natgillin/translations-raw huggingface dataset:
In Section 9.3.2.2 it will further demonstrate that the advantage granted by the contested tax ruling is selective in nature because it favours Amazon as compared to other corporate taxpayers belonging to a multinational corporate group that engage in intra-group transactions and that, by virtue of Article 164(3) LIR, must estimate the prices for their intra-group transactions in a manner that reflects prices negotiated by independent parties at arm's length on the market.
U odjeljku 9.3.2.2. dodatno će se pokazati da je prednost dodijeljena spornim poreznim rješenjem selektivne prirode jer se njome društvo Amazon stavlja u povoljniji položaj u odnosu na druga trgovačka društva porezne obveznike koja su dio međunarodne grupe trgovačkih društava i obavljaju transakcije unutar grupe i koja, u skladu s člankom 164. stavkom 3. LIR-a, moraju procijeniti cijene svojih transakcija unutar grupe na način koji odražava cijene koje su neovisne stranke dogovorile na tržištu po tržišnim uvjetima.
Whenever a measure adopted by the State improves the net financial position of an undertaking, an advantage is present for the purposes of Article 107(1) of the Treaty.
Ako se mjerom koju je donijela država poboljšava neto financijski položaj poduzeća, smatra se da postoji prednost za potrebe članka 107. stavka 1. Ugovora.
In establishing the existence of an advantage, reference is to be made to the effect of the measure itself.
Pri utvrđivanju postojanja prednosti upućuje se na učinak same mjere.
As regards fiscal measures, an advantage may be granted through different types of reduction of an undertaking's tax burden and, in particular, through a reduction in the taxable base or in the amount of tax due.
U pogledu fiskalnih mjera, prednost se može dodijeliti različitim vrstama umanjenja poreznog opterećenja nekog poduzetnika, a posebno umanjenjem porezne osnovice ili iznosa dugovanog poreza.
The contested tax ruling endorses a transfer pricing arrangement that enabled LuxOpCo to assess its taxable profit for corporate income tax purposes on an annual basis, which in turn determined its corporate income tax liability in Luxembourg during the relevant period.
Spornim poreznim rješenjem odobrava se sustav određivanja transfernih cijena kojim se društvu LuxOpCo omogućilo da godišnje procjenjuje svoju oporezivu dobit za potrebe plaćanja poreza na dobit i kojim je utvrđena njegova obveza poreza na dobit u Luksemburgu tijekom predmetnog razdoblja.
The principle that intra-group transactions should be remunerated as if they were agreed to by independent companies negotiating under comparable circumstances is referred to as the ‘arm's length principle’.
Načelo da bi za transakcije unutar grupe trebalo plaćati istu naknadu kao da su ih dogovorila neovisna društva koja pregovaraju u usporedivim okolnostima naziva se „načelo tržišnih uvjeta”.
The essence of the arm's length principle is to ensure that transactions concluded between associated companies (controlled transactions) are priced for tax purposes under the same conditions as comparable transactions concluded at arm's length between independent companies (uncontrolled transactions).
Bit je načela tržišnih uvjeta osigurati da se u porezne svrhe cijena transakcija koje se sklapaju između povezanih društava (kontrolirane transakcije) određuje pod istim uvjetima kao za usporedive transakcije koje se po tržišnim uvjetima sklapaju među neovisnim trgovačkim društvima (transakcija na slobodnom tržištu).
When there are conditions made or imposed between two associated companies in their intra-group transactions which differ from those which would be made between independent companies in uncontrolled comparable transactions, the arm's length principle requires appropriate transfer pricing adjustments to be performed to neutralise such differences and thereby ensure that the integrated (group) companies are not treated more favourably than non-integrated (stand-alone) companies for tax purposes.
Ako su određeni ili nametnuti uvjeti u transakcijama unutar grupe između dvaju povezanih društava različiti od uvjeta koji bi postojali između neovisnih društava u usporedivim transakcijama na slobodnom tržištu, u skladu s načelom tržišnih uvjeta potrebno je izvršiti odgovarajuće prilagodbe transfernih cijena kako bi se te razlike uklonile i kako bi se osiguralo da integrirana trgovačka društva (unutar grupe) ne dobiju povoljniji porezni tretman od neintegriranih (neovisnih) trgovačkih društava.
In this way, the profit that the associated companies derive from their intra-group transactions is determined and ultimately treated no more favourably than the profit derived from transactions concluded by independent companies at arm's length on the market.
U skladu s time, dobit povezanih društava ostvarena na temelju njihovih transakcija unutar grupe utvrđuje se na isti način kao dobit ostvarena na temelju transakcija koje su sklopila neovisna društva na tržištu po tržišnim uvjetima i ne tretira se na povoljniji način.
Indeed, it is the prices charged by independent companies on the market or, as stated by the Court of Justice, ‘the difference between profits and outgoings of an undertaking carrying on its activities in conditions of free competition’, that determine their taxable income.
Njihova oporeziva dobit utvrđuje se na temelju cijena koje neovisna društva naplaćuju na tržištu ili, kako je izjavio Sud, „na temelju razlike između dobiti i rashoda poduzeća koje obavlja svoje djelatnosti u uvjetima slobodnog tržišnog natjecanja”.
If a tax administration allows associated group companies to charge prices for their intra-group transactions that are below market prices, an economic advantage is conferred upon those companies in the form a tax base reduction.
Ako porezna uprava dopusti povezanim društvima u grupi da za svoje transakcije unutar grupe naplaćuju cijene koje su niže od tržišnih cijena, ta društva ostvaruju gospodarsku prednost u obliku smanjenja porezne osnovice.
In response to the argument of Luxembourg and Amazon that, because transfer pricing is not an exact science, the assessment by the Commission of the transfer pricing arrangement endorsed by the contested tax ruling should necessarily be limited, the Commission recalls that the approximate nature of transfer pricing has to be viewed in the light of its objective.
U svojem odgovoru na tvrdnju Luksemburga i društva Amazon da bi, budući da određivanje transfernih cijena nije precizna znanost, Komisijina procjena sustava transfernih cijena odobrenog spornim poreznim rješenjem trebala biti ograničena, Komisija podsjeća da se približna priroda transfernih cijena treba promatrati u svjetlu njihova cilja.
The objective of transfer pricing is to find a reasonable estimate of an arm's length outcome on the basis of reliable information.
Određivanjem transfernih cijena nastoji se pronaći razumna procjena rezultata po tržišnim uvjetima na temelju pouzdanih informacija.
The pursuit of that objective would be impossible if the approximate nature of the transfer pricing analysis could be invoked to justify a transfer pricing arrangement producing an outcome that departs from a reliable approximation of a market-based outcome.
Taj cilj ne bi se mogao ostvariti ako bi se približna priroda analize transfernih cijena mogla upotrijebiti kao opravdanje za sustav određivanja transfernih cijena kojim se dobiva rezultat koji odstupa od pouzdanog približnog rezultata utemeljenog na tržištu.
Similarly, Luxembourg's argument that the Commission, in undertaking such an assessment, improperly replaces the Luxembourg tax administration in the interpretation of national tax law, if accepted, would remove fiscal measures in general and transfer pricing rulings in particular from the scrutiny of the State aid rules.
Slično tomu, ako bi se prihvatila tvrdnja Luksemburga da Komisija takvom procjenom nepravilno zamjenjuje luksemburšku poreznu upravu u tumačenju nacionalnog poreznog prava, pravila o državnim potporama ne bi se primjenjivala na fiskalne mjere općenito, a posebno na rješenja o transfernim cijenama.
The Court of Justice has long confirmed that measures concerning direct taxation which places certain undertakings in a more favourable financial position than undertakings in a comparable factual and legal situation can give rise to State aid in the same way as direct subsidies.
Sud uporno tvrdi da mjere koje se odnose na izravno oporezivanje kojim se određeni poduzetnici stavljaju u povoljniji financijski položaj u odnosu na poduzetnike u sličnoj činjeničnoj i pravnoj situaciji mogu uzrokovati nastanak državne potpore na isti način kao i izravne subvencije.
According to the Court of Justice, any measure the Member States adopt in the field of direct taxation must comply with the State aid provisions of the Treaty, which bind them and enjoy supremacy over their domestic legislation.
Sud smatra da svaka mjera koju države članice donesu u području izravnog oporezivanja mora biti u skladu s odredbama Ugovora koje se odnose na državne potpore koje ih obvezuju i nadređene su njihovu nacionalnom zakonodavstvu.
That certainly applies to transfer pricing rulings in the form of advanced pricing arrangements, since they endorse methods of assessment of the taxable base, and thereby the taxable income, for individual undertakings.
To se primjenjuje i na rješenja o transfernim cijenama u obliku naprednih sustava određivanja cijena jer se njima odlučuje o načinima procjene porezne osnovice, a time i oporezivog prihoda, pojedinih poduzetnika.
Any reduction of the taxable base resulting from the application of such a method gives rise to an economic advantage.
Svakim smanjenjem porezne osnovice na temelju primjene takve metode uzrokuje se gospodarska prednost.
Consequently, to establish that the contested tax ruling confers an economic advantage, the Commission must demonstrate that the transfer pricing arrangement it endorses produces an outcome that departs from a reliable approximation of a market-based outcome resulting in a reduction of LuxOpCo's taxable basis for corporate income tax purposes.
Stoga Komisija, da bi mogla zaključiti da se spornim poreznim rješenjem osigurava gospodarska prednost, mora pokazati da se sustavom određivanja transfernih cijena koji se njime odobrava postiže rezultat koji odstupa od pouzdane procjene rezultata utemeljenog na tržištu i dovodi do smanjenja porezne osnovice društva LuxOpCo za potrebe plaćanja poreza na dobit.
The Commission considers the contested tax ruling to produce such an outcome.
Komisija smatra da se spornim poreznim rješenjem postiže takav rezultat.
First and foremost, the Commission considers the transfer pricing arrangement to be based on the inaccurate and unsubstantiated assumption that LuxSCS would perform unique and valuable functions in relation to the Intangibles, whereas LuxOpCo would perform solely ‘routine’ management functions.
Prvo, Komisija smatra da se sustav određivanja transfernih cijena temelji na netočnoj i nedokazanoj pretpostavci da bi društvo LuxSCS obavljalo jedinstvene i vrijedne zadaće u pogledu nematerijalne imovine, dok bi društvo LuxOpCo obavljalo samo „rutinske” zadaće upravljanja.
According to the information provided to the Commission, LuxOpCo performed the unique and valuable functions, used the assets and assumed substantially all the risks that contributed to the development, enhancement, management and exploitation of the Intangibles.
Na temelju informacija koje su dostavljene Komisiji može se zaključiti da je društvo LuxOpCo obavljalo jedinstvene i vrijedne zadaće, da je upotrebljavalo imovinu i da je u osnovi preuzimalo sve rizike povezane s razvojem, jačanjem i uporabom nematerijalne imovine te s upravljanjem njome.
LuxOpCo also performed the functions, used the assets and assumed substantially all the risks that are of strategic and vital importance to the generation of profits from Amazon's European online retail and service business.
Društvo LuxOpCo obavljalo je zadaće, koristilo se imovinom i preuzimalo je u osnovi sve rizike koji su od strateške i ključne važnosti za stvaranje dobiti Amazonovih europskih djelatnosti internetske maloprodaje i pružanja usluga.
By contrast, LuxSCS did not perform any unique and valuable functions in relation to the Intangibles, nor in relation to Amazon's European operations, but at most carried out certain limited general administrative functions to maintain its legal ownership of the Intangibles.
S druge strane, društvo LuxSCS nije obavljalo nikakve jedinstvene i vrijedne zadaće u pogledu nematerijalne imovine ni u pogledu Amazonova poslovanja u Europi, već je u najboljem slučaju obavljalo određene ograničene opće administrativne zadaće kako bi zadržalo svoje zakonsko vlasništvo nad nematerijalnom imovinom.
By endorsing a transfer pricing arrangement that attributes a remuneration to LuxOpCo solely for the allegedly routine functions performed by it and that attributes the entire profit generated by LuxOpCo in excess of that remuneration to LuxSCS in the form of a royalty payment, the contested tax ruling produces an outcome that departs from a reliable approximation of a market-based outcome, which confers an economic advantage on LuxOpCo in the form of a reduction of its taxable base for corporate income tax purposes.
Budući da se spornim poreznim rješenjem kojim se potvrđuje sustav određivanja transfernih cijena kojim se društvu LuxOpCo dodjeljuje naknada samo radi navodnog obavljanja rutinskih zadaća i kojim se čitava dobit društva LuxOpCo koja je veća od te naknade dodjeljuje društvu LuxSCS u obliku plaćanja tantijema, njime se uzrokuje rezultat koji odstupa od pouzdano određene približne vrijednost rezultata utemeljenog na tržištu i kojim se društvu LuxOpCo osigurava gospodarska prednost u obliku smanjenja porezne osnovice za potrebe plaćanja poreza na dobit trgovačkih društava.
This reasoning is developed in Section 9.2.1.
To je obrazloženje razvijeno u odjeljku 9.2.1.
In addition, by a subsidiary line of reasoning and without prejudice to the conclusion in the previous Recital, the Commission concludes that even if the Luxembourg tax administration were right to have accepted the inaccurate and unsubstantiated claim that LuxSCS would perform unique and valuable functions in relation to the Intangibles, which the Commission contests, the transfer pricing arrangement endorsed by the contested tax ruling is nevertheless based on improper methodological choices that produce an outcome departing from a reliable approximation of a market-based outcome, which also confer an economic advantage on LuxOpCo in the form of a reduction of its taxable base for corporate income tax purposes.
Nadalje, podredno i ne dovodeći u pitanje zaključak iz prethodne uvodne izjave, Komisija zaključuje da čak i da je luksemburška porezna uprava ispravno prihvatila netočnu i nedokazanu tvrdnju da bi društvo LuxSCS obavljalo jedinstvene i vrijedne zadaće u pogledu nematerijalne imovine, koje Komisija osporava, sustav određivanja transfernih cijena odobren spornim poreznim rješenjem svejedno se temelji na netočnim metodološkim odlukama kojima se dobiva rješenje koje odstupa od pouzdano određene približne vrijednosti rezultata utemeljenog na tržištu, čime se također društvu LuxOpCo osigurava gospodarska prednost društvu u obliku smanjenja porezne osnovice za potrebe plaćanja poreza na dobit trgovačkih društava.
The subsidiary line of reasoning is developed in Section 9.2.2.
Podredna argumentacija navedena je u odjeljku 9.2.2.
PRIMARY FINDING OF AN ECONOMIC ADVANTAGE
GLAVNI ZAKLJUČAK O GOSPODARSKOJ PREDNOSTI
Since the essence of the arm's length principle is to reflect the economic realities of the controlled taxpayer's particular conditions and apply as a benchmark the conditions applied in comparable transactions between independent parties, the first step of a transfer pricing analysis is to identify the commercial and financial conditions between the taxpayer requesting a transfer pricing ruling and its associated companies in the transaction (or transactions) under analysis.
Budući da se načelo tržišnih uvjeta temelji na odražavanju gospodarske stvarnosti posebnih uvjeta kontroliranih poreznih obveznika i na primjeni uvjeta koji se primjenjuju u usporedivim transakcijama između neovisnih stranaka kao referentne vrijednosti, prvi korak u analizi transfernih cijena jest utvrditi poslovne i financijske uvjete između poreznog obveznika koji traži donošenje rješenja o transfernim cijenama i njegovih povezanih društava u transakciji (ili transakcijama) koja je predmet analize.
As acknowledged by the TP Report, the intra-group transaction being priced by the contested tax ruling is the License Agreement concluded between LuxSCS and LuxOpCo.
Kako je potvrđeno u Izvješću o transfernim cijenama, transakcija unutar grupe za koju se spornim poreznim rješenjem određuju cijene jest Sporazum o licenciranju sklopljen između društava LuxSCS i LuxOpCo.
After the identification of the relevant intra-group transaction, the second step of a transfer pricing analysis is the comparison of the conditions of those transactions with the conditions of comparable transactions between independent companies (i.e. the comparability analysis) so that the intra-group transaction can be priced.
Nakon utvrđivanja predmetne transakcije unutar grupe, drugi korak u analizi transfernih cijena jest usporedba uvjeta tih transakcija s uvjetima usporedivih transakcija između neovisnih trgovačkih društava (tj. analiza usporedivosti) kako bi se mogla odrediti cijena transakcije unutar grupe.
In transactions between two independent companies, that price will reflect the functions that each company performs (taking into account assets used and risks assumed).
U transakcijama između dva neovisna trgovačka društva cijena će ovisiti o zadaćama koje obavlja svako društvo (uzimajući u obzir korištenu imovinu i preuzete rizike).
Therefore, in determining whether controlled and uncontrolled transactions or companies are comparable, a functional analysis is necessary.
Stoga je za određivanje usporedivosti kontroliranih transakcija i transakcija na slobodnom tržištu ili trgovačkih društava nužna funkcionalna analiza.
The functional analysis seeks to identify and compare the economically significant activities and responsibilities undertaken, assets used and risks assumed by the parties to the transaction(s) being priced.
Funkcionalnom analizom nastoje se utvrditi i usporediti gospodarski važne djelatnosti i odgovornosti koje su stranke u transakcijama preuzele, imovina koju su upotrebljavale te rizici koje su preuzele.
The Commission does not consider the transfer pricing arrangement endorsed by the contested tax ruling to result in a reliable approximation of a market-based outcome because it is based on an improper functional analysis.
Komisija smatra da se sustavom određivanja transfernih cijena koji je potvrđen spornim poreznim rješenjem ne dobiva pouzdano određena približna vrijednost rezultata utemeljenog na tržištu jer se on temelji na netočnoj funkcionalnoj analizi.
The contested tax ruling endorses a transfer pricing arrangement as a result of which the transfer price for the License Agreement – i.e. the annual royalty due by LuxOpCo to LuxSCS for the license to the Intangibles – is determined as the residual profit generated by LuxOpCo in excess of an arm's length remuneration for the allegedly ‘routine functions’ performed by that company.
Spornim poreznim rješenjem odobrava se sustav određivanja transfernih cijena zbog kojeg se transferna cijena Sporazuma o licenciranju, odnosno godišnja tantijema koju društvo LuxOpCo plaća društvu LuxSCS u zamjenu za licenciju za nematerijalnu imovinu, utvrđuje kao rezidualna dobit društva LuxOpCo koja prekoračuje naknadu po tržišnim uvjetima za navodno „rutinske zadaće” koje obavlja to društvo.
The TP Report on which that transfer pricing arrangement was based did not, however, examine how the functions performed, assets used and risks assumed by LuxSCS justify the attribution of the entire residual profit of LuxOpCo to it in the form of a royalty payment.
U Izvješću o transfernim cijenama na kojem se temeljio sustav određivanja transfernih cijena nije se ispitivalo kako se načinom obavljanja zadaća, imovinom koja se upotrebljavala i rizicima koje je preuzelo društvo LuxSCS može opravdati dodjela čitave rezidualne dobiti društva LuxOpCo društvu LuxSCS u obliku plaćanja tantijema.
Therefore, the contested tax ruling is based on the inaccurate and unsubstantiated assumption that LuxSCS would perform unique and valuable functions in relation to the Intangibles, whereas LuxOpCo would perform solely ‘routine’ management functions in relation to Amazon's European online retail business.
Stoga se sporno porezno rješenje temelji na netočnoj i nedokazanoj pretpostavci da bi društvo LuxSCS obavljalo jedinstvene i vrijedne zadaće u pogledu nematerijalne imovine te da bi društvo LuxOpCo obavljalo bi samo „rutinske” zadaće upravljanja u pogledu Amazonove djelatnosti internetske maloprodaje u Europi.
According to Amazon, LuxSCS owns, maintains and develops unique and difficult-to-value key value drivers in the form of the Intangibles, whose contribution is essential to the European retail business.
Društvo Amazon tvrdi da društvo LuxSCS posjeduje, održava i razvija jedinstvene pokretače vrijednosti koje je teško vrednovati u obliku nematerijalne imovine i čiji je doprinos od ključne važnosti za maloprodajnu djelatnost u Europi.
By contrast, LuxOpCo does not own, manage or control any IP rights, but has a functional profile comparable to that of a management company with oversight over the procurement, sales, marketing and distribution of products to customers via the EU websites.
S druge strane, društvo LuxOpCo nije vlasnik nikakvih prava intelektualnog vlasništva, ne upravlja tim pravima niti nad njima ima kontrolu, ali ima funkcionalni profil koji se može usporediti s profilom društva za upravljanje koje ima nadzor nad nabavom, prodajom, marketingom i distribucijom proizvoda kupcima preko web-mjesta u EU-u.
Relying on the [Advisor 3] report, Amazon further argued that the online retail business is similar to the physical retail business and that, in the case of retailers be it online or physical, the vast majority of costs are variable.
Oslanjajući se na izvješće [Savjetnika 3.] društvo Amazon dalje je tvrdilo da je djelatnost internetske maloprodaje slična djelatnosti fizičke maloprodaje i da je velika većina troškova trgovaca u maloprodaji varijabilna, neovisno o tome je li riječ o internetskim ili fizičkim trgovcima.
Therefore, the impact of economies of scale on profitability is limited.
Stoga ekonomije razmjera imaju ograničeni utjecaj na profitabilnost.
These factors, together with the intense competition characteristic to online retail, would have justified attributing a limited return to LuxOpCo, like the one endorsed by the contested tax ruling.
Tim čimbenicima, kao i intenzivnim tržišnim natjecanjem koje obilježava internetsku maloprodaju, moglo bi se opravdati pripisivanje ograničenog povrata društvu LuxOpCo, kao što je povrat koji se odobrava spornim poreznim rješenjem.
The Commission does not agree with this functional analysis, as will be explained in detail in Sections 9.2.1.1 and 9.2.1.2.
Komisija se ne slaže s tom funkcionalnom analizom, što će biti objašnjeno u odjeljcima 9.2.1.1. i 9.2.1.2.
Had a proper functional analysis been performed for the purposes of obtaining the contested tax ruling, the Luxembourg tax administration should have concluded that LuxSCS does not perform any unique and valuable functions in relation to the Intangibles for which it merely holds the legal title by virtue of the Buy-In Agreement and the CSA.
Da je za potrebe donošenja spornog poreznog rješenja provedena ispravna funkcionalna analiza, luksemburška porezna uprava zaključila bi da društvo LuxSCS ne obavlja jedinstvene i vrijedne zadaće u pogledu nematerijalne imovine nad kojom ima samo zakonsko vlasništvo na temelju sporazuma o kupnji udjela i CSA-a.