natgillin/translations-raw huggingface dataset:
CSDs shall provide to participants a functionality that supports fully automated, continuous real-time matching of settlement instructions throughout each business day.
Avstämning och ifyllande av avvecklingsinstruktioner
CSDs shall require participants to match their settlement instructions through the functionality referred to in paragraph 1 prior to their settlement, except in the following circumstances:
Värdepapperscentraler ska tillhandahålla en funktion som stöder helautomatisk, kontinuerlig realtidsavstämning av avvecklingsinstruktioner under hela bankdagen.
where the CSD has accepted that the settlement instructions have already been matched by trading venues, CCPs or other entities;
Värdepapperscentraler ska kräva att deltagare avstämmer sina avvecklingsinstruktioner via den funktion som avses i punkt 1, före avvecklingen, förutom under följande omständigheter:
where the CSD itself has matched the settlement instructions;
Om värdepapperscentralen har godkänt att avvecklingsinstruktionerna redan har avstämts av handelsplatser, centrala motparter eller andra enheter.
in the case of free of payment (‘FoP’) settlement instructions, referred to in point (g)(i) of Article 13(1), which consist of orders for transfers of financial instruments between different accounts opened in the name of the same participant or managed by the same account operator.
Om värdepapperscentralen själv har avstämt avvecklingsinstruktionerna.
Account operators referred to in point (c) shall include entities that have a contractual relationship with a CSD and that operate securities accounts maintained by that CSD by means of recording book entries into those securities accounts.
När det gäller FOP-avvecklingsinstruktioner, vilka avses i artikel 13.1 g i, som består av uppdrag för överföring av finansiella instrument mellan olika konton som öppnats i samma deltagares namn eller hanteras av samma kontoförande institut.
CSDs shall require participants to use the following matching fields in their settlement instructions for the matching of settlement instructions:
Kontoförande institut som avses i led c ska innefatta enheter som har ett avtalsförhållande med en värdepapperscentral och som driver värdepapperskonton som kontoförs av denna värdepapperscentral med hjälp av registrering i kontobaserad form på dessa värdepapperskonton.
the type of settlement instruction, as referred to in point (g) of Article 13(1);
Värdepapperscentraler ska kräva att deltagare använder följande avstämningsfält i sina avvecklingsinstruktioner för avstämning av avvecklingsinstruktioner:
the intended settlement date of the settlement instruction;
Typ av avvecklingsinstruktioner som avses i artikel 13.1 g.
the currency, except in the case of FoP settlement instructions;
Avsedd avvecklingsdag för avvecklingsinstruktionen.
the settlement amount, except in the case of FoP settlement instructions;
Valuta, utom när det gäller FOP-avvecklingsinstruktioner.
the nominal value for debt instruments, or the quantity for other financial instruments;
Avvecklingsbelopp, utom när det gäller FOP-avvecklingsinstruktioner.
the delivery or receipt of the financial instruments or cash;
Nominellt värde på räntebärande värdepapper eller kvantitet för andra finansiella instrument.
the ISIN of the financial instrument;
Leverans eller mottagande av finansiella instrument eller kontantmedel.
the identifier of the participant that delivers the financial instruments or cash;
Det finansiella instrumentets ISIN-kod.
the identifier of the participant that receives the financial instruments or cash;
Identifieringskod för den deltagare som levererar de finansiella instrumenten eller kontantmedlen.
the identifier of the CSD of the participant's counterparty, in the case of CSDs that use a common settlement infrastructure, including in the circumstances referred to in Article 30(5) of Regulation (EU) No 909/2014;
Identifieringskod för den deltagare som mottar de finansiella instrumenten eller kontantmedlen.
other matching fields required by the CSD for facilitating the settlement of transactions.
Identifieringskod för den värdepapperscentral som deltagarens motpart använder, när det gäller värdepapperscentraler som använder en gemensam avvecklingsinfrastruktur, inbegripet under de omständigheter som avses i artikel 30.5 i förordning (EU) nr 909/2014.
In addition to the fields referred to in paragraph 3, CSDs shall require their participants to use a field indicating the transaction type in their settlement instructions based on the following taxonomy:
Andra avstämningsfält som värdepapperscentralen använder för att underlätta avvecklingen av transaktioner.
other transactions (which can be identified by more granular ISO codes as provided by the CSD).
Förutom de fält som avses i punkt 3 ska värdepapperscentraler kräva att deras deltagare använder ett fält som anger transaktionstyp i sina avvecklingsinstruktioner enligt följande klassificeringssystem:
Article 6
Övriga transaktioner (som kan identifieras med hjälp av detaljerade ISO-koder, såsom anges av värdepapperscentralen).
Tolerance levels
Artikel 6
For the purpose of matching, CSDs shall set tolerance levels for settlement amounts.
Toleransnivåer
The tolerance level shall represent the maximum difference between the settlement amounts in two corresponding settlement instructions that would still allow matching.
Värdepapperscentraler ska ange toleransnivåer för avvecklingsbelopp i avstämningssyfte.
For settlement instructions in EUR, the tolerance level per settlement instruction shall be EUR 2 for settlement amounts of up to EUR 100000 and EUR 25 for settlement amounts of more than EUR 100000.
Toleransnivån ska representera den maximala skillnad mellan avvecklingsbeloppen i två motsvarande avvecklingsinstruktioner som fortfarande skulle medge avstämning.
For settlement instructions in other currencies, the tolerance level per settlement instruction shall be of equivalent amounts based on the official exchange rate of the ECB, where available.
När det gäller avvecklingsinstruktioner i euro ska toleransnivån per avvecklingsinstruktion vara 2 euro för avvecklingsbelopp på upp till 100000 euro och 25 euro för avvecklingsbelopp på mer än 100000 euro.
Article 7
För avvecklingsinstruktioner i andra valutor ska toleransnivån per avvecklingsinstruktion utgöras av likvärdiga belopp, baserat på Europeiska centralbankens officiella växelkurs, i förekommande fall.
Cancellation facility
Artikel 7
CSDs shall set up a bilateral cancellation facility that enables participants to bilaterally cancel matched settlement instructions that form part of the same transaction.
Annulleringstjänst
Article 8
Värdepapperscentraler ska inrätta en bilateral annulleringstjänst som gör det möjligt för deltagare att ömsesidigt annullera avstämda avvecklingsinstruktioner som ingår i samma transaktion.
Hold and release mechanism
Artikel 8
CSDs shall set up a hold and release mechanism that consists of both of the following:
Uppskjutande- och utlösningsmekanism
a hold mechanism that allows pending settlement instructions to be blocked by the instructing participant for the purpose of settlement;
Värdepapperscentraler ska inrätta uppskjutande- och utlösningsmekanismer som består av båda två av följande:
a release mechanism that allows pending settlement instructions that have been blocked by the instructing participant to be released for the purpose of settlement.
En uppskjutandemekanism som gör att väntande avvecklingsinstruktioner blockeras av den uppdragsgivande deltagaren för avvecklingsändamål.
Article 9
En utlösningsmekanism som gör att väntande avvecklingsinstruktioner som har blockerats av den uppdragsgivande deltagaren utlöses för avvecklingsändamål.
Recycling
Artikel 9
CSDs shall recycle settlement instructions that have resulted in a settlement fail until they have been settled or bilaterally cancelled.
Återanvändning
Article 10
Värdepapperscentraler ska återanvända avvecklingsinstruktioner som har resulterat i en utebliven avveckling tills de har avvecklats eller ömsesidigt annullerats.
Partial settlement
Artikel 10
CSDs shall allow for the partial settlement of settlement instructions.
Delvis genomförd avveckling
Article 11
Värdepapperscentraler ska göra det möjligt att genomföra avvecklingsinstruktioner delvis.
Additional facilities and information
Artikel 11
CSDs shall offer participants the possibility to be informed about a pending settlement instruction of their counterparties, either within one hour after the first unsuccessful attempt to match that instruction, or immediately after such an unsuccessful attempt where that attempt has been made within the five-hour period before the cut-off of the intended settlement date or after the intended settlement date.
Ytterligare tjänster och information
CSDs shall provide participants with access to real-time information on the status of their settlement instructions in the securities settlement system, including information on:
Värdepapperscentraler ska erbjuda deltagare möjligheten att bli informerade om en väntande avvecklingsinstruktion från deras motparter, antingen senast en timme efter det första misslyckade försöket att avstämma denna instruktion eller omedelbart efter ett sådant misslyckat försök där försöket gjorts mindre än fem timmar före bryttidpunkten på avsedd slutdag för avvecklingen eller efter avsedd avvecklingsdag.
pending settlement instructions that can still be settled on the intended settlement date;
Värdepapperscentraler ska erbjuda deltagare åtkomst till realtidsinformation om status för deras avvecklingsinstruktioner, däribland information om
failed settlement instructions that can no longer be settled on the intended settlement date;
väntande avvecklingsinstruktioner som fortfarande kan genomföras på avsedd avvecklingsdag,
fully-settled settlement instructions;
misslyckade avvecklingsinstruktioner som inte längre kan genomföras på avsedd avvecklingsdag,
partially-settled settlement instructions, including both the settled and unsettled parts of either financial instruments or cash;
fullt genomförda avvecklingsinstruktioner,
cancelled settlement instructions, including information about whether those instructions have been cancelled by the system or by the participant.
delvis genomförda avvecklingsinstruktioner, inbegripet både den avvecklade och icke-avvecklade delen av antingen finansiella instrument eller kontantmedel,
The real-time information referred to in paragraph 2 shall include the following:
annullerade avvecklingsinstruktioner, inklusive information om huruvida dessa instruktioner har annullerats av systemet eller av deltagaren.
whether the settlement instruction has been matched;
Den information i realtid som avses i punkt 2 ska omfatta följande:
whether the settlement instruction can still be partially settled;
Om avvecklingsinstruktionen har avstämts.
whether the settlement instruction is on hold;
Om avvecklingsinstruktionen fortfarande kan genomföras delvis.
the reasons why instructions are pending or failing.
Om avvecklingsinstruktionen är uppskjuten.
CSDs shall offer participants either real-time gross settlement throughout each business day or a minimum of three settlement batches per business day.
Skälen till att instruktionerna är väntande eller misslyckade.
The three settlement batches shall be spread across the business day in accordance with market needs, based on a request by the user committee of the CSD.
Värdepapperscentraler bör antingen erbjuda bruttoavveckling i realtid till deltagare under varje bankdag eller minst tre avvecklingsgrupper per bankdag.
Article 12
De tre avvecklingsgrupperna ska spridas ut över bankdagen enligt marknadens behov, baserat på en begäran från värdepapperscentralens användarkommitté.
Derogation from certain measures to prevent settlement fails
Artikel 12
Articles 8 and 10 shall not apply where the securities settlement system operated by a CSD meets the following conditions:
Undantag från vissa åtgärder för att förhindra utebliven avveckling
the value of settlement fails does not exceed EUR 2,5 billion per year;
Artiklarna 8 och 10 ska inte tillämpas om det värdepappersavvecklingssystem som drivs av en värdepapperscentral uppfyller följande villkor:
the rate of settlement fails, based either on the number of settlement instructions or on the value of settlement instructions, is lower than 0,5 % per year.
Den uteblivna avvecklingens värde överstiger inte 2,5 miljarder euro per år.
The rate of settlement fails based on the number of settlement instructions shall be calculated by dividing the number of settlement fails by the number of settlement instructions entered into the securities settlement system during the relevant period.
Andelen uteblivna avvecklingar är lägre än 0,5 % per år, baserat på antingen antalet avvecklingsinstruktioner eller på avvecklingsinstruktionernas värde.
The rate of settlement fails based on the value of settlement instructions shall be calculated by dividing the value in EUR of settlement fails by the value of settlement instructions entered into the securities settlement system during the relevant period.
För beräkning av andelen uteblivna avvecklingar baserat på antalet avvecklingsinstruktioner divideras antalet uteblivna avvecklingar med det antal avvecklingsinstruktioner som lagts in i värdepappersavvecklingssystemet under den relevanta perioden.
By 20 January of each year, CSDs shall assess whether the conditions referred to in paragraph 1 are met and shall notify the competent authority of the results of that assessment in accordance with Annex II.
För beräkning av andelen uteblivna avvecklingar baserat på avvecklingsinstruktionernas värde divideras värdet på uteblivna avvecklingar i euro med värdet på de avvecklingsinstruktioner som lagts in i värdepappersavvecklingssystemet under den relevanta perioden.
Where the assessment confirms that at least one of the conditions referred to in paragraph 1 no longer applies, CSDs shall apply Article 8 and Article 10 within one year from the date of the notification referred to in the first subparagraph.
Senast den 20 januari varje år ska värdepapperscentraler bedöma om de villkor som avses i punkt 1 är uppfyllda och ska underrätta behörig myndighet om resultaten av bedömningen enligt bilaga II.
CHAPTER III
Om bedömningen bekräftar att minst ett av de villkor som avses i punkt 1 inte längre gäller ska värdepapperscentraler tillämpa artikel 8 och artikel 10 senast ett år efter dagen för den underrättelse som avses i första stycket.
Measures to address settlement fails
KAPITEL III
Section I
Åtgärder för att förhindra utebliven avveckling
Monitoring settlement fails
Avsnitt i
Article 13
Övervakning av utebliven avveckling
Details of the system monitoring settlement fails
Artikel 13
CSDs shall establish a system that enables them to monitor the number and value of settlement fails for every intended settlement date, including the length of each settlement fail expressed in business days.
Uppgifter om det system som övervakar utebliven avveckling
That system shall, for each settlement fail, collect the following information:
Värdepapperscentraler ska inrätta ett system som gör det möjligt att övervaka uteblivna avvecklingars antal och värde för varje avsedd avvecklingsdag, inklusive längden på varje utebliven avveckling uttryckt i bankdagar.
the reason for the settlement fail, based on the information available to the CSD;
Systemet ska samla in följande information för varje utebliven avveckling:
any settlement restrictions such as the reservation, blocking or earmarking of financial instruments or cash that make those financial instruments or cash unavailable for settlement;
Skälet till den uteblivna avvecklingen, baserat på den information värdepapperscentralen har.
the type of financial instrument, within the following categories, affected by the settlement fail:
Alla avvecklingsbegränsningar såsom reservering, blockering eller öronmärkning av finansiella instrument eller kontantmedel som gör att dessa finansiella instrument eller kontantmedel inte är tillgängliga för avveckling.
transferable securities as defined in point (a) of Article 4(1)(44) of Directive 2014/65/EU;
Typ av finansiellt instrument inom följande kategorier som påverkas av den uteblivna avvecklingen:
sovereign debt as defined in Article 4(1)(61) of Directive 2014/65/EU;
Överlåtbara värdepapper enligt definitionen i artikel 4.1.44 a i direktiv 2014/65/EU.
transferable securities as defined in point (b) of Article 4(1)(44) of Directive 2014/65/EU, other than sovereign debt referred to in point (ii);
Statspapper enligt definitionen i artikel 4.1.61 i direktiv 2014/65/EU.
transferable securities as defined in point (c) of Article 4(1)(44) of Directive 2014/65/EU;
Överlåtbara värdepapper enligt definitionen i artikel 4.1.44 b i direktiv 2014/65/EU, utom statspapper som avses i led ii.
exchange-traded funds (ETFs);
Överlåtbara värdepapper enligt definitionen i artikel 4.1 44 c i direktiv 2014/65/EU.
units in collective investment undertakings, other than ETFs;
Börshandlade fonder.
money-market instruments, other than sovereign debt referred to in point (ii);
Andelar i företag för kollektiva investeringar som inte är börshandlade fonder.
emission allowances;
Penningmarknadsinstrument, utom statspapper som avses i led ii.
other financial instruments;
Utsläppsrätter.
the type of transaction, within the following categories, affected by the settlement fail:
Övriga finansiella instrument.
purchase or sale of financial instruments;
Typ av transaktion inom följande kategorier som påverkas av den uteblivna avvecklingen:
other transactions, which can be identified by more granular ISO codes as provided by the CSD;
Köp eller försäljning av finansiella instrument.
the place of trading and of clearing of the affected financial instruments, where applicable;
Övriga transaktioner som kan identifieras med hjälp av detaljerade ISO-koder, såsom anges av värdepapperscentralen.
the type of settlement instruction, within the following categories, affected by the settlement fail:
Handels- och clearingplats för de påverkade finansiella instrumenten, i förekommande fall.
an intra-CSD settlement instruction, where the failing and the receiving parties are both participants in the same securities settlement system; or
Typ av avvecklingsinstruktion inom följande kategorier som påverkas av den uteblivna avvecklingen:
a cross-CSD settlement instruction, where the failing and the receiving parties are participants in two different securities settlement systems or one of the participants is a CSD;
En avvecklingsinstruktion som hanteras inom samma värdepapperscentral (intra-CSD) där den ansvariga och den mottagande parten båda är deltagare i samma värdepappersavvecklingssystem.
FoP settlement instructions that consist of deliver free of payment (‘DFP’) and receive free of payment (‘RFP’) settlement instructions;
En avvecklingsinstruktion som hanteras mellan olika värdepapperscentraler (cross-CSD), där den ansvariga och den mottagande parten båda är deltagare i två olika värdepappersavvecklingssystem eller en av deltagarna är en värdepapperscentral.
delivery versus payment (‘DVP’) and receive versus payment (‘RVP’) settlement instructions;
FOP-avvecklingsinstruktioner som består av avvecklingsinstruktioner som avser leverans utan betalning (Deliver Free of Payment – DFP) och erhållande utan betalning (Receive Free of Payment – RFP).
delivery with payment (‘DWP’) and receive with payment (‘RWP’) settlement instructions; or
Avvecklingsinstruktioner som avser leverans mot betalning (Delivery Versus Payment – DVP) och erhållande mot betalning (Receive Versus Payment – RVP).
payment free of delivery (‘PFOD’) settlement instructions that consist of debiting payment free of delivery (‘DPFOD’) and crediting payment free of delivery (‘CPFOD’) settlement instructions;
Avvecklingsinstruktioner som avser leverans med betalning (Delivery With Payment – DWP) och erhållande med betalning (Receive With Payment – RWP).
the type of securities accounts connected to the settlement fail, including:
Avvecklingsinstruktioner som avser betalning utan leverans (Payment Free Of Delivery – PFOD) som består av avvecklingsinstruktioner som avser debetbetalning utan leverans (Debiting Payment Free of Delivery – DPFOD) och kreditbetalning utan leverans (Crediting Payment Free of Delivery – CPFOD).
a participant's own account;
Typ av värdepapperskonton som är knutna till utebliven avveckling, däribland:
a participant's client individual account;
En deltagares eget konto.
a participant's client's omnibus account;
En deltagares kunds enskilda konto.
the currency in which the settlement instructions are denominated.
En deltagares kunders samlingskonto.
CSDs shall establish working arrangements with the participants referred to in fields 17 and 18 of Table 1 in Annex I which have the most significant impact on their securities settlement systems and, where applicable, with relevant CCPs and trading venues to analyse the main reasons for the settlement fails.
Den valuta i vilken avvecklingsinstruktionerna är uttryckta.
Article 14
Värdepapperscentraler ska inrätta metoder för samarbete med de deltagare som avses i fälten 17 och 18 i tabell 1 i bilaga I vilka har den största effekten på deras värdepappersavvecklingssystem och, i förekommande fall, med relevanta centrala motparter och handelsplatser för att analysera huvudskälen till utebliven avveckling.
Reporting settlement fails
Artikel 14
CSDs shall communicate the information referred to in Annex I to the competent authority and the relevant authorities on a monthly basis and by close of business on the fifth business day of the following month.
Rapportering av utebliven avveckling
That information shall include the relevant values in EUR.
Värdepapperscentraler ska vidarebefordra den information som avses i bilaga I till behörig myndighet och relevanta myndigheter varje månad och innan de stänger för dagen på den femte bankdagen följande månad.
Any value conversion into EUR shall be carried out using the official exchange rate of the ECB of the last day of the reporting period where that official exchange rate of the ECB is available.
Denna information ska innehålla relevanta värden i euro.
CSDs shall report more frequently and provide additional information on settlement fails if so requested by the competent authority.
Varje värdeomvandling till euro ska utföras med användning av Europeiska centralbankens officiella valutakurs den sista dagen i rapportperioden när Europeiska centralbankens officiella valutakurs är tillgänglig.
By 20 January of each year, CSDs shall report to the competent authority and the relevant authorities the information referred to in Annex II, including the measures planned or taken by CSDs and their participants to improve the settlement efficiency of the security settlement systems it operates.
Värdepapperscentraler ska ge tätare rapporter och erbjuda ytterligare information om uteblivna avvecklingar om behörig myndighet kräver det.
CSDs shall regularly monitor the application of the measures referred to in the first subparagraph and shall provide the competent authority and the relevant authorities, upon request, with any relevant findings resulting from such monitoring.
Senast den 20 januari varje år ska värdepapperscentraler rapportera den information som avses i bilaga II till behörig myndighet och relevanta myndigheter, däribland de åtgärder som planerats eller vidtagit av värdepapperscentraler och deras deltagare för att förbättra avvecklingseffektiviteten i de värdepappersavvecklingssystem de driver.
The information referred to in paragraphs 1 and 2 shall be provided in a machine-readable format.
Värdepapperscentraler ska regelbundet övervaka tillämpningen av de åtgärder som avses i första stycket och ska på begäran förse behörig myndighet och relevanta myndigheter med alla relevanta resultat som framkommit från sådan övervakning.
The value of settlement instructions referred to in Annexes I to III shall be calculated as follows:
Den information som avses i punkterna 1 och 2 ska lämnas i ett maskinläsbart format.
in the case of settlement instructions against payment, the settlement amount of the cash leg;
Värdet på de avvecklingsinstruktioner som avses i bilagorna I till III ska beräknas enligt följande: