natgillin/translations-raw huggingface dataset:
Moreover they argue that the measures have a clear incentive effect, as the commencement and implementation of the concession agreement and any investment works occurred after the adoption of these fiscal provisions.
Det är endast åtgärdens inverkan på företaget som är relevant, varken orsaken till eller målet för det statliga ingripandet [65].
In light of the economic crisis and the lack of financial credit prevailing in Greece and worldwide in 2008/2009, PCT had an incentive to proceed with the implementation of the concession only after the adoption of the law.
För att bedöma detta bör den ekonomiska situationen för företaget efter åtgärden jämföras med den ekonomiska situationen om åtgärden inte hade införts.
Otherwise it could have abandoned the concession at the cost of just losing its bank letter of guarantee of EUR 5 million.
Begreppet stöd omfattar inte enbart konkreta förmåner, utan även ingripanden som på olika sätt minskar de kostnader som normalt belastar ett företags budget och som därigenom, utan att vara subventioner i strikt bemärkelse, är av samma karaktär och har identiskt lika effekter [66].
The incentive effect was also proven by the by the fact that PCT had undertaken the risk of the entire funding of the project.
När det gäller skatter har EU-domstolen förklarat att en åtgärd som innebär att de offentliga myndigheterna beviljar vissa företag en skattebefrielse som ger dem en mer förmånlig ställning än andra skattebetalare utgör statligt stöd i den mening som avses i artikel 107.1 i EUF-fördraget.
They argue further that the estimates they provided [55] show that the fiscal provisions provide an amount between EUR […] million and EUR […] million [56] for the whole concession period, i.e. […] % to […] % of the total investment costs of EUR […] million, much lower than the aid amounts approved by the Commission in cases relevant to investments for ports.
Likaledes kan en åtgärd som tillåter vissa företag att utnyttja ett skatteavdrag eller att skjuta upp betalningen av skatt som normalt ska betalas utgöra statligt stöd [67].
Moreover they argue that the ex ante quantifications of the specific advantages were not necessary for their approval or for the implementation of the investment.
De åtgärder som är föremål för granskning består av skattebefrielse eller uppskjuten betalning av de skatter eller de avgifter som PCT i vanliga fall skulle ha varit tvunget att betala om de relevanta bestämmelserna inte hade införts, eller av olika behandling som gör det möjligt för PCT att säkerställa bättre likviditet under byggtidens första år (se beskrivningen nedan av normala skattesystem eller referenssystem).
According to them, this ex ante approach for the purposes of the assessment of Article 107 TFEU of any alleged benefit which might be said to arise from any of the fiscal provisions is appropriate in line with settled case-law [57].
Tack vare åtgärderna förbättrades PCT:s ekonomiska situation således jämfört med om åtgärderna inte hade införts.
They also refer to certain Commission decisions [58] where the Commission approved non-notified State aid, by establishing the incentive effect and the necessary and proportionate character of such aid, in cases in which the aid had not been quantified upon an ex ante basis and/or could not be quantified even at the time of the adoption of the Commission's final decision.
De ger därför PCT en fördel.
Article 107(1) TFEU defines State aid as any aid granted by a Member State or through state resources in any form whatsoever which distorts or threatens to distort competition by favouring certain undertakings or the production of certain goods in so far as it affects trade between Member States.
I grund och botten kan PCT:s borgenärer, och särskilt Cosco, slippa betala varje skatt, bidrag och rättighet till förmån för staten eller tredje parter som den grekiska staten eventuellt beslutar sig för att införa i framtiden, utan att behöva betala någon ersättning till staten för denna immunitet.
Therefore, in order to determine whether the measures at stake constitute State aid within the meaning of Article 107(1) TFEU, all the following conditions have to be met.
På grund av denna åtgärd befinner sig Cosco i en förmånligare position än andra investerares borgenärer, eftersom det inte behöver betala en avgift till staten för denna immunitet.
Namely, the measure has to: (a) be granted through state resources, (b) confer an economic advantage to an undertaking; (c) be selective; (d) distort or threaten to distort competition and affect trade between Member States.
Med tanke på denna åtgärds karaktär, som är tänkt att tillämpas om staten antar allmänt tillämpliga bestämmelser som inför indirekta skatter för denna typ av transaktioner, innebär åtgärden en skattebefrielse för PCT:s borgenärer, särskilt Cosco, jämfört med de företag som befinner sig i samma rättsliga och faktiska situation som andra borgenärer till företag som gör investeringar.
Notion of undertaking
Om staten antar allmänt tillämpliga bestämmelser som inför indirekta skatter på överföring av företags låneförpliktelser måste borgenärerna till alla andra investerare betala sådana indirekta skatter om sådana lånerättigheter överförs.
Based on Article 107(1) TFEU, State aid rules only apply where the recipient of an aid is an ‘undertaking’.
I PCT:s fall omfattas överföringen av varje rättighet mellan dess borgenärer, och särskilt Cosco, som härrör från ett lån för att finansiera dess investering däremot inte av en sådan skatt, om inte staten ersätts för beviljandet av en sådan immunitet.
According to settled case-law, an undertaking is an entity engaging in an economic activity regardless of its legal status and the way in which it is financed [60].
Den aktuella fördelen är därför selektiv eftersom den endast berör de av PCT:s borgenärer, särskilt Cosco, som överför rättigheter och/eller skyldigheter som härrör från de lån som är relevanta för finansieringen av koncessionsavtalet och PCT.
In addition, any activity consisting in offering goods and/or services in a given market is an economic activity [61].
Om ett sådant undantag fastställs, dvs. om den aktuella åtgärden vid första påseende verkar vara selektiv ska kommissionen i ett tredje steg granska huruvida undantagsåtgärden är en följd av det berörda skattesystemets natur eller allmänna systematik och därmed kan motiveras.
The Commission has already considered that the construction and operation of some types of infrastructure can be considered as an economic activity [62].
Enligt EU-domstolens rättspraxis måste medlemsstaterna i detta sammanhang visa huruvida åtskillnaden härrör direkt från det systemets grundläggande eller vägledande principer [74].
Moreover according to settled case-law [63], the provision of infrastructure facilities to third parties against remuneration constitutes an economic activity.
De grekiska myndigheterna och PCT har kraftfullt argumenterat för uppfattningen att det korrekta referenssystemet för alla skatteåtgärder är det allmänna system som tillämpas för stora offentliga infrastrukturprojekt i Grekland för att göra det lättare för dessa att locka till sig investeringar, eftersom dessa projekt är förknippade med hög risk, och att det av Gibraltardomen [75] följer att om en medlemsstat inför ett undantag till allmänt tillämpliga bestämmelser ger detta inte automatiskt upphov till selektivitet och en fördel.
As PCT has upgraded the existing Pier II, constructed the new Pier III and provides the whole range of port services related to the operation of the container terminal, it can be considered as an undertaking for the purposes of State aid rules.
Kommissionen inleder med att analysera huruvida en sådan argumentation kan godtas för samtliga komponenter i selektivitetsbedömningen, dvs. referenssystemet, syftet med systemet, jämförelse mellan situationer som i rättsligt och faktiskt hänseende är jämförbara i ljuset av detta syfte och den motivering som grundas på detta syfte.
Thus PCT is subject to State aid rules.
Därefter följer en selektivitetsbedömning av varje separat åtgärd.
State resources
i.
According to Article 107(1) TFEU, an alleged State aid measure should be granted by a Member State or through state resources.
Referenssystemet och syftet med detta
The measure is decided by the state and imputable to the state.
Referenssystemet utgör den ram mot vilken en åtgärds selektivitet bedöms.
By allowing PCT to enjoy a specific tax treatment, the Greek state foregoes state resources that it would have obtained if it had not enacted the alleged advantageous fiscal provisions.
Systemet avgör gränserna för granskningen av huruvida vissa företag omfattas av ett undantag från de normala bestämmelser som tillsammans utgör detta referenssystem, och därför ges en förmånlig behandling jämfört med andra företag som omfattas av systemets allmänna bestämmelser.
Hence the measures at issue involve a loss of state resources and they can be considered as granted through state resources.
När referenssystemet fastställs måste dess räckvidd fastställas på ett konsekvent sätt så att man undviker att syften som faller utanför systemet ligger till grund för definitionen.
Existence of a selective advantage
Om definitionen av referenssystemet fastställdes mot bakgrund av det politiska mål som medlemsstaterna eftersträvar i varje ärende som faller utanför skattesystemets logik skulle alla skatteåtgärder som medlemsstaterna inför för att gynna vissa sektorer, verksamheter eller typ av företag i praktiken falla utanför tillämpningsområdet för artikel 107.1 i EUF-fördraget [76].
According to constant case-law, in order to determine whether a state measure constitutes State aid, it is necessary to establish whether the recipient undertaking receives an economic advantage that it would not have obtained under normal market conditions, i.e. in the absence of state intervention [64].
I det aktuella ärendet är målet att göra det lättare för företag som är inblandade i stora infrastrukturprojekt genom att tillhandahålla rättssäkerhet och ytterligare likviditet under byggfasen, dvs. det mål som åberopats av de grekiska myndigheterna och PCT, ett politiskt mål som ligger utanför de skattemässiga övervägandena och som inte kan användas i selektivitetsbedömningen.
Only the effect of the measure on the undertaking is relevant, neither the cause nor the objective of the state intervention [65].
Stora infrastrukturprojekts särdrag ligger utanför skattesystemet och kan inte ligga till grund för fastställandet av det tillämpliga referenssystemet.
To assess this, the financial situation of the undertaking following the measure should be compared with the financial situation if the measure had not been introduced.
Att de grekiska myndigheterna antar en särskild lag varje gång de vill att ett visst företag ska ges en särskild behandling i skattehänseende kan i vilket fall som helst inte betraktas som ett allmänt regelverk som förvaltningen tillämpar utan skönsmässig bedömning.
The notion of aid encompasses not only positive benefits, but also measures which, in various forms, mitigate the charges which are normally included in the budget of an undertaking and which, without being subsidies in the strict meaning of the word, are similar in character and have the same effect [66].
När referenssystemet väl har införts är nästa steg att bedöma om det med avvikelse från detta system görs åtskillnad mellan företag i en viss åtgärd.
However these two case scenarios are not applicable in the current case.
Däremot kan externa politiska mål som inte ingår i systemet inte användas för detta ändamål [81].
Concerning the ‘structural disadvantage’ invoked by the beneficiary and the Greek authorities, the Commission first notes that in accordance with the Court's case-law, the existence of a structural disadvantage is not relevant for excluding the existence of an advantage and thus of State aid [70].
Skattebefrielser som är resultatet av ett mål som inte har något att göra med det skattesystem som de ingår i kan inte kringgå kraven i artikel 107.1 i EUF-fördraget.
In addition, the Combus case is not applicable in any case in the case under examination.
På denna punkt har EU-domstolen slagit fast att även om ett politiskt mål utgör ett av Europeiska unionens grundläggande mål kan det nödvändiga beaktandet av detta mål inte motivera att selektiva åtgärder utesluts från att klassificeras som stöd [82].
In that case, Combus had indeed a structural disadvantage as compared to its private sector competitors and the measure in that case indeed ruled out the existence of an advantage.
Ett framgångsrikt genomförande av stora infrastrukturprojekt och rättssäkerheten vid genomförandet av dessa kan inte anses utgöra ett av skattesystemets inneboende mål.
This was due to the fact that most of Combus's drivers had the status of officials which meant higher personnel costs than if it had employed drivers on a contract basis, as all the other bus operators.
Dessutom har de grekiska myndigheterna och PCT inte visat på vilket sätt detta mål är förenligt med likabehandlings- och proportionalitetsprincipen i det allmänna skattesystemet, och framför allt dess mål att ge staten inkomster.
However, PCT does not have a structural disadvantage compared to its competitors, as the fact that it undertook to invest in a big public infrastructure project does not by itself constitute a structural disadvantage, but a private investor decision that was taken by its parent company Cosco within the context of its normal business activity.
Det sistnämnda målet är svårt att förena med skattelättnader [83].
Thus the findings in the Combus case-law are not applicable in this case.
Inte heller kan viktiga finansiella överväganden för de företag som genomför stora infrastrukturprojekt anses utgöra sådana mål som kan rättfärdiga att dessa specifika företag, och särskilt PCT, ges särbehandling.
In case the state adopts generally applicable rules imposing indirect taxes on the transfer of loan obligations conducted by companies, the creditors of all other investors will have to pay such indirect taxes in the case of transfer of such loan rights.
Skatten tas ut med tillämplig skattesats det berörda räkenskapsåret och vinsten efter skatt kan antingen delas ut till aktieägarna, ackumuleras som reserver eller införlivas i/omvandlas till eget kapital genom ett kapitaltillskott.
On the contrary in the case of PCT the transfer of any right deriving from any loan financing its investment between its creditors and in particular Cosco, will not be subject to any such tax, without the state being compensated for the grant of such immunity.
När vinsten efter skatt väl har delats ut till aktieägarna eller införlivats/omvandlats till eget kapital beskattas beloppet en gång till enligt gällande skattesats det berörda räkenskapsåret [87].
Thus the advantage in question is selective as it only concerns PCT's creditors, in particular Cosco, that transfer rights and/or obligations deriving from the loans relevant to the funding of the concession contract and PCT.
Referenssystemet för beskattning av upplupen ränta fram till och med den dag pir III tas i drift är följaktligen det grekiska bolagsskattesystemet, särskilt beskattningen av företagsvinster, inklusive vinster till följd av upplupen ränta.
To fall within the scope of Article 107(1) TFEU, a state measure must ‘favour certain undertakings or the production of certain goods’ in comparison with others which, in the light of the objective pursued by that regime, are in a comparable legal and factual situation [72].
Undantag från referenssystemet
Hence, in principle, for fiscal measures, the Commission has to assess the material selectivity of the measure by means of a three-step analysis.
Enligt de grekiska myndigheterna och PCT innebär artikel 99 i inkomstskattelagen att bolagsskatt ska tas ut på inkomster som är undantagna skatteplikt när dessa delas ut eller kapitaliseras.
First it is necessary to identify the common or ‘normal’ regime under the tax system applicable (‘system of reference’).
De hävdar därför att den aktuella bestämmelsen endast gör det möjligt för PCT att skjuta upp skatten och att PCT, när det har kapitaliserat eller delat ut sin vinst, kommer att bli skyldigt att betala bolagsskatt på sina vinster samt källskatt på aktieägarnas utdelning.
Secondly, it has to be assessed whether the measure constitutes a derogation from that system of reference insofar as it differentiates between economic operators, who in light of the objective intrinsic to the system, are in a comparable legal and factual situation [73].
Kommissionen noterar att det i artikel 99.1 a tredje strecksatsen i inkomstskattelagen anges att företag som är befriade från bolagsskatt enligt särskild lagstiftning (i detta fall den bestämmelse som är föremål för granskning), bara beskattas för de vinster som kapitaliseras eller delas ut, efter det att motsvarande bolagsskatt har dragits av.
If such derogation is established, i.e. if the measure in question is prima facie selective, in a third stage, it has to be examined whether the derogatory measure results from the nature or the general scheme of the tax system of which it forms part and could hence be justified.
Tack vare denna bestämmelse behöver PCT därför inte betala inkomstskatt på upplupen ränta förrän tillhörande inkomst kapitaliseras eller delas ut eller åtminstone till dess att pir III tas i drift.
In this context, according to the Court's case-law, the Member State has to show whether the differentiation derives directly from the basic or guiding principles of that system [74].
Det är således endast skatten på de vinster som kan delas ut eller kapitaliseras som skjuts upp.
The Greek authorities and PCT have provided extended argumentation in order to argue that for all the fiscal measures the correct system of reference is the general scheme applied for big public infrastructure projects in Greece with the objective of facilitating their access to finance in view of the high risks these projects entail, and that it follows from the Gibraltar judgement [75] that the introduction by a Member State of an exemption to generally applicable rules does not automatically give rise to selectivity and an advantage.
Fram till dess att pir III tas i drift kan PCT tack vare denna bestämmelse därför använda sina vinster från den upplupna räntan för att ackumulera reserver utan att behöva betala bolagsskatt på dessa belopp.
The Commission will first analyse whether such argumentation can be accepted as regards all the elements of the selectivity analysis, i.e. system of reference, objective of the system, comparison of comparable legal and factual situation in light of this objective and justification on the basis of this objective.
Eftersom det enligt de grekiska myndigheterna inte finns någon skyldighet enligt grekisk lagstiftning att omvandla reserver till aktiekapital eller att dela ut vinster kan PCT tack vare denna bestämmelse dessutom bli helt befriad från skatt på de vinster som kommer från upplupen ränta som genererats i Grekland och utomlands [90].
Then it will proceed to the selectivity analysis of each measure separately.
I vilket fall som helst ger ett skatteuppskov PCT en selektiv fördel.
i.
De grekiska myndigheterna och PCT uppger att PCT måste ha stora kontantinsättningar för att finansiera de investeringar som krävs under byggfasen och perioden innan pir III tas i drift, och att syftet med skattebefrielsen är att underlätta dessa investeringar i offentlig infrastruktur.
Concerning the ‘system of reference’ and its objective
Därför anser de att PCT befinner sig i en situation som i rättsligt och faktiskt hänseende är jämförbar med alla företag som gör stora investeringar i offentlig infrastruktur.
The reference system constitutes the framework against which the selectivity of a measure is assessed.
Den omständigheten att åtgärden är tillgänglig för alla företag som investerar i offentlig infrastruktur innebär dock inte att åtgärden är selektiv.
It defines the boundaries for examining whether certain undertakings benefit from a derogation from the normal rules which together form that reference system and are therefore treated in an advantageous way compared to other undertakings subject to the general rules of the system.
Tvärtom har det slagits fast att endast en viss kategori av företag, de som investerar i offentlig infrastruktur, kan dra fördel av åtgärden.
The characteristics of big public infrastructure projects are extrinsic to the tax system and cannot serve as a basis to determine the applicable system of reference.
Av EU-domstolens rättspraxis följer att behandling av ekonomiska aktörer på skönsmässig grund i praktiken kan leda till att tillämpningen av en allmän åtgärd i ett enskilt fall kan vara en selektiv åtgärd, särskilt om utrymmet för skönsmässig bedömning går utöver att helt enkelt förvalta skatteintäkter enligt objektiva kriterier [93].
In any case, the fact that the Greek state adopts a specific law each time it wishes to allow a specific fiscal treatment to a specific company, cannot be considered as a general framework that the administration applies without discretion.
När det gäller motiveringen av åtgärden, dvs. att åtgärden är en del av det allmänna politiska målet att underlätta offentliga infrastrukturprojekt anser kommissionen att det inte går att ta hänsyn till dessa argument vid bedömningen av stödbegreppet.
Once the reference system has been established, the next step of the analysis consists of examining whether a given measure differentiates between undertakings in derogation from that system.
Kommissionens slutsats är därför att åtgärden ger PCT en selektiv fördel motsvarande den inkomstskatt som PCT i vanliga fall hade varit tvunget att betala på den upplupna räntan fram till dess att pir III tas i drift.
To do this, it is necessary to determine whether the measure is liable to favour certain undertakings or the production of certain goods as compared with other undertakings which are in a similar factual and legal situation, in light of the intrinsic objective of the system of reference.
Återbetalning av överskjutande mervärdesskatt oavsett i vilken utsträckning avtalsföremålet har fullgjorts – ”gemensam investeringsvara” – återbetalning av mervärdesskatt inom 60 dagar från ansökan, dröjsmålsränta [94]
However, for this purpose, external policy objectives cannot be relied upon to analyse the differentiated treatment of undertakings under a certain tax regime.
Enligt det grekiska mervärdesskattesystemet har en beskattningsbar person rätt att dra av ingående mervärdesskatt som är direkt kopplad till utförandet av beskattningsbar verksamhet [95], eller verksamhet som inte är beskattningsbar men som ger rätt till avdrag.
As regards the ‘horizontal’ character of the argued scheme that is applicable to all undertakings implementing big infrastructure projects, it is settled case-law [77] that the fact that the number of undertakings able to claim entitlement under a measure is very large, or that they belong to different sectors of activity, is not sufficient to call into question the selective nature of that measure and, therefore, to rule out its classification as State aid [78].
Avdrag beviljas för de varor och tjänster som faktiskt används för att utföra den beskattningsbara verksamheten.
Therefore the fact that companies undertaking big infrastructure projects may benefit from several fiscal exemptions, is not sufficient to exclude the selective character of the measures in question.
Den överskjutande mervärdesskatt som under en viss period uppkommer till följd av avdrag för ingående mervärdesskatt och utgående mervärdesskatt betalas dessutom inte tillbaka utan förs över till nästa beskattningsperiod [96].
On the contrary, the criteria according to which these companies get access to such exemptions may entail de facto selectivity [79].
Återbetalning är möjlig om företaget under en treårsperiod inte kan avräkna sin överskjutande mervärdesskatt mot utgående mervärdesskatt.
Therefore PCT's comparable legal and factual situation has to be examined each time in the light of the objective of the relevant tax system applicable and not on the basis of external policy objectives.
Återbetalningen sker i så fall vid utgången av denna period [97].