natgillin/translations-raw huggingface dataset:
Deliver clear, complete, and timely documentation
Lämna tydlig och fullständig information i tid
Make sure you hold on to your loan
Granska avtalsvillkoren
Checkterms and conditions
Påverka ratingen aktivt
Manage your rating actively
3.1 De sex tumreglerna
The general information provided by banks about their rating and credit processes, as well as the information they require from borrowers, can vary significantly between banks.
Den allmänna information som bankerna lämnarom sina rating- och kreditprocesser liksom deninformation de begär in om sina låntagare kanvariera mycket från bank till bank.
Therefore, it pays to ask a bank what sort of documentation it provides about its rating process, what documents the bank needs and whether it discloses the results of the rating process to the customer.
Det kan därförlöna sig att fråga banken vad den har för dokumentation om sin ratingprocess och vilka dokument banken själv brukar begära, och om denenskilda kunden får veta resultatet av ratingprocessen.
A) General information on Basel II and ratings
A. Allmän information om Basel II ochrating
Some banks will inform their SME customers about the changes that will occur as a result of the ongoing developments related to the introduction of rating systems.
Vissa banker informerar sina kunder i kategorin småoch medelstora företag om de förändringar somkommer att äga rum till följd av att ratingsystemeninförs.
However, not all banks will do so, nor will all banks inform their SME customers in the same way.
Men det är inte alla banker som gör det, ochalla banker informerar inte heller sina kunder påsamma sätt.
Therefore, you should ask your bank for any available documentation it has produced which is relevant to SMEs in the context of ratings and Basel II.
Du bör därför be din bank om all tillgänglig information som den har producerat och somär relevant för små och medelstora företag i samband med rating och Basel II.
B) Information you need to provide to your bank
B. Information som du bör lämna tillbanken
Be sure to find out well in advance about your bank’s information requirements, i.e., what documents you should submit and in what format.
Se till att i god tid ta reda på vilken information banken vill få in, dvs. vilka dokument du bör tillhandahålla och i vilket format.
This will give you enough time for preparation, especially if there are new or changed requests.
Detta ger dig tid att förberedadig, särskilt om det finns nya eller ändrade krav.
According to the survey, about two out of three banks will increase the amount of information they collect.
Enligt studien kommer två av tre banker att begära inmer information än förut.
For example, an increasing number of banks will ask SME customers to provide financial planning data or a business plan.
Allt fler banker kommer t.ex. att be sina kunder blandsmå och medelstora företag att lämna in uppgifterom sin ekonomiska planering eller en affärsplan.
If your bank requests a business plan, ask what main points the plan should cover.
Ombanken ber om en affärsplan, bör du be dem ange deviktigaste punkterna som ska ingå.
A sample outline for a business plan is in Annex 4.2.
En översikt överen affärsplan finns i bilaga 4.2.
As the majority of banks may do so only upon request, it pays to ask for such disclosure.
Tumregler för små och medelstora företag som ansöker om kredit
Some banks will offer their customers regular meetings at which the bank representative explains the current rating and how it might be improved.
Det finns betydande skillnader i bankernas policy på denpunkten: en del banker kanske inte lämnar ut särskiltmycket information, medan andra kan ge dig utförliginformation om sin ratingprocess med dess olika stadier och vilka möjligheter det finns att förbättra sinautsikter.
These rating meetings (sometimes proposed under another name) are an opportunity worth pursuing.
Enligt studien lämnar en av tre banker utnärmare information om sin rating till sina kunderbland små och medelstora företag.
A general understanding of how your bank assigns a rating will help you to concentrate on those issues that have the biggest influence on your rating.
Eftersom detfinns skäl att anta att de flesta banker gör det på begäran kan det löna sig att be om att få uppgifternautlämnade.
As you improve these factors, the bank might offer you more favourable conditions.
Dessa ”ratingmöten”,som kan gå under någon annan benämning, är etttillfälle som det är värt att utnyttja.
Additionally, you might benefit not only from improving your rating, but also from learning about the bank’s assessment of your industry.
Dessutom kanske du har nytta inte bara av att höja ditt kreditbetygutan också av att få veta hur din bank bedömer dinbransch.
Deliver clear, complete, and timely documentation
Lämna tydlig och fullständigdokumentation – i tid
Ensure that every document you deliver to your bank is correct and complete, is of high quality, and arrives on time.
Se till att varje dokument som du lämnar till banken är korrekt, fullständigt och av god kvalitetoch att banken får in det i tid.
A) Provide high-quality information
A. Lämna information av hög kvalitet
Be sure that all information is correct and up to date.
Se till att all information är korrekt och aktuell.
If you cannot provide exact figures, mark your estimates as such or provide ranges.
Omdu inte kan leverera exakta sifferuppgifter, ange dåuppskattade siffror eller ett spektrum inom vilka siffrorna ligger.
Even if there are no apparent changes in the amount of information requested, many banks are looking at the documents you provide in increased detail.
Även om det inte har skett några uppenbara förändringar i den information somefterfrågas gör många banker en allt noggrannaregenomgång av de dokument som sänds in.
As the bank representative is your most important point of contact at the bank and commonly his or her judgement will play some role in the rating process, submit your documents in a clearly structured format that is convenient for the representative to read.
Eftersombankens representant är din viktigaste kontakt medbanken och hans eller hennes bedömning vanligtvishar en viss betydelse i ratingprocessen, finns det anledning att tillhandahålla dokumenten i ett så välstrukturerat utförande att det är lätt för representanten att ta del av dem.
Following the logic of prudent risk management, many banks are inclined to assume the worst if any information is missing regarding a borrower’s current situation.
Eftersom sådant kanfå konsekvenser för ditt kreditbetyg – det kan t.o.m.fungera som en ”varningsklocka” – är det mycket viktigt att undvika alla förseningar och luckor i form avutelämnade uppgifter, se fig. 7.
The cardinal rules of credit
Kreditbetyg bättre sämre
Therefore, you should always be prepared to provide required documents, even after the initial rating has been assigned.
Du bör alltså alltid ha beredskap att lämna in de dokument som begärs, även efter det att du har tilldelats ett preliminärt kreditbetyg.
Check terms and conditions
Granska avtalsvillkoren
Banks take a number of factors into account to determine the price and other conditions of a loan contract.
Bankerna tar hänsyn till ett antal faktorer när debestämmer sig för priset och övriga avtalsvillkori ett låneavtal.
In the following, these factors are introduced in decreasing order of their likely relative importance.
I det följande räknas dessa faktorer upp i viktighetsordning, dvs. enligt sin sannolika relativa betydelse.
Since there may be considerable differences between banks, always ask whether and how your bank considers these factors, and how you can work on them to improve the conditions offered to you.
Eftersom det kan finnasbetydande skillnader från bank till bank, bör dualltid ställa frågan huruvida banken beaktardessa faktorer och vad du kan göra på dessapunkter för att förbättra de villkor som du kommer att erbjudas.
A) The rating is a key driver of your loan price
A. Kreditbetyget är den viktigaste prissättningsgrunden för lånet
Banks use ratings as the main input for calculating the expected loss implied by a given loan.
Bankerna använder kreditbetygen som sitt viktigasteunderlag när de räknar ut den beräknade förlusten isamband med ett visst lån.
Additionally, the required share of capital to be set aside to take into account the possibility that losses will be more than expected will also depend on the rating.
Kreditbetyget har ocksåbetydelse för det kapital som måste avsättas medhänsyn till att förlusterna kan komma att bli större änförväntat.
Thus, the rating is a key indicator of the cost a bank incurs for a given loan.
Kreditbetyget är därför en av de viktigasteindikatorerna på bankens kostnader för ett visst lån.
The cardinal rules of credit
B. Säkerhet kan sänka priset på lånet
Figure 8: Value of collateral is assessed differently
8: Olika slags säkerhet värderas olika
Guarantee
Inventarier
Commercialreal estate
Privatbostäder
C) Uncertainty rises with length of maturity
Generellt sett är bankerna benägna att bevilja långfristiga lån endast till sådanaföretag som har ett tillräckligt högt kreditbetyg.
A loan’s maturity is another important factor in calculating the price of a loan, and one that is taken into account by almost all banks.
Att lägga in särskilda skyddsvillkor i låneavtalet kanvara ett sätt att ta hänsyn till de små och medelstoraföretagens möjligheter och samtidigt tillgodose bankens behov.
Commonly, interest rates are lower for short-term loans than for longterm loans.
Små och medelstora företag gör klokt iatt förhöra sig om möjligheten att tillämpa covenantsoch hur detta skulle kunna påverka priset på lånet.
This is because uncertainty rises with loan maturity.
Störrebanker använder redan sådana villkor i sina låneavtal, och såväl små som stora banker försöker öka användningen av dessa.
As an example, a covenant might give the bank the right of early cancellation of the contract if the borrower’s equity falls below a certain value.
Ett sådant avtalsvillkor kan t.ex. ge banken rätt attsäga upp avtalet i förtid om låntagarens eget kapitalfaller under en viss nivå.
With this covenant, the bank can reduce the risk it takes and may be willing to accept a longer maturity for the loan in question.
Med detta avtalsvillkor kanbanken minska risken och kan i stället vara redo attgodta en längre återbetalningstid.
Survey results indicate that about 50% of all banks take covenants into account when pricing a loan.
Enligt studien tar ca 50 % av bankerna hänsyn till sådana skyddsvillkor när de prissätter ett lån.
The same proportion of participants expects SME loans with covenants to become even more widespread within the next three years.
Sammaandel uppgiftslämnare förväntar sig att de lån till småoch medelstora företag där avtalen innehåller sådana skyddsvillkor kommer att bli ännu vanligareunder de tre kommande åren.
E) Overall customer relationship
E. Kundrelationen som helhet
The overall customer relationship, i.e., other business relations that you might have with the bank (e.g., securities deposit, insurance, leasing) is another factor that many banks consider in the pricing of a loan, since they represent other sources of revenue.
Kundrelationen i sin helhet, dvs. andra affärsförbindelser som du kanske har med banken (deponeringav värdepapper, försäkringar, leasing) är ytterligareen faktor som många banker tar hänsyn till vid prissättningen av ett lån, eftersom dessa representerarandra inkomstkällor för banken.
Naturally, this factor tends to be more important for banks with a broader product range; therefore, it is frequently the more diversified banks that consider the overall relationship when it comes to pricing.
Naturligt nog tycksdenna faktor vara viktigare för banker som har ettstörre produkturval, och det är därför de större bankerna som tar hänsyn till relationen i sin helhet vidprissättningen.
Collateral and guarantees
Säkerhet sänker förlusten vid fallissemang.
Collateral reduces the loss in case of default
Säkerhet och garantier
Longer maturity increases the uncertainty associated with a particular loan
Längre återbetalningstid ökar osäkerheten vid varje enskilt lån.
Covenants
Förfallodag
Specific covenants allow banks to lower their risk (e.g., right of early cancellation)
Särskilda villkor reducerar bankens risk (t.ex. rätten att säga upp lånet i förtid).
Source:Expert interviews
Källa: Expertintervjuer.
Manage your rating actively
Påverka ratingen aktivt
When doing business, keep the key rating input factors in mind.
Tänk i din verksamhet på de viktigaste faktorernasom utgör underlag för ratingen av ditt företag.
A) Be aware of factors affecting your rating
A. Var medveten om de faktorer sompåverkar ratingen av företaget
Generally, knowing that the rating depends on the information you provide to your bank, and how you provide it, is the basis for managing your rating.
Med tanke på att kreditbetyget sätts på grundval avden information du lämnar till banken och hur du lämnar den, har du nyckeln till att påverka ratingen avditt företag.
Therefore, if your bank offers rating meetings as outlined above, use this opportunity to find out what drives your rating and what aspects need particular attention.
Om banken bjuder in dig till ratingmötensom vi tidigare har nämnt, bör du utnyttja den möjligheten att få reda på vad som ligger bakom ditt kreditbetyg och vilka aspekter du behöver ägna särskilduppmärksamhet.
The cardinal rules of credit
Banken går här ett steg längre och föreslår konkreta finansiella och andra åtgärder som kanförbättra ditt betyg.
While this kind of service is offered only by some banks today, it is likely to become much more widespread within a few years.
I dag erbjuds dessa tjänster endast av ett mindreantal banker, men det är sannolikt att de kommer attvara mycket vanligare om några år.
The survey results indicate that about one in every two banks will offer these services by 2007.
Studien ger vidhanden att ungefär varannan bank kommer att erbjuda dessa tjänster år 2007.
B) Focus on managing the key rating input factors
B. Fokusera på de viktigaste faktorernasom påverkar bedömningen
Once you know the factors driving your rating, it is useful to manage them as well as you can as they have an effect on the interest rate you pay.
När du väl vet vilka faktorer som påverkar ditt kreditbetyg, bör du hantera dessa så bra du kan eftersomdet är ett sätt att påverka din ränta.
Banks in different countries use different indicators to assess a company’s creditworthiness.
Banker i olikaländer använder olika indikatorer för att bedöma ettföretags kreditvärdighet.
•Debt ratio
• skuldsättning
•Legal form s a e r c
• företagsform
Source:European Basel II survey
Källa: EU-enkät om Basel II-avtalet.
Quantitative factors consist mostly of financial ratios.
Kvantitetsfaktorerna består till största delen av finansiella nyckeltal.
A company's debt ratio or financial leverage will likely remain the most influential quantitative factor in rating systems, followed by liquidity and profitability measures.
Talet för ett företags skuldsättningsgrad är troligen den mest betydelsefullakvantitetsmässiga faktorn i ratingsystemen, följt avlikviditets- och lönsamhetstalen.
The cardinal rules of credit
Intervjuer har gett vid handen
Management quality and market situation will remain the most important qualitative factors. Interviews indicated that more attention would be paid to the borrower’s legal form in the future.
957404_SV:Opmaak 1 26-11-2007 13:03 Pagina 27 att det i framtiden kommer att läggas större vikt vidlåntagarens företagsform.
As ‘market situation’ refers to the industry you are active in, make sure to check with your bank whether the classification of your business is correct.
Då ”marknadsläget” avser den bransch där du ärverksam bör du se till att kontrollera hos banken attklassificeringen av ditt företag är korrekt.
Explain your standing within your industry and let the bank know about your strengths.
Förklara vilken position du har i branschen och framhåll dina företräden.
For larger loans, some banks also look into a customer's dependency on key suppliers or customers.
När det gäller större lån brukar vissabanker även ta hänsyn till i vilken mån företaget ärberoende av vissa leverantörer eller kunder.
Survey results indicate that qualitative factors have a weighting of 20-30%, on average, when assigning a rating to an SME.
Resultaten av studien visar att kvalitetsfaktorernastår för ca 20–30 % i genomsnitt av bedömningsgrunden när de små och medelstora företagen tilldelas kreditbetyg.
However, these factors account for an average of about 60% of the rating for start-up companies, as these cannot provide sufficient historical background information.
Dessa faktorer står t.o.m. för ca60 % vid bedömningen av nystartade företag, eftersom sådana företag inte kan lämna tillräckligt medhistorisk bakgrundsinformation.
Since qualitative factors account for a considerable part of the rating, be sure to pay attention to these factors and be prepared to present them in sufficient detail. Essentially, you should convince the bank that you are managing the risks of your business well.
Eftersom kvalitetsfaktorerna står för en stor del avbedömningsgrunden är det värt att ägna dem en deltid och möda och beskriva dem tillräckligt detaljerat.Du bör kunna övertyga banken om att du sköter företagets riskhantering på ett bra sätt.
Make sure you hold on to your loan
Släpp inte taget om ditt lån
As part of the ongoing monitoring of outstanding loans, banks keep an eye on how each borrower's business is developing.
Som ett led i den kontinuerliga övervakningen avutestående lån brukar bankerna hålla ett öga påhur varje låntagares företag utvecklas.
Depending on how your contract is specified, they may take action if they identify possible concerns.
Beroendepå de specifika villkoren i ditt avtal kan de vidtaåtgärder om de upptäcker något som ger upphovtill oro.
At most banks, credit monitoring is used first of all to issue rating updates on a regular basis (in most cases annually).
Vid de flesta banker används kreditövervakningen iförsta hand för att regelbundet utfärda uppdateradekreditbetyg, vilket vanligen sker varje år.
You should be aware, therefore, that changes in your company’s performance and financial strength will be considered by the bank during the entire lifetime of your loan.
Du bör därför vara medveten om att banken kan följa med förändringar i företagets resultat och finansiella styrkaunder lånets hela löptid. Förutom dessa årliga översyner utfärdas ofta även uppdateringar när bankernatar emot relevanta bokslut eller annan relevant information, eller när bankens representant ber om ettuppdaterat kreditbetyg.
B) Be sure you know the rules
B. Studera reglerna
It is essential to be certain of the conditions for the termination of your loan, as well as the existence and the nature of any covenants in your contract.
Det är mycket viktigt att du är säker på vilka villkorsom gäller för uppsägning av ditt lån, och om avtaletinnehåller särskilda avtalsvillkor och vilka de är i såfall.
Furthermore, ask your credit representative what kind of action or event the bank would consider a ‘cause of concern’.
Dessutom bör du fråga den kreditansvarige pådin bank vilken typ av åtgärd eller händelse som banken skulle uppfatta som en ”anledning till oro”.Fig.
Figure 11 shows the most important early warning signals used by banks.
11visar de viktigaste varningssignalerna som bankernabrukar ta hänsyn till.
…by many banks(50–60%)
Av många banker(50–60 %)
•Rating downgrade e c
• Sänkt kreditbetyg
•Late submission of balance-sheet data n t a r o p
• Försenad inlämning av balansräkning
•Overdraft beyond grace period
• Överdrag efter tidsfristens utgång
•Decrease in equity ratio im g n i s
• Minskning av andelen eget kapital
•Recurring overdrafts within grace period a
• Varningsflagg från bankens representant
•Flag by bank representative e r c
• Återkommande överdrag inom tidsfristen
C) Manage your payment behaviour
C. Var noga med dina betalningsrutiner
Always try to avoid unnecessary overdrafts and make sure you pay instalments on time.
Försök att undvika alla onödiga överdrag och se tillatt alltid göra dina avbetalningar i tid.
Be also aware that your accounts might be analysed automatically with regard to any exceptional movements (e.g., in terms of frequency or amounts, potentially for both increases and decreases).
Tänk även påatt banken kan låta genomföra en automatisk analys av dina finanser med avseende på eventuella exceptionella företeelser (t.ex. i fråga om frekvens ellerbelopp, både för ökningar och för minskningar).
When planning changes in your business, make suretoinformyourbank.Otherwise,misunderstandings might occur, which could adversely affect your rating.
Om du planerar någon förändring i företaget bör duunderrätta banken om detta. Det kan annars uppståmissförstånd som kan få en negativ effekt på ditt kreditbetyg.
D) Submit all updates on time
D. Lämna in alla uppdateringar i tid
In particular, make sure that balance-sheet information is delivered on time.
Det är särskilt viktigt att information som hänför sig tillbalansräkningen lämnas in i tid.
Many banks take the late submission of information as an earlywarning signal.
Många banker uppfattar sent inlämnad information som en varningssignal.
Banks' risk management practice usually assumes that missing information is likely to contain bad news and that it is being withheld for that reason.
I bankernas riskhanteringspraxis förutsättsutebliven information vara ett tecken på att allt intestår rätt till och att detta är skälet till att man innehåller informationen.
E) You are part of an industry
E. Ditt företag ingår i en bransch
Additionally, there is one factor that you cannot control: the performance of your industry as a whole.
Det finns också en faktor som du inte har kontrollöver – hur det går för din bransch i sin helhet.
A considerable number of banks interpret a weak overall industry performance as a warning signal or a negative rating factor.
Ettstort antal banker uppfattar ett dåligt resultat generellt för branschen som en varningssignal eller en negativ ratingfaktor.
It is always important to explain your strengths to your bank, but this becomes critical when you are part of an industry perceived to be in difficulty. In such cases, describe your own situation and demonstrate why you are not affected (or only partially) by the industry’s problems.
Det är alltid viktigt att framhålla sina starka sidor förbanken, men det blir helt nödvändigt att göra det omdu är verksam i en bransch som anses ha problem.Om så är fallet bör du beskriva situationen för justditt företag och visa varför du inte påverkas av branschens problem (eller påverkas endast delvis).
Although credit is traditionally the most common form of finance, there are also other options.
Även om krediter traditionellt sett är den vanligaste finansieringsformen finns det även andraalternativ.
In your search for the best financing conditions, become informed about all the available options.
När du letar efter de bästa finansieringsvillkoren bör du informera dig om alla tillgängliga alternativ.
The following section discusses two categories: measures to reduce the need for credit and alternatives to credit.
I följande avsnitt diskuteras två typer av lösningar:åtgärder för att minska behovet av krediter och olikaalternativ till krediter.
Reduce the need for credit
Minska behovet av kredit
Alternatives to credit
Alternativ till kredit
SME balance sheet Liabilities
Företagets balansräkning Passiva
12b: Measures to reduce the need for credit/alternativesto credit: pros and cons
12b: Åtgärder för att minska behovet av krediter/alternativ till krediter: plus och minus
Pros
För
Cons
Mot
Target group usually …
För målgruppen gäller vanligen
…has low liquidity…has significant accounts receivable
•Låg likviditet•Stora belopp i kundfordringar
•Discount on amount outstanding•Potential impact on relationship with customer
•Punktliga och förutsägbara•Avdrag på utestående betalningarbelopp•Skydd mot fallissemang från•Eventuell inverkan på kundens sidakundkontakten
•Less capital tied up in inventories•Balance sheet improvement
•Mindre kapital bundet i lager•Kan vara arbetskrävande för•Låg likviditet•Bättre balansatt uppnå optimering•Omfattande lagerhållning avvaror
•…intends to optimise balance sheet
•Avser att förbättra balansen