Процедуры и методы расчетов в платежных системах (обзор опыта конструирования платежных и расчетных систем и представление формализованных описаний, отражающих методы расчетов в платежных системах)

11 (299) - 2008

Банковские технологии

процедуры и методы расчетов в платежных системах

(обзор опыта конструирования платежных и расчетных

систем и представление формализованных описаний, отражающих методы расчетов в платежных системах)

в.Ю. копытин,

кандидат экономических наук, доцент кафедры бухгалтерского учета и аудита экономического факультета Южного федерального университета

Концептуальные основы проведения расчетов и платежей. Прежде чем приступить к обсуждению теории и практики проведения расчетных операций, определимся с понятиями, используемыми при осуществлении платежей и денежных переводов. Термины, характеризующие системы перевода средств, расчетов и платежей, разрабатываются комитетом по платежным и расчетным системам (далее — КПРС) Банка международных расчетов (The Committee on Payment and Settlement Systems Bank for International Settlements). Указанные определения интерпретируются в контексте методологических документов, которые содержат концептуальные положения и принципы функционирования систем расчетов и платежей. Документ КПРС, содержащий обобщенную и международно принятую терминологию, используемую в платежных и расчетных системах («A glossary of terms used in payments and settlement systems»), дает определения следующим системам.

платежная система (payment system) — система, состоящая из ряда инструментов, банковских процедур и межбанковских систем денежных переводов, которые обеспечивают денежное обращение.

Платежный инструмент (payment instrument)—фор-ма платежной инструкции в конкретной платежной системе. Это распоряжение или послание о переводе денежных средств (в форме денежного требования к стороне) в пользу бенефициара. Распоряжение может касаться либо кредитового, либо дебетового перевода. Кредитовый перевод — подтвержденное плательщиком электронное или бумажное платежное распоряжение, инструктирующее ведущий счет плательщика

расчетный институт перевести средства со счета плательщика на счет названного бенефициара в этом или другом банке. Дебетовый перевод — электронное или бумажное платежное распоряжение, выданное или подтвержденное плательщиком, которое переправляется из банка бенефициара в банк плательщика и приводит к дебетованию счета последнего.

При осуществлении переводов средств в платежных системах определяют следующие субъекты расчетных взаимоотношений: оператор, расчетный агент, участник (расчетный институт) и клиент. В число пользователей платежной системы входят как участники, так и их клиенты по платежным услугам.

Оператор платежной системы (operator of payment system) — организация, ответственная за функционирование системы. Оператор разрабатывает правила и процедуры системы и обычно предоставляет технические и программные средства для проведения платежей.

Расчетный агент (settlement agent) — учреждение, управляющее расчетным процессом (например, определением расчетных позиций, мониторингом обмена платежами и т. д.) систем переводов или других соглашений, требующих осуществления расчетов.

Расчетный институт1 (settlement institution) — учреждение, в учетных записях которого отражаются

1 Об институциональных функциях организаций, выполняющих роль расчетных институтов в Российской Федерации, а также порядке учета расчетных операций в бухгалтерском учете см. статью «Бухгалтерский учет межбанковских расчетов кредитных организаций в России» в журнале «Расчеты и операционная работа в коммерческом банке». 2006. № 9.

переводы между участниками, в целях проведения расчета в рамках расчетной системы. По смыслу данного определения расчетный институт обычно является прямым участником платежной системы.

Участники платежной системы — это экономические субъекты, идентифицированные правилами платежной системы как имеющие право производить обмен и расчет платежей через систему с другими участниками в интересах клиентов. Участники системы бывают двух видов:

1) прямой участник (direct participant) платежной системы, который производит расчеты по платежам через счета в расчетном агенте;

2) непрямой участник (indirect participant) производит расчеты по платежам через счета прямых участников, а не через счета в расчетном агенте.

Клиент — пользователь платежных услуг, не имеющий прямых отношений с оператором платежной системы, обычно клиент участника платежной системы или другого финансового посредника.

система перевода (transfer system) — общий термин, описывающий межбанковские платежные системы (interbank funds transfer systems) и системы, предполагающие обмен активами (exchange-for-value systems). При осуществлении денежных переводов и расчетов могут использоваться несколько международных и (или) национальных платежных систем.

Межбанковская платежная система (interbank funds transfer system), — система перевода денежных средств, в которой большинство (или все) прямые участники являются финансовыми организациями (банками и другими кредитными организациями).

система, предполагающая обмен активами (exchange for value systems) — система, в которой исполнение обязательств происходит путем обмена активами (денежными средствами, иностранной валютой, ценными бумагами или другими финансовыми инструментами). В подобной системе могут использоваться одна или несколько систем перевода денежных средств в целях исполнения платежных обязательств. Связи между обмениваемыми активами и платежными системами могут осуществляться ручным или электронным способом.

расчетная система (settlement system) — система, используемая для осуществления расчетов по сделкам (т. е. для перевода финансовых инструментов и/или перечисления денежных средств).

С нашей точки зрения, расчетная система является элементом платежной системы, поскольку в соответствии с определением платежной системы банковские процедуры входят в ее состав. Расчет-

ная система представляет собой процедуру и метод перевода финансовых средств от плательщика к получателю и поэтому является центральной частью финансовых взаимоотношений в процессе осуществления платежей. Однако следует обратить внимание, что при переводе средств для окончательного расчета между плательщиком и получателем могут быть использованы несколько платежных систем, которые находятся под управлением различных организаций (операторов), но имеют связи при помощи участников расчетов, входящих в различные платежные системы.

Расчетные системы могут различаться по условиям обмена активами между ее участниками. Активы могут быть представлены денежными средствами (такими как национальные деньги или иностранная валюта), фондовыми и другими финансовыми инструментами, драгоценными металлами и камнями, а также другими ценностями. Различия в механизмах обмена активами определяют такие системы, как «поставка против платежа» (delivery-versus-payment — DvP), «платеж против платежа» (payment versus payment — PvP) и «поставка против поставки» (delivery versus delivery — DvD).

В соответствии с разработанными КПРС терминами и исходя из совместной публикации Банка международных расчетов и Всемирного банка2, следует сделать вывод, что расчеты и переводы средств (расчетных активов) могут осуществляться в рамках одной платежной системы или с использованием нескольких связанных платежных систем.

Расчетный актив — это средство, которое используется для выполнения обязательств по расчету согласно правилам, нормам или практике платежной системы.

Расчет — это действие, в результате которого финансовые обязательства между двумя или более сторонами считаются выполненными. Окончательным расчетом называется безотзывное и безусловное урегулирование обязательств между сторонами.

По принципам организации расчетных взаимоотношений между участниками платежных систем, системы расчетов делятся на системы валовых расчетов (брутто-расчеты) и системы нетто-расчетов. Синтезом характеристик брутто- и нетто- расчетов является система смешанных расчетов.

расчет на валовой основе (gross settlement) предполагает, что в соответствии с каждым поручением или требованием проводится отдельная операция

2 Bank for International Settlements and The World Bank «General principles for international remittance services», January 2007 (www. bis. org).

посредством соответствующего перечисления средств. Платежи исполняются последовательно по мере их поступления и в соответствии с установленной очередностью обработки.

нетто-расчет (net settlement) — расчет на основе чистой позиции взаимных требований и обязательств, его также называют неттингом, или зачетом.

неттингом является согласованный зачет позиций или обязательств торговыми партнерами или участниками, включая неттинг по торговым обязательствам, например через центрального контрагента, а также соглашения о расчетах по ценным бумагам или инструкциям по переводу денежных средств на нетто-основе. Неттинг представляет собой расчет нетто позиций по встречным платежам согласно суммам, отраженным в расчетных инструментах двух и более участников расчетов на нетто-основе, в соответствии с порядком проведения расчетов или клиринга.

клиринг (clearing) — это процесс передачи, сверки и, в некоторых случаях, подтверждения платежей перед расчетом, возможно, включающий взаимный зачет платежей и определение конечного расчетного сальдо (нетто-позиции).

Нетто-позиция (net position) — вычисленная на определенный момент времени разница между суммой, отраженной в расчетных документах участников расчетов на зачисление денежных средств со счетов участников расчетов, и суммой, отраженной в расчетных документах на списание денежных средств со счета данного участника для зачисления на счета участников расчетов. Эта разница может быть: кредитовой нетто-позицией, дебетовой нет-то-позицией и нулевой нетто-позицией.

Здесь следует отметить, что понятие «клиринга» в российской и международной интерпретации может различаться. В соответствии с определением КПРС, приведенным выше, клиринговыми расчетами являются валовые и нетто-расчеты. В российской практике клиринг часто связывается только с нетто-расчетами. Так, например, в Федеральном законе от 22.04.1996 № 39-Ф3 «О рынке ценных бумаг» дается следующее определение. Клиринговая деятельность (клиринг)—деятельность по определению взаимных обязательств (сбор, сверка, корректировка информации по сделкам с ценными бумагами и подготовка бухгалтерских документов по ним) и их зачету по поставкам ценных бумаг и расчетам по ним.

Системы брутто-расчетов различаются по скорости и порядку проведения расчетов. Расчеты на валовой основе могут проводиться непрерывно в течение дня (real-time), а могут осуществляться

в заранее определенный период времени (batch). Это определяет деление брутто-расчетных систем на расчеты в режиме реального времени и расчеты с периодической обработкой платежей.

Системы нетто-расчетов различаются по способу расчета нетто-позиции требований и обязательств на: двухсторонний (bilateral) неттинг и многосторонний (multilateral) неттинг.

Смешанные системы (hybrid system) — это системы, сочетающие быструю завершенность платежа систем валовых расчетов и более эффективное использование ликвидности, характерное для неттин-говых систем. Основной чертой этих систем является частый зачет платежей в течение операционного дня с немедленным завершением расчета.

При всем многообразии классификационных признаков, по которым различают платежные системы, для совершения расчетов в этих системах используются только четыре метода расчетов:

1) валовых расчетов в режиме реального времени;

2) валовых расчетов с периодической обработкой платежей;

3) двухстороннего неттинга;

4) многостороннего неттинга.

Выбор того или иного метода осуществления расчетов определяется балансом между экономией средств, необходимых для расчетов, и риском потери активов, вызванных участием в определенной расчетной системе (валовой или неттинговой).

Процесс осуществления расчетов и их формы. Процесс осуществления расчетов включает три основные процедуры: инициирование платежа, обмен платежными инструментами и процедуру расчета.

инициирование платежа — процедура, с помощью которой один из участников расчетной операции (клиент) поручает обслуживающему его расчетному институту произвести платежи между участниками расчетов. Инициирование платежа осуществляется с помощью платежных инструментов, основанием для этой процедуры являются расчетные документы или электронные платежные инструкции.

процедура обмена платежными инструментами между участниками платежной системы состоит в передаче платежных инструментов, которые являются основаниями для зачисления или списания средств. Обычно эта процедура представляет собой систему информационных и коммуникационных средств для передачи платежных инструкций.

процедура расчета между участниками представляет собой определенные операции, с помощью которых списываются или зачисляются

денежные средства (расчетные активы) на соответствующие счета.

Расчеты на основании нормативно установленных расчетных документов принято называть документарными формами расчетов.

Расчетные документы представляют собой:

— распоряжение плательщика (клиента расчетного института) на списание денежных средств со своего счета и перечисление их на счет получателя средств;

— распоряжение получателя (взыскателя) на списание денежных средств со счета плательщика и перечисление их на счет, указанный получателем средств (взыскателем).

Расчетные документы могут быть представлены на бумажном носителе либо (в установленных случаях) в виде электронного образа документа.

К расчетным документам, используемым в Российской Федерации для осуществления перечислений денежных средств по инициативе плательщиков, относятся платежные поручения и аккредитивы. Перевод средств получателю на основании платежного поручения является безусловным. При аккредитивной форме расчетов для перевода средств на счет получателя он должен выполнить определенные условия, которые предусмотрены в договоре, на основании которого производится расчет между плательщиком и получателем. Наиболее распространенным видом безналичных платежей является перевод на основании платежного поручения.

К расчетным документам, используемым для получения платежа посредством дебетования счета плательщика по инициативе получателя (взыскателя), относятся платежные требования, инкассовые поручения и чеки (если кредитные организации осуществляют их инкассирование). На основании инкассового поручения средства на счет получателя средств переводятся в бесспорном порядке. Расчет на основании платежного требования может предусматривать согласие плательщика.

При возникновении ситуаций, когда на расчетных счетах клиентов недостаточно средств для оплаты документов в полном объеме, может быть осуществлена частичная оплата суммы перевода на основании платежного ордера, который представляет собой расчетный документ установленной формы и предназначенный специально для таких случаев.

Процедура инициирования при документарной форме расчетов начинается в момент предоставления клиентом расчетного документа в обслуживающий его расчетный институт. Эта процедура может

быть выполнена с помощью передачи бумажного документа клиентом в офисе расчетного института или с использованием электронных средств обмена, например системы «клиент-банк». После проверки документа на соответствие его установленным требованиям он принимается к платежу.

Процедура обмена начинается с передачи расчетного документа расчетным институтом — отправителем платежа — расчетному институту — получателю, которые обслуживают клиента плательщика и клиента получателя средств. Эта процедура осуществляется в соответствии с реквизитами, указанными в расчетном документе, которые однозначно идентифицируют плательщика и получателя средств, а также направление перевода средств (дебетовый или кредитовый перевод) 3. Документ может передаваться между корреспондентами в исходной бумажной форме или посредством системы межбанковского электронного обмена. Для передачи электронных образов документов используются специальные электронные сообщения и программно-аппаратные комплексы. Наиболее распространенной системой коммуникационного обмена по международным переводам является сеть SWIFT (Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunication). Российским аналогом системы телекоммуникационного взаимодействия являются унифицированные форматы электронных банковских сообщений (УФЭБС) и автоматизированные рабочие места, используемые для передачи платежей через Банк России4.

Процедура расчета осуществляется в день валютирования, в этот день сумма платежа должна быть зачислена на счет получателя — участника платежной системы. Когда платеж отражается на счетах плательщика и получателя расчетных активов, этот расчет обычно считается окончательным. Информация о проведенных расчетных операциях доводится до клиентов в виде выписок по их счетам. В случае ошибок при переводе активов предусмат-

3 Следует обратить внимание, что расчетные институты отправитель и получатель платежного инструмента в случае кредитового перевода обслуживают клиентов плательщика и получателя средств, а в случае дебетового перевода направление движения расчетного актива противоположно, т. е. расчетный институт — отправитель платежного инструмента обслуживает клиента — получателя средств.

4 В российских платежных системах по прямым корреспондентским отношениям, межфилиальным расчетам, расчетов через клиринговые организации, а также в международных платежно-расчетных системах коммуникационное взаимодействие может осуществляться посредством специально разработанных аппаратно-программных комплексов и форматов электронных сообщений.

риваются специальные процедуры возврата средств или корректировки расчетных операций.

к бездокументарным формам платежных инструментов относят платежные карты, электронные деньги и частные деньги, а также инструменты, сочетающие характеристики электронных форм расчетов.

На протяжении последних лет происходит стремительное развитие компьютерных технологий и электронных коммуникаций. В настоящее время информационно-коммуникационные технологии, такие как сеть Интернет и мобильная связь, широко применяются в банковском бизнесе. Прогресс в информационных технологиях сделал возможным появление современных платежных систем, использующих коммуникационные и вычислительные средства взаимодействия широко распространенных сетей передачи данных. Использование в платежных системах современных стандартов и сервисов обмена информацией привело к появлению так называемых систем «Интернет-банкинга» и «мобильного банкинга».

В России существует несколько видов электронных платежных систем, которые можно классифицировать по трем основным типам: карточные системы, операторы цифровой наличности, платежные шлюзы.

К карточному типу относятся платежные системы, работающие с банковскими картами. Второй тип платежных систем оперирует с цифровой наличностью — «виртуальными» денежными единицами, которые можно обменять на наличные у соответствующих участников системы. Платежные шлюзы представляют собой синтез карточных систем и операторов цифровой наличности, предоставляя возможность взаимной конвертации и способов оплаты товаров и услуг в Интернете. Значительная часть существующих электронных платежных систем относится именно к шлюзам, несмотря на то, что многие из них выделяют определенный вид платежей как основной.

Платежная карта является видом инструмента для осуществления расчетов, предназначенного для совершения физическими и юридическими лицами операций с денежными средствами, находящимися у эмитента.

Платежные карты — это инструмент финансового взаимодействия. В настоящее время его структура и характеристики почти полностью сложились как сфера посреднической деятельности; имеется достаточное нормативное обеспечение технологических процедур реализации платежного оборота.

Это позволяет использовать этот инструмент с минимальными рисками при проведении операций по переводу средств.

В состав структуры платежной системы на базе карт входят следующие субъекты (пользователи, расчетные институты и технологические организации), участвующие в расчетных операциях.

Эмитент (card issuer) — расчетный институт, осуществляющий эмиссию карт, которая представляет собой деятельность по выпуску платежных карт, открытию счетов и расчетно-кассовому обслуживанию клиентов при совершении операций с использованием выданных им карт. Эмитент берет на себя финансовые обязательства перед своими клиентами по выданным им платежным картам.

Эквайрер (acquirer) — расчетный институт, осуществляющий расчеты с организациями торговли или услуг по операциям, совершаемым с использованием платежных карт, и (или) выдающий наличные денежные средства держателям платежных карт, не являющимся его клиентами. Эквайрер выполняет посредническую деятельность по осуществлению расчетов платежными картами между держателями карт и торгово-сервисными предприятиями, а также обеспечивает выдачу денег в пунктах выдачи наличных по картам других эмитентов.

Расчетный агент — организация, осуществляющая расчетные операции между участниками платежной системы (эмитентами и эквайрерами).

Процессинговый центр — организация, обеспечивающая информационное, коммуникационное и технологическое взаимодействие между участниками расчетных взаимоотношений. Процессинг (processing) — деятельность, включающая в себя сбор, обработку и рассылку участникам расчетов информации по операциям с платежными картами, осуществляемая процессинговым центром.

Пунктами приема банковских карт могут быть: пункты выдачи/приема наличных—структурные подразделения эквайреров, такие как: кассы кредитной организации или ее подразделений, обменные пункты, банкоматы (ATM — automated teller machine) и т. д., выдающие или принимающие наличные денежные средства с использованием банковских карт;

торгово-сервисные предприятия (point of sale) — организации, принимающие карты в качестве платежного инструмента для расчетов за реализуемые держателям карт товары и услуги.

Держатели платежных карт — физические и юридические лица (клиенты), осуществляющие с использованием карт расчетные и кассовые операции. Владельцем карты обычно считается

организация — эмитент платежной карты, а не ее держатель.

Следует обратить внимание, что эмиссия карт, эквайринг платежных карт, выполнение функций расчетного агента и процессинг — это виды деятельности, которые могут выполняться в рамках одной организации ее подразделениями, а могут быть распределены между несколькими различными организациями.

Процесс совершения расчетов за предоставленные товары и услуги, а также получения наличных денежных средств предполагает выполнение нижеследующих процедур.

Процедура инициирования расчетной или кассовой операции начинается в момент использования банковской карты ее держателем в пункте выдачи наличных или в торгово-сервисном предприятии. На основании информации, записанной в памяти карты, идентифицирующей клиента, формируется и отправляется запрос авторизации в процессинговый центр. Процессинговый центр, получив авторизационный запрос, проверяет наличие карты в «стоп-листах», по номеру карты определяет эмитента и пересылает ему запрос. Эмитент, получив авторизационный запрос, проверяет возможность клиента платить по карте, блокирует указанную в запросе сумму на карточном счете и дает подтверждение авторизации. В том случае, если проверки не дали положительного результата (например, требуемой суммы нет на счете и лимит кредитования исчерпан), в процессинговый центр возвращается отказ авторизации с указанием причины. Процессинговый центр, получив ответ авторизации, пересылает его в пункт приема банковской карты. В случае положительного ответа на авторизационный запрос клиент получает наличные деньги или оплаченные товары и услуги.

Процедура обмена платежной информацией между участниками расчетов в общем виде выглядит следующим образом. Каждый из пунктов приема банковских карт в конце дня формирует журнал операций за день в виде файла финансового подтверждения проведенных операций с помощью банковских карт, который отсылается в процес-синговый центр и эквайреру. Процессинговый центр, получив журнал сообщений, сортирует его и формирует реестр платежей, после чего необходимая его часть отправляется эмитенту, эквайреру, расчетному агенту.

Процедура расчета включает следующие операции. Расчетный агент отправляет эмитенту, согласно реестру платежей, требование по оплате. Эми-

тент, получив файлы финансового подтверждения в виде реестра платежей из процессингового центра и требование по оплате от расчетного агента, снимает блокировку с карточных счетов клиентов по тем картам, номера которых присутствовали в файле. Затем списывает указанные суммы с этих карточных счетов и перечисляет их расчетному агенту для зачисления на свой счет. Расчетный агент на основании полученного реестра платежей списывает средства со счета эмитента и зачисляет их на счет эквайрера. Затем расчетный агент отправляет эквайреру извещение о зачислении средств на его счет. Эквайрер зачисляет денежные средства на счет предприятия, через пункт приема банковских карт которого была осуществлена операция оплаты по карте. Эквайрер информирует торгово-сервисное предприятие об операциях по ее счету. Эмитент информирует клиента, держателя банковской карты, об операциях на карточном счете.

В документах КПРС «электронные деньги» рассматриваются как стоимость, которая хранится в электронной форме на таких устройствах, как чиповая карта или жесткий диск персонального компьютера. Кроме того, понятие «электронные деньги» определяется как хранимая стоимость или предоплаченный продукт, который позволяет потребителям совершать платежи на небольшие суммы, используя для этих целей чиповую или смарт-карту (продукты, основанные на картах, или электронные кошельки), или через компьютерные сети, такие как Интернет (схемы, основанные на сетях или программном обеспечении).

Европейским парламентом термин «электронные деньги»5 интерпретируется как денежная стоимость, представляющая собой требование к эмитенту, которая:

хранится на электронном устройстве; эмитируется после получения денежных средств в размере не менее объема принимаемых на себя обязательств;

принимается в качестве средства платежа не только эмитентом, но и другими фирмами.

На наш взгляд, вышеприведенные определения «электронных денег», выраженные международными организациями, сходны по смыслу, различия состоят в детализации технических, юридических и экономических характеристик рассматриваемого понятия.

5 Directive of the European Parliament and of the Council 2000/46/EC of 18.09.2000 «On the taking up, pursuit of and prudential supervision of the business of electronic money institutions»

(OJL 275, 27.10.2000).

Реализации процедур расчетного, информационного и технологического взаимодействия при совершении расчетно-кассовых операций на базе электронных денег и платежных карт осуществляется сходным образом.

Различия в процедурах расчетно-кассового обслуживания связаны с различными средствами идентификации держателя, порядком исполнения операций, а также средствами взаимодействия потребителя и исполнителя расчетно-кассовых услуг. Процедура инициирования может осуществляться не только электронной картой, но и специальным программным обеспечением. Процедура обмена платежной информацией устанавливается порядком информационного обмена в конкретной электронной платежной системе. Процедура проведения расчета между эмитентом и эквайрером определяется правилами платежной системы.

Существуют функциональные компоненты, которые являются общими для электронных платежных систем на основе карт и электронных денег. Такими общими составляющими являются: выпуск расчетного и (или) кассового инструмента (эмиссия); собственник безналичных денежных средств, депонированных или занятых у эмитента (держатель); операционная сеть программно-аппаратного обеспечения пунктов приема электронных платежных средств (эквайринговая сеть); средства обмена информацией и обработки расчетно-кассовых операций (процессинг).

Основная проблема использования электронных платежных средств состоит в том, что процедуры проведения операций в кредитных организациях и других эмитентах должны совершаться теми лицами, которые имеют на это право, однако этот процесс подвержен различным видам злоупотреблений и мошенничества. В связи с этим совершенствуются процедуры установления подлинности держателя электронных средств. Для установления подлинности и неизменности транзакций6 используются программные средства простановки и проверки под электронным переводом электронной цифровой подписи, исключающие возможность неправомерной модификации платежных инструкций. Одним из направлений развития платежных систем являются биометрические методы идентификации клиентов.

Во время обмена платежной информацией между участниками расчетно-кассовых операций

6 Транзакция (transaction) — единичная операция использования платежного инструмента для приобретения товаров или услуг, получения или сдачи наличных, следствием которой является списание и зачисление средств на счетах клиентов платежной системы.

содержание информации должно быть надежно защищено от просмотра и изучения третьими лицами, поэтому весь трафик между передающей и принимающей стороной шифруется с использованием различных алгоритмов кодирования.

Развитие электронных платежных систем связывается с повышением безопасности и операционной надежности, удобством в эксплуатации, функциональной эффективностью и стандартизацией процедур взаимодействия при совершении операций по переводу денежных средств.

Частные деньги7 — это деньги, выпущенные не государством, не имеющие статуса обязательного к приему законного средства платежа. В 1974 г. за исследование модели частных денег представитель австрийской научной школы Фридрих фон Хайек получил Нобелевскую премию в области экономики. В 1980-е гг. начался рост количества частных денежных систем. К середине 1990-х гг. частные деньги охватывают такие экономические пространства, как США, Канада, Центральная и Латинская Америка, Великобритания, Франция, Германия, Бенилюкс, Норвегия, ряд стран Африки и Юго-Восточной Азии, Япония, Австралия и Новая Зеландия. Во многих странах негосударственные деньги организационно и инфраструктурно выходят за рамки локального национального эксперимента.

Создателем самой распространенной на сегодня в мире модели частных денег был Майкл Линтон, британский системный аналитик. Его модель получила название LETS (торговые системы местного обмена). Собственная валюта служит информацией для отражения личных человеческих усилий и трудовых затрат. Валюта закреплена внутри сообщества через систему безналичных персональных счетов. Деньги в системе беспроцентны и персональны.

Многообразие форм существования частных денег обосновывает их жизнеспособность. Например, в США это тайм-доллары, в Великобритании — LETS, во Франции — системы местного обмена, в Сенегале — трудовые боны, в Германии — кольца обмена, в Японии — эко-деньги. Обеспечением частных денег являются национальные и международные валюты или реальные физические активы.

В системе частных денег три принципа. Кооперация-система никому не принадлежит. Саморегулирование-система контролируется участниками. Делегирование полномочий — все пользователи системы могут эмитировать внутреннюю валюту.

7 Системы частных денег подробно обсуждались на страницах «Аналитического банковского журнала», № 11, 2006.

Для клиента — пользователя частных денег — появляется возможность купить больше нужных ему вещей, несмотря на ограничения его личного денежного бюджета. Он может разделить с продавцом часть выгоды от удешевления покупки на цену кредита. Вовлекаются в товарооборот ресурсы клиента (его знания, умения, навыки и интеллект). При этом люди производят разные виды денег для различных типов социального взаимодействия.

Наряду с локальными системами существуют и активно развиваются электронные системы частных денег. Их интенсивный рост, связанный с развитием информационных технологий, привлек в отрасль крупные организации. Прежде всего это банки и компании по выпуску платежных карт. Крупные российские системы частных денег были созданы после кризиса 1998 г. российскими банками, которые искали себе новые сферы деятельности. Сейчас на рынок частных денег приходят разнопрофильные субъекты экономики: крупные компании по разработке информационных технологий, транспортные и сотовые операторы и ритейлеры.

Развитие систем частных денег предполагает массовость со стороны спроса и предложения, трансграничность — выход за рамки национальной денежной системы, наличие рынка капитала, возможности инвестирования в частной валюте, отрыв от национальных денежных единиц и реальную товарную обеспеченность. В некоторых перспективных секторах денежного рынка частные деньги завоевывают позиции наиболее уверенно. Одно из таких направлений — сектор электронных платежных систем.

Существует специальная программа ООН, которая изучает возможность применения опыта негосударственных денег в беднейших странах третьего мира.

Международные рекомендации, принципы и риски платежных систем. Началом процесса формирования официальных рекомендаций о принципах функционирования и управления системами расчетов и платежей можно считать работу группы экспертов центральных банков стран «большой десятки» ^-10), которая проходила под эгидой Банка международных расчетов8. Группа экспертов в 1988 г. инициировала изучение и анализ методов расчетов, которые использовались в разных странах при осуществлении платежей на чистой основе. В 1989 г. результаты исследования указанных методов платежей и расчетов

8 Официальные наименования рассматриваемых в статье документов Банка международных расчетов приводятся в разделе «Литература» данной статьи (см. окончание статьи).

были выражены в виде доклада о схемах нетто-расче-тов. По имени председателя группы экспертов ( Wayne D. Angelí), доклад получил название «отчет Ангела» (the Angelí Report). В указанном докладе обсуждались вопросы организации нетто-расчетов, законные формы неттинга, финансовые риски, возникающие при осуществлении нетто-расчетов, и ликвидность, необходимая для проведения платежей, а также определялись термины, необходимые для идентификации изучаемых явлений.

В 1990 г. на основе работы, проделанной экспертной группой, комитет Банка международных расчетов по межбанковским схемам неттинга под председательством М. А. Ламфалусси (Lamfaíussy) выпустил доклад, в котором были сформулированы минимальные стандарты функционирования систем, использующих нетто-расчеты, раскрыты вопросы нормативного обеспечения этих систем и принципы надзора за платежными системами со стороны центральных банков, а также их международной кооперации. В этом докладе, состоящем из четырех частей, рассматривались вопросы эффективного функционирования двухсторонних и многосторонних нетто-расчетов в одновалютных, многовалютных системах платежей и расчетов. Кроме того, в документе были существенно расширены классификации рисков как источников возникновения финансовых проблем при осуществлении расчетов, а также увеличена терминологическая база и дана интерпретация понятий, рассматриваемых в контексте перевода средств.

В 1997 г. комитет по платежным и расчетным системам центральных банков стран G-10 под председательством William J. McDonough опубликовал доклад, посвященный системам валовых расчетов в режиме реального времени. Доклад состоял из трех частей, в которых обсуждались:

межбанковские платежные и расчетные механизмы, структуры потоков платежных сообщений, очередность обработки платежей, а также ключевые концепции и риски;

принципы функционирования и проектирования систем валовых расчетов в режиме реального времени;

общие вопросы консолидации разработок в области систем валовых расчетов, управления рисками и их связи с системами нетто-расчетов.

В 2000 г. КПРС выпустил обозрение по разработкам в области электронных денег. В документе даны основные классификации, терминология и обзор практики работы систем на основе электронных денег. В том же году рабочая группа КПРС

по системам розничных платежей опубликовала доклад о практике функционирования, а также порядке организации клиринга и расчетов в системах розничных платежей.

В 2001 г. рабочая группа КПРС выпустила основополагающий документ «Ключевые принципы для системно значимых платежных систем» 9, излагающий передовую практику функционирования, принципы построения и обязанности центральных банков по регулированию и надзору в области платежных систем во всех странах мира. В группу вошли представители центральных банков стран мира, находящихся на различных этапах экономического развития, а также представители Международного валютного фонда и Всемирного банка. Рабочей группой определены десять ключевых принципов для системно важных платежных систем и четыре обязанности центрального банка по выполнению этих принципов. Указанные принципы и обязанности оформлены в виде доклада, состоящего из двух частей, структурно разбитых на десять разделов. Исполнение десяти ключевых принципов для системно значимых платежных систем и четырех обязанностей центрального банка по выполнению этих принципов направлено на управление и оценку определенных рисков, возникающих в платежных системах. И хотя требования, изложенные в «ключевых принципах», предъявляются в основном к системно значимым (важным) национальным и международным платежным системам, принципы и обязанности являются концептуальными ориентирами для эффективной работы любых систем расчетов и платежей. На базе практических примеров в документе раскрывается теория, выраженная в правилах и процедурах осуществления валовых и нетто-расчетов. В основе доклада лежат стандарты, разработанные группой Ламфалусси, и другие методологические документы КПРС.

В 2003 г. КПРС опубликовал документ, в котором обобщил терминологию, используемую в платежных и расчетных системах. В указанной публикации приводятся термины и даются ссылки на методологические документы, в контексте которых определены эти термины.

В 2004 г. был выпущен обзор практических разработок в области электронных денег, а также платежей, осуществляемых с использованием средств сети Интернет и мобильной связи. В документе уточнены термины, используемые при функционировании

9 Первая версия ключевых принципов для платежных систем была опубликована в виде доклада оперативной группы ( Task Force) КПРС под председательством Wendelin Hartmann в 1998 г. Эта версия еще не содержала практических примеров и разъяснений о порядке использования разработанных принципов.

указанных систем, и раскрыта политика выпуска и обращения электронных платежных средств.

В публикации 2005 г., посвященной разработкам систем крупных платежей (large-valuepayment systems— LVPS), разъясняются следующие положения:

проектные элементы систем расчетов на большие суммы: платежный процесс; средства, используемые для расчетов; инфраструктура, коммуникация и управление платежным процессом; структура участников расчетов и доступ в систему платежей; порядок регулирования и надзора;

внешнее влияние на системы крупных платежей: глобальное окружение (технологический прогресс и интеграция финансового рынка); организация порядка законодательных и нормативных документов, надзор и инспектирование; рыночная практика и банковская структура; конкурентная среда;

риски и стоимость в LVPS: отсрочка расчетов, состояния расчетов; операционная стоимость, стоимость ликвидности;

применение новых технологических разработок: инновационные решения; контроль платежей; очередность и порядок проведения платежей; многопотоковые расчетные операции;

перспективные разработки: технологическое развитие; изменение структуры рынка.

Также в 2005 г. КПРС выпущен документ, рекомендующий порядок организации надзора за расчетными и платежными системами со стороны центральных банков. В публикации сформулированы общие принципы регулирования и контроля, а также принципы международного сотрудничества центральных банков в области надзора за рассматриваемыми системами.

В 2006 г. КПРС опубликовал доклад, содержащий общее руководство для разработки национальных платежных систем. В докладе содержится текст 14 директив по разработке платежных систем, а также разъяснения в виде практических примеров применения директив. Указанный доклад нацелен на представление опыта по разработке платежных систем стран группы центральных банков, он обобщает практические вопросы планирования и конструирования платежных систем. Директивы структурированы в четыре раздела: банковская система; планирование; система институтов; инфраструктура.

В 2007 г. КПРС совместно с Всемирным банком опубликовали доклад, содержащий общие принципы для международных систем денежных переводов.

Цель доклада — анализ платежных систем в аспекте осуществления денежных переводов и разработка рекомендаций по их функционированию. По мнению разработчиков документа, представленные принципы должны помочь в достижении понятных, доступных, безопасных и эффективных правил функционирования систем денежных переводов в тех странах, которые хотят развивать рынок финансовых услуг в области денежных переводов. В докладе сформулированы пять общих принципов для тех, кто имеет намерения строить системы денежных переводов в соответствии с вышеуказанными правилами. Также приводятся формулировки роли юридических лиц, предоставляющих услуги по переводу средств (remittance service providers), и роли государственной власти и общественности (public authorities), заинтересованных в прозрачности правил и услуг по денежным переводам. Необходимость разработки принципов обосновывается возросшим количеством операций по переводу средств, вызванных миграцией рабочей силы внутри одной страны и между различными странами.

Вышеприведенные публикации являются основными методологическими разработками, которые формируют представление о проблемах, возникающих при осуществлении расчетов и платежей, а также различных приемах для минимизации потерь от возникновения ситуаций, связанных с возможностью потери части или всех средств при их переводе от плательщика к получателю. Указанные ситуации в документах КПРС обычно называются рисками, которые классифицируются по различным признакам. Риск является функциональной характеристикой платежной системы и обычно интересует как участников расчетов, так и оператора системы.

Банк международных расчетов в документе «Ключевые принципы для системно значимых платежных систем» определяет следующие виды рисков, существующие в платежных системах: кредитный риск; риск нехватки ликвидности; правовой риск; операционный риск; системный риск.

Возникающие в результате реализации перечисленных рисков финансовые проблемы могут распространяться на национальную и международную финансовые системы и рынки, поэтому проблема минимизации рисков и защита от их возникновения — очень важная задача, которая должна иметь эффективное решение в любой платежной системе.

Риски и их классификация во многом зависят от способов и методов перевода средств. Существуют различные определения рисков, большинство из этих определений выражается такими словосочетаниями, как расчетный риск, операционный риск, правовой риск, системный риск и т. д. Однако определяющим словом по смыслу указанных терминов является понятие «риск», а прилагательные выполняют задачу уточнений, поэтому следует более тщательно разобраться в сущности рассматриваемого термина.

На наш взгляд, словесного выражения структуры рисков и описания конкретной практики по их минимизации недостаточно для обоснования правильности принципов и их однозначного толкования. Поэтому структура рисков должна иметь количественное представление, т. е. выражаться с помощью математических объектов и формул, поскольку для однозначного понимания финансовых угроз, связанных с реализацией рисков в платежных системах разных стран, принятые в системе функциональные характеристики не должны зависеть от терминологических и языковых различий.

Риски — это события, имеющие вероятностные характеристики, поэтому для их расчета предлагается использовать математическую теорию исчисления вероятностей.

Риск часто отождествляют с неопределенностью, которая предполагает возможность потерь (ущерба) от проводимых операций и (или) видов деятельности. Выражения, которые называются в математике неопределенностями, связаны с понятиями бесконечности и нуля. В современной теории чисел понятия «ноль» и «бесконечность», хотя этими понятиями пользуются уже довольно давно, до сих пор не получили четкого математического определения, поэтому бесконечность соответствует нескольким различным понятиям в зависимости от области применения. Бесконечность10 не совпадает с обычным представлением о числе и количестве, поэтому, например, предел отношения х/у, когда х и у стремятся к бесконечности, — неопределенность для математика, математической неопределенностью также принято считать выражение 0/0. В контексте потери активов, в котором обычно рассматривается понятие «риск», называть риском неопределенность представляется не очень понятным, поскольку величина активов является всегда конечной величиной, известны структура активов и

10 Классическим можно считать определение бесконечности, данное Аристотелем, согласно которому «... бесконечность потенциальна, никогда не действительна; какое бы число делений не задали, всегда потенциально можно поделить на большее число». (Физика III, 6).

ФИНАНСЫ И КРЕДИТ

51

количество элементов, его составляющих, поэтому риск имеет область определения.

Для осуществления платежей и расчетов риском, на наш взгляд, было бы более корректно называть стоимостное выражение вероятностного события, ведущего к потерям участниками и клиентами платежных систем части своих ресурсов, недополучению доходов или произведению дополнительных расходов в результате осуществления расчетных операций11.

Расчет величин финансовых рисков требует определения конкретных интерпретаций исчисления вероятности, адекватно отражающих природу расчетных взаимоотношений. Для анализа рисков полезно представлять, какая теоретическая база является основой расчета вероятности экономического события, приводящего к финансовым потерям. Следует также определиться с математическими объектами, выражающими исходные данные для расчета рисков, поскольку точность расчетов в значительной части зависит от характеристики исходных данных.

В вопросе математического определения вероятности достигнуто полное согласие в отношении того, что может быть выражено математическими формулами, но вместе с тем отсутствует согласие относительно интерпретации самих формул. Разработаны основные аксиомы теории вероятнос-ти12, в основе которых лежит одно очень простое понятие. Если дан конечный класс А, состоящий из у событий, и известно, что количество х из них принадлежит к какому-то другому классу В, то математическая вероятность события х из у возможных равна числу в диапазоне от 0 до 1, выраженному отношением х/у. Существуют различные интерпретации практической реализации вероятности событий. Среди них наиболее известные: теория конечной частоты, теория частоты Мизеса-Рейхен-баха, теория вероятности Кейнса, теория условной вероятности. Огромная работа по формализации вероятности событий представлена в трудах российского ученого А. Н. Колмогорова. Однако следует заметить, что в то время как интерпретации в этой области разнообразны, само математическое

11 Следует обратить внимание, что рисковые события почти всегда связывают с возможными финансовыми потерями, однако эти события также могут приносить и выгоды: существуют операции (например, страхование), которые позволяют очень неплохо зарабатывать на рисках.

12 Аксиомы в области исчисления вероятностных событий см.: Колмогоров А. Н. Основные понятия теории вероятностей (Серия «Теория вероятностей и математическая статистика»). М.: Наука, 1974. 120 с.

исчисление является общепризнанным, как и во всякой другой области математики.

Тем не менее большая теоретическая основа в области исчисления вероятности событий, представленная в трудах российских и иностранных ученых, мало используется для выражения рисковых событий, возникающих в платежных и расчетных системах. По нашему мнению, такое положение дел объясняется тем, что методы расчетов не имеют математически строгого описания. Как будет показано ниже, двухсторонние экономические отношения, возникающие при осуществлении платежей, могут быть представлены в виде матриц, которые определяются данными расчетных операций. Поскольку риски имеют не только словесную интерпретацию, но и количественное выражение, предлагается определить структуру рисков, возникающих в платежных системах, с помощью формул, которые явным образом связывают первичные расчетные операции, расчетные системы и риски. Это позволит моделировать и анализировать изменения величин рисков в явной связи с изменением исходных данных, т. е. величина рисков станет функцией расчетных операций в конкретной платежной системе.

Подобные функции в математике называются пропозиционными, смысл этих функций очень прост: пока значения исходных данных ^) не определены, остается неопределенной и их функция (х). В этом контексте любое математическое уравнение является пропозиционной функцией. Пока переменные не имеют определенных значений, уравнение является просто выражением, которое может стать определенным и при этом может стать истинным или ложным суждением, если определить критерии оценки этого суждения. Под суждением в данном случае понимается условие, сформулированное для решения уравнения. Таким образом, суждения (высказывания) могут получить формализованные представления и области определения, которые будут выражать их количественную характеристику.

Кроме обобщения практического опыта, существует и другой аспект развития и анализа систем, основой которого является математическое моделирование процессов расчета и перевода средств. Обобщение опыта является важным методом изучения платежных и расчетных процессов, но эффективные методы исследования характеристик систем и прогнозирования результатов операций по переводу средств предполагают моделирование систем с помощью также и дедуктивных методов.