Анализ показателей, характеризующих финансовую деятельность коммерческих банков

АНАЛИЗ БАЛАНСА БАНКА

АНАЛИЗ ПОКАЗАТЕЛЕЙ, ХАРАКТЕРИЗУЮЩИХ ФИНАНСОВУЮ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ

м.в. ключников,

кандидат экономических наук

Цель деятельности коммерческих банков состоит в максимизации прибыли при сведении к минимуму расходов. Прибыль и убытки, полученные банком, - показатели, концентрирующие в себе результаты активных и пассивных операций банка и отражающие все факторы, воздействующие на деятельность коммерческого банка.

Цель анализа показателей, характеризующих финансово-экономическую деятельность коммерческих банков, сводится, по существу, к анализу прибыли (выявление резервов для роста прибыли), анализу доходов и расходов.

В процессе такого анализа исследуются следующие направления, которые отображены на рис. I.

Анализ показателей, представленных на рис. I, позволяет раскрыть причины изменений доходов и расходов коммерческого банка, что является актуальным для выявления резервов роста банковской прибыли.

Необходимые данные для анализа показателей, характеризующих результаты деятельности коммерческих банков, представлены в финансовой отчетности, установленной инструкцией № 7-У Центрального банка России «О порядке составления и представления отчетности кредитными организациями в Центральный банк Российской Федерации" и инструкцией № 1 «О порядке регулирования деятельности банков».

Рентабельность коммерческого банка - один из основных стоимостных показателей, характеризующих эффективность банковской деятельности. Анализ рентабельности коммерческого банка призван решить следующие задачи: основные источники доходов и виды расходов кредитной организации; коммерческую эффективность деятельности банка и тенденции ее изменения; коммерческую эффективность отдельных операций банка и соответствующие тенденции; эффективность работы банка во временном периоде.

Общий уровень рентабельности коммерческого банка характеризуется коэффициентом рентабельности по формуле:

«>

Данный показатель может быть уточнен с помощью ряда коэффициентов, характеризующих степень прибыльности активных и кредитных операций.

Основным показателем доходности банка является показатель, отражающий отдачу собственного капитала:

К, =

Прибыль

• х 100%.

Рис. 1. Система показателей, характеризующих результаты деятельности коммерческого банка

Акционерный капитал

Данный показатель характеризует прибыль, приходящуюся на 1 руб. акционерного или уставного капитала. Знаменатель можно расширить

введением всех собственных средств банка. Акционеры банка, сопоставив значения этого показателя в разных банках, могут принять решение о размещении своих средств. Показатель доходности банка зависит от прибыльности активов Кг, и коэффициента достаточности капитала К3, что можно выразить формулой:

Прибыль _ Прибыль ^ Активы

Капитал Активы Капитал'

К2 х Ку

Прибыль _ Процентные доходы ^ Активы

Активы

К2 = К4х Кь.

Активы

Доходы '

Прибыльность активов находится в прямой зависимости от доходности активов (К4) и доли прибыли в доходах банка (К,). Коэффициент К4 характеризует деятельность банка с точки зрения эффективности размещения активов, т.е. возможности создавать доход:

К* =

Доходы _ Процентные доходы

Активы Активы

Непроцентные доходы Активы

К4 = Я, + й2.

Это означает, что доходность банковской деятельности находится в прямой зависимости от работоспособности активов и в обратной зависимости от коэффициента достаточности капитала. В связи с этим обстоятельством становится ясно, почему выгодно функционировать на грани риска, т.е. с наименьшим обеспечением активов собственным капиталом.

В современных условиях возможность роста за счет уменьшения показателя достаточности капитала ограничена, поскольку рост активов должен подкрепляться расширением ресурсной базы. Резервом увеличения доходности остается повышение степени прибыльности активов (К2). Данный показатель характеризует рентабельность активных операций и оценивает величину прибыли на 1 руб. активов.

Основные направления работы банка по улучшению рентабельности активных операций (К2) можно определить, разложив этот показатель на два сомножителя:

Показатель /), оказывает влияние на уровень доходности отдельных активных операций, структуру кредитоспособности портфеля и долю активов, приносящих доход в суммарных активах. Коэффициент К5 отражает способность банка контролировать свой расход:

К5 =

Прибыль _ Доходы - Расходы - Налоги

Доходы Доходы Налоги

Доходы Непроцентные расходы

Доходы Доходы Процентные расходы Доходы

Доходы

К5 = 1

Рг-Рг

Из формулы видно, что чем меньше доля каждого фактора в доходах, тем больше коэффициент Ку

Реальность активов не совсем адекватно характеризует деятельность банка, так как не все активы приносят доход. При исключении таких активов получим более реальный результат прибыльности активных операций:

Прибыль

Активы, приносящие доход

Таким образом, будет определена величина прибыли, приходящейся на 1 руб. доходных активных операций. Разница между К2 и Кь позволяет судить о потенциальных возможностях повышения рентабельности за счет сохранения чистых активов, не приносящих доход. В западной практике показатели К2 называются рентабельностью инвестиций, а К6 - рентабельностью активов.

Рассмотрим расчет показателей рентабельности для коммерческого банка «Банк Москвы» за 1999 - 2002 гг. (табл. 1).

Динамика показателей рентабельности КБ «Банк Москвы» за 1999 - 2002 гг.

Таблица 1

Показатель 01.01.1999 01.01.2000 01.01.2001 01.01.2002

Норма прибыли на капитал, % 17,4 19,1 25,5 38,8

Кг Прибыльность активов, % 9,9 10,8 12,2 14,8

К3 Достаточность капитала, % 11,8 24,2 26,6 32,1

К., Доходность активов, % 31,9 31,7 34,3 37,8

Ъ Доля прибыли в доходах, % 17,0 19,1 21,7 22,1

Рентабельность активов 19,1 21,2 22,9 25,7

^общ Общий уровень рентабельности 0,41 0,51 0,58 0,72

Анализ данных табл. 1. показал, что банк выполняет свои обязательства с запасом. Общий коэффициент рентабельности в 2002 г. составил 0,72, что отражает повышение качества работы и управления активами и пассивами банка. Доходность активов составила 37,8%, что показало увеличение с прошлым годом на 3,5 процентных пункта. Также возросла норма прибыли на капитал более чем в 2 раза по сравнению с 1999 г.

Проанализировав уровень рентабельности коммерческого банка, затем проводился анализ достаточности капитала и ликвидности коммерческого банка.

Достаточность капитала зависит от объема операций по вкладам и размера риска. Достаточность капитала коммерческого банка в Российской Федерации может быть определена минимально допустимым размером уставного капитала и специально рассчитанными для этой цели нормативами Центрального банка России.

В соответствии с инструкцией Центрального банка России от 1 октября 1997 г. № 1 (в редакции указания ЦБ РФ от 27 мая 1999 г. № 567-У) «О порядке регулирования деятельности банков» каждый банк обязан соответствовать нормам следующих обязательных нормативов.

Норматив достаточности капитала является основным и рассчитывается по формуле:

ц __ Собственный капитал

' Активы, взвешенные с учетом риска ^

Существует несколько способов вычисления коэффициента достаточности капитала от простого деления капитала на сумму всех активов или обязательств, расчета коэффициента «свободного капитала», до соотношения капитала банка с активами, взвешенными с учетом риска потерь части их стоимости. Все существующие показатели объединяются в две группы: доля фондов банка к общим депозитам и доля капитала к активам.

Обобщающим показателем достаточности капитала является: соотношение капитала банка к сумме активов, взвешенных с учетом риска их потерь. Данный показатель характеризует обеспеченность капиталом вложений с повышенным риском (инструкция ЦБ). Именно он регулирует операции банка с точки зрения достаточности капитала, однако его значения сложнее рассчитать по сравнению с предыдущими показателями.

Базельское соглашение, определив состав и структуру капитала, а также порядок взвешивания активов и забалансовых обязательств по степени их рискованности, установило два критерия достаточности:

показатель минимального уровня основного капитала (Kd]) - min 4%:

ß _ Основной капитал

Сумма балансовых активов и забалансовых' ^ обязательств, взвешенных с учетом риска

показатель минимального уровня совокупного капитала (Кл) - min 8%:

Совокупный капитал (сумма основ -^ _ ного и дополнительного) dl Сумма взвешенных на риски активов (10) и забалансовых обязательств

Коэффициент КЛ называется коэффициентом Кука. Этот коэффициент является инструментом контроля за индивидуальной платежеспособностью банков и позволяет оценить рискованность проведения банком своих операций с позиций обеспеченности собственным капиталом. Его использование позволяет увеличить степень надежности банковской системы, способствующей обеспечению свободной конкуренции, позволяет уделять большое внимание отдаче активов, а не их объему.

Проведем анализ выполнения норматива достаточности капитала на примере данных агрегированных балансов пяти коммерческих банков на 1 января 2002 г. (табл. 2).

По данным табл. 2 можно сделать вывод о том, что наибольший показатель достаточности капитала достигнут коммерческим банком «Промстройбанк» - 34,4%, наименьший - КБ «Банк Москвы», 12,2%. Тем не менее все взятые для анализа банки отвечают требованиям исполнения норматива достаточности капитала, что свидетельствует об их надежности.

Не менее важным направлением анализа финансово-экономической деятельности коммерческих банков является оценка его ликвидности.

Ликвидность банка определяется степенью соответствия объемов и сроков привлечения и размещения средств. Основным назначением банковской ликвидности является удовлетворение спроса на кредиты и (или) пожеланий вкладчиков изъять депозиты. Специфическими функциями ликвидности являются обеспечение доверия к банку у существующих и потенциальных клиентов, избежание вынужденной неприбыльной продажи активов, ограничение премии за риск при привлечении средств.

Поддержание оптимального уровня ликвидности - сложная задача, выполнение которой практически всегда может быть достигнуто лишь в той или иной степени, поскольку существует обратная связь между уровнем ликвидности банка и другой его характеристикой - уровнем до-

Таблица 2

Расчет норматива достаточности капитала коммерческих банков на 1 января 2002 г.

Показатель Наименование банка

Банк Москвы Гута-банк МДМ-банк Межмосбанк Промстройбанк

Активы, включающие в

группу риска, тыс. руб.: 1 -2-

6 140 325 7 054 784 478 399 5 112 874 791 383

3- 6 280 878 7 689 440 506 787 5 432 673 821 222

4- 7 450 985 8 112 165 590 122 5 789 112 862 374

5 - 7 550 435 8 217 487 591 287 5 910 474 890 550

9 177 377 9 935 078 750 485 5 811 674 923 291

Сумма активов взвешен- 36 600 000 41 008 954 2 917 080 28 056 807,1 4 288 820

ных с учетом риска,

тыс. руб.

Капитал, тыс. руб. 3 000 000 2 158 366 197 100 2 141 741 124 675

Норматив достаточности 12,2 19,0 14,8 13,1 34,4

капитала, %

Оптимальное значение, % Min 11 Min 11 Min 11 Min 11 Min 11

ходности (чем выше уровень ликвидности, тем ниже уровень доходности).

Проведение анализа ликвидности коммерческих банков, по нашему мнению, возможно на основе системы показателей, представленной на рис. 2.

Рис. 2. Система показателей ликвидности коммерческих банков

Структура активов КБ "Межмосбанк"

32%

30%

35%

Высоколиквидные активы В Кредиты

Векселя до востребования  Основные средства

Структура активов КБ "МДМ-банк"

27%

40%

30%

Высоколиквидные активы  Кредиты  Векселя до востребования  Основные средства

Структура пассивов КБ "МДМ-банк"

25%

20%

15%

40%

Картотека неоплаченных документов

В Обязательства до востребования

Срочные обязательства

Собственные средства

Рис 4. Структура активов и пассивов КБ «МДМ-банк» по степени ликвидности по состоянию на 1 января 2002 г.

Структура пассивов КБ "Межмосбанк"

45%,

30%

20%

Картотека неоплаченных документов

И Обязательства до востребования

Срочные обязательства

Собственные средства

Рис 3. Структура активов и пассивов КБ «Межмосбанк» по степени ликвидности по состоянию на 1 января 2002 г.

Методика расчета показателей ликвидности представлена в приложении.

На ликвидность банковского баланса влияет структура активов и пассивов. Анализ структуры актива и пассива, сгруппированными по признаку ликвидности двух коммерческих банков, представлен на рис. 3 и 4.

Анализ рис. 3 и 4. показал, что, несмотря на преимущества в капитале КБ «Межмосбанк», его текущая платежеспособность подорвана. КБ «МДМ-банк», наоборот, способен легко платить по текущим обязательствам и, соответственно, с точки зрения кредитования является более предпочтительным.

Таким образом, анализ ликвидности должен быть направлен на оценку достаточности капитала, диверсификации ссудных и депозитных операций, а также на исследование согласованности активных и пассивных операций банка.

Из сказанного можно сделать вывод о том, что анализ показателей, характеризующих финансовую деятельность банков, является методологической основой принятия управленческих решений. Такой анализ является не только частью менеджмента, но и дает оценку эффективности, т.е. качества системы менеджмента.

Финансовый анализ в коммерческом банке оценивает экономическую эффективность управ-

Методика расчета показателей финансово-эк

ления через анализ и оценку финансового состояния и финансовых результатов банка. Целью управления является создание условий для получения планируемых финансовых результатов и устойчивого уровня финансового состояния при соблюдении нормативных ограничений (минимального размера величины капитала, стоимости приобретения пассивов, уровня ликвидности и др.). Поэтому финансовый анализ в банке выступает не только как комплексный анализ оценки достигнутых результатов деятельности, но и как инструмент финансового прогнозирования и моделирования деятельности.

ПРИЛОЖЕНИЕ омической деятельности коммерческих банков

Наименование показателя Содержание и способ расчета Критическое значение

1. Нормативы ликвидности

1.1. Мгновенная ликвидность ио Высоколиквидные активы Обязательства до востребования Min 20%, 7% - кризис платежеспособности

1.2. Текущая ликвидность НЗ- Ликвидные активы х1(ю% Обязательства до востребования Min 70%, критическое - 50%

1.3. Долгосрочная ликвидность Долгосрочная задолженность банку Н4 =-—-----х 100% Капитал, обязательства свыше одного года Мах 120%

1.4. Общая ликвидность Н5- Ликвидные активы х1(Ю% Суммарные активы банка Мах 20%

1.5. Ликвидность по операциям с драгметаллами Г1, . Высоколиквидные активы в драгметаллах Н14 =---х100% Обязательства в драгметаллах до востребования и сроком до 30 дней Min 20%

2. Показатели ликвидности как запаса

2.1. Дифференцированный во времени коэффициент ликвидности .... Задолженность по ссудам , „„, Ю1 =---х 100% Привлеченные средства Привлеченные средства 1 - длина срока: а; ¡.о 3 месяцев б) от 3 месяцев до 1 года в) свыше 1 года 70%

2.2. Коэффициент покрытия К2_ Кассовые активы х т% Обязательства 20 - 50%

2.3. Доля ликвидных активов в обязательствах кз_ Наличные активы х1(ю% Сумма вкладов 15%

2.4. Показатель активности инвестиционной деятельности У^ _ Портфельные ценные бумаги ^ Обязательства 15-40%

3. Показатели ликвидности как потока

3.1. Коэффициент ликвидности по срочным обязательствам Ликвидные обязательства до востребования К5 X 100% Срочные обязательства 30%, критическое - 40%

3.2. Генеральный коэффициент по срочности обязательств Лик. активы + кап. вложения + обяз. до востр. Ко--X 100 /о Срочные обязательства 50%, критическое - 25%

3.3. Коэффициент среднесрочной ликвидности (зарубежная практика) „ Ресурсы, привлеченные на срок свыше 2 лет К/---х 100« Средства, размещенные на срок свыше 2 лет Min 80%

Наименование показателя Содержание и способ расчета Критическое значение

3. Показатели ликвидности как потока

3.1. Коэффициент ликвидности по срочным обязательствам 1ГС Ликвидные обязательства до востребования _, ппт Срочные обязательства 30%, критическое - 40%

3.2. Генеральный коэффициент по срочности обязательств ,,, Лик. активы + капвложения + обяз. до востр. _ 1ПП„ Ко х 1ии /о Срочные обязательства 50%, критическое - 25%

3.3. Коэффициент среднесрочной ликвидности (зарубежная практика) _ Ресурсы, привлеченные на срок свыше 2 лет ^ юдп» Средства, размещенные на срок свыше 2 лет Min 80%

4. Показатели ликвидности как прогноза

4.1. Коэффициент трансформации Кт = |1 - — |х 100%, 1 ко] КО - кредитовый оборот по поступлениям средств на депозитные счета сроком до 1 месяца, включая счета до востребования; ДО - дебетовый оборот по выдаче краткосрочных кредитов с ссудных счетов учреждений банка и других краткосрочных вложений сроком до 1 месяца Оптимальное значение для конкретного банка

4.2. Сумма средств, предназначенных для долгосрочных вложений (М) М = (КО - ДДС) Кт + (Код - ДСФ) М - общая сумма резервов долгосрочных вложений; ДДС - прирост средств на депозитных счетах до востребования; ДСФ - прирост средств на счетах, предназначенных для финансирование капитальных затрат и депозитов сроком свыше 1 месяца; Код - кредитовый оборот по поступлениям средств на счет по финансирования и кредитования капитальных затрат и срочным депозитам Оптимальное значение для конкретного банка

4.3. Абсолютная потребность в ликвидных средствах (? ? ) дг = Дв - ДЯ - ДК, Я - краткосрочные ресурсы; Б - краткосрочные ссуды и вложения капиталов; (Я - Б) - дефицит ликвидных средств до 1 месяца + избыток - недостаток

5. Комплексная оценка

5.1. Общий показатель ликвидности (С) _ 6А1 + 6А2 + б АЗ + 6А4 6П1 + 6П2 + 6ПЗ + 6П4 ' ои - весовые коэффициенты; (А1 и П1) - активы и пассивы со сроком до 3 месяцев; (А2 и П2) - со сроком от 3 до 6 месяцев, отражающие тенденцию увеличения и уменьшения текущей ликвидности в недалеком будущем; (АЗ и ПЗ) - со сроком от 6 месяцев до 1 года; (А4 и П4) - со сроком более 1 года, отражающие соотношение платежей и поступлений в относительно отдаленном будущем Оптимальное значение для конкретного банка

5.2. Коэффициент ликвидности (международная практика) Кл=ДС + МБК + ЛРЦБхШ()%1 Суммарные активы ДС - денежные средства; МБК - межбанковский кредит; ЛРЦБ - легко реализуемые ценные бумаги 30 - 40%

6. Кредитные риски

6.1. Коэффициент риска (Кр) РВПС К - СЗ - х 100%, р СЗ СЗ - ссудная и приравненная к ней задолженность; РВПСрасч - расчетный резерв на возможные потери по ссудам и векселям Оптимальное значение для конкретного банка

6.2. Коэффициент покрытия ссудной задолженности (ПУ) ПУ - РВПС х 100%, С34 С34 - ссудная задолженность, относящаяся к 4-й группе риска Оптимальное значение для конкретного банка