natgillin/translations-raw huggingface dataset:
Asset relief measures are not approved for an unlimited period of time.
Opatrenia na odbremenenie od aktív sa neschvaľujú na neobmedzené časové obdobie.
Based on the decisional practice of the European Commission, the entrance window of asset relief measures is usually approved for a maximum of six months.
Na základe rozhodovacej praxe Európskej komisie sa obdobie vstupu pri opatreniach na odbremenenie od aktív spravidla schvaľuje najviac na šesť mesiacov.
Any extensions to the duration of the entrance window (usually for an additional six months) must be re-notified well in advance and take account of the evolution of the situation on the relevant financial markets.
Každé predĺženie obdobia vstupu (spravidla na ďalších šesť mesiacov) sa musí oznámiť s dostatočným predstihom a musí zohľadňovať vývoj situácie na príslušných finančných trhoch.
Asset relief schemes may be approved for a period of up to two years, provided that biannual reports are submitted to the Authority [45].
Schémy odbremenenia od aktív sa môžu schváliť na obdobie až dvoch rokov, za predpokladu, že dozornému úradu sa predložia polročné správy [45].
Similarly, the Icelandic authorities have not specified a total budget for the Mortgage Loan Scheme, or estimated annual expenditure under the Scheme.
Islandské orgány podobne nekonkretizovali celkový rozpočet schémy hypotekárnych úverov ani odhadované ročné výdavky na schému.
They have not submitted an estimated number of beneficiaries or a limit to the value of the assets potentially eligible for an asset swap pursuant to the Scheme.
Nepredložili odhadovaný počet príjemcov pomoci ani obmedzenie hodnoty aktív, ktoré sú potenciálne oprávnené na výmenu aktív v rámci schémy.
Thus, the Mortgage Loan Scheme appears to be unlimited in scope, and, therefore, is not proportionate, as required pursuant to the IAG.
Schéma hypotekárnych úverov je preto podľa všetkého neobmedzená rozsahom pôsobnosti, a je preto neprimeraná, čo je v rozpore s požiadavkami usmernení o znehodnotených aktívach.
Based on the information submitted by the Icelandic authorities, the Authority concludes that the Mortgage Loan Scheme involves the grant of State aid within the meaning of Article 61(1) of the EEA Agreement which is not compatible with the functioning of the EEA Agreement for the reasons set out above.
Na základe informácií predložených islandskými orgánmi dospel dozorný úrad k záveru, že schéma hypotekárnych úverov zahŕňa poskytnutie štátnej pomoci v zmysle článku 61 ods. 1 Dohody o EHP, ktorá vzhľadom na uvedené dôvody nie je zlučiteľná s fungovaním Dohody o EHP.
However, individual aid grants awarded under the Mortgage Loan Scheme which fulfil the criteria laid down in the State Aid Guidelines on impaired assets, are compatible with the functioning of the EEA Agreement [46].The Mortgage Loan Scheme was notified to the Authority after it entered into force and before the Authority had taken a final decision in respect of the notification.
Jednotlivé poskytnuté pomoci priznané v rámci schémy hypotekárnych úverov, ktoré plnia kritériá usmernení o štátnej pomoci v oblasti znehodnotených aktív, sú však zlučiteľné s fungovaním Dohody o EHP [46].Dozornému úradu bola notifikácia schémy hypotekárnych úverov doručená po tom, čo nadobudla účinnosť a pred tým, než dozorný úrad prijal konečné rozhodnutie o tejto notifikácii.
Thus, the Icelandic authorities have unlawfully implemented the aid at issue in breach of Article 1(3) of Part I of Protocol 3.
Islandské orgány preto neoprávnene uplatňovali uvedenú pomoc, čim porušili článok 1 ods. 3 časti I protokolu 3.
It follows from Article 14 of Part II of Protocol 3 that unlawful aid which is incompatible with the State aid rules under the EEA Agreement must be recovered from the beneficiaries,
Z článku 14 časti II protokolu 3 vyplýva, že neoprávnenú pomoc, ktorá je nezlučiteľná s pravidlami pomoci podľa Dohody o EHP, musia príjemcovia pomoci vrátiť,
The Mortgage Loan Scheme constitutes State aid which is incompatible with the functioning of the EEA Agreement within the meaning of Article 61(1) of the EEA Agreement.
Schéma hypotekárnych úverov predstavuje štátnu pomoc, ktorá je nezlučiteľná s fungovaním Dohody o EHP v zmysle článku 61 ods. 1 Dohody o EHP.
In view of the failure by the Icelandic authorities to comply with the requirement to notify the EFTA Surveillance Authority before implementing the Mortgage Loan Scheme, in accordance with Article 1(3) of Part I of Protocol 3, the Mortgage Loan Scheme involves unlawful State aid.
Vzhľadom na skutočnosť, že islandské orgány si nesplnili povinnosť notifikovať schému hypotekárnych úverov Dozornému úradu EZVO ešte pred uplatňovaním schémy v súlade s článkom 1 ods. 3 časti I protokolu 3, schéma hypotekárnych úverov zahŕňa neoprávnenú štátnu pomoc.
The Icelandic authorities shall abolish the Mortgage Loan Scheme with immediate effect and take all necessary measures to recover any incompatible and unlawful aid granted under the Mortgage Loan Scheme, as referred to in Article 1 and Article 2.
Islandské orgány zrušia s okamžitým účinkom schému hypotekárnych úverov a prijmú všetky potrebné opatrenia na spätné získanie každej nezlučiteľnej a neoprávnenej pomoci, ktorá sa poskytla v rámci schémy hypotekárnych úverov, ako sa uvádza v článku 1 a v článku 2.
By 30 August 2011, the Icelandic authorities shall inform the EFTA Surveillance Authority of the measures taken to comply with this decision.
Do 30. augusta 2011 islandské orgány predložia Dozornému úradu EZVO informácie o opatreniach, ktoré prijali na zabezpečenie súladu s týmto rozhodnutím.
The aid to be recovered shall include interest (including compound interest) from the date on which it was at the disposal of the beneficiaries until the date of its recovery.
Pomoc, ktorá sa má vrátiť, zahŕňa úroky (vrátane zložených úrokov) od dátumu poskytnutia pomoci príjemcovi až do dátumu vrátenia pomoci.
Interest shall be calculated on the basis of Article 9 of Decision No 195/04/COL.
Úroky sa vypočítajú podľa článku 9 rozhodnutia č. 195/04/COL.
Decision 195/04/COL of 14.7.2004, published in OJ L 139, 25.5.2006, p. 37, and EEA Supplement No 26, 25.5.2006, p. 1, as amended.
Rozhodnutie č. 195/04/COL zo 14.7.2004, uverejnené v Ú. v. EÚ L 139, 25.5.2006, s. 37, a v dodatku EHP č. 26, 25.5.2006, s. 1, v znení zmien a doplnení.
A consolidated version of the Decision can be found on www.eftasurv.int
Konsolidované znenie tohto rozhodnutia je k dispozícii na webovej stránke www.eftasurv.int
OJ C 277, 14.10.2010, p. 4, and EEA Supplement No 57, 14.10.2010, p. 4.
Ú. v. EÚ C 277, 14.10.2010, s. 4, a dodatok EHP č. 57, 14.10.2010, s. 4.
The Icelandic authorities have explained that it was not possible for financial institutions to raise liquid funds on the open market as, at the time, there was no functioning inter-bank market in Iceland due to the financial crisis, and that the smaller saving banks did not have assets which would qualify as collateral with the central bank.
Islandské orgány ozrejmili, že finančné inštitúcie nemohli navýšiť svoje likvidné prostriedky na voľnom trhu, keďže kvôli finančnej kríze v tom čase na Islande nefungoval medzibankový trh, a že menšie sporiteľne nevlastnili aktíva, ktoré by centrálna banka mohla považovať za zábezpeku.
OJ C 241, 8.10.2009, p. 16, and EEA Supplement No 52, 8.10.2009, p. 1.
Ú. v. EÚ C 241, 8.10.2009, s. 16, a dodatok EHP č. 52, 8.10.2009, s. 1.
The Decision is also available on the Authority’s website: http://www.eftasurv.int/fieldsofwork/fieldstateaid/stateaidregistry/sadecice09/168_09_col.pdf
Toto rozhodnutie je dostupné aj na webovej stránke dozorného úradu: http://www.eftasurv.int/fieldsofwork/fieldstateaid/stateaidregistry/sadecice09/168_09_col.pdf
Before the financial crisis, the Icelandic banking sector essentially consisted of two segments, the first comprising the three former major banks Glitnir, Landsbanki and Kaupthing, which had relatively large international exposure; and the second comprising small savings banks, which relied on financing from the bigger banks.
Pred finančnou krízou tvorili islandský bankový sektor dva hlavné segmenty: do jedného segmentu patrili tri veľké banky – Glitnir, Landsbanki a Kaupthing – s pomerne veľkou medzinárodnou pôsobnosťou; druhý segment tvorili malé sporiteľne, ktorých financovanie záviselo od týchto väčších bánk.
See Decision No 168/09/COL, p. 3.
Pozri rozhodnutie č. 168/09/COL, s. 3.
Act No 125/2008 entered into force upon publication, i.e. on 7.10.2008.
Zákon č. 125/2008 nadobudol účinnosť dňom uverejnenia, t. j. 7.10.2008.
The Icelandic Authorities have explained that this was meant to refer to the same thing.
Doplňujúce pravidlá sa však týkajú nákupu samotných hypotekárnych úverov. Islandské orgány ozrejmili, že ide o tú istú vec.
There were two agreements between HFF and Bolungarvik Savings Bank.
HFF a Bolungarvik Savings Bank uzavreli dve dohody.
According to the agreement between the parties to the swap, the final price was to be settled on 15.4.2009.
Podľa dohody medzi zmluvnými stranami sa konečná cena mala dohodnúť 15.4.2009.
Regarding the pricing of bonds, Article 3 of the Regulation provides that: ‘[t]he Housing Financing Fund shall perform an independent assessment of the value of the bonds offered to the Fund. When assessing the value of bonds, the Fund shall, among other things, take account of the payment status of the debtor, the mortgage proportion of that residential housing when the bond is taken over, defaults of the bond and its terms so that the pricing of the bond reflects its market value. The contract terms and purchase price, moreover, shall be designed to minimise the credit risks of the Fund.’.
Pokiaľ ide o stanovenie hodnoty dlhopisov, v článku 3 tohto nariadenia sa ustanovuje, že: „Fond na financovanie bývania uskutoční nezávislé posúdenie hodnoty dlhopisov ponúkaných fondu. Pri posudzovaní hodnoty dlhopisov fond zohľadní okrem iného stav platieb dlžníka, pomer hypotekárneho úveru na nehnuteľnosť na bývanie v čase prevzatia dlhopisu, zlyhania dlhopisu a jeho podmienok s cieľom, aby hodnota dlhopisu vyjadrovala jeho trhovú hodnotu. Podmienky zmluvy a kúpna cena okrem toho majú minimalizovať úverové riziko fondu.“
Article 6 of the Supplementary Rules, concerning the ‘[p]urchase price’, provides that: ‘[t]he purchase price of mortgage loans shall be based on their market value. In mortgage loan purchase agreements the book value of the loan shall as a rule be the basis for their price allowing for prepayment risk, operation costs and other factors. The final price of the mortgage pool is determined by its performance and the expected loss at the final settlement of the purchase price.The purchase price amount paid at the time of signing the agreement shall never exceed 80 % of the pool’s market price. This percentage shall decrease in proportion to an increased estimated loss, (EL) pursuant to Art.5. The retained portion of the purchase price shall always be higher than the estimated loss (EL).Mortgage loan purchase agreements shall specify the final settlement of the purchase price. As a rule, such a settlement shall take place 8 to 10 years after the purchase date. At the time of final settlement, HFF shall pay the seller the remainder of the purchase price less depreciation of the mortgage pool that has already taken place and the estimated loss (EL), of the pool throughout its duration pursuant to Art. 5.’.
V článku 6 doplňujúcich pravidiel sa vo vzťahu ku „kúpnej cene“ uvádza, že: „[k]úpna cena hypotekárnych úverov je založená na ich trhovej hodnote. V dohodách o nákupe hypotekárnych úverov je účtovná hodnota úveru spravidla základom pre ich cenu, v ktorej sa zohľadňuje riziko predčasného splatenia, prevádzkové náklady a iné faktory. Konečná cena portfólia hypotekárnych úverov sa určuje jeho plnením a očakávanou stratou pri konečnom vyrovnaní kúpnej ceny.Výška kúpnej ceny uhradenej v čase podpisu dohody nikdy neprekračuje 80 % trhovej ceny portfólia. Tento percentuálny podiel sa znižuje priamo úmerne k zvyšujúcej sa očakávanej strate podľa článku 5. Nerozdelený podiel kúpnej ceny je vždy vyšší než očakávaná strata.V dohodách o kúpe hypotekárnych úverov sa uvádza konečné vyrovnanie kúpnej ceny. Toto vyrovnanie sa spravidla uskutočňuje osem až desať rokov po dátume nákupu. V čase konečného vyrovnania Fond na financovanie bývania uhrádza predávajúcej strane zvyšnú časť kúpnej ceny, od ktorej sa odčíta odpisovanie portfólia hypotekárnych úverov, ktoré sa už medzitým uskutočnilo, a očakávaná strata portfólia počas celej dĺžky jeho trvania podľa článku 5.“
Article 4 of the Supplementary Rules.
Článok 4 doplňujúcich pravidiel.
Letter from the Icelandic authorities to the Authority dated 27.8.2009.
List islandských orgánov adresovaný dozornému úradu z 27.8.2009.
The Authority understands this to mean the outstanding principal amount lent to the borrower (without write-downs).
Podľa dozorného úradu toto znamená nezaplatenú istinu úveru dlžníka (bez odpisov).
According to Article 3 of the Supplementary Rules, ‘[t]he financial firm shall submit computer-readable information that HFF considers essential in order to assess the value and the credit risk of mortgage pools to be sold to HFF.’.
Podľa článku 3 doplňujúcich pravidiel „finančná spoločnosť predloží informácie v elektronickej podobe, ktoré Fond na financovanie bývania považuje za nevyhnutné pre posúdenie hodnoty a úverového rizika portfólia hypotekárnych úverov, ktoré sa majú predávať Fondu na financovanie bývania.“
Article 7 of the Supplementary Rules, concerning the ‘[p]ayment for mortgage bonds’, provides that: ‘HFF shall pay for the mortgage loans by handing over HFF bonds in exchange. The yield of HFF bonds shall be based on the duration and terms of the mortgage loans. Prepayment risk and operating costs shall be considered as well, in addition to other factors.’.
V článku 7 doplňujúcich pravidiel sa v súvislosti s „[p]latbou za hypotekárne dlhopisy“ ustanovuje, že: „Fond na financovanie bývania zaplatí za hypotekárne úvery odovzdaním dlhopisov Fondu na financovanie bývania. Výnos z dlhopisov Fondu na financovanie bývania vychádza z trvania a podmienok hypotekárnych úverov. Zohľadní sa aj riziko predčasného splatenia a prevádzkové náklady, ako aj iné faktory.“
Article 5 of the Regulation provides that: ‘[c]ompensation for bonds purchased by the Housing Financing Fund shall generally be in the form of HFF bonds.’ On this basis, the Regulation allows, in principle, for other forms of compensation, such as cash payments.
V článku 5 nariadenia sa ustanovuje, že: „[k]ompenzácia za dlhopisy kúpené Fondom na financovanie bývania sa všeobecne realizuje formou dlhopisov Fondu na financovanie bývania“. Na základe toho nariadenie v zásade umožňuje aj iné formy kompenzácie, napr. hotovostné platby.
However, to date, only compensation in the form of HFF bonds has been used.
Zatiaľ sa však kompenzácia uplatnila iba formou dlhopisov HFF.
The actual time of final settlement is normally specified in the agreement.
Skutočný čas konečného vyrovnania sa spravidla uvádza v dohode.
Article 3 of the Regulation and Article 6 of the Supplementary Rules.
Článok 3 nariadenia a článok 6 doplňujúcich pravidiel.
See http://www.fme.is/lisalib/getfile.aspx?itemid=7199
Pozri http://www.fme.is/lisalib/getfile.aspx?itemid=7199
See http://www.fme.is/lisalib/getfile.aspx?itemid=7997
Pozri http://www.fme.is/lisalib/getfile.aspx?itemid=7997
See ESA decision No 126/11/COL of 13.4.2011 regarding State aid for the establishment and capitalisation of Byr hf., not yet published, available on the Authority’s website: http://www.eftasurv.int/media/decisions/126-11-COL.pdf
Pozri rozhodnutie dozorného úradu EZVO č. 126/11/COL z 13.4.2011 o štátnej pomoci na založenie a kapitalizáciu spoločnosti Byr hf., ktoré zatiaľ nebolo uverejnené, ale je k dispozícii na webovej stránke dozorného úradu: http://www.eftasurv.int/media/decisions/126-11-COL.pdf
The updated version of the State Aid Guidelines is published on the Authority’s website: http://www.eftasurv.int/state-aid/legal-framework/state-aid-guidelines/
Aktualizované znenie usmernení pre štátnu pomoc je k dispozícii na webovej stránke dozorného úradu: http://www.eftasurv.int/state-aid/legal-framework/state-aid-guidelines/
The Authority notes that this is in contrast to the notification of the Mortgage Loan Scheme to the Authority on 27.5.2009 (Event No 519720), where the Icelandic authorities argue that the IAG would be the correct guidelines under which to assess the Scheme (in the event that the Authority were to come to the conclusion that the Scheme involved aid).
Dozorný úrad konštatuje, že táto skutočnosť je v rozpore s notifikáciou schémy hypotekárnych úverov dozornému úradu dňa 27.5.2009 (dokument č. 519720), v ktorom islandské orgány uvádzajú, že usmernenia o znehodnotených aktívach by boli primeranými usmerneniami na posúdenie schémy (ak dozorný úrad dospeje k záveru, že schéma zahŕňa štátnu pomoc).
As regards compatibility of the Mortgage Loan Scheme, the Icelandic authorities also refer to previous arguments made to the Authority regarding the systemic importance of the savings banks in Iceland – see, for example, a letter from the Central Bank of Iceland dated 19.5.2009, confirming the necessity of the measures (Annex 5 to the notification).
Pokiaľ ide o zlučiteľnosť schémy hypotekárnych úverov, islandské orgány poukazujú na predchádzajúce argumenty adresované dozornému úradu, ktoré sa týkali významu sporiteľní na Islande zo systémového hľadiska – pozri napr. list centrálnej banky na Islande z 19.5.2009, v ktorom sa potvrdzuje nevyhnutnosť týchto opatrení (príloha 5 oznámenia).
In support, the Icelandic authorities have submitted a study by the Centre for European Policy Studies (CEPS) (‘Investigating Diversity in the Banking Sector in Europe: The Performance and Role of Savings Banks’, CEPS, 26.6.2009).
Na podporu svojich argumentov predložili islandské orgány štúdiu Centra pre európske politické štúdie (CEPS) pod názvom „Investigating Diversity in the Banking Sector in Europe: The Performance and Role of Savings Banks“, CEPS, 26.6.2009).
The report was prepared by Hjörtur H. Jónsson of ALM.
Správu vypracoval Hjörtur H. Jónsson z ALM.
The premium charged in respect of Spkef was 95 basis points (bp) to cover prepayment risk, operational costs and excess credit losses.
Prirážka účtovaná v súvislosti s bankou Spkef predstavovala 95 bázických bodov (bp) a zahŕňala riziko predčasného splatenia, prevádzkové náklady a nadmerné straty z úverov.
95 bp is the current premium that HFF generally charges customers: 25 bp for operating costs, 50 bp for prepayment risk and 20 bp for credit losses.
Súčasnú prirážku 95 bázických bodov, ktorú HFF všeobecne účtuje klientom, tvorí 25 bodov na prevádzkové náklady, 50 bodov na riziko predčasného splatenia a 20 bodov na straty z úverov.
The Authority assumes that the Icelandic authorities are referring to the Authority’s Guidelines on the return to viability and the assessment of restructuring measures in the financial sector in the current crisis under the State aid rules.
Dozorný úrad predpokladá, že islandské orgány majú na mysli usmernenia dozorného úradu týkajúce sa návratu k životaschopnosti a hodnotenia reštrukturalizačných opatrení vo finančnom sektore v podmienkach súčasnej krízy podľa pravidiel štátnej pomoci.
Case 78/76 Steinike and Weinlig v Federal Republic of Germany [1977] ECR 595, paragraph 21.
Vec 78/76, Steinike a Weinlig/Spolková republika Nemecko, Zb. 1977, s. 595, bod 21.
Joined Cases E-5/04, E-6/04 and E-7/04 Fesil and Finnfjord [2005] EFTA Court Report p. 117, paragraph 77.
Spojené veci E-5/04, E-6/04 a E-7/04, Fesil a Finnfjord, Zb. 2005, správa Súdu EZVO, s. 117, bod 77.
This judgment confirms the case law of the European Court of Justice as laid down in Case C-75/97 Belgium v Commission [1999] ECR I-3671, paragraph 33.
Tento rozsudok potvrdzuje judikatúru Európskeho súdneho dvora stanovenú vo veci C-75/97 Belgicko/Komisia, Zb. 1999, s. I-3671, bod 33.
See also Case C-66/02 Italy v Commission [2005] ECR I-10901, paragraph 95.
Pozri aj vec C-66/02, Taliansko/Komisia, Zb. 2005, s. I-10901, bod 95.
Joined Cases T-132/96 and T-143/96 Freistaat Sachsen and Volkswagen AG v Commission [1999] ECR II-3663, paragraph 167.
Spojené veci T-132/96 a T-143/96, Freistaat Sachsen a Volkswagen AG/Komisia, Zb. 1999, s. II-3663, bod 167.
See the Commission’s Decisions in Case NN 70/07 Northern Rock (OJ C 43, 16.2.2008, p. 1), and in Case NN 25/08 Rescue aid to WestLB (OJ C 189, 26.7.2008, p. 3); and Commission’s Decision of 4.6.2008, C 9/08 SachsenLB (OJ L 104, 24.4.2009).
Pozri rozhodnutia Komisie vo veci NN 70/07 Northern Rock (Ú. v. EÚ C 43, 16.2.2008, s. 1), a vo veci NN 25/2008, Pomoc na záchranu WestLB (Ú. v. EÚ C 189, 26.7.2008, s. 3); a rozhodnutie Komisie zo 4. júna 2008, C 9/2008, SachsenLB (Ú. v. EÚ L 104, 24.4.2009).
See also the Authority’s Decision No. 36/09/COL of 30.1.2009 on the Agreement between the Norwegian State and Eksportfinans ASA concerning State funding of Eksportfinans (OJ C 156, 9.7.2009, p. 17, and EEA Supplement No 36, 9.7.2009, p. 9); Decision No 205/09/COL of 8.5.2009 on the scheme for temporary recapitalisation of fundamentally sound banks in order to foster financial stability and lending to the real economy (OJ L 29, 3.2.2011, p. 36, and EEA Supplement No 6, 3.2.2011, p. 1); Decision 235/09/COL of 20.5.2009 on the Norwegian Temporary Small Aid Scheme (OJ L 46, 19.2.2011, p. 59, and EEA Supplement No 8, 17.2.2011, p. 1); Decision No. 168/09/COL of 27.3.2009 on an additional loan category of the Icelandic Housing Financing Fund on lending to banks, saving banks and other financial institutions for the purpose of temporarily refinancing mortgage loans (OJ C 241, 8.10.2009, p. 16, and EEA Supplement No 52, 8.10.2009, p. 1).
Pozri aj rozhodnutie dozorného úradu č. 36/09/COL z 30. januára 2009 o dohode medzi Nórskom a Eksportfinans ASA o štátnom financovaní (Ú. v. EÚ C 156, 9.7.2009, s. 17, a dodatok EHP č. 36, 9.7.2009, s. 9); rozhodnutie č. 205/09/COL z 8. mája 2009 o schéme dočasnej rekapitalizácie v podstate zdravých bánk s cieľom posilniť finančnú stabilitu a poskytovanie úverov reálnej ekonomike (Ú. v. EÚ L 29, 3.2.2011, s. 36, a dodatok EHP č. 6 z 3.2.2011, s. 1); rozhodnutie č. 235/09/COL z 20. mája 2009 o nórskej dočasnej schéme malej pomoci (Ú. v. EÚ, L 46, 19.2.2001, s. 59, a dodatok EHP č. 8 zo 17.2.2001, s. 1); rozhodnutie č. 168/09/COL z 27. marca 2009 o ďalšej kategórií úverov islandského Fondu na financovanie bývania, ktorý poskytuje úvery bankám, sporiteľniam a iným finančným inštitúciám na účely dočasného refinancovania (Ú. v. EÚ C 241, 8.10.2009, s. 16, a dodatok EHP č. 52 z 8.10.2009, s. 1).
Case C-310/99 Italy v Commission [2002] ECR I-2289, paragraph 91.
Vec C-310/99, Taliansko/Komisia, Zb. 2002, s. I-2289, bod 91.
See paragraph 32 of the IAG.
Pozri bod 32 usmernení o znehodnotených aktívach.