natgillin/translations-raw huggingface dataset:
For swaptioner i forbindelse med en af følgende underliggende swaptyper: inflationsindeksbaseret swap med én valuta, futures-/forwardkontrakter på en inflationsindeksbaseret swap med én valuta, inflationsindeksbaseret swap med flere valutaer, futures-/forwardkontrakter på en inflationsindeksbaseret swap med flere valutaer; når inflationsindekset har en ISIN-kode, udfyldes feltet med ISIN-koden for det pågældende indeks.
‘FFMC’ — FLOAT TO FLOAT MULTI-CURRENCY SWAPS
Navnet på inflationsindekset
‘XFMC’ — FIXED TO FLOAT MULTI-CURRENCY SWAPS
Skal udfyldes med det standardiserede navn på dette indeks ved swaptioner i forbindelse med en af følgende underliggende swaptyper: inflationsindeksbaseret swap med én valuta, futures-/forwardkontrakter på en inflationsindeksbaseret swap med én valuta, inflationsindeksbaseret swap med flere valutaer, futures-/forwardkontrakter på en inflationsindeksbaseret swap med flere valutaer.
‘XXMC’ — FIXED TO FIXED MULTI-CURRENCY SWAPS
Referencerente
‘OSMC’ — OIS MULTI-CURRENCY SWAPS
Referencerentens navn.
‘IFMC’ — INFLATION MULTI-CURRENCY SWAPS
ALPHANUM-25 — hvis referencerenten ikke er med på INDEX-listen.
‘FFSC’ — FLOAT TO FLOAT SINGLE-CURRENCY SWAPS
Rentekontraktens periode
‘XFSC’ — FIXED TO FLOAT SINGLE-CURRENCY SWAPS
I feltet angives kontraktperioden.
‘XXSC’ — FIXED TO FIXED SINGLE-CURRENCY SWAPS
Perioden angives i dage, uger, måneder eller år.
‘OSSC’ — OIS SINGLE-CURRENCY SWAPS
INTEGER-3+»DAYS« — dage
‘IFSC’ — INFLATION SINGLE-CURRENCY SWAPS
INTEGER-3+»WEEK« — uger
Issuer of the underlying bond
INTEGER-3+»MNTH« — måneder
To be populated when the underlying type is a bond or a bond future with the legal entity identifier code (LEI) of the issuer of the direct or ultimate underlying bond.
INTEGER-3+»YEAR« — år
Maturity date of the underlying bond
Felterne i dette afsnit bør kun udfyldes for valutaderivater som defineret i tabel 8.1 i afsnit 8 i bilag III
To be populated with the date of maturity of the underlying bond.
Kontraktens undertype
The field applies to debt instruments with defined maturity.
Feltet skal udfyldes, således at man kan skelne mellem forwardkontrakter med levering og forwardkontrakter uden levering, optioner og swapaftaler som defineret i tabel 8.1 i afsnit 8 i bilag III.
Issuance date of the underlying bond
»DLVR« — Med levering
To be populated with the issuance date of the underlying bond
»NDLV« — Uden levering
Notional currency of the swaption
Felterne bør kun udfyldes for aktiederivater som defineret i tabel 6.1 i afsnit 6 i bilag III
To be populated for swaptions.
Skal udfyldes, når MiFIR-identifikatoren er et derivat, aktivklassen for det underliggende aktiv er en aktie, og underaktivklassen hverken er en swap eller en porteføljeswap.
Maturity of the underlying swap
»STIX« — Aktieindeks
To be populated for swaptions, futures on swaps and forwards on a swap only.
»SHRS« — Aktie
Inflation index ISIN code
»DIVI« — Udbytteindeks
In case of swaptions on one of the following underlying swap types: inflation single currency swap, futures/forwards on inflation single currency swap, inflation multi-currency swap, futures/forwards on inflation multi-currency swap; whenever the inflation index has an ISIN, the field has to be populated with the ISIN code for that index.
»DVSE« — Aktieudbytte
Inflation index name
»BSKT« — Kurv af aktier hidrørende fra en selskabshændelse
To be populated with standardised name of the index in case of swaptions on one of the following underlying swap types: inflation single currency swap, futures/forwards on inflation single currency swap, inflation multi-currency swap, futures/forwards on inflation multi-currency swap.
»ETFS«- ETF'er
Reference rate
»VOLI« — Volatilitetsindeks
Name of the reference rate.
»OTHR« — Andet (herunder depotbeviser, certifikater og andre aktielignende finansielle instrumenter)
ALPHANUM-25- if the reference rate is not included in the INDEX list
Skal udfyldes, når MiFIR-identifikatoren er et derivat, aktivklassen for det underliggende aktiv er en aktie, underaktivklassen enten er en swap eller en porteføljeswap, og segmenteringskriterium 2 som defineret i tabel 6.1 i afsnit 6 i bilag III er single name.
IR Term of contract
Skal udfyldes, når MiFIR-identifikatoren er et derivat, aktivklassen for det underliggende aktiv er en aktie, underaktivklassen enten er en swap eller en porteføljeswap, og segmenteringskriterium 2 som defineret i tabel 6.1 i afsnit 6 i bilag III er et indeks.
This field states the term of the contract.
Skal udfyldes, når MiFIR-identifikatoren er et derivat, aktivklassen for det underliggende aktiv er en aktie, underaktivklassen enten er en swap eller en porteføljeswap, og segmenteringskriterium 2 som defineret i tabel 6.1 i afsnit 6 i bilag III er en kurv.
The term shall be expressed in days, weeks, months or years.
»BSKT« — Kurv
INTEGER-3+‘DAYS’ — days
Skal udfyldes, når MiFIR-identifikatoren er et derivat, aktivklassen for det underliggende aktiv er en aktie og underaktivklassen er et af følgende: swapaftale, porteføljeswapaftaler.
INTEGER-3+‘WEEK’ — weeks
»PRBP« — Basic performance-parameter for prisafkast
INTEGER-3+‘MNTH’ — months
»PRDV« — Parameter for udbytteafkast
INTEGER-3+‘YEAR’ — years
»PRVA« — Parameter for afkastvarians
The fields in this section should only be populated for foreign exchange derivatives as defined in Table 8.1 of Section 8 of Annex III
»PRVO« — Parameter for afkastvolatilitet
Contract sub-type
Differencekontrakter (CFD'er)
To be populated so as to differentiate deliverable and non-deliverable forwards, options and swaps as defined in Table 8.1 of Section 8 of Annex III.
Felterne bør kun udfyldes, når kontrakttypen svarer til en differencekontrakt eller spread betting-kontrakt
‘DLVB’ — Deliverable
Felterne skal udfyldes, når MiFIR-identifikatoren er et derivat, og kontrakttypen svarer til en differencekontrakt eller spread betting-kontrakt.
‘NDLV’ — Non-deliverable
»FTEQ« — Aktiebaseret future
The fields should only be populated for equity derivatives as defined in Table 6.1 of Section 6 of Annex III
»OPEQ« — Aktiebaseret option
To be populated when the MiFIR identifier is a derivative, the asset class of the underlying is equity and the sub-asset class is neither swaps nor portfolio swaps.
Valuta for notionel værdi 1
‘STIX’ — Stock Index
Valuta 1 for det underliggende valutapar.
‘SHRS’ — Share/Stock
Feltet skal udfyldes, når den underliggende aktivtype er en valuta.
‘DIVI’ — Dividend Index
Valuta for notionel værdi 2
‘DVSE’ — Stock dividend
Valuta 2 for det underliggende valutapar.
‘BSKT’ — Basket of shares resulting from a corporate action
Skal udfyldes for derivater vedrørende credit default swapaftaler med ISIN-koden for den underliggende swap.
‘VOLI’ — Volatility Index
Kode for det underliggende indeks
‘OTHR’ — Other (including depositary receipts, certificates and other equity like financial instrument)
Skal udfyldes for derivater på en indeksbaseret CDS med ISIN-koden for det underliggende indeks.
To be populated when the MiFIR identifier is a derivative, the asset class of the underlying is equity, the sub-asset class is either swaps or portfolio swaps and the segmentation criterion 2 as defined in Table 6.1 of Section 6 of Annex III is a single name.
Navnet på det underliggende indeks
To be populated when the MiFIR identifier is a derivative, the asset class of the underlying is equity, the sub-asset class is either swaps or portfolio swaps and the segmentation criterion 2 as defined in Table 6.1 of Section 6 of Annex III is an index.
Skal udfyldes for derivater på en indeksbaseret CDS med det standardiserede navn for indekset.
To be populated when the MiFIR identifier is a derivative, the asset class of the underlying is equity, the sub-asset class is either swaps or portfolio swaps and the segmentation criterion 2 as defined in Table 6.1 of Section 6 of Annex III is a basket.
Serier
‘BSKT’ — Basket
Hvis det er relevant, serienummeret for sammensætningen af indekset.
Parameter
Skal udfyldes for en indeksbaseret CDS eller et derivat på en indeksbaseret CDS med CDS-indeksets serie.
To be populated when the MiFIR identifier is a derivative, the asset class of the underlying is equity and the sub-asset class is one of the following: swaps, portfolio swaps.
Der udstedes en ny version af en serie, hvis der er misligholdelse i forbindelse meden af komponenterne, og indekset skal vægtes på ny, for at der kan tages højde for det nye antal komponenter i indekset.
‘PRBP’ — Price return basic performance parameter
Skal udfyldes for en indeksbaseret CDS eller et derivat på en indeksbaseret CDS med den gældende version af CDS-indekset.
‘PRDV’ — Parameter return dividend
Rullemåneder
‘PRVA’ — Parameter return variance
Måneder, hvor der forventes rulning som fastsat af indeksudbyderen for et givet år.
‘PRVO’ — Parameter return volatility
Feltet skal gentages for hver måned i rulningen.
Contracts for difference (CFDs)
Skal udfyldes for en indeksbaseret CDS eller et derivat på en indeksbaseret CDS.
The fields should only be populated when the contract type is equal to contract for difference or spread betting
»01«, »02«, »03«, »04«, »05«, »06«, »07«, »08«, »09«, »10«, »11«, »12«
To be populated when the MiFIR identifier is a derivative and the contract type is equal to contract for difference or spread betting.
Næste rulledag
‘FTEQ’ — Futures on an equity
Skal udfyldes for en indeksbaseret CDS eller et derivat på en indeksbaseret CDS med den næste rulledag for indekset som fastsat af indeksudbyderen.
‘OPEQ’ — Options on an equity
Statslig eller offentlig udsteder
Notional currency 1
Skal udfyldes, når referenceenheden for en single name CDS eller et derivat på en single name CDS er en statslig udsteder som defineret i tabel 9.1 i afsnit 9 i bilag III.
Currency 1 of the underlying currency pair.
»TRUE« — Referenceenheden er en statslig eller offentlig udsteder
This field is applicable when the underlying type is currency.
»FALSE« — Referenceenheden er ikke en statslig eller offentlig udsteder
Notional currency 2
Referenceforpligtelse
Currency 2 of the underlying currency pair.
Skal udfyldes for et derivat på en single name CDS med ISIN-koden for referenceforpligtelsen.
ISIN code of the underlying credit default swap
Referenceenhed
To be populated for derivatives on a credit default swaps with the ISIN code of the underlying swap.
ogstavlandekode i henhold til ISO 3166-2 efterfulgt af en tankestreg »—« og op til 3 alfanumeriske tegn som kode for landespecifik underinddeling
To be populated for derivatives on a CDS index with the ISIN code of the index.
Felterne i dette afsnit bør kun udfyldes for emissionskvotederivater som defineret i tabel 13.1 i afsnit 13 i bilag III
Underlying Index name
Undertype for emissionskvotederivater
To be populated for derivatives on a CDS index with the standardised name of the index.
Skal udfyldes, når variablen #3 »MiFIR-identifikator« er »DERV«-derivat, og variablen #4 »aktivklassen for det underliggende aktiv« er »EMAL«-emissionskvoter.
Series
»CERE« — CER
The series number of the composition of the index if applicable.
»ERUE« — ERU
To be populated for a CDS Index or a derivative on a CDS Index with the series of the CDS Index.
Den anvendes fra den 3. januar 2018.
Version
Artikel 18 anvendes dog fra datoen for denne forordnings ikrafttræden.
A new version of a series is issued if one of the constituents defaults and the index has to be re-weighted to account for the new number of total constituents within the index.
Basic performance-parameter for prisafkast
To be populated for a CDS Index or a derivative on a CDS Index with the version of the CDS Index.
Parameter for afkastvarians/-volatilitet
Roll months
Parameter for udbytteafkast
All months when the roll is expected as established by the index provider for a given year.
Emissionskvoter
Field should be repeated for each month in the roll.
Formand
To be populated for a CDS Index or a derivative on a CDS Index.
[kriteriet for kvantitativ likviditet 2]
, ‘02’, ‘03’, ‘04’, ‘05’, ‘06’, ‘07’, ‘08’, ‘09’, ‘10’, ‘11’, ‘12’
Løbetidskurv m: (n-1) år < løbetid ≤ n år
Next roll date
Løbetidskurv m: (n-1) år < løbetid ≤ n år
To be populated in the case of a CDS Index or a derivative on a CDS Index with the next roll date of the index as established by the index provider.
off-the-run status« betyder den version (serie) af indekset, der ligger umiddelbart før den gældende »on-the-run« version (serie) på et givet tidspunkt.
Issuer of sovereign and public type
En version (serie) ophører med at have »on-the-run status« og får »1x off-the-run status«, når den seneste version (serie) af indekset er sammensat.
To be populated when the reference entity of a single name CDS or a derivative on single name CDS is a sovereign issuer as defined in Table 9.1 Section 9 of Annex III.
Kommissionens delegerede forordning (EU) 2017/584
Commission Delegated Regulation (EU) 2017/584
om supplerende regler til Europa-Parlamentets og Rådets direktiv 2014/65/EU for så vidt angår reguleringsmæssige tekniske standarder om præcisering af organisatoriske krav til markedspladser
supplementing Directive 2014/65/EU of the European Parliament and of the Council with regard to regulatory technical standards specifying organisational requirements of trading venues
under henvisning til Europa-Parlamentets og Rådets direktiv 2014/65/EU af 15. maj 2014 om markeder for finansielle instrumenter og om ændring af direktiv 2002/92/EF og direktiv 2011/61/EU [1], særlig artikel 48, stk. 12, litra a), c) og g), og
Having regard to Directive 2014/65/EU of the European Parliament and of the Council of 15 May 2014 on markets in financial instruments and amending Directive 2002/92/EC and Directive 2011/61/EU [1], and in particular points (a), (c) and (g) of Article 48(12) thereof,
Det er vigtigt at sikre, at markedspladser, der giver mulighed for algoritmisk handel, har tilstrækkelige systemer og kontroller.
It is important to ensure that trading venues that enable algorithmic trading have sufficient systems and controls.
Denne forordnings bestemmelser bør ikke kun finde anvendelse på regulerede markeder, men også på multilaterale handelsfaciliteter og organiserede handelsfaciliteter, jf. artikel 18, stk. 5, i direktiv 2014/65/EU.
The provisions of this Regulation should apply not only to regulated markets but also to multilateral trading facilities and organised trading facilities as determined by Article 18(5) of Directive 2014/65/EU.
Følgevirkningerne af den teknologiske udvikling og især af algoritmisk handel er en af de væsentligste grunde til at fastsætte kapaciteten og ordninger til at styre markedspladser.
The impact of technological development and in particular algorithmic trading is one of the main drivers to determine the capacity and arrangements to manage trading venues.
De risici, der opstår ved algoritmisk handel, kan forekomme i alle typer handelssystemer, der understøttes af elektroniske midler.
The risks arising from algorithmic trading can be present in any type of trading system that is supported by electronic means.
Der bør derfor fastsættes specifikke organisatoriske krav for så vidt angår regulerede markeder, multilaterale handelsfaciliteter og organiserede handelsfaciliteter, der tillader eller giver mulighed for algoritmisk handel via deres systemer.
Therefore, specific organisational requirements should be laid down in respect of regulated markets, multilateral trading facilities and organised trading facilities allowing for or enabling algorithmic trading through their systems.
Sådanne handelssystemer er systemer, hvor der kan foregå algoritmisk handel, i modsætning til handelssystemer, hvor algoritmisk handel ikke er tilladt, herunder handelssystemer, hvor transaktioner arrangeres ved personlig forhandling.
Such trading systems are those where algorithmic trading may take place as opposed to trading systems in which algorithmic trading is not permitted, including trading systems where transactions are arranged through voice negotiation.
Governanceordninger, compliancefunktionens rolle, personalemæssige forhold og outsourcing bør reguleres som led i de organisatoriske krav for at sikre de elektroniske handelssystemers fleksibilitet.
Governance arrangements, the role of the compliance function, staffing and outsourcing should be regulated as part of the organisational requirements to ensure the resilience of electronic trading systems.
Der bør fastsættes krav vedrørende systemerne på markedspladser, der tillader eller giver mulighed for algoritmisk handel.
Requirements should be laid down with respect to the systems of trading venues allowing or enabling algorithmic trading.
Deres specifikke anvendelse bør imidlertid foregå sammen med en egenvurdering, der skal gennemføres af hver markedsplads, da ikke alle handelsmodeller medfører de samme risici.
However, their specific application should take place in conjunction with a self-assessment to be conducted by each trading venue since not all trading models present the same risks.
Det kan derfor være, at nogle organisatoriske krav ikke er hensigtsmæssige for visse handelsmodeller, selv om deres handelssystemer til en vis grad kan understøttes af elektroniske midler.
Therefore, some organisational requirements may not be appropriate for certain trading models although their trading systems could be supported to a certain extent by electronic means.
Særligt bør de specifikke krav, der skal fastsættes i forbindelse med request-for-quote-systemer eller hybridsystemer, overvejes under hensyntagen til arten, omfanget og kompleksiteten af den algoritmiske handelsaktivitet, der foretages.
In particular, the specific requirements to be set in relation to request-for-quote systems or hybrid systems should be considered according to the nature, scale and complexity of the algorithmic trading activity undertaken.
Markedspladserne bør ligeledes fastsætte strengere krav, hvor det er relevant.
Equally, more stringent requirements should be established by the trading venues where appropriate.
Der bør tages nøje hensyn til risici, der opstår ved algoritmisk handel, med særlig opmærksomhed på de risici, der kan påvirke de centrale elementer af et handelssystem, herunder hardware, software og tilhørende kommunikationslinjer, der anvendes af markedspladser, medlemmer af eller kunder hos markedspladser (»medlemmer«) for at udføre deres aktiviteter, og alle typer udførelsessystemer eller ordrestyringssystemer, der drives af markedspladser, herunder matchningalgoritmer.
Risks arising from algorithmic trading should be carefully taken into account, paying particular attention to those that may affect the core elements of a trading system, including the hardware, software and associated communication lines used by trading venues and members, participants or clients of trading venues (‘members’) to perform their activity and any type of execution systems or order management systems operated by trading venues, including matching algorithms.
De specifikke organisatoriske krav til markedspladser skal fastsættes ved hjælp af en solid egenvurdering, hvor en række parametre skal vurderes.
The specific organisational requirements for trading venues have to be determined by means of a robust self-assessment where a number of parameters have to be assessed.
I egenvurderingen bør indgå alle øvrige forhold, som ikke udtrykkeligt er fastsat, og som kan have en indvirkning på deres organisation.
That self-assessment should include any other circumstances not expressly set out that may have an impact on their organisation.
Minimumsperioden for opbevaring af dokumentation over medlemmers egenvurdering og due diligence med henblik på denne forordning bør være den samme som de generelle forpligtelser vedrørende opbevaring af dokumentation i direktiv 2014/65/EU.
The minimum period for keeping records of the self-assessment and the due diligence of members for the purpose of this Regulation should be the same as the general record-keeping obligations established in Directive 2014/65/EU.
I tilfælde, hvor markedspladserne skal udføre overvågning i realtid, er det nødvendigt, at advarsler efter overvågningen genereres så tæt på øjeblikkeligt som teknisk muligt og derfor ikke senere end inden for fem sekunder, for at de kan være effektive.
Where trading venues are required to perform monitoring in real-time, it is necessary for the generation of alerts following that monitoring to be done as close to instantaneously as technically possible and therefore within no more than five seconds in order to be effective.
Af samme grund bør eventuelle tiltag efter overvågningen iværksættes så hurtigt som muligt, hvilket forudsætter, at de pågældende personer gør en rimelig indsats for så vidt angår effektiviteten af og udgifterne til deres systemer.
For the same reason, any actions following that monitoring should be undertaken as soon as possible assuming a reasonable level of efficiency and of expenditure on systems on the part of the persons concerned.
De afprøvningsfaciliteter, markedspladserne stiller til rådighed, bør ikke udgøre risici for korrekt handel.
Testing facilities offered by trading venues should not pose risks to orderly trading.
Med henblik herpå bør markedspladserne pålægges krav om at indføre en tilstrækkelig fair usage-politik, sikre en skarp adskillelse mellem afprøvningsmiljøet og produktionsmiljøet eller kun tillade afprøvning uden for åbningstiden.
To that end, trading venues should be required to establish an adequate fair usage policy, ensure a strict separation between the testing environment and the production environment or permit testing only out of trading hours.
Overensstemmelsesafprøvning bør sikre, at de mest grundlæggende elementer af det system eller de algoritmer, der anvendes af medlemmerne, fungerer korrekt og i overensstemmelse med pladsens krav, herunder evnen til at interagere som forventet med markedspladsens matchninglogik og fyldestgørende behandling af datastrømme til og fra markedspladsen.
Conformance testing should ensure that the most basic elements of the system or the algorithms used by members operate correctly and according to the venue's requirements, including the ability to interact as expected with the trading venue's matching logic and the adequate processing of data flows to and from the trading venue.
Afprøvningen for ureglementerede handelsvilkår bør udarbejdes med henblik på specifikt at afprøve, hvordan algoritmen eller strategien reagerer på vilkår, der kan forårsage markedsforstyrrelser.
Testing against disorderly trading conditions should be designed with a view to specifically addressing the reaction of the algorithm or strategy to conditions that may create a disorderly market.
I tilfælde, hvor markedspladserne stiller ordninger til rådighed til afprøvning af algoritmer ved at tilbyde afprøvningssymboler, bør deres forpligtelse til at stille faciliteter til rådighed til afprøvning for ureglementerede handelsvilkår anses for at være opfyldt.
Where trading venues offer arrangements to test algorithms by offering testing symbols, their obligation to provide facilities to test against disorderly trading conditions should be deemed to be fulfilled.
For at sætte medlemmerne i stand til effektivt at anvende sådanne afprøvningssymboler, bør markedspladserne offentliggøre afprøvningssymbolernes specifikationer og kendetegn i samme detaljeringsgrad, som anvendes ved offentliggørelsen af kontrakter i det rigtige produktionsmiljø.
In order to enable members to effectively use such testing symbols, trading venues should publish the specifications and characteristics of the testing symbols to the same level of detail made publicly available for real life production contracts.
Markedspladserne bør være underlagt en forpligtelse til at stille midler til rådighed til afprøvning for ureglementerede handelsvilkår.
Trading venues should be subject to an obligation to provide means to facilitate testing against disorderly trading conditions.
Deres medlemmer bør dog ikke være forpligtet til at anvende disse midler.
However, their members should not be required to use those means.