natgillin/translations-raw huggingface dataset:
in the case of FoP settlement instructions, the market value of the financial instruments referred to in Article 32(3) or, where not available, the nominal value of the financial instruments.
fizetés ellenében megvalósuló kiegyenlítési megbízás esetében a pénzoldal kiegyenlítési összege;
Article 15
fizetés nélküli kiegyenlítési megbízások (FoP) esetében a pénzügyi eszközök 32. cikk (3) bekezdésében említett piaci értéke vagy – amennyiben utóbbi nem áll rendelkezésre – névértéke.
Public disclosure on settlement fails
15. cikk
CSDs shall publish the information set out in Annex III for the securities settlement system it operates on their website for free, including the relevant values in EUR.
A kiegyenlítések meghiúsulásának nyilvános közzététele
The information referred to in the first subparagraph shall be published annually and in a language customary in the sphere of international finance and shall be machine-readable.
A központi értéktárak a III. mellékletben meghatározott információkat az általuk működtetett értékpapír-kiegyenlítési rendszerre vonatkozóan weboldalukon díjmentesen közzéteszik, beleértve az EUR-ban kifejezett vonatkozó értékeket.
Section 2
Az első albekezdésben említett információt évente, és a nemzetközi pénzügyi szférában szokásos nyelven kell közzétenni, és géppel olvashatónak kell lennie.
Cash penalties
2. szakasz
Article 16
Pénzbírságok
Calculation and application of cash penalties
16. cikk
The cash penalties referred to in Article 7(2) of Regulation (EU) No 909/2014 shall be calculated and applied by CSDs for each settlement instruction that fails to settle.
A pénzbírságok kiszámítása és alkalmazása
The calculation referred to in the first subparagraph shall include settlement instructions that have been put on hold by a participant.
A 909/2014/EU rendelet 7. cikkének (2) bekezdésében említett pénzbírságokat a központi értéktár minden olyan kiegyenlítési megbízásra vonatkozóan kiszámítja és alkalmazza, amelynél a kiegyenlítés meghiúsul.
Where matching is required pursuant to Article 5(2), cash penalties shall only be applied to matched settlement instructions.
Az első albekezdésben említett számítás kiterjed a résztvevő által visszatartott kiegyenlítési megbízásokra is.
Cash penalties shall be calculated and applied at the end of each business day where the settlement instruction fails to settle.
Ha az 5. cikk (2) bekezdése szerint párosításra van szükség, a pénzbírságot csak a párosított kiegyenlítési megbízásokra kell alkalmazni.
Where a settlement instruction has been entered into the securities settlement system or has been matched after the intended settlement date, cash penalties shall be calculated and applied as from the intended settlement date.
A pénzbírságokat minden olyan üzleti nap végén ki kell számítani és alkalmazni kell, amelyen a kiegyenlítési megbízás kiegyenlítése meghiúsul.
Where new settlement instructions are entered into the securities settlement system for any non-delivered financial instruments in accordance with Article 27(10), Article 29(11) or Article 31(11), cash penalties shall apply to the new settlement instructions from the day those instructions are entered into the securities settlement system.
Ha egy kiegyenlítési megbízás a kiegyenlítés tervezett időpontja után került be az értékpapír-kiegyenlítési rendszerbe vagy került párosításra, a pénzbírságokat a kiegyenlítés tervezett időpontjától kell kiszámítani és alkalmazni.
Where settlement instructions have been matched after the intended settlement date, cash penalties for the period between the intended settlement date and the business day prior to the day on which matching has taken place shall be paid by the last participant who has entered or modified the relevant settlement instruction in the securities settlement system.
Ha a 27. cikk (10) bekezdésével, a 29. cikk (11) bekezdésével vagy a 31. cikk (11) bekezdésével összhangban új kiegyenlítési megbízások kerülnek az értékpapír-kiegyenlítési rendszerbe bármely le nem szállított pénzügyi eszközre vonatkozóan, akkor a pénzbírságokat attól a naptól kell alkalmazni az új kiegyenlítési megbízásokra, amikor a szóban forgó megbízások bekerültek az értékpapír-kiegyenlítési rendszerbe.
CSDs shall provide each relevant participant with the details of the calculation of the penalties for each failed settlement instruction on a daily basis, including details on the account to which each failed settlement instruction refers.
Ha a kiegyenlítési megbízások párosítására a kiegyenlítés tervezett időpontja után kerül sor, a kiegyenlítés tervezett időpontja és a párosítás megtörténtének napját megelőző üzleti nap közötti időszakra vonatkozó pénzbírságokat azon utolsó résztvevő fizeti ki, amely az értékpapír-kiegyenlítési rendszerbe bevitte vagy ott módosította az érintett kiegyenlítési megbízást.
Article 17
A központi értéktárak minden meghiúsult kiegyenlítési megbízásra vonatkozóan naponta az érintett résztvevők rendelkezésére bocsátják a pénzbírságok kiszámításának részleteit, beleértve az arra a számlára vonatkozó adatokat, amelyre az egyes meghiúsult kiegyenlítési megbízások hivatkoznak.
Collection and distribution of cash penalties
17. cikk
CSDs shall charge and collect on at least a monthly basis the net amount of cash penalties to be paid by each failing participant.
A pénzbírságok beszedése és felosztása
Cash penalties shall be deposited into a dedicated cash account.
A központi értéktárak legalább havonta kivetik és beszedik az egyes nemteljesítő résztvevők által fizetendő pénzbírságok nettó összegét.
CSDs shall distribute on at least a monthly basis the net amount of cash penalties referred to in paragraph 1 to receiving participants affected by settlement fails.
A pénzbírságokat egy erre a célra kijelölt pénzforgalmi számlán kell elhelyezni.
Article 18
A központi értéktár legalább havonta felosztja az (1) bekezdésben említett pénzbírságok nettó összegét a kiegyenlítések meghiúsulása által érintett fogadó résztvevők között.
Costs of the penalty mechanism
18. cikk
CSDs shall not use cash penalties to cover costs related to the penalty mechanism.
A szankciómechanizmus költségei
CSDs shall disclose, in detail, the amount of the costs referred to in paragraph 1 to participants.
A központi értéktárak nem használhatják fel a pénzbírságokat a szankciómechanizmushoz kapcsolódó költségek fedezésére.
CSDs shall charge participants separately for the costs of the penalty mechanism.
A központi értéktárak részletesen közzéteszik a résztvevők számára az (1) bekezdésben említett költségek összegét.
Those costs shall not be charged on the basis of gross penalties applied to each participant.
A központi értéktárak külön számítják fel a résztvevőknek a szankciómechanizmus költségeit.
Article 19
Ezeket a költségeket nem az egyes résztvevőkre alkalmazott bruttó pénzbírságok alapján kell felszámítani.
Penalty mechanism where the participant is a CCP
19. cikk
Where the failing or the receiving participant is a CCP, CSDs shall ensure the following:
Szankciómechanizmus, ha a résztvevő központi szerződő fél
that CCPs are provided with the calculation of the cash penalties for the failed settlement instructions submitted by those CCPs;
Ha a nemteljesítő vagy a fogadó résztvevő központi szerződő fél, a központi értéktárak biztosítják a következőket:
that CCPs collect the cash penalties referred to in point (a) from the clearing members that caused the settlement fails;
a központi szerződő felek rendelkezésére bocsátják az adott központi szerződő felek által benyújtott meghiúsult kiegyenlítési megbízásokra vonatkozó pénzbírságok kiszámítását;
that CCPs distributes the cash penalties referred to in point (b) to the clearing members that are affected by the settlement fails;
a központi szerződő felek beszedik az a) pontban említett pénzbírságokat a kiegyenlítés meghiúsulását okozó klíringtagoktól;
that CCPs report to the CSD on the penalties that they have collected and distributed, on a monthly basis.
a központi szerződő felek felosztják a b) pontban említett pénzbírságokat a kiegyenlítés meghiúsulásával érintett klíringtagok között;
Article 20
a központi szerződő felek havonta jelentést tesznek a központi értéktárnak az általuk beszedett és felosztott pénzbírságokról.
CSDs that use a common settlement infrastructure
20. cikk
CSDs that use a common settlement infrastructure, including where some of their services or activities have been outsourced as referred to in Article 30(5) of Regulation (EU) No 909/2014, shall jointly establish the penalty mechanism referred to in Article 7(2) of Regulation (EU) No 909/2014 and jointly manage the modalities for the calculation, application, collection and distribution of cash penalties in accordance with this Regulation.
Közös kiegyenlítési infrastruktúrát használó központi értéktárak
Section 3
A közös kiegyenlítési infrastruktúrát használó központi értéktárak, beleértve azt, amikor egyes szolgáltatásaikat vagy tevékenységeiket a 909/2014/EU rendelet 30. cikkének (5) bekezdésében említettek szerint kiszervezték, közösen hozzák létre a 909/2014/EU rendelet 7. cikkének (2) bekezdésében említett szankciómechanizmust, és közösen kezelik a pénzbírságok kiszámítására, alkalmazására, beszedésére és felosztására vonatkozó megoldásokat e rendeletnek megfelelően.
Details of the buy-in process
3. szakasz
Sub-section 1
A kényszerbeszerzési eljárás részletei
Article 21
alszakasz
Buy-in not possible
21. cikk
A buy-in shall only be considered not possible where:
A nem lehetséges kényszerbeszerzés
the relevant financial instruments no longer exist;
A kényszerbeszerzés csak akkor tekinthető nem lehetségesnek, ha:
for transactions not cleared by a CCP, the failing trading venue member or the failing trading party is subject to insolvency proceedings.
az érintett pénzügyi eszköz már nem létezik;
For the purposes of point (b), insolvency proceeding shall mean any collective measure provided for in the law of a Member State, or a third country, either to wind up the trading venue member or trading party or to reorganise it, where such measure involves the suspension or imposition of limitations on transfers or payments.
a nem központi szerződő fél által elszámolt ügyletek esetében a nemteljesítő kereskedésihelyszín-tag vagy a nemteljesítő ügyletkötő fél fizetésképtelenségi eljárás alatt áll.
Article 22
A b) pont alkalmazásában a fizetésképtelenségi eljárás egy tagállam vagy valamely harmadik ország joga szerinti olyan kollektív intézkedés, amelyet akár a kereskedésihelyszín-tag vagy ügyletkötő fél felszámolására, akár annak átszervezésére rendelnek el, amennyiben ezen intézkedés magában foglalja az átutalások vagy fizetések felfüggesztését, illetve azok korlátozását.
Ineffective buy-in process
22. cikk
For the purposes of point (b) of Article 7(4) of Regulation (EU) No 909/2014, the following operations shall be considered to be composed of several transactions:
Az ineffektív kényszerbeszerzési eljárás
operations where one party sells financial instruments for cash (‘first transaction’), with a commitment of the other party to sell equivalent financial instruments to the first party for a price that is determined or determinable (‘second transaction’);
A 909/2014/EU rendelet 7. cikke (4) bekezdése b) pontjának alkalmazásában a következő műveletek tekintendők több ügyletből állónak:
operations where one party transfers financial instruments to another party (‘first transaction’), with a commitment of that other party to return equivalent financial instruments to the first party (‘second transaction’).
olyan műveletek, ahol az egyik fél pénzeszközökért pénzügyi eszközt értékesít (első ügylet) a másik fél azon kötelezettségvállalása mellett, hogy egyenértékű pénzügyi eszközöket értékesít az első félnek egy meghatározott vagy meghatározandó áron (második ügylet);
Where paragraph 1 applies, the buy-in process shall be considered ineffective where the intended settlement date of the second transaction is set within 30 business days after the intended settlement date of the first transaction.
olyan műveletek, ahol az egyik fél pénzügyi eszközöket utal át egy másik félnek (első ügylet) a másik fél azon kötelezettségvállalása mellett, hogy egyenértékű pénzügyi eszközöket juttat vissza az első félnek (második ügylet).
Article 23
Amennyiben az (1) bekezdés alkalmazandó, a kényszerbeszerzési eljárást akkor kell ineffektívnek tekinteni, ha a második ügylet kiegyenlítésének tervezett időpontja az első ügylet kiegyenlítésének tervezett időpontja utáni 30 üzleti napon belülre esik.
Application of partial settlement
23. cikk
Where on the last business day of the extension period referred to in Article 7(3) of Regulation (EU) No 909/2014, some of the relevant financial instruments are available for delivery to the receiving participant, the receiving and failing clearing members, trading venue members or trading parties, as applicable, shall partially settle the initial settlement instruction unless the conditions set out in Article 12(1) of this Regulation are fulfilled.
Részleges kiegyenlítés alkalmazása
The first subparagraph shall not apply where the relevant settlement instruction is put on hold in accordance with Article 8.
Ha a 909/2014/EU rendelet 7. cikkének (3) bekezdésében említett kiegyenlítési türelmi idő utolsó üzleti napján egyes érintett pénzügyi eszközök a fogadó résztvevőnek való szállításra rendelkezésre állnak, akkor a fogadó és nemteljesítő klíringtagok, kereskedésihelyszín-tagok vagy adott esetben ügyletkötő felek részlegesen kiegyenlítik az eredeti kiegyenlítési megbízást, kivéve, ha teljesülnek az e rendelet 12. cikkének (1) bekezdésében meghatározott feltételek.
Article 24
Az első albekezdés nem alkalmazandó, ha az érintett kiegyenlítési megbízás a 8. cikkel összhangban visszatartásra került.
Buy-in agent
24. cikk
A buy-in agent shall not have any conflict of interest in the execution of a buy-in and shall execute the buy-in on the terms most favourable to the failing clearing member, trading venue member or trading party, as applicable, in accordance with Article 27 of Directive 2014/65/EU.
Kényszerbeszerzési ügynök
Article 25
A kényszerbeszerzési ügynöknek nem lehet összeférhetetlensége a kényszerbeszerzés végrehajtása során, és a kényszerbeszerzést a nemteljesítő klíringtag, kereskedésihelyszín-tag vagy adott esetben ügyletkötő fél számára legkedvezőbb feltételek mellett hajtja végre, a 2014/65/EU irányelv 27. cikkével összhangban.
Contractual arrangements and procedures
25. cikk
Parties in the settlement chain shall establish contractual arrangements with their relevant counterparties that incorporate the buy-in process requirements specified in paragraph 2 and the procedures specified in paragraph 3.
Szerződéses megállapodások és eljárások
The contractual arrangements referred to in paragraph 1 shall fully incorporate the applicable requirements set out in Article 7 of Regulation (EU) No 909/2014 and Articles 26 to 38 of this Regulation.
A kiegyenlítési láncban lévő felek szerződéses megállapodásokat hoznak létre az érintett szerződő feleikkel, amelyek magukban foglalják a kényszerbeszerzési eljárás (2) bekezdésben meghatározott követelményeit és a (3) bekezdésben meghatározott eljárásokat.
Each party in the settlement chain shall ensure that the contractual arrangements established with its relevant counterparties are enforceable in all relevant jurisdictions.
Az (1) bekezdésben említett szerződéses megállapodások teljeskörűen magukban foglalják a 909/2014/EU rendelet 7. cikkében és e rendelet 26–38. cikkében meghatározott alkalmazandó követelményeket.
CCPs, clearing members, trading venue members or trading parties shall establish the necessary procedures to execute the buy-in, pay the cash compensation, the price difference and the buy-in costs within the required timeframes.
A kiegyenlítési láncban lévő minden fél biztosítja, hogy az érintett szerződő feleivel létrehozott szerződéses megállapodások minden érintett joghatóságban érvényesíthetők legyenek.
The contractual arrangements and the procedures referred to in this Article shall include the necessary provisions to ensure that the relevant parties in the settlement chain receive the information required to exercise their rights and obligations in accordance with the timeframes specified in Articles 26 to 35 of this Regulation.
A központi szerződő felek, klíringtagok, kereskedésihelyszín-tagok vagy ügyletkötő felek létrehozzák az ahhoz szükséges eljárásokat, hogy az előírt határidőkön belül sor kerüljön a kényszerbeszerzés végrehajtására, a pénzbeli kártalanítás, az árkülönbözet és a kényszerbeszerzési költségek kifizetésére.
The participants shall establish the necessary contractual arrangements with their clients to ensure that the buy-in requirements set out in this Regulation are enforceable in all the jurisdictions to which parties in the settlement chain belong.
Az ebben a cikkben említett szerződéses megállapodások és eljárások tartalmazzák az annak biztosításához szükséges rendelkezéseket, hogy a kiegyenlítési láncban lévő érintett felek megkapják a jogaik és kötelezettségeik az e rendelet 26–35. cikkében meghatározott határidőknek megfelelően való gyakorlásához szükséges információkat.
The bought-in financial instruments may only be considered as delivered for the purposes of Article 27, Article 29 and Article 31 where those instruments have been received in the securities settlement system operated by the CSD by the receiving participants acting on behalf of the CCP, the receiving clearing members, trading venue members or trading parties.
A résztvevők létrehozzák ügyfeleikkel az annak biztosításához szükséges szerződéses megállapodásokat, hogy az e rendeletben meghatározott kényszerbeszerzési követelmények minden olyan joghatóságban érvényesíthetők legyenek, amelyhez a kiegyenlítési láncban lévő felek tartoznak.
The cash compensation referred to in Article 33 and the price difference referred to in Article 35(1) may only be considered as paid where the cash payment has been received by the receiving participants acting on behalf of the CCP, the receiving clearing members, trading venue members or trading parties.
A kényszerbeszerzett pénzügyi eszközök a 27., 29. és 31. cikk alkalmazásában csak akkor tekinthetők leszállítottnak, ha az említett eszközöket a központi értéktár által működtetett értékpapír-kiegyenlítési rendszerben fogadták a központi szerződő fél, a fogadó klíringtagok, kereskedésihelyszín-tagok vagy ügyletkötő felek nevében eljáró fogadó résztvevők.
Sub-section 2
A 33. cikkben említett pénzbeli kártalanítás és a 35. cikk (1) bekezdésében említett árkülönbözet csak akkor tekinthető kifizetettnek, ha a pénzeszköz-kifizetést a központi szerződő fél, a fogadó klíringtagok, kereskedésihelyszín-tagok vagy ügyletkötő felek nevében eljáró fogadó résztvevők fogadták.
Buy-in process for transactions cleared by a CCP
alszakasz
Article 26
Kényszerbeszerzési eljárás központi szerződő fél által elszámolt ügyletek esetében
Initial verification
26. cikk
On the business day following the expiry of the extension period, CCPs shall verify whether a buy-in is possible in accordance with Article 21(a) in relation to any of the transactions it has cleared.
Kezdeti ellenőrzés
Where a buy-in is not possible pursuant to Article 21(a), the CCP shall notify the failing clearing member of the cash compensation amount calculated in accordance with Article 32.
A kiegyenlítési türelmi idő lejártát követő üzleti napon a központi szerződő felek ellenőrzik, hogy a 21. cikk a) pontja szerint lehetséges-e a kényszerbeszerzés az általuk elszámolt bármely ügylet vonatkozásában.
The cash compensation shall be paid in accordance with Article 33(1).
Ha a 21. cikk a) pontja szerint nem lehetséges a kényszerbeszerzés, a központi szerződő fél értesíti a nemteljesítő klíringtagot a pénzbeli kártalanítás 32. cikknek megfelelően kiszámított összegéről.
Where a buy-in is possible, Article 27 shall apply.
A pénzbeli kártalanítást a 33. cikk (1) bekezdésének megfelelően kell kifizetni.
Article 27
Ha lehetséges a kényszerbeszerzés, a 27. cikk alkalmazandó.
Buy-in procedure and notifications
27. cikk
Where a buy-in is possible, CCPs shall launch an auction or appoint a buy-in agent on the business day following the expiry of the extension period and notify the failing and receiving clearing members thereof.
Kényszerbeszerzési eljárás és értesítések
Upon receipt of the notification referred to in paragraph 1, the failing clearing member shall ensure that any relevant settlement instruction relating to the settlement fail is put on hold.
Ha a kényszerbeszerzés lehetséges, a központi szerződő felek a kiegyenlítési türelmi idő lejártát követő üzleti napon aukciót indítanak vagy kényszerbeszerzési ügynököt neveznek ki, és erről értesítik a nemteljesítő és fogadó klíringtagokat.
Upon receipt of the notification referred to in paragraph 1, the failing clearing member may only deliver the financial instruments as follows:
Az (1) bekezdésben említett értesítés kézhezvételét követően a nemteljesítő klíringtag biztosítja, hogy visszatartásra kerüljön a kiegyenlítés meghiúsulásához kapcsolódó minden érintett kiegyenlítési megbízás.
to the buy-in agent where the buy-in agent gives prior consent;
Az (1) bekezdésben említett értesítés kézhezvételét követően a nemteljesítő klíringtag csak a következők szerint szállíthatja le a pénzügyi eszközöket:
to the CCP where the auction has been awarded to that failing clearing member.
a kényszerbeszerzési ügynöknek, ha a kényszerbeszerzési ügynök előzetesen hozzájárul;
Prior to receipt of the notification referred to in paragraph 1, the failing clearing member may still deliver the financial instruments directly to the CCP.
a központi szerződő félnek, ha az aukciót az adott nemteljesítő klíringtag nyerte.
The CCP shall notify the results of the buy-in to the failing and receiving clearing members and to the relevant CSD at the latest on the last business day of the period determined in accordance with Article 37.
Az (1) bekezdésben említett értesítés kézhezvételét megelőzően a nemteljesítő klíringtag közvetlenül a központi szerződő félnek még leszállíthatja a pénzügyi eszközöket.
Where the buy-in is successful in part or in full, the notification referred to in paragraph 4 shall include the quantity and price of the bought-in financial instruments.
A központi szerződő fél legkésőbb a 37. cikknek megfelelően meghatározott időszak utolsó üzleti napján értesíti a nemteljesítő és a fogadó klíringtagokat, valamint az érintett központi értéktárat a kényszerbeszerzés eredményéről.
Where the buy-in fails in part or in full, the notification referred to in paragraph 4 shall include the cash compensation amount calculated in accordance with Article 32 unless that notification specifies that the execution of the buy-in is deferred.
Ha a kényszerbeszerzés részben vagy teljes mértékben sikeres, a (4) bekezdésben említett értesítés tartalmazza a kényszerbeszerzett pénzügyi eszközök mennyiségét és árát.
Where the execution of the buy-in is deferred, the CCP shall notify the results of that deferred buy-in to the failing and receiving clearing members and to the relevant CSD at the latest on the last business day of the deferral period referred to in Article 38.
Ha a kényszerbeszerzés részben vagy teljes mértékben sikertelen, a (4) bekezdésben említett értesítés tartalmazza a 32. cikknek megfelelően kiszámított pénzbeli kártalanítás összegét, kivéve, ha az értesítés meghatározza, hogy a kényszerbeszerzés végrehajtása elhalasztásra kerül.
Where the buy-in referred to in paragraph 7 is successful in part or in full, the notification referred to in that paragraph shall include the quantity and price of the bought-in financial instruments.
Ha a kényszerbeszerzés végrehajtása elhalasztásra kerül, a központi szerződő fél legkésőbb a 38. cikkben említett kényszerbeszerzési türelmi idő utolsó üzleti napján értesíti a nemteljesítő és a fogadó klíringtagokat, valamint az érintett központi értéktárat az elhalasztott kényszerbeszerzés eredményéről.