natgillin/translations-raw huggingface dataset:
the rules and procedures for obtaining the consents referred to in Article 38(7) of Regulation (EU) No 909/2014.
Artikel 27
Article 27
Slutgiltig avveckling
Settlement finality
En ansökan om auktorisation ska innehålla en beskrivning av de regler om slutgiltig avveckling som den ansökande värdepapperscentralen har inrättat enligt artikel 39 i förordning (EU) nr 909/2014.
An application for authorisation shall contain information concerning the rules on settlement finality put in place by the applicant CSD in accordance with Article 39 of Regulation (EU) No 909/2014.
Artikel 28
Article 28
Kontantavveckling
Cash settlement
En ansökan om auktorisation ska omfatta förfaranden för avveckling av kontantutbetalningarna för varje avvecklingssystem för värdepapper som den ansökande värdepapperscentralen driver i enlighet med artikel 40 i förordning (EU) nr 909/2014.
An application for authorisation shall include the procedures for the settlement of the cash payments for each securities settlement system that the applicant CSD operates in accordance with Article 40 of Regulation (EU) No 909/2014.
Den ansökande värdepapperscentralen ska lämna uppgifter om huruvida avvecklingen av kontantutbetalningar genomförs i enlighet med artikel 40.1 eller 40.2 i förordning (EU) nr 909/2014.
The applicant CSD shall provide information about whether the settlement of the cash payments is provided in accordance with Article 40(1) or (2) of Regulation (EU) No 909/2014.
Om avveckling av kontantutbetalningar är avsedd att äga rum i enlighet med artikel 40.2 i förordning (EU) nr 909/2014 ska den ansökande värdepapperscentralen förklara varför avveckling i enlighet med artikel 40.1 i förordning (EU) nr 909/2014 inte är praktiskt genomförbart och möjligt.
If the settlement of the cash payments is intended to take place in accordance with Article 40(2) of Regulation (EU) No 909/2014, the applicant CSD shall explain why settlement in accordance with Article 40(1) of Regulation (EU) No 909/2014 is not practical and available.
Artikel 29
Article 29
Regler och förfaranden vid deltagares obestånd
Participant default rules and procedures
En ansökan om auktorisation ska innehålla de regler och förfaranden som införts av den ansökande värdepapperscentralen för att hantera en deltagares obestånd.
An application for authorisation shall include the rules and procedures put in place by the applicant CSD to manage the default of a participant.
Artikel 30
Article 30
Överföring av deltagares och kunders tillgångar i händelse av återkallande av auktorisation
Transfer of participants and clients' assets in case of a withdrawal of authorisation
En ansökan om auktorisation ska innehålla information om de förfaranden som införts av den ansökande värdepapperscentralen för att säkerställa punktlig och ordnad avveckling och överföring av kundernas och deltagarnas tillgångar till en annan värdepapperscentral i händelse av återkallande av auktorisationen.
An application for authorisation shall include information concerning the procedures put in place by the applicant CSD to ensure the timely and orderly settlement and transfer of the assets of clients and participants to another CSD in the event of a withdrawal of its authorisation.
AVSNITT 6
SECTION 6
Stabilitetskrav
Prudential requirements
Artikel 31
Article 31
Juridiska risker
Legal risks
En ansökan om auktorisation ska innehålla alla de uppgifter som krävs för att den behöriga myndigheten ska kunna bedöma om den ansökande värdepapperscentralens regler, förfaranden och kontrakt är tydliga, begripliga och verkställbara i alla relevanta jurisdiktioner i enlighet med artikel 43.1 och 43.2 i förordning (EU) nr 909/2014.
An application for authorisation shall include all information necessary to enable the competent authority to assess that the rules, procedures, and contracts of the applicant CSD are clear, understandable and enforceable in all relevant jurisdictions in accordance with Article 43(1) and (2) of Regulation (EU) No 909/2014.
Om den ansökande värdepapperscentralen avser att bedriva affärsverksamhet i olika jurisdiktioner ska den till den behöriga myndigheten lämna information om de åtgärder som vidtagits för att identifiera och reducera de risker som uppstår till följd av eventuella lagval mellan jurisdiktioner i enlighet med artikel 43 i förordning (EU) nr 909/2014.
Where the applicant CSD intends to conduct business in different jurisdictions, the applicant CSD shall provide the competent authority with information concerning the measures put in place to identify and mitigate the risks arising from potential conflicts of laws across jurisdictions in accordance with Article 43(3) of Regulation (EU) No 909/2014.
Den informationen ska innehålla varje rättslig bedömning på vilken dessa åtgärder grundar sig.
That information shall include any legal assessment on which those measures are based.
Artikel 32
Article 32
Allmän affärsrisk
General business risks
Den ansökande värdepapperscentralen ska till den behöriga myndigheten lämna en beskrivning av de riskhanterings- och kontrollsystem samt it-verktyg som införts av den ansökande värdepapperscentralen för att hantera affärsrisker i enlighet med artikel 44 i förordning (EU) nr 909/2014.
The applicant CSD shall provide the competent authority with a description of the risk-management and control systems as well as the IT tools put in place by the applicant CSD to manage business risks in accordance with Article 44 of Regulation (EU) No 909/2014.
Om den ansökande värdepapperscentralen har erhållit en riskvärdering från en tredje part ska den lämna den till den behöriga myndigheten med all relevant information som motiverar den riskvärderingen.
Where the applicant CSD has obtained a risk rating from a third party, it shall provide it to the competent authority including any relevant information supporting that risk rating.
Artikel 33
Article 33
Operativ risk
Operational risks
En ansökan om auktorisation ska innehålla uppgifter som visar att den ansökande värdepapperscentralens följer de krav på hantering av operativa risker enligt artikel 45 i förordning (EU) nr 909/2014 och kapitel X i denna förordning.
An application for authorisation shall include information that demonstrates the applicant CSD is compliant with the requirements for the management of operational risks in accordance with Article 45 of Regulation (EU) No 909/2014 and Chapter X of this Regulation.
En ansökan om auktorisation ska också innehålla följande information om förteckningen över tjänster enligt artikel 4.2 p i denna förordning:
An application for authorisation shall also contain the following information concerning the list of services referred to in point (p) of Article 4(2) of this Regulation:
En kopia på uppdragsavtalen.
a copy of the outsourcing agreements;
De metoder som används för att övervaka servicenivån hos de utkontrakterade tjänsterna och verksamheterna.
the methods used to monitor the service level of the outsourced services and activities.
Artikel 34
Article 34
Investeringspolicy
Investment policy
En ansökan om auktorisation ska omfatta följande för att visa att:
An application for authorisation shall include evidence demonstrating that:
Den ansökande värdepapperscentralen förvarar sina finansiella tillgångar i enlighet med artikel 46.1, 46.2 och 46.5 i förordning (EU) nr 909/2014 och kapitel XI i denna förordning.
the applicant CSD holds its financial assets in accordance with Article 46(1), (2) and (5) of Regulation (EU) No 909/2014 and Chapter XI of this Regulation.
Att den ansökande värdepapperscentralens investeringar uppfyller kraven i artikel 46.3 i förordning (EU) nr 909/2014 och kapitel XI i denna förordning.
the investments of the applicant CSD are compliant with Article 46(3) of Regulation (EU) No 909/2014 and Chapter XI of this Regulation.
Artikel 35
Article 35
Kapitalkrav
Capital requirements
En ansökan om auktorisation ska innehålla följande information om kapitalkraven:
An application for authorisation shall include the following information concerning the capital requirements:
Uppgifter som visar att den ansökande värdepapperscentralens kapital, inbegripet dess balanserade vinstmedel och reserver, uppfyller kraven i artikel 47 i förordning (EU) nr 909/2014.
information demonstrating that the capital of the applicant CSD, including retained earnings and reserves of the applicant CSD, meets the requirements of Article 47 of Regulation (EU) No 909/2014;
Den plan som avses i artikel 47.2 i förordning (EU) nr 909/2014 och eventuella uppdateringar av denna plan och bevis för att den godkänts av ledningsorganet eller en lämplig kommitté till den ansökande värdepapperscentralens ledningsorgan.
the plan referred to in Article 47(2) of Regulation (EU) No 909/2014 and any updates to that plan, and evidence of its approval by the management body or an appropriate committee of the management body of the applicant CSD.
AVSNITT 7
SECTION 7
Artikel 36
Article 36
Länkar mellan värdepapperscentraler
CSD links
Om den ansökande värdepapperscentralen har eller avser att etablera länkar med andra värdepapperscentraler ska ansökan om auktorisation innehålla följande uppgifter:
Where the applicant CSD has established or intends to establish CSD links, the application for authorisation shall contain the following information:
En beskrivning av värdepapperscentralens länkar åtföljd av bedömningar av eventuella riskkällor i den ansökande värdepapperscentralens länkarrangemang.
a description of the CSD links accompanied by assessments of potential sources of risks arising from those link arrangements by the applicant CSD;
Den förväntade eller faktiska avvecklingsvolymen och värdet på de avvecklingar som genomförts genom värdepapperscentralens länkar.
the expected or actual settlement volumes and values of the settlement performed within the CSD links;
Förfaranden avseende identifiering, bedömning, övervakning och hantering av potentiella risker för den ansökande värdepapperscentralen och för dess deltagare som uppkommer från länkarrangemang och de lämpliga åtgärder som vidtagits för att minska dem.
the procedures concerning the identification, assessment, monitoring and management of all potential sources of risk for the applicant CSD and for its participants arising from the link arrangement and the appropriate measures put in place to mitigate them;
En bedömning av gällande insolvenslagstiftnings tillämplighet för driften av en länk mellan värdepapperscentraler och dess konsekvenser för den ansökande värdepapperscentralen
an assessment of the applicability of insolvency laws applicable to the operation of a CSD link and their implications for the applicant CSD;
Övrig relevant information som begärts av den behöriga myndigheten för att bedöma hur länkarna mellan värdepapperscentraler uppfyller kraven i artikel 48 i förordning (EU) nr 909/2014 och kapitel XII i denna förordning.
other relevant information requested by the competent authority for assessing the compliance of CSD links with the requirements provided in Article 48 of Regulation (EU) No 909/2014 and Chapter XII of this Regulation.
AVSNITT 8
SECTION 8
Tillträde till värdepapperscentraler
Access to CSDs
Artikel 37
Article 37
Tillträdesregler
Access rules
En ansökan om auktorisation ska innehålla en beskrivning av förfaranden för att hantera följande begäranden om tillträde:
An application for authorisation shall include a description of the procedures for dealing with the following requests for access:
Från juridiska personer som önskar bli deltagare, i enlighet med artikel 33 i förordning (EU) nr 909/2014 och kapitel XIII i denna förordning.
from legal persons intending to become participants in accordance with Article 33 of Regulation (EU) No 909/2014 and Chapter XIII of this Regulation;
Från utfärdare i enlighet med artikel 49 i förordning (EU) nr 909/2014 och kapitel XIII i denna förordning.
from issuers in accordance with Article 49 of Regulation (EU) No 909/2014 and Chapter XIII of this Regulation;
Från andra värdepapperscentraler i enlighet med artikel 52 i förordning (EU) nr 909/2014 och kapitel XIII i denna förordning.
from other CSDs in accordance with Article 52 of Regulation (EU) No 909/2014 and Chapter XIII of this Regulation;
Från andra marknadsinfrastrukturer i enlighet med artikel 53 i förordning (EU) nr 909/2014 och kapitel XIII i denna förordning.
from other market infrastructures in accordance with Article 53 of Regulation (EU) No 909/2014 and Chapter XIII of this Regulation.
AVSNITT 9
SECTION 9
Kompletterande information
Additional information
Artikel 38
Article 38
Begäran om kompletterande upplysningar
Request for additional information
Den behöriga myndigheten får av den ansökande värdepapperscentralen begära all ytterligare information som är nödvändig för att bedöma huruvida den ansökande värdepapperscentralen vid tiden för auktorisationen uppfyller kraven i förordning (EU) nr 909/2014.
The competent authority may request from the applicant CSD any additional information necessary for assessing whether, at the time of granting the authorisation, the applicant CSD complies with the requirements of Regulation (EU) No 909/2014.
KAPITEL IV
CHAPTER IV
VÄRDEPAPPERSCENTRALERS ÄGARINTRESSEN I VISSA ENHETER
PARTICIPATION OF CSDs IN CERTAIN ENTITIES
(Artikel 18.3 i förordning (EU) nr 909/2014)
(Article 18(3) of Regulation (EU) No 909/2014)
Artikel 39
Article 39
Kriterier för en värdepapperscentrals ägarintressen
Criteria for participation of a CSD
Vid godkännande av en värdepapperscentrals ägarintressen i en juridisk person som inte tillhandahåller de tjänster som anges avsnitten A och B i bilagan till förordning (EU) nr 909/2014 ska den behöriga myndigheten beakta följande kriterier:
In granting the approval for a CSD's participation in a legal person which does not provide the services set out in Sections A and B of the Annex to Regulation (EU) No 909/2014, the competent authority shall take into account the following criteria:
Omfattningen av de finansiella åtaganden som värdepapperscentralen tar på sig till följd av detta ägarintresse.
the extent of the financial liabilities assumed by the CSD as a result of that participation;
Huruvida värdepapperscentralen har tillräckliga ekonomiska resurser som uppfyller de kriterier som avses i artikel 46 i förordning (EU) nr 909/2014 för att täcka de risker som härrör från följande:
whether the CSD holds sufficient financial resources that fulfil the criteria referred to in Article 46 of Regulation (EU) No 909/2014 to cover the risks resulting from the following:
De garantier som värdepapperscentralen ger den juridiska personen.
the guarantees given by the CSD to that legal person;
Alla villkorade förpliktelser som värdepapperscentralen ingår till förmån för den juridiska personen.
any contingent obligations undertaken by the CSD in favour of that legal person;
Alla överenskommelser om förlustdelning eller återhämtningsmekanismer för den juridiska personen.
any loss sharing agreements or recovery mechanism of that legal person;
Huruvida den juridiska personen i vilken värdepapperscentralen har ett ägarintresse tillhandahåller tjänster som kompletterar de huvudtjänster som avses i artikel 18.4 i förordning (EU) nr 909/2014, till exempel
whether the legal person in which the CSD holds a participation provides services that are complementary to the core services offered by the CSD, as referred to in Article 18(4) of Regulation (EU) No 909/2014, such as:
en central motpart som auktoriserats eller erkänts i enlighet med förordning (EU) nr 648/2012 eller
a CCP authorised or recognised under Regulation (EU) No 648/2012; or
en handelsplats enligt definitionen i artikel 2.2 i förordning (EU) nr 909/2014.
a trading venue as defined in point (42) of Article 2(1) of Regulation (EU) No 909/2014;
Huruvida värdepapperscentralens ägarintresse leder till att den kontrollerar den juridiska personen i enlighet med artikel 2.1.21 i förordning (EU) nr 909/2014.
whether the participation of the CSD results in the control by the CSD over the legal person as defined in point (21) of Article 2(1) of Regulation (EU) No 909/2014;
Värdepapperscentralens analys av de risker som härrör från detta ägarintresse, inbegripet varje analys som godkänts av en intern eller extern revisor, och som visar att alla risker i samband med ägarintresset hanteras på lämpligt sätt.
the CSD's analysis of the risks arising from that participation, including any analysis approved by an internal or external auditor, demonstrating that all risks resulting from the participation are adequately managed.
De behöriga myndigheterna ska i synnerhet ta hänsyn till följande aspekter av värdepapperscentralens analys:
Competent authorities shall take into account, in particular, the following aspects of the CSD's analysis:
Det strategiska motivet för ägarintresset, vilket tar hänsyn till värdepapperscentralens användares intressen, inbegripet emittenter, deltagarna och deras kunder.
the strategic justification for the participation, which takes into account the interests of the users of the CSD, including issuers, participants and their clients;
De finansiella risker och skulder som härrör från värdepapperscentralens ägarintresse.
the financial risks and liabilities resulting from a participation of the CSD.
KAPITEL V
CHAPTER V
ÖVERSYN OCH UTVÄRDERING
REVIEW AND EVALUATION
(Artikel 22 i förordning (EU) nr 909/2014)
(Article 22 of Regulation (EU) No 909/2014)
Artikel 40
Article 40
Information som ska lämnas till de behöriga myndigheterna
Information to be provided to the competent authority
Vid tillämpningen av detta kapitel ska en ”översynsperiod” enligt definition i artikel 1 a omfatta perioden mellan den första auktorisationen av en värdepapperscentral i enlighet med artikel 17.1 i förordning (EU) nr 909/2014 och den första översyn och utvärdering som avses i artikel 22.1 i den förordningen.
For the purposes of this Chapter, a ‘review period’ as defined in point (a) of Article 1 shall include the period between the first authorisation granted to a CSD in accordance with Article 17(1) of Regulation (EU) No 909/2014 and the first review and evaluation referred to in Article 22(1) of that Regulation
Vid tillämpning av den översyn och utvärdering som avses i artikel 22.1 i förordning (EU) nr 909/2014 ska en värdepapperscentral lämna följande uppgifter till den behöriga myndigheten:
For the purposes of the review and evaluation referred to in Article 22(1) of Regulation (EU) No 909/2014, a CSD shall provide the following information to its competent authority:
Den information som avses i artiklarna 41 och 42.
the information referred to in Articles 41 and 42;
En rapport om värdepapperscentralens verksamhet och viktiga ändringar som avses i artikel 16.4 i förordning (EU) nr 909/2014 som gjorts under översynsperioden och alla därtill hörande dokument.
a report on the CSD's activities and the substantive changes referred to in Article 16(4) of Regulation (EU) No 909/2014 made during the review period and all related documents;
Alla ytterligare uppgifter som den behöriga myndigheten begärt som är nödvändiga för att bedöma huruvida värdepapperscentralen och dess verksamhet uppfyllt kraven i förordning (EU) nr 909/2014 under översynsperioden.
any additional information requested by the competent authority that is necessary for assessing the compliance of the CSD and its activities with Regulation (EU) No 909/2014 during the review period.
Den rapport som avses i punkt 2 b ska innehålla en förklaring om övergripande efterlevnad av bestämmelserna i förordning (EU) nr 909/2014 under översynsperioden.
The report referred to under point (b) of paragraph 2 shall include a declaration by a CSD of an overall compliance with the provisions of Regulation (EU) No 909/2014 during the review period.
Artikel 41
Article 41
Regelbunden information som är relevant för översynerna
Periodic information relevant for the reviews
För varje översynsperiod ska värdepapperscentralen lämna följande uppgifter till den behöriga myndigheten:
For each review period, the CSD shall provide the competent authority with the following information:
Den senaste fullständiga och reviderade årsredovisningen för värdepapperscentralen, inbegripet på koncernnivå.
a complete set of the latest audited financial statements of the CSD, including those consolidated at group level;
En sammanfattning av värdepapperscentralens senaste delårsrapport.
a summarised version of the most recent interim financial statements of the CSD;
Eventuella beslut som fattats av ledningsorganet efter användarkommitténs råd samt beslut som ledningsorganet fattat utan att följa användarkommitténs råd.
any decisions of the management body following the advice of the user committee, as well as any decisions where the management body has decided not to follow the advice of the user committee;
Information om eventuella pågående civilrättsliga, administrativa eller andra rättsliga eller utomrättsliga förfaranden där värdepapperscentralen är part, särskilt när det gäller frågor som rör skatter och obestånd, eller frågor som kan orsaka värdepapperscentralen ekonomiska kostnader eller leda till att dess anseende försämras.
information on any pending civil, administrative or any other judicial or extrajudicial proceedings involving the CSD, in particular in relation to matters concerning tax and insolvency, or matters that may cause financial or reputational costs for the CSD;
Information om eventuella pågående civilrättsliga, administrativa eller andra rättsliga eller utomrättsliga förfaranden som rör en medlem av ledningsorganet eller en medlem av företagsledningen som kan ha en negativ inverkan på värdepapperscentralen.
information on any pending civil, administrative or any other judicial or extrajudicial, proceedings involving a member of the management body or a member of the senior management that may have an negative impact on the CSD;
Eventuella slutgiltiga beslut som följer av de förfaranden som avses i leden d och e.
any final decisions resulting from the proceedings referred to in points (d) and (e);
En kopia av resultaten av stresstester avseende driftskontinuitet eller liknande tester som genomförts under översynsperioden.
a copy of the results of business continuity stress tests or similar exercises performed during the review period;
En rapport om de operativa incidenter som ägt rum under översynsperioden och som påverkat det välfungerande tillhandahållandet av huvudtjänster, de åtgärder som vidtagits för att avhjälpa problemen och resultatet av dessa åtgärder.
a report on the operational incidents that occurred during the review period and affected the smooth provision of any core services, the measures taken to address them and the results thereof;
En rapport om hur avvecklingssystemet för värdepapper har utvecklats, inbegripet en bedömning av systemets tillgänglighet under översynsperioden, mätt dagligen som en procentandel av den tid systemet är operativt och fungerar i enlighet med de avtalade parametrarna.
a report on the performance of the securities settlement system, including an assessment of the system's availability during the review period, measured on a daily basis as the percentage of time the system is operational and functioning according to the agreed parameters;
En sammanfattning av de typer av manuella ingripanden som värdepapperscentralen utför.
a summary of the types of manual intervention performed by the CSD;
Information avseende identifiering av värdepapperscentralens kritiska operationer, eventuella viktiga ändringar av dess återhämtningsplan, resultaten av stresscenarier, utlösande händelser för återhämtning samt värdepapperscentralens återhämtningsverktyg.
information concerning the identification of the CSD's critical operations, any substantive changes to its recovery plan, the results of stress scenarios, the recovery triggers and the recovery tools of the CSD;
Information om eventuella formella klagomål som mottagits av värdepapperscentralen under översynsperioden inbegripet information om följande:
information on any formal complaints received by the CSD during the review period including information on the following elements:
Klagomålets art.
the nature of the complaint;
Hur klagomålet behandlades, inbegripet utfallet av klagomålet.
how the complaint was handled, including the outcome of the complaint;
Vilken dag behandlingen av klagomålet avslutades.