natgillin/translations-raw huggingface dataset:
where an institution calculates risk-weighted exposure amounts under Sub-section 3, the exposure value of an off-balance sheet securitisation position shall be its nominal value, less any specific credit risk adjustment of that securitisation position, multiplied by a conversion factor as prescribed in this Chapter.
keď inštitúcia počíta hodnotu rizikovo vážených expozícií podľa pododdielu 3, hodnotou expozície podsúvahovej sekuritizačnej pozície je jej nominálna hodnota po odpočítaní akejkoľvek špecifickej úpravy kreditného rizika tejto sekuritizačnej pozície vynásobená konverzným faktorom uvedeným v tejto kapitole.
The conversion factor shall be 100 % unless otherwise specified;
Tento konverzný faktor je na úrovni 100 %, pokiaľ nie je stanovené inak;
where an institution calculates risk-weighted exposure amounts under Sub-section 4, the exposure value of an off-balance sheet securitisation position shall be its nominal value multiplied by a conversion factor as prescribed in this Chapter.
keď inštitúcia počíta hodnotu rizikovo vážených expozícií podľa pododdielu 4, hodnotou expozície podsúvahovej sekuritizačnej pozície je jej nominálna hodnota vynásobená konverzným faktorom stanoveným v tejto kapitole.
The exposure value for the counterparty credit risk of a derivative instrument listed in Annex II, shall be determined in accordance with Chapter 6.
hodnota expozície pre kreditné riziko protistrany spojené s derivátovými nástrojmi uvedenými v prílohe II sa stanoví v súlade s kapitolou 6.
Where an institution has two or more overlapping positions in a securitisation, it shall, to the extent that they overlap include in its calculation of risk-weighted exposure amounts only the position or portion of a position producing the higher risk-weighted exposure amounts.
Keď inštitúcia má dve alebo viac prekrývajúcich sa pozícií v sekuritizácii, musí v rozsahu prekrytia zahrnúť do svojho výpočtu hodnoty rizikovo vážených expozícií len pozíciu alebo časť pozície, z ktorej vyplývajú vyššie hodnoty rizikovo vážených expozícií.
The institution may also recognise such overlap between specific risk own funds requirements for positions in the trading book and own funds requirements for securitisation positions in the non-trading book, provided that the institution is able to calculate and compare the own funds requirements for the relevant positions.
Inštitúcia môže takisto uznať takéto prekrývanie medzi požiadavkami na vlastné zdroje pri špecifickom riziku pre pozície v obchodnej knihe a požiadavkami na vlastné zdroje pre sekuritizačné pozície v neobchodnej knihe za predpokladu, že inštitúcia je schopná vypočítať a porovnať požiadavky na vlastné zdroje pre príslušné pozície.
For the purpose of this paragraph, overlapping occurs when the positions, wholly or partially, represent an exposure to the same risk such that, to the extent of the overlap, there is a single exposure.
Na účely tohto odseku dochádza k prekrývaniu vtedy, keď pozície, či už úplne alebo čiastočne, predstavujú expozíciu voči rovnakému riziku tak, že v rozsahu prekrývania je len jediná expozícia.
Where Article 268(c) applies to positions in the ABCP, the institution may, use the risk-weight assigned to a liquidity facility in order to calculate the risk-weighted exposure amount for the ABCP provided that 100 % of the ABCP issued by the programme is covered by this or other liquidity facilities and all of those liquidity facilities rank pari passu with the ABCP so that they form overlapping positions.
Ak sa uplatňuje článok 268 písm. c) na pozície v ABCP, inštitúcia môže použiť rizikovú váhu priradenú facilite likvidity s cieľom vypočítať hodnotu rizikovo vážených expozícií pre ABCP za predpokladu, že 100 % ABCP vydaných na základe programu je krytých touto alebo inými facilitami likvidity a všetky tieto facility likvidity sú rovnocenné s ABCP, takže tvoria prekrývajúce sa pozície.
The institution shall notify to the competent authorities the use it makes of that treatment.
Inštitúcia oznámi príslušným orgánom prípady využívania tohto zaobchádzania.
Recognition of credit risk mitigation for securitisation positions
Uznanie zmierňovania kreditného rizika sekuritizačných pozícií
An institution may recognise funded or unfunded credit protection obtained in respect of a securitisation position in accordance with Chapter 4 and subject to the requirements laid down in this Chapter and in Chapter 4.
Inštitúcia môže uznať financované alebo nefinancované zabezpečenie získané v súvislosti so sekuritizačnou pozíciou v súlade s kapitolou 4 a v súlade s požiadavkami ustanovenými v tejto kapitole a v kapitole 4.
Eligible funded credit protection is limited to financial collateral which is eligible for the calculation of risk-weighted exposure amounts under Chapter 2 as laid down under Chapter 4 and recognition is subject to compliance with the relevant requirements as laid down under Chapter 4.
Prípustné financované zabezpečenie sa obmedzuje na finančný kolaterál, ktorý je prípustný na výpočet hodnôt rizikovo vážených expozícií podľa kapitoly 2, ako sa ustanovuje v kapitole 4, a uznanie je podmienené súladom s príslušnými požiadavkami ustanovenými v kapitole 4.
Eligible unfunded credit protection and unfunded credit protection providers are limited to those which are eligible under Chapter 4 and recognition is subject to compliance with the relevant requirements laid down under Chapter 4.
Prípustné nefinancované zabezpečenie a poskytovatelia nefinancovaného zabezpečenia sa obmedzujú na nefinancované zabezpečenie a poskytovateľov, ktorí sú oprávnení podľa kapitoly 4, a uznanie je podmienené súladom s príslušnými požiadavkami ustanovenými v uvedenej kapitole 4.
By way of derogation from paragraph 2, the eligible providers of unfunded credit protection listed in points (a) to (h) of Article 201(1) except for qualifying central counterparties shall have a credit assessment by a recognised ECAI which has been determined to be associated with credit quality step 3 or above under Article 136 and shall have been associated with credit quality step 2 or above at the time the credit protection was first recognised.
Odchylne od odseku 2 majú oprávnení poskytovatelia nefinancovaného zabezpečenia uvedení v článku 201 ods. 1 písm. a) až h) s výnimkou kvalifikovaných centrálnych protistrán ratingové hodnotenie od uznanej ECAI, o ktorom sa v súlade s článkom 136 rozhodlo, že sa mu priradí 3. alebo vyšší stupeň kreditnej kvality, a v čase prvého uznania zabezpečenia majú priradený 2. alebo vyšší stupeň kreditnej kvality.
Institutions that have a permission to apply the IRB Approach to a direct exposure to the protection provider may assess eligibility according to the first sentence based on the equivalence of the PD for the protection provider to the PD associated with the credit quality steps referred to in Article 136.
Inštitúcie, ktoré majú povolenie uplatňovať prístup IRB na priamu expozíciu voči poskytovateľovi zabezpečenia, môžu posudzovať prípustnosť podľa prvej vety na základe rovnocennosti PD poskytovateľa zabezpečenia s PD, ktorému bol pridelený stupeň kreditnej kvality uvedený v článku 136.
In those cases, GA (the amount of the protection adjusted for any currency mismatch and maturity mismatch in accordance with the provisions of Chapter 4) shall be limited to the volatility adjusted market value of those assets and g (the risk weight of exposures to the protection provider as specified under the Standardised Approach) shall be determined as the weighted-average risk weight that would apply to those assets as financial collateral under the Standardised Approach.
Odchylne od odseku 2 sú SSPE oprávnení poskytovatelia zabezpečenia, ak vlastnia aktíva, ktoré sa uznajú ako prípustný finančný kolaterál, a ku ktorým neexistujú práva alebo podmienené práva v predchádzajúcom alebo rovnakom rade ako podmienené práva inštitúcie, ktorá prijíma nefinancované zabezpečenie, a ak sú splnené všetky požiadavky na uznanie finančného kolaterálu podľa kapitoly 4.V týchto prípadoch sa GA (hodnota zabezpečenia po zohľadnení všetkých nesúladov mien a splatností v súlade s ustanoveniami kapitoly 4) obmedzuje na trhovú hodnotu týchto aktív upravenú z dôvodu volatility a „g“ (riziková váha expozícií voči poskytovateľovi zabezpečenia, ako sa stanovuje podľa štandardizovaného prístupu) sa stanoví ako vážená priemerná riziková váha, ktorá by sa uplatnila na tieto aktíva ako finančný kolaterál podľa štandardizovaného prístupu.
Implicit support
Implicitná podpora
A sponsor institution, or an originator institution which in respect of a securitisation has made use of Article 245(1) and (2) in the calculation of risk-weighted exposure amounts or has sold instruments from its trading book to the effect that it is no longer required to hold own funds for the risks of those instruments shall not, with a view to reducing potential or actual losses to investors, provide support to the securitisation beyond its contractual obligations.
Inštitúcia, ktorá je sponzorom, alebo inštitúcia, ktorá je originátorom, ktorá v súvislosti so sekuritizáciou využila pri výpočte hodnoty rizikovo vážených expozícií článok 245 ods. 1 a 2 alebo predala nástroje zo svojej obchodnej knihy tak, že sa už ďalej od nej nevyžaduje, aby na riziká spojené s týmito nástrojmi držala vlastné zdroje, nemôže na účely zníženia potenciálnych alebo skutočných strát investorov poskytovať podporu sekuritizácii nad rámec svojich zmluvných povinností.
A transaction shall not be considered to provide support if it is executed at arm's length conditions and taken into account in the assessment of significant risk transfer.
Transakcia sa nepovažuje za poskytnutie podpory, ak je vykonaná za podmienok nezávislosti a zohľadní sa pri posudzovaní presunu významného rizika.
Any such transaction shall be, regardless of whether it provides support, notified to the competent authorities and subject to the institution's credit review and approval process.
Každá takáto transakcia sa bez ohľadu na to, či poskytuje podporu, oznámi príslušným orgánom a podlieha procesu kreditného preskúmania a schvaľovania, ktorý uplatňuje inštitúcia.
The institution shall, when assessing whether the transaction is not structured to provide support, adequately consider at least all the following:
Inštitúcia pri posudzovaní toho, či je transakcia štruktúrovaná na poskytnutie podpory, primeraným spôsobom zváži aspoň:
the price of the repurchase;
cenu spätného odkúpenia;
the institution's capital and liquidity position before and after repurchase;
kapitálovú a likviditnú pozíciu inštitúcie pred a po spätnom odkúpení;
the performance of the securitised exposures;
výnosnosť sekuritizovaných expozícií;
the performance of the securitisation positions;
výnosnosť sekuritizačných pozícií;
the impact of support on the losses expected to be incurred by the originator relative to investors.
vplyv podpory na očakávané straty originátora vo vzťahu k investorom.
EBA shall, in accordance with Article 16 of Regulation (EU) No 1093/2010, issue guidelines on what constitutes arm's length conditions and when a transaction is not structured to provide support.
EBA vydá v súlade s článkom 16 nariadenia (EÚ) č. 1093/2010 usmernenia týkajúce sa toho, čo predstavuje podmienky nezávislosti, a kedy transakcia nie je štruktúrovaná tak, aby poskytla podporu.
If an originator institution or a sponsor institution fails to comply with paragraph 1 in respect of a securitisation this institution shall at a minimum hold own funds against all of the securitised exposures as if they had not been securitised.
Ak inštitúcia, ktorá je originátorom, alebo inštitúcia, ktorá je sponzorom, nesplní v súvislosti so sekuritizáciou podmienky ustanovené v odseku 1, táto inštitúcia musí minimálne držať vlastné zdroje voči všetkým sekuritizovaným expozíciám, ako keby neboli sekuritizované.
Originator institutions' calculation of risk-weighted exposure amounts securitised in a synthetic securitisation
Výpočet hodnoty rizikovo vážených expozícií sekuritizovaných v syntetickej sekuritizácii inštitúciami, ktoré sú originátormi
In calculating risk-weighted exposure amounts for the securitised exposures, where the conditions in Article 244 are met, the originator institution of a synthetic securitisation shall, subject to Article 250, use the relevant calculation methodologies set out in this Section and not those set out in Chapter 2.
Ak sú pri výpočte hodnoty rizikovo vážených expozícií pre sekuritizované expozície splnené podmienky uvedené v článku 244, inštitúcia, ktorá je originátorom syntetickej sekuritizácie, použije s výhradou článku 250 príslušné metodiky výpočtu stanovené v tomto oddiele, a nie metodiky stanovené v kapitole 2.
For institutions calculating risk-weighted exposure amounts and expected loss amounts under Chapter 3, the expected loss amount in respect of such exposures shall be zero.
Pre inštitúcie, ktoré počítajú hodnotu rizikovo vážených expozícií a výšku očakávaných strát podľa kapitoly 3, sa výška očakávanej straty vo vzťahu k týmto expozíciám rovná nule.
The requirements set out in the first subparagraph apply to the entire pool of exposures included in the securitisation.
Požiadavky uvedené v prvom pododseku sa uplatňujú na celú skupinu expozícií v sekuritizácii.
Subject to Article 250, the originator institution shall calculate risk-weighted exposure amounts in respect of all tranches in the securitisation in accordance with the provisions of this Section including those for which the institution recognises credit risk mitigation in accordance with Article 247, in which case the risk-weight to be applied to that position may be amended in accordance with Chapter 4, subject to the requirements laid down in this Chapter.
S výhradou článku 250 vypočíta inštitúcia, ktorá je originátorom, hodnotu rizikovo vážených expozícií v súvislosti so všetkými tranžami v sekuritizácii v súlade s ustanoveniami tohto oddielu vrátane tých, pre ktoré inštitúcia uznáva zmierňovania kreditného rizika v súlade s článkom 247, keď možno rizikovú váhu, ktorá sa uplatní na túto pozíciu, upraviť v súlade s kapitolou 4, ak sú splnené požiadavky ustanovené v tejto kapitole.
For the purposes of calculating risk-weighted exposure amounts in accordance with Article 249, any maturity mismatch between the credit protection which constitutes a tranche and by which the transfer of risk is achieved and the securitised exposures shall be taken into consideration as follows:
Na účely výpočtu hodnoty rizikovo vážených expozícií v súlade s článkom 249 sa každý nesúlad splatností medzi zabezpečením, ktoré predstavuje tranžu a ktorým sa dosiahne presun rizika, a sekuritizovanými expozíciami zohľadní takto:
the maturity of the securitised exposures shall be taken to be the longest maturity of any of those exposures subject to a maximum of five years.
za splatnosť sekuritizovaných expozícií sa považuje najdlhšia splatnosť ktorejkoľvek z týchto expozícií, pričom táto doba je maximálne päť rokov.
The maturity of the credit protection shall be determined in accordance with Chapter 4;
Splatnosť zabezpečenia sa stanovuje v súlade s kapitolou 4;
an originator institution shall ignore any maturity mismatch in calculating risk-weighted exposure amounts for tranches appearing pursuant to this Section with a risk weighting of 1250 %.
inštitúcia, ktorá je originátorom, nezohľadní pri výpočte hodnoty rizikovo vážených expozícií pre tranže, ktoré sú podľa tohto oddielu zaťažené 1250 % rizikovou váhou, nesúlad splatností.
For all other tranches, the maturity mismatch treatment set out in Chapter 4 shall be applied in accordance with the following formula:
Pre všetky ostatné tranže sa použije prístup k nesúladu splatností stanovený v kapitole 4 podľa tohto vzorca:
RW* risk-weighted exposure amounts for the purposes of Article 92(3)(a);
RW* hodnota rizikovo vážených expozícií na účely článku 92 ods. 3 písm. a);
risk-weighted exposure amounts for exposures if they had not been securitised, calculated on a pro-rata basis;
hodnota rizikovo vážených expozícií pre expozície, ak by neboli sekuritizované, vypočítaná na pomernom základe;
risk-weighted exposure amounts calculated under Article 249 if there was no maturity mismatch;
hodnota rizikovo vážených expozícií vypočítaná podľa článku 249 v prípade, že nesúlad splatností neexistuje;
T maturity of the underlying exposures expressed in years;
T splatnosť podkladových expozícií vyjadrená v rokoch;
t maturity of credit protection. expressed in years;
t splatnosť zabezpečenia vyjadrená v rokoch; a
Calculation of risk-weighted exposure amounts under the Standardised Approach
Výpočet hodnoty rizikovo vážených expozícií podľa štandardizovaného prístupu
Risk-weights
Rizikové váhy
Subject to Article 252, the institution shall calculate the risk-weighted exposure amount of a rated securitisation or re-securitisation position by applying the relevant risk weight to the exposure value.
Ak sa v článku 252 neustanovuje inak, inštitúcia vypočíta hodnotu rizikovo váženej expozície sekuritizačnej alebo resekuritizačnej pozície s ratingom tak, že na hodnotu expozície uplatní príslušnú rizikovú váhu.
The relevant risk weight shall be the risk weight as laid down in Table 1, with which the credit assessment of the position is associated in accordance with Section 4.
Príslušná riziková váha je riziková váha stanovená v tabuľke 1, s ktorou je spojené ratingové hodnotenie v súlade s oddielom 4.
4 (only for credit assessments other than short-term credit assessments)
4 (len pre ratingové hodnotenie iné ako krátkodobé ratingové hodnotenie)
Subject to Articles 252 to 255, the risk-weighted exposure amount of an unrated securitisation position shall be calculated by applying a risk weight of 1250 %.
Ak sa v článkoch 252 až 255 neustanovuje inak, hodnota rizikovo váženej expozície sekuritizačnej pozície bez ratingu sa počíta s použitím rizikovej váhy na úrovni 1250 %.
Originator and sponsor institutions
Inštitúcie, ktoré sú originátormi a sponzormi
For an originator institution or sponsor institution, the risk-weighted exposure amounts calculated in respect of its securitisation positions in any one securitisation may be limited to the risk-weighted exposure amounts which would currently be calculated for the securitised exposures had they not been securitised subject to the presumed application of a 150 % risk weight to the following:
Pre inštitúciu, ktorá je originátorom, alebo inštitúciu, ktorá je sponzorom, hodnota rizikovo vážených expozícií počítaná vo vzťahu k ich sekuritizačným pozíciám v ktorejkoľvek sekuritizácii sa môže obmedziť na hodnotu rizikovo vážených expozícií, ktorá by sa v danom čase počítala pre sekuritizované expozície, ak by neboli sekuritizované, s výhradou predpokladaného priradenia 150 % rizikovej váhy:
all items currently in default;
všetkým položkám, ktoré sú v danom čase v zlyhaní;
all items associated with particularly high risk in accordance with Article 128 amongst the securitised exposures.
všetkým položkám, s ktorými súvisí osobitne vysoké riziko v súlade s článkom 128, v rámci sekuritizovaných expozícií.
For the purpose of calculating the risk-weighted exposure amount of an unrated securitisation position an institution may apply the weighted-average risk weight that would be applied to the securitised exposures under Chapter 2 by an institution holding the exposures, multiplied by the concentration ratio referred to in paragraph 2.
Na účely výpočtu hodnoty rizikovo vážených expozícií sekuritizačnej pozície bez ratingu môže inštitúcia použiť váženú priemernú rizikovú váhu, ktorú by na sekuritizované expozície podľa kapitoly 2 uplatnila inštitúcia držiaca expozície, vynásobenú pomerom koncentrácie uvedeným v odseku 2.
For this purpose, the institution shall know the composition of the pool of securitised exposures securitised at all times.
Na tento účel inštitúcia musí poznať zloženie skupiny sekuritizovaných expozícií.
The concentration ratio shall be equal to the sum of the nominal amounts of all the tranches divided by the sum of the nominal amounts of the tranches junior to or pari passu with the tranche in which the position is held including that tranche itself.
Pomer koncentrácie sa rovná podielu súčtu nominálnych hodnôt všetkých tranží a súčtu nominálnych hodnôt tranží podriadenej alebo rovnakej úrovne ako tranža, v ktorej je pozícia držaná, vrátane tranže samotnej.
The resulting risk weight shall not be higher than 1250 % or lower than any risk weight applicable to a rated more senior tranche.
Výsledná riziková váha nesmie byť vyššia než 1250 %, ani nižšia než akákoľvek riziková váha uplatniteľná na nadriadenejšiu tranžu s ratingom.
Where the institution is unable to determine the risk weights that would be applied to the securitised exposures under Chapter 2, it shall apply a risk weight of 1250 % to the position.
Ak inštitúcia nie je schopná určiť rizikové váhy, ktoré by sa uplatnili na sekuritizované expozície podľa kapitoly 2, použije na pozíciu 1250 % rizikovú váhu.
Treatment of securitisation positions in a second loss tranche or better in an ABCP programme
Zaobchádzanie so sekuritizačnými pozíciami v tranži druhej straty alebo lepšej pri programe ABCP
Subject to the availability of a more favourable treatment for unrated liquidity facilities under Article 255 an institution may apply to securitisation positions meeting the following conditions a risk weight that is the greater of 100 % or the highest of the risk weights that would be applied to any of the securitised exposures under Chapter 2 by an institution holding the exposures:
S výhradou možnosti priaznivejšieho zaobchádzania v prípade facilít likvidity bez ratingu v súlade s článkom 255 môže inštitúcia na sekuritizačné pozície spĺňajúce ďalej uvedené podmienky uplatniť rizikovú váhu, ktorá je vyššia než 100 % alebo najvyššiu z rizikových váh, ktorú by použila na ktorúkoľvek zo sekuritizovaných expozícií podľa kapitoly 2 inštitúcia držiaca expozície:
the securitisation position shall be in a tranche which is economically in a second loss position or better in the securitisation and the first loss tranche shall provide meaningful credit enhancement to the second loss tranche;
sekuritizačná pozícia je v tranži, ktorá je ekonomicky v pozícii druhej straty alebo lepšej v sekuritizácii a tranža prvej straty poskytuje primerané zníženie kreditného rizika tranže druhej straty;
the quality of the securitisation position shall be equivalent to credit quality step 3 under the Standardised Approach or better;
kvalita sekuritizačnej pozície zodpovedá 3. alebo lepšiemu stupňu kreditnej kvality podľa štandardizovaného prístupu;
the securitisation position shall be held by an institution which does not hold a position in the first loss tranche.
sekuritizačná pozícia je v držbe inštitúcie, ktorá nedrží pozíciu v tranži prvej straty.
Institutions may apply a conversion factor of 50 % to the nominal amount of an unrated liquidity facility in order to determine its exposure value when the following conditions are met:
Inštitúcie môžu uplatniť konverzný faktor 50 % na nominálnu hodnotu facility likvidity bez ratingu s cieľom určiť jej hodnotu expozície, keď sú splnené tieto podmienky:
the liquidity facility documentation shall clearly identify and limit the circumstances under which the facility may be drawn;
dokumentáciou týkajúcou sa facility likvidity sa presne určujú a vymedzujú okolnosti, za ktorých sa môže facilita čerpať;
it shall not be possible for the facility to be drawn so as to provide credit support by covering losses already incurred at the time of draw and in particular not so as to provide liquidity in respect of exposures in default at the time of draw or so as to acquire assets at more than fair value;
facilita sa nemôže čerpať ako podpora úveru tak, že pokryje straty, ktoré sa už vyskytli v čase čerpania, a predovšetkým nie ako poskytnutie likvidity v súvislosti s expozíciami v stave zlyhania v čase čerpania alebo na získavanie aktív za vyššiu než reálnu hodnotu;
the facility shall not be used to provide permanent or regular funding for the securitisation;
facilita sa nemôže využívať na stále alebo pravidelné financovanie sekuritizácie;