natgillin/translations-raw huggingface dataset:
Endelig påtog LuxSCS sig ikke, og havde heller ikke kapacitet til at påtage sig og kontrollere de dermed forbundne risici (betragtning 436 til 445).
In this respect, the report finds that the ‘one-off transfer of pre-existing intangibles between the U.S. counterparties and LuxSCS’ is different from the License Agreement, since LuxOpCo would have to pay a royalty not only for the value of the IP that existed at the time where the License Agreement was concluded, but also for ‘all enhancements, developments, or improvements, whose costs are solely borne by LuxSCS’.
Funktioner udført af LuxSCS
Upwards adjustments should also be made to account for a variety of intangibles which were made available to LuxOpCo and were not the subject of the US Tax Court's opinion, for temporal differences, and for the cap and floor applied to royalty paid by LuxSCS, which ‘operated to mitigate risks and provide a stable income stream to LuxOpCo in line with its function and risk profile’.
LuxSCS er den retmæssige ejer og aftalemæssige licensgiver af de immaterielle aktiver.
Downward adjustments were not considered necessary as LuxOpCo's contributions to the development, enhancement and maintenance of the Intangibles were not taken into account.
I henhold til licensaftalen gav LuxSCS imidlertid LuxOpCo en eksklusiv og uigenkaldelig licens til den økonomiske udnyttelse af de immaterielle aktiver i Europa og retten til at videreudvikle, forbedre og forvalte de immaterielle aktiver i hele deres levetid uden nogen forbehold med hensyn til LuxSCS' forvaltning og tilsyn med LuxOpCos aktiviteter i denne henseende.
The conclusion of the CUP analysis in the 2017 ex post TP Report is that the aggregate royalty paid by LuxOpCo to LuxSCS during the relevant was ‘reasonable and in line with economic reality’.
I henhold til denne aftale fik LuxOpCo også overdraget ansvaret for at indgå og administrere underlicensaftaler med koncernforbundne selskaber og overdraget alle rettigheder til at forhindre IP-krænkelser.
As regards the TNMM analysis, the 2017 ex post TP report begins with a functional analysis to determine which party to the License Agreement should be the tested party, i.e. the party carrying out less complex functions.
Endelig var LuxOpCo ansvarlig for at sikre overholdelse af alle gældende love, regler og forskrifter, herunder love og forskrifter om eksport og privatlivets fred, som kan finde anvendelse på dets brug af de immaterielle aktiver.
The functional analysis of LuxOpCo was performed on the basis of its role within the European value chain as of June 2014, since it was considered that following the gradual increase of LuxOpCo's staff over the whole period under review, its functional profile as of June 2014 would reflect the maximum contribution to value creation by LuxOpCo during that period.
Som følge af den pågældende eksklusivlicens var LuxSCS derfor ikke længere berettiget til økonomisk at udnytte de immaterielle aktiver i forbindelse med Amazons europæiske aktiviteter og kunne derfor ikke udføre nogen aktive og kritiske funktioner i forbindelse med udviklingen, forbedringen, forvaltningen og udnyttelsen heraf.
According to the 2017 ex post TP Report, LuxOpCo heavily relied on tools and technology to manage related business risks and did not autonomously manage or assume any significant risks.
LuxSCS beholdt således den juridiske ejendomsret til de immaterielle aktiver og eventuelle afledte værker deraf i den pågældende periode, og de føromtalte aktive og kritiske funktioner i forbindelse med de immaterielle aktiver blev udført af LuxOpCo.
It also did not create a working capital need beyond those falling within its functional scope as a management company.
Selv om LuxSCS havde været berettiget til at udføre sådanne funktioner, havde det ikke kapacitet til at udføre, forvalte eller kontrollere dem i den pågældende periode.
LuxOpCo's main activities were managerial oversight over the procurement, sale, marketing, and distribution of products to third party customers via the European Web Sites.
Eftersom der ikke var nogen ansatte, var det kun LuxSCS selv, der kunne have udført sådanne funktioner gennem dets enedirektør eller dets generalforsamlinger.
Those activities were heavily dependent on the Intangibles which related, inter alia, to the pricing of goods, inventory management, support for fulfilment centre activities, online payment processing, fraud detection, customer service operations, logistics, and advertising licensed to LuxOpCo.
Det fremgår ikke af enedirektørens resolutioner og af referater fra generalforsamlingerne, som er sammenfattet i tabel 14, at LuxSCS deltog i nogen aktive eller kritiske beslutningsprocesser med hensyn til førnævnte funktioner i forbindelse med de immaterielle aktiver, og der blev heller ikke foretaget effektiv kontrol af eller ført tilsyn med disse funktioner i den pågældende periode.
LuxOpCo did not own, nor develop or invest in the development of any of the Intangibles during the period under review.
Resolutionerne og beslutningerne drejede sig derimod hovedsageligt om administrative opgaver og aktionæropgaver, dvs. godkendelse af regnskaber, modtagelse af udbyttebetaling, godkendelse af kapitalforøgelser og finansiering af datterselskaber og, i enkelte tilfælde, godkendelse af udnævnelse af ledere til LuxOpCo og andre af LuxSCS' datterselskaber.
Instead, LuxOpCo only held standard business equipment assets and inventory related to Amazon's European retail business.
Desuden bekræfter det fuldstændige fravær af repræsentanter fra LuxSCS i IP-styringsgruppen, som er det vigtigste forum for drøftelse med hensyn til forvaltningen af immaterielle aktiver i Europa, at LuxSCS ikke spillede nogen aktiv rolle med hensyn til førnævnte funktioner og de dermed forbundne risici i den pågældende periode.
Over the relevant period, LuxOpCo was confronted with various strategic, financial, operational, etc. risks in its day-to-day operations.
Sågar beslutningerne om at indgå en buy-in-aftale og CSA-aftalen synes ikke at være truffet af LuxSCS, men udgør blot en enkel godkendelse af enedirektøren af en beslutning, der er truffet af Amazon-koncernens selskaber i USA.
Most of the risks relate directly or indirectly to the technology underpinning Amazon's offering or its global strategy of expanding into new product categories and services.
Det samme kan siges om beslutningen om at indgå licensaftalen med LuxOpCo, da resolutionen afspejler, at enedirektørens beslutning om at godkende og gennemføre denne aftale på vegne af LuxSCS blev truffet i 2006 i forbindelse med omstruktureringen af Amazons europæiske drift, hvilket allerede var blevet besluttet af Amazon-koncernen.
To manage and control these risks effectively, Amazon implemented strict management policies at group level.
Under alle omstændigheder er sådanne beslutninger ikke aktive beslutninger i forbindelse med udviklingen, forbedringen, forvaltningen og udnyttelsen af de immaterielle aktiver, men beslutninger om gennemførelse af det »begrænsede antal juridiske aftaler, der er nødvendige for driften af Luxembourg-strukturen«.
Finally, in a business driven by technology, LuxOpCo did not independently assume or manage any significant business risks and instead relied on the technology to manage or assume the related business risks.
Det forhold, at LuxSCS ikke havde juridisk beføjelse til at udføre disse funktioner i henhold til licensaftalen, og at det ikke have kapacitet dertil, betyder også, at det i virkeligheden ikke udførte nogen af de funktioner, som det var blevet overdraget i henhold til CSA-aftalen, i den pågældende periode.
As regards LuxSCS, the 2017 ex post TP Report only points to the fact that it holds the Intangibles as a result of its participation in the CSA.
Ifølge de oplysninger, der er givet af Amazon om LuxSCS' beslutninger i forbindelse med andre buy-in-transaktioner siden 2005, accepterede enedirektøren blot overtagelsen af de erhvervede teknologier mod en buy-in-betaling.
The 2017 ex post TP Report explains that a reliable financial indicator should reflect the contribution of LuxOpCo to the overall value chain.
Disse beslutninger udgjorde ikke andet end blot en administrativ reorganisering af aktiviteter, ikke en aktiv, værdiforøgende forvaltning af den erhvervede teknologi.
Since LuxOpCo is presented in the report as the party, which ‘[…] did not autonomously decide what products to sell, how to price the products or how to promote the products, as these functions are embedded in the technological tools received via License Agreement’, it is not considered appropriate to apply a net profit indicator based on sales.
Endelig, selv om bilag B til CSA-aftalen anfører muligheden for at »udvælge, ansætte og føre tilsyn med ansatte, leverandører og underleverandører med henblik på udførelse af de ovennævnte aktiviteter« som en sidste funktion (funktion 7, som er anført i tabel 13), er der ikke noget, der tyder på, at LuxSCS rent faktisk skulle have outsourcet nogle af de funktioner, det har fået overdraget i henhold til CSA-aftalen til andre parter, som handler i henhold til LuxSCS' instrukser og kontrol (dvs. en underleverandør).
The 2017 ex post TP Report finds that operating costs is the most reliable profit level indicator of the value of the functions performed, risks assumed and assets used by LuxOpCo.
Det fremgår hverken af enedirektørens resolutioner eller af referaterne fra generalforsamlingerne, at der var truffet nogle aktive beslutninger i denne henseende.
The report applies a profit level indicator which is calculated as Operating Profit (Loss) divided by Operating Expenses.
Desuden er der i sammendraget af CSA-årsberetningen ikke registreret, at LuxSCS har pådraget sig direkte udgifter i forbindelse med udvikling af immaterielle aktiver, som kan indgå i omkostningsdelingen, f.eks. betalte gebyrer for ydelse af outsourcede aktiviteter.
The report then proceeds to update the economic analyses made in 2003 and in 2014, determining benchmark returns for activities comparable to those of LuxOpCo and carrying out a new analysis to determine benchmark returns.
Kun enhederne A9, ATI og de kontraktudviklingscentre, der forvaltes af ATI og A9, rapporterede om udviklingsomkostninger.
Based on these analysis, it was found that in all years from 2006 to June 2014, LuxOpCo's remuneration was within the interquartile range resulting from benchmark returns earned for activities comparable to those of LuxOpCo.
De pågældende udviklingsomkostninger afspejler funktioner udført af eller på vegne af de pågældende selskaber (og risici, som selskaberne har påtaget sig) i den pågældende periode.
Therefore, the 2017 ex post TP Report concludes that LuxOpCo's remuneration was at arm's length.
De pågældende funktioner kan derfor ikke betragtes som værende udført af LuxSCS.
ASSESSMENT OF THE CONTESTED MEASURE
Som følge heraf kan ingen af de udviklingsfunktioner eller andre funktioner i forbindelse med de immaterielle aktiver som udført af A9, ATT og deres underleverandører i henhold til buy-in-aftalen og CSA-aftalen (eller de risici, der er forbundet med disse funktioner) betragtes som et bidrag af LuxSCS til licensaftalen mellem LuxSCS og LuxOpCo.
EXISTENCE OF AID
De pågældende funktioner bør snarere betragtes som bidrag af A9 og ATI i henhold til buy-in-aftalen og CSA-aftalen.
According to Article 107(1) of the Treaty, any aid granted by a Member State or through State resources in any form whatsoever which distorts or threatens to distort competition by favouring certain undertakings or the provision of certain goods shall be incompatible with the internal market, in so far as it affects trade between Member States.
De pågældende aftaler, som ifølge skatteretten i USA blev betalt efter armslængdeprincippet i form af buy-in-betalinger, er ikke genstand for denne beslutning, eftersom de ikke er omhandlet i den anfægtede skatteafgørelse.
According to settled case-law, for a measure to be categorised as aid within the meaning of Article 107(1) of the Treaty, all the conditions set out in that provision must be fulfilled.
De funktioner, som udføres af A9, ATI og deres underleverandører, er derfor irrelevante i forbindelse med fastsættelsen af det vederlag, som LuxOpCo skal betale til LuxSCS i henhold til licensaftalen, som er genstand for den anfægtede skatteafgørelse.
First, there must be an intervention by the State or through State resources.
Under alle omstændigheder ville LuxSCS, selv om det kunne antages at have outsourcet sine udviklingsfunktioner og risici i henhold til CSA-aftalen til en underleverandør efter den pågældende aftale, hvilket ikke er muligt, ikke have haft kapacitet til at føre tilsyn med udførelsen af de pågældende funktioner, for slet ikke at tale om udførelsen af de funktioner og risici, der er forbundet hermed, når der ikke er medarbejdere til rådighed.
Second, the intervention must be liable to affect trade between the Member States.
I en typisk armslængdetransaktion mellem uafhængige parter, ville det blive forventet, at en licensgiver, som outsourcede bestemte IP-relaterede funktioner, førte nøje kontrol med gennemførelsen af licensaftalen .
Third, it must confer a selective advantage on the recipient.
Selv om LuxSCS' funktioner i henhold til CSA-aftalen blev betragtet som outsourcet til et forbundet selskab, her navnlig LuxOpCo, ville et sådant selskab have været berettiget til en armslængdebetaling for de leverede tjenester, enten i form af et servicegebyr eller, hvad angår LuxOpCo, i form af en reduktion af royaltysatsen .
Fourth, it must distort or threaten to distort competition.
På trods af Amazons påstand blev licensgebyret, som er godkendt af den anfægtede skatteafgørelse, ikke reduceret svarende til de funktioner, der blev udført af LuxOpCo i forbindelse med de immaterielle aktiver, eftersom LuxSCS ikke pådrog sig nogen direkte omkostninger i forbindelse med de pågældende aktiviteter, med undtagelse af nogle begrænsede eksterne omkostninger, som synes at vedrøre opretholdelse af ejendomsretten til de immaterielle aktiver, som blev udført under kontrol af LuxOpCo.
As regards the first condition, the contested tax ruling was issued by the Luxembourg tax administration, which is an organ of the Luxembourg State.
Amazon forklarede, at de pågældende udgifter vedrørte: i) andelen af Luxembourg-omkostninger allokeret til LuxSCS; ii) udgifter i forbindelse med retlig beskyttelse af de immaterielle aktiver ejet af LuxSCS såsom gebyrer i forbindelse med patentansøgninger og dermed forbundne udgifter, ansøgningsgebyrer i forbindelse med varemærker og dermed forbundne udgifter; og iii) gebyrer og udgifter i forbindelse med domænenavne og IP-søgninger.
That ruling entailed an acceptance by that administration of a transfer pricing arrangement which enabled LuxOpCo to assess its corporate income tax liability in Luxembourg on an annual basis during the relevant period.
Det er kun disse omkostninger, der kunne anses for at være relevante for vederlaget til LuxSCS i henhold til licensaftalen, eftersom de pågældende omkostninger afspejler funktioner, der faktisk kan være udført af LuxSCS i den pågældende periode.
LuxOpCo subsequently filed its annual corporate income tax declaration on the basis of that arrangement, which was in turn accepted by the Luxembourg tax administration as corresponding to its corporate income tax liability in Luxembourg.
Aktiver anvendt af LuxSCS
The contested measure is therefore imputable to Luxembourg.
Ved transfer pricing kan en part i en koncernintern transaktion kun tilskrives et afkast af et aktiv i det omfang, det udøver kontrol over anvendelsen heraf og over den risiko/de risici, der er forbundet hermed.
As regards the measure's financing through State resources, the Court of Justice has consistently held that a measure by which the public authorities grant a tax exemption which, although not involving a positive transfer of State resources, places the undertaking to whom it applies in a more favourable financial situation than other taxpayers may constitute State aid.
Ejeren af et aktiv skal derfor aktivt anvende det pågældende aktiv.
As will be demonstrated in Sections 9.2 and 9.3, the contested tax ruling results in a lowering of LuxOpCo's corporate income tax liability in Luxembourg as compared to similarly situated corporate taxpayers.
Den afgørende faktor i enhver funktionel analyse er derfor ikke de aktiver, der passivt ejes af parterne i den koncerninterne transaktion, som analyseres, men de aktiver, der rent faktisk anvendes.
By renouncing tax revenue that Luxembourg would otherwise have been entitled to collect from LuxOpCo, the contested tax ruling should be considered to give rise to a loss of State resources.
Den juridiske ejendomsret alene til et aktiv, uden at det anvendes til nogen funktioner eller indebærer nogen risici, giver ikke anledning til vederlag ud over værdien af selve aktivet .
As regards the second condition for a finding of aid, LuxOpCo is part of the Amazon group, a multinational corporate group operating in several Member States.
Den juridiske ejendomsret eller licens til et aktiv betyder heller ikke, at ejeren udvikler, forbedrer, forvalter eller udnytter aktivet.
LuxOpCo operates Amazon's European online retail and service business through the EU websites.
Med hensyn til de immaterielle aktiver gør Amazon gældende, at LuxSCS »anvender« disse aktiver ved at licensere dem til LuxOpCo.
The products and services concerned by that business are subject to trade between Member States, so that any State intervention in its favour is liable to affect intra-Union trade.
I henhold til licensaftalen udstedte LuxSCS imidlertid en eksklusiv og uigenkaldelig licens til LuxOpCo til økonomisk udnyttelse af de immaterielle aktiver i Europa og retten til at videreudvikle, forvalte og udnytte de immaterielle aktiver i hele deres levetid med det formål at drive Amazons europæiske detail- og servicevirksomhed, hvor LuxSCS uforbeholdent kan anvende de immaterielle aktiver eller forvalte og kontrollere anvendelsen heraf.
Moreover, by providing a favourable tax treatment to Amazon, Luxembourg has potentially drawn investment away from Member States that cannot or will not offer a similarly favourable tax treatment to companies forming part of a multinational corporate group.
Eftersom LuxSCS faktisk ikke anvendte og heller ikke havde kapacitet til at anvende de immaterielle aktiver, som forklaret i betragtningerne 421-427, kan de immaterielle aktiver under ingen omstændigheder siges at have været anvendt af LuxSCS i gennemførelsen af licensaftalen til transfer pricing-formål.
Since the contested tax ruling strengthens the competitive position of its beneficiary as compared with other undertakings competing in intra-EU trade, it must be considered as affecting such trade.
Heller ikke LuxSCS kan siges at have haft nogen udgifter i forbindelse med udvikling, forbedring, forvaltning og udnyttelse af de immaterielle aktiver.
Similarly, a measure granted by the State is considered to distort or threaten to distort competition when it is liable to improve the competitive position of an undertaking as compared to other undertakings with which it competes.
Som anført i tabel 10 afholdt LuxSCS ingen udgifter i den relevante periode — ud over de eksterne honorarer og udbetalinger, som er nævnt i betragtning 429, som viser sig at vedrøre opretholdelse af den juridiske ejendomsret til de immaterielle aktiver, og nogle engangsudgifter vedrørende salg af varebeholdning selskaberne imellem i forbindelse med omstruktureringen i 2006 — bortset fra buy-in- og CSA-omkostningerne.
To the extent the contested tax ruling relieves LuxOpCo of corporate income taxes it would otherwise have been obliged to pay, the aid granted as a result of that ruling constitutes operating aid, in that it relieves LuxOpCo from a charge that it would normally have had to bear in its day-to-day management or normal activities.
Desuden blev udgifter, som LuxSCS pådrog sig, finansieret ved hjælp af dets primære indkomstkilde, nemlig de royaltybetalinger, det modtog fra LuxOpCo .
The Court of Justice has consistently held that operating aid distorts competition, so that any aid granted to Amazon should be considered to distort or threaten to distort competition by strengthening the financial position of Amazon on the markets on which it operates.
LuxSCS ejer heller ikke andre aktiver, som kunne anses for at bidrage til udviklingen, forbedringen, forvaltningen eller udnyttelsen af de immaterielle aktiver.
As regards Amazon in particular, it operates an online retail business which competes both with other online retailers and with brick-and-mortar retailers active in Luxembourg and throughout the European Union.
LuxSCS ydede lån til LuxOpCo af det samlede overskud af de royalties, der var betalt af sidstnævnte til førstnævnte i henhold til licensaftalen, men ydelse af lån udgør ikke et værdifuldt bidrag til udviklingen, forbedringen, forvaltningen og udnyttelsen af de immaterielle aktiver.
As regards the third condition for a finding of aid, the function of a tax ruling is to establish in advance the application of the ordinary tax system to a particular case in view of its specific facts and circumstances.
Som forklaret i betragtning 183 og fodnoter 177-179 synes beløbene for de pågældende lån faktisk at være steget på linje med den uforholdsmæssigt store del af royaltybetalingerne, eftersom LuxOpCo beholdt den andel af royaltyen, som ikke blev anvendt til buy-in- og CSA-omkostninger, som blev viderebetalt til A9 og ATI i henhold til CSA-aftalen.
However, like any other fiscal measure, the grant of a tax ruling must respect the State aid rules.
Risici, som LuxSCS har påtaget sig
Where a tax ruling endorses a result that does not reflect in a reliable manner what would result from a normal application of the ordinary tax system, without justification, that ruling will confer a selective advantage on its addressee in so far as that selective treatment results in a lowering of that taxpayer's tax liability in the Member State as compared to companies in a similar factual and legal situation.
Udgangspunktet for at fastslå, hvorvidt en part i en koncernintern transaktion har påtaget sig økonomisk betydelige risici, er den kontraktlige påtagelse af risici parterne imellem i den pågældende transaktion.
As the Commission will demonstrate in Sections 9.2 and 9.3, the contested tax ruling confers a selective advantage on Amazon in the form of a lowering of its corporate income tax liability in Luxembourg as compared to corporate taxpayers in a comparable factual and legal situation.
En part, der kontraktmæssigt påtager sig sådanne risici, bør imidlertid være i stand til på den ene side at kontrollere de pågældende risici (driftskapacitet) og på den anden side finansielt påtage sig de pågældende risici (finansiel kapacitet).
In Section 9.2, the Commission will demonstrate that the contested tax ruling confers an economic advantage on Amazon.
I denne forbindelse skal kontrol forstås som kapacitet til at træffe beslutning om at påtage sig risikoen og forvalte den.
It does so by endorsing a transfer pricing arrangement that produces an outcome that departs from a reliable approximation of a market-based outcome as a result of which LuxOpCo's taxable base is reduced for the purposes of determining its corporate income tax liability.
Det er derfor af afgørende betydning at fastsætte, hvordan parterne i en transaktion opererer i forbindelse med styringen af de pågældende risici, og navnlig hvilken part eller hvilke parter der udøver kontrolfunktioner og risikoafbødende funktioner, hvilken part eller hvilke parter der udsættes for opadgående og nedadgående konsekvenser af risikoresultater, og hvilken part eller hvilke parter der har finansiel kapacitet til at påtage sig de pågældende risici.
In Section 9.3.1, the Commission will conclude that since that advantage is granted only to Amazon, it is selective in nature.