natgillin/translations-raw huggingface dataset:
repayment of draws on the facility shall not be subordinated to the claims of investors other than to claims arising in respect of interest rate or currency derivative contracts, fees or other such payments, nor be subject to waiver or deferral;
splatenie čerpanej facility nie je podriadené pohľadávkam investorov iným ako pohľadávkam vyplývajúcim z úrokových alebo menových derivátových zmlúv, poplatkov alebo iných podobných platieb a nepodlieha odpusteniu alebo odkladu;
it shall not be possible for the facility to be drawn after all applicable credit enhancements from which the liquidity facility would benefit are exhausted;
facilita sa nemôže čerpať po vyčerpaní všetkých uplatniteľných znížení kreditného rizika, z ktorých by facilita mohla benefitovať;
the facility shall include a provision that results in an automatic reduction in the amount that can be drawn by the amount of exposures that are in default, where 'default' has the meaning given to it under Chapter 3, or where the pool of securitised exposures consists of rated instruments, that terminates the facility if the average quality of the pool falls below investment grade.
facilita musí zahŕňať ustanovenie, ktorého výsledkom je automatické zníženie využiteľnej hodnoty o hodnotu expozícií v stave zlyhania, v zmysle „zlyhania“ podľa kapitoly 3, alebo ak skupina sekuritizovaných expozícií pozostáva z nástrojov s ratingom, ktoré ukončí využívanie facility v prípade, že priemerná kvalita skupiny klesne pod investičný stupeň.
The risk weight to be applied shall be the highest risk weight that would be applied to any of the securitised exposures under Chapter 2 by an institution holding the exposures.
Riziková váha, ktorá sa má uplatniť, musí byť najvyššou rizikovou váhou, ktorá by sa uplatnila na ktorúkoľvek sekuritizovanú expozíciu podľa kapitoly 2 inštitúciou, ktorá drží expozície.
To determine the exposure value of cash advance facilities, a conversion factor of 0 % may be applied to the nominal amount of a liquidity facility that is unconditionally cancellable provided that the conditions set out in paragraph 1 are satisfied and that repayment of draws on the facility are senior to any other claims on the cash flows arising from the securitised exposures.
S cieľom stanoviť hodnotu expozície nástrojov hotovostnej zálohy sa na nominálnu hodnotu facility likvidity, ktorá je odvolateľná bez akýchkoľvek podmienok, môže uplatniť konverzný faktor 0 % za predpokladu, že sú splnené podmienky stanovené v odseku 1 a že splatenie čerpanej facility má prednosť pred akýmikoľvek inými nárokmi spojenými s peňažnými tokmi vyplývajúcimi zo sekuritizovaných expozícií.
Additional own funds requirements for securitisations of revolving exposures with early amortisation provisions
Dodatočné požiadavky na vlastné zdroje na sekuritizáciu revolvingových expozícií obsahujúcu ustanovenia o predčasnom splatení
Where there is a securitisation of revolving exposures subject to an early amortisation provision, the originator institution shall calculate an additional risk-weighted exposure amount in respect of the risk that the levels of credit risk to which it is exposed may increase following the operation of the early amortisation provision, in accordance with this Article.
Ak sekuritizácia revolvingových expozícií podlieha ustanoveniu o predčasnom splatení, inštitúcia, ktorá je originátorom, vypočíta v súlade s týmto článkom dodatočnú hodnotu rizikovo vážených expozícií vzhľadom na riziko, že úrovne kreditného rizika, ktorým je vystavená, sa môžu zvýšiť následne po uplatnení ustanovenia o predčasnom splatení.
The institution shall calculate a risk-weighted exposure amount in respect of the sum of the exposure values of the originator's interest and the investors' interest.
Inštitúcia vypočíta hodnotu rizikovo vážených expozícií vzhľadom na súčet hodnoty expozícií podielu originátora a podielu investorov.
For securitisation structures where the securitised exposures comprise revolving and non-revolving exposures, an originator institution shall apply the treatment set out in paragraphs 3 to 6 to that portion of the underlying pool containing revolving exposures.
V prípade sekuritizačnej štruktúry, kde sekuritizované expozície zahŕňajú revolvingové a nerevolvingové expozície, inštitúcia, ktorá je originátorom, uplatňuje zaobchádzanie ustanovené v odsekoch 3 až 6 na tú časť podkladovej skupiny, ktorá obsahuje revolvingové expozície.
The exposure value of the originator's interest shall be the exposure value of that notional part of a pool of drawn amounts sold into a securitisation, the proportion of which in relation to the amount of the total pool sold into the structure determines the proportion of the cash flows generated by principal and interest collections and other associated amounts which are not available to make payments to those having securitisation positions in the securitisation.
Hodnota expozície podielu originátora je hodnota expozície tej pomyselnej časti skupiny čerpaných objemov predaných v rámci sekuritizácie, ktorej pomerná časť vzhľadom na objem celej skupiny predanej v rámci štruktúry určuje pomernú časť peňažných tokov tvorených inkasovanou istinou a úrokmi a inými pridruženými objemami, ktoré nemôžu slúžiť ako platby držiteľom sekuritizačných pozícií v sekuritizácii.
The originator's interest shall not be subordinate to the investors' interest.
Podiel originátora nesmie byť podriadený podielu investorov.
The exposure value of the investors' interest shall be the exposure value of the remaining notional part of the pool of drawn amounts.
Hodnota expozície podielu investorov je hodnota expozície zostávajúcej pomyselnej časti skupiny čerpaných súm.
The risk-weighted exposure amount in respect of the exposure value of the originator's interest shall be calculated as that for a pro rata exposure to the securitised exposures as if they had not been securitised.
Hodnota rizikovo vážených expozícií týkajúca sa hodnoty expozície podielu originátora sa vypočíta ako v prípade pomernej expozície voči sekuritizovaným expozíciám, ako keby neboli sekuritizované.
Originators of the following types of securitisation are exempt from the calculation of an additional risk-weighted exposure amount in paragraph 1:
Originátori týchto druhov sekuritizácie sú oslobodení od výpočtu dodatočnej hodnoty rizikovo vážených expozícií podľa odseku 1:
securitisations of revolving exposures whereby investors remain fully exposed to all future draws by borrowers so that the risk on the underlying facilities does not return to the originator institution even after an early amortisation event has occurred;
sekuritizácie revolvingových expozícií, v rámci ktorých investori ostávajú plne vystavení všetkým budúcim čerpaniam zo strany dlžníkov, takže riziko spojené s podkladovými facilitami sa nevracia inštitúcii, ktorá je originátorom, a to ani po vyskytnutí sa situácie predčasného splatenia;
securitisations where any early amortisation provision is solely triggered by events not related to the performance of the securitised assets or the originator institution, such as material changes in tax laws or regulations.
sekuritizácie, keď sa ustanovenie o predčasnom splatení aktivuje výhradne na základe udalostí, ktoré nesúvisia s výnosnosťou sekuritizovaných aktív alebo s inštitúciou, ktorá je originátorom, akými sú napríklad významné zmeny v daňových zákonoch alebo predpisoch.
For an originator institution subject to the calculation of an additional risk-weighted exposure amount in accordance with paragraph 1 the total of the risk-weighted exposure amounts in respect of its positions in the investors' interest and the risk-weighted exposure amounts calculated under paragraph 1 shall be no greater than the greater of:
V prípade inštitúcie, ktorá je originátorom a na ktorú sa vzťahuje výpočet dodatočnej hodnoty rizikovo vážených expozícií podľa odseku 1, súčet hodnoty rizikovo vážených expozícií vzhľadom na jej pozície v podiele investorov a hodnoty rizikovo vážených expozícií vypočítanej v súlade s odsekom 1 nesmie byť vyšší než vyššia hodnota z:
the risk-weighted exposure amounts calculated in respect of its positions in the investors' interest;
hodnoty rizikovo vážených expozícií vypočítanej vzhľadom na jej pozície v podiele investorov;
the risk-weighted exposure amounts that would be calculated in respect of the securitised exposures by an institution holding the exposures as if they had not been securitised in an amount equal to the investors' interest.
hodnoty rizikovo vážených expozícií, ktorú by vypočítala vzhľadom na sekuritizované expozície inštitúcia, ktorá drží tieto expozície, ako keby neboli sekuritizované vo výške rovnej podielu investorov.
Deduction of net gains, if any, arising from the capitalisation of future income required under Article 32(1), shall be treated outside the maximum amount indicated in the preceding subparagraph.
S odpočítaním prípadných čistých ziskov, ktoré vznikli z kapitalizácie budúcich príjmov požadovanej podľa článku 32 ods. 1, sa zaobchádza nezávisle od maximálnej hodnoty uvedenej v predchádzajúcom pododseku.
The risk-weighted exposure amount to be calculated in accordance with paragraph 1 shall be determined by multiplying the exposure value of the investors' interest by the product of the appropriate conversion factor as indicated in paragraphs 6 to 9 and the weighted average risk weight that would apply to the securitised exposures if the exposures had not been securitised.
Hodnota rizikovo vážených expozícií, ktorá sa má vypočítať v súlade s odsekom 1, sa stanoví vynásobením hodnoty expozície podielu investorov produktom príslušného konverzného faktora, ako sa uvádza v odsekoch 6 až 9, a váženej priemernej rizikovej váhy, ktorá by sa uplatnila na sekuritizované expozície, ak by tieto expozície neboli sekuritizované.
An early amortisation provision shall be considered to be controlled where all of the following conditions are met:
Ustanovenie o predčasnom splatení sa pokladá za kontrolované, ak sú splnené všetky tieto podmienky:
the originator institution has an appropriate own funds/liquidity plan in place to ensure that it has sufficient own funds and liquidity available in the event of an early amortisation;
inštitúcia, ktorá je originátorom, má zavedený primeraný plán vlastných zdrojov/plán likvidity s cieľom zabezpečiť, že v prípade predčasného splatenia má k dispozícii dostatočné vlastné zdroje a likviditu;
throughout the duration of the transaction there is pro-rata sharing between the originator's interest and the investor's interest of payments of interest and principal, expenses, losses and recoveries based on the balance of receivables outstanding at one or more reference points during each month;
počas celého trvania transakcie je platba úrokov, istiny, výdavkov, strát a náhrad rozdelená pomerne medzi podiel originátora a podiel investorov na základe zostatku nesplatených pohľadávok k jednému alebo viacerým referenčným bodom v každom mesiaci;
the amortisation period is considered sufficient for 90 % of the total debt (originator's and investors' interest) outstanding at the beginning of the early amortisation period to have been repaid or recognised as in default;
obdobie splácania sa považuje za dostačujúce pre 90 % z celkového dlhu (podiel originátora a podiel investorov) nesplateného na začiatku obdobia predčasného splácania, aby bol vyrovnaný alebo uznaný ako nachádzajúci sa v zlyhaní;
the speed of repayment is no more rapid than would be achieved by straight-line amortisation over the period set out in point (c).
rýchlosť splácania nie je vyššia než rýchlosť, ktorá by sa dosiahla v prípade lineárneho splácania počas obdobia stanoveného v písmene c).
In the case of securitisations subject to an early amortisation provision of retail exposures which are uncommitted and unconditionally cancellable without prior notice, where the early amortisation is triggered by the excess spread level falling to a specified level, institutions shall compare the three-month average excess spread level with the excess spread levels at which excess spread is required to be trapped.
V prípade sekuritizácií podliehajúcich ustanoveniu o predčasnom splatení retailových expozícií, ktoré sú odvolateľné bez akýchkoľvek podmienok alebo záväzkov a bez predchádzajúceho oznámenia a pri ktorých je predčasné splatenie vyvolané poklesom úrovne prebytkovej marže na určenú úroveň, inštitúcie porovnávajú priemernú trojmesačnú úroveň prebytkovej marže s úrovňami prebytkovej marže, na ktorých sa má prebytková marža zachytiť.
Where the securitisation does not require excess spread to be trapped, the trapping point is deemed to be 4,5 percentage points greater than the excess spread level at which an early amortisation is triggered.
Ak sekuritizácia nevyžaduje, aby sa prebytková marža zachytila, záchytný bod je o 4,5 percentuálneho bodu vyšší než úroveň prebytkovej marže, ktorá predčasné splatenie vyvoláva.
The conversion factor to be applied shall be determined by the level of the actual three month average excess spread in accordance with Table 2.
Konverzný faktor, ktorý je potrebné uplatniť, sa určí podľa úrovne aktuálnej trojmesačnej priemernej prebytkovej marže v súlade s tabuľkou 2.
Securitisations subject to a controlled early amortisation provision
Sekuritizácie, ktoré podliehajú kontrolovanému ustanoveniu o predčasnom splatení
Securitisations subject to a non-controlled early amortisation provision
Sekuritizácie, ktoré podliehajú nekontrolovanému ustanoveniu o predčasnom splatení
Three months average excess spread
Priemerná trojmesačná prebytková marža
'Level A' refers to levels of excess spread less than 133,33 % of the trapping level of excess spread but not less than 100 % of that trapping level;
úroveň „A“ sa vzťahuje na úrovne prebytkovej marže nižšie než 133,33 % záchytného bodu prebytkovej marže, ale nie nižšie ako 100 % tejto záchytnej úrovne;
'Level B' refers to levels of excess spread less than 100 % of the trapping level of excess spread but not less than 75 % of that trapping level;
úroveň „B“ sa vzťahuje na úrovne prebytkovej marže nižšie než 100 % záchytného bodu prebytkovej marže, ale nie nižšie ako 75 % tejto záchytnej úrovne;
'Level C' refers to levels of excess spread less than 75 % of the trapping level of excess spread but not less than 50 % of that trapping level;
úroveň „C“ sa vzťahuje na úrovne prebytkovej marže nižšie než 75 % záchytného bodu prebytkovej marže, ale nie nižšie ako 50 % tejto záchytnej úrovne;
'Level D' refers to levels of excess spread less than 50 % of the trapping level of excess spread but not less than 25 % of that trapping level;
úroveň „D“ sa vzťahuje na úrovne prebytkovej marže nižšie než 50 % záchytného bodu prebytkovej marže, ale nie nižšie ako 25 % tejto záchytnej úrovne;
'Level E' refers to levels of excess spread less than 25 % of the trapping level of excess spread.
úroveň „E“ sa vzťahuje na úrovne prebytkovej marže nižšie než 25 % záchytného bodu prebytkovej marže.
In the case of securitisations subject to an early amortization provision of retail exposures which are uncommitted and unconditionally cancellable without prior notice and where the early amortization is triggered by a quantitative value in respect of something other than the three months average excess spread, subject to permission by the competent authorities, institutions may apply a treatment which approximates closely to that prescribed in paragraph 6 for determining the conversion factor indicated.
V prípade sekuritizácií podliehajúcich ustanoveniu o predčasnom splatení retailových expozícií, ktoré sú odvolateľné bez akýchkoľvek podmienok alebo záväzkov a bez predchádzajúceho oznámenia a pri ktorých je predčasné splatenie vyvolané kvantitatívnou hodnotou z iného dôvodu, než z dôvodu trojmesačnej priemernej prebytkovej marže, môžu inštitúcie na základe povolenia príslušných orgánov uplatniť zaobchádzanie, ktoré je veľmi blízke zaobchádzaniu uvedenému v odseku 6, na účely určenia daného konverzného faktora.
The competent authority shall grant permission, if the following conditions are met:
Príslušný orgán udelí povolenie, ak sú splnené tieto podmienky:
that treatment is more appropriate because the institution can establish a quantitative measure equivalent, in relation to the quantitative value triggering early amortisation, to the trapping level of excess spread;
toto zaobchádzanie je primeranejšie, pretože inštitúcia si môže vytvoriť kvantitatívnu mieru ekvivalentnú, pokiaľ ide o kvantitatívnu hodnotu vedúcu k predčasnému splateniu, záchytnej úrovni prebytkovej marže;
that treatment leads to a measure of the risk that the credit risk to which the institution is exposed may increase following the operation of the early amortisation provision that is as prudent as that calculated in accordance with paragraph 6.
toto zaobchádzanie vedie k opatreniu týkajúcemu sa rizika, že úroveň kreditného rizika, ktorému je inštitúcia vystavená, sa môže zvýšiť po uplatnení ustanovenia o predčasnom splatení, ktoré je také obozretné, ako to, ktoré je vypočítané v súlade s odsekom 6.
All other securitisations subject to a controlled early amortisation provision of revolving exposures shall be subject to a conversion factor of 90 %.
Všetky ostatné sekuritizácie podliehajúce kontrolovanému ustanoveniu o predčasnom splatení revolvingových expozícií podliehajú konverznému faktoru 90 %.
All other securitisations subject to a non-controlled early amortisation provision of revolving exposures shall be subject to a conversion factor of 100 %.
Všetky ostatné sekuritizácie podliehajúce nekontrolovanému ustanoveniu o predčasnom splatení revolvingových expozícií podliehajú konverznému faktoru 100 %.
Credit risk mitigation for securitisation positions subject to the Standardised Approach
Zmierňovania kreditného rizika sekuritizačných pozícií podľa štandardizovaného prístupu
Where credit protection is obtained on a securitisation position, the calculation of risk-weighted exposure amounts may be amended in accordance with Chapter 4.
Ak inštitúcia získa zabezpečenie sekuritizačnej pozície, výpočet hodnoty rizikovo vážených expozícií sa môže zmeniť v súlade s kapitolou 4.
Where a securitisation position is assigned a 1250 % risk weight, institutions may in accordance with Article 36(1)(k), as an alternative to including the position in their calculation of risk-weighted exposure amounts, deduct from Common Equity Tier 1 capital the exposure value of the position.
Ak sa sekuritizačnej pozícii priradí 1250 % riziková váha, inštitúcie môžu v súlade s článkom 36 ods. 1 písm. k) ako alternatívu k zahrnutiu pozície do výpočtu hodnoty rizikovo vážených expozícií odpočítať hodnotu expozície pozície od vlastného kapitálu Tier 1.
For these purposes, the calculation of the exposure value may reflect eligible funded credit protection in a manner consistent with Article 257.
Na tieto účely môže výpočet hodnoty expozície odzrkadľovať prípustné financované zabezpečenie spôsobom, ktorý je v súlade s článkom 257.
Where an originator institution makes use of this alternative, it may subtract 12.5 times the amount deducted in accordance with Article 36(1)(k) from the amount specified in Article 252 as the risk-weighted exposure amount which would currently be calculated for the securitised exposures had they not been securitised.
Ak inštitúcia, ktorá je originátorom, využije túto alternatívu, môže odpočítať 12,5-násobok hodnoty odpočítanej v súlade s článkom 36 ods. 1 písm. k) od sumy uvedenej v článku 252 ako hodnota rizikovo vážených expozícií, ktorú by v danom čase vypočítala pre sekuritizované pozície, keby neboli sekuritizované.
Calculation of risk-weighted exposure amounts under the IRB Approach
Výpočet hodnôt rizikovo vážených expozícií podľa prístupu irb
Hierarchy of methods
Poradie metód
Institutions shall use the methods in accordance with the following hierarchy:
Inštitúcie používajú metódy v súlade s týmto poradím:
for a rated position or a position in respect of which an inferred rating may be used, the Ratings Based Method set out in Article 261 shall be used to calculate the risk-weighted exposure amount;
v prípade pozície s ratingom alebo pozície, pri ktorej sa môže použiť odvodený rating, sa na výpočet hodnoty rizikovo vážených expozícií použije metóda ratingov stanovená v článku 261;
for an unrated position the institution may use the Supervisory Formula Method set out in Article 262 where it can produce estimates of PD, and where applicable exposure value and LGD as inputs into the Supervisory Formula Method in accordance with the requirements for the estimation of those parameters under the Internal Ratings Based approach in accordance with Section 3.
pre pozíciu bez ratingu môže inštitúcia použiť metódu založenú na vzorci stanovenom orgánom dohľadu uvedenú v článku 262, ak môže produkovať odhady PD, a prípadne hodnotu expozície a LGD ako vstupy pre metódu založenú na vzorci stanovenom orgánom dohľadu v súlade s požiadavkami pre odhad týchto parametrov na základe prístupu IRB v súlade s oddielom 3.
An institution other than the originator institution may only use the Supervisory Formula Method subject to the prior permission of the competent authorities, which shall only be granted where the institution fulfils the condition provided in the first sentence of this point;
Inštitúcia iná ako originátor môže metódu založenú na vzorci stanovenom orgánom dohľadu použiť len na základe vopred udeleného povolenia príslušnými orgánmi, ktoré sa udelí, len ak inštitúcia spĺňa podmienku uvedenú v prvej vete tohto písmena;
as an alternative to point (b) and only for unrated positions in ABCP programmes, the institution may use the Internal Assessment Approach as set out in paragraph 4 if the competent authorities have permitted it to do so;
ako alternatívu k písmenu b) a len pre pozície bez ratingov v programoch ABCP môže inštitúcia použiť prístup interného hodnotenia, ako sa uvádza v odseku 4, ak jej to príslušné orgány povolili;
in all other cases, a risk weight of 1250 % shall be assigned to securitisation positions which are unrated;
vo všetkých ostatných prípadoch sa sekuritizačným pozíciám bez ratingu priradí 1250 % riziková váha;
notwithstanding point (d), and subject to the prior permission by the competent authorities, an institution may calculate the risk weight for an unrated position in an ABCP programme in accordance with Article 253 or 254, if the unrated position is not in commercial paper and falls within the scope of application of an Internal Assessment Approach for which permission is being sought.
bez ohľadu na písmeno d) a na základe vopred udeleného povolenia príslušnými orgánmi môže inštitúcia vypočítať rizikovú váhu pre pozície bez ratingov v programe ABCP v súlade s článkami 253 alebo 254, ak pozícia bez ratingu nie je v krátkodobom obchodovateľnom cennom papieri a vzťahuje sa na ňu prístup interného hodnotenia, pre ktorý sa žiada povolenie.
The aggregated exposure values treated by this exception shall not be material and in any case less than 10 % of the aggregate exposure values treated by the institution under the Internal Assessment Approach.
Hodnoty agregovaných expozície, na ktoré sa uplatní táto výnimka, nesmú byť významné a v žiadnom prípade nižšie ako 10 % hodnôt agregovaných expozícií, s ktorými inštitúcia zaobchádza podľa prístupu interného hodnotenia.
The institution shall stop making use of this when the permission for the relevant Internal Assessment Approach has been refused.
Inštitúcia prestane tento postup používať, ak sa povolenie pre príslušný prístup interného hodnotenia zamietne.
For the purposes of using inferred ratings, an institution shall attribute to an unrated position an inferred credit assessment equivalent to the credit assessment of a rated reference position which is the most senior position which is in all respects subordinate to the unrated securitisation position in question and meets all of the following conditions:
Na účely použitia odvodených ratingov inštitúcia priradí pozícii bez ratingu odvodené ratingové hodnotenie, ktoré je ekvivalentné ratingovému hodnoteniu referenčnej pozície s ratingom, ktorá je najvyššou nadriadenou pozíciou, ktorá je po každej stránke podriadená príslušnej sekuritizačnej pozícii bez ratingu a spĺňa všetky tieto podmienky: