natgillin/translations-raw huggingface dataset:
While disclosure of specific conflicts of interest is required under Directive (EU) 2016/97, it should be a measure of last resort to be used only where the organisational and administrative arrangements are not sufficient to ensure, with reasonable confidence, that risks of damage to the interests of the customer will be prevented since over-reliance on disclosure may result in a lack of effective protection of the customer's interests.
Pentru a facilita transpunerea în practică a standardelor stabilite de directivă, criteriile de evaluare a stimulentelor plătite sau primite de către intermediarii de asigurări și întreprinderile de asigurare ar trebui să fie stabilite mai în detaliu.
The disclosure of conflicts of interest by an insurance intermediary or an insurance undertaking cannot exempt it from the obligation to maintain and operate the organisational and administrative arrangements which are the most effective means of preventing damage to customers.
În acest scop, ar trebui pusă la dispoziție cu titlu orientativ o listă neexhaustivă de criterii considerate relevante pentru evaluarea unui eventual impact negativ asupra calității serviciului furnizat consumatorului, astfel încât să se asigure un standard adecvat de protecție a consumatorului.
To facilitate the practical implementation of the standards set by the Directive, the criteria for the assessment of inducements paid or received by insurance intermediaries and insurance undertakings should be set out in more detail.
Evaluarea caracterului adecvat, prevăzută la articolul 30 alineatul (1) din Directiva (UE) 2016/97, și evaluarea caracterului corespunzător, prevăzută la articolul 30 alineatul (2) din aceeași directivă, sunt diferite din punctul de vedere al activităților de distribuție vizate și au funcții și caracteristici diferite.
For this purpose, a non-exhaustive list of criteria deemed relevant for the assessment of a possible detrimental impact on the quality of the service to the customer should be provided as guidance to ensure an appropriate standard of customer protection.
Prin urmare, este necesar să se specifice în mod clar standardele și cerințele care trebuie respectate pentru obținerea informațiilor necesare pentru fiecare din aceste evaluări și pentru derularea evaluărilor.
The suitability assessment set out in Article 30(1) of Directive (EU) 2016/97 and the appropriateness assessment set out in Article 30(2) of that Directive are different in scope with regard to the distribution activities to which they relate, and have different functions and characteristics.
Ar trebui, de asemenea, clarificat faptul că evaluarea caracterului adecvat și a caracterului corespunzător nu aduce atingere obligației intermediarilor de asigurări și a întreprinderilor de asigurare de a specifica, înainte de a încheia un contract de asigurare și pe baza informațiilor obținute de la consumator, cerințele și nevoile consumatorului respectiv.
It is therefore necessary to clearly specify the standards and requirements to be complied with in obtaining the information required for each of those assessments and in conducting the assessments.
Evaluarea caracterului adecvat ar trebui efectuată nu numai în ceea ce privește recomandările de cumpărare a unui produs de investiții bazat pe asigurări, ci și pentru toate recomandările cu caracter personal formulate în cursul duratei de viață a produsului respectiv, întrucât astfel de situații pot presupune oferirea de consultanță cu privire la tranzacțiile financiare, care ar trebui să se bazeze întotdeauna pe o analiză temeinică a cunoștințelor și a experienței, precum și a situației financiare a fiecărui consumator.
It should also be clarified that the assessments of suitability and appropriateness are without prejudice to the obligation, for insurance intermediaries and insurance undertakings, to specify, prior to the conclusion of any insurance contract, on the basis of information obtained from the customer, the demands and needs of that customer.
Necesitatea unei evaluări a caracterului adecvat se impune îndeosebi în cazul deciziilor referitoare la schimbarea activelor-suport ale investiției sau la păstrarea ori vânzarea unui produs de investiții bazat pe asigurări.
The suitability assessment should be performed not only in relation to recommendations to buy an insurance-based investment product, but for all personal recommendations made during the life-time of that product, as such situations may imply advice on financial transactions which should be based on a thorough analysis of the knowledge and experience and the financial situation of the individual customer.
Întrucât expunerea la piață a produselor de investiții bazate pe asigurări depinde în mare măsură de alegerea activelor-suport ale investițiilor, un astfel de produs poate să nu fie adecvat pentru consumator sau pentru posibilul consumator din cauza riscurilor asociate acestor active, a tipului sau a caracteristicilor produsului ori a frecvenței cu care sunt schimbate activele-suport ale investiției.
The need for a suitability assessment is particularly strong as regards decisions to switch the underlying investment assets or to hold or sell an insurance-based investment product.
Un produs ar putea, de asemenea, să nu fie adecvat în cazul în care ar favoriza constituirea unui portofoliu neadecvat de investiții-suport.
Since the market exposure of insurance-based investment products depends largely on the choice of underlying investment assets, such a product may be unsuitable for the customer or potential customer due to the risks of those assets, the type or characteristics of the product or the frequency of switching of underlying investment assets.
Ar trebui ca intermediarii de asigurări și întreprinderile de asigurare să aibă în continuare obligația de a efectua evaluări ale caracterului adecvat atunci când consultanța privind produsele de investiții bazate pe asigurări este oferită în totalitate sau în parte printr-un sistem automat sau semiautomat, deoarece aceste sisteme oferă recomandări de investiții cu caracter personal, care ar trebui să se bazeze pe evaluarea caracterului adecvat.
It might also be unsuitable where it would result in an unsuitable portfolio of underlying investments.
Pentru a asigura aplicarea unui standard corespunzător de consultanță cu privire la dezvoltarea pe termen lung a produsului, intermediarii de asigurări sau întreprinderile de asigurare ar trebui să includă în declarația privind caracterul adecvat informații din care să reiasă dacă produsele de investiții bazate pe asigurări recomandate ar putea necesita efectuarea de către consumator a unei evaluări periodice a caracterului lor adecvat.
Insurance intermediaries and insurance undertakings should remain responsible for performing suitability assessments where advice on insurance-based investment products is provided in whole or in part through an automated or semi-automated system since such systems are providing personal investment recommendations which should be based on a suitability assessment.
Dat fiind că evaluarea caracterului corespunzător trebuie, în principiu, să se realizeze în toate situațiile în care produsele de investiții pe bază de asigurări fac obiectul unei vânzări fără furnizare de consultanță, intermediarii de asigurări și întreprinderile de asigurare ar trebui să efectueze o astfel de evaluare în toate situațiile în care, în conformitate cu normele naționale aplicabile, consumatorul solicită o vânzare fără furnizarea de consultanță și în care nu sunt îndeplinite condițiile prevăzute la articolului 30 alineatul (3) din Directiva (UE) 2016/97.
To ensure an appropriate standard of advice with regard to the long-term development of the product, insurance intermediaries or insurance undertakings should include in the suitability statement, and draw customers' attention to, information on whether the recommended insurance-based investment products are likely to require the customer to seek a periodic review of their arrangement.
În situațiile în care nu se poate efectua o evaluare a caracterului adecvat din cauză că nu se pot obține informațiile necesare privind situația financiară și obiectivele de investiții ale consumatorului, acesta ar putea consimți, în conformitate cu normele naționale aplicabile, să încheie contractul ca o vânzare fără furnizare de consultanță.
As the assessment of appropriateness has, in principle, to be conducted in all cases where insurance-based investment products are sold without advice, insurance intermediaries and insurance undertakings should perform such an assessment in all situations where, in conformity with the applicable rules of national law, the customer requires a sale without advice and where the conditions of Article 30(3) of Directive (EU) 2016/97 are not met.
Cu toate acestea, pentru a avea garanția că respectivul consumator are experiența și cunoștințele necesare pentru a înțelege riscurile asociate, o evaluare a caracterului corespunzător ar trebui să fie obligatorie în astfel de situații, cu excepția cazului în care sunt îndeplinite condițiile prevăzute la articolul 30 alineatul (3) din Directiva (UE) 2016/97.
In cases where a suitability assessment cannot be performed because the necessary information about the customer's financial situation and investment objectives cannot be obtained, the customer might agree, in conformity with the applicable rules of national law, to proceed with concluding the contract as a sale without advice.
În sensul articolului 30 alineatul (3) litera (a) punctul (ii) din Directiva (UE) 2016/97, ar trebui să se stabilească criterii pentru a se evalua dacă produsul de investiții bazat pe asigurări care nu îndeplinește condițiile prevăzute la articolul 30 alineatul (3) litera (a) punctul (i) din Directiva (UE) 2016/97 ar putea fi totuși considerat un produs care nu este complex.
However, in order to ensure that the customer has the necessary knowledge and experience in order to understand the risks involved, an assessment of appropriateness should be required in such situations, unless the conditions of Article 30(3) of Directive (EU) 2016/97 are met.
În acest context, furnizarea de garanții poate avea un rol important.
For the purposes of point (a)(ii) of Article 30(3) of Directive (EU) 2016/97, criteria should be set for the assessment of whether an insurance-based investment product that does not meet the conditions set out in point (a)(i) of Article 30(3) of Directive (EU) 2016/97 might nevertheless be considered a non-complex product.
În cazul în care un produs de investiții bazat pe asigurări oferă o garanție la scadență care acoperă cel puțin suma totală plătită de consumator, cu excepția costurilor legitime, garanția respectivă limitează considerabil expunerea consumatorului la fluctuațiile pieței.
In that context, the provision of guarantees can play an important role.
Prin urmare, poate să fie justificat să se considere, sub rezerva îndeplinirii unor condiții suplimentare, că un astfel de produs este un produs care nu este complex în sensul articolului 30 alineatul (3) din Directiva (UE) 2016/97.
Where an insurance-based investment product provides a guarantee at maturity that covers at least the total amount paid by the customer, excluding legitimate costs, such guarantee limits significantly the extent to which the customer is exposed to market fluctuations.
Directiva (UE) 2016/97 urmărește un nivel de armonizare minim și, prin urmare, nu împiedică statele membre să prevadă sau să introducă dispoziții mai stricte pentru a-și proteja consumatorii, cu condiția ca dispozițiile respective să fie conforme cu dreptul Uniunii.
It may therefore be justified to consider such a product, subject to further conditions, as a non-complex product for the purposes of Article 30(3) of Directive (EU) 2016/97.
Dispozițiile adoptate de către Comisie cu scopul de a preciza mai în detaliu cerințele prevăzute în Directiva (UE) 2016/97 ar trebui, prin urmare, să fie astfel concepute încât să permită statelor membre să prevadă dispoziții mai stricte în legislațiile lor naționale.
Directive (EU) 2016/97 is aimed at minimum harmonisation and does therefore not preclude Member States from maintaining or introducing more stringent provisions in order to protect customers, provided that such provisions are consistent with Union law.
Pentru a permite autorităților competente și experților din asigurări să se adapteze noilor cerințe conținute în prezentul regulament, data de la care începe să se aplice prezentul regulament ar trebui să fie aliniată cu data de la care încep să se aplice măsurile naționale de transpunere a Directivei (UE) 2016/97.
Any provisions adopted by the Commission for the purposes of further specifying the requirements laid down in Directive (EU) 2016/97 should therefore be designed in a way that allows Member States to maintain stricter provisions in their national laws.
Autoritatea Europeană de Asigurări și Pensii Ocupaționale, instituită prin Regulamentul (UE) nr. 1094/2010 al Parlamentului European și al Consiliului [2], a fost consultată în vederea elaborării unui aviz tehnic [3],
In order to allow competent authorities and insurance professionals to adapt to the new requirements contained in this Regulation, the starting date of application of this Regulation should be aligned with the entry into application of the national measures transposing Directive (EU) 2016/97.
ADOPTĂ PREZENTUL REGULAMENT:
The European Insurance and Occupational Pensions Authority, established by Regulation (EU) No 1094/2010 of the European Parliament and of the Council [2], has been consulted for technical advice [3],
CAPITOLUL I
Article 1
Prezentul regulament se aplică activităților de distribuție de asigurări legate de vânzarea de produse de investiții bazate pe asigurări de către intermediari de asigurări sau întreprinderi de asigurare.
This Regulation shall apply to insurance distribution in relation to the sale of insurance-based investment products carried out by insurance intermediaries or insurance undertakings.
Definiții
Definitions
„persoană relevantă”, referitor la un intermediar de asigurări sau o întreprindere de asigurare, înseamnă oricare dintre următoarele:
For the purposes of this Regulation, the following definitions shall apply:
un director, un partener sau echivalentul acestuia sau un administrator al intermediarului ori al întreprinderii, după caz;
‘relevant person’ in relation to an insurance intermediary or insurance undertaking, means any of the following:
un angajat al intermediarului de asigurări sau al întreprinderii de asigurare, precum și orice altă persoană fizică ale cărei servicii sunt puse la dispoziția și sub controlul intermediarului de asigurări sau întreprinderii de asigurare și care este implicat(ă) în distribuția de produse de investiții bazate pe asigurări;
a director, partner or equivalent, or manager of the intermediary or undertaking, where applicable;
o persoană fizică direct implicată în prestarea de servicii către intermediarul de asigurări sau întreprinderea de asigurare în temeiul unui acord de externalizare în vederea distribuției de produse de investiții bazate pe asigurări de către intermediar sau întreprindere;
an employee of the insurance intermediary or insurance undertaking, as well as any other natural person whose services are placed at the disposal and under the control of the insurance intermediary or insurance undertaking and who is involved in the distribution of insurance-based investment products;
„stimulent” înseamnă orice onorariu, comision sau beneficiu nepecuniar furnizat de sau către un astfel de intermediar sau întreprindere în legătură cu distribuția de produse de investiții bazate pe asigurări, către sau de către orice parte, cu excepția consumatorului implicat în tranzacția respectivă sau a unei persoane care acționează în numele consumatorului respectiv;
a natural person who is directly involved in the provision of services to the insurance intermediary or insurance undertaking under an outsourcing agreement for the purpose of the distribution by the intermediary or undertaking of insurance-based investment products;
„regim de stimulente” înseamnă un set de norme care reglementează plata de stimulente, inclusiv condițiile în care se plătesc stimulentele.
‘inducement’ means any fee, commission, or any non-monetary benefit provided by or to such an intermediary or undertaking in connection with the distribution of an insurance-based investment product, to or by any party except the customer involved in the transaction in question or a person acting on behalf of that customer;
CAPITOLUL II
‘inducement scheme’ means a set of rules governing the payment of inducements, including the conditions under which the inducements are paid.
CONFLICTE DE INTERESE ȘI STIMULENTE
CONFLICTS OF INTEREST AND INDUCEMENTS
Identificarea conflictelor de interese
Article 3
În vederea identificării, în conformitate cu articolul 28 din Directiva (UE) 2016/97, a tipurilor de conflicte de interese care apar în cursul desfășurării oricărei activități de distribuție de asigurări legate de produsele de investiții bazate pe asigurări și care implică riscul de a aduce atingere intereselor unui consumator, intermediarii de asigurări și întreprinderile de asigurare evaluează dacă ei înșiși, o persoană relevantă sau orice persoană direct sau indirect legată de ei printr-o relație de control are un interes față de rezultatul activităților de distribuție de asigurări care îndeplinește următoarele criterii:
Identification of conflicts of interest
este distinct de interesul avut de consumator sau de posibilul consumator față de rezultatul activităților de distribuție de asigurări;
For the purposes of identifying, in accordance with Article 28 of Directive (EU) 2016/97, the types of conflicts of interest that arise in the course of carrying out any insurance distribution activities related to insurance-based investment products and which entail a risk of damage to the interests of a customer, insurance intermediaries and insurance undertakings shall assess whether they, a relevant person or any person directly or indirectly linked to them by control, have an interest in the outcome of the insurance distribution activities, which meets the following criteria:
are potențialul de a influența rezultatul activităților de distribuție în detrimentul consumatorului.
it is distinct from the customer's or potential customer's interest in the outcome of the insurance distribution activities;
Intermediarii de asigurări și întreprinderile de asigurare procedează în același mod pentru identificarea conflictelor de interese dintre consumatori.
it has the potential to influence the outcome of the distribution activities to the detriment of the customer.
În vederea evaluării prevăzute la alineatul (1), intermediarii de asigurări și întreprinderile de asigurare au în vedere, drept criterii minime, următoarele situații:
Insurance intermediaries and insurance undertakings shall proceed in the same way for the purposes of identifying conflicts of interest between one customer and another.
intermediarul de asigurări sau întreprinderea de asigurare, o persoană relevantă sau orice persoană direct sau indirect legată de ei printr-o relație de control este probabil să obțină un câștig financiar sau să evite o pierdere financiară, ceea ce ar putea fi în detrimentul consumatorului;
For the purposes of the assessment pursuant to paragraph 1, insurance intermediaries and insurance undertakings shall take into account, by way of minimum criteria, the following situations:
intermediarul de asigurări sau întreprinderea de asigurare, o persoană relevantă sau orice persoană direct sau indirect legată de ei printr-o relație de control a primit un stimulent financiar sau de altă natură pentru a favoriza interesele altui consumator sau grup de consumatori, în detrimentul consumatorului;
the insurance intermediary or insurance undertaking, a relevant person or any person directly or indirectly linked to them by control is likely to make a financial gain, or avoid a financial loss, to the potential detriment of the customer;
intermediarul de asigurări sau întreprinderea de asigurare, o persoană relevantă sau orice altă persoană direct sau indirect legată printr-o relație de control de un intermediar de asigurări sau o întreprindere de asigurare este implicat(ă) într-o măsură semnificativă în administrarea sau dezvoltarea de produse de investiții bazate pe asigurări, în special în cazul în care o astfel de persoană poate influența prețul produselor respective sau costurile lor de distribuție.
the insurance intermediary or insurance undertaking, a relevant person or any person directly or indirectly linked to them by control has a financial or other incentive to favour the interest of another customer or group of customers over the interest of the customer;
Articolul 4
the insurance intermediary or insurance undertaking, a relevant person or any person directly or indirectly linked by control to an insurance intermediary or an insurance undertaking is substantially involved in the management or development of insurance-based investment products, in particular where such a person has an influence on the pricing of those products or their distribution costs.
Politica în materie de conflicte de interese
Article 4
În vederea aplicării articolului 27 din Directiva (UE) 2016/97, intermediarii de asigurări și întreprinderile de asigurare au obligația să instituie, să pună în aplicare și să mențină o politică eficace în materie de conflicte de interese, care să fie formulată în scris și adaptată la dimensiunea și modul lor de organizare, precum și la natura, anvergura și complexitatea activității lor.
Conflicts of interest policy
În cazul în care intermediarul de asigurări sau întreprinderea de asigurare face parte dintr-un grup, politica respectivă trebuie să țină, de asemenea, cont de orice împrejurare, de care intermediarul de asigurări sau întreprinderea de asigurare are cunoștință sau ar trebui să aibă cunoștință, care poate da naștere unui conflict de interese ca urmare a structurii și a activităților profesionale ale altor membri ai grupului.
For the purposes of Article 27 of Directive (EU) 2016/97, insurance intermediaries and insurance undertakings shall be expected to establish, implement and maintain an effective conflicts of interest policy set out in writing and appropriate to their size and organisation and the nature, scale and complexity of their business.
Politica în materie de conflicte de interese instituită în conformitate cu alineatul (1) trebuie să includă:
Where the insurance intermediary or insurance undertaking is a member of a group, the policy shall also take into account any circumstances, of which the insurance intermediary or insurance undertaking is or should be aware, which may give rise to a conflict of interest arising as a result of the structure and business activities of other members of the group.
în ceea ce privește activitățile specifice de distribuție de asigurări desfășurate, situațiile care constituie sau pot da naștere unui conflict de interese ce riscă să aducă atingere intereselor unuia sau mai multor consumatori;
The conflicts of interest policy established in accordance with paragraph 1 shall include the following content:
procedurile care trebuie urmate și măsurile care trebuie adoptate pentru gestionarea unor astfel de conflicte și pentru a se evita ca acestea să aducă atingere interesele consumatorului.
with reference to the specific insurance distribution activities carried out, the circumstances which constitute or may give rise to a conflict of interest entailing a risk of damage to the interests of one or more customers;
Articolul 5
procedures to be followed and measures to be adopted in order to manage such conflicts and prevent them from damaging the interests of the customer.
Proceduri și măsuri prevăzute de politica în materie de conflicte de interese
Article 5
Procedurile și măsurile menționate la articolul 4 alineatul (2) litera (b) trebuie să fie adecvate în raport cu dimensiunea și activitățile intermediarului de asigurări sau ale întreprinderii de asigurare și ale grupului din care aceștia pot face parte, precum și în raport cu riscul de a aduce atingere intereselor consumatorului.