Методика анализа движения денежных средств организации на примере ООО "Транс-Авто-ДВ"

экономические науки

Кашина Анастасия Владимировна МЕТОДИКА АНАЛИЗА ...

УДК 338

МЕТОДИКА АНАЛИЗА ДВИЖЕНИЯ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ ОРГАНИЗАЦИИ НА ПРИМЕРЕ ООО «ТРАНС-АВТО-ДВ»

© 2018

Кашина Анастасия Владимировна, бухгалтер

ООО «Транс-Авто-ДВ»

Аннотация. В условиях современной рыночной экономики управление денежными потоками организации является одной из главных задач предприятия. Важно не только привлечь финансовый поток, но и сохранить и приумножить его, тем самым значительно улучшить финансовое состояние предприятия, так же обеспечить равновесие и равномерность в деятельности компании, добиться ускорения оборота денежных средств, снизить риск стать неплатежеспособным предприятием. Добиться этих задач можно при помощи рационального и грамотного управления денежными потоками и анализа этих потоков, что приведет к достижению финансового успеха. Более того, анализ денежных потоков компании является необходимым этапом комплексного анализа финансового состояния компании. Денежный поток сам по себе является характеристикой степени самофинансирования компании, а также отражает ее финансовый потенциал и доходность. Положительный экономический рост компании зависит от поддержки ее финансового равновесия и увеличения такого важного показателя деятельности предприятия, как стоимости компании. Денежные потоки компании являются главным фактором формирования стоимости компании. В современных условиях применения разнообразных инструментов расчетов является возможным проведение анализа денежных потоков. В данной статье рассмотрена классификация денежных потоков организации, необходимость управления денежными средствами в бухгалтерском учете. Произведен анализ движения денежных средств по текущей деятельности организации.

Ключевые слова: денежные потоки, денежные средства, потоки, управление, анализ, устойчивость, платежеспособность, прямой метод, косвенный метод, текущая деятельность, операционная деятельность, инвестиционная деятельность, финансовая устойчивость, планирование, эффективность, финансы, финансовая отчетность.

METHODS OF ANALYSIS OF CASH FLOWS OF THE ORGANIZATION BY THE EXAMPLE OF LLC "TRANS-AUTO-DV"

© 2018

Kashina Anastasia Vladimirovna, accountant

LLC "Trans-Auto-DV"

Abstract. In the conditions of market relations, cash management of an organization is one of the main tasks of the enterprise. It is important not only to attract the financial flow, but also to preserve and multiply it, thereby significantly improving the financial condition of the enterprise, as well as to ensure the balance and uniformity in the company's activities, to accelerate the turnover of money, to reduce the risk of becoming an insolvent enterprise. These tasks can be achieved with the help of rational and competent management of cash flows and analysis of these flows, which will lead to the achievement of financial success. Moreover, the analysis of the company's cash flows is a necessary stage of a comprehensive analysis of the financial condition of the company. Cash flow in itself is a characteristic of the degree of self-financing of the company, and also reflects its financial potential and profitability. Positive economic growth of the company depends on the support of its financial equilibrium and the increase in such an important indicator of the company's activities, as the company's value. The company's cash flows are the main factor in the formation of the company's value. In modern conditions of application of various calculation tools, it is possible to conduct cash flow analysis. In this article, we consider the classification of the organization's cash flows, the need to manage cash in accounting. The analysis of cash flow on the current activity of the organization is made.

Keywords: cash flows, cash flows, management, analysis, sustainability, solvency, direct method, indirect method, current activity, operating activities, investment activity, financial sustainability, planning, efficiency, finance, financial reporting.

Учет денежных средств является важной составляющей бухгалтерского учёта для любого предприятия. Он много значит в укреплении платежной дисциплины, а также в эффективности использования денежных ресурсов организации.

Денежные средства являются финансовыми ресурсами организации, они могут представлять собой наличные деньги, а также всевозможные денежные документы на расчётных, текущих и специальных счетах в банках, следовательно, денежные средства для любой компании - это, своего рода, «кислород», имеющий постоянный, непрерывный поток, поддерживающий жизнь компании.

В наши дни подавляющее количество организаций пользуются безналичной формой расчетов. Данный вид расчётов представляет собой зачисление денежных средств на счет получателя со счета плательщика путём всевозможных банковских операций, заменяющих наличные деньги в финансовом обороте, поэтому контроль над учетом денежных средств на расчетных и валютных счетах в банках очень важен. Наличными денежными средствами, как правило, ведутся внутренние расчеты, например, заработная плата сотрудникам, выдача под отчет на хозяйственные и командировочные расходы. Движение наличных денежных средств совершается пу-

тём кассовых операций.

Для успешной и прибыльной деятельности любой компании необходимо разумно использовать денежные средства, так как это позволяет не совершать лишних расходов, а наоборот получить дополнительную прибыль, а также стабильно чувствовать себя на современном конкурентном рынке [1].

Так, Т.А. Полещук и Е.М. Лазарева справедливо подчёркивают, что «Финансовое состояние является важнейшей характеристикой деловой активности и надежности предприятия. Оно определяет конкурентоспособность предприятия и его потенциал в деловом сотрудничестве, выступает гарантом эффективной реализации экономических интересов всех участников хозяйственной деятельности как самого предприятия, так и его партнеров» [2].

В любой организации необходимо эффективно управлять денежными потоками, так как это влияет на повышение финансовой независимости компании. При должном управлении улучшается сбалансированность поступлений и расходований денежных средств, а значит, повышаются доходы компании и оптимизируются затраты. Это происходит благодаря грамотному управлению денежными средствами предприятия и, как итог, повышению показателя ликвидности компании.

Kashina Anastasia Vladimirovna economic

METHODS OF ANALYSIS ... sceinces

Также, по мнению Н.Ю. Титовой и О.Ю. Ворожбит, от контроля за финансово-хозяйственной деятельностью предприятия зависит состояние такой важной составляющей организации, как внутренняя предпринимательская среда [3].

Теоретическая и методическая основа настоящего исследования содержится в научных трудах таких российских авторов как В.В. Ковалев [4], Н.А. Никифорова [5], Л.В. Донцова [5] других, а также в трудах ряда зарубежных авторов - А. Бернстайн [6], М. Бертонеш [7], М.Г. Лапуста [8] и других.

Целью данного исследования является изучение методов анализа денежных средств на примере компании ООО «Транс-Авто-ДВ».

По мнению большинства известных экономистов, денежные потоки - это разница полученных и выплаченных организацией денежных средств за некий определенный промежуток времени, то есть, в данном случае денежный поток является прибылью. Прибыль же, в свою очередь, по мнению российских учёных, отражает эффективность работы предприятия и является источником её существования [9].

Главными целями анализа денежных средств принято считать:

- определение уровня достатка денежных средств, которые необходимы для нормального функционирования фирмы;

- определение эффективности и интенсивности использования денежных потоков в процессе различных видов деятельности;

- изучение факторов и прогнозирование сбалансированности, а также балансирование притока и оттока денежных потоков по времени и их объему для того, чтобы обеспечить текущую и перспективную платежеспособность фирмы.

Для начала целесообразно произвести горизонтальный анализ денежных потоков, а именно, изучить динамику размера формирования положительного, отрицательного, а также чистого денежного потока фирмы по отдельным источникам, затем рассчитать темпы роста и прироста, а после уже установить тенденции изменения их размера.

Темпы прироста чистого денежного потока необходимо сопоставить с темпами прироста активов компании, а также с приростом объема реализации продукции. Для того чтобы предприятие нормально функционировало, требуется повысить его финансовую устойчивость и платежеспособность, а именно, темпы роста объема продаж должны быть значительно больше, чем темпы роста активов, а темпы роста чистого денежного потока быть больше темпов роста объема продаж.

Вместе с этим производится и вертикальный анализ положительного, отрицательного и чистого денежных потоков.

В анализе движения денежных средств практикуются такие методы, как прямой и косвенный.

1. Прямой метод представляет собой расчёт прихода денежных средств, который может представлять собой выручку от реализации продукции, работ и услуг, заработную плату и т.п. А также расхода денежных средств, включающего оплату счетов подрядчиков, расчёты с контрагентами, возврат полученных краткосрочных кредитов и займов и т.п. Значит, при данном методе за информативную базу анализа движения денежных средств определяется выручка.

2. Косвенный метод берёт за основу инициализацию, а также учет операций, которые связаны с передвижением денежных средств, и затем последовательно производится корректировка чистой прибыли, а, значит, главным показателем является прибыль [10].

Исходя из полученных результатов анализа движения денежных потоков, можно сделать следующие заключения:

- каков объём поступлений средств и откуда посту-

пают эти средства;

- куда направляется расход денежных ресурсов;

- высока ли способность организации обеспечить поступления денежных средств, которые будут превышать выплаты;

- способна ли компания выполнять свои текущие финансовые обязательства;

- в какой мере хватает объема полученной прибыли для удовлетворения потребности компании в денежных средствах;

- каковы причины разницы между объемом прибыли и свободными денежными средствами;

- возможно ли на предприятии осуществлять инвестиционную деятельность за счет собственных средств [11].

Проводя анализ денежного потока, используя разбивку по видам деятельности предприятия, нужно не забывать, что сальдо, получаемое в результате текущих операций не должно быть отрицательным, так как существует тесная взаимосвязь между этими операциями и прибылью от продаж. Если у организации прослеживается положительное сальдо, то подтверждается успешная деятельность фирмы, а также возможность компании в будущем «вырасти» за счет собственных средств.

Отличие сальдо, получаемого в результате текущих операций, от сальдо, получаемого от инвестиционных операций в том, что второе должно быть отрицательным. Это указывает на то, что компания активно вкладывает инвестиции во внеоборотные активы и скорее всего, расширяются ее производственные мощности [12].

В свою очередь, сальдо от финансовых операций должно быть положительным. Это будет указывать на то, что компания будет иметь возможность развиваться за счет источников извне [13].

Отчет о движении денежных средств считается главным и основным источником информации для анализа денежных потоков.

Основным видом деятельности исследуемого предприятия является независимая оценочная деятельность, а именно: оценка ущерба после ДТП, оценка имущества, переданного по наследству, оценка авто-мото-техники при разделе имущества, а также независимая судебная экспертиза.

Движение потоков денежных средств рассматривается, исходя из видов деятельности организации: текущей, инвестиционной и финансовой.

В разрезе текущей деятельности, поступления денежных средств представляют собой получение выручки от реализации товаров, работ, продукции, выполнения работ и оказания услуг, а также платежей от контрагентов и заказчиков. Расходование же, в свою очередь, представляет собой оплату счетов поставщиков и подрядчиков, выплату заработной платы, выплату процентов по каким-либо полученным ссудам и кредитам, отчисления в фонды социального страхования и обеспечения и иные расчеты с бюджетом. Основной поток денежных средств формируется за счет текущей деятельности предприятия так, как именно она является главным источником прибыли.

В рамках инвестиционной деятельности движение денежных средств формируется за счет капитальных вложений компании, которые связаны с приобретением или продажей земельных участков, зданий и иного имущества, с осуществлением долгосрочных финансовых вложений в другие организации, выпуском облигаций и других ценных бумаг. Также движение денежных средств формируется за счет денежных поступлений от текущей деятельности, представляющих собой амортизационные отчисления и чистую прибыль, за счет доходов от самой инвестиционной деятельности, за счет поступлений от источников долгосрочного финансирования (например, таких как эмиссия акций и корпоративных облигаций, долгосрочные ссуды и займы).

Если предприятие находится в благоприятной ста-Karelian Scientific Journal. 2018. Т. 7. № 2

экономические науки

Кашина Анастасия Владимировна МЕТОДИКА АНАЛИЗА ...

бильной экономической ситуации, то оно будет идти путем расширения и модернизации производства, следовательно, инвестиционная деятельность будет вести к временному оттоку денежных средств.

Финансовая деятельность предприятия заключается в движении денежных средств, которое происходит как результат получения краткосрочных ссуд и займов, либо эмиссии ценных бумаг, а также ликвидирование задолженностей по ранее взятым краткосрочным кредитам и займам и выплаты процентов.

В организации, которая стабильно получает прибыль, денежные потоки, которые поступают от текущей деятельности, могут направляться в инвестиционную и финансовую деятельность, например, в счёт приобретения капитальных активов или погашения долгосрочных и краткосрочных кредитов и займов и т. п.

Разделение на три вида деятельности очень важно, потому что экономически благоприятный (почти равный нулю) совокупный денежный поток, достигается за счет того, что отрицательный денежный поток по текущей деятельности покрывается поступлениями денежных средств от финансовой деятельности (например, продажа активов или привлечения краткосрочных банковских ссуд).

В таком случае объём денежного потока скрывает действительную убыточность деятельности организации.

Управление денежными потоками берёт начало с анализа результативного чистого денежного потока за отчетный период.

Данный вид анализа помогает понять, где в организации аккумулируется денежная наличность, а в каком месте она расходуется. Произведём анализ результативного чистого денежного потока ООО «Транс-Авто-ДВ» за 2016-2017 годы в таблице 1.

Таблица 1 - Анализ результативного чистого денежного потока ООО «Транс-Авто-ДВ» за 2016-2017 гг., в тыс. руб.

Показатели 2017 год 2016 год Изменения {+;-) % прироста, %

ЧД11 от текущей деятельности 64 (682) +618 1065,62 965,62

Ч. ¡11 от инвестиционной деятельности

ЧД11 от финансовой деятельности -

Результативный ЧДП +618 1065,62 965,62

Таблица 2 - Анализ движения денежных средств по текущей деятельности ООО «Транс-Авто-ДВ» за 20162017 гг., в тыс. руб.

Показатели 2017 год 2016 год Изменения роста, % прироста, %

Поступления от продажи продукции, товаров, работ и услуг 4706 2650 +2056 179,62 79,62

Прочие поступления 70 20 +50 350 250

Птатежипоставщикам (подрядчикам) за сырье, материалы, раб оты, услуги 742 382 +360 194,24 94,24

Платежи в связи с оплатой труда 2289 1986 +303 115,26 15,26

Про™™™ 1681 984 +697 170,83 70,83

Сальдо денежных потоков от текущих операций 64 (682) +618 1065,62 965,62

Из данных таблицы 1 видно, что за отчетный период остаток денежных средств вырос на 618 тыс. руб. На изменение остатка денежных средств повлиял приток денежных средств по текущей деятельности на 618 тыс. руб., что обуславливает повышение на 965,62 % абсолютной величины результативного чистого денежного потока.

Это, безусловно, является положительным фактором для предприятия.

Важно при проведении анализа движения денежных средств по текущей деятельности поступления денежных средств по текущей деятельности выражать в размерах оплаченной выручки от продажи товаров, работ, услуг и авансов, полученных от контрагентов.

Оплата товаров, работ, услуг, заработная плата, отчисления на социальные нужды (во внебюджетные фонды), выданные подотчетные суммы на нужды текущей деятельности компании, а также оплата начисленных налогов и авансовые платежи в бюджет и т.д. являются составляющей расходования денежных средств по текущей деятельности.

Результаты подробного анализа движения денежных средств по текущей деятельности организации ООО «Транс-Авто-ДВ» представим в таблице 2, опираясь на которую, определим показатели, которые больше всего повлияли на поступления и расходования денежных средств по текущей деятельности, а также определим их динамику по сравнению с предыдущим годом.

Глядя на рассчитанные в таблице 2 факторы, можно сделать вывод, что: в 2017 году происходило возрастание денежного потока от текущей деятельности на 618 тыс. руб. в большей мере за счет увеличения поступлений, полученных за продажу продукции, товаров, работ и услуг на 2056 тыс. руб. или на 79,62 %, что является хорошим аспектом. Прочие поступления возросли на 50 тыс. руб. и на 250 % соответственно, что также следует расценивать, как положительную динамику роста.

В 2017 году увеличилось расходование денежных средств по оплате контрагентам (подрядчикам) за товары, работы, услуги на 360 тыс. руб. и на 94,24 % по отношению к 2016 году, по оплате труда произошло увеличение на 303 тыс. руб. - всего на 15,26 %, прочие платежи возросли на 697 тыс. руб. и на 70,83 %. Общее увеличение оттока денежных средств за анализируемый период по текущей деятельности составило 1360 тыс. руб., а общее сальдо денежных потоков от текущих операций имело прирост на 1065,62 тыс. руб. и 965,62 % со-отвественно.

Выручка, полученная посредством продажи каких-либо основных средств, а также другого имущества, дивидендов и процентов по долгосрочным финансовым вложениям является составляющей движения денежных средств по инвестиционной деятельности, которых у организации ООО «Транс-Авто-ДВ» нет.

Поступлений, связанные с выпуском векселей, облигаций, депозитных сертификатов, а также продажам ранее приобретенных каких-либо ценных бумаг, получениям ссуд являются поступлениями денежных средств по финансовой деятельности, которых, как и поступлений от инвестиционной деятельности, компания ООО «Транс-Авто-ДВ» не имеет.

Подводя итоги, можно сделать вывод о том, что анализ денежных потоков предприятия позволяет делать вполне грамотные и обоснованные прогнозы на перспективу, осуществлять расчет потока в будущих периодах, принимать оперативные и правильные управленческие решения в текущем периоде, корректировать движение денежных потоков на предприятии на основании отклонений факта от плана.

Грамотно организованный учет денежных потоков в организации с помощью современных средств автоматизации позволяет максимально эффективно проводить анализ денежных потоков организации на сегодняшний день.

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ:

1. Алексеева Г.И. Бухгалтерский учёт: учебник / Г. И. Алексеева, С. Р. Богомолец, И. В. Сафонова [и др.]; под ред. С.Р. Богомолец - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Московский финансово-промышленный университет «Синергия», 2013. - 720 с. (Университетская серия).

2. Полещук Т.А., Лазарева Е.М. Перспективы развития и улучшения финансового состояния организации // АНИ: экономика и управление. 2017. Т. 6. № 2 (19). С. 155-157.

3. Ворожбит О.Ю., Титова Н.Ю. Предпринимательская среда как фактор взаимодействия предпринимательских структур // Вестник пермского университета. 2014. Вып. 1 (20). С. 134-139.

4. Ковалев, В. В. Основы теории финансового ме-

Kashina Anastasia Vladimirovna METHODS OF ANALYSIS ...

economic sceinces

неджмента : учеб.- практ. пособие/В. В. Ковалев. - М. : Проспект, 2016. - 537 с.

5. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: Практикум / Л.В. Донцова, НА. Никифорова. - М.: Дело и Сервис, 2016. - 368 с.

6. Бернстайн, Л. А. Анализ финансовой отчетности: теория, практика и интерпретация / Л. А Бернстайн. -пер. с англ. - М.: Финансы и статистика, 2012. - 624 с.

7. Бертонеш, М., Найт Р. Управление денежными потоками. - СПб.: Питер, 2016. - 240 с.

8. Лапуста, М.Г., Мазурина Т.Ю., Скамай Л.Г. Финансы организаций и предприятий): Учебник. -М.:ИНФРА-М, 2016. - 575с.

9. Комплексный экономический анализ: учебник / Алексеева А.И., Малеева А.В., Васильев Ю.В. - М.: КноРус, 2015. - 406 с.

10. Кеменов, А. В. Управление денежными потоками компании: монография / А. В. Кеменов. - М. : Экономическая газета, 2012. - 140 с.

11. Малыгина, Е. А. Сущность и методы управления денежными потоками организации // Молодой ученый. -2016. - № 21.2. - С. 81-82.

12. Гогина, Г. Н. Проблемы учета и стратегического анализа денежного потока организаций оптовой торговли: монография / Г. Н. Гогина, А. А. Соколова. - М. : NOTABENE, 2011. - 253, [1] с. - Библиогр.: с. 189-199.

- Прил.: С. 200-252.

13. Басовский, Л.Е. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие / Л.Е. Басовский, Е.Н. Басовская. - М.: ИНФРА-М, 2012.

- 366 с.

Статья поступила в редакцию 30.04.2018 Статья принята к публикации 27.06.2018

78

Karelian Scientific Journal. 2018. Т. 7. № 2