En 1885 fueron descubiertas nuevas minas en el propio San Carlos, dando gran bonanza a la población, lo cual llevó a que el 1 de noviembre de 1937 el Congreso de Chihuahua la elevara de ser hasta entonces una Sección del Municipio de Ojinaga, a Municipio, cambiándole además el nombre por el de Manuel Benavides, tanto a la localidad como al municipio, en honor del mayor Manuel Benavides quién fue un revolucionario nativo del lugar que murió en 1913 combatiendo contra las tropas de Victoriano Huerta, como parte de la política entonces promovida por el gobernador Rodrigo M.