natgillin/translations-raw huggingface dataset:
Furthermore, it is worth noting that, due to the application of the aforementioned legal provisions, the invariable component of interest rates in EURIBOR-linked loans implicitly contains, among other elements, the country's risk premium valid at the moment the interest rate was agreed/set, implying that its future changes (in terms of both increase and decrease) will not be automatically reflected in the change of interest rate level and thus in the final interest rate expense of the client.
Treba istaknuti da je zbog primjene opisanih zakonskih odredbi kod kredita vezanih uz EURIBOR u nepromjenjivom dijelu kamatne stope, uz ostalo, implicitno sadržana u trenutku ugovaranja/određivanja kamatne stope i premija za rizik zemlje, što podrazumijeva da se njezine buduće promjene (i povećanje i smanjenje) neće automatski ogledati u promjeni visine kamatne stope i naposljetku u kamatnom trošku klijenata.
On the other hand, in case of loans where the interest rate is linked to the NRR, variations in the country's risk premium will cause the reference variable parameter, in which it is implicitly contained, to change, thus changing the level of the interest rate itself.
S druge strane, kod kredita kod kojih je kretanje kamatne stope vezano uz NRS spomenute varijacije premije za rizik utjecat će na promjenu referentnoga varijabilnog parametra u kojem je ona implicitno sadržana te konačno i na visinu kamatne stope.
The results of the conducted survey confirm that credit institutions mainly charge variable interest rates for the financing of households and non-financial corporations, which, in the case of a significant increase in reference variable parameters, exposes these sectors to the risk of an increase in the loan servicing burden (interest rate risk), and which, on the other hand, exposes banks to the risk of being unable to collect claims (on time and/or in full), i.e. to interest rate-induced credit risk.
Rezultati provedenog ispitivanja potvrđuju kako se kućanstva i nefinancijska poduzeća u najvećem dijelu financiraju uz varijabilnu kamatnu stopu, što ih u slučaju značajnijeg porasta referentnih varijabilnih parametara izlaže riziku rasta tereta otplate kredita (kamatnom riziku), dok s druge strane banke izlaže riziku nemogućnosti (pravodobne i/ili cjelovite) naplate potraživanja (kamatno induciranom kreditnom riziku).
In addition to the change of interest rate level itself, the materialisation of interest rate-induced credit risk is also affected by the level of client income, or, more precisely, the client's debt service-to-income ratio (DSTI).
Osim same promjene visine kamatne stope na materijalizaciju kamatno induciranoga kreditnog rizika svakako utječe i visina dohotka klijenta, preciznije pokrivenost otplata duga prihodima (engl. debt service to income ratio, DSTI).
A similar variable-to-fixed-interest-rate loan ratio is observed when supervisory data on exposure to interest rate risk in the non-trading book are considered, for according to them 85% of non-financial corporate loans and 71% of household loans were granted with a variable interest rate.
Sličan se odnos varijabilnog i fiksnog financiranja uočava ako se promatraju supervizorski podaci o izloženosti kamatnom riziku u knjizi banke , prema kojima je 85% kredita nefinancijskim društvima i 71% kućanstvima odobreno uz varijabilnu stopu.
As the legal framework for interest rate setting, structure and change in non-financial corporate lending is not as detailed as in consumer lending (in the case of non-financial corporations, lending is regulated by the Civil Obligations Act and the Act on Financial Operations and Pre-Bankruptcy Settlement), credit institutions, according to survey results, still relatively frequently use other reference parameters in the financing of non-financial corporations, as well as reference rates set on the basis of a decision by the bank's management (almost 36% of variable interest rate loans granted to non-financial corporations were linked to another variable parameter with a significant share of non-financial corporate loans granted with an interest rate that may be changed according to a decision by the bank's management, i.e. with a so-called administrative interest rate).
Naime, budući da određivanje, struktura i promjene kamatnih stopa pri kreditiranju nefinancijskih poduzeća nisu tako podrobno zakonski regulirani kao potrošačko kreditiranje (za nefinancijska poduzeća to je područje regulirano Zakonom o obveznim odnosima i Zakonom o financijskom poslovanju i predstečajnoj nagodbi), kreditne institucije pri financiranju nefinancijskih društava, prema rezultatima provedenog istraživanja, još uvijek razmjerno često upotrebljavaju druge referentne parametre i kamatnu stopu donesenu na temelju odluke uprave banke (gotovo 36% kredita odobrenih nefinancijskim poduzećima s varijabilnom stopom vezano je uz neki drugi varijabilni parametar, pri čemu se za značajan dio ovih kredita kamatna stopa može mijenjati odlukom uprave banke, odnosno riječ je o tzv. administrativnim kamatnim stopama).
Survey results - fixed interest rates
Rezultati anketnog ispitivanja - fiksne kamatne stope
Fixed interest rates were reported in 19% of non-financial corporate loans and 33% of household loans.
Uz fiksnu kamatnu stopu odobreno je 19% kredita nefinancijskim poduzećima i 33% kredita kućanstvima.
Interest rates that are fixed over a period of time shorter than loan maturity are primarily associated with housing loans (one fifth of fixed interest rate housing loans, or only around 4% of total housing loans, were granted with an interest rate which is invariable over a limited period of time starting from the moment the loan was granted and lasting mostly up to five years).
Stope koje su fiksne u razdoblju kraćem od dospijeća kredita primarno se odobravaju pri stambenom kreditiranju (jedna petina stambenih kredita s fiksnom stopom odobrena je uz stopu nepromjenjivu u određenom ograničenom razdoblju od njihova odobravanja, uglavnom do 5 godina, a što čini tek oko 4% ukupnog iznosa stambenih kredita).
Such trends confirm that clients have become more reluctant to assume interest rate risk, which prompted the banks to adjust their products in the environment of relatively slow credit growth.
Takvi trendovi potvrđuju da su klijenti postali osjetljiviji na preuzimanje kamatnog rizika, čemu su banke, u uvjetima relativno niskoga kreditnog rasta, prilagodile svoje proizvode.
This was partly a result of the CNB's long-standing efforts to warn consumers of risks deriving from credit relationships, including the interest rate risk (particularly within the context of the reference variable parameter) through both its regular publications and special information materials (Figure 7).
Tome je djelomično pridonijelo i višegodišnje aktivno nastojanje HNB-a da u redovnim publikacijama i posebnim informativnim materijalima upozori potrošače na rizike koji proizlaze iz kreditnih odnosa, pa tako i na kamatni rizik, posebice u kontekstu referentnoga varijabilnog parametra (Slika 7.).
Note: The colours and their intensity in the figures indicate interest rate risk associated with individual types of interest rate.
Napomena: Boje i njihov intenzitet na slikama označuju kamatni rizik koji pojedina vrsta stope nosi.
Every loan, irrespective of the type of interest rate it is associated with, exposes borrowers to potential unfavourable outcomes depending on the future developments in reference interest rates.
Svaki kredit, neovisno o tipu kamatne stope koju nosi, izlaže dužnike potencijalnim "nepovoljnim" ishodima ovisno o budućem kretanju referentnih kamatnih stopa.
Since invariable interest rates determine the loan servicing burden regardless of the changes in reference rates, their potential decrease does not affect borrowers in terms of lower repayment amounts.
Tako nepromjenjive kamatne stope fiksiraju teret otplate kredita neovisno o promjenama referentnih stopa pa njihovo potencijalno smanjenje dužnici neće osjetiti u obliku nižih iznosa otplata.
On the other hand, variable interest rates result in a certain degree of uncertainty in terms of future loan repayment amounts which may be higher or lower than the current ones depending on the direction the reference variable parameters move in.
S druge pak strane varijabilne stope unose određenu neizvjesnost glede budućih iznosa otplata kredita, koji mogu biti manji ili veći od trenutačnih, ovisno o smjeru promjene referentnih varijabilnih parametara.
Therefore, a possible increase in reference variable parameters constitutes a significant source of risk for clients considering the marked predominance of variable interest rates in private non-financial sector financing.
Stoga je mogući rast referentnih promjenjivih parametara važan izvor rizika za klijente s obzirom na izraženu dominaciju financiranja privatnoga nefinancijskog sektora uz promjenjive kamatne stope.
What is more, interest rate limitations do not have a linear effect, but rather influence loans whose interest rates are closer to the limit.
Treba također uzeti u obzir da ograničenja kamatne stope ne djeluju linearno, već pretežito za one kredite kojima je kamatna stopa bliže limitu.
For some loans, or clients, even a relatively moderate increase in reference interest rates could significantly hamper the servicing of assumed loan obligations if not offset by a relative reduction of the bank's fixed margin [4] or an equivalent increase in current income from which loan expenses are serviced.
Za dio kredita odnosno klijenata čak bi i razmjerno umjereno povećanje referentnih kamatnih stopa, ako ne bi bilo anulirano razmjernim smanjenjem fiksne marže banke [4] ili istovjetnim porastom tekućih dohodaka iz kojih se kamatni troškovi mogu servisirati, moglo znatno otežati otplatu preuzetih kreditnih obveza.
Financial stability is characterised by the smooth and efficient functioning of the entire financial system with regard to the financial resource allocation process, risk assessment and management, payments execution, resilience of the financial system to sudden shocks and its contribution to sustainable long-term economic growth.
Financijska stabilnost je stanje koje se očituje u nesmetanom i učinkovitom funkcioniranju ukupnoga financijskog sustava u procesima alokacije financijskih resursa, procjene i upravljanja rizicima te izvršavanja plaćanja, kao i u otpornosti financijskog sustava na iznenadne šokove te pridonošenju dugoročno održivome gospodarskom rastu.
Systemic risk is defined as the risk of an event which could, through various channels, disable the provision of financial services or result in a surge in their prices, as well as jeopardise the smooth functioning of a larger part of the financial system, thus negatively affecting real economic activity.
Sistemski rizik definira se kao rizik nastupanja događaja koji kroz različite kanale mogu onemogućiti obavljanje financijskih usluga ili rezultirati snažnim porastom njihovih cijena i ugroziti neometano poslovanje većeg dijela financijskog sustava, a stoga negativno djelovati i na realnu gospodarsku aktivnost.
Vulnerability, within the context of financial stability, refers to structural characteristics or weaknesses of the domestic economy, which may make the economy less resilient to possible shocks or intensify the negative consequences of such shocks.
Ranjivost u kontekstu financijske stabilnosti označava strukturne karakteristike, odnosno slabosti domaćega gospodarstva koje ga mogu činiti manje otpornim na moguće šokove i pojačavati negativne posljedice tih šokova.
This publication analyses risks related to events or developments that, if materialised, may result in the disruption of financial stability.
U ovoj publikaciji analiziraju se rizici vezani uz događaje ili kretanja čija materijalizacija može rezultirati narušavanjem financijske stabilnosti.
Macroprudential policy measures imply the use of economic policy instruments that, depending on the specific features of risk and the characteristics of its materialisation, may be standard macroprudential policy measures.
Mjere makroprudencijalne politike podrazumijevaju primjenu instrumenata ekonomske politike, a ovisno o specifičnostima rizika i karakteristikama njegove materijalizacije mogu biti standardne mjere makroprudencijalne politike.
In addition, monetary, microprudential, fiscal and other policy measures may also be used for macroprudential purposes, if necessary.
Osim toga, mjere monetarne, mikroprudencijalne, fiskalne i drugih politika mogu se također, ako je to potrebno, upotrebljavati u makroprudencijalne svrhe.
25 kuna - 10th Anniversary of the International Recognition of the Republic of Croatia
25 kuna - 10. obljetnica međunarodnog priznanja Republike Hrvatske
Released into circulation: 4 August 2005
Datum puštanja u optjecaj: 4. kolovoza 2005.
Motif on the obverse: the central part of the coin core shows the relief of the Republic of Croatia, crossed by slightly curved horizontal and vertical lines, symbolizing parallels and meridians of the planet Earth.
Motiv na licu: U središnjem dijelu jezgre kovanog novca prikaz je reljefa Republike Hrvatske, preko kojeg su istaknute vodoravne i okomite blago zaobljene linije koje simboliziraju paralele i meridijane planeta Zemlje, tvoreći prikaz pojave Republike Hrvatske kao samostalne države na svjetskom globusu.
This image represents the Republic of Croatia as an independent state on the globe.
Centralno, uz donji rub, istaknuti su datumi »15. 1. 1992.
They are followed by the inscription "10.
OBLJETNICA MEĐUNARODNOG PRIZNANJA RH«.
APPLICATION FOR AUTHORISATION TO ESTABLISH A BRANCH OF A THIRD-COUNTRY CREDIT INSTITUTION IN THE REPUBLIC OF CROATIA
ZAHTJEV ZA IZDAVANJE ODOBRENJA ZA OSNIVANJE PODRUŽNICE KREDITNE INSTITUCIJE IZ TREĆE DRŽAVE U REPUBLICI HRVATSKOJ
The applicant hereby declares that all the data and information provided with the application are accurate and complete and that he/she will inform the Croatian National Bank of any change which might affect the authorisation decision.
Podnositelj zahtjeva izjavljuje da su svi podaci i informacije navedeni i priloženi zahtjevu točni i potpuni, te da će neodgodivo obavijestiti Hrvatsku narodnu banku o svakoj promjeni koja bi mogla utjecati na odluku o izdavanju suglasnosti.
1 Name and head office of the credit institution applying for authorisation
1. Naziv i sjedište kreditne institucije koja podnosi zahtjev za izdavanje odobrenja
2 Name and function of the person that will represent the credit institution in the process of establishment if the applicant has authorised another person for representation, provide a power of attorney in the form of an original or a certified copy
2. Ime i funkcija osobe koja će zastupati kreditnu instituciju u postupku osnivanja ako podnositelj opunomoći drugu osobu za zastupanje, potrebno je dostaviti izvornik ili ovjerenu kopiju punomoći
4 Articles of Association or other relevant legal act provide a copy of the deed of establishment, memorandum or Articles of Association of the third-country credit institution, certified in accordance with the regulations of the country in which the credit institution has its head office and translated into the Croatian language (certified translation)
4. Statut ili drugi odgovarajući akt dostaviti izjavu o osnivanju, društveni ugovor ili statut kreditne institucije iz treće države koji su javno ovjereni prema propisima države u kojoj kreditna institucija ima sjedište i prevedeni na hrvatski jezik (ovjereni prijevod)
5 A certificate from the register of companies or other relevant register for the credit institution that is establishing a branch provide evidence that the third-country cr edit institution is entered into a regis provide evidence that the third-country credit institution is entered in the register of companies or other relevant register in the country in which the third-country credit institution has its head office, not older than three months, indicating its legal form, date of the entry in the register, persons authorised to represent it and the scope of their powers or, if the credit institution is established in a country that does not keep such a register, provide legally valid documents on establishment certified in accordance with the regulations of the country where the credit institution has its head office, indicating its legal form, date of establishment, persons authorised to represent it and the scope of their powers
5. Izvadak iz sudskog ili drugog trgovačkog registra za kreditnu instituciju koja osniva podružnicu dostaviti dokaz da je kreditna institucija iz treće države upisana u sudski ili drugi odgovarajući registar u državi u kojoj ima sjedište, iz kojeg se vidi njezin pravni oblik i datum upisa u taj registar, te osobe ovlaštene za zastupanje i opseg njihovih ovlasti; ako je osnovana u državi u kojoj se ne upisuje u takav registar, potrebno je dostaviti valjane isprave o osnivanju javno ovjerene po propisima države u kojoj kreditna institucija ima registrirano sjedište iz kojih se vidi pravni oblik i datum osnivanja, te osobe ovlaštene za zastupanje i opseg njihovih ovlasti - dokument ne smije biti stariji od tri mjeseca
6 Ownership structure of the third-country credit institution establishing a branch in the Republic of Croatia provide the following documents (not older than three months): a list of and personal data on all founders (full names and domicile, i.e. the firm and head office, other identification data); a certificate from the register of companies or other relevant register for legal persons who are holders of qualifying holdings in the credit institution
6. Vlasnička struktura kreditne institucije iz treće države koja osniva podružnicu u Republici Hrvatskoj dostaviti sljedeće dokumente (ne starije od tri mjeseca): popis i osobne podatke svih osnivača (puna imena i prebivalište, odnosno tvrtka i sjedište, drugi identifikacijski podaci) izvadak iz sudskog ili drugog odgovarajućeg registra za pravne osobe imatelje kvalificiranog udjela u kreditnoj instituciji
9 A list of members of management and supervisory bodies of the third-country credit institution provide full name, position on the management or supervisory board, date of appointment, short CV and a list of all equity holdings of the members of the management and supervisory boards of the credit institution
9. Popis članova upravnih i nadzornih tijela kreditne institucije iz treće države navesti ime, prezime, poziciju u upravnom odnosno nadzornom tijelu, datum imenovanja, kratak životopis i popis svih vlasničkih uloga članova upravnih i nadzornih tijela kreditne institucije
10 Audited financial statements for the previous two business years (balance sheet and profit and loss account) provide audit reports, including a letter of recommendations to the management board of the credit institution; if the credit institution is a member of a group of financial institutions which is included in consolidation of another credit institution or if the credit institution is obliged to prepare consolidated financial statements for its group, provide financial statements on both consolidated and unconsolidated basis (in Croatian or possibly in English)
10. Revidirani financijski izvještaji za protekle dvije poslovne godine (bilanca te račun dobiti i gubitka) dostaviti revizorska izvješća uključujući pismo revizora upravi kreditne institucije, ako je kreditna institucija članica grupe financijskih institucija koja ulazi u konsolidaciju druge kreditne institucije ili ako je obvezna izraditi konsolidirana financijska izvješća za svoju grupu, treba dostaviti izvješća na konsolidiranoj i nekonsolidiranoj osnovi (na hrvatskom jeziku ili eventualno na engleskom jeziku)
11 Name, address and head office of the competent supervisory body in addition, provide full name, position and telephone and fax numbers and e-mail address of the person in the competent body that may be contacted in connection with the application
11. Naziv, adresa i sjedište nadležnog supervizorskog tijela osim navedenog dostaviti i ime i prezime, položaj i telefon, telefaks i e-adresu osobe u nadležnom tijelu s kojom se može kontaktirati u vezi sa zahtjevom
12 Approval or opinion of the competent supervisory authority regarding the establishment of a credit institution provide the relevant legal act, not older than six months, of the competent supervisory authority of the credit institution (founder) authorising the credit institution (founder) to provide banking and financial services and the relevant legal act of the competent body authorising the submission of the relevant application or a statement issued by that body that such authorisation is not required under the regulations of the country in which the credit institution (founder) has its head office
12. Suglasnost ili mišljenje nadležnog supervizorskog tijela za osnivanje kreditne institucije potrebno je dostaviti odgovarajući akt nadležnoga supervizorskog tijela kreditne institucije osnivača kojim je dano odobrenje za pružanje bankovnih i financijskih usluga kreditnoj instituciji osnivaču i odgovarajući akt nadležnog tijela kojim je dano odobrenje za podnošenje konkretnog zahtjeva ili izjavu tog tijela da takvo odobrenje nije potrebno prema propisima države u kojoj je sjedište kreditne institucije (osnivača) - ne stariji od šest mjeseci
13 Description of the deposit insurance scheme of the third-country credit institution intending to establish a branch in the Republic of Croatia provide a detailed description of the deposit insurance scheme in force in the country in which the credit institution (founder) has its head office and enclose a certified translation of the regulations governing that scheme
13. Opis sustava osiguranja depozita kreditne institucije iz treće države koja namjerava osnovati podružnicu u RH dostaviti detaljan opis sustava osiguranja depozita koji vrijedi u državi u kojoj se nalazi sjedište kreditne institucije osnivača i priložiti ovjereni prijevod propisa kojima je to regulirano
14 Explanation of the intended objectives provide key reasons for the establishment of a branch of a third-country credit institution, explaining the intended objectives (the assumption being that market analysis has been made); list banking and financial services to be provided by the branch in the Republic of Croatia; specify the relevant legal act of the competent authority in the Republic of Croatia where so required by the regulations governing the provision of financial services that the branch of a third-country credit institution would provide in the Republic of Croatia
14. Obrazloženje ciljeva koji se žele postići navesti ključne razloge za osnivanje podružnice kreditne institucije iz treće države uz obrazloženje ciljeva koji se namjeravaju postići (podrazumijeva se da je provedena analiza tržišta) popis bankovnih i financijskih usluga koje će podružnica pružati u RH odgovarajući akt nadležnog tijela u RH ako to proizlazi iz propisa koji reguliraju pružanje financijskih usluga koje bi podružnica kreditne institucije iz treće države pružala u RH
15 Description of the actions taken by the applicant before applying for authorisation to establish a branch indicate all preparatory activities conducted before the application was submitted
15. Opis radnja koje je podnositelj zahtjeva već poduzeo prije podnošenja zahtjeva za izdavanje odobrenja za osnivanje podružnice nabrojiti sve pripremne aktivnosti koje su poduzete prije podnošenja zahtjeva
17 Persons proposed to manage the branch enclose the application for prior approval to perform the function of the chairperson or a member of the management board or a member of the supervisory board and all the prescribed documents
17. Prijedlog osoba koje će rukovoditi podružnicom potrebno je priložiti zahtjev za izdavanje prethodne suglasnosti za obavljanje funkcije predsjednika uprave, člana uprave ili člana nadzornog odbora sa svim propisanim prilozima
18 Opinion on the impact of the establishment of a branch on the operations of the credit institution (founder) explain expectations regarding the planned establishment of the branch in terms of strategic plans of the credit institution (founder)
18. Mišljenje o utjecaju osnivanja podružnice na poslovanje kreditne institucije osnivača objasniti očekivanja od planiranog osnivanja podružnice s obzirom na strateške planove kreditne institucije osnivača