natgillin/translations-raw huggingface dataset:
on State aid C 10/07 (ex NN 13/07) implemented by Hungary for tax deductions for intra-group interest
o štátnej pomoci C 10/07 (ex NN 13/07), ktorú Maďarsko poskytlo za účelom odpočtu vnútroskupinových úrokov z daňového základu
(notified under document C(2009) 8130)
[oznámené pod číslom K(2009) 8130]
As of January 2003, the Hungarian authorities introduced new provisions for the favourable taxation of net interest income between affiliated companies belonging to the same group.
Maďarské orgány zaviedli od januára 2003 nové predpisy, podľa ktorých sú čisté úrokové výnosy medzi prepojenými spoločnosťami patriacimi do tej istej skupiny daňovo zvýhodnené.
The measure was not notified to the European Commission.
Opatrenie nebolo notifikované Európskej komisii.
By letter dated 19 November 2004, the Commission requested information from the Hungarian authorities which was provided on 14 December 2004.
Listom z 19. novembra 2004 Komisia požiadala maďarské orgány o príslušné informácie, ktoré jej boli poskytnuté 14. decembra 2004.
On 21 March 2007, the Commission informed the Republic of Hungary that it had decided to initiate the procedure laid down in Article 88(2) in respect of the scheme.
Dňa 21. marca 2007 Komisia informovala Maďarsko o svojom rozhodnutí začať konanie podľa článku 88 ods. 2 v súvislosti so schémou pomoci.
After two extensions of the deadline, the Republic of Hungary replied by letter dated 20 June 2007.
Po dvoch predĺženiach lehoty Maďarsko odpovedalo listom z 20. júna 2007.
The Commission Decision to initiate the formal investigation procedure was published in the Official Journal of the European Union [2] inviting interested parties to submit their observations.
Rozhodnutie Komisie o začatí konania vo veci formálneho zisťovania bolo uverejnené v Úradnom vestníku Európskej únie [2], a zainteresované strany boli vyzvané, aby predložili pripomienky.
By letter dated 12 February 2008, the Commission requested additional information from the Hungarian authorities.
Listom z 12. februára 2008 Komisia požiadala maďarské orgány o dodatočné informácie.
Answers were provided by submissions dated 28 April 2008, 19 June 2008 and 13 October 2008.
Odpovede boli zaslané v listoch z 28. apríla 2008, 19. júna 2008 a 13. októbra 2008.
By letter dated 24 June 2009, the Hungarian authorities informed the Commission of their intention to abolish the scheme as from 1 January 2010.
Listom z 24. júna 2009 maďarské orgány informovali Komisiu o svojom zámere zrušiť schému pomoci k 1. januáru 2010.
On 29 June 2009 the Hungarian Parliament passed the 2010 tax law changes, including the elimination of the 50 percent corporate income tax deduction rule on intra-group financing income.
Dňa 29. júna 2009 parlament Maďarskej republiky schválil zmeny daňového zákona v roku 2010, ktorým sa okrem iného zrušilo 50 % zníženie dane z príjmu právnických osôb v prípade výnosov z vnútroskupinového dlhového financovania.
The law was published in the Hungarian Gazette on 9 July 2009.
Zákon bol uverejnený v maďarskej zbierke zákonov 9. júla 2009.
The Hungarian authorities submitted further information by e-mail dated 1 October 2009.
Maďarské orgány predložili ďalšie informácie e-mailom z 1. októbra 2009.
The measure provides for the possibility to deduct from the tax base in Hungary 50 % of the amount of the net interest received from affiliated companies, which is the balance of interest received from affiliated companies less the interest paid to affiliated companies [3].
Opatrenie umožňuje subjektu, aby si pri zdaňovaní v Maďarsku znížil daňový základ o 50 % čistých úrokov prijatých od prepojených spoločností, čo je zostatok prijatých úrokov od prepojených spoločností po odpočítaní zaplatených úrokov týmto spoločnostiam [3].
Consequently, only half of the net interest received is taxed, while in the normal application of the tax system the whole amount would have to be taxed.
To znamená, že sa zdaňuje iba polovica čistých prijatých úrokov, zatiaľ čo pri bežnom uplatňovaní daňového systému by sa musela zdaňovať celá suma.
On the level of the affiliated company paying the net interest, 50 % of the amount of the net interest paid is added to the tax base [4].
Na úrovni prepojenej spoločnosti platiacej čistý úrok sa k daňovému základu [4] pripočíta 50 % sumy zaplateného čistého úroku.
Hence, instead of a full deduction of the net interest paid under the normal tax system, companies deduct only half of this amount from their tax base.
Takže namiesto úplného odpočtu čistého úroku plateného v rámci bežného daňového systému si spoločnosti z daňového základu odpočítajú iba polovicu tejto sumy.
The scheme applies only to the interest received from and paid to affiliated companies.
Táto schéma sa vzťahuje iba na úroky prijaté od prepojených spoločností a zaplatené týmto spoločnostiam.
An affiliated company is defined as [5]
Prepojená spoločnosť sa definuje ako [5]:
a company in which the taxpayer has directly or indirectly a majority interest;
spoločnosť, v ktorej má daňovník priamo alebo nepriamo väčšinový podiel;
a company that has directly or indirectly a majority interest in the taxpayer;
spoločnosť, ktorá má priamo alebo nepriamo väčšinový podiel v spoločnosti daňovníka;
any other company if a third company has directly or indirectly a majority interest in both the taxpayer and such other company;
všetky ďalšie spoločnosti, ak má tretia spoločnosť priamo alebo nepriamo väčšinový podiel tak v spoločnosti daňovníka ako aj v takejto ďalšej spoločnosti;
a foreign company and its permanent establishment in Hungary, the permanent establishment in Hungary of a foreign company and a person with which it has a relationship as defined above in points (a)-(c).
zahraničná spoločnosť a jej stále miesto prevádzky v Maďarskej republike, stále miesta prevádzky zahraničnej spoločnosti, miesto prevádzky zahraničnej spoločnosti v Maďarskej republike a osoby, ktoré stoja so zahraničnou spoločnosťou vo vzťahu definovanom v písmenách a) až c).
The term ‘majority interest’ shall also include the situation in which any party has the right to appoint or dismiss the majority of the executive officers and supervisory board members.
Termín „väčšinový podiel“ sa týka aj situácie, keď má niektorá strana právo vymenúvať alebo odvolávať väčšinu výkonných riadiacich pracovníkov a členov dozornej rady.
Furthermore, when establishing whether a majority interest exists, the voting rights of close relatives shall be taken into account jointly.
Pri určovaní, či existuje väčšinový podiel, sa spoločne zohľadňujú aj hlasovacie práva blízkych príbuzných.
Maximum deductible amount
Maximálna odpočítateľná suma
The total amount of special deductions, including the intra-group interest deduction, is capped at 50 % of the profits before taxes [6].
Celková suma osobitných odpočtov vrátane odpočtov vnútroskupinových úrokov nesmie presahovať 50 % zisku pred zdanením [6].
Opt-out possibility
Možnosť neuplatňovania
A taxpayer may decide on a yearly basis whether to apply the scheme or whether to opt out.
Daňovník sa môže každoročne rozhodnúť, či bude alebo nebude uplatňovať opatrenie.
Should a company with a net interest paid opt out, it does not have to increase its tax base in the manner described above and may apply the normal tax regime by a full deduction of the interest paid, provided that it notifies all of its affiliated companies (domestic and foreign) to which any interest was paid (or is payable) or from which any interest was received (or is due) [7].
Ak sa spoločnosť so zaplateným čistým úrokom rozhodne, že nebude uplatňovať opatrenie, nemusí sa tým už opísaným spôsobom zvýšiť jej daňový základ, a môže uplatniť bežný daňový režim v podobe úplného odpočtu zaplateného úroku za predpokladu, že túto skutočnosť oznámi všetkým svojim prepojeným spoločnostiam (domácim aj zahraničným), ktorým boli zaplatené (alebo budú zaplatené) úroky, alebo od ktorých sa úroky prijali (alebo sa prijmú) [7].
In this case, for the application of the measure, the affiliated companies do not take into account the interest received from or paid to this taxpayer when they compute their tax base with regard to interest payments [8].
V takom prípade prepojené spoločnosti uplatňujúce opatrenie nezohľadňujú úroky prijaté od daňovníka alebo zaplatené daňovníkovi, keď počítajú daňový základ vzhľadom na platby úrokov [8].
The Hungarian authorities do not enjoy any discretional rights, since the decision whether to apply or opt out from the application of the measure with regard to net interest paid is made by the affiliated company described in the paragraph above.
Maďarské orgány nemajú žiadne diskrečné práva, keďže, ako je uvedené v predchádzajúcom bode, prepojená spoločnosť rozhoduje, či vzhľadom na čistý zaplatený úrok uplatní alebo neuplatní opatrenie.
The legislation applies to legal entities, European companies (SE), European cooperative societies (SCE), cooperatives and permanent establishments of foreign companies.
Tento právny predpis sa vzťahuje na právne subjekty, európske spoločnosti, európske združenia, družstvá a stále zastúpenia zahraničných spoločností.
The provision is not applicable to insurance companies, financial institutions, investment enterprises, or micro and small enterprises [9].
Toto ustanovenie sa neuplatňuje na poisťovne, finančné inštitúcie, investičné podniky, ani na mikropodniky a malé podniky [9].
The following provisions of Act LXXXI of 1996 on Corporate Tax and Dividend Tax form the legal basis of the measure: Article 7(1)(k), Article 7(14) and (16), Article 8(1)(k), Article 8(2), and Article 29/D(15).
Právny základ tohto opatrenia tvoria tieto ustanovenia zákona LXXXI z roku 1996 o dani z príjmu právnických osôb a dani z dividend: článok 7 ods. 1 písm. k), článok 7 ods. 14 a 16, článok 8 ods. 1 písm. k), článok 8 ods. 2 a článok 29/D ods. 15
No limitation was initially provided for regarding the duration of the scheme.
Na trvanie opatrenia sa od začiatku nevzťahujú žiadne obmedzenia.
However, as noted above, the abolishment of the measure has been enacted by law as from 1 January 2010.
Ako však už bolo uvedené, zákonom sa opatrenie od 1. januára 2010 ruší.
Hungary provided the following figures as regards the effect of the measure on Hungarian budgetary resources:
Maďarsko poskytlo tieto údaje o vplyve opatrenia na rozpočtové zdroje Maďarska:
in 1000 HUF [10]
[v 1000 HUF [10]
Balance of tax base correction (reducing/increasing) items due to the measure
Súvaha opravných položiek daňového základu (zníženie/zvýšenie) v dôsledku opatrenia
Measure’s effect on taxation
Účinok opatrenia na zdaňovanie
In total, the impact of the measure in the years concerned amounts to approximately HUF 24 billion (EUR 96 million) [11].
Celkovo sa vplyv opatrenia v príslušných rokoch dá vyčísliť približne na 24 miliárd HUF (96 miliónov EUR) [11].
In the Opening Decision, the Commission expressed its doubts that the scheme constitutes a general measure, since the benefit of the preferential tax treatment of intra-group interest payments is not equally available for all companies in Hungary.
V rozhodnutí o začatí konania Komisia vyjadrila pochybnosti o tom, či schéma predstavuje všeobecné opatrenie, pretože k výhodám preferenčného zdaňovania vnútroskupinových úrokových platieb nemajú rovnaký prístup všetky spoločnosti v Maďarskej republike.
As regards the existence of an economic advantage, the Commission was of the opinion that, at the level of an individual company belonging to a group, the scheme provides an advantage to undertakings that receive positive net interest from affiliated companies.
Čo sa týka existencie hospodárskej výhody, Komisia zastávala názor, že na úrovni jednotlivej spoločnosti patriacej do určitej skupiny poskytuje schéma výhodu podnikom, ktoré od prepojených spoločností na základe prijatých úrokových platieb vykazujú kladný čistý úrok.
At the level of the group taken as a whole, the Commission underlined that the scheme confers an advantage for cross-border situations with inbound interest, where the net interest-receiving company is based in Hungary and the net interest-paying company is non-resident.
Na úrovni celej skupiny Komisia zdôraznila, že schéma predstavuje výhodu v cezhraničných situáciách s úrokmi prichádzajúcimi do krajiny, keď spoločnosť, ktorá prijíma úrok, sídli v Maďarsku, zatiaľ čo spoločnosť, ktorá platí úrok, má sídlo v zahraničí.
The Commission further explained that, in a cross-border situation with outbound interest, where the interest-receiving company is non-resident and the interest-paying company is Hungarian, the measure does not provide for an additional advantage.
Komisia ďalej vysvetlila, že opatrenie neposkytuje ďalšie výhody v cezhraničných situáciách s úrokmi odchádzajúcimi z krajiny, keď spoločnosť, ktorá prijíma úrok, sídli v zahraničí a spoločnosť, ktorá platí úrok, má sídlo v Maďarsku.
Similarly, in a domestic situation, i.e. where both companies are in Hungary, such an advantage does not in principle arise at the level of the group.
Podobne aj v domácej situácii, t. j. keď majú obidve spoločnosti sídlo v Maďarsku, na úrovni skupiny takáto výhoda v zásade nevzniká.
As regards the selectivity criterion, the Commission noted firstly that insurance companies, financial institutions, investment enterprises and venture capital companies, as well as small enterprises, are de jure excluded from the scope of the measure.
Čo sa týka kritéria selektivity, Komisia po prvé poznamenala, že poisťovne, finančné inštitúcie, investičné podniky a spoločnosti rizikového kapitálu, ako aj malé podniky, sú de jure z rozsahu opatrenia vylúčené.
Secondly, at the level of the individual undertaking, only companies that are part of a group benefit from the lower taxation of net intra-group interest provided for by the scheme.
Po druhé, na úrovni jednotlivej spoločnosti využívajú v rámci schémy výhody nižšieho zdaňovania vnútroskupinových čistých úrokov len spoločnosti, ktoré sú súčasťou skupiny.
Thirdly, at the level of the group, the scheme appears to be advantageous for cross-border situations with inbound interest, where the net interest-receiving company is Hungarian, while the net interest-paying company is non-resident.
Po tretie, na úrovni skupiny sa schéma javí ako výhodná pre cezhraničné situácie s úrokmi prichádzajúcimi do krajiny, keď spoločnosť prijímajúca čistý úrok sídli v Maďarsku, zatiaľ čo spoločnosť vyplácajúca čistý úrok má sídlo v zahraničí.
Fourthly, the opt-out possibility from the application of the scheme, which can be changed on a yearly basis, was an additional factor for considering that the measure is an exception from the tax system in Hungary.
Po štvrté, možnosť každoročne zamietnuť uplatňovanie opatrenia schémy je ďalším faktorom, na základe ktorého sa opatrenie považuje za výnimku z maďarského daňového systému.
The Commission also had doubts that the above-mentioned exceptions were justified ‘by the nature or general scheme’ of the tax system, and therefore considered the measure to be incompatible with the common market.
Komisia má tiež pochybnosti o tom, či boli vyššie uvedené výnimky odôvodnené „povahou alebo všeobecným usporiadaním“ daňového systém, a preto považuje opatrenie za nezlučiteľné so spoločným trhom.
Finally, the Commission was of the opinion that the measure could not be considered existing aid as it does not fulfil any of the conditions set out in Annex IV.3 of the Act of Accession.
Nakoniec Komisia zastávala názor, že opatrenie nemožno považovať za existujúcu pomoc, keďže nespĺňa žiadne podmienky stanovené v prílohe IV.3 k Aktu o pristúpení.
The Hungarian authorities consider that owing to the lack of harmonisation at Community level in the field of direct taxation, the measure has to be assessed under the rules of the EC Treaty governing the approximation of laws according to Article 96 and 97 of the EC Treaty and not on the basis of the State aid rules.
Maďarské orgány sa domnievajú, že z dôvodu nedostatočnej harmonizácie v oblasti priameho zdaňovania na úrovni Spoločenstva sa opatrenie musí posudzovať na základe ustanovení Zmluvy o ES, ktorou sa upravuje aproximácia zákonov podľa článkov 96 a 97 Zmluvy o ES, a nie na základe pravidiel štátnej pomoci.
The Hungarian authorities refer to the case law of the European Court of Justice (ECJ), which stipulates that direct taxation falls within the competence of Member States but that Member States must exercise this competence consistently with Community law on direct taxation.
Maďarské orgány sa odvolávajú na judikatúru Európskeho súdneho dvora (ESD), v ktorej sa stanovuje, že priame zdaňovanie patrí do právomocí členských štátov, ale že členské štáty musia túto právomoc vykonávať v súlade s právom Spoločenstva o priamom zdaňovaní.
In this context, Hungary argues that observance of the freedom of establishment influenced the characteristics of the measure to a large extent.
V tejto súvislosti maďarské orgány argumentujú, že parametre opatrenia do značnej miery ovplyvnilo dodržiavanie slobody usadiť sa.
The objective of the measure
Cieľ opatrenia
The objective of the measure is that intra-group loan financing — providing for the optimal allocation of liquidity — could take place without taxation influencing business decisions on operation and financing.
Cieľom opatrenia je, aby sa vnútroskupinové dlhové financovanie zabezpečujúce optimálne rozdelenie likvidity uskutočňovalo bez zdaňovania, ktoré by ovplyvňovalo podnikateľské rozhodnutia o prevádzke a financovaní.
In contrast to the majority of other Member States, there is no group taxation in Hungary.
Na rozdiel od väčšiny členských štátov v Maďarsku neexistuje zdaňovanie skupín.
Group taxation provides for the possibility to offset the loss of a (domestic) group member against the profit of another (domestic) group member in the same year.
Zdaňovanie skupín umožňuje v jednom roku kompenzovať stratu (domáceho) člena skupiny ziskom iného (domáceho) člena skupiny.
The budgetary resources do not permit the introduction of a full group taxation scheme.
Rozpočtové zdroje neumožňujú zavedenie úplného systému zdaňovania skupiny.
The Hungarian rule was therefore introduced as an alternative to group taxation, in order to reduce in part the competitive disadvantage compared to other Member States with a full group taxation scheme.
Maďarské pravidlo sa preto zaviedlo ako alternatívne riešenie zdaňovania skupiny s cieľom čiastočne znížiť konkurenčnú nevýhodu v porovnaní s inými členskými štátmi s úplným systémom zdaňovania skupiny.
By permitting the deduction of 50 % of the interest received and symmetrically — in order to reach the tax policy objective — an increase of its profits by 50 % of the interest paid to affiliated undertakings, the difference between equity and intra-group loan financing is reduced, as the dividend as remuneration for equity financing is tax exempt whereas interest is taxed for loan-financing.
Tým, že sa umožní odpočítať 50 % prijatých úrokov a symetricky (na dosiahnutie cieľa daňovej politiky) zvýšiť zisk o 50 % úrokov zaplatených prepojeným spoločnostiam, sa znižuje rozdiel medzi kapitálovým a dlhovým financovaním vnútri skupiny, pretože dividendy zaplatené za kapitálovú dotáciu sú oslobodené od dane, zatiaľ čo úroky zaplatené za úver sa zdaňujú.
According to the Hungarian authorities, the measure represents a kind of partial group taxation, applied only to interest income.
Podľa maďarských orgánov toto opatrenie predstavuje čiastočné zdaňovanie skupín uplatňované iba na úrokový výnos.
It is a generally applicable rule that does not favour any undertaking or the production of goods.
Ide o všeobecne uplatňované pravidlo, na základe ktorého sa nezvýhodňuje žiadny podnik ani výroba tovarov.
Group taxation is a general feature of the tax system in certain Member States, and to the knowledge of the Hungarian authorities, the Commission has not contested its compatibility with the EC Treaty.
Zdaňovanie skupiny je všeobecnou vlastnosťou daňového systému v niektorých členských štátoch a podľa informácií maďarských orgánov Komisia nespochybnila jeho zlučiteľnosť so Zmluvou o ES.
Existence of State aid under Article 87(1) of the EC Treaty
Existencia štátnej pomoci v zmysle článku 87 ods. 1 Zmluvy o ES
The Hungarian authorities consider that the scheme in question does not constitute State aid within the meaning of Article 87(1) of the EC Treaty, as the criteria concerning (i) economic advantage, (ii) selectivity and (iii) State resources are not fulfilled.
Maďarské orgány sa domnievajú, že príslušná schéma nepredstavuje štátnu pomoc v zmysle článku 87 ods. 1 Zmluvy o ES, pretože nie sú splnené kritériá týkajúce sa i) hospodárskej výhody; ii) selektivity a iii) štátnych zdrojov.
According to the Opening Decision, the measure grants an advantage (i) at the level of the individual company owing to the possibility of deducting 50 % of the net interest income from the tax base, and (ii) at the level of the whole group when a Hungarian member of the group finances a group member abroad and receives interest income for which the 50 % deduction is also granted.
Podľa rozhodnutia o začatí konania opatrenie predstavuje výhodu i) na úrovni jednotlivej spoločnosti umožnením odpočtu 50 % čistého úrokového výnosu z daňového základu a ii) na úrovni skupiny vtedy, keď maďarský člen skupiny financuje člena skupiny v zahraničí a prijíma úrokový výnos, z ktorého si tiež môže odpočítať 50 %.
The Hungarian authorities argue that the measure may provide an advantage to an individual company, but it provides a disadvantage to the other party of the loan transaction, and therefore it is symmetrical in purely domestic relations.
Maďarské orgány argumentujú, že opatrenie môže poskytovať výhodu jednotlivým spoločnostiam, ale nevýhodu ostatným stranám úverovej transakcie, a preto je symetrické len vo výhradne domácich vzťahoch.
It may provide an advantage also to the whole group, but this advantage is limited to a faster offsetting of interest losses of a group company against the interest income of the other, as in the case of other group taxation systems.
Môže poskytovať výhodu aj celej skupine, ale táto výhoda je obmedzená na rýchlejšie kompenzovanie úrokovej straty jedného člena skupiny úrokovým výnosom iného člena skupiny, ako v prípade iných systémov zdaňovania.
The Hungarian authorities further argue that in cross-border situations, if the affiliated company receiving the intra-group loan and paying interest on it is based abroad, the advantage gained will depend on the tax rate applied in the Member State where this company is resident.
Maďarské orgány ďalej argumentujú, že v cezhraničných situáciách, keď prepojená spoločnosť získavajúca vnútroskupinový úver a platiaca úrok má sídlo v zahraničí, sa získanie výhody odvíja od miery zdanenia uplatňovanej v členskom štáte, v ktorom táto spoločnosť sídli.
The advantage is not due to the aid character of the Hungarian measure, but results merely from the difference between the tax rules of Member States, which cannot be taken into account in the assessment of the measure.
Výhoda nevzniká v dôsledku toho, že maďarské opatrenie má charakter pomoci, ale vyplýva výhradne z rozdielu medzi pravidlami zdaňovania členských štátov, ktoré sa pri posudzovaní opatrenia nemôžu brať do úvahy.
If the foreign legislation was the same as the Hungarian legislation, the advantage identified by the Commission would no longer exist.
Keby boli zahraničné právne predpisy rovnaké ako maďarské právne predpisy, výhoda zistená Komisiou by už neexistovala.
Moreover, as stated in the Commission decision on International Financing Activities in the Netherlands [12], the existence of an advantage must be assessed within the framework of the State aid rules purely at national level.
Okrem toho, ako sa uvádza v rozhodnutí Komisie o medzinárodných finančných činnostiach v Holandsku [12], existencia výhody sa musí posudzovať v rámci pravidiel štátnej pomoci výhradne na vnútroštátnej úrovni.
In this respect, Hungary observes that, in domestic situations, the measure does not distort competition and confers no advantage, as it is tax neutral.
V tomto zmysle maďarské orgány konštatujú, že v domácich situáciách opatrenie nenarúša hospodársku súťaž a nepredstavuje žiadnu výhodu, pretože je daňovo neutrálne.