natgillin/translations-raw huggingface dataset:
That risk control function shall be considered to be independent, regardless of whether the real-time monitoring is conducted by a member of the staff of the investment firm or by a third party, provided that that function is not hierarchically dependent on the trader and can challenge the trader as appropriate and necessary within the governance framework referred to in Article 1.
Annak a DEA-szolgáltatónak, amely engedélyezi valamely DEA-felhasználó számára, hogy a DEA-szolgáltatást saját ügyfelei számára is biztosítsa („továbbszolgáltatás”) képesnek kell lennie arra, hogy megkülönböztesse egymástól a továbbszolgáltatás egyes kedvezményezettjeinek megbízásfolyamát, ugyanakkor nem köteles ismernie a továbbszolgáltatás kedvezményezettjeinek kilétét.
Staff members in charge of the real-time monitoring shall respond to operational and regulatory issues in a timely manner and shall initiate remedial action where necessary.
A DEA-szolgáltató nyilvántartja a DEA-felhasználók által benyújtott megbízásokkal kapcsolatos adatokat, ideértve azok módosítását és törlését is, a nyomonkövetési rendszerek által generált figyelmeztetéseket és a szűrési folyamatot érintően végrehajtott módosításokat.
An investment firm shall ensure that the competent authority, the relevant trading venues and, where applicable, DEA providers, clearing members and central counterparties can at all times have access to staff members in charge of real-time monitoring.
a leendő DEA-felhasználó által megvalósítani kívánt stratégiákra;
For that purpose, the investment firm shall identify and periodically test its communication channels, including its contact procedures for out of trading hours, to ensure that in an emergency the staff members with the adequate level of authority may reach each other in time.
a leendő DEA-felhasználó által alkalmazni kívánt működési struktúrára, rendszerekre, kereskedés előtti és utáni kontrollokra és valós idejű nyomon követésre.
The systems for real-time monitoring shall have real-time alerts to assist staff in identifying unanticipated trading activities undertaken by means of an algorithm.
A DEA-felhasználói számára a kereskedési helyszínekhez való hozzáférést harmadik felek kereskedési szoftvereinek használatán keresztül engedélyező befektetési vállalkozás biztosítja, hogy a szoftver az e rendeletben meghatározott kereskedés előtti kontrollokkal egyenértékű kereskedés előtti kontrollokat alkalmaz;
An investment firm shall have a process in place to take remedial action as soon as possible after an alert has been generated, including, where necessary, an orderly withdrawal from the market.
a leendő DEA-felhasználón belüli, a tevékenységekkel és a hibákkal kapcsolatos felelősségi viszonyokra;
Those systems shall also provide alerts in relation to algorithms and DEA orders triggering circuit breakers of a trading venue.
a leendő DEA-felhasználó korábbi kereskedési mintáira és viselkedésére;
Article 17 Post-trade controls
a leendő DEA-felhasználó azon képességére, hogy teljesítse a DEA-szolgáltatóval szembeni pénzügyi kötelezettségeit;
An investment firm shall continuously operate the post-trade controls that it has in place.
a leendő DEA-felhasználóval szemben korábban alkalmazott fegyelmi szankciókra, amennyiben rendelkezésre áll ilyen nyilvántartás.
Where a post-trade control is triggered, the investment firm shall undertake appropriate action, which may include adjusting or shutting down the relevant trading algorithm or trading system or an orderly withdrawal from the market.
A továbbszolgáltatást engedélyező DEA-szolgáltató a hozzáférés biztosítását megelőzően biztosítja, hogy a leendő DEA-felhasználó rendelkezzen az (1) és (2) bekezdésben meghatározottal legalább egyenértékű átvilágítási rendszerrel.
Post-trade controls referred to in paragraph 1 shall include the continuous assessment and monitoring of market and credit risk of the investment firm in terms of effective exposure.
A DEA-felhasználó évente felülvizsgálja átvilágítási rendszerét.
An investment firm shall keep records of trade and account information, which are complete, accurate and consistent.
A DEA-felhasználó évente kockázati alapon újraértékeli DEA-felhasználói rendszereinek és kontrollintézkedéseinek megfelelőségét, különös tekintettel kereskedési tevékenységük és stratégiáik jellegére, hatókörére és összetettségére, a személyzeti politikájukat, tulajdonosi szerkezetüket, kereskedési vagy bankszámlájukat, szabályozói státusukat és pénzügyi helyzetüket érintő változásokra és arra, hogy a DEA-felhasználó jelezte-e szándékát a DEA-szolgáltató által biztosított hozzáférés továbbszolgáltatására.
The investment firm shall reconcile its own electronic trading logs with information about its outstanding orders and risk exposures as provided by the trading venues to which it sends orders, by its brokers or DEA providers, by its clearing members or central counterparties and by its data providers or other relevant business partners.
IV.
Reconciliation shall be made in real-time where the aforementioned market participants provide the information in real-time.
FEJEZET
An investment firm shall have the capability to calculate in real time its outstanding exposure and that of its traders and clients.
ÁLTALÁNOS KLÍRINGTAGKÉNT ELJÁRÓ BEFEKTETÉSI VÁLLALKOZÁSOK
For derivatives, the post-trade controls referred to in paragraph 1 shall include controls regarding the maximum long and short and overall strategy positions, with trading limits to be set in units that are appropriate to the types of financial instruments involved.
(A 2014/65/EU irányelv 17. cikkének (6) bekezdése)
is in compliance with the business and risk strategy of the investment firm and is adapted to its operational activities and the risks to which it is exposed;
fizetési rendszerek és konstrukciók, amelyek lehetővé teszik, hogy a leendő klíringügyfél időben teljesítse az általános klíringtagként eljáró befektetési vállalkozás által nyújtott elszámolási szolgáltatásokkal kapcsolatban a vállalkozás által előírt, eszközök vagy készpénz formájában teljesítendő letéti követelményeket;
is based on a reliable IT organisation, including service, production, and development;
az általános klíringtagként eljáró befektetési vállalkozás és a leendő klíringügyfél megállapodása szerinti maximális kereskedési küszöbértékek betartását elősegítő rendszerbeállítások és információkhoz való hozzáférés;
complies with an effective IT security management.
a leendő klíringügyfél által az általános klíringtagként eljáró befektetési vállalkozás számára nyújtott fedezet;
An investment firm shall set up and maintain appropriate arrangements for physical and electronic security that minimise the risks of attacks against its information systems and that includes effective identity and access management.
operatív erőforrások, ideértve a technológiai interfészeket és az adatkapcsolatot;
Those arrangements shall ensure the confidentiality, integrity, authenticity, and availability of data and the reliability and robustness of the investment firm's information systems.
a leendő klíringügyfél részvétele a pénzügyi piacok integritását védő szabályok megsértésében, ideértve a piaci visszaélésekben, pénzügyi bűncselekményekben vagy pénzmosási tevékenységekben való részvételét.
An investment firm shall promptly inform the competent authority of any material breaches of its physical and electronic security measures.
Az általános klíringtagként eljáró befektetési vállalkozás évente felülvizsgálja klíringügyfeleinek az (1) bekezdésben felsorolt kritériumok szerinti teljesítményét.
It shall provide an incident report to the competent authority, indicating the nature of the incident, the measures taken following the incident and the initiatives taken to avoid similar incidents from recurring.
A 2014/65/EU irányelv 17. cikkének (6) bekezdésében említett kötelező érvényű írásos megállapodásnak tartalmaznia kell az említett kritériumokat, és meg kell határoznia, hogy – amennyiben az említett felülvizsgálatra gyakrabban kerül sor, mint évente – az általános klíringtagként eljáró befektetési vállalkozás milyen gyakorisággal tekinti át klíringügyfelei e kritériumokkal szembeni teljesítményét.
An investment firm shall annually undertake penetration tests and vulnerability scans to simulate cyber-attacks.
A kötelező érvényű írásos megállapodásban meg kell határozni az említett kritériumokat nem teljesítő klíringügyfelek tekintetében érvényesítendő következményeket.
An investment firm shall ensure that it is able to identify all persons who have critical user access rights to its IT systems.
Az általános klíringtagként eljáró befektetési vállalkozás kereskedési és pozíciólimiteket határoz meg saját partnerkockázatai, likviditási kockázatai, működési kockázatai és egyéb kockázatai csökkentése és kezelése érdekében, és ezekről tájékoztatja klíringügyfeleit.
The investment firm shall restrict the number of such persons and shall monitor their access to IT systems to ensure traceability at all times.
Az általános klíringtagként eljáró befektetési vállalkozás a valós időhöz képest a lehető legkisebb késleltetéssel nyomon követi, hogy klíringügyfelei betartják-e az (1) bekezdésben említett limiteket, és megfelelő kereskedés előtti és utáni eljárásokat vezet be a pozíciólimitek megsértése jelentette kockázat megfelelő letéti gyakorlaton és egyéb megfelelő eszközökön keresztül történő kezelésére.
CHAPTER III
Az általános klíringtagként eljáró befektetési vállalkozás írásban dokumentálja a (2) bekezdésben említett eljárásokat, és nyilvántartást vezet a klíringügyfelek említett eljárásoknak való megfeleléséről.
Article 19 General provisions for DEA
E szolgáltatásokat ésszerű üzleti feltételek szerint biztosítja.
(Article 17(5) of Directive 2014/65/EU)
Az általános klíringtagként eljáró befektetési vállalkozás tájékoztatja leendő és meglévő klíringügyfeleit a védelem szintjéről és az általa biztosított elkülönítés különböző szintjeivel összefüggő költségekről.
monitor orders submitted by a DEA client using the trading code of the DEA provider;
Az Európai Parlament és a Tanács 2014. április 16-i 596/2014/EU rendelete a piaci visszaélésekről (piaci visszaélésekről szóló rendelet), valamint a 2003/6/EK európai parlamenti és tanácsi irányelv és a 2003/124/EK, a 2003/125/EK és a 2004/72/EK bizottsági irányelv hatályon kívül helyezéséről (HL L 173., 2014.6.12., 1. o.).
automatically block or cancel orders from individuals which operate trading systems that submit orders related to algorithmic trading and which lack authorisation to send orders through DEA,;
Az Európai Parlament és a Tanács 2014. május 15-i 600/2014/EU rendelete a pénzügyi eszközök piacairól és a 648/2012/EU rendelet módosításáról (HL L 173., 2014.6.12., 84. o.).
automatically block or cancel orders from a DEA client for financial instruments which that client is not authorised to trade, using an internal flagging system to identify and block single DEA clients or a group of DEA clients;
Az Európai Parlament és a Tanács 2010. november 24-i 1095/2010/EU rendelete az európai felügyeleti hatóság (Európai Értékpapírpiaci Hatóság) létrehozásáról, a 716/2009/EK határozat módosításáról és a 2009/77/EK bizottsági határozat hatályon kívül helyezéséről (HL L 331., 2010.12.15., 84. o.).
automatically block or cancel orders from a DEA client that breach the risk management thresholds of the DEA provider, applying controls to exposures of individual DEA clients, financial instruments or groups of DEA clients;
A Bizottság 2016. április 25-i (EU) 2017/565 felhatalmazáson alapuló rendelete a 2014/65/EU európai parlamenti és tanácsi irányelvnek a befektetési vállalkozások szervezeti követelményei és működési feltételei, valamint az irányelv alkalmazásában meghatározott kifejezések tekintetében történő kiegészítéséről (lásd e Hivatalos Lap 1. oldalát).
stop order flows transmitted by its DEA clients;
I. MELLÉKLET
suspend or withdraw DEA services to any DEA client where the DEA provider is not satisfied that continued access would be consistent with its rules and procedures for fair and orderly trading and market integrity;
A befektetési vállalkozás 9. cikk (1) bekezdése szerinti önértékelése során vizsgálandó kritériumok 1.
carry out, whenever necessary, a review of the internal risk control systems of DEA clients.
Az üzleti tevékenység jellegének értékelése során a befektetési vállalkozás adott esetben a következőket veszi figyelembe:
A DEA provider shall have procedures to evaluate, manage and mitigate market disruption and firm-specific risks.
a vállalkozás piaci szerepe, ideértve, hogy árjegyző-e, és hogy végrehajt-e ügyfélmegbízásokat, vagy kizárólag saját számlára kereskedik;
The DEA provider shall be able to identify the persons to be notified in the event of an error resulting in violations of the risk profile or in potential violations of the trading venue's rules.
a kereskedés és a vállalkozás egyéb folyamatai vagy tevékenységei automatizáltságának szintje;
A DEA provider shall at all times be able to identify its different DEA clients and the trading desks and traders of those DEA clients, who submit orders through the DEA provider's systems, by assigning a unique identification code to them.
a vállalkozás által kereskedett instrumentumok, termékek és eszközosztályok típusa és szabályozói státusa;
A DEA provider allowing a DEA client to provide its DEA access to its own clients (‘sub-delegation’) shall be able to identify the different order flows from the beneficiaries of such sub-delegation without being required to know the identity of the beneficiaries of such arrangement.
a vállalkozás által alkalmazott stratégiák típusai és ezek kockázatai a vállalkozás saját kockázatkezelése és a piacok tisztességes és rendezett működése szempontjából; különösen e stratégiák jellegét (árjegyzés, arbitrázs stb.) kell figyelembe venni, és azt, hogy a stratégia rövid vagy hosszú távú, illetve meghatározott irányú-e vagy sem;
the governance and ownership structure of the prospective DEA client;
a vállalkozás tulajdonosi és irányítási struktúrája, szervezeti és működési rendszere és az a tény, hogy társas vállalkozás (partnership), leányvállalat, nyilvános piacra bevezetett részvénytársaság vagy más típusú vállalkozás;
the types of strategies to be undertaken by the prospective DEA client;
a vállalkozás kockázatkezelési, megfelelési, auditálási rendszere és szervezete;
the operational set-up, the systems, the pre-trade and post-trade controls and the real time monitoring of the prospective DEA client.
a vállalkozás létrehozásának dátuma, személyzete szakmai tapasztalatának és kompetenciájának szintje, és hogy nemrégiben létrehozott vállalkozásról van-e szó.
The investment firm offering DEA allowing DEA clients to use third-party trading software for accessing trading venues shall ensure that the software includes pre-trade controls that are equivalent to the pre-trade controls set out in this Regulation.
Az üzleti tevékenység hatókörének értékelése során a befektetési vállalkozás adott esetben a következőket veszi figyelembe:
the responsibilities within the prospective DEA client for dealing with actions and errors;
az egymással párhuzamosan futó algoritmusok és stratégiák száma;
the historical trading pattern and behaviour of the prospective DEA client;
a kereskedett egyedi eszközök, termékek és eszközosztályok száma;
the level of expected trading and order volume of the prospective DEA client;
a kereskedési részlegek száma és a megbízás végrehajtásáért felelős természetes személyek és algoritmusok használt egyéni kereskedési azonosítóinak száma;
the ability of the prospective DEA client to meet its financial obligations to the DEA provider;
az üzenetvolumen-kapacitás és különösen a benyújtott, módosított, törölt és végrehajtott megbízások száma;
the disciplinary history of the prospective DEA client, where available.
a napon belüli és napon túli bruttó és nettó pozíciók pénzben kifejezett értéke;
Article 23 Periodic review of DEA clients
a vállalkozás ügyfeleinek és különösen DEA-felhasználóinak száma és mérete;
A DEA provider shall review its due diligence assessment processes annually.
a szervereknek a kereskedési helyszínhez közeli vagy egy helyiségen belüli elhelyezését (co-location, proximity hosting) biztosító azon létesítmények száma, amelyekhez a vállalkozás adatkapcsolattal rendelkezik;
A DEA provider shall carry out an annual risk-based reassessment of the adequacy of its clients' systems and controls, in particular taking into account changes to the scale, nature or complexity of their trading activities or strategies, changes to their staffing, ownership structure, trading or bank account, regulatory status, financial position and whether a DEA client has expressed an intention to sub-delegate the access it receives from the DEA provider.
a vállalkozás adatkapcsolati infrastruktúrájának átviteli kapacitása;
CHAPTER IV
a vállalkozás klíringtagjainak vagy központi szerződő fél tagságainak száma;
Article 24 Systems and controls of investment firms acting as general clearing members
a vállalkozás fizikai telephelyeinek száma;
(Article 17(6) of Directive 2014/65/EU)
azoknak az országoknak és régióknak a száma, ahol a vállalkozás kereskedési tevékenységet végez;
credit strength, including any guarantees given;
a vállalkozás kereskedési rendszereinek sokfélesége, valamint a kereskedési rendszerek beállításai, módosítása, tesztelése és felülvizsgálata felett a vállalkozás által gyakorolt ellenőrzés mértéke;
internal risk control systems;
a vállalkozás tulajdonosi és irányítási struktúrája, szervezeti és működési rendszere, műszaki adottságai, fizikai jellemzői és földrajzi elhelyezkedése;
intended trading strategy;
a vállalkozás adatkapcsolatainak, technológiai rendszereinek és klíringmegoldásainak sokfélesége;
payment systems and arrangements that enable the prospective clearing client to ensure a timely transfer of assets or cash as margin, as required by the clearing firm in relation to the clearing services it provides;
a vállalkozás fizikai kereskedési infrastruktúrájának sokfélesége;
systems settings and access to information that helps the prospective clearing client to respect any maximum trading limit agreed with the clearing firm;
a vállalkozás által igénybe vett vagy kínált kiszervezés szintje, különösen a kulcsfontosságú funkciók kiszervezése esetén;
any collateral provided to the clearing firm by the prospective clearing client;
a vállalkozás által nyújtott vagy használt DEA, annak jellege (DMA vagy szponzorált hozzáférés) és az ügyfeleknek kínált DEA kondíciói; valamint, i) a vállalkozás vagy ügyfelei által folytatott kereskedés sebessége. -------------------------------------------------- II.
operational resources, including technological interfaces and connectivity;
MELLÉKLET A 28. cikkben említett megbízás-nyilvántartás tartalma és formátuma
any involvement of the prospective clearing client in a breach of the rules ensuring the integrity of the financial markets, including involvement in market abuse, financial crime or money laundering activities.
JELÖLÉS
A clearing firm shall annually review the on-going performance of its clearing clients against the criteria listed in paragraph 1.
ADATTÍPUS
The binding written agreement referred to in Article 17(6) of Directive 2014/65/EU shall contain those criteria and set out the frequency at which the clearing firm shall review its clearing clients' performance against those criteria, where this review is to be conducted more than once a year.
ALPHANUM-n
Article 26 Position limits
3 alfanumerikus karakter
A clearing firm shall set out and communicate to its clearing clients appropriate trading and position limits to mitigate and manage its own counterparty, liquidity, operational and other risks.
Az ISO 4217 szabvány szerinti pénznemkódoknak megfelelő hárombetűs pénznemkód.
A clearing firm shall monitor its clearing clients' positions against the limits referred to in paragraph 1 as close to real-time as possible and have appropriate pre-trade and post-trade procedures for managing the risk of breaches of the position limits, by way of appropriate margining practice and other appropriate means.
Az ISO 8601 szabvány szerinti dátum- és időformátum
Article 27 Disclosure of information about the services provided
„YYYY” az év;
A clearing firm shall publish the conditions under which it offers its clearing services.
„MM” a hónap;
It shall offer those services on reasonable commercial terms.
„DD” a nap;
A clearing firm shall inform its prospective and existing clearing clients of the levels of protection and of the costs associated with the different levels of segregation it provides.
„T” – azt jelenti, hogy a T betűt kell használni
Information on the different levels of segregation shall include a description of the main legal effects of the respective levels of segregation offered, including information on the insolvency law applicable in the relevant jurisdiction.
„hh” az óra;
CHAPTER V
„mm” a perc;
Article 28 Content and format of order records
Z az UTC-idő.
(Article 17(2) of Directive 2014/65/EU)
A dátumokat és időpontokat UTC-időben kell megadni.
An investment firm that engages in a high-frequency algorithmic trading technique shall immediately after order submission record the details of each submitted order using the format set out in tables 2 and 3 of Annex II.
Összesen legfeljebb n számjegyből álló tizedes tört, amely legfeljebb m számú tizedesjegyet tartalmazhat
An investment firm that engages in a high-frequency algorithmic trading technique shall update the information referred to in paragraph 1 in the standards and formats specified in the fourth column of tables 2 and 3 of Annex II.
Numerikus mező pozitív és negatív értékek megadásához
Article 29 Entry into force and application
a negatív számok előtt „-” (mínusz) jelet kell használni;
This Regulation shall enter into force on the twentieth day following that of its publication in the Official Journal of the European Union.
az értékeket kerekíteni kell és nem csonkolhatók.
It shall apply from 3 January 2018.
Összesen legfeljebb n számjegyből álló egész szám
This Regulation shall be binding in its entirety and directly applicable in all Member States.
Numerikus mező pozitív és negatív egész számértékek megjelöléséhez.
Done at Brussels, 19 July 2016.
12 alfanumerikus karakter
For the Commission
Az ISO 6166 szabványnak megfelelő ISIN-kód
The President
20 alfanumerikus karakter
OJ L 173, 12.6.2014, p. 349.
Az ISO 17442 szabványnak megfelelő jogalany-azonosító.
Regulation (EU) No 596/2014 of the European Parliament and of the Council of 16 April 2014 on market abuse (market abuse regulation) and repealing Directive 2003/6/EC of the European Parliament and of the Council and Commission Directives 2003/124/EC, 2003/125/EC and 2004/72/EC (OJ L 173, 12.6.2014, p.
4 alfanumerikus karakter
1).
Az ISO 10383 szabványnak megfelelő piacazonosító.
Regulation (EU) No 600/2014 of the European Parliament and of the Council of 15 May 2014 on markets in financial instruments and amending Regulation (EU) No 648/2012 (OJ L 173, 12.6.2014, p. 84).
35 alfanumerikus karakter
Regulation (EU) No 1095/2010 of the European Parliament and of the Council of 24 November 2010 establishing a European Supervisory Authority (European Securities and Markets Authority), amending Decision No 716/2009/EC and repealing Commission Decision 2009/77/EC (OJ L 331, 15.12.2010, p. 84).
A(z) [600/2014/EU rendelet 26. cikke szerinti ügyletjelentési kötelezettségre vonatkozó 22. szabályozástechnikai standard] 6. cikkében és II. mellékletében meghatározott azonosító.
Commission Delegated Regulation (EU) 2017/565 of 25 April 2016 supplementing Directive 2014/65/EU of the European Parliament and of the Council as regards organisational requirements and operating conditions for investment firms and defined terms for the purposes of that Directive (see page 1 of this Official Journal).
táblázat
When considering the nature of its business, an investment firm shall consider the following, where applicable:
Leírás
the regulatory status of the firm and, where applicable, of its DEA clients, including the regulatory requirements to which it is subject as an investment firm under Directive 2014/65/EU, and other relevant regulatory requirements;
Standardok és formátum