En 1580 Ruy Díaz Melgarejo fundó la ciudad de Santiago de Jerez sobre el Mbototey (actual río Miranda), afluente oriental del Paraguay, abandonada poco después fue restablecida por Ruy Díaz de Guzmán en marzo de 1593 en otra ubicación, para convertirse en capital de la nueva tenencia de gobierno de Santiago de Jerez desde el 13 de enero de 1596, siendo su primer gobernante, pero sería suprimida en 1632 cuando los habitantes de su capital homónima se fueron por los ataques de los bandeirantes.