natgillin/translations-raw huggingface dataset:
En af de vigtigste ændringer i den amerikanske Economie Recovery Tax Act fra 1981 er overgangen fra et system, hvor man forsøgte at få den skattemæssige afskrivningsperiode til at falde sammen med aktivernes faktiske levetid, til et system med »accelerared cost recovery«, som indebærer 4 forskellige afskrivningsperioder på henholdsvis 3 år (f.eks. for køretøjer), 5 år (for alle andre investeringsgoder), 10 år (offentlige virksomheders byggeri) samt 15 år (for byggeri).
One of the main changes introduced in the USA by the 1981 Economic Recovery Tax Act was the change from a system which tried to make tax life coincide with actual life to the system of 'accelerated cost recovery' which provided for four lengths of asset life, namely three years (e.g. for vehicles), five years (all other capital goods), 10 years (construction by public service enterprises) and 15 years (construction).
Muligheden for at afskrive efter saldometoden er bibeholdt.
The possibilty of declining-balance depreciation was retained.
Investeringerne procentdel af investeringerne fra det skattepligtige overskud, afhængig af investeringernes art (energibesparelser, forskning og udvikling, m.v.) ; disse fradrag kan uden tidsbegrænsning overføres til senere skat teår, såfremt overskuddet i de pågældende skatteår er utilstrækkelige); ningen tillader opskrivning.
Investment development, and others (with unlimited carry forward if profits during the relevant tax year are insufficient).
I Frankrig har virksomheder skullet eller kunnet opskrive deres anlægsaktiver på grundlag af disses værdi pr. 31. december 1976 (uden at dette har fået skattemæssige konsekvenser).
allowed to revalue their fixed assets on the basis of their value at 31 December 1976 (without this having any consequences for tax purposes).
I Italien blev det ved en lov af 1975 tilladt at opskrive statusopgørelser, hvorved bl.a. beregningen af de skattemæssige afskrivninger kunne ske på grundlag af opskrevne tal for anlægsaktiver.
In Italy, a 1975 Law permitted, inter alia, the revaluation of balance sheets so that tax depreciation could be based on the revalued figures for fixed assets.
En ny lov på dette område er netop blevet vedtaget (»Visentini bis«).
A new law has just been adopted on the subject: 'Visentini bis';
dannelse af reserver med henblik på inflationen (prisstigninger).
(b) In France, the provisions for deduction of a fraction of the amount invested during the tax year, which were introduced in December 1980, were amended in December 1981 (new rates of deduction, supplementary conditions that manning levels must be maintained or increased), and finally discontinued to be replaced on 1 January 1983 by improved provision for accelerated depreciation.
- muligheden for at foretage fremskyndede afskrivninger, som mindsker problemet delvis.
— the possibility of accelerated depreciation, which partly reduces the problem.
Især muligheden for at afskrive visse aktiver med 100 % det første år i Det forenede Kongerige og Irland har effektivt opvejet inflationens virkninger, selv om dette ikke var sigtet.
In par ticular, the first-year allowance of 100% for the depreciation of certain assets in the United Kingdom and Ireland, although not designed to take account of inflation, has effectively compensated for its effects.
c) Et eksempel på fradrag i skattetilsvaret findes i den italienske finanslov for 1983, i henhold til hvilken industrivirksomheder midlertidigt (indtil udgangen af 1984) har mulighed for at forøge momsfradragene med et beløb svarende til 6 % af købsprisen for investeringsgoder, som kan afskrives (incl. import, men ekscl. fast ejendom).
(c) An example of allowances to be set against tax payable is provided in the Italian Finance Act for 1983, which temporarily (to end 1984) authorizes firms in manufacturing industry to increase deductions for VAT by an amount equal to 6% of the cost purchasing of depreciable equipment (including imports but excluding buildings).
Tilsvarende ordninger er blevet anvendt i Frankrig og i Belgien.
Similar measures have been used in France and Belgium;
b) Om muligheden for dannelse af skattefrie reserver til investeringsformål skal følgende bemærkes:
(b) A special example of provisions for the constitution of taxexempt reserves for investment is provided by Denmark: sole proprietors may deduct from taxable income for the tax year amounts up to 25% of profits to be set aside in an investment fund.
— Skattemæssige investeringstilskud: disse tilskud ydes uafhængigt af skattetilsvaret. Et eksempel herpå er »Investitionszulage« Forbundsrepublikken Tyskland. Det tildeles i henhold til en skattelov, som tager sigte på regionaludveksling og på at fremme investeringer i forskning og udvikling.
These amounts must be used within six years of the end of the tax year during which they are set aside to depreciate by anticipation the historical costs of equipment goods purchased.
I Danmark kan enkeltmandsvirksomheder hvert år trække op til 25 % af overskuddet fra den skattepligtige indkomst med henblik på henlæggelse i en investeringsfond.
(v) Tax aids to investment: these are incentives granted whether or not tax is due.
Denne fond skal anvendes til forlods afskrivning på anskaffelsesprisen for investeringsgoder inden for seks år efter udløbet af det skatteår, hvor fonden er blevet etableret.
The Investitionszulage in Germany is such an incentive : it is granted under a tax law for purposes of regional development and to promote investment in research and development.
Henlæggelser, som ikke er anvendt efter udløbet af denne periode, beskattes med tilbagevirkende kraft.
The investment subsidy is thus a negative tax.
Lønmodtagere under 40 år kan også foretage fradragsberettigede indskud med henblik på etablering; disse midler skal anvendes til forlods afskrivning på erhvervsaktiver.
In the Netherlands a certain percentage of the investment (depending on the type of investment, regional criteria, etc.) is deducted from tax payable or reimbursed when the amount exceeds the amount of tax payable; the system is therefore a cross between tax credits and subsidies, and, unlike the Investitionszulage, expenditure under the Netherlands system is categorized under budget expenditure.
I Belgien blev der i loven om økonomisk genopsving af 10. februar 1981 indført mulighed for at hensætte 5 % af overskuddet eller 28 % af det ikke udloddede overskud til en investeringsfond, som skal anvendes inden for tre år.
In Belgium the Recovery Law of 10 February 1981 provided for a tax-free allowance of 5% of profits or 28% of the amount of non-distributed profits for investment within three years.
Dette system er senere blevet erstattet af en ordning med fradrag for investeringer (se nedenfor)
This system has since been replaced by a system of investment deductions (see below).
Skatteregler, som giver mulighed for at modregne underskud i tidligere eller fremtidige overskud kan også være et incitament til investeringer, som dog har en mindre direkte virkning end de ovenfor omtalte ordninger, i det omfang, sådanne regler får positiv indvirkning på risikotagningen, og hvor sådanne regler ved tilbageførsel af underskud til tidligere regnskabsår forbedrer virskomhedens likviditet.
Tax provisions for offsetting losses by carrying back future profits or carrying forward previous profits may also constitute an investment incentive, although less direct than the method described above, to the extent that their effects on risk-taking are positive and, in the case of carry-back, that they improve the firm's liquidity.
Under punkt 4.3. i KOM(83) 218 findes en række bemærk ninger vedrørende tilbageførsel af underskud.
Remarks on carry-back and carry-froward of losses will be found at point 4.3 of communication COM(83)218.
Udkastet til finanslov for 1984 i Forbundsrepublikken Tyskland indeholder forslag om en fordobling (fra 5 til 10 mio DM) af loftet for tilbageførsel af underskud til tidligere regnskabsår.
In the draft 1984 budget of the Federal Republic of Germany, the maximum amount of losses that can be carried back is doubled (from DM 5 million to DM 10 million).
I sidstnævnte tilfælde bruges ofte betegnelsen skattegodtgørelse (»investment tax credit« i USA, hvor disse fradrag sammen med fremskyndede investeringer er et af de vigtigste skattemæssige investeringsincitamenter).
When they are deducted from tax, they are often called 'tax credits' ('investment tax credit' in the USA, where these allowances are one of the main investment incentives along with accelerated depreciation).
a) Ved kongelig anordning nr. 48 af 22 juni 1982 blev der i Belgien indført mulighed for at fratrække en
(a) In Belgium, Royal Decree No 48 of 22 June 1982 provides for the possibility of deducting from taxable profits a certain percentage of the cost of investment, depending on the nature of the investment: energy conservation, research and
Under visse omstændigheder kan de forskellige typer investeringsincitamenter give virksomhederne samme nettofordel (eksempelvis kan fremskyndede afskrivninger under
Under certain conditions the various types of investment incentive may represent the same net advantage to firms (e.g. the advantages of accelerated depreciation may under certain conditions be equivalent to those of tax deductions).
Når skattereglerne skaber mulighed for en nedsættelse af beskatningsgrundlaget (fremskyndede afskrivninger, skattefrie reserver, gunstige regler for værdiansættelse af lagre, tilbage- eller fremførsel af underskud) afhænger fordelene for investorerne af tilstedeværelsen af overskud og af beskatningsprocenten (jo højere skatteprocent, desto større incitament, jf. kolonne 2 i den indrammede tabel).
Business investment and the tax and financial environment valuation, carry-back or carry-froward of losses), the advantage to the investor depends on the existence of profits and on the rate at which profits are taxed (the higher the rate, the greater the incentive : see column 2 of the box).
visse omstændigheder give samme fordele som fradrag for investeringer).
rate, or whether they result in definitive or temporary reductions in the tax burden may effect their attractiveness to investors.
En række aspekter i forbindelse med investeringsincitamenterne, såsom skattenes overskudsrelatering, skattesatsen, rentesatsen og spørgsmålet om, hvorvidt incitamenterne fører til en midlertidig eller varig sænkning af skattebyrden osv., kan gøre disse investeringsincitamenter mere eller mindre attraktive for investorerne.
The box shows an overall classification of the various incentives (including subsidies) in relation to these factors.
Den indrammede tabel viser en klassificering af de forskellige investeringsincitamenter (herunder tilskud) i forhold til disse faktorer.
Incentives may be independent of profits (tax payments, investment grants: see column 1 of the box), in which case there is no discrimination between profitable firms and firms making a loss or generating inadequate profits because of temporary or structural problems or because they are newly established.
Når de mulige reduktioner af beskatningsgrundlaget fører til et skattemæssigt tab, afhænger fordelen af muligheden for at frem- eller tilbageføre dette tab til tidligere eller fremtidige regnskabsår.
When permissible reductions in the tax base result in a loss for tax purposes, the advantage depends on whether this loss can be carried back or forward.
I forbindelse med leasing af investeringsgoder i Det forenede Kongerige kan virksomheder med utilstrækkeligt skattemæssigt overskud drage i hvert fald delvis fordel af visse skattemæssige incitamenter (blandt andet afskrivning med 100% i det første år) i form af en reduktion af leasingomkostningerne; leasing-sektoren fungerer således som omfordeler af de skattemæssige incitamenter til virksomheder, som ikke ellers kan drage fordel heraf.
In the United Kingdom, the leasing of investment goods enables firms that are not eligible for certain tax incentives (in particular, 100% depreciation the first year) because of insufficient profits for tax purposes to take at least partial advantage of the incentives in terms of lower leasing costs; thus the leasing sector acts as a redistributor of tax incentives to firms that could not otherwise turn them to account.
Incitamenterne kan være uafhængige af virksomhedernes overskud (skattemæssige tilskud, investeringstilskud, jf. tabellens kolonne 1), og i sådanne tilfælde diskrimineres der ikke mellem rentable virksomheder og virksomheder, som er tabsgivende, eller som ikke har tilstrækkeligt overskud på grund af midlertidige eller strukturelle vanskeligheder, eller fordi virksomhederne er nystartede.
When tax provisions lead to a reduction in the tax base (accelerated depreciation, tax-free reserves, favourable stock
En oversigt over nogle investeringsincitamenter
Some features of investment incentives
Forholdet mellem investeringsincitamenter og overskud skattesats rentesats
Relationships between investment incentives and profits rale of tax interest rale
Fremskyndet afskrivning 2.1 På grundlag af anskaffelsesprisen 2.2 På grundlag af genanskaffelsesprisen
Accelerated depreciation 2.1 at historic cost 2.2 at replacement cost
Regler vedrørende værdiansættelse af lagre 4.
Stock valuation provisions 4.
Dannelse af skattefrie reserver
Tax-free reserves
Fradrag for investeringer i 5.1 skattepligtigt overskud 5.2 skattetilsvaret
Investment allowances against 5.1 taxable profit 5.2 tax liability
Skattemæssige investeringstilskud
Investment payments
Tab: 7.1 Tilbageførsel 7.2 Fremførsel
Losses 7.1 carried back 7.2 carried forward
Rentegodtgørelser, nedsat rente 10. Input-subsidier (bortset fra 9)
Interest-rate subsidies 10.
Kolonne ( I j, (2), (3): + : incitamentet er positivt relateret til overskuddet, skattesatsen eller rentesatsen ; — : incitamentet er negativt relateret til overskuddet, skattesatsen eller rentesatsen ; = : incitamentet er uafhængigt af overskuddet, skattesatsen og rentesatsen ; ( + ), ( —), ( = ): incitamentet kan under visse omstændigheder være positivt eller negativt relateret til overskuddet, skattesatsen og rentesatsen eller uafhængigt heraf.
(3): +- : lhe investment inecnlivc is positively related to profits, the rale of lax. the interest rate: - : the investment incentive is negatively related to profits, the rate of tax, the interest rate; = : the investment incentive is independent from profits, the rate of tax. the interest rate; t+). t ~ ). ( = ) : the incentive can be, under certain conditions, positively or negatively related to profits the rate of tax. he interest rate, or independent from them.
Kolonne (4): *: incitamentet består i udskydning med betaling af skat; • : incitamentet er en afgjort fordel.
Column (4): * : the incentive consists in the deferral of tax ; • : the incentive is a definite advantage.
Investeringerne fratrække renter2) (dette gælder enkeltmandsvirksomheder såvel som selskaber).
Investment provided by the deductibility of debt interest2 (both for sole proprietorships and for companies).
Sættes skattesatsen til 50 % (og ses der bort fra tilfælde, hvor der ikke er noget overskud), kan man noget forenklet sige, at låneomkostningerne kun udgør det halve af at anvende egne midler.
In simple terms (and except where no profits are available), with a tax rate of 50%, the cost of borrowing is half the cost of using own funds.
Nå tilskud (skattemæssige tilskud investeringspræmier, rentetilskud) er skattepligtige eller mindsker de fradragsberettigede udgifter, er deres værdi derimod omvendt proportional med skattesatsen: jo højere skattesats, desto mere reduceres værdien.
The value of subsidies (tax aids, premiums, interest subsidies) is inversely related to the rate of taxation (i.e. the higher the tax rate, the lower the value of subsidies) when the subsidies are subject to tax or reduce the amount of deductible expenditure.
I nogle lande i Fællesskabet er det muligt at fratrække aflønningen af egenkapitalen fra beskatningsgrundlaget:
In certain Community countries it is possible to deduct the return on equity from the tax base:
— i Grækenland kan udbytter fratrækkes;
(i) in Greece, dividends are deductible;
Endelig kan der være tale om incitamenter, som er en klar fordel for en investor (fradrag for investeringer, skattegodtgørelser, investeringspræmier, rentetilskud eller lån til nedsat rente, nedsatte skattesatser, favorable lagervurderingsregler fremførsel eller tilbageførsel af underskud), eller som udskyder betalingen af skatten (særlige afskrivningsordninger, midlertidigt skattefri reserver).
Incentives may represent a definitive advantage to the investor (investment allowances, tax credits, investment grants, interest-rate subsidies or loans at reduced rates, reduced rates of taxation, favourable stock valuation provisions, carry-back or carryforward of losses), or lead to deferral of tax payment (special depreciation schemes, temporarily tax-free reserves).
Fordelen afhænger endvidere af aktivernes levetid.
(ii) in France, there is partial and temporary deduction.
— i Frankrig er der midlertidig mulighed for delvis at fratrække udbytter: ifølge lov af 13. juli 1978 kan udbytter fra nye fuldt ud indbetalte aktier, som er udstedt med kontant indbetaling mellem den 1. januar 1977 og den 31. december 1981 fratrækkes beskatningsgrundlaget.
The Law of 13 July 1978 provided for deduction from the tax base of dividends on new shares issued against cash between 1 January 1977 and 31 December 1981, for seven years only (10 years for non-voting preference shares), on condition the dividends paid do not exceed 7,5% of the cash contribution.
Ordningen er blevet videreført indtil den 31. december 1987 med visse ændringer.
These arrangements have been extended to 31 December 1987, and amended.
Selskaber under stiftelse eller selskaber, der forøger deres aktiekapital, kan fratrække udloddede udbytter i de første ti regnskabsår efter selskabets oprettelse, eller efter kapitalforhøjelsen.
Clearly, the real advantage of deferral of tax payment (which corresponds to an interest-free loan) is in improved cash flow ; it depends on the rate of interest (irrespective of the fact that the rate of interest determines the discounted value of any investment incentive and thus influences the economic calculations of investors in all cases) and varies with the life of assets.
Uafhængig af andre særlige træk ved de forskellige skattemekanismer har en række andre aspekter særlig betydning for en samlet vurdering af selskabsbeskatningen og af eventuelle forvridninger (eller fjernelse af sådanne forvridninger), som investeringsincitamenterne kan afføde.
Apart from the specific features of the various tax mechanisms, other aspects have special importance for assessing company taxation in general and any distortions (or correction of distortions) that may be generated by incentives.
— definitionen af skattebegunstigede udgifter eller aktiver (f.eks. udstyr, men ikke bygninger, immaterielle investeringer) ;
(i) the definition of categories of expenditure or assets eligible for tax concessions (e.g. equipment but not buildings, intangible investment);
- definitionen af de virksomheder, som kan få skattefritagelser eller skattelempelser (f.eks. små og mellemstore virksomheder, innoverende virksomheder);
(ii) the criteria of eligibility for exemptions or concessions (e.g. small firms, innovative firms);
— vilkårene for opnåelse af investeringsincitamenter (f.eks. bevaring af beskæftigelse, forøgelse af eksport osv.).
(iii) the conditions attaching to incentives (e.g. job conservation, increase in exports).
- i Belgien kan udbytter delvis og midlertidigt fratrækkes: ved kongelig anordning af 27. november 1977 blev selskaber for en femårig periode fritaget for selskabsbeskatning af udloddet overskud til aktier eller anparter tegnet i 1978, og som udgør kapitalindskud i nyligt stiftede selskaber eller i selskaber, som har øget deres kapital; fritagelsen var gældende op til 5% af den investerede kapital.
The Royal Decree of 27 November 1977 introduced exemption from corporation tax for profits distributed during five years on shares purchased in 1978 which represent capital contributions to newly-formed companies or companies which have increased their capital; the profits may not exceed 5% of the relevant capital.
Denne ordning blev videreført til at gælde kapital investeret i 1980, 1981, 1982 og 1983.
The measure was extended to capital invested in 1980,1981, 1982 and 1983.
Ved kongelig anordning nr. 15 af 9. marts 1982 blev der indført skattefrihed i 5 år for en del af selskabernes udbyttebetalinger svarende til højst 8% af den i 1982 indskudte kapital (13% af den indskudte kapital i 10 eller 9 regnskabsår, såfremt selskabet forpligtede sig til at videregive skattebesparelsen til aktionærerne).
Royal Decree No 15 of 9 March 1982 introduced exemption from corporation tax for part of the income distributed during five years on shares or new shares, provided that the income does not exceed 8% of the capital contributed in 1982 or 1983 (13% of capital contributed and a period of 10 or nine financial years if the company undertakes to pass the tax saving on to the shareholder).
Denne skattelempelse ydes på betingelse af, at mindst 60 % af den risikovillige kapital, der rejses, anvendes til direkte eller indirekte investeringer3) i Belgien.
The tax relief is granted provided that at least 60% of the equity capital raised is allocated to direct or indirect investment3in Belgium.
Tilstedeværelsen af tilstrækkelige eksterne ressourcer, især risikovillig kapital, er en nødvendig forudsætning for, at virksomhederne kan innovere og ekspandere.
The availability of adequate external resources, in particular risk capital, is a necessary condition for firms to innovate and expand.
I denne forbindelse spiller moderniseringen af kapitalmarkederne i Fællesskabet en afgørende rolle; incitamenter som tager sigte på at sikre en bedre kanalisering af opsparingen over i virksomhederne, kan imidlertid have positive virkninger.
The modernization of capital markets in the Community is essential in this respect; but incentives to channel savings towards firms may also have favourable effects. The principal factor of tax discrimination between various types of financing1is the incentive to borrow
Med hensyn til lån eller indskud som enten kan anvendes til at overvinde midlertidige vanskeligheder eller tilat finansiere udvidelse eller omlægning af en virksomheds aktiviteter, og som er til særlig stor gavn for små og mellemstore virksomheder, gælder generelt følgende lovbestemmelser: a) begrænsning af rentesatsen for fradragsberettigede for renter (generelt tages udgangspukt i markedsrenten eller diskontoen, som generelt er lavere end forstnævnle rentesats);
Tax legislation on directors' loans or advances, which can be used either to overcome temporary difficulties, or to finance the expansion or the conversion of the firm's activity and which are particularly advantageous for SM Es, generally limits: (i) the rate of deductible interest (by reference to the market rate, or to the central bank rate which is generally lower) ; (ii) the deductibility of interest where such loans amount to more than a certain proportion of the company capital so that contributions of capital are not disguised as directors' loans.
') Et andet spørgsmål vedrorende ressourceallokeringens effektivitcit, når firmaerne opmuntres til at låne frem for at anvende egne ressourcer, er ikke løst (jf. »Theoreical and empirical aspect of Corporation taxation«. OECD, 1974.
The—different—question of the efficiency of the allocation of funds if firms arc encouraged to borrow rather than using internal funds is not solved (sec Theoretical and empirical aspects of corporation taxation, OED, 1974).
Erhvervsinvesteringerne og de skattemæssige og finansielle vilkår
Business investment and the tax and financial environment this does not exist in the case of the sole proprietorship, but some people argue that the discrimination is justified because of the advantage of the limitation of risk for incorporated businesses.
Dobbeltbeskatningen (det klassiske system) er fuldstændig i Nederlandene, Luxembourg og USA.
Double taxation (classical system) is complete in the Netherlands, Luxembourg and the United States.