natgillin/translations-raw huggingface dataset:
The treatment set out in paragraph 1 shall apply to exposures protected by a guarantee which is counter-guaranteed by any of the following entities:
Zaobchádzanie uvedené v odseku 1 sa uplatní na expozície zabezpečené zárukou, ktorá je dodatočne krytá jedným z týchto subjektov:
a central government or central bank;
ústredná vláda alebo centrálna banka;
a regional government or local authority;
regionálna vláda alebo miestny orgán;
a public sector entity, claims on which are treated as claims on the central government in accordance with Article 116(4);
subjekt verejného sektora, pohľadávky voči ktorému sa posudzujú ako pohľadávky voči ústrednej vláde v súlade s článkom 116 ods. 4;
a multilateral development bank or an international organisation, to which a 0 % risk weight is assigned under or by virtue of Articles 117(2) and 118 respectively;
multilaterálna rozvojová banka alebo medzinárodná organizácia, ktorej sa v zmysle alebo podľa článku 117 ods. 2, resp. článku 118 priraďuje 0 % riziková váha;
a public sector entity, claims on which are treated in accordance with Article 116(1) and (2).
subjekt verejného sektora, pohľadávky voči ktorému sa posudzujú v súlade s článkom 116 ods. 1 a 2.
Institutions shall apply the treatment set out in paragraph 1 also to an exposure which is not counter-guaranteed by any entity listed in paragraph 2 where that exposure's counter-guarantee is in turn directly guaranteed by one of those entities and the conditions listed in paragraph 1 are satisfied.
Inštitúcie uplatňujú zaobchádzanie ustanovené v odseku 1 aj na expozíciu, ktorá nie je dodatočne zaručená subjektmi uvedenými v odseku 2, ak samotná dodatočná záruka expozície je priamo zaručená jedným z uvedených subjektov a sú splnené podmienky uvedené v odseku 1.
Guarantees shall qualify as eligible unfunded credit protection where all the conditions in Article 213 and all the following conditions are met:
Záruky sa uznajú ako prípustné nefinancované zabezpečenie, ak sú splnené všetky podmienky uvedené v článku 213 a všetky tieto podmienky:
on the qualifying default of or non-payment by the counterparty, the lending institution has the right to pursue, in a timely manner, the guarantor for any monies due under the claim in respect of which the protection is provided and the payment by the guarantor shall not be subject to the lending institution first having to pursue the obligor;
pri stanovení zlyhania protistrany alebo neplatenia protistranou má požičiavajúca inštitúcia právo vymáhať včas od ručiteľa akékoľvek peniaze splatné v rámci pohľadávky, pre ktorú je zabezpečenie poskytnuté, a platba ručiteľa nie je podmienená predchádzajúcim vymáhaním platby od dlžníka zo strany požičiavajúcej inštitúcie.
In the case of unfunded credit protection covering residential mortgage loans, the requirements in Article 213(1)(c)(iii) and in the first subparagraph of this point have only to be satisfied within 24 months;
V prípade nefinancovaného zabezpečenia zabezpečujúceho hypotekárne úvery na nehnuteľný majetok určený na bývanie musia byť požiadavky uvedené v článku 213 ods. 1 písm. c) bod iii) a v prvom pododseku tohto písmena splnené len v období 24 mesiacov;
the guarantee is an explicitly documented obligation assumed by the guarantor;
záruka je explicitne zdokumentovaným záväzkom prijatým zo strany ručiteľa;
either of the following conditions is met:
je splnená niektorá z týchto podmienok:
the guarantee covers all types of payments the obligor is expected to make in respect of the claim;
záruka kryje všetky druhy platieb, ktoré má dlžník vo vzťahu k pohľadávke uskutočniť;
where certain types of payment are excluded from the guarantee, the lending institution has adjusted the value of the guarantee to reflect the limited coverage.
keď sú zo záruky vyňaté určité druhy platieb, požičiavajúca inštitúcia upravila hodnotu záruky tak, aby zodpovedala obmedzenému krytiu.
In the case of guarantees provided in the context of mutual guarantee schemes or provided by or counter-guaranteed by entities listed in Article 214(2), the requirements in point (a) of paragraph 1 of this Article shall be considered to be satisfied where either of the following conditions is met:
V prípade záruk poskytnutých v rámci schém vzájomného ručenia alebo poskytnutých subjektmi uvedenými článku 214 ods. 2, požiadavky v odseku 1 písm. a) tohto článku sa považujú za splnené, ak je splnená jedna z týchto podmienok:
the lending institution has the right to obtain in a timely manner a provisional payment by the guarantor that meets both the following conditions:
požičiavajúca inštitúcia má právo včas dostať predbežnú platbu od ručiteľa, ktorá spĺňa obidve tieto podmienky:
it represents a robust estimate of the amount of the loss, including losses resulting from the non-payment of interest and other types of payment which the borrower is obliged to make, that the lending institution is likely to incur;
predstavuje spoľahlivý odhad výšky straty vrátane straty vyplývajúcej z neplatenia úrokov a iných druhov platieb, ktoré je dlžník povinný uhrádzať, ktorá pravdepodobne požičiavajúcej inštitúcii vznikne,
it is proportional to the coverage of the guarantee;
je úmerná krytiu záruky;
the lending institution can demonstrate to the satisfaction of the competent authorities that the effects of the guarantee, which shall also cover losses resulting from the non-payment of interest and other types of payments which the borrower is obliged to make, justify such treatment.
požičiavajúca úverová inštitúcia je schopná preukázať k spokojnosti príslušných orgánov, že účinky záruky, ktorá kryje aj straty vyplývajúcej z neuskutočnenia platieb úrokov a iných druhov platieb, ktoré je dlžník povinný uhrádzať, takéto zaobchádzanie odôvodňujú.
Credit derivative shall qualify as eligible unfunded credit protection where all the conditions in Article 213 and all the following conditions are met:
Kreditný derivát sa uzná ako prípustné nefinancované zabezpečenie, ak sú splnené všetky podmienky uvedené v článku 213 a všetky tieto podmienky:
the credit events specified in the credit derivative contract include:
kreditné udalosti špecifikované v rámci zmluvy o kreditnom deriváte zahŕňajú:
the failure to pay the amounts due under the terms of the underlying obligation that are in effect at the time of such failure, with a grace period that is equal to or shorter than the grace period in the underlying obligation;
neuhradenie súm splatných v zmysle podmienok podkladového záväzku platných v čase tohto neuhradenia, s dobou odkladu, ktorá je rovnaká alebo kratšia ako doba odkladu podkladového záväzku;
the bankruptcy, insolvency or inability of the obligor to pay its debts, or its failure or admission in writing of its inability generally to pay its debts as they become due, and analogous events;
konkurz, platobnú neschopnosť alebo neschopnosť dlžníka splácať svoje dlhy, alebo jeho zlyhanie či písomné uznanie jeho všeobecnej neschopnosti splácať svoje dlhy, keď sú splatné, a analogické udalosti;
the restructuring of the underlying obligation involving forgiveness or postponement of principal, interest or fees that results in a credit loss event;
reštrukturalizácia podkladového záväzku zahŕňajúca odpustenie alebo odklad splátok istiny, úrokov alebo poplatkov, čo vedie k udalosti kreditnej straty;
where credit derivatives allow for cash settlement:
ak kreditné deriváty umožňujú peňažné vyrovnanie:
institutions have in place a robust valuation process in order to estimate loss reliably;
inštitúcie majú zavedený dôkladný proces oceňovania s cieľom spoľahlivo odhadnúť stratu;
there is a clearly specified period for obtaining post-credit-event valuations of the underlying obligation;
obdobie na získanie ocenení podkladového záväzku po kreditnej udalosti je jasne stanovené;
where the protection purchaser's right and ability to transfer the underlying obligation to the protection provider is required for settlement, the terms of the underlying obligation provide that any required consent to such transfer shall not be unreasonably withheld;
ak je na vyrovnanie potrebné právo a schopnosť kupujúceho zabezpečenia previesť podkladový záväzok na poskytovateľa zabezpečenia, v podmienkach podkladového záväzku sa ustanoví, že vyžiadaný súhlas s takýmto prevodom nesmie byť bezdôvodne odopretý;
the identity of the parties responsible for determining whether a credit event has occurred is clearly defined;
totožnosť strán zodpovedných za určenie, či vznikla kreditná udalosť, musí byť jasne vymedzená;
the determination of the credit event is not the sole responsibility of the protection provider;
za toto určenie nemá výlučnú zodpovednosť poskytovateľ zabezpečenia;
the protection buyer has the right or ability to inform the protection provider of the occurrence of a credit event.
kupujúci zabezpečenia má právo alebo možnosť informovať poskytovateľa zabezpečenia o vzniku kreditnej udalosti.
Where the credit events do not include restructuring of the underlying obligation as described in point (a)(iii), the credit protection may nonetheless be eligible subject to a reduction in the value as specified in Article 233(2);
Ak kreditné udalosti nezahŕňajú reštrukturalizáciu podkladového záväzku tak, ako sa uvádza v písmene a) bode iii), zabezpečenie sa môže aj napriek tomu uznať, pod podmienkou, že sa zníži hodnota, ako sa uvádza v článku 233 ods. 2.
A mismatch between the underlying obligation and the reference obligation under the credit derivative or between the underlying obligation and the obligation used for purposes of determining whether a credit event has occurred is permissible only where both the following conditions are met:
Nesúlad medzi podkladovým záväzkom a referenčným záväzkom v rámci kreditného derivátu alebo medzi podkladovým záväzkom a záväzkom použitým na účely určenia, či vznikla kreditná udalosť, je prípustný len vtedy, keď sú splnené obidve tieto podmienky:
the reference obligation or the obligation used for the purpose of determining whether a credit event has occurred, as the case may be, ranks pari passu with or is junior to the underlying obligation;
referenčný záväzok alebo záväzok použitý na účely určenia vzniku kreditnej udalosti je v rovnakom alebo nižšom poradí vyrovnania ako podkladový záväzok;
the underlying obligation and the reference obligation or the obligation used for the purpose of determining whether a credit event has occurred, as the case may be, share the same obligor and legally enforceable cross-default or cross-acceleration clauses are in place.
podkladový záväzok a referenčný záväzok alebo záväzok použitý na účely určenia, či kreditná udalosť vznikla, majú spoločného dlžníka a obsahujú ustanovenia o cross-defaulte alebo o cross-acceleration, ktoré sú právne vymožiteľné.
Requirements to qualify for the treatment set out in Article 153(3)
Požiadavky na uznanie zaobchádzania uvedeného v článku 153 ods. 3
To be eligible for the treatment set out in Article 153(3), credit protection deriving from a guarantee or credit derivative shall meet the following conditions:
Pre prípustnosť na zaobchádzanie ustanovené v článku 153 ods. 3 musí zabezpečenie vyplývajúce zo záruky alebo kreditného derivátu spĺňať tieto podmienky:
the underlying obligation is to one of the following exposures:
podkladový záväzok je jedna z týchto expozícií:
a corporate exposure as referred to in Article 147, excluding insurance and reinsurance undertakings;
expozícia podnikateľského subjektu uvedená v článku 147, ale bez poisťovní a zaisťovní;
an exposure to a regional government, local authority or public sector entity which is not treated as an exposure to a central government or a central bank in accordance with Article 147;
expozícia voči regionálnej vláde, miestnemu orgánu alebo subjektu verejného sektora, s ktorou sa nezaobchádza ako s expozíciou voči ústrednej vláde alebo centrálnej banke v súlade s článkom 147;
an exposure to an SME, classified as a retail exposure in accordance with Article 147(5);
expozícia voči MSP klasifikovaná ako retailová expozícia v súlade s článkom 147 ods. 5;
the underlying obligors are not members of the same group as the protection provider;
dlžníci, voči ktorým sú podkladové pohľadávky, nie sú členmi rovnakej skupiny ako poskytovateľ zabezpečenia;
the exposure is hedged by one of the following instruments:
expozícia je hedžovaná jedným z týchto nástrojov:
single-name unfunded credit derivatives or single-name guarantees;
nefinancované kreditné deriváty, ktoré zmierňujú kreditné riziko len jednej protistrany, alebo záruky, ktoré zmierňujú kreditné riziko len jednej protistrany;
first-to-default basket products;
produkty pre prvé zlyhanie z koša aktív;
nth-to-default basket products;
produkty pre n-té zlyhanie z koša aktív;
the credit protection meets the requirements set out in Articles 213, 215 and 216, as applicable;
zabezpečenie úveru spĺňa požiadavky ustanovené v článku 213, 215 a 216, ktoré sú uplatniteľné;
the risk weight that is associated with the exposure prior to the application of the treatment set out in Article 153(3), does not already factor in any aspect of the credit protection;
riziková váha, ktorá sa spája s expozíciou pred uplatnením zaobchádzania stanoveným v článku 153 ods. 3, sa už na aspekte zabezpečenia nepodieľa;
an institution has the right and expectation to receive payment from the protection provider without having to take legal action in order to pursue the counterparty for payment.
inštitúcia má právo na platby od poskytovateľa zabezpečenia a očakáva ich prijatie bez toho, aby musela právnymi prostriedkami nútiť protistranu k platbe.
To the extent possible, the institution shall take steps to satisfy itself that the protection provider is willing to pay promptly should a credit event occur;
Inštitúcia prijme v najväčšej možnej miere kroky, ktorými sa ubezpečí o tom, že poskytovateľ zabezpečenia má v úmysle okamžite zaplatiť, ak by sa vyskytla kreditná udalosť;
the purchased credit protection absorbs all credit losses incurred on the hedged portion of an exposure that arise due to the occurrence of credit events outlined in the contract;
získané zabezpečenie absorbuje všetky kreditné straty na hedžovanej časti expozície, ktoré vznikli v dôsledku výskytu kreditných udalostí uvedených v zmluve;
where the payout structure of the credit protection provides for physical settlement, there is legal certainty with respect to the deliverability of a loan, bond, or contingent liability;
ak výplatná štruktúra zabezpečenia voči kreditnému riziku stanovuje nefinančné vyrovnanie, existuje právna istota v súvislosti s postúpiteľnosťou úveru, dlhopisom alebo podmienených záväzkov;
where an institution intends to deliver an obligation other than the underlying exposure, it shall ensure that the deliverable obligation is sufficiently liquid so that the institution would have the ability to purchase it for delivery in accordance with the contract;
ak má inštitúcia v úmysle postúpiť záväzok iný ako podkladovú expozíciu, zabezpečí, aby dodateľný záväzok bol dostatočne likvidný, aby ho táto inštitúcia bola schopná kúpiť na účel postúpenia v súlade so zmluvou;
the terms and conditions of credit protection arrangements are legally confirmed in writing by both the protection provider and the institution;
podmienky dohody o zabezpečení právne potvrdí v písomnej podobe poskytovateľ zabezpečenia aj inštitúcia;
institutions have in place a process to detect excessive correlation between the creditworthiness of a protection provider and the obligor of the underlying exposure due to their performance being dependent on common factors beyond the systematic risk factor;
inštitúcie majú zavedený postup na zisťovanie nadmernej korelácie medzi úverovou bonitou poskytovateľa zabezpečenia a dlžníkom podkladovej expozície v dôsledku závislosti ich výkonnosti od spoločných faktorov nad rámec faktora systematického rizika;
in the case of protection against dilution risk, the seller of purchased receivables is not a member of the same group as the protection provider.
v prípade zabezpečenia pred rizikom zníženia kvality pohľadávok z iných ako kreditných dôvodov nie je predávajúci odkúpených pohľadávok členom rovnakej skupiny ako poskytovateľ zabezpečenia.
For the purpose of point (c)(ii) of paragraph 1, institutions shall apply the treatment set out in Article 153(3) to the asset within the basket with the lowest risk-weighted exposure amount.
Na účely odseku 1 písm. c) bodu ii) uplatnia inštitúcie zaobchádzanie uvedené v článku 153 ods. 3 na aktíva v koši s najnižšou hodnotou rizikovo vážených expozícií.
For the purpose of point (c)(iii) of paragraph 1, the protection obtained is only eligible for consideration under this framework where eligible (n-1)th default protection has also been obtained or where (n-1) of the assets within the basket has or have already defaulted.
Na účely odseku 1 písm. c) bodu iii) je získané zabezpečenie prípustné na zváženie len v tomto rámci, ak bolo získané aj prípustné zabezpečenie pre (n-1)-té zlyhanie, alebo keď (n-1) aktív v koši už zlyhalo.
Where this is the case, institutions shall apply the treatment set out in Article 153(3) to the asset within the basket with the lowest risk-weighted exposure amount.
V takomto prípade inštitúcie uplatnia zaobchádzanie uvedené v článku 153 ods. 3 na aktíva v koši s najnižšou hodnotou rizikovo vážených expozícií.
Credit linked notes
Dlhové nástroje viazané na úver
Investments in credit linked notes issued by the lending institution may be treated as cash collateral for the purpose of calculating the effect of funded credit protection in accordance with this Sub-section, provided that the credit default swap embedded in the credit linked note qualifies as eligible unfunded credit protection.
S investíciami do dlhových nástrojov viazaných na úver emitovaných inštitúciami sa môže zaobchádzať ako s peňažným kolaterálom na účely výpočtu účinku financovaného zabezpečenia v súlade s týmto pododdielom za predpokladu, že swapy na kreditné zlyhanie vložené do dlhových nástrojov viazaných na úver sa kvalifikujú ako prípustné nefinancované zabezpečenie.
For the purpose of determining whether the credit default swap embedded in a credit linked note qualifies as eligible unfunded credit protection, the institution may consider the condition in point (c) of Article 194(6) to be met.
Na účely stanovenia, či sa swapy na kreditné zlyhanie vložené do dlhových nástrojov viazaných na úver kvalifikujú ako prípustné nefinancované zabezpečenie, môže inštitúcia zvážiť splnenie podmienky uvedenej v článku 194 ods. 6 písm. c).
Loans to and deposits with the lending institution subject to on-balance sheet netting are to be treated by that institution as cash collateral for the purpose of calculating the effect of funded credit protection for those loans and deposits of the lending institution subject to on-balance sheet netting which are denominated in the same currency.
S úvermi požičiavajúcej inštitúcii a vkladmi u požičiavajúcej inštitúcie, ktoré podliehajú vzájomnému započítavaniu v súvahe, má táto inštitúcia zaobchádzať ako s peňažným kolaterálom na účely výpočtu účinku financovaného zabezpečenia v prípade tých úverov a vkladov požičiavajúcej inštitúcie, ktoré sú predmetom vzájomného započítavania v súvahe a sú denominované v rovnakej mene.
Using the Supervisory Volatility Adjustments Approach or the Own Estimates Volatility Adjustments Approach for master netting agreements
Používanie prístupu úprav z dôvodu volatility stanovených orgánom dohľadu alebo prístupu úprav z dôvodu volatility založených na vlastných odhadoch pre rámcové dohody o vzájomnom započítavaní
When institutions calculate the 'fully adjusted exposure value' (E*) for the exposures subject to an eligible master netting agreement covering repurchase transactions or securities or commodities lending or borrowing transactions or other capital market-driven transactions, they shall calculate the volatility adjustments that they need to apply either by using the Supervisory Volatility Adjustments Approach or the Own Estimates Volatility Adjustments Approach ('Own Estimates Approach') as set out in Articles 223 to 226 for the Financial Collateral Comprehensive Method.
Ak inštitúcie počítajú „plne upravenú hodnotu expozície“ (E*) pre expozície, ktoré sú predmetom prípustnej rámcovej dohody o vzájomnom započítavaní, ktorá sa vzťahuje na repo transakcie alebo transakcie požičiavania alebo vypožičiavania cenných papierov alebo komodít alebo iné transakcie kapitálového trhu, vypočítajú úpravy z dôvodu volatility, ktoré musia uplatniť buď použitím prístupu úprav z dôvodu volatility stanovených orgánom dohľadu alebo prístupu úprav z dôvodu volatility založených na vlastných odhadoch („prístup založený na vlastných odhadoch“ – Own Estimates Approach), ako sa ustanovuje v článkoch 223 až 226 pre súhrnnú metódu nakladania s finančným kolaterálom.
The use of the Own Estimates Approach shall be subject to the same conditions and requirements as apply under the Financial Collateral Comprehensive Method.
Použitie prístupu založenom na vlastných odhadoch podlieha rovnakým podmienkam a požiadavkám ako pri súhrnnej metóde nakladania s finančným kolaterálom.
For the purpose of calculating E*, institutions shall:
Na účel výpočtu E* musia inštitúcie:
calculate the net position in each group of securities or in each type of commodity by subtracting the amount in point (ii) from the amount in point (i):
vypočítať čistú pozíciu v každej skupine cenných papierov alebo pri každom druhu komodít odpočítaním sumy v bode ii) od sumy v bode i):
the total value of a group of securities or of commodities of the same type lent, sold or provided under the master netting agreement;
celková hodnota skupiny cenných papierov alebo komodít rovnakého druhu ako sú cenné papiere alebo komodity požičané, predané alebo poskytnuté na základe rámcovej dohody o vzájomnom započítavaní;
the total value of a group of securities or of commodities of the same type borrowed, purchased or received under the master netting agreement;
celková hodnota skupiny cenných papierov alebo komodít rovnakého druhu ako sú cenné papiere alebo komodity vypožičané, kúpené alebo prijaté na základe rámcovej dohody o vzájomnom započítavaní;
calculate the net position in each currency, other than the settlement currency of the master netting agreement, by subtracting the amount in point (ii) from the amount in point (i):
vypočítať čistú pozíciu v jednotlivých menách iných než je mena vyrovnania rámcovej dohody o vzájomnom započítavaní odpočítaním sumy uvedenej v bode ii) od sumy uvedenej v bode i):
the sum of the total value of securities denominated in that currency lent, sold or provided under the master netting agreement and the amount of cash in that currency lent or transferred under that agreement;
súčet celkovej hodnoty cenných papierov denominovaných v danej mene požičaných, predaných alebo poskytnutých na základe rámcovej dohody o vzájomnom započítavaní a výšky hotovosti v danej mene požičanej alebo prevedenej na základe tejto dohody;
the sum of the total value of securities denominated in that currency borrowed, purchased or received under the master netting agreement and the amount of cash in that currency borrowed or received under that agreement;
súčet celkovej hodnoty cenných papierov denominovaných v danej mene vypožičaných, kúpených alebo prijatých na základe rámcovej dohody o vzájomnom započítavaní a výšky hotovosti v danej mene vypožičanej alebo prijatej na základe tejto dohody;
apply the volatility adjustment appropriate to a given group of securities or to a cash position to the absolute value of the positive or negative net position in the securities in that group;
uplatniť úpravu z dôvodu volatility primeranú pre danú skupinu cenných papierov alebo pozíciu v peňažnej hotovosti na absolútnu hodnotu kladnej alebo zápornej čistej pozície v cenných papieroch v danej skupine;
apply the foreign exchange risk (fx) volatility adjustment to the net positive or negative position in each currency other than the settlement currency of the master netting agreement.
uplatniť úpravu z dôvodu volatility spôsobenej devízovým rizikom (fx) na čistú kladnú alebo zápornú pozíciu v každej mene inej než je mena vyrovnania rámcovej dohody o vzájomnom započítavaní.