natgillin/translations-raw huggingface dataset:
The following shall not , with a view to reducing potential or actual losses to investors , provide support to the securitisation beyond its contractual obligations : ( a ) any originator credit institution which , in respect of a securitisation , has done any of the following :
Järgmised krediidiasutused ei toeta väärtpaberistamist , mis ei kuulu nende lepinguliste kohustuste hulka ja mis võiks vähendada investorile tekkivat võimalikku või tegelikku kahju : ET
EN
a )
( i ) ( ii )
laenu algselt väljastanud väärtpaberistamisega teinud toimingutest : i ) ii )
made use of Article 95 in the calculation of risk-weighted exposure amounts ;
rakendanud artiklit 95 riskiga kaalutud varade arvutamiseks ;
sold instruments from its trading book to an SSPE to the effect that it does not hold capital for the specific risk of these instruments anymore ;
müünud instrumente oma kauplemisportfellist sihtotstarbelisele väärtpaberistamisasutusele ega hoia enam kapitali seoses nende instrumentide eririskiga ;
( b ) a sponsor credit institution ."
b ) tehingut korraldav krediidiasutus ."
( 9 ) The following Article 122b is inserted after Article 122a : « Article 122b 1 .
( 9 ) Artikli 122a järele lisatakse artikkel 122b : „Artikkel 122b 1 .
Notwithstanding the risk weights for general re-securitisation positions in Annex IX , Part 4 , the competent authorities shall require that credit institutions apply a 1250 % risk weight to positions in highly complex re-securitisations , unless the credit institution has demonstrated to the competent authority for each such re-securitisation position concerned that it has complied with the requirements set out in Article 122a ( 4 ) and ( 5 ) .
Vaatamata tavapäraste edasiväärtpaberistamise positsioonide suhtes IX lisa 4 . osa alusel kohaldatavatele riskikaaludele nõuavad pädevad ametiasutused , et krediidiasutused kohaldaksid eriti keerukate edasiväärtpaberistamiste positsioonide suhtes 1250 %- list riskikaalu , kui krediidiasutus ei ole pädevale ametiasutusele iga sellise edasiväärtpaberistamise positsiooni puhul tõendanud , et ta on täitnud artikli 122a lõigetes 4 ja 5 sätestatud nõuded .
In respect of positions in existing re-securitisations , paragraph 1 shall apply from 31 December 2014 where new underlying exposures are added or substituted after that date ."
Olemasolevate edasiväärtpaberistamise instrumentide positsioonide puhul kohaldatakse lõiget 1 alates 31 . detsembrist 2014 , kui pärast seda kuupäeva lisatakse uusi aluspositsioone või olemasolevaid aluspositsioone asendatakse uutega ."
In Article 136 ( 2 ) , the following paragraph is added : « For the purposes of determining the appropriate level of own funds in the supervisory review process carried out in accordance with Article 124 , the competent authorities shall assess whether any imposition of a specific own funds requirement in excess of the minimum level is required to capture risks to which a credit institution might be exposed , taking into account the following : ( a ) the quantitative and qualitative aspects of credit institutions » internal capital assessment referred to in Article 123 ;
Artikli 136 lõikesse 2 lisatakse järgmine lõik : „Et teha vastavalt artiklile 124 läbiviidava järelevalve käigus kindlaks vajalik omavahendite summa , hindavad pädevad ametiasutused , kas krediidiasutuse võimalike riskide katmiseks oleks vaja kehtestada miinimumtaset ületavate omavahendite erinõue , võttes arvesse järgmist : a ) krediidiasutuste sisekapitali hindamise kvantitatiivseid ja kvalitatiivseid aspekte , millele on osutatud artiklis 123 ;
( b ) the credit institutions » arrangements , processes and mechanisms referred to in Article 22 ;
b ) krediidiasutuste halduskorda , menetlusi ja mehhanisme , millele on osutatud artiklis 22 ;
( c ) ( 10 ) the outcome of the supervisory review process carried out in accordance with Article 124 ."
c ) ( 10 ) vastavalt artiklile 124 tehtud läbivaatamise tulemusi ."
Article 145 ( 3 ) is replaced by the following : « 3 .
Artikli 145 lõige 3 asendatakse järgmisega : „3 .
Credit institutions shall adopt a formal policy to comply with the disclosure requirements laid down in paragraphs 1 and 2 , and have policies for assessing the appropriateness of their disclosures , including their verification and frequency .
Krediidiasutused võtavad vastu ametlikud eeskirjad lõigetes 1 ja 2 sätestatud avalikustamistingimuste järgimiseks ja põhimõtted avalikustatud andmete , sealhulgas nende kontrollimise ja esitamissageduse asjakohasuse hindamiseks .
Credit institutions shall also have policies for assessing whether their disclosures convey their risk profile comprehensively to market participants .
Samuti võtavad krediidiasutused vastu eeskirjad , mille kohaselt hinnatakse , kas nende avalikustatavad andmed annavad turuosalistele kõikehõlmavat teavet krediidiasutuse riskiprofiilist .
Where those disclosures do not convey the risk profile comprehensively to market participants , credit institutions shall publicly disclose the information necessary in addition to that required according to paragraph 1 .
Kui avalikustatavad andmed ei anna turuosalistele kõikehõlmavat teavet riskiprofiili kohta , avalikustavad krediidiasutused lisaks lõikes 1 märgitule täiendavat teavet .
However , they shall only be required to disclose information which is material and not proprietary or confidential according to the technical criteria set out in Annex XII , Part 1 ." EN
Krediidiasutused on siiski kohustatud avalikustama üksnes teavet , mis on oluline ja mis ei ole käsitatav ärisaladuse või konfidentsiaalse teabena vastavalt XII lisa 1 . osas sätestatud tehnilistele kriteeriumidele ."
The Annexes are amended as set out in Annex I to this Directive : Article 2
Lisasid muudetakse vastavalt käesoleva direktiivi I lisas sätestatule . Artikkel 2
Directive 2006/49 / EC is amended as follows : ( 1 ) In the first subparagraph of Article 3 ( 1 ) , the following point ( t ) is added : « ( t ) « securitisation position » and « re-securitisation position » mean securitisation position and re-securitisation position as defined in Directive 2006/48 / EC ."
Direktiivi 2006/49 / EÜ muudetakse järgmiselt : ( 1 ) Artikli 3 lõike 1 esimesse lõiku lisatakse punkt t : „t ) „väärtpaberistamise positsioon » ja „edasiväärtpaberistamise positsioon » -- direktiivis 2006/48 / EÜ määratletud väärtpaberistamise positsioon ja edasiväärtpaberistamise positsioon ."
( 2 ) In Article 17 ( 1 ) , the introductory phrase is replaced by the following : « Where an institution calculates risk-weighted exposure amounts for the purposes of Annex II to this Directive in accordance with Articles 84 to 89 of Directive 2006/48 / EC , then for the purposes of the calculation provided for in point 36 of Part 1 of Annex VII to Directive 2006/48 / EC , the following shall apply : » ( 3 ) In Article 18 ( 1 ) , point ( a ) is replaced by the following : « ( a ) the capital requirements , calculated in accordance with the methods and options laid down in Articles 28 to 32 and Annexes I , II , and VI and , as appropriate , Annex V , for their trading book business , and points 1 to 4 of Annex II for their non trading book business ."
( 2 ) Artikli 17 lõikes 1 asendatakse sissejuhatav osa järgmisega : „Kui asutus arvutab käesoleva direktiivi II lisa kohaldamisel riskiga kaalutud varasid direktiivi 2006/48 / EÜ artiklite 84 kuni 89 kohaselt , kohaldatakse direktiivi 2006/48 / EÜ VII lisa 1 . osa punktis 36 sätestatud arvutuste suhtes järgmist : » ( 3 ) Artikli 18 lõike 1 punkt a asendatakse järgmisega : „a ) kapitalinõuded , mis on arvutatud nende kauplemisportfelli jaoks artiklites 28 kuni 32 ja I , II ja VI ning vajaduse korral V lisas sätestatud meetodite ja võimaluste kohaselt ning pangaportfelli jaoks II lisa punktides 1 kuni 4 sätestatud meetodite ja võimaluste kohaselt ."
( 4 ) The Annexes are amended as set out in Annex II to this Directive Article 3 Transposition 1 .
( 4 ) Lisasid muudetakse vastavalt käesoleva direktiivi II lisas sätestatule .
Member States shall bring into force the laws , regulations and administrative provisions necessary to comply with this Directive by 31 December 2010 at the latest .
Liikmesriigid jõustavad käesoleva direktiivi järgimiseks vajalikud õigus - ja haldusnormid hiljemalt 31 . detsembriks 2010 .
They shall forthwith communicate to the Commission the text of those provisions and a correlation table between those provisions and this Directive .
Nad edastavad komisjonile viivitamata nende õigusnormide teksti ning nende õigusnormide ja käesoleva direktiivi sätete vastavustabeli .
When Member States adopt those provisions , they shall contain a reference to this Directive or be accompanied by such a reference on the occasion of their official publication .
Kui liikmesriigid need õigus - ja haldusnormid vastu võtavad , lisavad nad nendesse või nende ametliku avaldamise korral nende juurde viite käesolevale direktiivile .
Member States shall communicate to the Commission the text of the main provisions of national law which they adopt in the field covered by this Directive .
Liikmesriigid edastavad komisjonile nende peamiste riiklike õigusnormide teksti , mille nad käesoleva direktiiviga hõlmatud valdkonnas vastu võtavad .
Article 4 Entry into force This Directive shall enter into force on the twentieth day following that of its publication in the Official Journal of the European Union .
Artikkel 4 Jõustumine Käesolev direktiiv jõustub 20 .
EN
päeval pärast selle avaldamist Euroopa Liidu Teatajas .
Article 5 Addressees This Directive is addressed to the Member States .
Artikkel 5 Adressaadid Käesolev direktiiv on adresseeritud liikmesriikidele .
EN 18
18 ET
ANNEX I Annexes V , VI , IX and XII to Directive 2006/48 / EC are amended as follows : ( 1 ) In Annex V , the following Section 11 is added : « 11 .
I LISA Direktiivi 2006/48 / EÜ V , VI , IX ja XII lisa muudetakse järgmiselt : ( 1 ) V lisasse lisatakse jagu 11 : „11 .
REMUNERATION POLICIES 22 .
„TASUSTAMISPOLIITIKA 22 .
When establishing and applying the remuneration policies for those categories of staff whose professional activities have a material impact on their risk profile , credit institutions shall comply with the following principles in a way that is appropriate to their size , internal organisation and the nature , the scope and the complexity of their activities : ( a ) the remuneration policy is consistent with and promotes sound and effective risk management and does not encourage risk-taking that exceeds the level of tolerated risk of the credit institution ;
Kehtestades tasustamispoliitika nende töötajate kategooriate suhtes , kelle ametialane tegevus mõjutab oluliselt krediidiasutuse riskiprofiili , ja kohaldades seda poliitikat , järgivad krediidiasutused alljärgnevaid põhimõtteid viisil , mis vastab nende suurusele ja sisemisele korraldusele ning nende tegevuse laadile , ulatusele ja keerukusele : a ) tasustamispoliitika on kooskõlas usaldusväärse ja tõhusa riskijuhtimisega ning edendab seda ega motiveeri võtma riske , mis ületavad krediidiasutuse puhul talutava riski piiri ;
the remuneration policy is in line with the business strategy , objectives , values and long-term interests of the credit institution ;
tasustamispoliitika on kooskõlas krediidiasutuse eesmärkide , väärtuste ja pikaajaliste huvidega ; äristrateegia ,
the management body ( supervisory function ) of the credit institution establishes the general principles of the remuneration policy and is responsible for its implementation ;
krediidiasutuse juhtimisorgan ( järelevalveorgan ) kehtestab tasustamispoliitika üldised põhimõtted ja vastutab tasustamispoliitika rakendamise eest ;
the implementation of the remuneration policy is , at least annually , subject to central and independent internal review for compliance with policies and procedures for remuneration defined by the management body ( supervisory function ) ;
tasustamispoliitika rakendamine läbib vähemalt üks kord aastas keskse ja sõltumatu sisekontrolli , mille käigus kontrollitakse juhtimisorgani ( järelevalveorgani ) määratletud tasustamisega seotud põhimõtete ja menetluste järgimist ;
Where remuneration is performance related , the total amount of remuneration is based on a combination of the assessment of the performance of the individual and of the business unit concerned and of the overall results of the credit institution ;
kui tasustamine on seotud töötulemustega , põhineb kogusumma üksikisiku ja asjaomase äriüksuse ning kogu krediidiasutuse töötulemuste hindamisel ;
Fixed and variable components of total remuneration are appropriately balanced ;
kogu töötasu moodustava põhi - ja muutuvtasu vahel valitseb sobiv tasakaal ;
the fixed component represents a sufficiently high proportion of the total remuneration to allow the operation of a fully flexible bonus policy , including the possibility to pay no bonus ;
põhitasu moodustab kogu töötasust piisavalt suure osa ning võimaldab rakendada täielikult paindlikku preemiasüsteemi , sealhulgas kasutada võimalust jätta preemia maksmata ;
payments related to the early termination of a contract reflect performance achieved over time and are designed in a way that does not reward failure ;
lepingu ennetähtaegse lõpetamisega seotud maksed peegeldavad aja jooksul saavutatud tulemusi ja on kavandatud nii , et nendega ei premeeritaks ebaõnnestumist ;
the measurement of performance used to calculate bonuses or bonus pools includes an adjustment for current and future risks and takes into account the cost of the capital and the liquidity required ;
selliste töötulemuste mõõtmisel , mis moodustavad preemiate või preemiareservi aluse , võetakse arvesse olemasolevaid ja tulevasi riske , kasutatud kapitali maksumust ja vajalikku likviidsust ;
payment of the major part of a significant bonus is deferred for an appropriate period and is linked to the future performance of the firm .
suure preemia peamise osa väljamaksmine lükatakse teatava ajavahemiku võrra edasi ja väljamaksmine on seotud äriühingu edaspidiste töötulemustega ."
( i ) ( 2 )
i ) ( 2 )
Annex VI , Part 1 is amended as follows : ( a ) Point 8 is replaced by the following : « 8 .
VI lisa 1 . osa muudetakse järgmiselt : ( a ) punkt 8 asendatakse järgmisega : „8 .
Without prejudice to points 9 , 10 and 11 , exposures to regional governments and local authorities shall be risk weighted as exposures to institutions , subject to point 11a . This treatment is independent of the exercise
Ilma et see piiraks punktide 9 , 10 ja 11 kohaldamist , kaalutakse piirkondlikele omavalitsustele ja kohalikele ametiasutustele esitatavaid nõudeid sama riskiga kui nõudeid asutustele , kui punktist 11a ei tulene teisiti .
EN of discretion as specified in Article 80 ( 3 ) .
Selline käsitlemine on sõltumatu artikli 80 lõikes 3 sätestatud kaalutlusõiguse
The preferential treatment for shortterm exposures specified in points 31 , 32 and 37 shall not be applied ."
kasutamisest . Punktides 31 , eeliskohtlemist ei kohaldata ."
( b ) The following point 11a is inserted : « 11a .
( b ) Lisatakse punkt 11a : 32
Without prejudice to points 9 , 10 and 11 , exposures to regional governments and local authorities of the Member States denominated and funded in the domestic currency of that regional government and local authority shall be assigned a risk weight of 20 %."
Ilma et see piiraks punktide 9 , 10 ja 11 kohaldamist , määratakse liikmesriikide piirkondlikele omavalitsustele ja kohalikele ametiasutustele esitatavatele nõuetele , mis on nomineeritud ja mida rahastatakse asjaomase piirkondliku omavalitsuse või kohaliku ametiasutuse asukohariigi vääringus , riskikaal 20 %."
( 3 ) Annex IX is amended as follows : ( a ) In Part 3 , point 1 , the following point ( c ) is added : « ( c ) The credit assessment shall not be based or partly based on unfunded support provided by the credit institution itself ."
( 3 ) IX lisa muudetakse järgmiselt : ( a ) 3 . osa punkti 1 lisatakse alapunkt c : „c ) krediidihinnang ei või täielikult ega osaliselt põhineda krediidiasutuse enda tagatud mitterahalisel toetusel ."
( b ) Part 4 is amended as follows : ( i ) In point 5 , the following sentence is added :
( b ) 4 . osa muudetakse järgmiselt : i ) punkti 5 lisatakse järgmine lause : „Kui 3 .
« Where no credit assessment of a nominated ECAI can be used for a position in asset backed commercial paper because of the requirement set out in point 1 ( c ) of Part 3 , the credit institution may use the risk-weight assigned to a liquidity facility in order to calculate the risk-weighted exposure amount for the commercial paper if the commercial paper of an ABCP-program and the liquidity facility form overlapping positions ."
osa punkti 1 alapunktis c sätestatud nõude tõttu ei saa varadega kaetud kommertspaberi positsiooni suhtes kasutada ühtki määratud reitinguagentuuri krediidihinnangut , võib krediidiasutus kommertspaberi riskiga kaalutud varade arvutamiseks kasutada likviidsuse tagamise tehingule määratud riskikaalu , kui varadega kaetud kommertspaberite ( ABCP ) programmiga hõlmatud kommertspaber ja likviidsuse tagamise tehing moodustavad kattuvad positsioonid ."
( ii ) Point 6 is replaced by the following : « 6 .
ii ) punkt 6 asendatakse järgmisega : „6 .
Subject to point 8 , the risk-weighted exposure amount of a rated securitisation or re-securitisation position shall be calculated by applying to the exposure value the risk weight associated with the credit quality step with which the credit assessment has been determined to be associated by the competent authorities in accordance with Article 98 as laid down in Table 1 ."
Kui punktist 8 ei tulene teisiti , arvutatakse reitingu saanud väärtpaberistamise või edasiväärtpaberistamise positsiooni riskiga kaalutud varasid selliselt , et riskipositsiooni väärtuse suhtes kohaldatakse riskikaalu , mis vastab krediidikvaliteedi astmele , millesse pädevad ametiasutused on artikli 98 alusel krediidihinnangu liigitanud , vastavalt tabelile 1 ."
( iii ) Table 1 is replaced by the following : Table 1 Credit Step Quality 1 2 3 4 ( only for all other credit quality steps credit assessments other than short-term credit assessments ) 1250 % 20 % 50 % 100 % 100 % 225 % 350 % 1250 % 650 %
iii ) Tabel 1 Krediidikvalitee di aste 1 2 3 muud 4 ( ainult Kõik krediidihinnan krediidikvaliteedi gute puhul , astmed mis ei ole lühiajalised krediidihinnan gud ) 1250 % 20 % 50 % 100 % 350 % 1250 % 100 % 225 % 650 % Tabel 1 asendatakse järgmisega :
Securitisation positions
Väärtpaberistam ise positsioonid
Re-securitisation 40 % positions
Edasiväärtpaberi stamise 40 % positsioonid
( iv ) Table 2 is deleted . EN
iv ) v ) tabel 2 jäetakse välja ;
Point 46 is replaced by the following :
punkt 46 asendatakse järgmisega :
« 46 .
„46 .
Under the Ratings Based Method , the risk-weighted exposure amount of a rated securitisation position or re-securitisation shall be calculated by applying to the exposure value the risk weight associated with the credit quality step with which the credit assessment has been determined to be associated by the competent authorities in accordance with Article 98 , as set out in the Table 4 , multiplied by 1,06 ."
Vastavalt reitingupõhisele meetodile arvutatakse reitingu saanud väärtpaberistamise või edasiväärtpaberistamise positsiooni riskiga kaalutud varasid selliselt , et riskipositsiooni väärtuse suhtes kohaldatakse riskikaalu , mis vastab krediidikvaliteedi astmele , millesse pädevad ametiasutused on artikli 98 kohaselt krediidihinnangu liigitanud , vastavalt tabelile 4 ja korrutatuna 1,06 ga ."
( vi ) Table 4 is replaced by the following : Table 4 Credit Quality Step Securitisation Positions B C Re-securitisation Positions D E Credit Short term A assessments credit other than assessments short term 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 all other and unrated 3 2 1 7 % 8 % 10 % 12 % 20 % 35 % 60 % 100 % 250 % 425 % 650 % 1250 %
vi ) Tabel 4 Krediidikvaliteedi aste Krediidihin Lühiajalised nangud , mis krediidihinn ei ole angud lühiajalised krediidihinn angud 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 3 2 1 Väärtpaberistamise positsioonid A B C Edasiväärtpaberistami se positsioonid D E tabel 4 asendatakse järgmisega : 7 % 8 % 10 % 12 % 20 % 35 % 60 % 100 % 250 % 425 % 650 %
( vii ) Point 47 is replaced by the following : « 47 .
vii ) punkt 47 asendatakse järgmisega : „47 .
The weightings in column C of table 4 shall be applied where the securitisation position is not a re-securitisation position and where the effective number of exposures securitised is less than six .
Tabeli 4 veerus C esitatud riskikaalusid kohaldatakse juhul , kui väärtpaberistamise positsioon ei ole edasiväärtpaberistamise positsioon ja kui väärtpaberistatud riskipositsioonide efektiivne arv jääb alla kuue .
For the remainder of the securitisation positions that are not re-securitisation positions , the weightings in column B shall be applied unless the position is in the most senior tranche of a EN
Ülejäänud väärtpaberistamise positsioonide suhtes , mis ei ole edasiväärtpaberistamise positsioonid , kohaldatakse veerus B esitatud riskikaalusid , välja arvatud juhul , kui positsioon on kõrgeima järguga väärtpaberistamise seerias ;
21 EN
viimasel juhul kohaldatakse veerus A esitatud riskikaalusid .
securitisation , in which case the weightings in column A shall be applied . For re-securitisation positions the weightings in column E shall be applied unless the re-securitisation position is in the most senior tranche of the resecuritisation and none of the underlying exposures were themselves resecuritisation exposures , in which case column D shall be applied .
Edasiväärtpaberistamise positsioonide suhtes kohaldatakse veerus E esitatud riskikaalusid , välja arvatud juhul , kui edasiväärtpaberistamise positsioon on kõrgeima järguga edasiväärtpaberistamise seerias ja ükski aluspositsioon ei olnud ise edasiväärtpaberistamise riskipositsioon ; viimasel juhul kohaldatakse veerus D esitatud riskikaalusid .
When determining whether a tranche is the most senior , it is not required to take into consideration amounts due under interest rate or currency derivative contracts , fees due , or other similar payments ."
Kui otsustatakse , kas tegemist on kõrgeima järguga seeriaga , ei ole vaja võtta arvesse intressimäära - või valuutatuletislepingutest tulenevaid maksmisele kuuluvaid summasid , võlgnetavaid teenustasusid ega muid sarnaseid makseid ."
( viii ) Point 48 is deleted : ( ix ) Point 49 is replaced by the following : « 49 .
viii ) punkt 48 jäetakse välja ; ix ) punkt 49 asendatakse järgmisega : „49 .
In calculating the effective number of exposures securitised multiple exposures to one obligor must be treated as one exposure .
Väärtpaberistatud riskipositsioonide efektiivse arvu leidmiseks käsitletakse erinevaid nõudeid ühele võlgnikule ühe riskipositsioonina .
The effective number of exposures is calculated as :
Riskipositsioonide efektiivne arv leitakse järgmiselt :
where EADi represents the sum of the exposure values of all exposures to the ith obligor .
kus EADi on võlgnikuga i seotud riskipositsioonide väärtuste summa .
If the portfolio share associated with the largest exposure , C1 , is available , the credit institution may compute N as 1 / C1 ."
Kui on olemas suurima krediidiriskile avatud positsiooniga C1 seostatav portfelli osa , võib krediidiasutus lugeda N võrdseks 1 / C1-ga ."
( x ) Point 50 is deleted . ( xi ) Point 52 is replaced by the following : « 52 .
x ) xi ) punkt 50 jäetakse välja ; punkt 52 asendatakse järgmisega :
Subject to points 58 and 59 , under the Supervisory Formula Method , the risk weight for a securitisation position shall be the risk weight to be applied in accordance with point 53 .
Kui punktidest 58 ja 59 ei tulene teisiti , on regulatiivsest valemist lähtuva meetodi korral väärtpaberistamise positsiooni riskikaal vastavalt punktile 53 määratud riskikaal .
However , the risk weight shall be no less than 20 % for re-securitisation positions and no less than 7 % for all other securitisation positions ."
Sellele vaatamata on edasiväärtpaberistamise positsioonide riskikaal vähemalt 20 % ja kõikide muude väärtpaberistamise positsioonide riskikaal on vähemalt 7 %."