natgillin/translations-raw huggingface dataset:
ESMA udarbejder udkast til reguleringsmæssige tekniske standarder, som præciserer de oplysninger, der skal indgives til de kompetente myndigheder i ansøgningen om en tredjeparts tilladelse i overensstemmelse med stk. 1.
Potential or existing conflicts of interest which have been identified shall be eliminated or mitigated and disclosed without delay.
KAPITEL 5
The third party shall establish, maintain, enforce and document adequate procedures and processes to ensure the independence of the assessment of STS compliance.
TILSYN
The third party shall periodically monitor and review those policies and procedures in order to evaluate their effectiveness and assess whether it is necessary to update them; and
Artikel 29
the third party can demonstrate that it has proper operational safeguards and internal processes that enable it to assess STS compliance.
Udpegning af kompetente myndigheder
The competent authority shall withdraw the authorisation when it considers the third party to be materially non-compliant with the first subparagraph.
Følgende kompetente myndigheder fører tilsyn med overholdelsen af forpligtelserne i artikel 5 i henhold til de beføjelser, som tillægges dem ved de relevante retsakter:
A third party authorised in accordance with paragraph 1 shall notify its competent authority without delay of any material changes to the information provided under that paragraph, or any other changes that could reasonably be considered to affect the assessment of its competent authority.
for forsikrings- og genforsikringsselskaber den kompetente myndighed i henhold til artikel 13, nr. 10), i direktiv 2009/138/EF
The competent authority may charge cost-based fees to the third party referred to in paragraph 1, in order to cover necessary expenditure relating to the assessment of applications for authorisation and to the subsequent monitoring of compliance with the conditions set out in paragraph 1.
for forvaltere af alternative investeringsfonde den ansvarlige kompetente myndighed i henhold til artikel 44 i direktiv 2011/61/EU
ESMA shall develop draft regulatory technical standards specifying the information to be provided to the competent authorities in the application for the authorisation of a third party in accordance with paragraph 1.
for UCITS og administrationsselskaber for UCITS den kompetente myndighed i henhold til artikel 97 i direktiv 2009/65/EF
CHAPTER 5
for arbejdsmarkedsrelaterede pensionskasser den kompetente myndighed i henhold til artikel 6, litra g), i Europa-Parlamentets og Rådets direktiv 2003/41/EF [33]
SUPERVISION
for kreditinstitutter eller investeringsselskaber den kompetente myndighed i henhold til artikel 4 i direktiv 2013/36/EU, herunder ECB for så vidt angår specifikke opgaver, som den tillægges ved forordning (EU) nr. 1024/2013.
Article 29
De kompetente myndigheder med ansvar for tilsyn med organiserende institutter i henhold til artikel 4 i direktiv 2013/36/EU, herunder ECB for så vidt angår specifikke opgaver, som den tillægges ved forordning (EU) nr. 1024/2013, fører tilsyn med, at organiserende institutter overholder forpligtelserne i nærværende forordnings artikel 6, 7, 8 og 9.
Designation of competent authorities
Såfremt eksponeringsleverende institutter, oprindelige långivere og SSPE'er er tilsynsbelagte enheder i henhold til direktiv 2003/41/EF, 2009/138/EF, 2009/65/EF, 2011/61/EU og 2013/36/EU samt forordning (EU) nr. 1024/2013, herunder ECB for så vidt angår specifikke opgaver, som den tillægges ved forordning (EU) nr. 1024/2013, fører de relevante kompetente myndigheder i henhold til disse retsakter tilsyn med overholdelsen af forpligtelserne i nærværende forordnings artikel 6, 7, 8 og 9.
Compliance with the obligations set out in Article 5 of this Regulation shall be supervised by the following competent authorities in accordance with the powers granted by the relevant legal acts:
For eksponeringsleverende institutter, oprindelige långivere og SSPE'er, der er etableret i Unionen, og som ikke er omfattet af EU's lovgivningsmæssige retsakter omhandlet i stk. 3, udpeger medlemsstaterne en eller flere kompetente myndigheder til at føre tilsyn med overholdelsen af forpligtelserne i artikel 6, 7, 8 og 9.
for insurance and reinsurance undertakings, the competent authority designated in accordance with point (10) of Article 13 of Directive 2009/138/EC;
Medlemsstaterne udpeger en eller flere kompetente myndigheder til at føre tilsyn med, at eksponeringsleverende institutter, organiserende institutter og SSPE'er overholder artikel 18-27, og at tredjeparter overholder artikel 28.
for alternative investment fund managers, the competent authority responsible designated in accordance with Article 44 of Directive 2011/61/EU;
Medlemsstaterne underretter senest den 18. januar 2019 Kommissionen og ESMA om udpegningen af kompetente myndigheder i henhold til dette stykke.
for UCITS and UCITS management companies, the competent authority designated in accordance with Article 97 of Directive 2009/65/EC;
Denne artikels stk. 5 finder ikke anvendelse på de enheder, der kun sælger eksponeringer i et ABCP-program eller en anden securitiseringstransaktion eller -ordning, og som ikke aktivt indgår eksponeringer med det primære formål at securitisere dem regelmæssigt.
for institutions for occupational retirement provision, the competent authority designated in accordance with point (g) of Article 6 of Directive 2003/41/EC of the European Parliament and of the Council [33];
I så tilfælde skal det eksponeringsleverende institut eller det organiserende institut kontrollere, at disse enheder opfylder de relevante forpligtelser i artikel 18-27.
for credit institutions or investments firms, the competent authority designated in accordance with Article 4 of Directive 2013/36/EU, including the ECB with regard to specific tasks conferred on it by Regulation (EU) No 1024/2013.
ESMA overvåger EU's securitiseringsmarked i overensstemmelse med artikel 39 i Europa-Parlamentets og Rådets forordning (EU) nr. 600/2014 [34] og anvender, hvis det er relevant, sine midlertidige interventionsbeføjelser i henhold til artikel 40 i forordning (EU) nr. 600/2014.
Where originators, original lenders and SSPEs are supervised entities in accordance with Directives 2003/41/EC, 2009/138/EC, 2009/65/EC, 2011/61/EU and 2013/36/EU and Regulation (EU) No 1024/2013, the relevant competent authorities designated according to those acts, including the ECB with regard to specific tasks conferred on it by Regulation (EU) No 1024/2013, shall supervise compliance with the obligations set out in Articles 6, 7, 8 and 9 of this Regulation.
ESMA offentliggør og opdaterer på sit websted en liste over de i denne artikel omhandlede kompetente myndigheder.
For originators, original lenders and SSPEs established in the Union and not covered by the Union legislative acts referred to in paragraph 3, Member States shall designate one or more competent authorities to supervise compliance with the obligations set out in Articles 6, 7, 8 and 9.
Artikel 30
Member States shall inform the Commission and ESMA of the designation of competent authorities pursuant to this paragraph by 1 January 2019.
De kompetente myndigheders beføjelser
That obligation shall not apply with regard to those entities that are merely selling exposures under an ABCP programme or another securitisation transaction or scheme and are not actively originating exposures for the primary purpose of securitising them on a regular basis.
Hver medlemsstat sikrer, at den kompetente myndighed, som er udpeget i overensstemmelse med artikel 29, stk. 1-5, har de tilsyns-, undersøgelses- og sanktionsbeføjelser, der er nødvendige for, at den kan opfylde sine opgaver i henhold til denne forordning.
Member States shall designate one or more competent authorities to supervise the compliance of originators, sponsors and SSPEs with Articles 18 to 27, and the compliance of third parties with Article 28.
Den kompetente myndighed kontrollerer regelmæssigt de ordninger, processer og mekanismer, som eksponeringsleverende institutter, organiserende institutter, SSPE'er og oprindelige långivere har gennemført for at overholde denne forordning.
Member States shall inform the Commission and ESMA of the designation of competent authorities pursuant to this paragraph by 18 January 2019.
Kontrollen omhandlet i første afsnit skal omfatte:
Paragraph 5 of this Article shall not apply with regard to those entities that are merely selling exposures under an ABCP programme or other securitisation transaction or scheme and are not actively originating exposures for the primary purpose of securitising them on a regular basis.
processer og mekanismer til løbende og korrekt at måle og bibeholde en væsentlig nettoøkonomisk interesse, indsamling og rettidig videregivelse af alle oplysninger, som stilles til rådighed i overensstemmelse med artikel 7 og kriterierne for långivning i overensstemmelse med artikel 9.
In such a case, the originator or sponsor shall verify that those entities fulfil the relevant obligations set out in Articles 18 to 27.
for STS-securitiseringer, som ikke er securitiseringer i et ABCP-program, processer og mekanismer til at sikre overholdelsen af artikel 20, stk. 7-12, artikel 21, stk. 7, og artikel 22, og
ESMA shall ensure the consistent application and enforcement of the obligations set out in Articles 18 to 27 of this Regulation in accordance with the tasks and powers set out in Regulation (EU) No 1095/2010.
for STS-securitiseringer, som er securitiseringer i et ABCP-program, processer og mekanismer til at sikre overholdelsen af artikel 24 med hensyn til ABCP-transaktioner og overholdelsen af artikel 26, stk. 7 og 8, med hensyn til ABCP-programmer.
ESMA shall monitor the Union securitisation market in accordance with Article 39 of Regulation (EU) No 600/2014 of the European Parliament and the Council [34] and apply, where appropriate, its temporary intervention powers in accordance with Article 40 of Regulation (EU) No 600/2014.
De kompetente myndigheder kræver, at risici hidrørende fra securitiseringstransaktioner, herunder omdømmemæssige risici, evalueres og imødegås gennem passende politikker og procedurer i de eksponeringsleverende institutter, organiserende institutter og SSPE'er samt hos de oprindelige långivere.
ESMA shall publish and keep up-to-date on its website a list of the competent authorities referred to in this Article.
Den kompetente myndighed overvåger, hvis det er relevant, de specifikke virkninger, som deltagelsen i securitiseringsmarkedet har for stabiliteten i det finansieringsinstitut, der fungerer som oprindelig långiver, eksponeringsleverende institut, organiserende institut eller investor som led i sit tilsyn med securitisering, ved at tage hensyn til følgende forhold, uden at dette berører strengere sektorspecifik regulering:
Article 30
størrelsen af kapitalbuffere
Powers of the competent authorities
størrelsen af likviditetsbuffere, og
Each Member State shall ensure that the competent authority designated in accordance with Article 29(1) to (5) has the supervisory, investigatory and sanctioning powers necessary to fulfil its duties under this Regulation.
likviditetsrisikoen for investorer som følge af manglende løbetidsmatch mellem deres finansiering og investeringer.
The competent authority shall regularly review the arrangements, processes and mechanisms that originators, sponsors, SSPEs and original lenders have implemented in order to comply with this Regulation.
I tilfælde, hvor den kompetente myndighed konstaterer en væsentlig risiko for den finansielle stabilitet i et finansieringsinstitut eller det finansielle system som helhed, skal den uafhængig af forpligtelserne i henhold til artikel 36 træffe foranstaltninger til at afbøde disse risici og indberette sine resultater til den udpegede kompetente myndighed med ansvar for makroprudentielle instrumenter i henhold til forordning (EU) nr. 575/2013 og ESRB.
The review referred to in the first subparagraph shall include:
Den kompetente myndighed overvåger enhver mulig omgåelse af forpligtelserne i artikel 6, stk. 2, og sikrer, at sanktioner anvendes i overensstemmelse med artikel 32 og 33.
the processes and mechanisms to correctly measure and retain the material net economic interest on an ongoing basis, the gathering and timely disclosure of all information to be made available in accordance with Article 7 and the credit-granting criteria in accordance with Article 9;
Artikel 31
for STS securitisations which are not securitisations within an ABCP programme, the processes and mechanisms to ensure compliance with Article 20(7) to (12), Article 21(7), and Article 22; and
Makrotilsyn med securitiseringsmarkedet
for STS securitisations which are securitisations within an ABCP programme, the processes and mechanisms to ensure, with regard to ABCP transactions, compliance with Article 24 and, with regard to ABCP programmes, compliance with Article 26(7) and (8).
ESRB er inden for rammerne af sit mandat ansvarligt for makrotilsynet med EU's securitiseringsmarked.
Competent authorities shall require that risks arising from securitisation transactions, including reputational risks, are evaluated and addressed through appropriate policies and procedures of originators, sponsors, SSPEs and original lenders.
ESRB skal løbende overvåge udviklingen i securitiseringsmarkederne med det formål at bidrage til at forebygge eller reducere systemiske risici for den finansielle stabilitet i Unionen som følge af udviklinger i det finansielle system og under hensyn til de makroøkonomiske udviklinger, med henblik på at undgå perioder med omfattende finansiel uro.
The competent authority shall monitor, as applicable, the specific effects that the participation in the securitisation market has on the stability of the financial institution that operates as original lender, originator, sponsor or investor as part of its prudential supervision in the field of securitisation, taking into account, without prejudice to stricter sectoral regulation:
ESRB offentliggør i samarbejde med EBA, når det finder det nødvendigt eller mindst hvert tredje år, en rapport om konsekvenserne af den finansielle stabilitet for securitiseringsmarkedet for at fremhæve risici for den finansielle stabilitet.
the size of capital buffers;
Hvis der konstateres væsentlige risici, advarer ESRB herom og retter om nødvendigt henstillinger om afhjælpende tiltag som reaktion på disse risici i henhold til artikel 16 i forordning (EU) nr. 1092/2010, herunder om hensigtsmæssigheden af at ændre niveauet for risikotilbageholdelse eller træffe andre makroprudentielle foranstaltninger, til Kommissionen, de europæiske tilsynsmyndigheder og medlemsstaterne.
the size of the liquidity buffers; and
Kommissionen, de europæiske tilsynsmyndigheder og medlemsstaterne skal i henhold til artikel 17 i forordning (EU) nr. 1092/2010 underrette ESRB, Europa-Parlamentet og Rådet om handlinger, der er iværksat som svar på henstillingen, og give behørig begrundelse for eventuel manglende handling, senest tre måneder efter at henstillingen er blevet fremsendt til adressaterne.
the liquidity risk for investors due to a maturity mismatch between their funding and investments.
Artikel 32
In cases where the competent authority identifies a material risk to financial stability of a financial institution or the financial system as a whole, irrespective of its obligations under Article 36, it shall take action to mitigate those risks, report its findings to the designated authority competent for macroprudential instruments under Regulation (EU) No 575/2013 and the ESRB.
Administrative sanktioner og afhjælpende foranstaltninger
The competent authority shall monitor any possible circumvention of the obligations set out in Article 6(2) and ensure that sanctions are applied in accordance with Articles 32 and 33.
Uden at det berører medlemsstaternes ret til at fastsætte og pålægge strafferetlige sanktioner i henhold til artikel 34, fastsætter medlemsstaterne bestemmelser om passende administrative sanktioner, hvad angår tilfælde af uagtsomme eller forsætlige overtrædelser, og afhjælpende foranstaltninger, der som minimum finder anvendelse, når:
Article 31
et eksponeringsleverende institut, et organiserende institut eller en oprindelig långiver ikke har opfyldt kravene i artikel 6
Macroprudential oversight of the securitisation market
et eksponeringsleverende institut, et organiserende institut eller en SSPE ikke har opfyldt kravene i artikel 7
Within the limits of its mandate, the ESRB shall be responsible for the macroprudential oversight of the Union’s securitisation market.
et eksponeringsleverende institut, et organiserende institut eller en oprindelig långiver ikke har opfyldt kriterierne i artikel 9
In order to contribute to the prevention or mitigation of systemic risks to financial stability in the Union that arise from developments within the financial system and taking into account macroeconomic developments, so as to avoid periods of widespread financial distress, the ESRB shall continuously monitor developments in the securitisation markets.
et eksponeringsleverende institut, et organiserende institut eller en SSPE ikke har opfyldt kravene i artikel 18
Where the ESRB considers it necessary, or at least every 3 years, in order to highlight financial stability risks, the ESRB shall, in collaboration with the EBA, publish a report on the financial stability implications of the securitisation market.
en securitisering kan betegnes som STS, og securitiseringens eksponeringsleverende institut, organiserende institut eller SSPE ikke har opfyldt kravene i artikel 19-22 eller 23-26
If material risks are observed, the ESRB shall provide warnings and, where appropriate, issue recommendations for remedial action in response to those risks pursuant to Article 16 of Regulation (EU) No 1092/2010, including on the appropriateness of modifying the risk-retention levels, or the taking of other macroprudential measures, to the Commission, the ESAs and to the Member States.
et eksponeringsleverende institut eller et organiserende institut udarbejder en vildledende meddelelse i henhold til artikel 27, stk. 1
The Commission, the ESAs and the Member States shall, in accordance with Article 17 of Regulation (EU) No 1092/2010, communicate to the ESRB, the European Parliament and the Council the actions undertaken in response to the recommendation and shall provide adequate justification for any inaction within three months of the date of transmission of the recommendation to the addressees.
et eksponeringsleverende institut eller et organiserende institut ikke har opfyldt kravene i artikel 27, stk. 4, eller
Article 32
en tredjepart, der har tilladelse i henhold til artikel 28, ikke har givet meddelelse om væsentlige ændringer i de oplysninger, der er givet efter artikel 28, stk. 1, eller alle andre ændringer, der med rimelighed kan tænkes at påvirke den kompetente myndigheds vurdering.
Administrative sanctions and remedial measures
Medlemsstaterne sikrer desuden, at de administrative sanktioner og/eller afhjælpende foranstaltninger gennemføres effektivt.
Without prejudice to the right for Member States to provide for and impose criminal sanctions pursuant to Article 34, Member States shall lay down rules establishing appropriate administrative sanctions, in the case of negligence or intentional infringement, and remedial measures, applicable at least to situations where:
Sanktionerne og foranstaltningerne skal være effektive, stå i rimeligt forhold til overtrædelsen og have afskrækkende virkning.
an originator, sponsor or original lender has failed to meet the requirements provided for in Article 6;
Medlemsstaterne giver de kompetente myndigheder beføjelse til som minimum at anvende følgende sanktioner og foranstaltninger i tilfælde af de i stk. 1 omhandlede overtrædelser:
an originator, sponsor or SSPE has failed to meet the requirements provided for in Article 7;
en offentlig meddelelse, hvori identiteten på den fysiske eller juridiske person og overtrædelsens art nævnes i overensstemmelse med artikel 37
an originator, sponsor or original lender has failed to meet the criteria provided for in Article 9;
et påbud om, at den fysiske eller juridiske person bringer den udviste adfærd til ophør og afholder sig fra at gentage en sådan adfærd
an originator, sponsor or SSPE has failed to meet the requirements provided for in Article 18;
et midlertidigt forbud, som forhindrer ethvert medlem af det eksponeringsleverende instituts, det organiserende instituts eller SSPE'ens ledelsesorgan eller andre fysiske personer, som findes at være ansvarlige for overtrædelsen, i at udøve ledelsesfunktioner i sådanne selskaber
a securitisation is designated as STS and an originator, sponsor or SSPE of that securitisation has failed to meet the requirements provided for in Articles 19 to 22 or Articles 23 to 26;
hvis der er tale om en overtrædelse som omhandlet i denne artikels stk. 1, første afsnit, litra e) eller f), et midlertidigt forbud, som forhindrer det eksponeringsleverende institut og det organiserende institut i at give meddelelse i henhold til artikel 27, stk. 1, om, at en securitisering opfylder kravene i artikel 19-22 eller 23-26
an originator or sponsor makes a misleading notification pursuant to Article 27(1);
hvis der er tale om fysiske personer, administrative maksimumbøder på mindst 5000000 EUR eller i de medlemsstater, der ikke har euroen som valuta, det tilsvarende beløb i national valuta den 17. januar 2018
an originator or sponsor has failed to meet the requirements provided for in Article 27(4); or
hvis der er tale om juridiske personer, administrative maksimumbøder på mindst 5000000 EUR eller i de medlemsstater, der ikke har euroen som valuta, det tilsvarende beløb i national valuta den 17. januar 2018 eller bøder på op til 10 % af den juridiske persons samlede årlige nettoomsætning ifølge de seneste regnskaber, der er godkendt af ledelsesorganet; hvis den juridiske person er et moderselskab eller et datterselskab af det moderselskab, der skal udarbejde konsoliderede regnskaber i henhold til Europa-Parlamentets og Rådets direktiv 2013/34/EU [35], er den relevante samlede årlige nettoomsætning den samlede nettoårsomsætning, eller den tilsvarende indkomsttype i henhold til de relevante regnskabsmæssige retsakter, ifølge de seneste konsoliderede regnskaber, som det endelige moderselskabs ledelsesorgan har godkendt
a third party authorised pursuant to Article 28 has failed to notify material changes to the information provided in accordance with Article 28(1), or any other changes that could reasonably be considered to affect the assessment of its competent authority.
administrative maksimumbøder på mindst det dobbelte af den fortjeneste, der er opnået som følge af overtrædelsen, såfremt fortjenesten kan beregnes, også selv om dette beløb overstiger maksimumsbeløbene i litra e) og f)
Member States shall also ensure that administrative sanctions and/or remedial measures are effectively implemented.
hvis der er tale om en overtrædelse som omhandlet i denne artikels stk. 1, første afsnit, litra h), en midlertidig tilbagekaldelse af den i artikel 28 omhandlede tilladelse fra den tredjemand, der har tilladelse til at kontrollere, at en securitisering overholder artikel 19-22 eller 23-26.
Those sanctions and measures shall be effective, proportionate and dissuasive.
Såfremt de i stk. 1 omhandlede bestemmelser finder anvendelse på juridiske personer, giver medlemsstaterne de kompetente myndigheder beføjelse til i overensstemmelse med betingelserne i national ret at anvende de administrative sanktioner og afhjælpende foranstaltninger i stk. 2 på medlemmer af ledelsesorganet samt andre personer, som i henhold til national ret er ansvarlige for overtrædelsen.
Member States shall confer on competent authorities the power to apply at least the following sanctions and measures in the event of the infringements referred to in paragraph 1:
Medlemsstaterne sikrer, at enhver afgørelse om pålæggelse af administrative sanktioner eller afhjælpende foranstaltninger som omhandlet i stk. 2 er behørigt begrundet og kan påklages.
a public statement which indicates the identity of the natural or legal person and the nature of the infringement in accordance with Article 37;