Движение денежных средств 5

1 Отчет о движении денежных средств



Отчет о движении денежных средств показывает воздействие текущей, инвестиционной и финансовой деятельности компании на состояние ее денежных средств за определенный отчетный период и позволяет объяснить изменения денежных средств за этот период. При составлении отчета о движении денежных средств под термином «денежные средства» понимаются как непосредственно деньги в кассе компании и на ее счетах в банках, так и денежные эквиваленты. Денежные эквиваленты были определены советом по бухгалтерским стандартам как краткосрочные высоколиквидные инвестиции, представленные, как правило, ценными бумагами (акции, казначейские билеты и т.д.). Предположим, например, что у компании есть 1 000 000 доллара, свободных в течении тридцати дней. Чтобы использовать эти денежные средства, компания может кредитовать на эту сумму другую компанию посредством  приобретения краткосрочного векселя либо приобрести на эту сумму краткосрочные облигации правительства (так называемые казначейские билеты). До тех пор пока деньги и денежные эквиваленты рассматриваются как одно и то же, трансформация денег в денежные эквиваленты и обратно не считаются поступлением или выбытием денежных средств. Денежные эквиваленты не следует путать с краткосрочными финансовыми вложениями, которые в отчете денежных средств не приравниваются к деньгам и не рассматриваются  как  денежные средства. Приобретение обращающихся на рынке ценных бумаг рассматриваются в отчете движения денежных средств как выбытие денежных средств, продажа таких бумаг – как поступление денежных средств. В дальнейшем в этой главе под термином «денежные средства» будут подразумеваться и непосредственно деньги, и их эквиваленты.

Цели отчета о движении денежных средств. Основной целью отчета о движении денежных средств является предоставление информации о поступлении и выбытии денежных средств компании в течении отчетного периода. Следующая цель – предоставление информации о текущей, инвестиционной и финансовой деятельности компании за отчетный период. Информацию о деятельности компании можно получить из других отчетов компании, но отчет о движении денежных средств суммирует всю деятельность компании, которая воздействовала на денежные средства.

Использования отчета о движении денежных средств. Отчет о движении денежных средств необходима для администрации компании, так и для внешних пользователей – инвесторов и кредиторов.  Администрация может использовать этот отчет при расчете ликвидности компании, при определении дивидендов, при оценке воздействия на общее состояние фирмы решении о дополнительных инвестициях в другие предприятия или о финансировании каких либо программ. Иными, словами администрации необходим этот отчет для  того, чтобы определить, будет ли у фирмы достаточно наличных средств для погашения краткосрочной кредиторской задолженности, решить вопрос об увеличении или уменьшении размера выплачиваемых дивидендов, планировать инвестиционную и финансовую политику фирмы.

Инвесторам и кредиторам информация, представленная в отчете о движении денежных, будет очень при исследовании компании: способна ли администрация фирмы управлять движением денежных средств, генерировать достаточное количество денежных средств на счетах предприятия для погашения кредиторской задолженности, для выплаты дивидендов, для дополнительного финансирования. Ко всему прочему, они могут использовать этот отчет для того, чтобы понять разницу между чистой прибылью, отраженной в отчете о прибылях и убытках, и состоянием денежных средств. Отчет о движении денежных средств также показывает эффект от инвестиционной и финансовой деятельности  компаний за отчетный период как в денежном, так и неденежном выражении.

Составные части отчета о движении денежных средств. Отчет о движении денежных средств отражает поступление и выбытие денежных средств в разрезе текущей, инвестиционной и финансовой деятельности. Из каких операции состоит каждый вид деятельности, показывает на рисунке 1.

1 Текущая деятельность включает в себя воздействия на денежные средства хозяйственных операций, влияющих на размер прибыли компании. К этой категории относятся такие операции, как выплата и поступление денежных средств за товары и услуги, за проценты по выданным и полученным кредитам. Сюда же относятся  выбытие денежных средств в результате выплаты заработанной платы и прочих выплат, связанных со служащими компании (налоги, проценты за кредиты работников и т.д.). К этой же категории относятся выплаты в бюджет по различным налогам.

2 Инвестиционная деятельность включает приобретение и реализацию основных  средств, ценных бумаг (менее ликвидных, чем денежные эквиваленты), выдачу и получение погашаемых кредитов. Поступление денежных средств  в этом случае происходит в результате реализации основных средств в ценных бумаг, а также возврат предоставленных ранее кредитов. Выбытие денежных средств – в результате  приобретения основных средств и ценных бумаг, а так же предоставления  кредитов другим компаниям.

3 Финансовая деятельность включает: 

- получение от собственников и возврат собственникам средств для деятельности компании;

- получение и погашение кредитов и облигаций. Поступление денежных средств в этом случае происходит в результате выпуска акций компании и от получения краткосрочных и долгосрочных кредитов. Выбивают денежные средства в результате погашения кредитов, а так же выплат собственникам-акционерам, включая выплаты дивидендов. Операции с выкупленными акциями также рассматриваются как финансовая деятельность. Погашение кредиторской задолженности, начисленных обязательств не считается финансовой деятельностью, а рассматривается как текущая деятельность.

	

Рисунок 1 – Классификация поступлений выбытий денежных средств

Время от времени компания может осуществлять различные неденежные операции инвестиционного и финансового характера, затрагивающие только основные средства, долгосрочные кредиты либо акционерный капитал. К таким операциям можно отнести приобретение основных средств за счет долгосрочных кредитов, погашение кредиторской задолженности посредством выпуска и передачи кредиторам дополнительных акций и т.д. Например, компания  может выписать долгосрочную закладную на приобретение земли или здания либо конвертировать долгосрочные облигации в обыкновенные акции. Эти операции представляют собой обычную  инвестиционную и финансовую деятельность, но они могли бы не отражаться в отчете о движении денежных средств, так как не затрагивают денежные средства компании. Однако поскольку одной из целей отчета о движении денежных средств является отражение инвестиционной и финансовой деятельности  и поскольку такие операции обязательно повлияют на состояние денежных средств компании в будущем, совет по бухгалтерским стандартам определил, что подобные операции должны быть отражены  в отчете о движении денежных средств. Для этих целей в отчет был введен специальный раздел «Перечень неденежных операций инвестиционного и финансового характера». Таким образом, пользователь отчета получает полную информацию об инвестиционной и финансовой  деятельности компании.

Форма отчета о движении денежных средств. Общая форма отчета о движении денежных средств представлена в таблице 1. Первые три части отчета соответствуют трем видам деятельности компании, описанным выше. Сначала отражается движение денежных средств в результате текущей деятельности, следующий раздел фиксирует движение денежных средств в результате финансовой деятельности, третий раздел – движение денежных средств в результате финансовой деятельности. Каждое поступление и выбытие денежных средств показываются отдельно в соответствующем разделе. 

Таблица 1 

Форма отчета о движении денежных средств

Назначение компании

Отчет о движении денежных средств

(отчетный период )

Движение денежных средств от текущей деятельности



 

Перечень всех видов поступлений и выбытий денежных средств 

ххх

 

Состояние денежных средств от текущей деятельности



ххх

 



 

Движение денежных средств от инвестиционной деятельности 



 

Перечень всех видов поступлений и выбытий денежных средств

ххх

 

Состояние денежных средств от инвестиционной деятельности



ххх

 



 

Движение денежных средств от финансовой деятельности



 

Перечень всех видов поступлений и выбытий денежных средств

ххх

 

Состояние денежных средств от финансовой деятельности



ххх

 



 

Изменения в состоянии денежных средств



хх

Денежные средства на начало отчетного периода



хх

Денежные средства на конец отчетного периода



хх

 



 

Перечень неденежных операций, связанных с инвестиционной

и финансовой деятельностью

(Список всех операций)

 

ххх



Например, поступление денежных средств в результате реализации основных средств учитывается отдельно от выбытия денежных средств в результате приобретения основных средств. Точно так же отдельно указывается поступление денежных средств в результате погашения кредита. Суммы денежных средств на начало и на конец отчетного периода приводятся в конце отчета о движении денежных средств. Перечень неденежных операций, имевших  место в течении отчетного периода, помещен в нижней части отчета.





Составление отчета о движении денежных средств





Для составления отчета о движении денежных средств используем данные, приведенные в таблице 2 и 3. В них представлены баланс организации ТОО «Атланта - Группа» на 31 декабря  2009 и 2010 гг., а так же отчет о прибылях и убытках за 2010год с дополнительной информацией об операциях организации, не связанных с текущей деятельностью, за 2010 год. Поскольку изменения в статьях баланса могут быть использованы для составления отчета о движении денежных средств, эти изменения так же показаны в таблице 2. Составление отчета о движении денежных средств  предполагает следующие четыре этапа:

1 Определение движения денежных средств в результате текущей деятельности.

2 Определения движения денежных средств в результате инвестиционной деятельности.

3 определение движения денежных средств в результате финансовой деятельности.

4 Представление полученной на первых трех этапах информации в форме отчета о движении денежных средств.

Таблица 2 

Баланс с отражением изменений для составления отчета о движении денежных средств

Баланс 

на 31 декабря   2009 и 2010 гг.

 

2009

2010

Разница

 

Активы 

 

 

 

 

Текущие активы







 

Касса 

46 000

15 000

31 000

Увеличение 

Счета к получению 

47 000

55 000

-8 000

Уменьшение

Товары

144 000

110 000

34 000

Увеличение 

Расходы будущих периодов 

1 000

5 000

-4 000

Уменьшение

Итого текущих активов 

238 000

185 000

53 000

 

Финансовые вложения 

115 000

127 000

-12 000

Уменьшение

Основные средства 







Увеличение 

Основные средства 

715 000

505 000

210 000

Увеличение 

Накопленный износ

-103 000

-68 000

-35 000

 

Итого основных средств 

612 000

437 000

175 000

 

Всего 

965 000

749 000

216 000

 

 







 

Пассивы 







 

Краткосрочные пассивы







 

Счета к оплате

50 000

43 000

7 000

Увеличение 

Резерв предстоящих платежей 

12 000

9 000

3 000

Увеличение 

Расчеты с бюджетом

3 000

5 000

-2 000

Уменьшение

Итого краткосрочных пассивов

65 000

57 000

8 000

 

Долгосрочные пассивы







 

Облигаций к оплате 

295 000

245 000

50 000

Увеличение 

Итого

360 000

302 000

58 000

 

 







 

Акционерный капитал 







 

Обыкновенные акции, номинал 5тг.

276 000

200 000

76 000

Увеличение 

Капитал, оплаченных сверх номинала

189 000

115 000

74 000

Увеличение 

Реинвестированная прибыль

140 000

132 000

8 000

Увеличение 

Итого 

605 000

447 000

158 000

 

Всего пассивов и акционерного капитала

965 000

749 000

216 000

 



























































Таблица 3 

Отчет о прибылях и убытках с отражением изменений для составления отчета о движении денежных средств

Отчет о прибылях и убытках 

за год, закончившийся 31 декабря 2010 год

Реализация



698 000

Себестоимость проданных товаров



520 000

Валовой доход 



178 000

Текущие расходы (включая расходы на амортизацию основных средств в сумме 37 000



147 000

Текущая прибыль 



31 000

Прочие доходы и расходы 



 

Расходы по выплате процентов за полученные кредиты

-23 000

 

Проценты по предоставленным кредитам

6 000

 

Доходы от продажи ценных бумаг 

12 000

 

Убытки от реализации основных средств

-3 000

-8 000

прибыль до налогообложения



23 000

Налог на прибыль



7 000

Чистая прибыль



16 000

 



 

Прочие операции, имевшие место 2010г., но не связанные с основной деятельностью компании:



1 Приобретены ценные бумаги на сумму 78 000тг.

2 Реализованы ценные бумаги на сумму 102 000тг. Ранее эти бумаги приобретены за 90 000тг.

3 Приобретены основные средства на сумму 120 000тг.

4 Реализованы основные средства за 5 000тг. Их первоначальная стоимость - 10 000тг. Сумма накопленного износа - 2 000тг

5 Выпущены облигации общей номинальной стоимостью 100 000тг и на безденежной основе обменены на основные средства

	6 Выплачено 50 000тг. По облигациям, по которым наступил срок погашения

7 Выпущено 15 200 обыкновенных акций номинальной стоимостью 5тг. Каждый на сумму 150 000тг

Выплачены дивиденды в размере 8 000тг.



Определение движения денежных средств в результате текущей деятельности. Отчет о прибылях и убытках  показывает поступление и выбытие денежных средств в результате этой деятельности. Причина этого заключается в том, что отчет о прибылях и убытках составляется на основе системы начислений, согласно которой  доходы признаются даже в случае, когда деньги еще не поступили, а расходы очень часто считаются понесенными, хотя денежных средств, явившееся результатом текущей деятельности, необходимо трансформировать данные отчета о прибылях и убытках с системы начислений в кассовую систему. При этом используется корректировки, при которых доходы признаются  только в случае, если осуществлялись денежные выплаты, пример на рисунке 2.





Рисунок  2 -  Два метода ведения учета



Прямой метод подразумевает трансформирование каждой статьи отчета о прибылях и убытках. В этом случае начинают с денежных поступлений от реализации продукции, из которых вычитают все денежные выплаты по приобретению товаров, текущим расходам, процентам за кредит и выплатам в бюджеты. В итоге выводят сумму состояния денежных средств от текущей деятельности, на рисунке  3.







 Рисунок 3 – Движение денежных средств в результате текущей деятельности 



Косвенный метод не предусматривает трансформирования каждой статьи отчета о прибылях и убытках. Согласно этому методу трансформируется  целиком сумму чистой прибыли в сумму состояния денежных средств от текущей деятельности, на рисунке 4.



Рисунок 4 – Движение денежных средств в результате текущей деятельности



Использование этих методов приводит к одинаковым результатам, и совет по бухгалтерским стандартам признает оба эти метода, хотя рекомендует использовать прямой метод.

Поступление денежных средств от реализации. Реализация приводит к увеличению денежных средств компании. Реализация за наличные средства непосредственно увеличивает денежные средства. Поскольку реализация в кредит увеличивает дебиторскую задолженность, или счета к получению, увеличение денежных средств произойдет после ее погашения. Однако неверно было бы предполагать, что реализация в кредит автоматически увеличивает денежные средства, потому что погашение дебиторской задолженности за отчетный период практически никогда не бывает равно реализации в кредит за этот же  период. Более того, дебиторская задолженность может быть вообще не погашена, в текущем отчетным периоде могут быть оплачены счета за продукцию, реализованную в прошлом отчетном периоде, или же продукция, реализованная в текущем отчетном периоде, может быть оплачена в следующем отчетном периоде. Так, если дебиторская задолженность возросла в текущем отчетном периоде по сравнению с предыдущем, поступление денежных средств, поступление денежных средств необязательно будет столь же велико. С другой стороны, дебиторская задолженность может уменьшится в данном отчетном периоде по сравнению с прошедшим, и в этом случае сумма поступивших за текущий период средств может превысить сумму реализации за этот же период.

Взаимосвязь  между реализацией, изменениями в состоянии дебиторской задолженности, или счетах к получению и поступлением денежных средств от реализации может быть отражена следующей формулой на рисунке 5.





Рисунок 5 - Взаимосвязь  между реализацией, изменениями в состоянии дебиторской задолженности



Исходя  из данных баланса и отчета о прибылях и убытках организации, представленных в таблице 2 и 3, реализация в 2010 года составила 698 000тг., дебиторская задолженность уменьшилась на 8 000тг. Таким образом, поступление денежных средств от реализации может быть подсчитано следующим образом:



706 000тг.= 698 000тг. + 8 000тг.



Сумма денежных средств, поступивших в организацию в 2010г., на 8 000 тг. превысила сумму реализации за этот же год. Эту взаимосвязь можно проиллюстрировать следующим образом на рисунке 6.

   

Рисунок 6 - Сумма денежных средств, поступивших в организацию в 2010г.



Поступление денежных средств в виде процентов за предоставленный кредит и дивидендов. Хотя проценты за предоставленный кредит и дивиденды обычно связывают с инвестиционной деятельностью и даже считают доходом от инвестиции, совет по бухгалтерским стандартам классифицирует такое поступление денежных средств как результат текущей деятельности. Для упрощения примеров, приводимых в этой дипломной работе, в дальнейшем будут применятся следующие термины: вместо понятия проценты предоставленным кредитам – термин «Проценты полученные» и вместо доходы  от дивидендов по финансовым вложениям – термин «Дивиденды полученные». Таким образом, для организации сумма денежных средств, поступивших в виде процентов полученных, согласно таблице 3 составляет 6 000тг. в таблице 3 эта сумма находится напротив статьи «Проценты по предоставленным кредитам».

Выплаты денежных средств за приобретенные товары и услуги. Чтобы определить величину денежных средств, выплаченных за приобретенные товары и услуги, сумму себестоимости проданных товаров из отчета о прибылях и убытках необходимо скорректировать. Корректировка происходить в два этапа. Сначала из суммы себестоимости проданных товаров необходимо  получить величину чистого приобретения. Затем полученная сумма корректируется с учетом изменений, происшедших в счетах по расчетам с поставщиками, или в счетах к оплате. Если сумма товарных запасов увеличилась в текущем отчетном периоде по сравнению с прошедшим, то чистое приобретение будет больше себестоимости проданных товаров. Если же сумма товарных запасов уменьшилась, то чистое приобретение будет меньше, чем себестоимость проданных товаров. В противоположность этому, если сумма по счетам к оплате увеличилась, сумма выплат денежных средств за приобретение товаров и услуги будет больше суммы чистого приобретения. Эту взаимосвязь можно выразить следующим образом на рисунке 7. 



Рисунок 7 -  Взаимосвязь выплат денежных средств за приобретение товаров и услуг. 



В соответствии с данными, предоставленными в таблице 2 и 3, сумма себестоимости проданных товаров составляет 520 000тг., сумма товарных запасов увеличилась на 34 000тг. и сумма по счетам к оплате увеличилась на 7 000 г. Исходя из этих данных сумма денежных выплат за приобретенные товары и услуги составляет 547 000тг., которая может быть подсчитана следующим образом:



574 000тг. = 520 000тг. + 34 000тг. – 7 000тг.





В представленным примере сумма приобретенных организацией товарных запасов и на 7 000тг. больше суммы, уже уплаченной за эти товарные запасы к концу отчетного периода. В итоге величина денежных выплат за приобретенные товары и услуги на 27 000тг. (547 000тг. – 520 000тг.) превышает себестоимость проданных товаров. Следующая схема 1 иллюстрирует описанную взаимосвязь.

Денежные выплаты по текущим расходам. Так же как величина себестоимости проданных товаров не равнозначна сумме денежных средств, уплаченных за приобретенные в течение отчетного периода товарные запасы, так и сумма текущих расходов не равна сумме денежных средств, выплаченных рабочим и служащим в виде заработной платы, различным организациям за оказанные услуги и т.п. Необходимо  провести три этапа корректировки , чтобы привести сумму текущих расходов к величине денежных выплат по этим расходам.

На правом этапе корректируется расходы будущих периодов. Если сумма таких расходов увеличилась в течение отчетного периода, это значит, что денежных выплат в этом периоде было больше, сем отражено в отчете о прибылях и убытках в статьях расходов. Если величина расходов  будущих периодов уменьшилась, в отчете о прибылях и убытках сумма расходов будет превышать выбытие денежных средств.

Следующим этапом необходимо отрегулировать все виды кредиторской задолженности, возникшие от начисления расходов, как начисленная заработная плата, начисленные налоги и т.д. Если такие виды задолженности увеличивались в течение отчетного периода, сумма текущих расходов будет меньше денежных выплат, пошедших на погашение таких видов задолженности.

Последний этап необходим, поскольку некоторые виды расходов вообще не требуют выплаты денежных средств, и поэтому при расчете выбытия денежных средств в результате текущей деятельности сумма таких расходов просто должна быть вычтена из величины текущих расходов. Наиболее типичными такими расходами являются расходы на амортизацию основных средств и нематериальных активов.

Например, в бухгалтерских записях организации амортизационные расходы были отражены следующим образом,  в таблице 4.

    

Таблица 4

  Бухгалтерская запись организации по амортизационным расходам



Расходы по амортизации

37  000



  Накопленный износ 



37 000



Ни  к каким изменениям в денежных средствах эта операция не привела. Тем не менее сумма текущих расходов в отчете о прибылях и убытках при корректировке должна быть уменьшена на величину амортизационных и других  неденежных расходов. Описанные выше три этапа корректирования величины  текущих расходов можно суммировать следующим уравнением, на схеме 2.







Схема 2 – Суммирование три этапа корректирования величины текущих расходов



По данным таблицы 2 и 3 текущие расходы организации, включая амортизационные расходы в сумме 37 000тг., составили 147 000тг.; расходы будущих периодов уменьшилась в течение 2010года на 4 000тг.; начисленная задолженность увеличилась на 3 000тг. Исходя из перечисленных данных величин денежных выплат  по текущим расходам составит 103 000тг. Расчет производился следующим образом:

103 000тг. = 147 000тг. – 4 000тг. – 3 000тг. – 37 000тг.



Выплаты денежных средств по процентам за полученные кредиты. Совет по бухгалтерским стандартам рекомендует относить выплаты  денежных средств по процентам за полученные кредиты текущей деятельности,  хотя в некоторых весьма авторитетных бухгалтерских кругах такие выплаты рассматриваются как финансовая деятельность, потому что они связаны с кредитами, полученными для финансирования организации. Выплаты денежных средств по процентам за полученные кредиты равны сумме расходов по этим  процентам. Таким  образом, в соответствии  с таблицей 3 выплаты денежных средств по процентам за полученные организацией в 2010 г. кредиты равны 23 000тг.

Выплаты денежных средств по налогу на прибыль. Для определения суммы денежных средств по выплате налога на прибыль величина начисленного в течение года налога из отчета о прибылях и убытках корректируются  на сумму изменений в задолженности перед бюджетом. Если задолженность по уплате налога на прибыль уменьшилась в текущем отчетном  периоде по сравнению с предыдущим, выплаты денежных средств в погашение задолженности по налогу на прибыль превысят величину начисленных в течение года налогов. Если такая задолженность увеличилась, то сумма денежных выплат в погашение задолженности по налогу на прибыль будет меньше суммы налога на прибыль, начисленного в течение года. Иначе эту зависимость можно представить следующим образом:





По данным, представленным в таблице 2 и3, в отчете о прибылях и убытках организации за 2010 год величина начисленного в течение года налога на прибыль уменьшилась за год на 2 000тг. Выплаты денежных средств по налогу на прибыль, таким образом, составили в 2008г. 9 000тг. (7 000 + 2 000).

Денежные выплаты и поступления по прочим доходам и расходам. При расчете движения денежных средств в отчете о прибылях и убытках часто можно встретить статьи, обозначенные как прочие доходы или расходы. Их не рассматривают как результат текущей деятельности, поскольку они в большей степени относятся к инвестиционной или финансовой деятельности фирмы. Такие статьи отчета о прибылях и убытках должны быть проанализированы индивидуально, с целью определения их места в отчете о движении денежных средств. Подобные статьи мы уже рассматривали, например «проценты по полученным или предоставленным кредитам». Воздействие на движение денежных средств производят и операции, результатами которых являются доходы или убытки, связанные с продажей в необоротных активов, например основные средства, земля, финансовые вложения. Такое воздействия относят к инвестиционной деятельности фирмы. Случаи, когда доходы или убытки возникают от операций с кредиторской задолженностью, относят к финансовой деятельности компании. Отраженные в отчете о прибылях и убытках организации (см. таб. 3) доходы от реализации акций и убытки от реализации основных средств рассматривают при составлении отчета о движении денежных средств как результат от инвестиционной деятельности фирмы.

Перечень составляющих движения денежных средств в результате текущей деятельности – прямой метод расчета. После того как было рассмотрено, из чего складывается движение денежных средств от текущей деятельности фирмы, стало возможно определить перечень всех составляющих первого раздела отчета о движении денежных средств, который ранее был назван как поступление денежных средств в результате текущей деятельности. Этот перечень, данные которого были подсчитаны с использованием прямого метода, представлен в таблице 4.

Таблица 4 

Движение денежных средств от текущей деятельности – прямой 

  

Движение денежных средств от текущей деятельности

 

 

Поступление денежных средств



 

Реализация

706 000

 

Полученные проценты

6 000

712 000

Выбытие денежных средств



 

Приобретение товарных запасов

547 000

 

Текущие расходы

103 000

 

Выплачиваемые проценты

23 000

 

Налог на прибыль

9 000

682 000

Состояние денежных средств от текущей деятельности

 

30 000



Перечень составляющих движения денежных средств в результате текущей деятельности – косвенный метод расчета. В таблице 5 определено состояние денежных  средств от текущей деятельности косвенным методом. Необходимо отметить, что суммы состояния денежных средств, рассчитаны как прямым, так и косвенным методами, равны между собой. При косвенном методе расчета производились точно такие же корректировки, что и при прямом методе. Разница заключалась в том, что все корректировки на увеличение или уменьшение сумм при использовании косвенного метода осуществлялись не по каждой статье отдельно, а производились непосредственно по сумме чистой прибыли. Например, для расчета поступления денежных средств от реализации, согласно прямому методу, на величину уменьшения дебиторской задолженности, или счетов к получению, была увеличена сумма реализации из отчета о прибылях и убытках. Поскольку величина реализации используется при расчете чистой прибыли, тот же самый эффект можно получить, прибавив сумму уменьшения дебиторской задолженности к показателю чистой прибыли. Аналогичные расчеты мож