Tras una breve e infructuosa alianza con Michelin, en un intento de introducir en los Estados Unidos la tecnología del ferrocarril sobre neumáticos desarrollada por la compañía francesa, Budd construyó el novedoso "Pioneer Zephyr" para el Ferrocarril de Chicago, Burlington y Quincy en 1934, así como cientos de vagones de acero inoxidable para los nuevos trenes de pasajeros en los Estados Unidos durante las décadas de 1930 y 1940.