福山観光開発株式会社
有価証券報告書－第53期(令和3年4月1日－令和4年3月31日)

３【経営者による財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の分析】(1）経営成績等の状況の概要当事業年度における当社の財政状態、経営成績及びキャッシュ・フロー(以下「経営成績等」という。)の状況の概要は、次のとおりであります。①財政状態及び経営成績の状況当事業年度におけるわが国経済は、新型コロナウイルスの感染症の長期化、原油の高騰や諸物価の上昇もあり経済活動は低調に推移し、景気は先行き不透明な状況となってまいりました。ゴルフ場業界は、コロナ禍のなかではありますが、野外活動の活性化やオリンピック開催などの効果もあり、来場者数は順調に推移してまいりました。このような状況のなか、当ゴルフ場は、来場者数の増員策として、コースの整備改良やレストランのメニューを改善するなどし、お客様へのサービスの向上や業務の効率化に努めてまいりました。設備面においては、カートナビを導入するとともに、新カート道の設置やティイングエリア及び給水施設の改修並びにカートの更新などを実施しました。これらにより当期の来場者数は1,705名増加し41,306名となりました。この結果、当事業年度の財政状態及び経営成績は以下のとおりとなりました。(a）財政状態当事業年度末の資産合計は、前事業年度末に比べ12,811千円増加し、1,856,039千円となりました。当事業年度末の負債合計は、前事業年度末に比べ1,580千円減少し、97,792千円となりました。当事業年度末の純資産合計は、前事業年度末に比べ14,392千円増加し、1,758,247千円となりました。(b）経営成績当事業年度の売上高は343,155千円（前期比109.9％）となりましたが、減価償却費等の増加により、営業損失は1,262千円(前期14,838千円赤字)となり、経常利益は20,371千円(前期比468.3％)、当期純利益は14,392千円（前期比884.4％）となりました。なお、当社には子会社がなくゴルフ場経営しか行っておりませんので、セグメントの記載はしておりません。②キャッシュ・フローの状況当事業年度における現金及び現金同等物（以下資金という）は、営業活動によるキャッシュ・フローが38,263千円増加し、投資活動によるキャッシュ・フローは48,127千円減少したことにより、前事業年度末に比べ9,864千円減少し、当事業年度末には187,535千円となりました。当事業年度における各キャッシュ・フローの状況とそれらの要因は次のとおりであります。（営業活動によるキャッシュ・フロー）営業活動の結果得られた資金は38,263千円（前期は30,654千円の流入）となりました。その主な要因は、契約負債の減少により資金が10,429千円減少した反面、税引前当期純利益20,359千円、減価償却による内部留保27,917千円それぞれ資金が流入したことによります。（投資活動によるキャッシュ・フロー）投資活動の結果減少した資金は48,127千円（前年同期は16,061千円の流出）となりました。その主な要因は、有形固定資産の取得により42,577千円の資金が流出したことによります。③生産、受注及び販売の実績(a）当社の事業内容は、提供するサービスの性格上、生産実績及び受注実績の記載になじまないため、当該記載を省略しております。(b）来場者数実績第52期（自2020年４月１日至2021年３月31日）第53期（自2021年４月１日至2022年３月31日）月別営業日数（日）会員（名）無記名（名）客員（名）計（名）一日平均（名）月別営業日数（日）会員（名）無記名（名）客員（名）計（名）一日平均（名）2020.４30578661,7472,391802021.４30641612,7373,439115５29706742,4273,207111５297151512,9463,812131６30758622,3373,157105６307823062,7753,863129７28738492,2333,020108７29643912,5573,291113８29638432,5763,257112８28596301,8272,45388９306941272,2293,050102９306571122,3993,16810610318621962,6193,67711910318952232,7283,84612411308372943,0794,21014011308081932,8783,87912912317541803,1344,06813112317212153,0493,9851292021.１28524552,2752,8541022022.１29544642,6233,231111２26577162,5673,160122２27413552,2762,744102３31820602,6703,550115３317441392,7123,595116計3538,4861,22229,89339,601112計3558,1591,64031,50741,306116来場者に対する割合（％）21376100来場者に対する割合（％）20476100（注）当事業年度中の臨時休業日数は以下のとおりであります。大雨のため１日積雪のため１日（注）当事業年度中の臨時休業日数は以下のとおりであります。雷雨のため１日(c）営業収入の実績区分第52期（自2020年４月１日至2021年３月31日）第53期（自2021年４月１日至2022年３月31日）科目金額（千円）百分率（％）金額（千円）百分率（％）営業収入の部グリーンフィ66,78821.488,01525.7キャディフィ92,31329.699,59629.0諸費用80,46325.882,04623.9売店売上2,4970.82,8050.8受託手数料13,5154.313,1523.8競技参加料8,4142.78,1172.4年会費32,58410.432,0259.3その他15,6535.017,3945.1営業収入合計312,232100343,155100(2）経営者の視点による経営成績等の状況に関する分析・検討内容経営者の視点による当社の経営成績等の状況に関する認識及び分析・検討内容は以下のとおりであります。文中の将来に関する事項は、当事業年度末現在において判断したものであります。①財政状態及び経営成績等の状況に関する認識及び分析・検討内容(a）財政状態の分析（流動資産）当事業年度末における流動資産の残高は、481,278千円（前事業年度は489,250千円）となり、7,971千円減少しました。この要因として、売掛金が増加した反面、現金及び預金が9,864千円減少したことによるものであります。（固定資産）当事業年度末における固定資産の残高は、1,374,760千円（前事業年度は1,353,978千円）となりました。この要因として、新規に有形固定資産を42,577千円及び無形固定資産を5,550千円取得した一方で、減価償却費26,081千円の計上によるものであります。（流動負債）当事業年度末における流動負債の残高は、53,979千円（前事業年度は52,694千円）となり、1,284千円増加しました。この主な要因としては、契約負債が10,429千円減少した反面、未払金が9,194千円及び未払法人税等が6,015千円それぞれ増加したことによるものであります。（固定負債）当事業年度末における固定負債の残高は、43,812千円（前事業年度は46,678千円）となり2,865千円減少しました。この要因は退職給付未払金2,865千円の減少であります。（純資産）当事業年度末における純資産の残高は、1,758,247千円（前事業年度は1,743,855千円）となり14,392千円増加しました。これは当期純利益の計上によるものであります。(b）経営成績の分析当事業年度における売上高は、343,155千円（前期比9.9％増）、売上原価は220,999千円（前期比7.1％増）、販売費及び一般管理費は、123,419千円（前期比2.2％増）で、当期純利益は14,392千円（前期比784.4％増）となりました。その主な要因は、グリーンフィ収入が66,788千円から88,015千円と増収となり、営業費用においては、販売費及び一般管理費が120,725千円から123,419千円に増加したこと、また、営業外収益が19,251千円から21,783千円へ増加したことによるものです。なお、経営上の目標とした来場者数39千人は達成しました。また、売上高の320,000千円も達成出来ました。入場者数、売上高等の推移経営指標第49期(2018年３月)第50期(2019年３月)第51期(2020年３月)第52期(2021年３月)第53期(2022年３月)入場者数(人)34,55735,86636,81839,60141,306売上高(百万円)320321323312343一人当たり売上高(円)9,2888,9738,7757,8848,308②キャッシュ・フローの状況の分析・検討内容並びに資本の財源及び資金の流動性に係る情報(a）キャッシュ・フローの状況の分析・検討内容キャッシュ・フローの分析については、「(１）経営成績等の状況の概要②キャッシュ・フローの状況」に記載しております。(b）資本の財源及び資金の流動性資金概要当社の事業活動における運転資金需要の主なものはコース維持費、プレー費、販売費及び一般管理費等の営業費用であります。また設備資金需要としては、コース及びクラブハウスに対す有形固定資産投資があります。財務政策当社は短期運転資金、長期運転資金ともに自己資金でまかなっております。当事業年度末において新型コロナウイルス感染症対応資金として長期借入金40,000千円を借入しております。また当事業年度末における現金及び現金同等物の残高は187,535千円となっております。③重要な会計上の見積り及び当該見積りに用いた仮定当社の財務諸表は、わが国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に基づいて作成されています。この財務諸表の作成にあたっては、当事業年度における財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況に影響を与えるような見積もり、予測を必要としております。当社は、過去の実数値や状況を踏まえ合理的と判断される前提に基づき、継続的に見積り、予測を行っております。そのため実際の結果は、見積り特有の不確実性があるため、これらの見積りと異なる場合があります。なお、当社が所在する福山市及びその近隣地域においては、新型コロナウイルス感染症の感染者数は高止まりの傾向を示していおります。また、ゴルフ場は広島県の休業要請対象施設に該当しなかったことから、万全の感染防止対策を行いながら、営業を継続しております。そのため、新型コロナウイルス感染症による業績への影響は、限定的であると仮定して会計上の見積りを行っています。