень все же не стоит. "Пока на кредиты могут рассчитывать только самые успешные", — признается он. В "Левобережном" долгосрочные кредиты и кредитные линии возможны для предприятий, прошедших систему оценки рисков.

Для тех, кто прошел жесткую систему оценки рисков, рассказывает Денис Голубев, банки сегодня предлагают условия кредитования, "близкие к докризисным". Они демонстрируют лояльный подход к залоговому обеспечению, снижают уровень ставок и увеличивают сроки кредитования. "В Транскредитбанке последние два-три месяца смягчают условия кредитования для ряда корпоративных клиентов", — говорит представитель Транскредитбанка. По его словам, "отраслевая принадлежность клиента не влияет на ставки кредитования, даже если речь идет о строителях, — основное значение имеет платежеспособность потенциального заемщика". По мнению главного экономиста УК "Финам Менеджмент" Александра Осина, структура кредитного портфеля останется той же, что и в 2009 году, за счет рефинансирования выданных ранее ссуд. "Основная доля кредитов в портфеле банков до кризиса принадлежала займам, выданным предприятиям оптовой и розничной торговли, строительного и девелоперского сектора, транспорта и связи, агропромышленного комплекса", — уточнил эксперт.

Аналитик УК «Финам Менеджмент» полагает, что суть активизировавшегося процесса слияний и поглощений в банковской сфере как раз и состоит в создании крупных банков с дешевыми пассивами, способных зарабатывать на финансировании реального сектора. Президент Новосибирского муниципального банка (НМБ) Владимир Женов согласен с экономистом. По его словам, благодаря сотрудничеству с Ханты-Мансийским банком НМБ не приостановил кредитование предприятий во время спада. Недавно банк прокредитовал ряд крупных новосибирских предприятий в размере около 0,5 млрд руб. на выполнение государственных контрактов.

В целом по рынку рост кредитного портфеля в 2010 году составит около 5%, полагает Александр Осин. По его словам, пока ВВП России «растет под влиянием государственных расходов при параллельном ослаблении бюджета», поэтому спрос на кредитные ресурсы даже по "докризисным" ставкам в 2010 году будет ограниченным. "Восстановление кредитования будет происходить параллельно с ростом государственных расходов и инвестиций и будет зависеть главным образом от способностей банков по расчистке балансов. На это потребуется несколько лет", — делает вывод аналитик.