natgillin/translations-raw huggingface dataset:
Credit institutions shall regard internal data for assigning exposures to grades or pools as the primary source of information for estimating loss characteristics.
Kredittinstitusjoner skal anse interne opplysninger for inndeling av engasjementer i risikoklasser eller -grupper som sin primære opplysningskilde for estimering av tapskjennetegn.
Credit institutions are permitted to use external data (including pooled data) or statistical models for quantification provided a strong link can be demonstrated between:
Kredittinstitusjoner kan benytte eksterne opplysninger (herunder felles opplysninger) eller statistiske modeller for kvantifisering, forutsatt at det kan påvises en tett forbindelse mellom
the credit institution's process of assigning exposures to grades or pools and the process used by the external data source; and
kredittinstitusjonens metode for inndeling av engasjementer i risikoklasser eller -grupper og den metoden som ble benyttet av den eksterne datakilden, og
the credit institution's internal risk profile and the composition of the external data.
kredittinstitusjonens interne risikoprofil og sammensetningen av de eksterne opplysningene.
For purchased retail receivables, credit institutions may use external and internal reference data.
For kjøpte detaljkundefordringer kan kredittinstitusjoner benytte eksterne og interne referanseopplysninger.
Credit institutions shall use all relevant data sources as points of comparison.
Kredittinstitusjoner skal benytte alle relevante datakilder som sammenligningspunkter.
If a credit institution derives long run average estimates of PD and LGD for retail from an estimate of total losses and an appropriate estimate of PD or LGD, the process for estimating total losses shall meet the overall standards for estimation of PD and LGD set out in this part, and the outcome shall be consistent with the concept of LGD as set out in point 73.
Dersom en kredittinstitusjon beregner langsiktige gjennomsnittlige estimater av PD
Irrespective of whether a credit institution is using external, internal or pooled data sources or a combination of the three, for their estimation of loss characteristics, the length of the underlying historical observation period used shall be at least five years for at least one source.
Uansett om en kredittinstitusjon benytter eksterne, interne eller felles datakilder, eller en sammenstilling av disse tre, til sin estimering av tapskjennetegn, skal lengden av den underliggende historiske observasjonsperioden som benyttes, være minst fem år for minst én kilde.
If the available observation spans a longer period for any source, and these data are relevant, this longer period shall be used.
Dersom den tilgjengelige observasjonsperioden strekker seg over en lengre periode for en av kildene, og disse opplysningene er relevante, skal den lengre perioden benyttes.
A credit institution need not give equal importance to historic data if it can convince its competent authority that more recent data is a better predictor of loss rates.
En kredittinstitusjon trenger ikke å legge like stor vekt på historiske opplysninger dersom den kan godtgjøre overfor sin vedkommende myndighet at nyere opplysninger gir en bedre prognose med hensyn til tap.
Member States may allow credit institutions to have, when they implement the IRB Approach, relevant data covering a period of two years.
Medlemsstatene kan tillate at kredittinstitusjoner, når de gjennomfører IRB-metoden, kan benytte relevante opplysninger som omfatter en periode på to år.
Credit institutions shall identify and analyse expected changes of risk parameters over the life of credit exposures (seasoning effects).
Kredittinstitusjoner skal identifisere og analysere forventede endringer i risikoparametrer i kredittengasjementenes levetid (sesongvirkninger).
Requirements specific to own-LGD estimates
Særlige krav for egne estimater av LGD
Credit institutions shall estimate LGDs by facility grade or pool on the basis of the average realised LGDs by facility grade or pool using all observed defaults within the data sources (default weighted average).
Kredittinstitusjoner skal estimere LGD
Credit institutions shall use LGD estimates that are appropriate for an economic downturn if those are more conservative than the long-run average.
Kredittinstitusjoner skal benytte LGD
To the extent a rating system is expected to deliver realised LGDs at a constant level by grade or pool over time, credit institutions shall make adjustments to their estimates of risk parameters by grade or pool to limit the capital impact of an economic downturn.
I den utstrekning et kredittvurderingssystem forventes å gi faktiske LGD
A credit institution shall consider the extent of any dependence between the risk of the obligor with that of the collateral or collateral provider.
En kredittinstitusjon skal vurdere omfanget av et eventuelt avhengighetsforhold mellom risiko for debitor og risikoen for sikkerhetheten eller yteren av sikkerheten.
Cases where there is a significant degree of dependence shall be addressed in a conservative manner.
Tilfeller der det foreligger en betydelig grad av avhengighet skal vurderes forsiktig.
Currency mismatches between the underlying obligation and the collateral shall be treated conservatively in the credit institution's assessment of LGD.
Manglende motsvarende valuta i forholdet mellom den underliggende forpliktelsen og sikkerheten skal behandles forsiktig i kredittinstitusjonens vurdering av LGD
To the extent that LGD estimates take into account the existence of collateral, these estimates shall not solely be based on the collateral's estimated market value.
I den utstrekning LGD
LGD estimates shall take into account the effect of the potential inability of credit institutions to expeditiously gain control of their collateral and liquidate it.
LGD
To the extent that LGD estimates take into account the existence of collateral, credit institutions must establish internal requirements for collateral management, legal certainty and risk management that are generally consistent with those set out in Annex VIII, Part 2.
I den utstrekning LGD
To the extent that a credit institution recognises collateral for determining the exposure value for counterparty credit risk according to Annex III, Part 5 or 6, any amount expected to be recovered from the collateral shall not be taken into account in the LGD estimates.
I den utstrekning en kredittinstitusjon anerkjenner sikkerhet i forbindelse med fastsettelse av engasjementsverdien for motpartskredittrisiko i samsvar med vedlegg III del 5 eller 6, skal de beløp som sikkerheten forventes å innbringe, ikke tas hensyn til i LGD
For the specific case of exposures already in default, the credit institution shall use the sum of its best estimate of expected loss for each exposure given current economic circumstances and exposure status and the possibility of additional unexpected losses during the recovery period.
I det særlige tilfellet der engasjementer allerede er misligholdt, skal kredittinstitusjonen benytte summen av sitt beste estimat av forventet tap for hvert engasjement, idet det tas hensyn til gjeldende økonomiske omstendigheter og engasjementets status og muligheten for ytterligere uventede tap i løpet av gjenvinningsperioden.
To the extent that unpaid late fees have been capitalised in the credit institution's income statement, they shall be added to the credit institution's measure of exposure and loss.
I den utstrekning ubetalte forsinkelsesgebyrer er blitt kapitalisert i kredittinstitusjonens resultatregnskap, skal de legges til kredittinstitusjonens måling av engasjementer og tap.
Estimates of LGD shall be based on data over a minimum of five years, increasing by one year each year after implementation until a minimum of seven years is reached, for at least one data source.
Estimater av LGD
If the available observation period spans a longer period for any source, and the data is relevant, this longer period shall be used.
Dersom den tilgjengelige observasjonsperioden strekker seg over en lengre periode for en av kildene, og opplysningene er relevante, skal den lengre perioden benyttes.
Notwithstanding point 73, LGD estimates may be derived from realised losses and appropriate estimates of PDs.
Uten hensyn til nr. 73 kan LGD
Notwithstanding point 89, credit institutions may reflect future drawings either in their conversion factors or in their LGD estimates.
Uten hensyn til nr. 89 kan kredittinstitusjoner ta hensyn til framtidige trekk enten i sine konverteringsfaktorer eller i sine LGD
For purchased retail receivables credit institutions may use external and internal reference data to estimate LGDs.
For kjøpte detaljkundefordringer kan kredittinstitusjoner benytte eksterne og interne referanseopplysninger for å estimere LGD
Estimates of LGD shall be based on data over a minimum of five years.
Estimater av LGD
Notwithstanding point 73, a credit institution needs not give equal importance to historic data if it can demonstrate to its competent authority that more recent data is a better predictor of loss rates.
Uten hensyn til nr. 73 trenger en kredittinstitusjon ikke å legge like stor vekt på historiske opplysninger dersom den kan godtgjøre overfor sin vedkommende myndighet at nyere opplysninger gir en bedre prognose med hensyn til tapsprosenter.
Requirements specific to own-conversion factor estimates
Særlige krav for egne estimater av konverteringsfaktorer
Credit institutions shall estimate conversion factors by facility grade or pool on the basis of the average realised conversion factors by facility grade or pool using all observed defaults within the data sources (default weighted average).
Kredittinstitusjoner skal estimere konverteringsfaktorer for hver fasilitetsklasse eller
Credit institutions shall use conversion factor estimates that are appropriate for an economic downturn if those are more conservative than the long-run average.
Kredittinstitusjoner skal benytte estimater av konverteringsfaktorer som er hensiktsmessige for en økonomisk nedgangsperiode, dersom disse er mer forsiktige enn det langsiktige gjennomsnittet.
To the extent a rating system is expected to deliver realised conversion factors at a constant level by grade or pool over time, credit institutions shall make adjustments to their estimates of risk parameters by grade or pool to limit the capital impact of an economic downturn.
I den utstrekning et kredittvurderingssystem forventes å gi faktiske konverteringsfaktorer på et konstant nivå for hver klasse eller gruppe over tid, skal kredittinstitusjoner foreta justeringer av sine estimater av risikoparametrer for hver klasse eller gruppe for å begrense den virkningen en økonomisk nedgangsperiode har på kapitalen.
Credit institutions' estimates of conversion factors shall reflect the possibility of additional drawings by the obligor up to and after the time a default event is triggered.
Kredittinstitusjoners estimater av konverteringsfaktorer skal gjenspeile muligheten for ytterligere trekk som debitor foretar fram til og etter det tidspunkt en misligholdshendelse inntreffer.
The conversion factor estimate shall incorporate a larger margin of conservatism where a stronger positive correlation can reasonably be expected between the default frequency and the magnitude of conversion factor.
Estimatet av konverteringsfaktoren skal omfatte en større sikkerhetsmargin dersom en sterkere positiv korrelasjon med rimelighet kan forventes mellom misligholdshyppighet og størrelsen på konverteringsfaktoren.
In arriving at estimates of conversion factors credit institutions shall consider their specific policies and strategies adopted in respect of account monitoring and payment processing.
Når de estimerer konverteringsfaktorer, skal kredittinstitusjonene vurdere de særlige retningslinjer og strategier som er vedtatt for kontoovervåking og betalingsbehandling.
Credit institutions shall also consider their ability and willingness to prevent further drawings in circumstances short of payment default, such as covenant violations or other technical default events.
Kredittinstitusjonene skal også vurdere sin evne og vilje til å forhindre ytterligere trekk under omstendigheter som ikke er betalingsmislighold, som for eksempel tilsidesettelse av avtalevilkår eller andre tekniske misligholdshendelser.
Credit institutions shall have adequate systems and procedures in place to monitor facility amounts, current outstandings against committed lines and changes in outstandings per obligor and per grade.
Kredittinstitusjoner skal ha innført tilstrekkelige systemer og framgangsmåter for å overvåke fasilitetsbeløp, aktuelle utestående beløp i forhold til inngåtte kredittlinjer og endringer i utestående beløp per debitor og per klasse.
The credit institution shall be able to monitor outstanding balances on a daily basis.
Kredittinstitusjonen skal daglig kunne overvåke utestående balanser.
If credit institutions use different estimates of conversion factors for the calculation of risk weighted exposure amounts and internal purposes it shall be documented and their reasonableness shall be demonstrated to the competent authority.
Dersom kredittinstitusjoner benytter ulike estimater av konverteringsfaktorer for beregning av risikovektede engasjementsbeløp og for interne formål, skal dette dokumenteres, og det skal godtgjøres overfor vedkommende myndighet at de er rimelige.
Estimates of conversion factors shall be based on data over a minimum of five years, increasing by one year each year after implementation until a minimum of seven years is reached, for at least one data source.
Estimater av konverteringsfaktorer skal være basert på opplysninger for en periode på minst fem år, som hvert år forlenges med ett år etter gjennomføringen og inntil en minsteperiode på sju år er nådd for minst én datakilde.
Estimates of conversion factors shall be based on data over a minimum of five years.
Estimater av konverteringsfaktorer skal være basert på opplysninger for en periode på minst fem år.
Notwithstanding point 87, a credit institution need not give equal importance to historic data if it can demonstrate to its competent authority that more recent data is a better predictor of draw downs.
Uten hensyn til nr. 87 trenger en kredittinstitusjon ikke å legge like stor vekt på historiske opplysninger dersom den kan godtgjøre overfor sin vedkommende myndighet at nyere opplysninger gir en bedre prognose med hensyn til trekk.
Member States may allow credit institutions to have, when they implement the IRB Approach, relevant data covering a period of two years.
Medlemsstatene kan tillate at kredittinstitusjoner, når de gjennomfører IRB-metoden, kan benytte relevante opplysninger som dekker en periode på to år.
Minimum requirements for assessing the effect of guarantees and credit derivatives
Minstekrav for vurdering av virkningen av garantier og kredittderivater
Exposures to corporates, institutions and central governments and central banks where own estimates of LGD are used and retail exposures
Engasjementer med foretak, institusjoner, sentralmyndigheter og sentralbanker der det blir benyttet egne estimater av LGD
The requirements in points 97 to 104 shall not apply for guarantees provided by institutions and central governments and central banks if the credit institution has received approval to apply the rules of Articles 78 to 83 for exposures to such entities.
Kravene i nr. 97
In this case the requirements of Articles 90 to 93 shall apply.
I så fall kommer kravene i artikkel 90
For retail guarantees, these requirements also apply to the assignment of exposures to grades or pools, and the estimation of PD.
For detaljkundegarantier kommer disse kravene også til anvendelse på inndelingen av engasjementer i klasser eller grupper, og på estimering av PD
Eligible guarantors and guarantees
Godtatte garantister og garantier
Credit institutions shall have clearly specified criteria for the types of guarantors they recognise for the calculation of risk weighted exposure amounts.
Kredittinstitusjoner skal ha klart spesifiserte kriterier for de typer av garantister de tar i betraktning ved beregning av risikovektede engasjementsbeløp.
For recognised guarantors the same rules as for obligors as set out in points 17 to 29 shall apply.
Godtatte garantister omfattes av samme regler som debitorer i henhold til nr. 17
The guarantee shall be evidenced in writing, non-cancellable on the part of the guarantor, in force until the obligation is satisfied in full (to the extent of the amount and tenor of the guarantee) and legally enforceable against the guarantor in a jurisdiction where the guarantor has assets to attach and enforce a judgement.
Garantien skal være skriftlig dokumentert, ikke kunne sies opp av garantisten, gjelde til forpliktelsen er oppfylt fullt ut (med hensyn til garantert beløp og garantiens innhold) og kunne tvangsfullbyrdes overfor garantisten i en jurisdiksjon der garantisten har eiendeler som det kan tas beslag i gjennom fullbyrdelse av en dom.
Guarantees prescribing conditions under which the guarantor may not be obliged to perform (conditional guarantees) may be recognised subject to approval of competent authorities.
Garantier som er underlagt vilkår om at garantisten kan fritas for sine forpliktelser (betingede garantier), kan godtas etter godkjenning fra vedkommende myndigheter.
The credit institution shall demonstrate that the assignment criteria adequately address any potential reduction in the risk mitigation effect.
Kredittinstitusjonen skal godtgjøre at tilknytningskriteriene på en adekvat måte omfatter en mulig reduksjon i den risikoreduserende virkningen.
Adjustment criteria
Justeringskriterier
A credit institution shall have clearly specified criteria for adjusting grades, pools or LGD estimates, and, in the case of retail and eligible purchased receivables, the process of allocating exposures to grades or pools, to reflect the impact of guarantees for the calculation of risk weighted exposure amounts.
En kredittinstitusjon skal ha klart spesifiserte kriterier for justering av risikoklasser, grupper eller LGD
These criteria shall comply with the minimum requirements set out in points 17 to 29.
Disse kriteriene skal være i samsvar med minstekravene fastsatt i nr. 17
The criteria shall be plausible and intuitive.
Kriteriene skal være rimelige og intuitive.
They shall address the guarantor's ability and willingness to perform under the guarantee, the likely timing of any payments from the guarantor, the degree to which the guarantor's ability to perform under the guarantee is correlated with the obligor's ability to repay, and the extent to which residual risk to the obligor remains.
De skal gjelde garantistens evne og vilje til å oppfylle i henhold til garantien, den sannsynlige tidsplanen for eventuelle betalinger fra garantisten, i hvilken grad garantistens evne til å oppfylle i henhold til garantien henger sammen med debitors evne til å tilbakebetale og i hvilket omfang det gjenstår restrisiko for debitor.
The minimum requirements for guarantees in this part shall apply also for single-name credit derivatives.
Minstekravene for garantier i denne del kommer også til anvendelse på kredittderivater knyttet til én forpliktelse.
In relation to a mismatch between the underlying obligation and the reference obligation of the credit derivative or the obligation used for determining whether a credit event has occurred, the requirements set out under Annex VIII Part 2, point 21 shall apply.
Dersom det er et misforhold mellom den underliggende forpliktelsen og referanseforpliktelsen til kredittderivatet eller den forpliktelsen som benyttes for å avgjøre om en kreditthendelse har inntruffet, kommer kravene i vedlegg VIII del 2 nr. 21 til anvendelse.
For retail exposures and eligible purchased receivables, this point applies to the process of allocating exposures to grades or pools.
For detaljkundeengasjementer og anerkjente kjøpte fordringer kommer dette nummer til anvendelse på prosessen for inndeling av engasjementer i risikoklasser eller grupper.
The criteria shall address the payout structure of the credit derivative and conservatively assess the impact this has on the level and timing of recoveries.
Kriteriene skal omfatte utbetalingsstrukturen til kredittderivatet og på en forsiktig måte vurdere hvilken virkning den har på nivået og tidsplanen for gjenvinning.
The credit institution shall consider the extent to which other forms of residual risk remain.
Kredittinstitusjonen skal vurdere i hvilket omfang andre former for restrisiko gjenstår.
Minimum requirements for purchased receivables
Minstekrav for kjøpte fordringer
Legal certainty
Rettssikkerhet
The structure of the facility shall ensure that under all foreseeable circumstances the credit institution has effective ownership and control of all cash remittances from the receivables.
Fasilitetens struktur skal sikre at kredittinstitusjonen under alle tenkelige omstendigheter har faktisk eierskap til og kontroll over alle kontantoverføringer fra fordringene.
When the obligor makes payments directly to a seller or servicer, the credit institution shall verify regularly that payments are forwarded completely and within the contractually agreed terms.
Når debitor foretar betalinger direkte til en selger eller en forvalter, skal kredittinstitusjonen regelmessig kontrollere at betalingene blir oversendt i sin helhet og i henhold til kontraktsvilkårene.
«Servicer» shall mean an entity that manages a pool of purchased receivables or the underlying credit exposures on a day-to-day basis.
Med «forvalter» menes en enhet som fra dag til dag forvalter en gruppe av kjøpte fordringer eller de underliggende kredittengasjementene.
Credit institutions shall have procedures to ensure that ownership over the receivables and cash receipts is protected against bankruptcy stays or legal challenges that could materially delay the lender's ability to liquidate or assign the receivables or retain control over cash receipts.
Kredittinstitusjoner skal ha innført framgangsmåter for å sikre at eiendomsretten til fordringer og kontantmottak blir beskyttet mot konkurs eller rettslige krav som på vesentlig måte vil kunne hindre långivers mulighet til å realisere eller overdra fordringene eller beholde kontroll over kontantmottak.
Effectiveness of monitoring systems
Overvåkingssystemenes effektivitet
The credit institution shall monitor both the quality of the purchased receivables and the financial condition of the seller and servicer.
Kredittinstitusjonen skal overvåke både kvaliteten på de kjøpte fordringene og den finansielle stillingen til selger og forvalter.
the credit institution shall assess the correlation among the quality of the purchased receivables and the financial condition of both the seller and servicer, and have in place internal policies and procedures that provide adequate safeguards to protect against any contingencies, including the assignment of an internal risk rating for each seller and servicer;
Kredittinstitusjonen skal vurdere korrelasjonen mellom kvaliteten på de kjøpte fordringene og den finansielle stillingen til både selger og forvalter, og ha innført interne retningslinjer og framgangsmåter som gir tilstrekkelig beskyttelse mot alle eventualiteter, herunder fastsette en intern risikovurdering for hver enkelt selger og forvalter.
the credit institution shall have clear and effective policies and procedures for determining seller and servicer eligibility.
Kredittinstitusjonen skal ha klare og effektive retningslinjer og framgangsmåter for å avgjøre om selger og forvalter kan godkjennes.
The credit institution or its agent shall conduct periodic reviews of sellers and servicers in order to verify the accuracy of reports from the seller or servicer, detect fraud or operational weaknesses, and verify the quality of the seller's credit policies and servicer's collection policies and procedures.
Kredittinstitusjonen eller dennes representant skal føre periodisk tilsyn med selgere og forvaltere for å kontrollere nøyaktigheten av rapporter fra selger eller forvalter, oppdage bedrageri eller driftsmessige svakheter og kontrollere kvaliteten på selgers kredittstrategi og forvalters retningslinjer og framgangsmåter for utvelging.
The findings of these reviews shall be documented;
Funnene fra dette tilsynet skal dokumenteres.