natgillin/translations-raw huggingface dataset:
It also held all the shares of ASE, AMEU and the EU Local Affiliates, which it provides with financing for investment in the expansion of infrastructure for the operation of the retail business, e.g. construction of and equipment for fulfilment centres and expansion of the European data centre's capacity.
Čak i uz pretpostavku da je bilo moguće izolirati prijenos osnovne tehnologije, naknada za taj prijenos u skladu sa sporazumom s društvom [A] mora biti znatno niža od naknade izračunane u Izvješću o transfernim cijenama.
Following the acquisition of LoveFilm Group, LuxOpCo also owned certain intangibles assets which are necessary to operate part of its service business, namely video streaming.
U tom izvješću iznos naknade dobiven je zbrajanjem nekoliko naknada predviđenih u sporazumu s društvom [A], uključujući onih koje se odnose na materijalne aspekte sporazuma, kao što je prilagodba za povećanje Amazonovih troškova rada.
LuxOpCo's cost structure demonstrates that significant assets are used to absorb the costs incurred in relation to the development, enhancement and management of the Intangibles in the framework of functions undertaken.
Za potrebe utvrđivanja predviđene naknade dodano je nekoliko prilagodbi naknada za uspostavu, osnovnih naknada i provizija koje duguje društvo [A], kao što su naknade za višak kapaciteta narudžbi i višak razine inventara.
The Commission analysed the costs incurred by or cross-invoiced to LuxOpCo as regards their potential relevance to the development of the Intangibles.
Te naknade povezane su fizičkim radom maloprodajne djelatnosti.
As regards the Technology, this includes the cost of employees employed in technology-related jobs.
One se ne odnose na nematerijalnu imovinu prenesenu u skladu s tim sporazumom.
It also includes the costs of servers, located in Luxembourg and Ireland, which allow the EU websites to operate.
U Izvješću o transfernim cijenama ne navode se argumenti kojima se opravdava njihovo uključivanje u analizu stope tantijema po tržišnim uvjetima za nematerijalnu imovinu.
The costs categories ‘Application Development Expense’ and ‘Data Center’ in Table 8 also contribute to the Technology component of the Intangibles.
Nadalje, u predviđenom izračunu tantijema u Izvješću o transfernim cijenama nije uzet u obzir negativan odnos između razine provizije i prodaje na koju bi se primijenila ta provizija.
As regards the Trademark, LuxOpCo incurred significant direct marketing costs, as demonstrated by Table 7.
Drugim riječima, postotak provizije dogovoren u sporazumu s društvom [A] trebao se iz godine u godinu smanjivati (s 5 % na 4 %) usporedno s povećanjem razine predviđene prodaje koju će stvoriti društvo [A] u skladu sa sporazumom (od početnih 350 milijuna USD to 750 milijuna USD).
This includes the costs of free delivery promotions, which are performed at the expense of LuxOpCo's profitability.
Taj činjenica upućuje na ekonomije razmjera i/ili povećanje pregovaračke snage primatelja usluge.
Such promotions foster sales and improve customer satisfaction which in turn increases the value of the Amazon brand in Europe.
S druge strane, u Izvješće o transfernim cijenama uključeno je smanjenje provizije na 4 % u njegovu izračunu samo kako je utvrđeno u sporazumu s društvom [A], ali nije se razmatralo bi li te stope bile opravdane s obzirom na mnogo višu razinu prodaje predviđenu u Europi (3,2 milijarde EUR tijekom prve godine nakon restrukturiranja na 8,3 milijarde EUR tijekom financijske godine 2010.).
The Amazon Prime program, which is effectively operated for European markets by LuxOpCo, has also been identified as a key marketing strategy by Company X.
Primjenom metode usporedive cijene na slobodnom tržištu (CUP), kako je utvrđeno u Izvješću o transfernim cijenama, dobiven je i pretjeran rezultat zbog kojeg je „društvo LuxOpCo izloženo riziku od gubitaka”.
A comparison of transport costs borne by LuxOpCo and those recharged to customers shows that only a small proportion is passed through to the customers.
To znači da bi prihod koji bi društvo LuxOpCo ostvarilo uporabom nematerijalne imovine mogao ne samo biti nedovoljan za plaćanje tantijema društvu LuxSCS utvrđenih na temelju metode usporedive cijene na slobodnom tržištu (CUP), već i za plaćanje naknade za sve ostale zadaće koje obavlja društvo LuxOpCo.
Finally, the costs of dispatching ordered goods to the customers, which are also absorbed by LuxOpCo, are also considered to strengthen Amazon's brand in Europe according to Company X.
Komisija primjećuje da stjecatelj licencije koji je nepovezana stranka vjerojatno ne bi prihvatio način utvrđivanja svoje naknade u skladu s kojim bi vjerojatno ostvarivao strukturne gubitke.
Amazon claims, however, that since LuxSCS holds the rights to all Trademarks used in Amazon's retail business, it reimburses the expenses incurred by the European operating companies either directly or indirectly.
U svojem najnovijem podnesku društvo Amazon tvrdilo je da bi se usporediva cijena na slobodnom tržištu za Sporazum o licenciranju mogla utvrditi na temelju stope tantijema od [4,5 – 5] % na bruto prodaju robe („GMS”).
LuxOpCo did not, however, charge LuxSCS for any of those expenses directly.
Društvo Amazon podupire tu tvrdnju svojim tumačenjem mišljenja Poreznog suda SAD-a.
Nor could the reimbursement of the marketing expenses be said to have occurred indirectly through a reduction in the royalty paid by LuxOpCo to LuxSCS.
Međutim, kako je objašnjeno u uvodnoj izjavi 210. i bilješki 352., stopu tantijema od [4,5 – 5] % nije utvrdio Porezni sud SAD-a već ju je izračunao Amazon za potrebe ove Odluke.
During the relevant period, no deviation from the methodology endorsed by the contested tax ruling for the determination of the royalty to the benefit of LuxOpCo was observed.
Komisija se u svakom slučaju ne slaže da je ta stopa tantijema, kako je utvrđena za potrebe vrednovanja paušalnog iznosa sporazuma o kupnji udjela, pouzdano usporediva za potrebe primjene metode usporedive cijene na slobodnom tržištu (CUP) za utvrđivanje naknade po tržišnim uvjetima za Sporazum o licenciranju.
In the absence of any identifiable reimbursement of LuxOpCo by LuxSCS, the costs benefitting global marketing intangibles incurred in Europe – as well as the other IP development costs set out in Table 6 and Table 8 – must be considered to have been absorbed by LuxOpCo.
Kao prethodno pitanje Komisija primjećuje da je sporazum o kupnji udjela sklopljen 2005. i da je luksemburška porezna uprava obaviještena o njegovu postojanju u dopisu društva Amazon od 20. travnja 2006.
Nor should the fact that, pursuant to the application of the contested tax ruling, LuxOpCo can retain sufficient financial means to cover its costs with a margin be considered to constitute a reimbursement of any costs by LuxSCS.
Ako su društvo Amazon i Luksemburg smatrali da je vrijednost udjela u skladu s tim sporazumom pouzdano usporediva, luksemburška porezna uprava trebala je uzeti u obzir te informacije kada je ponovno potvrdila sporno porezno rješenje u prosincu 2006.
LuxSCS does not generate any revenue from related or independent parties and, in the absence of the contested tax ruling, would not be able to make any payment to LuxOpCo (or Amazon US) out of its own means.
Komisija dalje napominje da je Porezni sud SAD-a izvršio svoje prilagodbe vrijednosti udjela na temelju usporedbe sa sporazumima o M.comu, posebno sporazuma s društvom [A].
Instead, it is LuxOpCo that generates proceeds from sales and services and that is therefore able to absorb the costs incurred in the course of operating its business.
Iako je Porezni sud SAD-a uspio izolirati prijenos ključne tehnologije od drugih usluga obuhvaćenih tim sporazumom, činjenica je da nijedan od pet čimbenika usporedivosti koji su navedeni i analizirani u uvodnim izjavama od 522. do 528. nije ispunjen ako se usporedi Sporazum o licenciranju sa sporazumima o M.comu, uključujući sporazum s društvom [A].
In sum, none of costs incurred by LuxOpCo in the performance of functions in relation to the development, enhancement, management and exploitation of Intangibles can be said to have been incurred on LuxSCS's behalf.
Problemi utvrđeni u tim uvodnim izjavama relevantni su i u odnosu na uporabu sporazuma o kupnji udjela kao usporedive vrijednosti za određivanje cijena Sporazuma o licenciranju.
Had that been the case, those costs should have been rebilled to LuxSCS and included in the cost pool under the CSA as LuxSCS's contribution thereto.
Što je najvažnije, plaćanja udjela odnose se na jednokratni prijenos prava na postojeću nematerijalnu imovinu.
Rather, the cost structure suggests that LuxSCS in fact acted as a service provider to LuxOpCo by holding the Intangibles on its behalf.
Njima se ne uzimaju u obzir zadaće povezane s daljnjim razvojem i jačanjem nematerijalne imovine te s upravljanjem tom imovinom i s time povezani rizici, koji su utvrđeni u CSA-u i koje je obavljalo društvo LuxOpCo.
Thus, LuxOpCo was the entity effectively carrying out the activities in relation to the Intangibles in its own name and for its own risk, while LuxSCS's payments under the Buy-In Agreement and CSA to the Amazon entities in the US were covered with the royalty payments from LuxOpCo, being LuxSCS's primary source of income.
Tim zadaćama ne stvara se samo vrijednost za društvo LuxOpCo već i za druge ugovorne strane društva LuxSCS u CSA-u: društva ATI i A9.
Accordingly, LuxOpCo effectively incurred the relevant costs in relation to the economic exploitation of the Intangibles as well as the development, enhancement, and management thereof, and assumed the relevant risks in that respect.
Porezni sud SAD-a usporedio je sporazum s društvom [A] koji je sklopljeni između društva Amazon US i društva [A] sa sporazumom o kupnji udjela koji je sklopljen između društva Amazon US i svih luksemburških ovisnih društava u cjelini i pritom nije razlikovao između društva LuxSCS i društva LuxSCS jer se oni s poreznog gledišta SAD-a smatraju jednim subjektom.
Risks assumed by LuxOpCo
Sporazum s društvom [A] kao taka smatrao se usporedivim sa sporazumom o licenciranju između stvaratelja intelektualnog vlasništva (Amazon US) i njegova korisnika (poslovne djelatnosti u Europi u cjelini).
Amazon claims that ‘[i]n a business driven by technology enabling highly automated processes, LuxOpCo heavily relied on technology to manage or assume business risks’.
Sporazum o licenciranju nije takav sporazum jer se odnosio na to da de facto pasivni nositelj intelektualnog vlasništva (LuxSCS) podlicencira nematerijalnu imovinu povezanoj stranci (LuxOpCo) kako bi ju ona mogla razvijati, jačati i iskorištavati te njome upravljati tijekom predmetnog razdoblja.
Amazon failed to provide any concrete examples to substantiate that claim.
Stoga bi, ako bi se vrijednost udjela upotrijebila kao CUP, to bilo relevantno samo za utvrđivanje naknade koju će društvo LuxSCS plaćati društvu LuxOpCo za zadaće koje ono obavlja (uzimajući u obzir korištenu imovinu i preuzeti rizik) u skladu sa Sporazumom o licenciranju.
In reality, LuxOpCo assumed, both contractually and effectively, the risks associated with the development, enhancement, management, and exploitation of the Intangibles.
Kako je dokazano u odjeljku 9.2.1.1, društvo LuxSCS nije osiguralo ili dodalo jedinstveni i vrijedan doprinos razvoju, održavanju ili jačanju nematerijalne imovine, kako je utvrđeno u CSA-u, već ih to prenijelo na društvo LuxOpCO koje je stjecatelj licencije.
LuxOpCo also controlled and managed all the relevant business and entrepreneurial risks in relation to Amazon's European retail and service business, including, but not limited to, credit risk, collections risk, inventory risk, market risk, risk of loss, risks relating to maintaining a workforce capable of efficiently and timely selling goods and providing services.
Stoga je društvo LuxOpCO moglo ostvariti koristi koje su mu odobrene u skladu s CSA-om (tj. zakonsko vlasništvo nad nematerijalnom imovinom i izvedenim djelima) samo zato što je društvo LuxOpCo obavljalo zadaće i preuzelo rizike koji su mu dodijeljeni skladu s tim Ugovorom kako je objašnjeno u odjeljku 9.2.1.2.
In any event, Amazon's claim cannot be accepted for the following reasons.
To dokazuju uvjeti Sporazuma o licenciranju, u skladu s kojim je društvo LuxOpCo dobilo isključivu i neopozivu licenciju za svu postojeću i buduću nematerijalnu imovinu društva LuxSCS na neograničeno vrijeme i funkcionalna analiza obavljena u odjeljcima 9.2.1.1. i 9.2.1.2.
First, the risks of LuxOpCo were not ‘assumed’ through its use of the Technology.
Iako neovisne i povezane stranke mogu sklopiti sporazum o licenciranju u skladu s tržišnim uvjetima koji je sličan odnosu između nositelja licencije i stjecatelja licencije iz sporazuma s društvom [A], teško je zamisliti sporazum o podlicenciranju između neovisnih stranaka koji se može usporediti sa Sporazumom o licenciranju.
Those risks were assumed because of LuxOpCo's designation as the European headquarters and the operator of Amazon's European retail and service business.
Metoda podjele dobiti i metoda TNMM
Other risks assumed by LuxOpCo in relation to the Intangibles resulted from its contractual arrangements with LuxSCS (by way of the License Agreement) and from its actual conduct in the context of those arrangements.
Budući da nema izravno usporedivih sporazuma sa Sporazumom o licenciranju, transakcijska metoda utemeljena na dobiti najprikladnija je metoda određivanja transfernih cijena za utvrđivanje transferne cijene transakcije unutar grupe u ovom slučaju.
As regards the Intangibles, LuxOpCo effectively assumed the management and control of the risks that LuxSCS eventually contractually assumed under the CSA (see Table 13) .
Kako je objašnjeno u uvodnoj izjavi 251., u Smjernicama OECD-a o transfernim cijenama opisane su dvije transakcijske metode određivanja transfernih cijena, metoda TNMM i metoda procjene dobiti.
Second, the Technology could very well have been a useful tool to mitigate and optimise certain risks to the level strictly necessary for the operation of the EU business.
Metoda podjele dobiti odnosi se na dva pristupa: analizu doprinosa i analizu rezidualne dobiti.
For example, this could be achieved by inventory technology allowing LuxOpCo to keep the inventory at the levels appropriate to meet the demand, while minimising the risk that goods would be out of stock or become non-sellable.
Potonja se često naziva „analiza podjele rezidualne dobiti”.
Nevertheless, inventory risk is inherent in the operation of a retail business and cannot be fully eliminated, even by means of advanced software.
U Izvješću o transfernim cijenama navodno je izračunan tržišni raspon za Sporazum o licenciranju na temelju metode podjele rezidualne dobiti.
Similarly, LuxOpCo assumes the risk of sale and bad debts.
Međutim, podrobnije ispitivanje te procjene pokazalo je da je za određivanje transfernih cijena zapravo primijenjena metoda TNMM.
This is confirmed by the fact that LuxOpCo builds the provisions and absorbs value adjustments for the inventory and doubtful accounts relating to receivables.
U prvom koraku TNMM je upotrijebljen za utvrđivanje povrata po tržišnim uvjetima od [4 – 6] % operativnih rashoda društva LuxOpCo za navodno „rutinske zadaće”, a u drugom koraku 100 % preostale dobiti dodijeljeno je društvu LuxSCS kao tantijema za uporabu nematerijalne imovine od strane društva LuxOpCo.
The Commission has not observed any mechanism in the course of its investigation that would indicate that losses related to the inventory and bad debts are reimbursed by any entity to LuxOpCo.
Uporaba metode podjele rezidualne dobiti pokazuje da, nakon plaćanja naknade za obavljanje „rutinskih zadaća” transakcija unutar grupe, rezidualna dobit dijeli se između stranaka kontroliranih transakcija kao naknada za njihove jedinstvene i vrijedne doprinose.
Third, even if LuxOpCo did, to a certain extent, rely on the Technology to manage its business risks, it would only be due to a strategic decision taken by LuxOpCo, which has the capacity to manage and control the outcome of these automation processes potentially limiting its business risks.
Međutim, u ovom slučaju 100 % rezidualne dobiti dodijeljeno je društvu LuxSCS bez obrazloženja u Izvješću o transfernim cijenama budući da u tom izvješću nije utvrđeno kako se doprinosima društva LuxSCS (uzimajući u obzir obavljene zadaće, korištenu imovinu i preuzete rizike) može opravdati dodjela ukupne rezidualne dobiti društvu LuxSCS.
Amazon also relies on a claim made in the 2017 ex post TP Report that the strategic, financial, and operational risks LuxOpCo faces in its day-to-day operations were not effectively managed and controlled by it, since ‘strict management policies were applied at group level during the period under review’.
U Izvješću o transfernim cijenama navedeno je samo da se rezidualna dobit „može pripisati nematerijalnoj imovini koju je društvo LuxSCS licenciralo društvu LuxOpCo”.
Amazon did not, however, submit any specific information on risk management group policies to substantiate that claim and no specific risk management strategies are referred to in its annual Form 10-K filings to the US Securities and Exchanges Commission.
Budući da u procjeni transfernih cijena u Izvješću o transfernim cijenama nema podjele rezidualne dobiti između društava LuxSCS i LuxOpCo, to pokazuje da se smatralo da samo jedna od stranaka Sporazuma o licenciranju pruža vrijedne i jedinstvene doprinose, odnosno društvo LuxSCS.
In any event, even if such group policies had been in place during the relevant period, LuxOpCo would still have been responsible for the strategic management decisions it adopted in running Amazon's European business and it would have been liable for the economic consequences of those decisions.
To znači da se u stvarnosti na utvrđivanje raspona tržišnih uvjeta za tu transakciju primjenjivala jednostrana metoda, odnosno TNMM.
Moreover, while it is not unusual that activities relating to a corporate group are centralised in the parent company or a group service centre, the fact that subsidiaries of the group might receive certain instructions or support from their ultimate parent, or other companies of the group, as a consequence of such group policy or strategy, does not mean that those subsidiaries should no longer be considered as separate legal entities distinct from their parent company, nor that those subsidiaries are no longer responsible for their decisions.
To je potvrdio Luksemburg .
To the extent that any intra-group service was provided by the Amazon group for the benefit of LuxOpCo in relation to its risk management, this would only be relevant, if at all, when determining the transfer prices for such services.
Uzimajući u obzir funkcionalnu analizu provedenu u odjeljcima 9.2.1.1. i 9.2.1.2., Komisija se slaže da samo jedna od stranaka Sporazuma o licenciranju pruža jedinstvene i vrijedne doprinose te je, u skladu s time, TNMM prikladnija metoda za određivanje transfernih cijena za potrebe procjene naknade koja će se plaćati u skladu sa Sporazumom o licenciranju.
According to Amazon, the main critical risks of the European operations are, first, the risks of loss of business to its competitors.
Međutim, kako je dokazano u prethodnom tekstu, jedinstvene i vrijedne zadaće u ovoj transakciji obavlja društvo LuxOpCo, a ne društvo LuxSCS.
This varies according to local markets.
U skladu s time, ispitana stranka za primjenu TNMM-a trebalo bi biti društvo LuxSCS, a ne društvo LuxOpCo, kako je dalje objašnjeno u odjeljku 9.2.1.4.
It is therefore vital for Amazon to keep innovating to avoid exiting the market, such as some of Amazon's competitors in France and the UK have.
Primjena metode TNMM na ovaj slučaj
A second critical risk identified by Amazon is the risk of customers not adapting to new offerings.
Kako je objašnjeno u uvodnoj izjavi 255., za primjenu metode TNMM prvo je potrebno odabrati ispitanu stranku, a zatim odgovarajući pokazatelj razine dobiti kojim se ispituje dobit koja će se ostvariti na temelju zadaća koje ispitana stranka obavlja u kontroliranoj transakciji, uzimajući u obzir korištenu imovinu i preuzete rizike.
An expansion of a product category, an introduction of new services or the launch of new business entails a risk that the customers would not appreciate the new products.
Ispitana stranka trebalo bi biti društvo LuxSCS
An expansion further entails risks of service disruptions, failures or other quality issues.
Za primjenu metode TNMM „ispitanu stranku” treba odabrati na temelju funkcionalne analize (uključujući korištenu imovinu i preuzeti rizik) koju su obavile sve stranke transakcije unutar grupe.
As indicated by Amazon in its 2013 Form 10-K filing, the risks related to the constant need for Amazon to expand to be competitive, in particular, ‘places significant strain on our management, personnel, operations, systems, technical performance, financial resources, and internal financial control and reporting functions’.
Metoda TNMM smatra se prikladnom metodom za ispitivanje tržišno utemeljene naknade stranke koja ne daje jedinstvene ili vrijedne doprinose transakciji koja je predmet analize transfernih cijena.
A third critical risk identified by Amazon is local economic and political conditions as well as changes to the legal framework.
Društvo LuxOpCo odabrano je kao ispitana stranka u primjeni metode TNMM za sustav određivanja transfernih cijena potvrđen spornim poreznim rješenjem.
Amazon points to government regulation on e-commerce and other services or on electronic devices as an example.
Taj izbor opravdan je u Izvješću o transfernim cijenama tvrdnjom da društvo LuxOpCo obavlja manje složene zadaće u svojem odnosu s društvom LuxSCS jer, za razliku od društva LuxSCS, ne posjeduje vrijedno intelektualno vlasništvo i ne snosi smislene poslovne rizike pri obavljaju svojih rutinskih aktivnosti.
All those critical risks are managed at the local level, with LuxOpCo as the responsible principal in Europe.
Taj način razmišljanja upućuje da nije jasna razlika između složenosti imovine i složenosti zadaća koje obavljaju stranke transakcije unutar grupe za koju se određuju cijene.
As the [Advisor 3] Report explains, it is necessary to consider the local features of the market in question in order to succeed in the competitive European markets.
Kako je objašnjeno u uvodnoj izjavi 430., nema osnove za pretpostavku da povezano društvo grupe koje drugom društvu grupe izdaje licenciju za nematerijalnu imovinu obavlja složenije zadaće od tog društva samo zato što je zakoniti vlasnik složene imovine.
Local management and teams are able to identify the next moves of competitors, are best placed to identify customers' needs and preferences, and are closer to the local authorities and therefor best placed to voice relevant concerns in relation to new regulations, etc.
Za potrebe određivanja transfernih cijena zakonito vlasništvo nad nematerijalnom imovinom samo po sebi ne podrazumijeva pravo na zadržavanje povrata ostvarenog iskorištavanjem te nematerijalne imovine.
The importance of the local management and local teams in this respect is further supported by the testimonies of Amazon employees in the context of the US tax proceedings.
Iznos naknade koja se plaća stranci transakcije unutar grupe ovisi, s jedne strane, o zadaćama koje obavlja, o imovini koju upotrebljava i rizicima koje preuzima, a s druge strane o doprinosima drugih povezanih stranaka toj transakciji na temelju zadaća koje obavljaju, imovine koju upotrebljavaju i rizika koje su preuzele.
For instance, the risk that the Marketplace business would not evolve, when first introduced to Europe, was mitigated by input and local know-how of LuxOpCo as supported by the EU Local Affiliates.
Kako je objašnjeno u odjeljku 9.2.1.1.3, svi rizici koji su možda ugovorno pripisani društvu LuxSCS, a koji su bili vrlo ograničene prirode zbog Sporazuma o licenciranju, ne odgovaraju stvarnom postupanju stranaka.