natgillin/translations-raw huggingface dataset:
Where the extended period of deferral set out in paragraph 1(b) has lapsed, the following requirements shall apply:
Om de behöriga myndigheterna väljer att för statspapper inte använda de möjligheter som föreskrivs i artikel 11.3 b och därefter i artikel 11.3 d i förordning (EU) nr 600/2014, i enlighet med andra stycket i artikel 11.3 i förordning (EU) nr 600/2014, ska offentliggörande av samtliga uppgifter för varje enskild transaktion ske före kl. 09.00 lokal tid påföljande arbetsdag.
in respect of all instruments that are not sovereign debt, the publication of the full details of all individual transactions, on the next working day before 9.00 local time;
Om de behöriga myndigheterna väljer att för statspapper tillämpa de möjligheter som föreskrivs i artikel 11.3 b och därefter i artikel 11.3 d i förordning (EU) nr 600/2014, i enlighet med andra stycket i artikel 11.3 i förordning (EU) nr 600/2014, ska offentliggörande av flera transaktioner som utförts under en kalendervecka ske i aggregerad form före kl. 09.00 på tisdagen efter utgången av den förlängda uppskjutandeperioden på fyra veckor räknat från den sista dagen på kalenderveckan.
in respect of sovereign debt instruments where competent authorities decide not to use the options provided for in Article 11(3)(b) and (d) of Regulation (EU) No 600/2014 consecutively, pursuant to the second subparagraph of Article 11(3) of Regulation (EU) No 600/2014, the publication of the full details of all individual transactions on the next working day before 9.00 local time;
För alla instrument som inte är statspapper ska samtliga uppgifter för varje enskild transaktion offentliggöras fyra veckor efter offentliggörandet av uppgifterna i aggregerad form, i enlighet med punkt 1 c, senast kl. 09.00 lokal tid.
in respect of sovereign debt instruments, where competent authorities apply the options provided for in Article 11(3)(b) and (d) of Regulation (EU) No 600/2014 consecutively pursuant to the second subparagraph of Article 11(3) of Regulation (EU) No 600/2014, the publication of several transactions executed in the same calendar week in an aggregated form on the Tuesday following the expiry of the extended period of deferral of four weeks counting from the last day of that calendar week before 9.00 local time.
De aggregerade data på dags- eller veckobasis som avses i punkterna 1 och 2 ska för obligationer, strukturerade finansiella produkter, derivat och utsläppsrätter innehålla följande information med avseende på varje dag eller vecka i den berörda kalenderperioden:
In respect of all instruments that are not sovereign debt, all the details of the transactions on an individual basis shall be published four weeks after the publication of the aggregated details in accordance with paragraph 1(c) before 9.00 local time.
Det genomsnittliga viktade priset.
The aggregated daily or weekly data referred to in paragraphs 1 and 2 shall contain the following information for bonds, structured finance products, derivatives and emission allowances in respect of each day or week of the calendar period concerned:
Den totala handelsvolymen, som avses i tabell 4 i bilaga II.
the weighted average price;
Det totala antalet transaktioner.
the total volume traded as referred to in Table 4 of Annex II;
Transaktionerna ska aggregeras per ISIN-kod.
the total number of transactions.
Om ISIN-kod saknas ska transaktionerna aggregeras per kategori av finansiella instrument på vilka det likviditetstest som föreskrivs i artikel 13 är tillämpligt.
Transactions shall be aggregated per ISIN-code.
Om den veckodag som fastställs för offentliggörande enligt punkterna 1 c och d, 2 och 3 inte är en arbetsdag ska offentliggörandet ske påföljande arbetsdag före kl. 09.00 lokal tid.
Where the ISIN code is not available, transactions shall be aggregated at the level of the class of financial instruments to which the liquidity test set out in Article 13 applies.
Artikel 12
Where the weekday foreseen for the publications set out in points (c) and (d) of paragraph 1, and paragraphs 2 and 3, is not a working day, the publications shall be effected on the following working day before 9.00 local time.
Tillämpning av transparens efter handel för vissa transaktioner som genomförs utanför en handelsplats
Article 12
(Artikel 21.1 i förordning (EU) nr 600/2014)
Application of post-trade transparency to certain transactions executed outside a trading venue
Kravet att offentliggöra transaktioners volym och pris och tidpunkten för deras genomförande enligt artikel 21.1 i förordning (EU) nr 600/2014 ska inte gälla för
(Article 21(1) of Regulation (EU) No 600/2014)
transaktioner som förtecknas i artikel 2.5 i kommissionens delegerade förordning (EU) 2017/590 [7],
The obligation to make public the volume and price of transactions and the time at which they were concluded as set out in Article 21(1) of Regulation (EU) No 600/2014 shall not apply to any of the following:
transaktioner som genomförs av ett förvaltningsbolag enligt definitionen i artikel 2.1 b i Europaparlamentets och rådets direktiv 2009/65/EG [8] eller en förvaltare av alternativa investeringsfonder enligt definitionen i artikel 4.1 b i Europaparlamentets och rådets direktiv 2011/61/EU [9] som överför det verkliga ägandet av ett finansiellt instrument från en kollektiv investering till en annan och där inget värdepappersföretag är part i transaktionen,
transactions listed in Article 2(5) of Commission Delegated Regulation (EU) 2017/590 [7];
Transaktioner där ett värdepappersföretag överför kundens handel till eller mottar kundens handel från ett annat värdepappersföretag för bearbetning efter handel (give-up transaction eller give-in transaction)
transactions executed by a management company as defined in Article 2(1)(b) of Directive 2009/65/EC of the European Parliament and of the Council [8] or an alternative investment fund manager as defined in Article 4(1)(b) of Directive 2011/61/EU of the European Parliament and of the Council [9] which transfer the beneficial ownership of financial instruments from one collective investment undertaking to another and where no investment firm is a party to the transaction;
överföringar av finansiella instrument såsom säkerheter vid bilaterala transaktioner eller i fråga om centrala motparters krav på marginaler eller säkerheter eller som del av en central motparts obeståndsförfarande.
‘give-up transaction’ or ‘give-in transaction’ which is a transaction where an investment firm passes a client trade to, or receives a client trade from, another investment firm for the purpose of post-trade processing;
KAPITEL IV
transfers of financial instruments such as collateral in bilateral transactions or in the context of a central counterparty (CCP) margin or collateral requirements or as part of the default management process of a CCP.
BESTÄMMELSER SOM ÄR GEMENSAMMA FÖR TRANSPARENS FÖRE OCH EFTER HANDEL
CHAPTER IV
Artikel 13
PROVISIONS COMMON TO PRE-TRADE AND POST-TRADE TRANSPARENCY
Metod för transparensberäkningar
Article 13
(Artiklarna 9.1, 9.2, 11.1 och 22.1 i förordning (EU) nr 600/2014)
Methodology to perform the transparency calculations
För klassificering av finansiella instrument eller kategorier av finansiella instrument för vilka det saknas en likvid marknad, i enlighet med artiklarna 6 och 8.1 b, ska följande metoder tillämpas i fråga om alla tillgångsklasser:
(Article 9(1) and (2), Article 11(1) and Article 22(1) of Regulation (EU) No 600/2014)
Statisk bestämning av likviditet för
For determining financial instruments or classes of financial instruments for which there is not a liquid market for the purposes of Article 6 and point (b) of paragraph 1 of Article 8, the following methodologies shall be applied across asset classes:
tillgångsklassen värdepapperiserade derivat enligt tabell 4.1 i bilaga III,
Static determination of liquidity for:
följande underklasser till tillgångsklassen aktiederivat: aktieindexoptioner, aktieindexterminer, aktieoptioner, aktieterminer, aktieutdelningsoptioner, aktieutdelningsterminer, volatilitetsindexoptioner, volatilitetsindexterminer, ETF-optioner, ETF-terminer och andra aktiederivat enligt tabell 6.1 i bilaga III,
the asset class of securitised derivatives as defined in Table 4.1 of Annex III;
tillgångsklassen valutaderivat enligt tabell 8.1 i bilaga III,
the following sub-asset classes of equity derivatives: stock index options, stock index futures/forwards, stock options, stock futures/forwards, stock dividend options, stock dividend futures/forwards, dividend index options, dividend index futures/forwards, volatility index options, volatility index futures/forwards, ETF options, ETF futures/forwards and other equity derivatives as defined in Table 6.1 of Annex III;
underklasser till tillgångsklasserna övriga räntederivat, övriga råvaruderivat, övriga kreditderivat, övriga C10-derivat, övriga CFD-kontrakt, övriga utsläppsrätter och övriga utsläppsrättsderivat, enligt tabellerna 5.1, 7.1, 9.1, 10.1, 11.1, 12.1 och 13.1 i bilaga III.
the asset class of foreign exchange derivatives as defined in Table 8.1 of Annex III;
Regelbunden bedömning på grundval av kvantitativa och, i förekommande fall, kvalitativa likviditetskriterier för
the sub-asset classes of other interest rate derivatives, other commodity derivatives, other credit derivatives, other C10 derivatives, other contracts for difference (CFDs), other emission allowances and other emission allowance derivatives as defined in Tables 5.1, 7.1, 9.1, 10.1, 11.1, 12.1 and 13.1 of Annex III.
alla obligationstyper utom börshandlade certifikat (ETC och ETN) enligt tabell 2.1 i bilaga III och som närmare definieras i artikel 17.1,
Periodic assessment based on quantitative and, where applicable, qualitative liquidity criteria for:
obligationer av typen ETC och ETN, enligt tabell 2.4 i bilaga III,
all bond types except ETCs and ETNs as defined in Table 2.1 of Annex III and as further specified in Article 17(1);
tillgångsklassen räntederivat utom underklassen övriga räntederivat, enligt tabell 5.1 i bilaga III,
ETC and ETN bond types as defined in Table 2.4 of Annex III;
följande underklasser till tillgångsklassen aktiederivat: swappar och portföljswappar, enligt tabell 6.1 i bilaga III,
the asset-class of interest rate derivatives except the sub-asset class of other interest rate derivatives as defined in Table 5.1of Annex III;
tillgångsklassen råvaruderivat utom underklassen övriga råvaruderivat, enligt tabell 7.1 i bilaga III,
the following sub-asset classes of equity derivatives: swaps and portfolio swaps as defined in Table 6.1 of Annex III;
följande underklasser till tillgångsklassen kreditderivat: indexerade kreditswappar och kreditswappar som refererar till ett enda namn, enligt tabell 9.1 i bilaga III,
the asset-class of commodity derivatives except the sub-asset class of other commodity derivatives as defined in Table 7.1 of Annex III;
tillgångsklassen C10-derivat utom underklassen övriga C10-derivat, enligt tabell 10.1 i bilaga III,
the following sub-asset classes of credit derivatives: index credit default swaps and single name credit default swaps as defined in Table 9.1 of Annex III;
följande underklasser till tillgångsklassen CDF-kontrakt: valuta-CDF:er och råvaru-CDF:er, enligt tabell 11.1 i bilaga III,
the asset-class of C10 derivatives except the sub-asset class of other C10 derivatives as defined in Table 10.1 of Annex III;
tillgångsklassen utsläppsrätter utom underklassen andra utsläppsrätter, enligt tabell 12.1 i bilaga III,
the following sub-asset classes of contracts for difference (CFDs): currency CFDs and commodity CFDs as defined in Table 11.1 of Annex III;
tillgångsklassen utsläppsrättsderivat utom underklassen övriga utsläppsrättsderivat, enligt tabell 13.1 i bilaga III.
the asset-class of emission allowances except the sub-asset class of other emission allowances as defined in Table 12.1 of Annex III;
Regelbunden bedömning på grundval av kvalitativa likviditetskriterier för
the asset-class of emission allowance derivatives except the sub-asset class of other emission allowance derivatives as defined in Table 13.1 of Annex III.
följande underklasser till tillgångsklassen kreditderivat: optioner på indexerade kreditswappar och optioner på kreditswappar som refererar till ett enda namn, enligt tabell 9.1 i bilaga III,
Periodic assessment based on qualitative liquidity criteria for:
följande underklasser till tillgångsklassen CFD-kontrakt: aktie-CDF:er, obligations-CDF:er, aktietermins-CDF:er och aktieoptions-CDF:er, enligt tabell 11.1 i bilaga III.
the following sub-asset classes of credit derivatives: CDS index options and single name CDS options as defined in Table 9.1 of Annex III;
Regelbunden bedömning på grundval av två testmetoder för strukturerade finansiella produkter, enligt tabell 3.1 i bilaga III.
the following sub-asset classes of contracts for difference (CFDs): equity CFDs, bond CFDs, CFDs on an equity future/forward and CFDs on an equity option as defined in Table 11.1 of Annex III.
För att fastställa storleken som är specifik för det finansiella instrumentet, som avses i artikel 5, och order av större omfattning än normalt på marknaden, som avses i artikel 3, ska följande metoder tillämpas:
Periodic assessment based on a two tests methodology for structured finance products as defined in Table 3.1 of Annex III.
Tröskelvärdet för
For determining the size specific to the financial instrument referred to in Article 5 and the orders that are large in scale compared with normal market size referred to in Article 3, the following methodologies shall be applied:
obligationer av typen ETC och ETN, enligt tabell 2.5 i bilaga III,
the threshold value for:
tillgångsklassen värdepapperiserade derivat, enligt tabell 4.2 i bilaga III,
ETC and ETN bond types as defined in Table 2.5 of Annex III;
varje underklass till aktiederivat, enligt tabellerna 6.2 och 6.3 i bilaga III,
the asset class of securitised derivatives as defined in Table 4.2 of Annex III;
varje underklass till valutaderivat, enligt tabell 8.2 i bilaga III,
each sub-class of equity derivatives as defined in Tables 6.2 and 6.3 of Annex III;
varje underklass, som anses sakna en likvid marknad, till tillgångsklasserna räntederivat, råvaruderivat, kreditderivat, C10-derivat och CDF-kontrakt, enligt tabellerna 5.3, 7.3, 9.3, 10.3 och 11.3 i bilaga III,
each sub-class of foreign exchange derivatives as defined in Table 8.2 of Annex III;
varje underklass, som anses sakna en likvid marknad, till tillgångsklasserna utsläppsrätter och utsläppsrättsderivat, enligt tabellerna 12.3 och 13.3 i bilaga III,
each sub-class considered not to have a liquid market for the asset classes of interest rate derivatives, commodity derivatives, credit derivatives, C10 derivatives and contracts for difference (CFDs) as defined in Tables 5.3, 7.3, 9.3, 10.3 and 11.3 of Annex III;
varje strukturerad finansiell produkt som inte blivit godkänd i test-1 enligt punkt 1 d i tabell 3.2 i bilaga III,
each sub-asset class considered not to have a liquid market for the asset classes of emission allowances and emission allowance derivatives as defined in Tables 12.3 and 13.3 of Annex III;
varje strukturerad finansiell produkt, som anses sakna en likvid marknad, som endast blivit godkänd i test-1 enligt punkt 1 d i tabell 3.3 i bilaga III.
each structured finance product where Test-1 under paragraph 1(d) is not passed as defined in Table 3.2 of Annex III;
Den större av handelsstorleken under vilken den procentandel av de transaktioner som motsvarar den handelspercentil som närmare anges i artikel 17.3 ligger, och det lägsta tröskelvärdet för
each structured finance product considered not to have a liquid market where only Test-1 under paragraph 1(d) is passed as defined in Table 3.3 of Annex III.
varje obligationstyp utom ETC:er och ETN:er enligt tabell 2.3 i bilaga III,
the greater of the trade size below which lies the percentage of the transactions corresponding to the trade percentile as further specified in Article 17(3) and the threshold floor for:
varje underklass, som har en likvid marknad, till tillgångsklasserna räntederivat, råvaruderivat, kreditderivat, C10-derivat och CDF-kontrakt, enligt tabellerna 5.2, 7.2, 9.2, 10.2 och 11.2 i bilaga III,
each bond type, except ETCs and ETNs, as defined in Table 2.3 of Annex III;
varje underklass, som har en likvid marknad, till tillgångsklasserna utsläppsrätter och utsläppsrättsderivat, enligt tabellerna 12.2 och 13.2 i bilaga III,
each sub-class having a liquid market for the asset classes of interest rate derivatives, commodity derivatives, credit derivatives, C10 derivatives and CFDs as defined in Tables 5.2, 7.2, 9.2, 10.2 and 11.2 of Annex III;
varje strukturerad finansiell produkt, som anses ha en likvid marknad, som blivit godkänd i test-1 och test-2 enligt punkt 1 d i enlighet med tabell 3.3 i bilaga III.
each sub-asset class having a liquid market for the asset classes of emission allowances and emission allowance derivatives as defined in Tables 12.2 and 13.2 of Annex III;
För att fastställa storleken som är specifik för det finansiella instrumentet, som avses i artikel 8.1 c, och transaktioner av större omfattning än normalt på marknaden, som avses i artikel 8.1 a, ska följande metoder tillämpas:
each structured finance product considered to have a liquid market where Test-1 and Test-2 under paragraph 1(d) are passed as defined in Table 3.3 of Annex III.
varje underklass, som anses sakna en likvid marknad, till tillgångsklasserna utsläppsrätter och utsläppsrättsderivat, enligt tabellerna 12.3 och 13.3 i bilaga III,
For the determination of the size specific to the financial instrument referred to in Article 8(1)(c) and transactions that are large in scale compared with normal market size referred to in Article 8(1)(a), the following methodologies shall be applied:
Handelsstorleken under vilken den procentandel av de transaktioner som motsvarar handelspercentilen för varje obligationstyp utom ETC:er och ETN:er ligger, enligt tabell 2.3 i bilaga III.
each sub-asset class considered not to have a liquid market for the asset class of emission allowances and emission allowance derivatives as defined in Tables 12.3 and 13.3 of Annex III;
Den största av handelsstorleken under vilken den procentandel av de transaktioner som motsvarar handelspercentilen ligger, handelsstorleken under vilken procentandelen av den volym som motsvarar volympercentilen ligger och det lägsta tröskelvärdet för varje underklass, som anses ha en likvid marknad, till tillgångsklasserna räntederivat, råvaruderivat, kreditderivat, C10-derivat och CFD-kontrakt, enligt tabellerna 5.2, 7.2, 9.2, 10.2 och 11.2 i bilaga III.
the trade size below which lies the percentage of the transactions corresponding to the trade percentile for each bond type, except ETCs and ETNs, as defined in Table 2.3 of Annex III;
Den större av handelsstorleken under vilken procentandelen för de transaktioner som motsvarar handelspercentilen ligger och det lägsta tröskelvärdet för
the greatest of the trade size below which lies the percentage of the transactions corresponding to the trade percentile, the trade size below which lies the percentage of volume corresponding to the volume percentile and the threshold floor for each sub-class considered to have a liquid market for the asset classes of interest rate derivatives, commodity derivatives, credit derivatives, C10 derivatives and CFDs as provided in Tables 5.2, 7.2, 9.2, 10.2 and 11.2 of Annex III;
varje underklass, som anses sakna en likvid marknad, till tillgångsklasserna utsläppsrätter och utsläppsrättsderivat, enligt tabellerna 12.2 och 13.2 i bilaga III,
the greater of the trade size below which lies the percentage of the transactions corresponding to the trade percentile and the threshold floor for:
varje strukturerad finansiell produkt, som anses ha en likvid marknad, som blivit godkänd i test-1 och test-2 enligt punkt 1 d i enlighet med tabell 3.3 i bilaga III.
each sub-asset class considered to have a liquid market for the asset classes of emission allowances and emission allowance derivatives as provided in Tables 12.2 and 13.2 of Annex III;
Om handelsstorleken som motsvarar volympercentilen för fastställande av transaktionen som är av större omfattning än normalt på marknaden, vid tillämpningen av punkt 3 c, är högre än den 97,5:e handelspercentilen får handelsstorleken inte beaktas och den storlek som är specifik för det finansiella instrumentet, som avses i artikel 8.1 c, och den storlek på transaktioner av större omfattning än normalt på marknaden, som avses i artikel 8.1 a ska anses vara den större av handelsstorleken under vilken procentandelen av de transaktioner som motsvarar handelspercentilet ligger och det lägsta tröskelvärdet.
each structured finance product considered to have a liquid market where the Test-1 and Test-2 under paragraph 1(d) are passed as defined in Table 3.3 of Annex III.
I enlighet med de delegerade förordningarna (EU) 2017/590 och (EU) 2017/577 ska behöriga myndigheter på daglig basis samla in sådana data från handelsplatser, APA:er och CTP:er som är nödvändig för att utföra beräkningar för att fastställa
For the purpose of paragraph 3(c) where the trade size corresponding to the volume percentile for the determination of the transaction that is large in scale compared with normal market size is higher than the 97,5 trade percentile, the trade volume shall not be taken into consideration and the size specific to the financial instrument referred to in Article 8(1)(c) and the size of transactions large in scale compared with normal market size referred to in Article 8(1)(a) shall be determined as the greater of the trade size below which lies the percentage of the transactions corresponding to the trade percentile and the threshold floor.
de finansiella instrument och kategorier av finansiella instrument som saknar likvida marknader, enligt punkt 1,
In accordance with Delegated Regulations (EU) 2017/590 and (EU) 2017/577 competent authorities shall collect on a daily basis the data from trading venues, APAs and CTPs which is necessary to perform the calculations to determine:
de storlekar av större omfattning än normalt på marknaden och den storlek som är specifik för instrumentet, enligt punkterna 2 och 3.
the financial instruments and classes of financial instruments not having a liquid market as set out in paragraph 1;
Behöriga myndigheter som utför beräkningarna för en kategori av finansiella instrument ska upprätta samarbetsarrangemang sinsemellan för att säkerställa aggregeringen av sådana uppgifter inom hela unionen som är nödvändiga för beräkningarna.
the sizes large in scale compared to normal market size and the size specific to the instrument as set out in paragraphs 2 and 3.
Vid tillämpningen av punkterna 1 b och d, 2 b, 3 b, c och d ska behöriga myndigheter ta med i beräkningen de transaktioner som utförts inom unionen mellan den 1 januari och den 31 december föregående år.
Competent authorities performing the calculations for a class of financial instruments shall establish cooperation arrangements between each other as to ensure the aggregation of the data across the Union necessary for the calculations.
Den handelsstorlek som avses i punkterna 2 b, 3 b, c och d ska fastställas enligt de volymmått som anges i tabell 4 i bilaga II.
For the purpose of paragraph 1(b) and (d), paragraph 2(b) and paragraph 3(b), (c) and (d), competent authorities shall take into account transactions executed in the Union between 1 January and 31 December of the preceding year.
Om den handelsstorlek som avses i punkterna 2 och 3 uttrycks i penningvärde och det finansiella instrumentet inte är angivet i euro ska handelsstorleken räknas om till den valuta i vilken det finansiella instrumentet är angivet genom tillämpning av Europeiska centralbankens referensväxelkurs per den 31 december föregående år.
The trade size for the purpose of paragraph 2(b) and paragraph 3(b), (c) and (d) shall be determined according to the measure of volume as defined in Table 4 of Annex II.
Marknadsoperatörer och värdepappersföretag som driver en handelsplats får räkna om de handelsstorlekar som fastställts i enlighet med punkterna 2 och 3 till motsvarande antal – av den handelsplasten på förhand fastställda – delar för respektive underklass eller underklass till en tillgångsklass.