natgillin/translations-raw huggingface dataset:
iv) atidėtų atlyginimų sumos finansiniais metais, išmokėtos ir sumažintos patikslinus rezultatus;
(iv) the amounts of deferred remuneration awarded during the financial year, paid out and reduced through performance adjustments;
v) naujos įeitinės ir išeitinės išmokos finansiniais metais ir šių išmokų naudos gavėjai; ir
(v) new sign-on and severance payments made during the financial year, and number of beneficiaries of such payments; and
vi) išeitinių išmokų sumos finansiniais metais, naudos gavėjų skaičius ir didžiausia tokia išmoka vienam asmeniui.
(vi) the amounts of severance payments awarded during the financial year, number of beneficiaries, and highest such award to a single person.
Kredito įstaigos direktorių atveju – kiekybinė informacija, nurodyta šiame punkte taip pat skelbiama viešai atskiro direktoriaus lygmeniu.
In the case of directors of the credit institution the quantitative information referred to in this point shall also be made available to the public at the level of the individual director.
Suderinta su FSV principais, kuriems pritarė G20.
Alignment to the FSB principles as endorsed by the G20.
Kadangi skaidrumas yra pagrindinė priemonė, leidžianti akcininkams reikalauti įmonės atskaitomybės, ir šitaip išvengti nepriimtinos veiklos praktikos , kuri didina riziką, kiekybinė bendra informacija taip pat turėtų būti suskirstyta į įmonės veiklos sritis susiejant atlyginimų nustatymo veiksmus su skirtinga veikla.
As transparency is a key tool in allowing stakeholders to hold a firm to account and thus prevent unacceptable practices that can contribute to risk the required quantitative aggregate information should also be broken down by business area of the firm to enable remuneration practices to be linked to different activities.
Įmonės direktoriai yra atsakingi už prisiimtus valdymo sprendimus ir todėl, vadovaujantis Komisijos rekomendacija 2004/913/EB, informacija apie atlyginimus skelbiama kiekvienu atveju atskirai.
The directors of a firm are ultimately responsible for the management decisions taken and therefore, in line with Commission Recommendation 2004/913/EC, the required remuneration information should be published on an individual basis.
II priedo 1 punkto –a papunktis (naujas)
Annex II – point 1 – point -a (new)
I priedo 8 punkto v papunkčio trečia pastraipa
Annex I – point 8 – point v ­- paragraph 3
-a) 8 punkto v papunkčio trečia pastraipa pakeičiama taip:
(-a) The third paragraph of Point 8(v) is replaced by the following:
„Jei n-osios eilės kredito išvestinė finansinė priemonė turi išorinį reitingą [...] , [...] apsaugos pardavėjas apskaičiuoja kapitalo poreikį specifinei rizikai, naudodamas išvestinės finansinės priemonės reitingą, ir, jei reikia, taiko atitinkamus pakeitimo vertybiniais popieriais rizikos koeficientus . “
“Where an nth-to-default credit derivative is externally rated [...] , [...] the protection seller shall calculate the specific risk capital charge using the rating of the derivative and apply the respective securitisation risk weights as applicable.”
Dabartiniai pasiūlymai į kapitalo rizikos mažinimo strategiją neįtraukia prekybos skolinto kapitalo prioritetiniais vertybiniais popieriais.
The current proposals exclude leveraged super senior trades from the capital mitigation structure.
Nepaaiškinta, kodėl šie konkretūs sandoriai nėra įtraukti.
It is not clear why these particular transactions are singled out.
Šiuo pakeitimu siekiama suderinti ES taisykles su tarptautiniais standartais, kuriuos Bazelio bankininkystės priežiūros komitetas nustatė pozicijoms koreliacinės prekybos knygoje, ir aiškiai leidžiama įtraukti rizikos mažinimo priemones, pvz., koreliacijos produktų apdraudimą, į koreliacinės prekybos portfelį.
This amendment align EU rules with international standards agreed by the Basel Committee on Banking Supervision for positions in the correlation trading book and explicitly allows risk reducing measures, i.e. hedges to the correlation products, to be included in correlation portfolio.
Taip užtikrinama, kad apskaičiuojant kapitalo poreikius bus tiksliai įvertinta rizika.
This ensures that risk is captured accurately in the resulting capital requirements.
II priedo 1 punkto a papunkčio i dalis
Annex II – point 1 – point a – point i
I priedo 14 punkto pirma pastraipa
Annex I – point 14 – first paragraph
Įstaiga priskiria savo prekybos knygos priemonių grynąsias pozicijas, kurios nėra pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijos, apskaičiuotas pagal 1 punktą, atitinkamoms 1 lentelėje nurodytoms kategorijoms pagal jų emitentą (įsipareigojantįjį asmenį), išorinį arba vidinį kredito vertinimą ir likusį iki išpirkimo terminą, tada jas padaugina iš toje lentelėje nurodytų koeficientų.
The institution shall assign its net positions in the trading book in instruments that are not securitisation positions as calculated in accordance with point 1 to the appropriate categories in Table 1 on the basis of their issuer/obligor, external or internal credit assessment, and residual maturity, and then multiply them by the weightings shown in that table.
Norėdama apskaičiuoti kapitalo poreikį specifinei rizikai padengti, įstaiga sudeda pagal riziką įvertintas pozicijas, gaunamas taikant šį ir 16a punktą, nesvarbu, ar jos ilgosios, ar trumposios.
It shall sum its weighted positions resulting from the application of this point and of point 16a (regardless of whether they are long or short) in order to calculate its capital requirement against specific risk.
Norėdama apskaičiuoti kapitalo poreikį specifinei rizikai padengti, įstaiga sudeda pagal riziką įvertintas pozicijas, gaunamas taikant šį punktą, nesvarbu, ar jos ilgosios, ar trumposios.
It shall sum its weighted positions resulting from the application of this point (regardless of whether they are long or short) in order to calculate its capital requirement against specific risk.
Ji apskaičiuoja savo kapitalo poreikį specifinei rizikai padengti pozicijoms, kurios yra pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijos pagal 16a punktą.
It shall calculate its capital requirement against specific risk for positions that are securitisation positions in accordance with point 16a.
II priedo 1 punkto a a papunktis (naujas)
Annex II – point 1 – point a a (new)
I priedo 14 a punktas (naujas)
Annex I – point 14 a (new)
aa) Įterpiamas šis punktas:
(aa) The following point is inserted:
Nukrypstant nuo 14 punkto nuostatų, įstaiga gali nustatyti specifinį rizikos kapitalo poreikį koreliacinės prekybos portfeliui šitaip: įstaiga skaičiuoja: i) bendrą specifinį rizikos kapitalo poreikį, kuris būtų taikomas tik koreliacinės prekybos portfelio ilgosioms grynosioms pozicijoms, ir ii) bendrą specifinį rizikos kapitalo poreikį, kuris būtų taikomas tik koreliacinės prekybos portfelio trumposioms grynosioms pozicijoms.
By way of derogation from point 14, an institution may determine the specific risk capital charge for the correlation trading portfolio as follows: the institution computes (i) the total specific risk capital charges that would apply just to the net long positions of the correlation trading portfolio and (ii) the total specific risk capital charges that would apply just to the net short positions of the correlation trading portfolio.
Didesnioji iš šių bendrų sumų yra specifinis rizikos kapitalo poreikis koreliacinės prekybos portfeliui.
The larger of these total amounts shall be the specific risk capital charge for the correlation trading portfolio.
Siekiant šios direktyvos tikslų, koreliacinės prekybos portfelį sudaro pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijos ir n-tojo įsipareigojimų neįvykdymo atvejo priemonės, kurios atitinka šiuos kriterijus:
For the purpose of this Directive, the correlation trading portfolio shall consist of securitisation positions and nth-to-default credit derivatives that meet the following criteria:
a) pozicijos nėra nei pakartotinio pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijos, nei pasirinkimo sandoriai pakeitimo vertybiniais popieriais segmente, nei kokios nors kitos pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijų išvestinės finansinės priemonės, kurios nėra pakeitimo vertybiniais popieriais segmento įplaukų pro rata dalis (pvz., be kita ko, sintetiniu būdu pakeisti skolinto kapitalo prioritetiniai segmentai nėra įtraukti į koreliacinės prekybos portfelį); ir
(a) the positions are neither re-securitisation positions, nor options on a securitisation tranche, nor any other derivatives of securitisation exposures that do not provide a pro-rata share in the proceeds of a securitisation tranche (for example, inter alia synthetically leveraged super-senior tranche are excluded from the correlation trading portfolio); and
b) visos nurodytos priemonės yra vieno pavadinimo finansinės priemonės, tarp jų vieno pavadinimo išvestinės finansinės priemonės, kurioms egzistuoja likvidi grįžtamoji rinka.
(b) all reference instruments are single-name instruments, including single-name credit derivatives, for which a liquid two-way market exists.
Tai taip pat apima įprastai prekiaujamus indeksus, šios nuorodos subjektų pagrindu.
This shall also include commonly traded indices based on these reference entities.
Laikoma, kad grįžtamoji rinka egzistuoja, jei yra du nepriklausomi sąžiningi pasiūlymai pirkti ir parduoti, kaina pagrįstai atitinka paskutinio pardavimo kainą arba esamą sąžiningą ir konkurencingą kainos pasiūlymą, pasiūlymas gali būti pateiktas per vieną dieną ir dėl tokios kainos susitarta per palyginti trumpą, prekyboje įprastą laiką.“
A two-way market is deemed to exist where there are independent bona fide offers to buy and sell so that a price reasonably related to the last sales price or current bona fide competitive bid and offer quotations can be determined within one day and settled at such price within a relatively short time conforming to trade custom."
Suderinta su Bazelio komiteto sprendimu dėl koreliacinės prekybos netaikymo, taip pat patikslinta a punkto formuluotė siekiant išaiškinti, kad skolinto kapitalo prioritetiniai segmentai, laikantis Bazelio susitarimo nuostatų, neturėtų būti laikomi koreliacinės prekybos portfelio dalimi.
Alignment with Basel Committee decision on exclusion of correlation trading, with clarification of wording in point a to make clear that leveraged super-senior tranche should not be considered part of the correlation trading portfolio, in line with Basel intentions.
II priedo 1 punkto a b papunktis (naujas)
Annex II – point 1 – point a b (new)
I priedo 14 b punktas (naujas)
Annex I – point 14 b (new)
ab) įterpiamas šis punktas:
(ab) The following point is inserted:
a) pagrindinės ją sudarančios finansinės priemonės gali būti priskirtos rizikos klasei pagal Direktyvos 2006/48/EB 79 straipsnio 1 dalies i ir h punktą kredito įstaigos ne prekybos knygoje; arba
(a) an underlying that could be assigned to the exposure classes in Article 79 ( 1 )( i) and ( h) of Directive 2006/48/EC in a credit institution’s non-trading book; or
b) nurodant teises į specialaus tikslo subjektą.
(b) a claim on a special purpose entity.
Įstaiga gali įtraukti į koreliacinės prekybos portfelį pozicijas, kurios nėra nei pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijos, nei n-tojo įsipareigojimų neįvykdymo kredito išvestinės finansinės priemonės, tačiau kurios pripažįstamos, kaip kitų šio portfelio pozicijų apdraudimas, su sąlyga, kad priemonei arba ją sudarančioms pagrindinėms finansinėms priemonėms egzistuoja likvidi grįžtamoji rinka, kaip nurodyta 14a punkto b papunktyje.“
An institution may include in the correlation trading portfolio positions which are neither securitisation positions nor nth-to-default credit derivatives but which hedge other positions of this portfolio, provided that a liquid two-way market as described in point 14a(b) exists for the instrument or its underlyings. "
Suderinta su Bazelio komiteto sprendimu dėl išimties dėl koreliacinės prekybos veiklos.
Alignment with Basel Committee decision on exclusion of correlation trading.
II priedo 1 punkto b papunktis
Annex II – point 1 – point b
I priedo 16 a punkto įžanginė dalis
Annex I – point 16a – introductory part
Įstaiga apskaičiuoja kapitalo poreikį savo prekybos knygos priemonių, kurios yra pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijos, grynosioms pozicijoms padengti taip :
The institution shall calculate the capital requirement for its net positions in the trading book in instruments that are securitisation positions as follows:
Prekybos knygos priemonėms , kurios nėra pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijos, įstaiga įvertina savo grynąsias pozicijas, apskaičiuotas pagal 1 punktą, taip:
For instruments in the trading book that are securitisation positions, the institution shall weight its net positions as calculated in accordance with point 1 with the following:
I priedo 16 a punkto pirma a pastraipa (nauja)
Annex I – point 16a – subparagraph 1 a (new)
Įstaiga gali nustatyti vertinamos ir grynosios pozicijos produktui didžiausią galimą nuostolį, susijusį su įsipareigojimų nevykdymo rizika.
The institution may cap the product of the weight and the net position at the maximum possible default-risk related loss.
Ši viršutinė riba trumpajai rizikos pozicijai galėtų būti apskaičiuojama kaip vertės pokytis, nes pagrindinių vertybinių popierių rizika iškart sumažėja iki nulio.
For a short position this limit could be calculated as a change in value due to the underlying names immediately becoming default risk-free.
Įstaiga atskirai susumuoja: i) savo įvertintas ilgąsias grynąsias pozicijas, ii) savo įvertintas trumpąsias grynąsias pozicijas.
It shall sum separately (i) its weighted net long positions (ii) its weighted net short positions.
Didesnė iš šių sumų yra specifinės rizikos kapitalo poreikis.
The larger of these sums shall be the specific risk capital requirement.
Šio punkto tikslais ir nukrypstant nuo 8 punkto nacionalinė vertė išvestinių kredito produktų gali būti pakeičiama nacionaline verte, atėmus bet kuriuos išvestinio kredito produkto rinkos vertės pasikeitimus nuo prekybos juo pradžios.
For purposes of this point and by derogation from point 8, the notional value in case of credit derivatives may be replaced by the notional value less any market value changes in the credit derivative since trade inception.
II priedo 3 punkto c papunktis
Annex II – point 3 – point c
V priedo 5 punkto ketvirta a pastraipa (nauja)
Annex V – point 5 – paragraph 4 a (new)
Nereikalaujama, kad įstaiga, taikydama vidaus modelį, įvertintų įsipareigojimų nevykdymo ir pasikeitimų riziką prekiaujamoms skolos finansinėms priemonėms, jeigu ji įvertina šią riziką nustatydama reikalavimus, kaip nurodyta 5a–5k punktuose.
An institution shall not be required to capture default and migration risks for traded debt instruments in its internal model where it is capturing these risks through the requirements set out in points 5a to 5k.
Techninio pobūdžio suderinimas su Bazelio susitarimo nuostatomis.
Technical alignment to Basel.
Siekiama išvengti sutampančių reikalavimų tos pačios rūšies rizikai dvigubo skaičiavimo, atsižvelgiant į Bazelio susitarimo nuostatą dėl dvigubo rizikos skaičiavimo atvejų nustatant rizikos vertę ir poreikį, susijusį su papildoma rizika; taigi rizikos vertę gali sumažinti bet kuris įsipareigojimų nevykdymo ir pasikeitimų rizikos komponentas.
Avoids double counting of overlapping requirements for the same risk, reflecting the Basel text provision for dealing with the double-counting of risk captured between VaR and Incremental Risk Charge; whereby VaR may be reduced by any default and migration component.
II priedo 3 punkto d papunktis
Annex II – point 3 – point d
V priedo 5 k a punktas (naujas)
Annex V – point 5 k a (new)
Toks vidaus modelis leidžia įvertinti kainos riziką 99,9 proc. pasikliautinuoju intervalu vienerių metų kapitalo stebėjimo laikotarpiu, rizikos lygiui nesikeičiant, ir, jei reikia, patikslinamas atsižvelgiant į likvidumo, koncentracijos, apsidraudimo bei šalutinių aplinkybių poveikį.
Such an internal approach shall adequately capture all price risks at the 99,9 % confidence interval over a capital horizon of one year under the assumption of a constant level of risk, and adjusted where appropriate to reflect the impact of liquidity, concentrations, hedging and optionality.
Įstaiga gali įtraukti bet kokias pozicijas į šį modelį, kurios valdomos bendrai su koreliacinės prekybos portfelio pozicijomis ir paskui atsisakyti šių pozicijų iš modelio, reikalaujamo pagal šio priedo 5a punktą.
The institution may incorporate any positions in this approach that are jointly managed with positions of the correlation trading portfolio and may then exclude those positions from the approach required under point 5a of this Annex .
Konkrečiai reikėtų tinkamai įvertinti šią riziką:
In particular, the following risks shall be adequately captured:
i) kaupiamąją riziką, kylančią dėl daugybės neįvykdytų įsipareigojimų, tarp jų likviduojant neįvykdytus įsipareigojimus, segmentuotiems produktams;
( i ) the cumulative risk arising from multiple defaults, including the ordering of defaults, in tranched products;
ii) maržos iš paskolų riziką, tarp jų vertinant poveikį pagal gama koeficientą;
( ii ) credit spread risk, including the gamma and cross-gamma effects;
iii) esamų koreliacijų svyravimus, tarp jų kainų skirtumo ir koreliacijų tarpusavio poveikį;
( iii ) volatility of implied correlations, including the cross effect between spreads and correlations;
iv) bazinę riziką, tarp jų:
( iv ) basis risk, including both:
– bazinę indekso kainų ir jį sudarančių pavadinimų kainų skirtumo; ir
– the basis between the spread of an index and those of its constituent single names; and
– bazinę indekso ir atskirai suformuotų portfelių koreliacijos riziką;
– the basis between the implied correlation of an index and that of bespoke portfolios;
v) stabilizavimo apimties pokyčius, nes stabilizavimo apimties poveikis paprastai turi įtakos išmokamų dalių kainoms; ir
( v ) recovery rate volatility, as it relates to the propensity for recovery rates to affect tranche prices; and
vi) tiek, kiek išsamioms rizikos priemonėms naudingas dinaminis rizikos draudimas, apsidraudimo nuo kainų pasikeitimo riziką ir galimas šio apsidraudimo nuo kainų pasikeitimo suderinimo sąnaudas.
( vi ) to the extent the comprehensive risk measure incorporates benefits from dynamic hedging, the risk of hedge slippage and the potential costs of rebalancing such hedges.
Siekiant šiame punkte numatytų tikslų, įstaiga turi turėti pakankamai rinkos duomenų, kurie užtikrintų, kad ji visiškai įvertino riziką, susijusią su šiais pavojais, taikant vidaus modelį, vadovaujantis standartais, nustatytais pagal šį punktą, per grįžtamąjį patikrinimą arba kitas atitinkamas priemones, parodant, kad jos rizikos priemonės leidžia įvertinti šių finansinių priemonių istorinius kainų svyravimus ir užtikrinti, kad ji gali atskirti pozicijas, kurioms reikalingas jos pritarimas, nustatant kapitalo poreikį nuo tų pozicijų, kurioms nereikalingas toks pritarimas.
For the purpose of this point, an institution shall have sufficient market data to ensure that it fully captures the salient risks of these exposures in its internal approach in accordance with the standards set out in this point, demonstrates through back testing or other appropriate means that its risk measures can appropriately explain the historical price variation of these products and ensures that it can separate the positions for which it holds approval in order to incorporate them in the capital charge according to this point from those positions for which it does not hold such approval.
Portfeliams, kuriems taikomas šis punktas, įstaiga nuolat taiko konkrečius iš anksto nustatytus testavimo nepalankiausiomis sąlygomis scenarijus.
With regard to portfolios subject to this point, the institution shall regularly apply a set of specific, predetermined stress scenarios.
Šiais scenarijais nagrinėjamos įsipareigojimų nevykdymo apimtys, stabilizavimo apimtys, marža iš paskolų ir koreliacinio prekybos sąrašo koreliacija dėl pelno ir nuostolių.
These stress scenarios shall examine the effects of stress to default rates, recovery rates, credit spreads, and correlations on the profit and loss of the correlation trading desk.
Įstaiga bent kartą per savaitę įvertina šiuos nepalankiausių sąlygų scenarijus ir bent kartą per ketvirtį informuoja apie rezultatus kompetentingas institucijas, palyginant su įstaigos kapitalo poreikiu pagal šį punktą.
The institution shall apply these stress scenarios at least weekly and report at least quarterly to the competent authorities the results, including comparisons with the institution’s capital charge according to this point.
Apie visus atvejus, kai testavimo nepalankiausiomis sąlygomis rezultatai rodo šio kapitalo poreikio materialų trūkumą, apie tai informuojamos kompetentingos institucijos.
Any instances where the stress tests indicate a material shortfall of this capital charge must be reported to the competent authorities in a timely manner.
Šio testavimo nepalankiausiomis sąlygomis rezultatų pagrindu kompetentingos institucijos svarsto papildomą kapitalo poreikį koreliacinės prekybos portfelio atžvilgiu, kaip tai numatyta Direktyvos 2006/48/EB 136 straipsnio 2 dalyje.
Based on these stress testing results, the competent authorities shall consider a supplemental capital charge against the correlation trading portfolio as set out in Article 136(2) of Directive 2006/48/EC.
Įstaiga skaičiuoja kapitalo poreikį įvertinant visų kainų riziką bent kartą per savaitę.
An institution shall calculate the capital charge to capture all price risks at least weekly.
Suderinta su Bazelio komiteto sprendimu dėl išimties dėl koreliacinės prekybos veiklos.
Alignment with Basel Committee decision on exclusion of correlation trading .
II priedo 3 punkto f papunktis
Annex II – point 3 – point f
V priedo 8 punkto pirma pastraipa
Annex V – point 8 – paragraph 1
Taikant 10b punkto a ir b papunkčius, multiplikatoriaus koeficientas (m+) didinamas taikant padidėjimo koeficientą nuo 0 iki 1 pagal 1 lentelę atsižvelgiant į pastarųjų 250 darbo dienų nukrypimų skaičių, patvirtintą įstaigos apskaičiuoto rizikos vertės mato, kaip nustatyta 10 punkte, grįžtamojo patikrinimo metu.
For the purposes of point 10b(a) and 10b(b), the multiplication factor (m + ) shall be increased by a plus-factor of between 0 and 1 in accordance with Table 1, depending on the number of overshootings for the most recent 250 business days as evidenced by the institution's back-testing of the value-at-risk measure as set out in point 10.
Kompetentingos institucijos reikalauja, kad įstaigos nuosekliai skaičiuotų nukrypimus, atsižvelgdamos į grįžtamuosius portfelio vertės spėjamų pokyčių tikrinimus.
Competent authorities shall require the institutions to calculate overshootings consistently on the basis of back-testing on hypothetical changes in the portfolio's value.
Nukrypimas yra vienos dienos portfelio vertės pokytis, kuris viršija atitinkamą vienos dienos rizikos vertės matą, apskaičiuotą pagal įstaigos modelį.
An overshooting is a one-day change in the portfolio's value that exceeds the related one-day value-at-risk measure generated by the institution's model.
Norint nustatyti padidėjimo koeficientą, nukrypimų skaičius įvertinamas ne rečiau kaip kartą per ketvirtį.
For the purpose of determining the plus-factor the number of overshootings shall be assessed at least quarterly.
Kompetentingos institucijos reikalauja, kad įstaigos nuosekliai skaičiuotų nukrypimus, atsižvelgdamos į grįžtamuosius portfelio vertės spėjamų ir tikrų pokyčių tikrinimus.
Competent authorities shall require the institutions to calculate overshootings consistently on the basis of back-testing on hypothetical and clean changes in the portfolio's value.
Norint nustatyti padidėjimo koeficientą, nukrypimų skaičius įvertinamas ne rečiau kaip kartą per ketvirtį ir yra lygus didesniajam nukrypimų skaičiui pagal spėjamus ir tikrus portfelio vertės pokyčius .
For the purpose of determining the plus-factor the number of overshootings shall be assessed at least quarterly and shall be equal to the higher of the number of overshootings under hypothetical and clean changes in the value of the portfolio .
Techninio pobūdžio suderinimas su Bazelio susitarimo nuostatomis.
Technical alignment to the Basel text.