natgillin/translations-raw huggingface dataset:
‘timing loss’ means the negative economic impact booked in a financial accounting period due to an operational risk event impacting the cash flows or financial statements of previous financial accounting periods.
’operatiivisen riskin sietokyvyllä’ absoluuttisina lukuina esitettyä laitoksen ennakoivaa näkemystä sellaisen, laitoksen strategisia tavoitteita ja liiketoimintasuunnitelmaa vaarantamattoman operatiivisen riskin kokonaistasosta ja tyypeistä, jonka laitos on halukas tai valmis ottamaan;
Article 3
’korvauksella’ alkuperäiseen operatiivisen riskin aiheuttamaan tappioon liittyvää riippumatonta ajallisesti erillistä tapahtumaa, jossa varoja tai taloudellisia hyötyjä vastaanotetaan ensimmäisiltä tai kolmansilta osapuolilta;
Operational risk events related to legal risk
’riskimittarilla’ operatiivista riskiä koskevaa yksittäistä tilastoa, joka on saatu yhdistetystä tappiojakaumasta halutulla luotettavuustasolla, mukaan luettuna todennäköinen tappioluku (VaR), tai tappiota kuvaavista mittareista (kuten odotettu tappio, mediaanitappio);
Competent authorities shall confirm that an institution identifies, collects and treats data on operational risk events and losses related to legal risk for the purposes of both management of operational risk and calculation of the AMA own funds requirement by verifying at least all of the following:
’järjestelmäkehityksen elinkaarella’ tai ’SDLC-elinkaarella’ tietotekniikkainfrastruktuurin suunnittelu-, toteutus-, testaus- ja käyttöönottoprosessia;
that the institution clearly identifies and classifies as operational risk losses or other expenses deriving from events that result in legal proceedings, including at least the following;
’ajoitustappiolla’ kielteistä taloudellista vaikutusta, joka kirjataan tilikauden aikana operatiivisen riskin aiheuttavan tapahtuman vuoksi, joka vaikuttaa edellisten tilikausien kassavirtoihin tai tilinpäätöksiin.
a failure to act where such action is necessary to comply with a legal rule;
3 artikla
action taken to avoid compliance with a legal rule;
Operatiivisen riskin aiheuttavat tapahtumat, jotka liittyvät oikeudelliseen riskiin
misconduct events.
Toimivaltaisten viranomaisten on varmistuttava siitä, että laitos yksilöi, kerää ja käsittelee tiedot oikeudelliseen riskiin liittyvistä operatiivisen riskin aiheuttavista tapahtumista ja aiheuttamista tappioista operatiivisen riskin hallintaa ja AMA-menetelmän mukaisen omien varojen vaatimuksen laskentaa varten, tarkistamalla ainakin, että
that the institution clearly identifies and classifies as operational risk losses or other expenses resulting from voluntary actions intended to avoid or mitigate legal risks arising from operational risk events, including refunds or discounts of future services offered to customers voluntarily where such refunds are not offered as a result of customer complaints;
laitos yksilöi ja luokittelee selkeästi operatiiviseksi riskiksi tappiot tai muut kulut oikeusmenettelyihin johtavista tapahtumista, ainakin seuraavat mukaan luettuina:
that the institution clearly identifies and classifies as operational risk losses resulting from errors and omissions in contracts and documentation;
toimimatta jättäminen, kun oikeussäännön noudattaminen vaatii toimimista;
that the institution does not classify the following as operational risk:
toimiminen, jolla pyritään välttämään oikeussäännön noudattamista;
refunds to third parties or employees and goodwill payments due to business opportunities, where no breach of any rules or ethical conduct has occurred and where the institution has fulfilled its obligations on a timely basis;
väärinkäytöstapahtumat;
external legal costs where the underlying event is not an operational risk event.
laitos yksilöi ja luokittelee selkeästi operatiiviseksi riskiksi tappiot tai muut kulut vapaaehtoisista toimista, joilla pyritään välttämään tai vähentämään operatiivisen riskin aiheuttavista tapahtumista johtuvia oikeudellisia riskejä, mukaan luettuina asiakkaille vapaaehtoisesti tarjotut palautukset tai alennukset tulevista palveluista, kun tällaisia palautuksia ei tarjota asiakkaiden esittämien valitusten johdosta;
For the purposes of paragraph (a), legal proceedings shall be considered to be all legal settlements, including both mandated court settlements and out of court settlements.
laitos yksilöi ja luokittelee selkeästi operatiiviseksi riskiksi tappiot, jotka johtuvat sopimuksissa ja asiakirjoissa olevista virheistä ja puutteista;
For the purposes of this Article, legal rules shall include at least the following:
laitos ei luokittele operatiiviseksi riskiksi seuraavia:
any requirement derived from national or international statutory or legislative provisions;
palautukset kolmansille osapuolille tai työntekijöille ja liiketoimintamahdollisuuksista johtuvat liikearvomaksut, jos sääntöjä tai eettisen toimintatavan periaatteita ei ole rikottu ja laitos on täyttänyt velvollisuutensa oikea-aikaisesti;
any requirement derived from contractual arrangements, internal rules and codes of conduct established in accordance with national or international norms and practices.
ulkoiset juridiset kulut, jos niiden taustalla oleva tapahtuma ei ole operatiivisen riskin aiheuttava tapahtuma.
ethical rules.
Sovellettaessa a alakohtaa oikeusmenettelyinä pidetään kaikkia oikeudellisia riidanratkaisuja, mukaan luettuina sekä tuomioistuimessa tehdyt että tuomioistuimen ulkopuoliset riidanratkaisut.
Article 4
Tätä artiklaa sovellettaessa oikeudellisiin sääntöihin kuuluvat ainakin seuraavat:
Operational risk events related to model risk
kaikki vaatimukset, jotka johtuvat kansallisista tai kansainvälisistä laeista tai asetuksista;
Competent authorities shall confirm the following when assessing that an institution identifies, collects and treats data on operational risk events and losses that are related to model risk, as defined in point (11) of Article 3(1) of Directive 2013/36/EU of the European Parliament and of the Council of 26 June 2013, for the purposes of both management of operational risk and calculation of the AMA own funds requirement:
kaikki vaatimukset, jotka johtuvat kansallisten tai kansainvälisten normien ja käytäntöjen mukaisesti vahvistetuista sopimusjärjestelyistä, sisäisistä säännöistä ja käytännesäännöistä;
that at least the following events, and the related losses, resulting from models used for decision-making are classified as operational risk:
eettiset säännöt.
improper definition of a selected model and its characteristics;
4 artikla
inadequate verification of a selected model's suitability for the financial instrument to be evaluated or the product to be priced, or its suitability for the applicable market conditions;
Operatiivisen riskin aiheuttavat tapahtumat, jotka liittyvät malliriskiin
errors in the implementation of a selected model;
Kun toimivaltaiset viranomaiset arvioivat, yksilöikö, kerääkö ja käsitteleekö laitos tiedot direktiivin 2013/36/EU 3 artiklan 1 kohdan 11 alakohdassa määriteltyyn malliriskiin liittyvistä, operatiivisen riskin aiheuttavista tapahtumista ja sen aiheuttamista tappioista operatiivisen riskin hallintaa ja AMA-menetelmän mukaisen omien varojen vaatimuksen laskentaa varten, niiden on tarkistettava, että
incorrect mark-to-market valuations and risk measurement as a result of a mistake when booking a trade into the trading system;
ainakin seuraavat tapahtumat ja niihin liittyvät tappiot, jotka johtuvat päätöksenteossa käytetyistä malleista, luokitellaan operatiiviseksi riskiksi:
use of a selected model or its outputs for a purpose for which it was not intended or designed, including manipulation of the modelling parameters;
valitun mallin ja sen ominaisuuksien vääränlainen määrittely;
untimely and ineffective monitoring of model performance to confirm whether the model remains fit for purpose.
sen seikan puutteellinen tarkistaminen, onko valittu malli arvioitavan rahoitusinstrumentin, hinnoiteltavan tuotteen tai sovellettavien markkinaedellytysten kannalta sopiva;
that events related to the under-estimation of own funds requirements by internal models authorized by competent authorities are not included in the identification, collection and treatment of data on operational risk events and losses related to model risk.
virheet valitun mallin soveltamisessa;
Article 5
virheelliset markkina-arvoon arvostamiset ja riskin mittaus, jotka johtuvat virheestä kaupan kaupankäyntijärjestelmään kirjaamisen yhteydessä;
Operational risk events related to financial transactions including those related to market risk
valitun mallin tai sen tulosten käyttö muuhun kuin aiottuun tai suunniteltuun tarkoitukseen, mallinnusparametrien manipulointi mukaan luettuna;
Competent authorities shall confirm that at least the following events, and the related losses, are classified as operational risk when assessing that an institution identifies, collects and treats data on operational risk events and losses that are related to financial transactions and market risk for the purposes of both management of operational risk and calculation of the AMA own funds requirement:
väärin ajoitettu ja tehoton mallin suorituskyvyn valvonta pyrittäessä arvioimaan, onko malli edelleen tarkoituksenmukainen;
events due to operational and data entry errors, including the following:
malliriskiin liittyviä, operatiivisen riskin aiheuttavia tapahtumia ja sen aiheuttamia tappioita koskevien tietojen yksilöimiseen, keräämiseen ja käsittelyyn ei sisällytetä sellaisiin omien varojen vaatimuksiin liittyviä tapahtumia, jotka on arvioitu liian alhaisiksi toimivaltaisten viranomaisten hyväksymillä sisäisillä malleilla.
failures and errors during the introduction or execution of orders;
5 artikla
loss of data or misunderstanding of the data flow from the front to the middle and back offices of the institution;
Operatiivisen riskin aiheuttavat tapahtumat, jotka liittyvät rahoitustoimiin, markkinariskiin liittyvät rahoitustoimet mukaan luettuina
errors in classification;
Kun toimivaltaiset viranomaiset arvioivat, yksilöikö, kerääkö ja käsitteleekö laitos tiedot rahoitustoimiin ja markkinariskiin liittyvistä, operatiivisen riskin aiheuttavista tapahtumista ja sen aiheuttamista tappioista operatiivisen riskin hallintaa ja AMA-menetelmän mukaisen omien varojen vaatimuksen laskentaa varten, niiden on tarkistettava, että ainakin seuraavat tapahtumat ja niihin liittyvät tappiot luokitellaan operatiiviseksi riskiksi:
incorrect specification of deals in the term-sheet, including errors related to the transaction amount, maturities and financial features.
operatiivisista ja tallennusvirheistä johtuvat tapahtumat, seuraavat mukaan luettuina:
events due to failures in internal controls, including the following:
epäonnistumiset ja virheet toimeksiantojen antamisen tai toteuttamisen aikana;
failures in properly executing an order to unwind a market position in case of adverse price movements;
tietojen häviäminen tai niiden ymmärtäminen väärin tietovirroissa laitoksen front-office-yksiköstä middle-office- ja back-office-yksiköihin;
unauthorised positions taken in excess of allocated limits, irrespective of the type of risk they relate to.
luokittelussa tapahtuvat virheet;
events due to inadequate data quality and unavailability of IT environment, including technical unavailability of access to the market resulting in an inability to close contracts.
kauppojen virheellinen erittely alustavissa ehdoissa, mukaan luettuina transaktiomäärään, maturiteetteihin ja rahoituksellisiin ominaisuuksiin liittyvät virheet;
Article 6
sisäisen valvonnan puutteista johtuvat tapahtumat, seuraavat mukaan luettuina:
Quality and auditability of documentation
puutteet toteutettaessa toimeksiantoa, jolla markkinapositio pyritään kumoamaan epäsuotuisten hinnanmuutosten vuoksi;
Competent authorities shall verify the quality of the documentation relating to the AMA used by an institution by confirming at least the following:
otetut luvattomat positiot, joilla on ylitetty asetetut rajat, riippumatta sen riskin tyypistä, johon ne liittyvät;
that the documentation is approved at the appropriate management level of the institution;
tapahtumat, jotka johtuvat tietojen puutteellisesta laadusta ja siitä, ettei tietotekniikkaympäristö ole käytettävissä, mukaan luettuina tapaukset, joissa markkinoille pääsy estyy teknisistä syistä, jolloin sopimuksia ei voida tehdä.
that the institution has policies in place outlining standards to ensure the high quality of internal documentation including specific accountability for ensuring that the documentation maintained is complete, consistent, accurate, updated, approved and secure;
6 artikla
that the layout of the documentation set out in the policies referred to in point (b) identifies at least the following items:
Asiakirjojen laatu ja tarkastettavuus
type of document;
Toimivaltaisten viranomaisten on tarkistettava laitoksen käyttämää AMA-menetelmää koskevien asiakirjojen laatu varmistumalla ainakin siitä, että
author;
asiakirjat on hyväksytty laitoksen asianmukaisella johtotasolla;
reviewer;
laitos on ottanut käyttöön toimintaperiaatteet, joissa vahvistetaan vaatimukset, joilla varmistetaan sisäisten asiakirjojen laatu, mukaan luettuna erityinen vastuuvelvollisuus, jolla varmistetaan, että säilytettävät asiakirjat ovat täydellisiä, yhdenmukaisia, tarkkoja, ajantasaisia, hyväksyttyjä ja luotettavia;
authorising agent and owner;
b alakohdassa tarkoitetuissa toimintaperiaatteissa vahvistetut asiakirjat ovat rakenteeltaan sellaisia, että niistä käyvät ilmi ainakin seuraavat seikat:
dates of development and approval;
asiakirjatyyppi;
version number;
laatija;
history of changes to the document.
tarkastaja;
that the institution thoroughly documents its policies, procedures and methodologies.
valtuuttaja ja omistaja;
Competent authorities shall verify the auditability of the documentation relating to the AMA used by an institution by confirming at least the following:
laatimis- ja hyväksymispäivät;
that the documentation is sufficiently detailed and accurate to allow examination of the AMA by third parties, including:
version numero;
the understanding of the reasoning and procedures underlying its development;
asiakirjaan tehdyt muutokset;
the understanding of the operational risk measurement system in order to determine how the AMA own funds requirements operates, its limitations and key assumptions and being able to replicate the model development.
laitos dokumentoi toimintaperiaatteensa, menettelynsä ja menetelmänsä huolellisesti.
CHAPTER 2
Toimivaltaisten viranomaisten on tarkistettava laitoksen käyttämää AMA-menetelmää koskevien asiakirjojen tarkastettavuus varmistumalla ainakin siitä, että
QUALITATIVE STANDARDS
asiakirjat ovat niin yksityiskohtaisia ja tarkkoja, että ne antavat kolmansille osapuolille mahdollisuuden suorittaa AMA-menetelmän tarkastelu, muun muassa
SECTION 1
ymmärtää sen kehittämisperusteet ja -menettelyt;
Governance
ymmärtää operatiivisen riskin mittausjärjestelmää voidakseen määrittää, miten AMA-menetelmän mukaiset omien varojen vaatimukset toimivat ja mitkä ovat järjestelmän rajoitukset ja perusoletukset, sekä toistaa mallin kehittäminen.
Article 7
2 LUKU
Operational risk management process
LAADULLISET VAATIMUKSET
Competent authorities shall assess the efficacy of an institution's AMA framework for the governance and management of operational risk and that a clear organisational structure with well-defined, transparent and consistent lines of responsibility exists by confirming at least the following:
1 JAKSO
that the institution's management body discusses and approves the governance of operational risk, the operational risk management process and the operational risk measurement system;
Hallinnointi
that the institution's management body clearly defines and determines the following on at least an annual basis:
7 artikla
the institution's operational risk tolerance;
Operatiivisen riskin hallintaprosessi
the institution's operational risk tolerance written statement on the aggregate level of operational risk loss and event types, containing both qualitative and quantitative measures including thresholds and limits based on operational risk loss metrics that the institution is willing or prepared to incur in order to achieve its strategic objectives and business plan, ensuring that it is available and understood throughout the institution;
Toimivaltaisten viranomaisten on arvioitava laitoksen operatiivisen riskin hallinnointiin ja hallintaan tarkoitetun AMA-kehyksen toimivuutta ja tarkistettava sellaisen selkeän organisaatiorakenteen olemassaolo, jossa vastuualueet on määritelty yksityiskohtaisesti, läpinäkyvästi ja johdonmukaisesti, todentamalla ainakin, että
that the institution's management body monitors the institution's compliance with the operational risk tolerance statement referred to in point (b) (ii) on a continuous basis;
laitoksen ylin hallintoelin käsittelee ja hyväksyy operatiivisen riskin hallinnoinnin, operatiivisen riskin hallintaprosessin ja operatiivisen riskin mittausjärjestelmän;
that the institution applies an on-going operational risk management process to identify, assess and measure, monitor and report operational risk, including misconduct events, and is able to identify the staff responsible for the management of operational risk process;
laitoksen ylin hallintoelin selkeästi määrittelee ja vahvistaa seuraavat seikat vähintään kerran vuodessa:
that the information resulting from the process referred to in point (d) is transmitted to the relevant committees and executive bodies of the institution, and that the decisions arising from those committees are communicated to those responsible within the institution for the collection, control, monitoring and management of operational risk and to those responsible for managing activities that give rise to operational risk;
laitoksen operatiivisen riskin sietokyky;
that the institution evaluates the effectiveness of its operational risk governance, operational risk management process and operational risk measurement system on at least an annual basis;
laitoksen operatiivisen riskin sietokykyä koskeva kirjallinen ilmoitus, joka koskee kaikkia operatiivisen riskin aiheuttamien tappioiden ja sen aiheuttavien tapahtumien tyyppejä ja sisältää laadullisia ja määrällisiä mittareita, mukaan luettuina sellaisen operatiivisen riskin aiheuttamien tappioiden mittareihin perustuvat kynnysarvot ja rajat, jonka laitos on halukas tai valmis ottamaan saavuttaakseen strategiset tavoitteensa ja toteuttaakseen liiketoimintasuunnitelmansa; lisäksi on varmistettava, että ilmoitus on saatavilla koko laitoksessa ja että se on kaikkien ymmärrettävissä;
that the institution notifies the relevant competent authority of the findings of the evaluation referred to in point (f) on at least an annual basis.
laitoksen ylin hallintoelin valvoo, että laitos noudattaa b alakohdan ii alakohdassa tarkoitettua operatiivisen riskin sietokykyä koskevaa ilmoitusta jatkuvasti;
For the purposes of the assessment referred to in paragraph 1, competent authorities shall take into account the impact of the operational risk governance structure on the level of engagement in operational risk management and culture by the staff of the institution, including at least the following:
laitos käyttää jatkuvasti operatiivisen riskin hallintaprosessia operatiivisen riskin yksilöintiä, arviointia ja mittaamista, seurantaa ja raportointia varten, väärinkäytöstapahtumat mukaan luettuina, ja pystyy yksilöimään operatiivisen riskin hallintaprosessista vastaavat henkilöstön jäsenet;
the level of awareness, on behalf of the staff of the institution, of operational risk policies and procedures;
d alakohdassa tarkoitetusta prosessista saadut tiedot toimitetaan laitoksen asianomaisille komiteoille ja johtoelimille ja kyseisten komiteoiden päätöksistä ilmoitetaan niille, jotka vastaavat laitoksessa operatiivisten riskien keruusta, valvonnasta, seurannasta ja hallinnasta, sekä niille, jotka vastaavat operatiivisen riskin aiheuttavien toimintojen hallinnasta;
the institution's internal process for challenging the design and the effectiveness of the AMA framework.
laitos arvioi operatiivisen riskin hallinnointinsa, operatiivisen riskin hallintaprosessinsa ja operatiivisen riskin mittausjärjestelmänsä tehokkuutta vähintään kerran vuodessa;
Article 8
laitos ilmoittaa asianomaiselle toimivaltaiselle viranomaiselle f alakohdassa tarkoitetun arvioinnin tuloksista vähintään kerran vuodessa.
Independent operational risk management function
Sovellettaessa 1 kohdassa tarkoitettua arviointia toimivaltaisten viranomaisten on otettava huomioon operatiivisen riskin hallinnointirakenteen vaikutukset siihen, missä määrin laitoksen henkilöstö osallistuu operatiivisen riskin hallintaan ja operatiiviseen riskiin liittyvään toimintakulttuuriin, ainakin seuraavat seikat mukaan luettuina:
Competent authorities shall assess the independence of the operational risk management function from the institution's business units by confirming at least the following:
se, missä määrin laitoksen henkilöstö tietää operatiivista riskiä koskevista toimintaperiaatteista ja menettelyistä;
that the operational risk management function undertakes the following tasks separately from the institution's business lines:
laitoksen sisäinen menettely, jolla kyseenalaistetaan AMA-kehyksen rakenne ja tehokkuus.
the design, development, implementation, maintenance and oversight of the operational risk management process and the operational risk measurement system;
8 artikla
the analysis of the operational risk associated with the introduction and development of new products, markets, lines of business, processes, systems and significant changes to existing products;
Riippumaton operatiivisen riskin hallintatoiminto
the oversight of business activities that may give rise to an operational risk exposure that could breach the institution's risk tolerance;
Toimivaltaisten viranomaisten on arvioitava operatiivisen riskin hallintatoiminnon riippumattomuutta laitoksen liiketoimintayksiköitä tarkistamalla ainakin, että
that the operational risk management function receives appropriate commitment by the management body and senior management and is of adequate stature within the organization for fulfilling its tasks;
operatiivisen riskin hallintatoiminto suorittaa seuraavat tehtävät erillään laitoksen liiketoiminta-alueista:
that the operational risk management function is not also responsible for the internal audit function;
operatiivisen riskin hallintaprosessin ja operatiivisen riskin mittausjärjestelmän suunnittelu, kehittäminen, toteuttaminen, ylläpito ja valvonta;
that the head of the operational risk management function meets at least the following requirements:
uusien tuotteiden, markkinoiden, liiketoiminta-alueiden, prosessien ja järjestelmien käyttöönottoon ja kehittämiseen sekä olemassa olevien tuotteiden merkittäviin muutoksiin liittyvän operatiivisen riskin analysointi;
an appropriate level of experience to manage the actual and prospective operational risk, as indicated by the operational risk profile;
sellaisten liiketoimintojen valvonta, jotka voivat altistaa operatiiviselle riskille, joka ylittää laitoksen riskinsietokyvyn;
regular communication with the management body and its committees as mandated by the risk management structure of the institution;
operatiivisen riskin hallintatoiminto saa ylimmältä hallintoelimeltä ja toimivalta johdolta asianmukaisen sitoumuksen ja sen asema organisaatiossa on riittävän vahva sen tehtävien suorittamiseen;
active involvement in the elaboration of the institution's operational risk tolerance and strategy for its management and mitigation;
operatiivisen riskin hallintatoiminto ei vastaa myös sisäisen tarkastuksen toiminnosta;
independence from the operational units and functions reviewed by the operational risk management function;
operatiivisen riskin hallintatoiminnon päällikkö täyttää ainakin seuraavat vaatimukset:
allocation of a budget for the operational risk management function by the head of risk management referred to in the fourth subparagraph of Article 76(5) of Directive 2013/36/EU or a member of the management body in a supervisory capacity and not by a business unit or executive function.
riittävä kokemus todellisen ja mahdollisen operatiivisen riskin hallintaan operatiivisen riskin profiilin mukaisesti;