Detrás de esta decisión y de la creación de este "reino" en la llamada Costa de los Mosquitos estaba la posibilidad de la construcción de un canal interoceánico (Nicaragua y Panamá son los lugares idóneos para la construcción de un canal que una los dos océanos, para 1835 los estadounidenses ya habían comenzado sus movimientos para la construcción de un canal por Panamá por lo que Inglaterra solo tenía la posibilidad de hacerlo en Nicaragua) para ello se aprovecharía el tramo navegable del río San Juan que desde su desembocadura llegaba hasta el Lago de Nicaragua.