От большого к малому

На протяжении многих лет Россия и Германия являются крупнейшими экономическими партнерами. Тесное сотрудничество не раз сыграло важную роль в стимулировании различных процессов в экономиках двух стран. Сейчас этот альянс набирает новые обороты. Локомотив Европы в сфере инноваций — Германия — может стать ключевым партнером России в сфере инноваций для малого и среднего бизнеса.

Взаимный интерес

Россия и Германия привлекательны друг для друга по многим аспектам. Наша страна богата запасами сырьевых ресурсов, а также предоставляет огромный потенциал для расширения деятельности и рынков сбыта. По данным МИД России, на территории РФ действует порядка 6 тыс. предприятий с участием немецких специалистов и капитала, в том числе более 1350 совместных российско-германских предприятий и около 800 фирм со стопроцентным германским капиталом. В 63 регионах России зарегистрировано 1816 филиалов и немецких представительств (преимущественно в Москве и Санкт-Петербурге).

В свою очередь, Германия привлекает отечественных инвесторов стабильностью и технологиями производства. Наши предприятия стремятся получить доступ к передовым научным разработкам, поднять свою конкурентоспособность и развивать бизнес в стране ЕС с выгодным географическим положением. В настоящее время, по оценкам экспертов, в Германии действует около 1600 зарегистрированных в торговом реестре компаний из России. Значимую часть в потоке бизнес-туристов из России в Германию занимают командированные для участия в обучающих бизнес-программах, семинарах и конференциях, а также участники программ по обмену специалистами.

Безусловно, подобная деловая активность отражается на объеме деловых поездок. "Расстояние между Россией и Германией уже не воспринимается как барьер. Например, три часа от Кельна до Москвы, только 15 минут до аэропорта в Кельне, регистрация через интернет — все эти факторы облегчают сообщение между двумя странами. Многие предприниматели путешествуют регулярно, многие — каждую вторую неделю и чаще",— рассказывает Екатерина Кускова, руководитель немецко-российской консалтинговой компании MARKETING-Complete. Показателем растущей деловой активности также служит увеличение предложения со стороны авиакомпаний по перелетам в Москву и регионы России.

По данным опроса, проведенного Российско-германской ВТП, в 2011 году представители немецких компаний особенно активно посещали регионы России. "Интерес к подобным деловым поездкам будет неизменным как в среднесрочной, так и в долгосрочной перспективе",— отметил руководитель по связям с общественностью Российско-германской ВТП Йенс Бельманн. По его словам, бизнесмены из Германии проявляют интерес прежде всего к Санкт-Петербургу, Нижегородской, Новосибирской и Самарской областям, а также Краснодарскому краю. Наиболее привлекательными для ведения бизнеса ВТП также называет Калужскую, Тверскую, Московскую, Ленинградскую области, республики Башкортостан и Татарстан, а также Москву, которая, к слову, оказалась на 12-м по популярности месте.

Синергия партнерства

По данным торгового представительства РФ в ФРГ, на 1 января 2012 года по объему накопленных в России иностранных инвестиций Германия с $28,7 млрд (в том числе прямые — $11,4 млрд, прочие — $17,3 млрд) остается одной из крупнейших стран-инвесторов, уступая Кипру, Нидерландам и Люксембургу. В настоящее время основную долю показателей германо-российской товарной торговли в разрезе материального производства формируют пять отраслей: нефте- и газодобывающая, машиностроительная, автомобильная, химическая и электронная. В 2011 году прямые германские инвестиции главным образом шли в сферу добычи полезных (топливно-энергетических) ископаемых, пищевую и табачную промышленность, металлургию, машиностроение и автомобилестроение. Еще одна важная и крупная отрасль германо-российской торговли услугами — грузовые перевозки, за ними следуют услуги транзитной торговли. Финансовые и страховые услуги занимают скромное место, в то же время они являются одной из самых быстрорастущих и перспективных отраслей.

Немецкий бизнес видит для себя серьезные перспективы в участии в национальных российских проектах. Например, в строительстве жилья, модернизации транспортной инфраструктуры и здравоохранения, а также в подготовке зимних Олимпийских игр в Сочи. Автомобильный концерн Volkswagen выступает генеральным партнером Олимпиады 2014 года.

По словам представителя компании Germany Trade & Invest (подразделение правительства Германии и Министерства экономики) Бернда Хонеса, россиян в Германии прежде всего интересуют сфера IT, торговля и логистика, транспорт, а также энергетика. С тем, что ТЭК — одна из самых востребованных соотечественниками отрасль в немецкой экономике, соглашается и аналитик "Инвесткафе" Илья Раченков. Наглядным примером тут может служить проект Nord Stream (газопровод между Россией и Германией). "Кроме того, в мае 2011 года "Роснефть" купила половину компании Ruhr Oel, которая владеет долями четырех нефтеперерабатывающих заводов в Германии общей мощностью 23,2 млн тонн в год,— говорит господин Раченков.— В другие отрасли нашим компаниям проникнуть довольно трудно, главным образом из-за подозрительного отношения европейских властей к российским инвестициям: достаточно вспомнить попытку Сбербанка в консорциуме с Magna купить автопроизводителя Opel".

Адвокат и партнер юридической фирмы "Граф фон Вестфален" Феликс Прозоров-Бастианс отмечает, что российских инвесторов привлекает рынок недвижимости Германии. По данным компании Gordon Rock, на Германию приходится более 25% инвестиционных запросов из России, поскольку именно у немцев наши инвесторы могут найти оптимальную комбинацию из невысокой по европейским меркам стоимости, достаточно высокого рентного дохода, гарантированного долгосрочными договорами аренды, возможности кредитования до 70% от стоимости приобретаемого объекта недвижимости, возможности получения вида на жительство при инвестициях от €250 тыс. Кроме того, Германия находится среди лидеров по привлекательности практически во всех сегментах коммерческой и гостиничной недвижимости. В 2011 году объем инвестиций в торговую недвижимость Германии по сравнению с прошлым годом вырос на 39%, в гостиничную — на 23%, в жилую — на 59% (данные Gordon Rock). Так что, приобретая объекты на стабильном рынке недвижимости Германии, российские инвесторы попадают в мировой инвестиционный тренд.

Планов громадье

По оценкам Восточного комитета немецкой экономики и Российско-германской внешнеторговой палаты, в 2012 году в России могут быть реализованы новые инвестиционные проекты в реальном секторе экономике на сумму не менее €880 млн ($1,3 млрд). В качестве наиболее перспективных с точки зрения прогнозируемой общей повышательной динамики роста объектов для инвестиций рассматриваются следующие отрасли промышленности (в порядке убывания): автомобилестроение, электроэнергетика, нефтегазовая промышленность, складское хозяйство, транспорт, информационно-коммуникационные технологии, строительство, розничная торговля, сельское хозяйство, пищевая промышленность, металлургия, машиностроение, химическая промышленность, возобновляемые источники энергии и энергоэффективность, электротехника. При этом эксперты отмечают, что сейчас в германо-российских отношениях становится все больше представителей малого и среднего бизнеса. Видя это, Россия и Германия вынашивают масштабные планы по развитию сотрудничества на уровне МСБ.

На прошедшей в июле прошлого года четвертой российско-германской конференции по малому и среднему бизнесу были названы наиболее перспективные отрасли для сотрудничества представителей МСБ России и Германии. Таковыми стали: здравоохранение, энергетика и автомобильная промышленность. Глава Минэкономразвития Эльвира Набиуллина высоко оценила возможности, которые предоставляет экономика Германии, но напомнила немецким предпринимателям о возможностях особых экономических зон России. Особенно тех, которые специализируются на автопроме — отрасли, где мы крайне заинтересованы в сотрудничестве с передовыми автопроизводителями Германии.

Также в прошлом году стало известно, что госкорпорация ВЭБ и германский государственный банк развития Kreditanstalt fur Wiederaufbau договорились о создании фонда поддержки инновационных проектов малого и среднего российского бизнеса. По словам президент ВЭБа Владимира Дмитриева, объем фонда может составить €1 млрд. На формирование новой структуры уйдет два-три года. ?В первую очередь стороны договорились отталкиваться от уже существующих российско-германских проектов, среди которых отмечают создание автомобильного кластера в Калуге, а также предприятия "Энергомашхолдинга", "Трансмашхолдинга", "Газпрома" и ряда других.

Сотрудничество ЗАО "Трансмашхолдинг" и Tognum AG (производство дизельных силовых агрегатов различного назначения) справедливо называют одним из самых успешных примеров взаимодействия двух стран в инвестиционной сфере. Летом 2011 года компании подписали соглашение о создании в России совместного предприятия по разработке и серийному промышленному производству дизельных двигателей мощностью до 3,5 тыс. кВт и инвестиционной стоимостью $1 млрд. Документ, в частности, предусматривает образование нового юридического лица Tognum Transmashholding B.V. с равным долевым участием сторон, а также эксклюзивные права иностранного партнера в случае реализации других перспективных совместных проектов в данной области. В рамках соглашения планируется к 2013 году построить и запустить новый машиностроительный завод, создать инжиниринговый центр, испытательную лабораторию, а также постепенно локализовать производство основных компонентов. К 2020 году на производственных мощностях в г. Коломне и г. Пензе планируется производить две трети всех необходимых комплектующих.

Что русскому и немцу хорошо

Интенсивные экономические отношения, как следствие, подразумевают тесные политические связи. В конце прошлого года "Восточный комитет германской экономики" и Российско-германская внешнеторговая палата провели опрос среди компаний-участниц, чтобы в том числе получить информацию о влиянии изменившейся политической ситуации в России на ее экономический климат. В общей сложности в опросе приняли участие 100 компаний. Исследование показало, что третье президентство Владимира Путина оценивается немцами достаточно нейтрально: 30% респондентов рассчитывают на положительное влияние, 25% — опасаются ухудшения делового климата, а 45% — не ожидают никаких изменений. При этом настроение немецких предпринимателей остается оптимистичным. Так, более 42% респондентов отметили улучшение делового климата в РФ за прошлый год, 71% — рассчитывает на положительное развитие российской экономики в 2012 году, в отличие от многих европейских стран, России в не грозит спад экономики, противоположного мнения придерживаются лишь 4% опрошенных компаний. Порядка 96% немецких компаний ожидают длительных и положительных результатов от вступления России в ВТО.

Впрочем, не обошлось без претензий. Почти половина опрошенных компаний отметили отсутствие результатов политики модернизации российской экономики, а 10% — даже ухудшение ситуации. В качестве основного препятствия на пути модернизации российской экономики многие назвали бюрократию в государственных органах. Стоит отметить, что этот негативный фактор чаще всего упоминают и бизнесмены, стремящиеся выйти на российский рынок.

По словам Феликса Прозорова-Бастианса, предприниматели из Германии ждут от России улучшения условий для инвестиций. "Меньше государственных препон для ведения бизнеса. Это прежде всего касается упрощения процесса получения разрешений от государственных органов, уменьшения уровня коррупции в системе гражданских судов, налоговых органах, прокуратуре, системе государственных закупок и тендеров",— говорит господин Прозоров-Бастианс. Несмотря на подобные претензии, немецкие бизнесмены смотрят на будущее с оптимизмом. В ближайшие 12 месяцев инвестировать в российскую экономику планируют 49% респондентов опроса Российско-германской ВТП, еще 64% собираются увеличить количество персонала. Бизнесмены из России, инвестирующие в Германию, ждут от страны упрощения системы выдачи виз и вида на жительство, а также снижения налогов. "В частности, крупные энергетические фирмы ждут разрешения выхода напрямую к потребителю, а российские банки — возможности открывать дочерние банки в Германии",— говорит господин Прозоров-Бастианс.

Инвестиционная привлекательность недвижимости земли Северный Рейн-Вестфалия

Рынок жилья земли Северный Рейн-Вестфалия демонстрирует средние для Германии показатели развития. Так, крупнейшие города региона Кельн и Дюссельдорф по уровню доходности и арендных ставок демонстрируют средние показатели среди рынков недвижимости так называемой большой шестерки, куда входят Берлин, Франкфурт, Мюнхен и Гамбург. При разбросе вакантных площадей на рынке аренды квартир в Германии от 1,4% до 8% Северный Рейн-Вестфалия демонстрирует показатель в 3,6%. Соотношение собственников жилья и тех, кто его арендует, практически такое же, как в среднем по Германии (доля домовладельцев на уровне 43% от общего количества населения, доля арендаторов — 57%). Для сравнения: в наиболее перспективном для сдачи жилья в аренду Берлине собственным жильем могут похвастаться лишь 16% горожан, то есть доля арендаторов — 84%.

По интенсивности приобретения жилья регион также находится вблизи средненационального показателя. Так, если в среднем по Германии ежегодно количество домовладельцев увеличивается на 4%, то в Северном Рейне-Вестфалии данное значение составляет 3,8%. Средняя площадь и стоимость квартир составляет 85 кв. м и €150 тыс. соответственно. С 2005 года в Северном Рейне-Вестфалии стоимость жилья выросла в среднем на 8-12%. При этом около 80% роста цен пришлось на последние два года. Причем активнее всего в регионе дорожали частные дома. При средней жилой площади в 130 кв. м на первичном рынке недвижимости региона домовладения стоят €250 тыс. Аналогичный тип недвижимости на вторичном рынке оценивается уже в €185 тыс. По прогнозам экспертов, стоимость жилья земли Северный Рейн-Вестфалия продолжит увеличиваться, но прирост цен вряд ли превысит в целом по региону 3-4% в год.

Вложения в коммерческую недвижимость крупнейших городов региона Кельна и Дюссельдорфа, как правило, в два-три раза меньше, чем инвестиции в аналогичные объекты других мегаполисов, таких как Берлин, Франкфурт, Мюнхен и Гамбург. Так, в прошлом году ежеквартальный объем вложений в коммерческую недвижимость Дюссельдорфа колебался в пределах €500-600 млн, Кельна — €200-300 млн, в то время как лидирующий по данным показателям Франкфурт демонстрировал в отдельные кварталы до €2 млрд инвестиций. Гамбург, Берлин и Мюнхен — от €1 млрд до €1,5 млрд привлеченных средств. Вместе с тем уровень арендных ставок и доходности офисной, торговой и складской недвижимости в регионе фактически совпадает с такими же средними значениями в большинстве других мегаполисов "большой шестерки". Так, средняя стоимость аренды офисной недвижимости в Дюссельдорфе составляет €13,44 за 1 кв. м. В Берлине и Гамбурге аналогичное значение равняется соответственно €13,02 и €13,95 за "квадрат". В 2011 году доходность торговой недвижимость в Дюссельдорфе равнялась 4,3% годовых, в Кельне — 4,35%. Для сравнения: в Мюнхене аналогичное значение равнялось 4,2%, Гамбурге — 4,25%, Франкфурте — 4,45%, Берлине — 4,5%.

Стоит отметить, что регион известен активно развивающимся сегментом производственно-складской недвижимости, который только в 2011 году продемонстрировал двух-трехкратный рост показателей по сравнению с годом ранее. Недаром Северный Рейн-Вестфалия вот уже 200 лет считается индустриальным сердцем Германии. Однако уровень арендных ставок и доходности и в данном сегменте также не отличается от показателей других городов.

Доходность недвижимости земли Северный Рейн-Вестфалия

Торговая недвижимость — супермаркеты и торговые центры, имеющие долгосрочные договоры аренды с арендаторами класса А, которые показывают уровень рентной доходности 7-8%, а рентабельность инвестиций составляет 11-15% годовых благодаря использованию недорогого долгосрочного кредитования сделок.

Гостиничная недвижимость — отели под управлением гостиничных сетей, гарантирующих собственнику ежегодный рентный доход на уровне 5-7%, что дает рентабельность инвестиций 9-12% при использовании кредитования.

Доходные дома — рентный доход 6-8%.

Источник: международное агентство недвижимости Gordon Rock.

Взаимный интерес

Россия крайне заинтересована в создании совместных проектов с Германией в первую очередь в сфере высоких технологий и c максимальным вовлечением компаний малого и среднего бизнеса. В ноябре прошлого года между Минэкономразвития России и Федеральным министерством экономики и технологии Германии подписаны декларации о ключевых направлениях экономического сотрудничества в рамках партнерства по модернизации и программа действия, проекты-маяки российско-германского сотрудничества в рамках инициативы "Партнерство для модернизации". Тогда же российская сторона обозначила три главных направления сотрудничества. Это продолжение имеющихся и запуск новых инфраструктурных проектов с участием германских инвесторов, формирование отраслевых стратегических альянсов и СП с участием ведущих российских и германских компаний в самом широком спектре областей, а также поддержка госбанками наиболее значимых проектов и контрактов по поставкам высокотехнологичного оборудования, кредитование СП, реализуемых по линии малого и среднего бизнеса.

Самыми перспективными с точки зрения совместных предприятий эксперты торгпредства РФ в ФРГ называют следующие отрасли промышленности: автомобилестроение, электроэнергетика, нефтегазовая промышленность, складское хозяйство, транспорт, информационно-коммуникационные технологии, строительство, розничная торговля, сельское хозяйство, пищевая промышленность, металлургия, машиностроение, химическая промышленность, возобновляемые источники энергии и энергоэффективность, электротехника.