Kontantstrømanalyse

**Kontantstrømanalyse** eller **kontantstrømoppstilling **er en budsjettrapport/-analyse som viser hvilke kontantstrømmer eller finansielle endringer som har funnet sted mellom to gitte tidspunkter i en bedrifts regnskap.

Analysen viser hvilken kapital bedriften har skaffet seg, og hvordan denne er benyttet

## Direkte kontantstrømanalyse i henhold til Norsk Regnskapsstandard

### Kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter (A)
:+ Innbetaling fra salg av varer og tjenester
::Utbetaling for varer og tjenester for videresalg og eget forbruk
::Utbetalinger til ansatte, arbeidsgiveravgift, skattetrekk mv.
:+ Innbetaling av utbytte
:+ Innbetaling av renter
:- Utbetaling av renter
:- Utbetaling av skatter og offentlige avgifter
:+ Innbetaling ved salg av verdipapirer for kortsiktige handelsformål 
: *) Utbetaling ved kjøp av verdipapirer for kortsiktige handelsformål
:= **Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter**

### Kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter (B)
:+ Innbetaling ved salg av varige driftsmidler
:- Utbetaling ved kjøp av varige driftsmidler
:+ Innbetaling ved salg av aksjer og andeler i andre foretak 
::Utbetaling ved kjøp av aksjer og andeler i andre foretak
::Utbetaling ved kjøp av andre investeringer
:+ Innbetaling ved salg av andre investeringer 
:= **Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter**

### Kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter (C)
:+ Innbetaling ved opptak av ny langsiktig gjeld
:+ Innbetaling ved opptak av kortsiktig gjeld 
::Utbetaling ved nedbetaling av langsiktig gjeld
::Utbetaling ved nedbetaling av kortsiktig gjeld
:+/- Netto endring kassekreditten
:+ Innbetaling av egenkapital
:+ Mottatt konsernbidrag
:- Utbetalt konsernbidrag
:- Tilbakebetalinger av egenkapital
:- Utbetaling av utbytte
:= **Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter**

### Netto endring i kontanter (A+B+C)
:+/- Beholdning av kontanter og kortsiktige finansplasseringer ved periodens begynnelse
:+ *Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter*
:+ *Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter*
:+ *Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter*
:= Beholdning av kontanter og kortsiktige finansplasseringer ved periodens slutt 

### Avstemming
:+ Resultat før skattekostnad
:- Periodens betalte skatt
:+/- Gevinst/tap ved salg av anleggsmidler
:+ Ordinære avskrivninger
:+ Nedskrivning av anleggsmidler
:+/- Endring i varelager
:+/- Endring i kundefordringer
:+/- Endring i leverandørgjeld
:+/- Poster klassifisert som investerings- eller finansieringsaktiviteter
:+/- Endring i andre tidsavgrensningsposter    
:= **Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter**
: 
: 

## Indirekte kontantstrømanalyse (brukes av små foretak)

### Kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter
: + Innbetaling fra salg av varer og tjenester
:: Utbetaling for varer og tjenester for videresalg og eget forbruk
:: Utbetalinger til ansatte, arbeidsgiveravgift, skattetrekk mv.
: + Innbetaling av utbytte
: + Innbetaling av renter
: + avskrivinger
: - Utbetaling av renter
: - Utbetaling av skatter og offentlige avgifter
: + Innbetaling ved salg av verdipapirer for kortsiktige handelsformål 
: 
: = **Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter**
: 
: 

## Indirekte kontantstrømanalyse (B + C)
Se direkte kontantstrømanalyse.
: 
## Mer litteratur
*Kjell Banken & Tor Busch (BB): Analyse av finansregnskapet, 2001, Universitetsforlaget
*Kjell Gunnar Hoff: Driftsregnskap og Budsjettering, 2002, Universitetsforlaget
*Aage Sending: Grunnleggende regnskap, Fagbokforlaget 2004
*George Foster: Financial statement analysis, 1978, Prentice- Hall Inc
*Stephen H. Penman:Financial Statement Analysis and Security Valuation 3ed, 2007, McGraw Hill