natgillin/translations-raw huggingface dataset:
When a credit institution purchases credit derivative protection against a nontrading book exposure , or against a CCR exposure , it may compute its capital requirement for the hedged asset in accordance with Annex VIII , Part 3 , points 83 to 92 , or subject to the approval of the competent authorities , in accordance with Annex VII , Part 1 , point 4 or Annex VII , Part 4 , points 96 to 104 .
Kui krediidiasutus ostab krediididerivatiivi kaitse kauplemisportfelli välise riskipositsiooni suhtes või vastaspoole krediidiriski suhtes , võib ta riskiturvatud vara suhtes esitatud kapitalinõuded arvutada vastavalt VIII lisa 3 . osa punktidele 83 kuni 92 või pädevate ametiasutuste heakskiidul vastavalt VII lisa 1 .
In these cases , and where the option in the second sentence of point 11 in Annex II of Directive 2006/49 / EC is not applied , the exposure value for CCR for these credit derivatives is set to zero .
Sellistel juhtudel ning kui ei kohaldata direktiivi 2006/49 / EÜ II lisa punkti 11 teise lause optsiooni , määratakse asjaomaste krediididerivatiividega seonduva vastaspoole krediidiriski riskipositsiooni väärtuseks null .
However , an institution may choose to consistently include for the purposes of calculating capital requirements for counterparty credit risk all credit derivatives not included in the trading book and purchased as protection against a non-trading book exposure or against a CCR exposure where the credit protection is recognised under this Directive ."
Kuid asutus võib vastaspoole krediidiriski kapitalinõuete arvutamisse järjekindlalt kaasata kõik krediididerivatiivid , mis ei sisaldu kauplemisportfellis ning mis ostetakse kaitseks kauplemisportfelli välise riskipositsiooni suhtes või vastaspoole krediidiriski suhtes , kui kõnealust krediidikaitset käesoleva direktiivi alusel tunnustatakse ."
In part 5 , point 15 is replaced by the following : « 15 .
5 . osa punkt 15 asendatakse järgmisega : „15 .
There is one hedging set for each issuer of a reference debt instrument that underlies a credit default swap .
Iga alusvõlainstrumendi väljalaskja kohta on üks riskipositsioonide maandamise kogum , mis on aluseks krediidiriski ülekandetehingule .
« Nth to default » basket credit default swaps shall be treated as follows : ( a ) the size of a risk position in a reference debt instrument in a basket underlying an « nth to default » credit default swap is the effective notional value of the reference debt instrument , multiplied by the modified duration of the « nth to default » derivative with respect to a change in the credit spread of the reference debt instrument ;
„n-nda arvu makseviivituse juhu tagamise krediidiriski vahetustehingute kogumit » (' Nth to default » basket credit default swaps ) tuleb käsitleda järgmiselt : a ) alusvõlainstrumendi korral , mis kuulub n-nda - arvu makseviivituse juhu » tagamise krediidiriski vahetustehingute korvi , on riskipositsiooni suuruseks alusvõlainstrumendi efektiivne nominaalväärtus , mis on korrutatud n-nda arvu makseviivituse juhu tagamise tuletisinstrumendi teisendatud kestusega seoses muutusega alusvõlainstrumendi krediidiriski marginaalis ;
there is one hedging set for each reference debt instrument in a basket underlying a given « nth to default » credit default swap ;
iga alusvõlainstrumendi kohta , mis on „n-nda arvu makseviivituse juhu tagamise krediidiriski vahetustehingute kogumis , on üks riskipositsioonide maandamise kogum ;
risk positions from different « nth to default » credit default swaps shall not be included in the same hedging set ;
erinevatest „n-nda arvu makseviivituste » krediidiriski ülekandetehingutest tulenevaid riskipositsioone ei tohi kaasata samasse riskipositsioonide maandamise kogumisse ;
the CCR multiplier applicable to each hedging set created for one of the reference debt instruments of an « nth to default » derivative is 0.3% for reference debt instruments that have a credit assessment from a recognised ECAI equivalent to credit quality step 1 to 3 and 0.6% for other debt instruments ." ( b )
kõigile riskipositsioonide maandamise kogumitele , mis on loodud mõne „n-arvu makseviivituse juhu » riski tagamise tuletisinstrumendi alusvõlainstrumendi jaoks , kohaldatav vastaspoole krediidiriski kordisti on 0,3 % alusvõlainstrumentide puhul , mille kohta on olemas tunnustatud reitinguagentuuri ( External Credit Assessment Institution ) antud krediidihinnang , millele vastavad krediidikvaliteedi astmed 1 kuni 3 , ning 0,6 % muude võlainstrumentide puhul ."
EN 35 .
35 . a )
( a ) Annex V is amended as follows : Point 14 is replaced by the following : « 14 .
V lisa muudetakse järgmiselt . Punkt 14 asendatakse järgmisega : „14 .
Robust strategies , policies , processes and systems shall exist for the identification , measurement and management of liquidity risk over an appropriate set of time horizons , including intra-day , so as to ensure that credit institutions maintain adequate levels of liquidity buffers .
Krediidiasutuses peavad olema kohaste ajavahemikega , sealhulgas päevasisesed , likviidsusriski väljaselgitamise , mõõtmise ja juhtimise stabiilsed strateegiad , eeskirjad , menetlused ja süsteemid , et tagada , et krediidiasutused säilitavad piisavad likviidsuspuhvrite tasemed .
These strategies , policies , processes and systems shall be tailored to business lines , currencies and legal entities and shall include adequate liquidity cost allocation mechanisms ."
Kõnealused strateegiad , eeskirjad , menetlused ja süsteemid peavad olema kohandatud ärivaldkondade , vääringute ja juriidiliste isikute vajadustele ning sisaldama asjakohaseid likviidsuskulude paigutuse mehhanisme ."
The following point 14a is inserted : « 14a .
Lisatakse järgmine punkt 14a : „14a .
The strategies , policies , processes and systems referred to in point 14 shall be proportionate to the complexity , risk profile , scope of operation of the firm and risk tolerance set by the management body and reflect the credit institution 's systemic relevance in each Member State , in which it carries on business ."
Punktis 14 nimetatud strateegiad , eeskirjad , menetlused ja süsteemid peavad olema proportsionaalsed ettevõtte tegevuse keerukuse , riskiprofiili ja ulatuse suhtes ning juhtorgani sätestatud riskitaluvuse suhtes ning peegeldama krediidiasutuse tegevuse mõju rahandussüsteemile igas liikmesriigis , kus ta oma äritegevust korraldab ."
Point 15 is replaced by the following : « 15 .
Punkt 15 asendatakse järgmisega : „15 .
Credit institutions shall develop methodologies for the identification , measurement , management and monitoring of funding positions , in particular through a system of limits .
Krediidiasutused peavad välja arendama meetodid finantseerimise positsioonide väljaselgitamiseks , mõõtmiseks , juhtimiseks ja jälgimiseks , eriti piirmäärade süsteemi abil .
These shall include cash-flows arising from assets , liabilities , off-balance-sheet items , including contingent liabilities and the possible impact of reputational risk ."
Need peavad sisaldama varadest tulenevaid rahavoogusid , kohustusi , bilansiväliseid kirjeid , sealhulgas tingimuslikke kohustusi ning maineriski võimalikku mõju ."
The following points 16 to 22 are added : « 16 .
Lisatakse järgmised punktid 16 kuni 22 : „16 .
Credit institutions shall distinguish between pledged and unencumbered assets that are available at all times , in particular during emergency situations .
Krediidiasutused peavad tegema vahet panditud ja koormamata varade vahel , mis on kättesaadavad igal ajal , eriti hädaolukordade ajal .
They shall also take into account the legal entity in which assets reside , as well as their eligibility and timely mobilisation .
Samuti peavad nad võtma arvesse juriidilist isikut , kellele varad kuuluvad , nagu ka nende aktsepteeritavust ja õigeaegset mobilisatsiooni .
Credit institutions shall also have regard to existing legal , regulatory and operational limitations to potential transfers of liquidity and unencumbered assets amongst legal entities , both within and outside the EEA . A credit institution shall consider different liquidity risk mitigation tools , including liquidity buffers in order to be able to withstand a range of different stress events and an adequately diversified funding structure and access to funding sources .
Krediidiasutused peavad silmas pidama ka likviidsete varade ja koormamata varade potentsiaalsete ülekannete suhtes juriidiliste isikute seas kehtivaid õiguslikke ja käitamispiiranguid nii Euroopa Majanduspiirkonnas kui ka sellest väljaspool . Krediidiasutus peab kaaluma erinevaid likviidsusriski maandamise vorme , sealhulgas likviidsuspuhvreid , et suuta tulla toime erinevate majanduslike raskuste juhtumitega , ning piisavalt mitmekesist rahastamisstruktuuri ja
These arrangements shall be reviewed regularly .
ligipääsu rahastamisallikatele . Kõnealuseid süsteeme peab korrapäraselt läbi vaatama .
Alternative scenarios on liquidity positions and on risk mitigants shall be considered and the assumptions underlying decisions concerning the funding position shall be reviewed regularly .
Kaalutakse alternatiivseid stsenaariume likviidsuspositsioonide ja riskimaandajate kohta ning finantseerimise positsiooni käsitlevate otsuste aluseks olevad eeldused vaadatakse korrapäraselt läbi .
For these purposes , alternative scenarios shall address , in particular , off-balance sheet items and other contingent liabilities , including those of SSPEs or other special purpose entities , in relation to which the credit institution acts as sponsor or provides material liquidity support .
Sellel eesmärgil peavad alternatiivsed stsenaariumid käsitlema eelkõige bilansiväliseid kirjeid ja muid tingimuslikke kohustusi , sealhulgas sihtotstarbeliste väärtpaberistamisasutuste või muude eriotstarbeliste üksuste omasid , mille suhtes toimib krediidiasutus tehingu korraldajana või pakub materiaalset likviidsustoetust .
20 . Credit institutions shall consider the potential impact of institution-specific , market-wide and combined alternative scenarios .
Krediidiasutused peavad kaaluma asutusespetsiifiliste , kogu turgu hõlmavate ja kombineeritud alternatiivsete stsenaariumide potentsiaalset mõju .
Different time horizons and varying degrees of stressed conditions shall be considered .
Arvesse tuleb võtta erinevaid ajavahemikke ning erinevaid majanduslike raskuste määrasid .
Credit institutions shall adjust their strategies , internal policies and limits on liquidity risk and develop effective contingency plans , taking into account the outcome of the alternative scenarios referred to in point 19 .
Krediidiasutused peavad korrigeerima oma strateegiaid , sise-eeskirju ja likviidsusriski piirmäärasid ning arendama välja tõhusad olukorralaanid , võttes arvesse punktis 19 nimetatud alternatiivsete stsenaariumide tulemusi .
In order to deal with liquidity crises , credit institutions shall have in place contingency plans setting out adequate strategies and proper implementation measures in order to address possible liquidity shortfalls .
Likviidsuskriiside lahendamiseks peavad krediidiasutustel olema koostatud olukorraplaanid , mis sätestavad piisavad strateegiad ja nõuetekohased rakendamismeetmed , et käsitleda võimalikke likviidsete varade puudujääke .
These plans shall be regularly tested , updated on the basis of the outcome of the alternative scenarios set out in point 16 , be reported to and approved by senior management , so that internal policies and processes can be adjusted accordingly ."
Kõnealuseid plaane peab korrapäraselt kontrollima ja punktis 16 sätestatud alternatiivsete stsenaariumide tulemuste põhjal uuendama , neist peab nõukogule teatama ja nõukogu peab nad heaks kiitma , et sise-eeskirju ja menetlusi saaks vastavalt korrigeerida ."
( a )
XI lisa muudetakse järgmiselt .
Annex XI is amended as follows : Point 1 ( e ) is replaced by the following : « ( e ) the exposure to , measurement and management of liquidity risk by the credit institutions , including the development of alternative scenario analyses , the management of risk mitigants ( in particular the level , composition and quality of liquidity buffers ) and effective contingency plans ;
Punkti 1 alapunkt e asendatakse järgmisega : „e ) avatus likviidsusriskile ning nende riskide mõõtmine ja juhtimine krediidiasutustes , kaasa arvatud alternatiivsete stsenaariumide analüüside väljaarendamine , riskimaandajate ( eriti likviidsuspuhvrite taseme , koosseisu ja kvaliteedi ) ning tõhusate olukorraplaanide juhtimine ;"
The following point 1a is inserted : « 1a .
Lisatakse järgmine punkt 1a : „1a .
For the purposes of point 1 ( e ) , the competent authorities shall regularly carry out a comprehensive assessment of the overall liquidity risk management by credit institutions and promote the development of sound internal methodologies .
Punkti 1 alapunkti e kohaldamisel peavad pädevad ametiasutused korrapäraselt viima läbi krediidiasutuste üleüldise likviidsusriski juhtimise üldhindamise ning edendama usaldusväärsete sisemeetodite väljaarendamist .
While conducting these reviews , the competent authorities shall have regard to the role played by credit institutions in the financial markets .
Kõnealuste läbivaatamiste käigus peavad pädevad ametiasutused silmas pidama krediidiasutuste rolli finantsturgudel .
The competent authorities in one Member State shall also have regard to the potential impact of their decisions on the stability of the financial system in all other Member States concerned ."
Ühe liikmesriigi pädevad ametiasutused peavad arvesse võtma ka oma otsuste potentsiaalset mõju rahandussüsteemi stabiilsusele kõikides teistes asjaomastes liikmesriikides ."
Annex XII , part 2 , points 3 ( a ) and ( b ) are replaced by the following : « ( a ) summary information on the terms and conditions of the main features of all own funds items and components thereof , including instruments referred to in point ( ca ) of Article 57 , instruments the statutory or contractual provisions of which provide an incentive for the credit institution to redeem them , and instruments subject to Article 154 ( 9 ) ;
XII lisa 2 . osa punkti 3 alapunktid a ja b asendatakse järgmistega : „a ) koondteave omavahendite kõikide varade ja nende komponentide peamiste tunnuste kohta , kaasa arvatud artikli 57 alapunktis ca nimetatud instrumentide , instrumentide , mille kohustuslikud või lepingulised sätted pakuvad
( b ) the amount of the original own funds , with separate disclosure of all positive items and deductions ;
krediidiasutusele lunastamiseks stiimulit , ning instrumentide kohta , mille suhtes kohaldatakse artikli 154 lõiget 9 ; b ) esmaste omavahendite summa koos kõikide positiivse väärtusega kirjete ja mahaarvamiste eraldi äranäitamisega ;
the overall amount of instruments referred to in point ( ca ) of Article 57 and instruments the statutory or contractual provisions of which provide an incentive for the credit institution to redeem them , shall also be disclosed separately ;
ka artikli 57 lõikes ca nimetatud üleüldine instrumentide summa ning instrumendid , mille kohustuslikud või lepingulised sätted pakuvad krediidiasutusele lunastamiseks stiimulit , tuleb eraldi ära näidata ;
those disclosures shall each specify instruments subject to Article 154 ( 9 ) ;"
kõnealused äranäitamised peavad kõik täpsustama instrumendid , mille suhtes kohaldatakse artikli 154 lõiget 9 ;"
EN Article 2 Amendments to Directive 2006/49 / EC Directive 2006/49 / EC is amended as follows : ( 1 ) In Article 12 , the first subparagraph is replaced by the following : « « Original own funds » means the sum of points ( a ) to ( ca ) , less the sum of points ( i ) , ( j ) and ( k ) of Article 57 of Directive 2006/48 / EC .
Artikkel 2 Direktiivi 2006/49 / EÜ muudatused Direktiivi 2006/49 / EÜ muudetakse järgmiselt . 1 ) Artikli 12 esimene lõik asendatakse järgmisega : „„Algsed omavahendid » -- direktiivi 2006/48 / EÜ artikli 57 punktide a kuni ca summa , millest on lahutatud punktide i , j ja k summa ."
( 2 ) ( a ) Article 28 is amended as follows : Paragraph 1 is replaced by the following : « 1 .
2 ) a ) Artiklit 28 muudetakse järgmiselt . Lõige 1 asendatakse järgmisega : „1 .
Institutions , except investment firms that fulfil the criteria set out in paragraph ( 2 ) or ( 3 ) of Article 20 of this Directive , shall monitor and control their large exposures in accordance with Articles 106 to 118 of Directive 2006/48 / EC ."
Asutused , välja arvatud investeerimisühingud , mis täidavad käesoleva direktiivi artikli 20 lõigetes 2 või 3 sätestatud kriteeriume , jälgivad ja kontrollivad suurt riskide kontsentratsiooni vastavalt direktiivi 2006/48 / EÜ artiklitele 106 kuni 118 ."
( b ) ( 3 ) ( 4 ) ( a ) Paragraph 3 is deleted .
b ) 3 ) 4 ) a ) Lõige 3 jäetakse välja .
Article 30 ( 4 ) is deleted .
Artikli 30 lõige 4 jäetakse välja .
Article 31 is amended as follows : In the first paragraph , points ( a ) and ( b ) are replaced by the following : « ( a ) the exposure on the non-trading book to the client or group of clients in question does not exceed the limit laid down in Article 111 ( 1 ) of Directive 2006/48 / EC , this limit being calculated with reference to own funds as specified in that Directive , so that the excess arises entirely on the trading book ;
Artiklit 31 muudetakse järgmiselt . Esimese lõigu punktid a ja b asendatakse järgmistega : „a ) kauplemisportfelli väline riskipositsioon kliendi või omavahel seotud klientide grupi suhtes ei ületa direktiivi 2006/48 / EÜ artikli 111 lõikes 1 sätestatud piirmäära , kui see piirmäär on arvutatud selles direktiivis nimetatud omavahendite suhtes , nii et piirmäärade ületamine tuleneb täielikult kauplemisportfelli arvelt ;
( b ) the institution meets an additional capital requirement on the excess in respect of the limit laid down in Article 111 ( 1 ) of Directive 2006/48 / EC , that additional capital requirement being calculated in accordance with Annex VI to this Directive ;"
asutus täidab piirmäära ületamise korral täiendavat kapitalinõuet , mis on sätestatud direktiivi 2006/48 / EÜ artikli 111 lõikes 1 , kui täiendav kapitalinõue arvutatakse selle direktiivi VI lisa kohaselt ;" b )
( b )
b ) Esimese lõigu punkt e asendatakse järgmisega :
In the first paragraph , point ( e ) is replaced by the following : « ( e ) institutions shall report to the competent authorities every three months all cases where the limit laid down in Article 111 ( 1 ) of Directive 2006/48 / EC has been exceeded during the preceding three months ."
„e ) asutused peavad teatama pädevatele ametiasutustele iga kolme kuu järel kõikidest juhtumitest , mil viimase kolme kuu jooksul on ületatud direktiivi 2006/48 / EÜ artikli 111 lõikes 1 sätestatud piirmäära ."
The second paragraph is replaced by the following : « In relation to point ( e ) , in each case in which the limit has been exceeded , the amount of the excess and the name of the client concerned shall be reported ."
Teine lõik asendatakse järgmisega : „Seoses punktiga e tuleb igal piirmäära ületamise juhul aruandes esitada piirmäära ületamise summa ja kõnealuse kliendi nimi ."
In Article 32 ( 1 ) , the first subparagraph is replaced by the following : « 1 .
Artikli 32 lõike 1 esimene lõik asendatakse järgmisega : „1 .
The competent authorities shall establish procedures to prevent institutions from deliberately avoiding the additional capital requirements that they would otherwise incur , on exposures exceeding the limit laid down in Article 111 ( 1 ) of Directive 2006/48 / EC once those exposures have been maintained for more than 10 days , by means of temporarily transferring the exposures in question to another company , whether within the same group or not , and / or by undertaking artificial transactions to close out the exposure during the 10-day period and create a new exposure ."
Pädevad ametiasutused kehtestavad korra , et mitte lubada asutustel teadlikult jätta täitmata täiendavaid kapitalinõudeid , mida neil tuleks täita riskipositsioonide puhul , mis ületavad kauem kui 10 päeva jooksul direktiivi 2006/48 / EÜ artikli 111 lõikes 1 ja 2 sätestatud piirmäära , kui asutused kannavad need riskipositsioonid ajutiselt üle kontserni kuuluvasse või mittekuuluvasse teise äriühingusse ja / või sooritavad muid kunstlikke tehinguid riskipositsiooni sulgemiseks 10 päeva jooksul ja uue riskipositsiooni tekitamiseks ."
In Article 38 , the following paragraph is added : « 3 .
Artiklisse 38 lisatakse järgmine lõige : „3 .
Article 42a , with the exception of point ( a ) of Directive 2006/48 / EC shall apply mutatis mutandis to the supervision of investment firms unless the investment firms fulfil the criteria set out in Article 20 ( 2 ) , 20 ( 3 ) or 46 ( 1 ) of this Directive .
Direktiivi 2006/48 / EÜ artiklit 42a , välja arvatud punkti a , kohaldatakse investeerimisühingute järelevalve suhtes mutatis mutandis , kui investeerimisühingud just ei täida käesoleva direktiivi artikli 20 lõikes 2 , artikli 20 lõikes 3 või artikli 46 lõikes 1 sätestatud kriteeriume ."
( 7 ) ( 8 )
7 ) 8 )
In Article 45 ( 1 ) the date « 31 December 2010 » is replaced by « 31 December 2012 » .
Artikli 45 lõikes 1 asendatakse kuupäev „31 . detsember 2010 » kuupäevaga „31 .
In Article 48 ( 1 ) the date « 31 December 2010 » is replaced by « 31 December 2012 » .
detsember 2012 ." Artikli 48 lõikes 1 asendatakse kuupäev „31 .
Article 3 Transposition
detsember 2012 ." Artikkel 3 Ülevõtmine
Member States shall bring into force the laws , regulations and administrative provisions necessary to comply with this Directive by 31 January 2010 at the latest .
Liikmesriigid jõustavad käesoleva direktiivi järgimiseks vajalikud õigus - ja haldusnormid hiljemalt 31 . jaanuaril 2010 .
They shall forthwith communicate to the Commission the text of those provisions and a correlation table between those provisions and this Directive .
Nad edastavad kõnealuste normide teksti ja nende normide ning käesoleva direktiivi vahelise vastavustabeli viivitamata komisjonile .
They shall apply those provisions from 31 March 2010 .
Nad kohaldavad kõnealuseid norme alates 31 . märtsist 2010 .
Member States shall communicate to the Commission the text of the main provisions of national law which they adopt in the field covered by this Directive .
Liikmesriigid edastavad komisjonile käesoleva direktiiviga reguleeritavas valdkonnas nende vastu võetud põhiliste riiklike õigusnormide teksti .
Article 4 Entry into force This Directive shall enter into force on the twentieth day following that of its publication in the Official Journal of the European Union .
ET Artikkel 4 Jõustumine Käesolev direktiiv jõustub kahekümnendal päeval pärast selle avaldamist Euroopa Liidu Teatajas .
Navigation Path : Home &gt; The European Central Bank &gt; Legal framework &gt; Legal framework of the ESCB &gt; Related ECB opinions &gt; CON / 2007/12
Navigation Path : Home &gt; The European Central Bank &gt; Õigusraamistik &gt; EKPS õigusraamistik &gt; EKP arvamused &gt; CON / 2007/12
Navigation Path : Home &gt; The European Central Bank &gt; Legal framework &gt; Financial market stability &gt; Related ECB opinions &gt; CON / 2005/26
Navigation Path : Home &gt; The European Central Bank &gt; Õigusraamistik &gt; Finantsturu stabiilsus &gt; EKP arvamused &gt; CON / 2005/26
EUROPEAN CENTRAL BANK GUIDELINE OF THE EUROPEAN CENTRAL BANK of 26 April 2007 on a Trans-European Automated Real-time Gross settlement Express Transfer system ( TARGET2 ) ( ECB / 2007/2 ) ( 2007/600 / EC ) THE GOVERNING COUNCIL OF THE EUROPEAN CENTRAL BANK , ( 3 )
EUROOPA KESKPANK EUROOPA KESKPANGA SUUNIS , 26 . aprill 2007 , üleeuroopalise automatiseeritud reaalajalise brutoarvelduste kiirülekandesüsteemi ( TARGET2 ) kohta ( EKP / 2007/2 ) ( 2007/600 / EÜ ) EUROOPA KESKPANGA NÕUKOGU , ( 3 )
Having regard to the Statute of the European System of Central Banks and of the European Central Bank , and in particular Article 3.1 and Articles 17 , 18 and 22 thereof , ( 4 )
võttes arvesse Euroopa Keskpankade Süsteemi ja Euroopa Keskpanga põhikirja , eelkõige selle artikleid 3.1 , 17 , 18 ja 22 , ( 4 )