natgillin/translations-raw huggingface dataset:
Ja finanšu instrumenta cena kādā tirdzniecības vietā ievērojami pazeminās, kompetentajai iestādei būtu arī jāspēj uz laiku ierobežot attiecīgā finanšu instrumenta īsās pozīcijas pārdošanu
In the case of a significant fall in the price of a financial instrument on a trading venue a competent authority should also have the ability to restrict temporarily short selling of the financial instrument on that venue
savā jurisdikcijā vai pieprasīt EVTI šādu ierobežojumu ieviešanu citās jurisdikcijās
within its own jurisdiction or to request that ESMA restrict such shortselling in other jurisdictions
, lai nepieciešamības gadījumā strauji iejauktos un uz
in order to be able to intervene rapidly where appropriate and for a
nepieļautu attiecīgā instrumenta cenas haotisku samazināšanos.
period to prevent a disorderly price fall of the instrument concerned.
Kompetentajai iestādei vajadzētu būt pienākumam informēt EVTI par šādu lēmumu, lai EVTI varētu nekavējoties informēt citu dalībvalstu kompetentās iestādes, kurās ir tirdzniecības vietas, kas veic darījumus ar to pašu finanšu instrumentu, koordinēt šo dalībvalstu pasākumus un vajadzības gadījumā palīdzēt tām panākt vienošanos vai pašai pieņemt lēmumu saskaņā ar 19. pantu Regulā (ES) Nr. 1095/2010.
The competent authority should also be required to notify ESMA of such a decision so that ESMA can immediately inform the competent authorities of other Member States with venues which trade the same instrument, coordinate the taking of measures by those other Member States and, if necessary, assist them in reaching an agreement, or take a decision itself, in accordance with Article 19 of Regulation (EU) No 1095/2010.
Ja negatīvi notikumi vai tendences notiek vairāk nekā vienā dalībvalstī vai tiem ir pārrobežu ietekme, piemēram, ja finanšu instruments ir iekļauts dažādās tirdzniecības vietās daudzās un dažādās dalībvalstīs, ir svarīga cieša apspriešanās un sadarbība starp kompetentajām iestādēm.
Where an adverse event or development extends beyond one Member State or has other cross-border implications, for example if a financial instrument is admitted to trading on different trading venues in a number of different Member States, close consultation and cooperation between competent authorities is essential.
jāveic galvenā koordinatora loma šādā situācijā un jāmēģina nodrošināt konsekvenci starp kompetentajām iestādēm.
try to ensure consistency between competent authorities.
Turklāt kompetentajām iestādēm vajadzētu būt pilnvarām veikt pasākumus, kad tās ir ieinteresētas iejaukties.
In addition, competent authorities should have powers to take measures when they have an interest to intervene.
Papildus kompetento iestāžu veikto pasākumu koordinēšanai EVTI būtu jānodrošina, lai kompetentās iestādes veic ārkārtas pasākumus tikai tad, ja
In addition to coordinating measures by competent authorities, ESMA should ensure that measures are ▌taken by competent authorities
sagatavot atzinumus kompetentajām iestādēm par pilnvaru iejaukties izmantošanu.
to give opinions to competent authorities on the use of ▌powers of intervention.
Kaut gan kompetentās iestādes bieži atradīsies labākās pozīcijās, lai pārraudzītu un strauji reaģētu uz negatīviem notikumiem vai tendencēm,
While competent authorities will often be best placed to monitor and to react quickly to an adverse event or development, ESMA
EVTI pēc iespējas būtu jākonsultējas ar Eiropas Sistēmisko risku kolēģiju
ESMA should consult the European Systemic Risk Board
, kas izveidota ar Eiropas Parlamenta un Padomes 2010. gada 24. novembra Regulu (ES) Nr. 1092/2010 par Eiropas Savienības finanšu sistēmas makrouzraudzību un Eiropas Sistēmisko risku kolēģijas izveidošanu
established by Regulation (EU) No 1092/2010 of the European Parliament and of the Council of 24 November 2010 on European Union macro-prudential oversight of the financial system and establishing a European Systemic Risk Board
un citām attiecīgajām iestādēm, ja
whenever possible, and other relevant authorities when
pasākums var ietekmēt ne tikai finanšu tirgu, kā tas var būt tādu preču atvasinātu instrumentu līgumu gadījumos, ko izmanto fizisku pozīciju riska ierobežošanai.
measure could have effects beyond the financial markets, as could be the case for commodity derivatives which are used to hedge physical positions.
Saskaņā ar šo regulu EVTI pilnvaras ārkārtas situācijās ierobežot īsās pozīcijas pārdošanu un citas saistītās darbības noteiktas atbilstoši Regulas
The powers of ESMA under this Regulation in exceptional situations to restrict short selling and other related activities are conceived in accordance with the powers contained in
(ES) Nr. 1095/2010 9. panta 5. punktā
Article 9(5)
Tas nozīmē, ka EVTI jāspēj pieņemt atsevišķus lēmumus, pieprasot kompetentajām iestādēm veikt pasākumus, vai atsevišķus lēmumus, kas adresēti finanšu tirgus dalībniekiem, saskaņā ar
In particular, ESMA should be able to adopt individual decisions requiring competent authorities to take measures or individual decisions addressed to financial market participants under
Atsaucēm uz Regulas (ES) Nr. 1095/2010 18. un 38. pantu ir deklaratīva nozīme.
References to Articles 18 and 38 of Regulation (EU) No 1095/2010 are of declaratory nature.
Noteikumi ir piemērojami pat bez attiecīgas atsauces šajā regulā.
The provisions apply even without such a reference in this Regulation.
Tā kā kredītriska mijmaiņas darījumu izmantošana var radīt īpašus riskus, kompetentajām iestādēm šādi darījumi cieši jāpārrauga.
Because of the specific risks which can arise from the use of credit default swaps, such transactions require close monitoring by competent authorities.
EVTI jābūt vispārējām pilnvarām veikt aptauju par jautājumiem vai praksi saistībā ar īsās pozīcijas pārdošanu vai kredītriska mijmaiņas darījumu izmantošanu, lai izvērtētu, vai jautājums vai prakse potenciāli neapdraud finanšu stabilitāti vai uzticēšanos tirgum.
ESMA should be given a general power to conduct an inquiry into an issue or practice relating to short selling or the use of credit default swaps to assess whether that issue or practice poses any potential threat to financial stability or to market confidence.
EVTI jāpublicē ziņojums par konstatētajiem faktiem, kad šāda aptauja tiek veikta.
ESMA should publish a report setting out its findings when it conducts such an inquiry.
Tā kā dažus pasākumus var piemērot fiziskām vai juridiskām personām un darbībām ārpus Savienības, dažās situācijās nepieciešama sadarbība starp
As some measures may apply to natural or legal persons and actions outside the Union, it is necessary in certain situations that competent authorities
kompetentajām iestādēm un trešo valstu iestādēm.
and authorities in third countries cooperate.
Šajā Regulā ir ievērotas pamattiesības un principi, kas atzīti jo īpaši Līgumā par Eiropas Savienības darbību
This Regulation respects the fundamental rights and observes the principles recognised in particular in the Treaty on the Functioning of the European Union
, jo īpaši tiesības uz personas datu aizsardzību, kas atzītas
the right to the protection of personal data recognised in Article 16
Ņemot vērā principu aplūkojumu Komisijas paziņojumā par pastiprinātu sankciju režīmu finanšu pakalpojumu nozarē un ar to saistītus tiesību aktus pēc paziņojuma,
Taking into consideration the principles set out in the Commission's Communication on reinforcing sanctioning regimes in the financial services sector and related legislation following up on this Communication,
dalībvalstīm būtu jānosaka noteikumi
Member States should lay down rules on
un soda naudām
and penalties
, soda naudām un pasākumiem
and penalties
vajadzētu būt iedarbīgiem, samērīgiem un atturošiem.
should be effective, proportionate and dissuasive.
Tos vajadzētu balstīt uz EVTI pieņemtajām pamatnostādnēm, lai veicinātu finanšu nozares sankciju režīmu konverģenci un konsekvenci starp sektoriem.
They should be based on guidelines adopted by ESMA to promote convergence and cross-sector consistency of sanctioning regimes in the financial sector.
pilnvaru izmantošanu
OJ L 55, 28.2.2011, p.
Komisijai būtu jāinformē Eiropas Parlaments par panākto progresu attiecībā uz lēmumiem, ar kuriem nosaka trešo valstu tiesiskās un uzraudzības sistēmas atbilstību šīs regulas prasībām.
The Commission should keep the European Parliament informed of progress relating to decisions determining the equivalence of third country legal and supervisory frameworks with requirements of this Regulation.
sīkāku informāciju par īso pozīciju aprēķināšanu, ja fiziskai vai juridiskai personai ir nesegta pozīcija kredītriska mijmaiņas darījumos, par noteiktiem informācijas sniegšanas un uzrādīšanas sliekšņiem un turpmākiem kritēriju un faktoru precizējumiem, lai noteiktu, kad negatīvs notikums vai tendence nopietni apdraud finanšu stabilitāti vai uzticēšanos tirgum dalībvalstī vai ES.
in respect of details concerning calculating short positions, when a natural or legal person has an uncovered position in a credit default swap, notification or disclosure thresholds and further specification of criteria and factors for determining when an adverse event or development creates a serious threat to financial stability or to market confidence in a Member State or the Union.
Ir īpaši svarīgi, lai Komisija veiktu pienācīgas konsultācijas sagatavošanās darbu laikā, tostarp vajadzības gadījumā konsultējoties ar attiecīgo struktūru, iestāžu un aģentūru ekspertiem.
It is of particular importance that the Commission carry out appropriate consultations during its preparatory work, including at the level of experts of the relevant institutions, authorities and agencies, where appropriate.
Komisijai, sagatavojot un izstrādājot deleģētos aktus, būtu jānodrošina vienlaicīga, laicīga un pienācīga dokumentu pārsūtīšana Eiropas Parlamentam un Padomei.
The Commission, when preparing and drawing up delegated acts, should ensure a simultaneous, timely and appropriate transmission of relevant documents to the European Parliament and to the Council.
Komisijai jāsniedz ziņojums Eiropas Parlamentam un Padomei, kurā tā izvērtē, cik atbilstīgi ir noteikumi par pārskatu sniegšanu un informācijas publiskas uzrādīšanas sliekšņiem, kā darbojas ierobežojumi un prasības saistībā ar neto īso pozīciju pārredzamību un vai ir atbilstīgi citi ierobežojumi vai nosacījumi attiecībā uz īsās pozīcijas pārdošanu vai kredītriska mijmaiņas darījumiem.
The Commission should submit a report to the European Parliament and the Council assessing the appropriateness of the reporting and public disclosure thresholds provided for, the operation of the restrictions and requirements related to the transparency of net short positions and whether any other restrictions or conditions on short selling or credit default swaps are appropriate.
Tā kā pašas dalībvalstis šīs regulas mērķus nevar sasniegt,
Since the objectives of this Regulation cannot be sufficiently achieved by the Member States, although
kaut gan valstu kompetentās iestādes ir labākā situācijā, lai pārraudzītu un labāk pārzinātu tendences tirgū, vispārējo ietekmi, kādu rada problēmas saistībā ar īsās pozīcijas pārdošanu un kredītriska mijmaiņas darījumiem, var pilnībā saprast tikai visas Savienības kontekstā
national competent authorities are better placed to monitor and have better knowledge of market developments, the overall impact of the problems related to short selling and credit default swaps can ▌be fully perceived
var pieņemt pasākumus atbilstoši Līguma par Eiropas Savienību 5. pantā noteiktajam subsidiaritātes principam.
be better achieved at ▌Union level the Union may adopt measures, in accordance with the principle of subsidiarity as set out in Article 5 of the Treaty on European Union.
Saskaņā ar minētajā pantā noteikto proporcionalitātes principu šajā regulā paredz vienīgi tos pasākumus, kas ir vajadzīgi šo mērķu sasniegšanai,
In accordance with the principle of proportionality, as set out in that Article, this Regulation does not go beyond what is necessary in order to achieve those objectives.
Tā kā dažas dalībvalstis jau ir ieviesušas ierobežojumus īsās pozīcijas pārdošanai un tā kā ir izstrādāti noteikumi par deleģētiem aktiem un saistošiem tehniskiem standartiem, un tie būtu jāpieņem, lai varētu lietderīgi piemērot ieviešamo regulējumu, ir jāparedz pietiekams laiks
Since some Member States have already put in place restrictions on short selling and since delegated acts and binding technical standards are provided for which should be adopted before the framework to be introduced can be usefully applied, it is necessary to provide for a sufficient period of time
pārejas posma vajadzībām
for transitional purposes,
VISPĀRĪGI NOTEIKUMI 1. pants Darbības joma
GENERAL PROVISIONS Article 1 Scope
kuri minēti
referred to
parāda instrumentiem, ko emitējusi dalībvalsts vai Savienība, un atvasinātiem instrumentiem, kas
debt instruments issued by a Member State or the Union and derivatives
Direktīvas 2004/39/EK I pielikuma C iedaļas 4.–10. punktā
in Annex I Section C points (4) to (10) of Directive 2004/39/EC that relate
, kas ir saistīti ar vai attiecas
or are referenced
uz tādiem parāda instrumentiem, kurus emitējusi dalībvalsts vai Savienība▌.
to such debt instruments issued by a Member State or the Union ▌.
Regulas 18. pantu, 20. pantu un 23. līdz 30. pantu piemēro finanšu instrumentiem saskaņā ar 2. panta 1. punkta d) apakšpunktu.
Articles 18, 20 and 23 to 30 shall apply to financial instruments as defined in Article 2(1)(d).
“centrālais darījumu starpnieks” ir jebkura
‘central counterparty’ means
vienība, kas ▌atrodas starp tādu līgumu darījumu partneriem, kurus tirgo vienā vai vairākos finanšu tirgos, un kas kļūst par pircēju katram pārdevējam un par pārdevēju katram pircējam, un atbild par tīrvērtes sistēmas darbību;
entity that ▌interposes itself between the counterparties to the contracts traded within one or more financial markets, becoming the buyer to every seller and the seller to every buyer and which is responsible for the operation of a clearing system;
“kredītriska mijmaiņas darījums” ir atvasinātu instrumentu līgums, kurā viens darījuma partneris veic samaksu otram darījuma partnerim apmaiņā pret ▌maksājumu ▌vai
‘credit default swap’ means a derivative contract in which one party pays a fee to another party in return for ▌a payment ▌or
citu ieguvumu kredītnotikuma gadījumā
other benefit in the case of
, kam ir līdzīga ekonomiskā ietekme;
derivative contract that has a similar economic effect;
saistībā ar regulētu tirgu un
in relation to
saistībā ar kredītiestādi ‐ izcelsmes valsts Eiropas Parlamenta un Padomes 2006. gada 14. jūnija Direktīvas 2006/48/EK par kredītiestāžu darbības sākšanu un veikšanu
in relation to a credit institution, the home Member State within the meaning of Article 4(7) of Directive 2006/48/EC of the European Parliament and of the Council of 14 June 2006 relating to the taking up and pursuit of the business of credit institutions
saistībā ar jebkuru citu juridisku personu ‐ dalībvalsts, kurā ir juridiskās personas juridiskā adrese, vai, ja tai nav juridiskās adreses, dalībvalsts, kurā atrodas juridiskās personas galvenais birojs;
in relation to any other legal person, the Member State in which its registered office is situated or, if it has no registered office, the Member State in which its head office is situated;
saistībā ar jebkuru fizisku personu ‐ dalībvalsts, kurā ir personas galvenais birojs, vai, ja personai nav galvenā biroja, dalībvalsts, kurā atrodas personas pastāvīgā dzīvesvieta;
in relation to a natural person, the Member State in which his or her head office is situated or if he or she has no head office the Member State in which his or her permanent residence is situated;
“valsts parāda vērtspapīrs” ir parāda instruments, ko
‘sovereign debt’ means a debt instrument issued by
'valsts kredītriska mijmaiņas darījums' ir kredītriska mijmaiņas darījums, kurā veic maksu ar maksājumu vai ar citu ieguvumu kredītnotikuma gadījumā vai saistību nepildīšanas gadījumā saistībā ar valsts emitentu;
‘sovereign credit default swap’ means a credit default swap where a payment or other benefit will be paid in the case of a credit event or default relating to a sovereign issuer;
'valsts emitents' ir jebkurš no turpmāk minētajiem emitentiem, kas emitē parāda instrumentus:
‘sovereign issuer’ means any of the following that issues debt instruments:
dalībvalsts, tostarp jebkura dalībvalsts ministrija, ▌aģentūra vai
a Member State including any ministry, ▌agency or
ja dalībvalsts ir federāla valsts ‐ viens no federācijas locekļiem;
in the case of a Member State that is a federal state, one of the members making up the federation,
vairāku dalībvalstu īpašam nolūkam dibināta sabiedrība;
a special purpose vehicle for several Member States,
starptautiska finanšu iestāde, kuru izveidojušas divas vai vairāk dalībvalstis un kuras uzdevums ir nodrošināt finansējumu un sniegt finansiālu palīdzību tās locekļiem, kurus piemeklējušas smagas finansiāla rakstura problēmas vai kuriem tādas draud, vai
an international financial institution established by two or more Member States, which has the purpose to mobilise funding and provide financial assistance to the benefit of its members that are experiencing or threatened by severe financing problems, or
“emitēts akciju kapitāls” attiecībā uz sabiedrību ir parasto un visu veidu priekšrocību akciju kopums, ko emitējusi sabiedrība, bet kurā neietver konvertējamus parāda vērtspapīrus;
‘issued share capital’ in relation to a company, means the total of ordinary and any preference shares issued by the company but does not include convertible debt securities;
“emitēts valsts parāds”
‘issued sovereign debt’ means ▌the total ▌of sovereign debt issued by
ir to valsts emitenta
a sovereign issuer
emitētu valsts parāda vērtspapīru kopējā vērtība, kuri vēl nav izpirkti;
that has not been redeemed;
“vietēja sabiedrība” ir sabiedrība ▌Direktīvas 2004/39/EK 2. panta 1. punkta l) apakšpunkta nozīmē;
‘local firm’ means a firm referred to in Article 2(1)(l) of Directive 2004/39/EC ▌;
veicot publisku pastāvīgu divvirzienu kotāciju, kam ir salīdzināms apmērs un konkurētspējīgas cenas, rezultātā regulāri un nepārtraukti nodrošinot likviditāti tirgū;
by posting firm, simultaneous two-way quotes of comparable size and at competitive prices, with the result of providing liquidity on a regular and ongoing basis to the market,
savas parastās uzņēmējdarbības ietvaros izpildot klientu rosinātus rīkojumus vai izpildot rīkojumus, kas ir reakcija uz klienta pieprasījumu veikt tirdzniecību;
as part of its usual business, by fulfilling orders initiated by clients or in response to clients' requests to trade,
aizsargājot pret risku pozīcijas, kas veidojas, ja tiek pildīti uzdevumi saskaņā ar i) un ii) daļu;
by hedging positions arising from the fulfilment of tasks under points (i) and (ii);
“daudzpusēja tirdzniecības sistēma” ▌ir daudzpusēja sistēma Direktīvas 2004/39/EK 4. panta 1. punkta 15) apakšpunkta nozīmē;
‘multilateral trading facility ▌’ means a multilateral system within the meaning of Article 4(1)(15) of Directive 2004/39/EC;
attiecībā uz dalībvalsts valsts parāda vērtspapīriem vai
in relation to sovereign debt of a Member State
, ja dalībvalsts ir federāla valsts, attiecībā uz federācijas locekļa valsts parāda vērtspapīriem, vai kredītriska mijmaiņas darījumu
, or, in the case of a Member State that is a federal state, to sovereign debt of a member making up the federation,
‐ šīs dalībvalsts kompetentā iestāde;
, the competent authority of that Member State,
attiecībā uz
in relation to
attiecībā uz tādas starptautiskas finanšu iestādes valsts parāda vērtspapīriem, kuru izveidojušas divas vai vairāk dalībvalstis un kuras uzdevums ir nodrošināt finansējumu un sniegt finansiālu palīdzību tās locekļiem, kurus piemeklējušas smagas finansiāla rakstura problēmas vai kuriem tādas draud, ‐ tās jurisdikcijas kompetentā iestāde, kurā reģistrēta starptautiskā finanšu iestāde;
in relation to sovereign debt of an international financial institution established by two or more Member States, which has the purpose to mobilise funding and provide financial assistance to the benefit of its members that are experiencing or threatened by severe financing problems, the competent authority of the jurisdiction in which the international financial institution is established,
attiecībā uz finanšu instrumentu, kas nav šā apakšpunkta
a financial instrument other than an instrument referred to in
minētais instruments, ‐ šāda finanšu instrumenta kompetentā iestāde, kā noteikts Komisijas Regulas (EK) Nr. 1287/2006
, the competent authority for that financial instrument as defined in Article 2(7) of Commission Regulation (EC) No 1287/2006
attiecībā uz finanšu instrumentu, uz ko neattiecas
in relation to a financial instrument that is not covered under
, ‐ tās dalībvalsts kompetentā iestāde, kurā finanšu instruments pirmo reizi iekļauts tirdzniecības vietā;
, the competent authority of the Member State in which the financial instrument was first admitted to trading on a trading venue,
attiecībā uz parāda instrumentu, ko emitējusi Eiropas Investīciju banka, ‐ tās dalībvalsts kompetentā iestāde, kurā atrodas Eiropas Investīciju banka;
in relation to a debt instrument issued by the European Investment Bank, the competent authority of the Member State in which the European Investment Bank is located;
“īsās pozīcijas pārdošana” attiecībā uz akcijām vai parāda
‘short sale’ in relation to a share or debt
ir tādu akciju vai parāda
means any sale of the share or debt
pārdošana, kas pārdevējam nepieder pārdošanas līguma noslēgšanas laikā, tostarp šāda pārdošana gadījumos, kad pārdošanas līguma noslēgšanas laikā pārdevējs ir aizņēmies vai vienojies aizņemties akcijas vai parāda
which the seller does not own at the time of entering into the agreement to sell including such a sale where at the time of entering into the agreement to sell the seller has borrowed or agreed to borrow the share or debt
, lai to piegādātu norēķina veikšanas laikā.
for delivery at settlement.
Šī definīcija neietver:
This definition does not include:
pārdošanu, ko viena vai otra puse veic ar pārdošanas ar atpirkšanu līgumu, ja viena puse ir piekritusi pārdot otrai pusei vērtspapīru par noteiktu cenu un otra puse uzņemas saistības vēlāk pārdot vērtspapīru atpakaļ par citu noteiktu cenu;
a sale by either party under a repurchase agreement where one party has agreed to sell the other a security at a specified price with a commitment from the other party to sell the security back at a later date at another specified price,
vērtspapīru pārvedumu atbilstīgi vērtspapīru aizdevuma līgumam vai
a transfer of securities under a securities lending agreement, or
iesaistīšanos nākotnes līgumā vai citā atvasinātu instrumentu līgumā, ar kuru ir panākta vienošanās pārdot vērtspapīrus par noteiktu cenu kādā vēlākā datumā;
entering into a futures contract or other derivatives contract where it is agreed to sell securities at a specified price at a future date;
“apgrozījums” attiecībā uz akcijām ir apgrozījums, kā definēts Regulas 1287/2006 2. panta 9. punktā.
‘turnover’ of a share, means turnover as defined in Article 2(9) of Regulation (EC) No 1287/2006.
deleģētos aktus saskaņā ar 42. pantu ▌, precizējot šā panta 1. punktā noteiktās definīcijas, jo īpaši precizējot, kad tiek uzskatīts, ka fiziskai vai juridiskai personai pieder finanšu instruments, lai veiktu tādu īsās pozīcijas pārdošanu, kā tā definēta 1. punkta r) apakšpunktā.
adopt ▌ delegated acts in accordance with Article 42 ▌ specifying the definitions laid down in paragraph 1, in particular specifying when a natural or legal person is considered to own a financial instrument for the purposes of the definition of short sale in paragraph 1(r).
Šajā regulā pozīciju, ko veido kāds no turpmāk minētajiem elementiem, uzskata par īsu pozīciju saistībā ar sabiedrības emitēto akciju kapitālu vai
For the purposes of this Regulation, a position resulting from either of the following shall be considered a short position relating to the issued share capital of a company or issued sovereign debt of a
valsts emitenta
sovereign issuer
sabiedrības emitētas akcijas vai dalībvalsts vai
a short sale of a share issued by the company or a debt instrument issued by the Member State or
attiecīgajai fiziskajai
an instrument