natgillin/translations-raw huggingface dataset:
Για τους σκοπούς αποτίμησης του ισολογισμού χρησιμοποιούνται οι τρέχουσες αγοραίες ισοτιμίες και τιμές, εκτός εάν άλλως ορίζεται στο παράρτημα IV.
Article 9
Ο χρυσός, τα χρηματοδοτικά μέσα σε ξένο νόμισμα, οι τίτλοι (με εξαίρεση τους τίτλους που ταξινομούνται ως διακρατούμενοι έως τη λήξη, τους μη εμπορεύσιμους τίτλους και τους τίτλους που διακρατούνται για σκοπούς νομισματικής πολιτικής οι οποίοι λογιστικοποιούνται στο αποσβεσμένο κόστος) και τα χρηματοδοτικά μέσα που εγγράφονται σε λογαριασμούς του ισολογισμού, αλλά και εκτός ισολογισμού, υπόκεινται σε αναπροσαρμογή της αξίας τους κατά την ημερομηνία της τριμηνιαίας αναπροσαρμογής με βάση τις μέσες αγοραίες ισοτιμίες και τιμές.
Balance sheet valuation rules
Αυτό δεν εμποδίζει τους φορείς παροχής στοιχείων να προβαίνουν σε συχνότερη αναπροσαρμογή της αξίας των χαρτοφυλακίων τους για εσωτερικούς σκοπούς, υπό την προϋπόθεση ότι υποβάλλουν στοιχεία των λογιστικών τους καταστάσεων μόνο στην αξία συναλλαγής στη διάρκεια του τριμήνου.
Current market rates and prices shall be used for balance sheet valuation purposes unless specified otherwise in Annex IV.
Όσον αφορά το χρυσό δεν γίνεται διάκριση μεταξύ των διαφορών από αναπροσαρμογή της τιμής και της συναλλαγματικής ισοτιμίας: λογιστικοποιείται μόνο η διαφορά από αναπροσαρμογή της αξίας του χρυσού βάσει της τιμής καθορισμένης μονάδας βάρους του χρυσού σε ευρώ, όπως αυτή προκύπτει από τη συναλλαγματική ισοτιμία ευρώ/δολαρίου ΗΠΑ την ημερομηνία της τριμηνιαίας αναπροσαρμογής.
The revaluation of gold, foreign currency instruments, securities (other than securities classified as held-to-maturity, non-marketable securities, and securities held for monetary policy purposes that are accounted for at amortised costs), as well as financial instruments, both on-balance-sheet and off-balance-sheet, shall be performed as at the quarterly revaluation date at mid-market rates and prices.
Η αναπροσαρμογή της αξίας όσον αφορά το συνάλλαγμα, συμπεριλαμβανομένων των συναλλαγών που εγγράφονται στον ισολογισμό και των συναλλαγών εκτός ισολογισμού, γίνεται κατά νόμισμα.
This shall not preclude reporting entities from revaluing their portfolios on a more frequent basis for internal purposes, provided that they report items in their balance sheets only at transaction value during the quarter.
Για τους σκοπούς του παρόντος άρθρου, τα διαθέσιμα των ειδικών τραβηκτικών δικαιωμάτων (ΕΤΔ), συμπεριλαμβανομένων καθορισμένων επιμέρους συναλλαγματικών διαθεσίμων που αποτελούν τη βάση του καλαθιού των ΕΤΔ, λογίζονται ως μία διακράτηση.
No distinction shall be made between price and currency revaluation differences for gold, but a single gold revaluation difference shall be accounted for, based on the euro price per defined unit of weight of gold derived from the euro/US dollar exchange rate on the quarterly revaluation date.
Η αναπροσαρμογή της αξίας στην περίπτωση των τίτλων γίνεται κατά κωδικό, δηλαδή βάσει του διεθνούς αριθμού αναγνώρισης τίτλων (ISIN), ενώ τυχόν ενσωματωμένα δικαιώματα προαίρεσης δεν διαχωρίζονται για σκοπούς αποτίμησης.
For foreign exchange, including on-balance-sheet and off-balance-sheet transactions, revaluation shall take place on a currency-by-currency basis.
Τίτλοι που διακρατούνται για σκοπούς νομισματικής πολιτικής ή εμπίπτουν στο στοιχείο «Λοιπά χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού» ή «Διάφορα στοιχεία» αντιμετωπίζονται ως ξεχωριστά διαθέσιμα.
For the purpose of this Article, holdings of special drawing rights (SDRs), including designated individual foreign exchange holdings underlying the SDR basket, shall be treated as one holding.
Οι εγγραφές αναπροσαρμογής αντιλογίζονται στο τέλος του επόμενου τριμήνου, εκτός από τις μη πραγματοποιηθείσες ζημίες που έχουν μεταφερθεί στον λογαριασμό αποτελεσμάτων χρήσης στο τέλος της χρήσης· συναλλαγές στη διάρκεια του τριμήνου καταχωρούνται με τις τιμές και τις ισοτιμίες συναλλαγής.
For securities, revaluation shall take place on a code-by-code basis, i.e. same International Securities Identification Number/type, while any embedded options will not be separated for valuation purposes.
Εμπορεύσιμοι τίτλοι διακρατούμενοι για σκοπούς νομισματικής πολιτικής λογίζονται ως ξεχωριστά διαθέσιμα και αποτιμώνται είτε στην αγοραία τιμή είτε στο αποσβεσμένο κόστος (υποκείμενο σε απομείωση αξίας), ανάλογα με τις παραμέτρους της νομισματικής πολιτικής.
Securities held for monetary policy purposes or included in the items ‘Other financial assets’ or ‘Sundry’ shall be treated as separate holdings.
Τίτλοι ταξινομούμενοι ως διακρατούμενοι έως τη λήξη λογίζονται ως ξεχωριστά διαθέσιμα και αποτιμώνται στο αποσβεσμένο κόστος (υποκείμενο σε απομείωση αξίας).
Revaluation bookings shall be reversed at the end of the next quarter, except for unrealised losses taken to the profit and loss account at the end of the year; any transactions during the quarter shall be reported at transaction prices and rates.
Στην ίδια μεταχείριση υπόκεινται και οι μη εμπορεύσιμοι τίτλοι.
Marketable securities held for monetary policy purposes shall be treated as separate holdings and shall be valued either at market price or at amortised cost (subject to impairment), depending on monetary policy considerations.
Τίτλοι ταξινομούμενοι ως διακρατούμενοι έως τη λήξη μπορούν να πωλούνται πριν από τη λήξη τους σε οποιαδήποτε από τις ακόλουθες περιπτώσεις:
Securities classified as held-to-maturity shall be treated as separate holdings and shall be valued at amortised cost (subject to impairment).
εάν η πωλούμενη ποσότητα δεν θεωρείται σημαντική σε σχέση με το συνολικό ύψος του χαρτοφυλακίου των διακρατούμενων έως τη λήξη τίτλων·
The same treatment shall apply to non-marketable securities.
εάν πωλούνται εντός ενός μήνα πριν από την ημερομηνία λήξης· ή
Securities classified as held-to-maturity may be sold before their maturity when any of the following occurs:
σε εξαιρετικές περιπτώσεις, όπως σε περίπτωση σημαντικής υποβάθμισης της φερεγγυότητας του εκδότη.
if the quantity sold is considered not significant in comparison with the total amount of the held-to-maturity securities portfolio;
Άρθρο 10
if the securities are sold during one month before maturity date;
Αντιστρεπτέες πράξεις
under exceptional circumstances, such as a significant deterioration of the issuer's creditworthiness.
Ορισμένη αντιστρεπτέα πράξη διενεργούμενη βάσει συμφωνίας επαναγοράς καταγράφεται στο παθητικό σκέλος του ισολογισμού ως εισερχόμενη κατάθεση καλυπτόμενη από ασφάλεια, ενώ το στοιχείο που δίδεται ως ασφάλεια παραμένει στο ενεργητικό σκέλος του ισολογισμού.
Article 10
Οι πωλούμενοι τίτλοι, οι οποίοι πρόκειται να αποτελέσουν αντικείμενο επαναγοράς βάσει συμφωνιών επαναγοράς, εξακολουθούν να αντιμετωπίζονται από το φορέα παροχής στοιχείων που υποχρεούται σε επαναγορά τους ως τμήμα του χαρτοφυλακίου προελεύσεώς τους.
Reverse transactions
Ορισμένη αντιστρεπτέα πράξη διενεργούμενη βάσει συμφωνίας επαναπώλησης καταγράφεται στο ενεργητικό σκέλος του ισολογισμού ως εξερχόμενο δάνειο καλυπτόμενο από ασφάλεια για το ποσό του δανείου.
A reverse transaction conducted under a repo agreement shall be recorded as a collateralised inward deposit on the liabilities side of the balance sheet, while the item that has been provided as collateral shall remain on the assets side of the balance sheet.
Τίτλοι που αποκτώνται στο πλαίσιο συμφωνιών επαναπώλησης δεν υπόκεινται σε αναπροσαρμογή της αξίας τους, κανένα δε κέρδος ή ζημία που απορρέει από αυτούς δεν μεταφέρεται στον λογαριασμό αποτελεσμάτων χρήσης από το φορέα παροχής στοιχείων που δανείζει τα κεφάλαια.
Securities sold which are to be repurchased under repo agreements shall be treated by the reporting entity, which is required to repurchase them, as if the assets in question were still part of the portfolio from which they were sold.
Στην περίπτωση συναλλαγών δανεισμού τίτλων, οι τίτλοι παραμένουν στον ισολογισμό του μεταβιβάζοντος.
A reverse transaction conducted under a reverse repo agreement shall be recorded as a collateralised outward loan on the assets side of the balance sheet for the amount of the loan.
Εάν παρέχεται ασφάλεια με τη μορφή μετρητών, οι συναλλαγές δανεισμού τίτλων λογιστικοποιούνται με τον ίδιο τρόπο που προβλέπεται επί των πράξεων επαναγοράς.
Securities acquired under reverse repo agreements shall not be revalued and no profit or loss arising thereon shall be taken to the profit and loss account by the reporting entity lending the funds.
Εάν παρέχεται ασφάλεια με τη μορφή τίτλων, οι συναλλαγές δανεισμού τίτλων καταγράφονται στον ισολογισμό μόνο εφόσον:
In the case of security lending transactions, the securities shall remain on the transferor's balance sheet.
ανταλλάσσονται μετρητά στο πλαίσιο του διακανονισμού· και
Security lending transactions where collateral is provided in the form of cash shall be accounted for in the same manner as that prescribed for repurchase operations.
τα μετρητά παραμένουν σε λογαριασμό του δανειοδότη ή του δανειολήπτη.
Security lending transactions where collateral is provided in the form of securities shall only be recorded on the balance sheet where cash:
Ο προς ον η μεταβίβαση προβαίνει στην εμφάνιση υποχρέωσης προς αναμεταβίβαση των τίτλων, εάν εν τω μεταξύ οι τίτλοι έχουν πωληθεί.
is exchanged as part of the settlement process; and
Οι συναλλαγές επί χρυσού που καλύπτονται από ασφάλεια αντιμετωπίζονται ως συμφωνίες επαναγοράς.
remains on an account of either the lender or the borrower.
Οι ροές χρυσού που σχετίζονται με τις εν λόγω συναλλαγές δεν καταγράφονται στις οικονομικές καταστάσεις, ο δε λογιστικός χειρισμός της διαφοράς μεταξύ της άμεσης (spot) και της προθεσμιακής (forward) τιμής της συναλλαγής βασίζεται στην αρχή της πραγματοποιήσεως των εσόδων/εξόδων.
The transferee shall show a liability for the retransfer of the securities if in the meantime the securities have been sold.
Οι αντιστρεπτέες πράξεις οι οποίες διενεργούνται βάσει προγράμματος αυτόματου δανεισμού τίτλων (συμπεριλαμβανομένων των συναλλαγών δανεισμού τίτλων) καταγράφονται στον ισολογισμό, ως ελάχιστο, στο τέλος της περιόδου υποβολής στοιχείων εφόσον παρέχεται ασφάλεια με τη μορφή μετρητών κατατεθειμένων σε λογαριασμό της οικείας ΕθνΚΤ ή της ΕΚΤ και τα μετρητά αυτά δεν έχουν ακόμη επενδυθεί.
Collateralised gold transactions shall be treated as repurchase agreements.
Άρθρο 11
The gold flows relating to these collateralised transactions shall not be recorded in the financial statements and the difference between the spot and forward prices of the transaction shall be treated on an accruals basis.
Εμπορεύσιμοι μετοχικοί τίτλοι
Reverse transactions conducted under an automated security lending programme (including security lending transactions) shall be recorded on the balance sheet, as a minimum, at the end of the reporting period if collateral is provided in the form of cash placed on an account of the relevant NCB or the ECB and this cash is still uninvested.
Οι διατάξεις του παρόντος άρθρου εφαρμόζονται επί εμπορεύσιμων μετοχικών τίτλων, δηλαδή μετοχών ή τίτλων μετοχικών αμοιβαίων κεφαλαίων, ανεξαρτήτως του εάν οι σχετικές συναλλαγές διενεργούνται απευθείας από κάποιο φορέα παροχής στοιχείων ή τον αντιπρόσωπό του, εξαιρουμένων των συναλλαγών με αντικείμενο κεφάλαια συνταξιοδοτικών ταμείων, συμμετοχές, επενδύσεις σε θυγατρικές ή σημαντικές συμμετοχές.
Article 11
Μετοχικοί τίτλοι εκφρασμένοι σε ξένα νομίσματα που εμφανίζονται υπό το στοιχείο «Λοιπά στοιχεία ενεργητικού» δεν αποτελούν μέρος της συνολικής συναλλαγματικής θέσης αλλά χωριστών διαθεσίμων νομίσματος.
Marketable equity instruments
Ο υπολογισμός των συναφών συναλλαγματικών κερδών και ζημιών είναι δυνατό να πραγματοποιείται με βάση τη μέθοδο του καθαρού μέσου κόστους ή τη μέθοδο του μέσου κόστους.
This Article shall apply to marketable equity instruments, i.e. equity shares or equity funds, whether the transactions are conducted directly by a reporting entity or by its agent, with the exception of activities conducted for pension funds, participating interests, investments in subsidiaries or significant interests.
Τα χαρτοφυλάκια μετοχών υπόκεινται σε αναπροσαρμογή της αξίας τους σύμφωνα με τις διατάξεις του άρθρου 9 παράγραφος 3.
Equity instruments denominated in foreign currencies and disclosed under ‘Other assets’ shall not form part of the overall currency position but shall be part of a separate currency holding.
Η αναπροσαρμογή διενεργείται ανά στοιχείο.
The calculation of the related foreign exchange gains and losses may be performed either on a net average cost method or an average cost method.
Η αναπροσαρμογή της αξίας όσον αφορά τίτλους μετοχικών αμοιβαίων κεφαλαίων διενεργείται σε καθαρή βάση και όχι μεμονωμένα, ανά μετοχή.
The revaluation of equity portfolios shall be performed in accordance with Article 9(3).
Δεν πραγματοποιείται συμψηφισμός μεταξύ διαφορετικών μετοχών ή διαφορετικών τίτλων μετοχικών αμοιβαίων κεφαλαίων.
Revaluation shall take place on an item-by-item basis.
Οι συναλλαγές καταγράφονται στον ισολογισμό με την αξία συναλλαγής.
For equity funds, the price revaluation shall be performed on a net basis, and not on an individual share-by-share basis.
Η προμήθεια μεσιτείας μπορεί να καταγράφεται είτε ως έξοδο συναλλαγής, περιληπτέο στο κόστος του στοιχείου του ενεργητικού, είτε ως δαπάνη στον λογαριασμό αποτελεσμάτων χρήσης.
There shall be no netting between different equity shares or between different equity funds.
Το ποσό του αγοραζόμενου μερίσματος περιλαμβάνεται στο κόστος του μετοχικού τίτλου.
Transactions shall be recorded in the balance sheet at transaction price.
Μετά την ημερομηνία, από την οποία καθίσταται δυνατή η διαπραγμάτευση του μετοχικού τίτλου χωρίς το μέρισμα (ex-dividend date) και έως ότου εισπραχθεί η πληρωμή του μερίσματος, το ως άνω ποσό είναι δυνατό να αντιμετωπίζεται ως χωριστό στοιχείο.
Brokerage commission may be recorded either as a transaction cost to be included in the cost of the asset, or as an expense in the profit and loss account.
Τα δεδουλευμένα μερίσματα δε λογίζονται στο τέλος της περιόδου, καθώς περιλαμβάνονται ήδη στην αγοραία τιμή των μετοχικών τίτλων, με εξαίρεση τις μετοχές, η διαπραγμάτευση των οποίων είναι δυνατή χωρίς το μέρισμα.
The amount of the dividend purchased shall be included in the cost of the equity instrument.
Με τη σύστασή τους, τα δικαιώματα προτιμήσεως (rights issues) αντιμετωπίζονται ως χωριστά στοιχεία του ενεργητικού.
At ex-dividend date, the amount of the dividend purchased may be treated as a separate item until the payment of the dividend has been received.
Το κόστος κτήσεως υπολογίζεται με βάση το υφιστάμενο μέσο κόστος της μετοχής, την τιμή άσκησης του δικαιώματος προτιμήσεως επί των νέων μετοχών και την αναλογία μεταξύ υφιστάμενων και νέων μετοχών.
Accruals on dividends shall not be booked at end-of-period as they are already reflected in the market price of the equity instruments with the exception of equities quoted ex-dividend.
Εναλλακτικά, η τιμή του δικαιώματος είναι δυνατό να βασίζεται στην αξία του δικαιώματος στην αγορά, στο υφιστάμενο μέσο κόστος της μετοχής και στην αγοραία τιμή της μετοχής πριν από τη σύσταση του εν λόγω δικαιώματος.
Rights issues shall be treated as a separate asset when issued.
Άρθρο 12
The acquisition cost shall be calculated based on the equity's existing average cost, on the new acquisition's strike price, and on the proportion between existing and new equities.
Αντιστάθμιση του κινδύνου επιτοκίου σε τίτλους με παράγωγα
Alternatively, the price of the right may be based on the right's value in the market, the equity's existing average cost and the equity's market price before the rights issue.
Ως αντιστάθμιση του κινδύνου επιτοκίου σε ορισμένο τίτλο με παράγωγο νοείται ο προσδιορισμός του παραγώγου, ώστε η μεταβολή στην εύλογη αξία του να αντισταθμίζει την αναμενόμενη μεταβολή στην εύλογη αξία του αντισταθμισμένου τίτλου, η οποία προκύπτει από διακυμάνσεις επιτοκίου.
Article 12
Τα αντισταθμισμένα μέσα και τα μέσα αντιστάθμισης αναγνωρίζονται και αντιμετωπίζονται σύμφωνα με τις γενικές διατάξεις, τους κανόνες αποτίμησης και αναγνώρισης εσόδων και τις ειδικές για κάθε συγκεκριμένο μέσο υποχρεώσεις που ορίζονται στην παρούσα κατευθυντήρια γραμμή.
Hedging of interest rate risk on securities with derivatives
Κατά παρέκκλιση από το άρθρο 3 παράγραφος 2, το άρθρο 9 παράγραφος 4, το άρθρο 15 παράγραφοι 1 και 2, το άρθρο 16 παράγραφος 1 στοιχείο β) και παράγραφος 2 στοιχείο δ) και το άρθρο 17 παράγραφος 2, ένας αντισταθμισμένος τίτλος και ένα παράγωγο αντιστάθμισης είναι δυνατό να υπόκεινται στην ακόλουθη εναλλακτική μεταχείριση όσον αφορά την αποτίμησή τους:
Hedging of interest rate risk on a security with a derivative means designating a derivative so that the change in its fair value offsets the expected change in the fair value of the hedged security arising from interest rate movements.
Η αξία του τίτλου και του παραγώγου αναπροσαρμόζεται και τα ίδια εμφανίζονται στον ισολογισμό με τις αγοραίες αξίες τους στο τέλος κάθε τριμήνου.
Hedged and hedging instruments shall be recognised and treated in accordance with the general provisions, valuation rules, income recognition and instrument-specific requirements set out in this Guideline.
Στο καθαρό ποσό του μη πραγματοποιηθέντος κέρδους ή της μη πραγματοποιηθείσας ζημίας επί του αντισταθμισμένου μέσου και του μέσου αντιστάθμισης εφαρμόζεται η ακόλουθη ασύμμετρη μέθοδος αποτίμησης:
In derogation from Articles 3(2), 9(4), 15(1) and (2), 16(1)(b) and (2)(d), and 17(2), the following alternative treatment may be applied to the valuation of a hedged security and of a hedging derivative:
η καθαρή μη πραγματοποιηθείσα ζημία μεταφέρεται στον λογαριασμό αποτελεσμάτων χρήσης στο τέλος του έτους, συνιστάται δε η απόσβεσή της να πραγματοποιείται στην εναπομένουσα διάρκεια ζωής του αντισταθμισμένου μέσου· και
The security and the derivative shall both be revalued and shown at their market values on the balance sheet as at the end of each quarter.
το μη πραγματοποιηθέν κέρδος εγγράφεται στον λογαριασμό αναπροσαρμογής και αντιλογίζεται κατά την επόμενη ημερομηνία αναπροσαρμογής.
The following asymmetric valuation approach shall be applied to the net amount of unrealised gain or loss on the hedged and hedging instruments:
Αντιστάθμιση ήδη αποκτηθέντος τίτλου: εάν κατά την έναρξη της αντιστάθμισης το μέσο κόστος ενός αντισταθμισμένου τίτλου διαφέρει από την αγοραία τιμή του, η μεταχείρισή του γίνεται ως ακολούθως:
a net unrealised loss shall be taken to the profit and loss account at year end and it is recommended that it is amortised over the remaining life of the hedged instrument; and
τα μη πραγματοποιηθέντα κέρδη του τίτλου κατά τη συγκεκριμένη ημερομηνία α εγγράφονται σε λογαριασμό αναπροσαρμογής, ενώ οι μη πραγματοποιηθείσες ζημίες μεταφέρονται στον λογαριασμό αποτελεσμάτων χρήσης· και
a net unrealised gain shall be booked on a revaluation account and reversed at the following revaluation date.
οι διατάξεις του στοιχείου α) έχουν εφαρμογή στις μεταβολές των αγοραίων αξιών μετά την ημερομηνία έναρξης της σχέσης αντιστάθμισης.
Hedge of a security already owned: if the average cost of a hedged security is different from the market price of the security at the inception of the hedge, the following treatment shall be applied:
Συνιστάται η απόσβεση του υπολοίπου των αναπόσβεστων διαφορών υπέρ και υπό το άρτιο, κατά την ημερομηνία δημιουργίας της αντιστάθμισης, να πραγματοποιείται στην εναπομένουσα διάρκεια ζωής του αντισταθμισμένου μέσου.
unrealised gains of the security on that date shall be booked on a revaluation account while unrealised losses shall be taken to the profit and loss account; and
Σε περίπτωση διακοπής της λογιστικής αντιστάθμισης, ο τίτλος και το παράγωγο που παρέμειναν στα βιβλία του φορέα παροχής στοιχείων αποτιμώνται από την ημερομηνία της διακοπής ως αυτοτελή μέσα, σύμφωνα με τους γενικούς κανόνες της παρούσας κατευθυντήριας γραμμής.
the provisions of point (a) shall apply to the changes in market values following the inception date of the hedging relationship.
Η εναλλακτική μεταχείριση που προβλέπεται στην παράγραφο 3 μπορεί να εφαρμοστεί μόνον εφόσον πληρούνται σωρευτικά οι ακόλουθες προϋποθέσεις:
It is recommended that the balance of unamortised premiums and discounts, as at the date when the hedge was set up, is amortised over the remaining life of the hedged instrument.
Κατά την έναρξη της αντιστάθμισης υπάρχει επίσημη τεκμηρίωση της σχέσης αντιστάθμισης, του σκοπού διαχείρισης του κινδύνου, καθώς και της στρατηγικής για την ανάληψη της αντιστάθμισης.
When hedge accounting is discontinued, the security and the derivative that have remained in the books of the reporting entity shall be valued as standalone instruments as of the date of discontinuation in accordance with the general rules set out in this Guideline.
Η εν λόγω τεκμηρίωση περιλαμβάνει σωρευτικά:
The alternative treatment specified in paragraph 3 may only be applied if all of the following conditions are met:
ρητή αναφορά του παραγώγου που χρησιμοποιείται ως μέσο αντιστάθμισης, ii) ρητή αναφορά του σχετικού αντισταθμισμένου τίτλου, και iii) αξιολόγηση της αποτελεσματικότητας του παραγώγου όσον αφορά την αντιστάθμιση της έκθεσης σε μεταβολές στην εύλογη αξία του τίτλου, οι οποίες αποδίδονται στον κίνδυνο επιτοκίου.
At the inception of the hedge there is formal documentation of the hedging relationship and the risk management objective and strategy for undertaking the hedge.
Η αντιστάθμιση αναμένεται να είναι άκρως αποτελεσματική, η δε αποτελεσματικότητά της μπορεί να μετρηθεί με αξιοπιστία.
That documentation shall include all of the following: (i) identification of the derivative used as a hedging instrument; (ii) identification of the related hedged security; and (iii) an assessment of the derivative's effectiveness in offsetting the exposure to changes in the security's fair value attributable to the interest rate risk.
Πρέπει να αξιολογούνται τόσο η μελλοντική όσο και η αναδρομική αποτελεσματικότητα.
The hedge is expected to be highly effective and the effectiveness of the hedge can be reliably measured.
Συνιστώνται τα ακόλουθα:
Both prospective and retrospective effectiveness must be assessed.
η μελλοντική αποτελεσματικότητα θα πρέπει να μετράται με σύγκριση των παρελθουσών μεταβολών στην εύλογη αξία του αντισταθμισμένου στοιχείου με παρελθούσες μεταβολές στην εύλογη αξία του μέσου αντιστάθμισης, ή με απόδειξη της ύπαρξης μιας υψηλού βαθμού στατιστικής συσχέτισης μεταξύ της εύλογης αξίας του αντισταθμισμένου στοιχείου και αυτής του μέσου αντιστάθμισης· και
It is recommended that:
η αναδρομική αποτελεσματικότητα θα πρέπει να αποδεικνύεται σε περίπτωση που ο λόγος ανάμεσα στο πραγματικό κέρδος/ζημία στο αντισταθμισμένο στοιχείο και στην πραγματική ζημία/κέρδος στο μέσο αντιστάθμισης κυμαίνεται μεταξύ 80 % και 125 %.
the prospective effectiveness should be measured by comparing the past changes in the fair value of the hedged item with past changes in the fair value of the hedging instrument, or by demonstrating a high statistical correlation between the fair value of the hedged item and the fair value of the hedging instrument; and
Όσον αφορά την αντιστάθμιση μιας ομάδας τίτλων, εφαρμόζονται τα ακόλουθα: τίτλοι παρόμοιου επιτοκίου είναι δυνατό να συγκεντρώνονται και να αντισταθμίζονται ως ομάδα, μόνον εφόσον πληρούνται σωρευτικά οι ακόλουθες προϋποθέσεις:
the retrospective effectiveness should be demonstrated if the ratio between the actual gain/loss on the hedged item and the actual loss/gain on the hedging instrument is within the range of 80 %-125 %.
οι τίτλοι έχουν παρόμοια διάρκεια·
The following shall apply to the hedging of a group of securities: similar interest rate securities may be aggregated and hedged as a group only if all of the following conditions are met:
η ομάδα τίτλων έχει υποβληθεί με επιτυχία στις δοκιμασίες μελλοντικής και αναδρομικής αποτελεσματικότητας·
the securities have a similar duration;
η μεταβολή στην εύλογη αξία που αποδίδεται στον αντισταθμισμένο κίνδυνο για κάθε τίτλο της ομάδας αναμένεται να είναι κατά προσέγγιση ανάλογη της συνολικής μεταβολής στην εύλογη αξία που αποδίδεται στον αντισταθμισμένο κίνδυνο της ομάδας των τίτλων.
the group of securities complies with the effectiveness test prospectively and retrospectively;
Άρθρο 13
the change in fair value attributable to the hedged risk for each security of the group is expected to be approximately proportional to the overall change in the fair value attributable to the hedged risk of the group of securities.