Հիպոտեք

**Հիպոտեք** (, German, French, լատ. *hypotheca-* ից, հուն.  հիփոթեք), երբեմն՝ **լուռ հիփոթեք**, տերմին է, որն օգտագործվում է քաղաքացիական իրավունքի համակարգերում (օրինակ՝ մայրցամաքային Եվրոպայի մեծ մասի իրավունքում)՝ անշարժ գույքի նկատմամբ պարտատիրոջ գրանցված իրական ապահովագրության համար, սակայն որոշ իրավասություններում այն կարող է լրացուցիչ ներառել միայն նավերը (նավի հիփոթեք), ի տարբերություն այլ գրավների, այդ թվում՝ նավերից բացի այլ նյութական շարժական իրերի, արժեթղթերի կամ ոչ նյութական ակտիվների, ինչպիսիք են մտավոր սեփականության իրավունքները, որոնք ծածկված են այլ տեսակի իրավունքով (գրավ): Ընդհանուր իրավունքն այս տերմինին ունի երկու հիմնական համարժեք՝ գրավ և ոչ տիրապետող գրավ։

## Ընդհանուր տեսք
Անվտանգության այս իրական իրավունքը գործում է գրավի միջոցով։ Այն կարող է առաջանալ միայն հողային և հիփոթեքային գրանցամատյանում կամ նավերի գրանցամատյանում գրանցվելու միջոցով՝ հետևյալի հետևանքով.

* հիփոթեքային վարկի պայմանագիր, որը պահանջվում է նոտարական ակտի տեսքով՝ պայմանագրային հիփոթեքի դեպքում
* վարչական կամ դատարանի որոշում՝ հարկադիր հիփոթեքի դեպքում

Հիփոթեքը պարտատիրոջը նախապատվության իրավունք է տալիս պահանջների մարումը ստանալ գրավադրված գույքից՝ որպես վերջին միջոց, երբ պարտապանը չի կատարում իր պարտավորությունները։ Հիփոթեքի դեպքում գույքը չի անցնում պարտատիրոջը, բայց նրանք ձեռք են բերում իրենց պարտքը մարելու նախապատվության իրավունք գրավադրված գույքից, այսինքն՝ նրանք կարող են վաճառել այն և մարել իրենց գումարը ստացված գումարից, կամ գնորդի կողմից պարտավորությունների չկատարման դեպքում նրանք կարող են դառնալ սեփականատերը:

## Պատմություն
Հռոմեական իրավունքից ծագումով *հիփոթեքը*, ըստ էության, անձի ամբողջ ունեցվածքի նկատմամբ ոչ տիրապետող գրավ էր, սակայն Վերածննդի դարաշրջանում այս մեխանիզմը վերականգնվեց քաղաքացիական իրավունքի իրավական համակարգերում որպես հիփոթեքային ապահովագրական իրավունք, որը կիրառվում էր բացառապես անշարժ գույքի նկատմամբ և, ինչպես ուշ միջնադարյան *obligatio bonorum-ը*, տարածվում էր հողի վրա (լատիներեն *jus persequendi*, ֆրանսերեն *droit de suite*, հոլանդերեն *zaaksgevolg*, գերմաներեն *Folgerecht*):

## Հիփոթեքավորում և վերահիփոթեքավորում
**Գրավադրումը** այնպիսի գործելակերպ է, երբ պարտապանը գրավ է դնում պարտքը ապահովելու կամ որպես պարտքի նախապայման, կամ երրորդ կողմը գրավ է դնում պարտապանի համար։ Տարածված օրինակ է, երբ պարտապանը կնքում է հիփոթեքային վարկի պայմանագիր, որի համաձայն պարտապանի տունը դառնում է գրավ մինչև հիփոթեքային վարկի մարումը։ Պարտապանը պահպանում է գրավի նկատմամբ սեփականության իրավունքը, սակայն պարտատերը իրավունք ունի բռնագրավել դրա սեփականությունը, եթե պարտապանը չկատարի իր պարտավորությունները։ Գրավադրման հիմնական նպատակը վարկատուի վարկային ռիսկը մեղմելն է։ Եթե պարտապանը չի կարող վճարել, պարտատերը տիրապետում է գրավին և, հետևաբար, կարող է պահանջել դրա սեփականության իրավունքը, վաճառել այն և այդպիսով փոխհատուցել բացակայող դրամական հոսքերը։ Պարտապանի կողմից նախնական գրավի բացակայության դեպքում պարտատերը չի կարող վստահ լինել, որ կարող է բռնագանձել պարտապանի բավարար ակտիվները։ Քանի որ գրավադրումը հեշտացնում է պարտքի ստացումը և հնարավոր է՝ նվազեցնում է դրա գինը, պարտապանը ցանկանում է գրավադրել որքան հնարավոր է շատ պարտք։սակայն գրավի համար «լավ ակտիվների» մեկուսացումը նվազեցնում է պարտապանի մնացյալ հաշվեկշռի որակը և, հետևաբար, նրա վարկունակությունը։ Կարգավորող *գրավադրման* մանրամասն պրակտիկան և կանոնները տարբերվում են՝ կախված համատեքստից և այն իրավասությունից, որտեղ այն տեղի է ունենում։ Հիփոթեքը սպառողական պայմանագրերի տարածված առանձնահատկությունն է, որոնք ներառում են հիփոթեքային վարկեր։պարտապանը օրինականորեն տիրապետում է տանը, բայց մինչև հիփոթեքի մարումը, պարտատերը իրավունք ունի ստանձնել դրա սեփականությունը (և հնարավոր է՝ նաև տիրապետումը):բայց միայն այն դեպքում, եթե պարտապանը չի կարողանում կատարել վճարումները։ Եթե սպառողը վերցնում է լրացուցիչ վարկ՝ ապահովագրված իր հիփոթեքի արժեքով (խոսակցական լեզվով հայտնի է որպես «երկրորդ հիփոթեք», մոտավորապես մինչև տան ներկայիս արժեքը՝ հանած չվճարված վճարումները), ապա սպառողը գրավադրում է հենց հիփոթեքը։պարտատերը դեռ կարող է առգրավել տունը, բայց այս դեպքում պարտատերը պատասխանատու է դառնում չմարված հիփոթեքային պարտքի համար։ Երբեմն սպառողական ապրանքներ և բիզնես սարքավորումներ կարելի է գնել գրավադրմամբ վարկային պայմանագրերով։Ապրանքները օրինականորեն պատկանում են վարկառուին, բայց կրկին պարտատերը կարող է առգրավել դրանք անհրաժեշտության դեպքում։

**Վերահիփոթեքը** տեղի է ունենում, երբ կազմակերպությունները վերաօգտագործում են գրավը՝ իրենց սեփական փոխառությունն ապահովելու համար: Վարկատուի համար գրավը ոչ միայն մեղմացնում է վարկային ռիսկը, այլև թույլ է տալիս վերաֆինանսավորել ավելի հեշտությամբ կամ ավելի ցածր տոկոսադրույքներով, սակայն, սկզբնական գրավի պայմանագրում պարտապանը կարող է սահմանափակել գրավի նման վերաօգտագործումը:

## Հիպոթեքը խառը իրավական համակարգերում
մինի|Գոլդման Սաքսի աշտարակԲանկերը, որոնք մատուցում են պրայմ բրոքերային ծառայություններ, կարող են ընդլայնել իրենց առևտրային գործառնությունները՝ վերաօգտագործելով իրենց գործընկերներին պատկանող գրավը։
Մի քանի խառը իրավական համակարգերի ներքո հիփոթեքը ներմուծվում էր որպես շարժական գույքի նկատմամբ ոչ տիրապետող անշարժ գույք (ի տարբերություն ընդհանուր իրավունքի շարժական գրավի): Որոշ այլ երկրների խառը իրավական համակարգերում (օրինակ՝ Շոտլանդիայի օրենսդրություն, Հարավային Աֆրիկայի օրենսդրություն) այն կարող է ընդգրկել ցանկացած նյութական շարժական գույք, արժեթղթեր կամ ոչ նյութական ակտիվներ։ Մինչդեռ գրավը գործում է գրավի միջոցով և փոխանցում է տիրապետումը հանձնման պահին, իսկ շարժական գույքի հիփոթեքը գործում է փոխանցման միջոցով և փոխանցում է սեփականության իրավունքը, հիփոթեքը գործում է գրավադրման միջոցով և չի փոխանցում ո՛չ տիրապետումը, ո՛չ էլ սեփականության իրավունքը։ Անվանումը և սկզբունքը մտել են Շոտլանդիայի քաղաքացիական իրավունքի համակարգ, որը տարբերակում է ավանդական հիպոթեքները՝ ինչպիսիք են bottomry-ն և respondentia-ն, և օրենքով սահմանված լուռ հիպոթեքները։ Վերջիններից ամենակարևորը տանտիրոջ վարձակալության հիփոթեքն է (որը համապատասխանում է Անգլիայի իրավունքում դիսթրեսին), որը տարածվում է հողի արտադրանքի և դրանով կերակրվող խոշոր եղջերավոր անասունների ու ոչխարների, ինչպես նաև անասնապահության մեջ օգտագործվող անասունների ու ձիերի վրա։ ԱՄՆ-ում պարտապանի կողմից պարտավորությունների չկատարման դեպքում գրավի նկատմամբ սեփականության իրավունքը պարտատիրոջ համար դասակարգվում է որպես գրավ։

Գրավի ամենատարածված ձևը **ռեպո գործարքն** է, պարտատերը վարկ է տալիս պարտապանին և դրա դիմաց ստանում է ֆինանսական ակտիվի տիրապետումը (ոչ թե սեփականությունը) մինչև վարկի մարման ժամկետը։ **Հակադարձ ռեպոն** հիփոթեք է «հակառակ ուղղությամբ», *պարտատերը* և *պարտապանը* փոխանակվում են դերերով։ Երբ ներդրողը խնդրում է բրոքերին գնել արժեթղթեր մարժայով, գրավադրումը կարող է տեղի ունենալ երկու իմաստով։ Նախ, գնված ակտիվները կարող են գրավադրվել այնպես, որ եթե ներդրողը չկարողանա կատարել վարկային վճարումները, բրոքերը կարող է վաճառել արժեթղթերի մի մասը, բրոքերը կարող է նաև վաճառել արժեթղթերը, եթե դրանց արժեքը անկում ապրի, և ներդրողը չկարողանա արձագանքել մարժինային կանչին։ Երկրորդ իմաստն այն է, որ ներդրողի կողմից մարժային հաշվի համար կատարած սկզբնական ավանդը կարող է լինել արժեթղթերի տեսքով, այլ ոչ թե կանխիկ ավանդի, և կրկին, արժեթղթերը պատկանում են ներդրողին, բայց կարող են վաճառվել պարտատիրոջ կողմից պարտավորությունների չկատարման դեպքում։ Երկու դեպքում էլ, ի տարբերություն սպառողական կամ բիզնես ֆինանսավորման, վարկառուն սովորաբար չի տիրապետում արժեթղթերին, քանի որ դրանք կգտնվեն միջնորդի կողմից վերահսկվող հաշիվներում, սակայն վարկառուն դեռևս պահպանում է դրանց օրինական սեփականության իրավունքը։

Վերագրավը կարող է նաև ներառված լինել հետգնման համաձայնագրերում, որոնք սովորաբար կոչվում են ռեպո: Երկկողմանի հետգնման համաձայնագրի դեպքում մեկ կողմը մյուսին վաճառում է արժեթուղթ որոշակի գնով՝ պարտավորվելով հետագայում այն հետ գնել այլ գնով։ *Գիշերային հետգնման համաձայնագրերը*, որոնք այս պայմանավորվածության ամենատարածված ձևն են, ներառում են վաճառք, որը տեղի է ունենում առաջին օրը, և հետգնում, որը չեղարկում է գործարքը հաջորդ օրը։ *Ժամկետային հետգնման պայմանագրերը*, որոնք ավելի քիչ են օգտագործվում, գործում են որոշակի ժամանակահատվածով, որը կարող է տևել մինչև երեք ամիս: Հնարավոր են նաև *անժամկետ հետգնման պայմանագրեր*։ Այսպես կոչված *հակադարձ ռեպո-ն* իրականում ոչնչով չի տարբերվում ռեպո-ից. այն պարզապես նկարագրում է գործարքի հակառակ կողմը։ Արժեթղթի վաճառողը, որը հետագայում հետ է գնում այն, կնքում է հետգնման պայմանագիր, իսկ գնորդը, որը հետագայում վերավաճառում է արժեթուղթը, կնքում է հակադարձ հետգնման պայմանագիր։ Անկախ արժեթղթի վաճառքի և հետագա հետգնման անվանական ձևից, հետգնման պայմանագրի տնտեսական էֆեկտը ապահովագրված վարկի էֆեկտն է։

Վերահիփոթեքավորումը հիմնականում տեղի է ունենում ֆինանսական շուկաներում, երբ *պարտատերը* (բանկ կամ այլ ֆինանսական հաստատություն) վերօգտագործում է պարտապանի (հաճախորդի, օրինակ՝ հեջ ֆոնդի) կողմից տրամադրված գրավը՝ միջնորդի սեփական գործարքներն ու փոխառությունները ֆինանսավորելու համար։ Այս մեխանիզմը նաև հնարավորություն է տալիս օգտագործել լծակը արժեթղթերի շուկայում։ Մեծ Բրիտանիայում հաճախորդի վերագրավվող ակտիվների չափի սահմանափակում չկա,  բացառությամբ այն դեպքերի, երբ հաճախորդը բանակցել է իր միջնորդի հետ համաձայնագրի շուրջ, որը ներառում է սահմանափակում կամ արգելք։ ԱՄՆ-ում վերագրավի չափը սահմանափակվում է հաճախորդի դեբետային մնացորդի 140%-ով։ 2007 թվականին վերահիփոթեքավորումը կազմում էր ստվերային բանկային համակարգի գործունեության կեսը։ Քանի որ գրավը կանխիկ չէ, այն չի արտացոլվում ավանդական հաշվեկշռի հաշվառման մեջ։ Մինչև Lehman բանկի փլուզումը, Արժույթի միջազգային հիմնադրամը (ԱՄՀ) հաշվարկել էր, որ ԱՄՆ բանկերը վերագրավի միջոցով ստանում էին ավելի քան 4 տրիլիոն դոլարի ֆինանսավորում, որի մեծ մասը ստացվել էր Մեծ Բրիտանիայից, որտեղ հաճախորդի գրավի վերօգտագործման վերաբերյալ օրենսդրական սահմանափակումներ չկան։ Հաշվարկվում է, որ սկզբնական գրավի միայն 1 տրիլիոն դոլարն էր օգտագործվում, ինչը նշանակում է, որ գրավը մի քանի անգամ վերագրավվել է՝ գնահատված 4 կորնցման գործակցով։ Lehman-ի փլուզումից հետո խոշոր հեջ ֆոնդերը, մասնավորապես, ավելի զգուշավոր դարձան իրենց գրավի վերագրավադրման թույլտվության հարցում, և նույնիսկ Մեծ Բրիտանիայում նրանք պնդում էին այնպիսի պայմանագրերի վրա, որոնք սահմանափակում են վերագրավադրվող իրենց ակտիվների չափը կամ նույնիսկ ամբողջությամբ արգելում են վերագրավադրումը։ 2009 թվականին Արժույթի միջազգային հիմնադրամը գնահատեց, որ վերահիփոթեքի շնորհիվ ԱՄՆ բանկերի համար հասանելի միջոցները նվազել են ավելի քան կեսով՝ հասնելով 2.1 տրիլիոն դոլարի։վերագրավադրման համար սկզբնապես ավելի քիչ գրավի առկայության և ավելի ցածր արտահոսքի գործակցի պատճառով։ Վերագրավի հնարավոր դերը 2007-2008 թվականների ֆինանսական ճգնաժամում և ստվերային բանկային համակարգում մեծ մասամբ անտեսվել է հիմնական ֆինանսական մամուլի կողմից, մինչև որ 2010 թվականի օգոստոսին Financial Times- ի դոկտոր Ջիլիան Թեթը ուշադրություն հրավիրեց Արժույթի միջազգային հիմնադրամի ներկայացուցիչ Մանմոհան Սինգհի և Ջեյմս Այթքենի հոդվածի վրա, որը քննարկում էր այդ հարցը։

### Ըստ իրավասության
#### Շոտլանդիա
Գյուղատնտեսական հիփոթեքի օրենքը երկար ժամանակ մեծ դժգոհություն էր առաջացնում Շոտլանդիայում։ Դրա գործողությունը սահմանափակվել էր 1867 թվականի Հիփոթեքային փոփոխության (Շոտլանդիա) մասին օրենքով (30 և 31 Վիկտորիա, գ. 42), և 1880 թվականի Հիփոթեքային վերացման (Շոտլանդիա) մասին օրենքով (43 Վիկտորիա, գ. 12), որ հողատիրոջ հիփոթեքային իրավունքը հողի վարձակալության համար, ներառյալ դրա վրա գտնվող ցանկացած շինության վարձակալությունը, որը գերազանցում է երկու ակրը (8000 ), որը վարձակալվել է գյուղատնտեսության կամ արոտավայրերի համար, դադարեցվում է։ Նույն օրենքով և 1883 թվականի «Գյուղատնտեսական կալվածքների (Շոտլանդիա) մասին» օրենքով (46 և 47 Վիկտորիա, գ. 62) վարձակալության հետ կապված այլ իրավունքներ և միջոցներ, երբ գրավի իրավունքը դադարել էր, տրվեցին տանտիրոջը։

Շոտլանդական օրենսդրության համաձայն, տանտիրոջ հիփոթեքը ընդհանուր իրավունքի համաձայն գրավի իրավունք է, որը տանտերերը վայելում են վարձակալված տարածքում տեղակայված ցանկացած ապրանքի նկատմամբ՝ անկախ նրանից, թե ում է պատկանում այդ ապրանքը։ Հիփոթեքը չի ապահովում տանտիրոջը պարտքի բոլոր գումարները, այլ միայն վարձավճարի մի մասը։ Վարձատուի հիփոթեքը կիրառվում է դատական վարույթով, որը հայտնի է որպես վարձավճարի սեկվեստր: «Սնանկության և ուսումնասիրության և այլնի մասին» (Շոտլանդիա) 2007 թվականի օրենքը (asp 3) վերացնում է վարձակալության համար սեկվեստրի ընդհանուր իրավունքի ուսումնասիրությունը։

Շոտլանդիայի գործադիր մարմինը կարծում էր, որ նման մեխանիզմը որևէ դեր չունի ժամանակակից հարկադիր կատարման համակարգում, հատկապես այն պատճառով, որ տանտերը կարող է օգտագործել այլ միջոցներ չվճարված վարձավճարը հետ ստանալու համար, օրինակ՝ վարձավճարի համար արգելադրումը և սեկվեստրը այժմ կարող են օգտագործվել միայն այն ապրանքները վաճառելու համար, որոնք ապահովված են տանտիրոջ հիփոթեք անունով հայտնի իրավունքով, որը առաջանում է ավտոմատ կերպով, երբ կա որակավորվող վարձակալության պայմանագիր։

Ակտը որոշ փոփոխություններ է մտցնում հիփոթեքի մեջ, չնայած այն աշխատասիրություն չէ։ Օրինակ, այն ավարտում է բնակելի տներում գտնվող ապրանքների գրավի վերացման գործընթացը, որը սկսվել էր 2002 թվականի «Պարտքի կարգավորման և բռնագանձման մասին» (Շոտլանդիա) օրենքով (2007 թվականի օրենքի 208(3) հոդված): Այն նաև վերացնում է երրորդ կողմին պատկանող ապրանքների նկատմամբ գրավը (208(4) հոդված):

Օրենքը նաև նշում է, որ վարձակալության համար սեկվեստրի վերացմանը հակառակ, տանտիրոջ հիփոթեքը շարունակում է մնալ որպես ապահովագրական իրավունք (208(2)(ա) հոդված):

#### Քվեբեկ
Այնուամենայնիվ, Քվեբեկի իրավունքում այս բառը թարգմանություններում օգտագործվում է որպես *hypothèque* բառի համարժեքը, որն ունի շատ ավելի լայն իմաստ և ընդգրկում է, *ի թիվս այլոց*, հիփոթեքների, շարժական կամ անշարժ գույքի նկատմամբ ոչ տիրապետող գրավների, ինչպես նաև իրավական կամ արդարացի վճարների ընդհանուր իրավունքի համարժեքները։ Այսպիսով, Քվեբեկի քաղաքացիական օրենսգրքի 2660-րդ հոդվածը սահմանում է *հիփոթեքը* ՝ սահմանելով հետևյալը.

: Հիփոթեքը շարժական կամ անշարժ գույքի նկատմամբ իրական իրավունք է, որը պարտավորվում է կատարել որևէ պարտավորություն։ Այն պարտատիրոջը իրավունք է տալիս հետևել գույքին, ում ձեռքն էլ այն հայտնվի, տիրապետել դրան, ընդունել այն վճարման դիմաց, վաճառել այն կամ ապահովել դրա վաճառքը և այդպիսով նախապատվություն ունենալ վաճառքից ստացված եկամտի նկատմամբ՝ համաձայն այս օրենսգրքում սահմանված կարգի։

Քվեբեկի *հիփոթեքը*, որը էապես համարժեք է ամերիկյան ոչ տիրապետող գրավին կամ անգլիական իրավական պարտավորությանը, առաձգական, հիփոթեքային ապահովագրական իրավունք է, որն ունի ամերիկյան գրավի տեսության հիփոթեքի կամ անգլիական հիփոթեքի բոլոր իրավունքները (*jus exigendi*)՝ իրավական պարտավորության միջոցով, կարող է նաև կիրառվել շարժական և/կամ անշարժ գույքի նկատմամբ և պետք է կատարելագործվի (այսինքն՝ գրանցվի): Քաղաքացիական օրենսգրքում նշված տեսակներն են՝

* *hypothèques conventionnelles* (հոդված 2681) - հիփոթեքային գրավ կամ օրինական վճար (գործում է որպես հիփոթեք)
** *անշարժ գույքի հիփոթեք* - ամերիկյան անշարժ գույքի հիփոթեք (REM) կամ անգլիական հողային հիփոթեք
** *hypothèque mobilière* (հոդված 2702) - Ավստրալիայի անձնական սեփականության անվտանգություն (PPS)
** *hypothèque mobilière sur une créance* (հոդված 2710) - վարկային հիփոթեք
** *գրավի դիմաց* (հոդված 2715) - ամերիկյան լողացող գրավ կամ անգլիական լողացող վճար (Եվրոպայում *գրավի դիմաց* նշանակում է անժամկետ գրավ)
* *hypothèques légales* (հոդված 2724) - ոչ կամավոր գրավ կամ արդարացի գանձում
** համարժեք է ամերիկյան հարկային գրավին, մեխանիկի կամ շինարարական գրավին, տան սեփականատերերի միավորման գրավին և դատական որոշման հիման վրա տրված գրավին։

Քվ. Քաղաքացիական Օրենսգիրքը նաև նախատեսում է մեկ այլ իրական անվտանգություն, որը կոչվում է *priorité*, նախկինում հայտնի էր որպես *արտոնություն* (ինչպես այն դեռևս հայտնի է Ֆրանսիայում, Լուիզիանայում և այլն), որը սահմանվում է հետևյալ կերպ.

: Նախապատվության իրավունք, որը թույլ է տալիս պարտատիրոջը առաջ դասվել մյուս բոլոր միաժամանակյա պարտատերերի, նույնիսկ նախկինում ապահովված պարտատերերի նկատմամբ [...] (հոդված 2650)

Ավելի կոնկրետ, Քվեբեկի *առաջնահերթությունը* ոչ տիրապետող, անբաժանելի, չգրանցվող (այսինքն՝ անկատարելի) անշարժ արժեթուղթ է, որը բխում է միայն օրենքի գործողությամբ, պարզապես ապահովելով առաջնահերթության իրավունք արժեթղթի սուբյեկտի նկատմամբ։ Շարժական գույքին կցելիս այս ապահովագրական իրավունքը առավելագույնս համապատասխանում է այս հոդվածի սկզբում սահմանված հիփոթեքին։ Հիմնական *առաջնահերթությունները* համապատասխանում են ամերիկյան վաճառողի գրավին, դատական ծախսերի գրավին, համայնքային գրավին և տիրապետման գրավին (շարժական գույքի նկատմամբ):

#### Կալիֆոռնիա
Կալիֆոռնիայի քաղաքացիական օրենսգրքի §2920 (a) բաժնի համաձայն՝ գրավը պայմանագիր է, որով որոշակի գույք, այդ թվում՝ անշարժ գույքի տարիներ շարունակ ունեցվածքը, գրավադրվում է որևէ գործողության կատարման համար՝ առանց տիրապետման փոփոխության անհրաժեշտության։

## Ծանոթագրություններ

Կատեգորիա:Անշարժ գույք
Կատեգորիա:Բանկային գործ
Կատեգորիա:Բիզնես իրավունք
Կատեգորիա:Գույքային իրավունք
Կատեգորիա:Իրավաբանություն
Կատեգորիա:Իրավական եզրեր
Կատեգորիա:Իրավունք
Կատեգորիա:Հիպոթեք
Կատեգորիա:Հռոմագերմանական իրավական համակարգ
Կատեգորիա:Ճապոնական իրավունք
Կատեգորիա:Սեփականության իրավունք
Կատեգորիա:Սեփականություն
Կատեգորիա:Վարկ
Կատեգորիա:Տնային տնտեսությունների ֆինանսներ
Կատեգորիա:Տնտեսագիտական տերմիններ
Կատեգորիա:Տնտեսագիտություն
Կատեգորիա:Քաղաքացիական իրավունք
Կատեգորիա:Ֆինանսական շուկաներ
Կատեգորիա:Ֆինանսներ