natgillin/translations-raw huggingface dataset:
PD* je nejmenším odhadem hodnoty PD, pro něhož by byl splněn jednostranný binomický test (založený na normální aproximaci binomického rozdělení na hladině spolehlivosti 97,5 %).
The default rate is defined as the observed new defaults for the last year (column 040 of template 9.2 of Annex I of Commission Implementing Regulation (EU) No 680/2014) divided by the amount of the non-defaulted assets existing 1 year before the reference date (the difference between column 010 and column 030 of template 9.2 of Annex I of Commission Implementing Regulation (EU) No 680/2014).
PD* = min PD*, takže platí:
The exposure-weighted average of the default rates observed in the last 5 years shall be reported.
kde:
For the definition of default rate see column 190.
PD* pravděpodobnost selhání za daný ratingový stupeň;
If the institution is not able to calculate a default rate for the past 5 years it shall develop a proxy using its longest history up to 5 years and provide the documentation detailing the calculation to its competent authority.
inverzní funkce normovaného normálního rozdělení;
Columns 040 and 070 of template 9.2 of Annex I of Commission Implementing Regulation (EU) No 680/2014
q hladina spolehlivosti;
and Commission Delegated Regulation (EU) No 183/2014
počtem selhání vážený poměr selhání za poslední rok a daný ratingový stupeň;
The loss rate observed in the latest year shall be reported.
n počet dlužníků, kteří byli na počátku období mimo selhání.
The loss rate is defined as the sum of credit risk adjustments and write-offs for the exposures that were classified as ‘defaulted exposures’ in the latest year (column 070 of template 9.2 of Annex I to Commission Implementing Regulation (EU) No 680/2014) divided by the amount of the observed new defaults in the last year (column 040 of template 9.2 of Annex I to Commission Implementing Regulation (EU) No 680/2014).
Instituce, která používá spojité PD, nejprve pro průměrné PD za jednotlivé ratingové třídy určí hodnotu PD*.
The exposure-weighted average of the loss rates observed in the last 5 years shall be reported.
Následně v jednotlivých ratingových třídách uplatní na úrovni protistrany tutéž relativní odchylku mezi PD a PD*, jakou uplatnila v případě průměrné PD a PD* na úrovni ratingového stupně.
For the definition of loss rate see column 210.
Jestliže zákaz zohledňovat kompenzace mezi ratingovými stupni vede k situaci, kdy za daný ratingový stupeň je PD* nižší než PD, pak se za tento ratingový stupeň při výpočtu objemu rizikově vážených expozic použije hodnota PD.
If the institution is not able to calculate a loss rate for the past 5 years it shall develop a proxy using its longest history up to 5 years and provide documentation detailing the calculation to its competent authority.
Rizikově vážená aktiva**
RWA*
Rizikově vážená aktiva** instituce vypočtou a ve zprávě uvedou za portfolia Podniky, Podniky – malé a střední podniky, Retailová oblast – malé a střední podniky a Retailová oblast – se zajištěním nemovitostmi, a to na úrovni celého portfolia a na úrovni země.
Institutions shall calculate and report RWA* for the portfolios Corporate, Corporate SME, Retail SME and Retail secured by real estate at a total portfolio and a country level.
Ve zprávě se uvede objem rizikově vážených expozic po uplatnění podpůrného koeficientu pro malé a střední podniky, který by plynul z uplatnění hodnoty PD** namísto původní PD na úrovni ratingového stupně.
These portfolios are defined in Annex I, template 103 and are identified with the following portfolio ID:
PD** je nejmenším odhadem hodnoty PD, pro něhož by byl splněn jednostranný binomický test (založený na normální aproximaci binomického rozdělení na hladině spolehlivosti 97,5 %).
CORP0007;
Pro ratingový stupeň platí:
SMEC0008;
PD** = min PD**, takže platí:
SMER0008;
PD** pravděpodobnost selhání za daný ratingový stupeň;
MORT0010;
DR 1y
MORT0010.
počtem selhání vážený poměr selhání za posledních 5 let a daný ratingový stupeň;
The risk-weighted exposure amount, after applying the SME supporting factor, that would result from the application of PD* instead of the original PD on the rating grade level shall be reported.
Instituce, která používá spojité PD, nejprve pro průměrné PD za jednotlivé ratingové třídy určí hodnotu PD**.
No compensation between rating grades shall be taken into account.
Následně v jednotlivých ratingových třídách uplatní na úrovni protistrany tutéž relativní odchylku mezi PD a PD**, jakou uplatnila v případě průměrné PD a PD** na úrovni ratingového stupně.
PD* is the smallest PD estimate for which the one-sided binomial test (based on normal approximation of binomial distribution with confidence level of 97,5 %) would be passed.
Jestliže zákaz zohledňovat kompenzace mezi ratingovými stupni vede k situaci, kdy na úrovni ratingového stupně je PD** nižší než PD, pak se za tento ratingový stupeň při výpočtu objemu rizikově vážených expozic použije hodnota PD.
PD* = min PD* so that:
C 104 – Podrobnosti k hypotetickým transakcím v portfoliích s nízkým počtem selhání
With:
Ve zprávě se uvede kód, jejž hypotetické transakci zařazené do vzorků portfolií s nízkým počtem selhání přidělil orgán EBA.
PD* the probability of default for the rating grade;
Pořadí interního ratingového stupně jednotlivých institucí (od nejnižšího po nejvyšší riziko, s výjimkou selhání, u nichž PD odpovídá 100 %).
the inverse function of the standard normal distribution;
Ve zprávě se uvede PD odpovídající internímu ratingovému stupni, jejž instituce hypotetické transakci přiřadila.
q the confidence level;
Ve zprávě se uvede částka, z níž se uplatněním konverzního faktoru počítá expozice v selhání hypotetické transakce.
the case-weighted default rate of the latest year for the rating grade;
Ve zprávě se uvede konverzní faktor, jejž instituce na hypotetickou transakci uplatňuje.
n the number of non-defaulted debtors at the beginning of the period.
Ve zprávě se uvede tržní hodnota kolaterálu před uplatněním srážky.
An institution using continuous PD shall first determine the PD* for the average PD of each rating class and subsequently apply by rating class the same relative deviation between PD and PD* at counterpart level as for the average PD and PD* at rating grade level.
Ve zprávě se uvede konzervativní úprava, kterou instituce uplatňuje na tržní hodnotu kolaterálu.
If the prohibition from taking into account compensation between rating grades leads to a situation where, for a given rating grade, PD* is less than PD then for that rating grade the PD shall be used in the calculation of the risk-weighted exposure amount.
Ve zprávě se uvede tržní hodnota kolaterálu (viz sloupec 060) po uplatnění srážky (viz sloupec 070).
RWA**
Ve zprávě se uvede hodnota expozice hypotetické transakce.
Institutions shall calculate and report RWA** for the portfolios Corporate, Corporate SME, Retail SME and Retail secured by real estate at a total portfolio and a country level.
Ve zprávě se uvede hodnota expozice nezajištěné hypotetické transakce.
The risk-weighted exposure amount, after applying the SME supporting factor, that would result from the application of PD** instead of the original PD on the rating grade level shall be reported.
Pokud je hypotetická transakce zajištěna jen částečně a instituce v souladu s běžným postupem takovouto expozici rozdělí na její plně zajištěnou a nezajištěnou část, uvede ve zprávě hodnotu expozice nezajištěné části.
PD** is the smallest PD estimate for which the one-sided binomial test (based on normal approximation of binomial distribution with confidence level of 97,5 %) would be passed.
Ve zprávě se uvede hodnota expozice plně zajištěné hypotetické transakce.
The rating grade shall be the following
Pokud je hypotetická transakce zajištěna jen částečně a instituce v souladu s běžným postupem takovouto expozici rozdělí na její plně zajištěnou a nezajištěnou část, uvede ve zprávě hodnotu expozice plně zajištěné části (zajištěných částí).
PD** = min PD** so that:
Ve zprávě se uvedou vlastní odhady LGD vážené expozicí anebo regulatorní LGD vážené expozicí, které instituce na hypotetickou transakci uplatňuje.
PD** the probability of default for the rating grade;
Ve zprávě se uvede vlastní odhad LGD, jejž instituce uplatňuje na nezajištěnou hypotetickou transakci.
DR 5y
Pokud je hypotetická transakce zajištěna jen částečně a instituce v souladu s běžným postupem takovouto expozici rozdělí na její plně zajištěnou a nezajištěnou část, uvede ve zprávě vlastní odhad LGD, jejž by uplatnila na nezajištěnou část.
the case-weighted default rate of the 5 latest year for the rating grade;
Jedná se o vlastní odhad LGD, jejž instituce uplatňuje na plně zajištěnou hypotetickou transakci.
An institution using continuous PD shall determine first the PD** for the average PD of each rating class and subsequently apply by rating class the same relative deviation between PD and PD** at counterpart level as for the average PD and PD** at rating grade level.
Pokud je hypotetická transakce zajištěna jen částečně a instituce v souladu s běžným postupem takovouto expozici rozdělí na její plně zajištěnou a nezajištěnou část, uvede ve zprávě vlastní odhad LGD, jejž by uplatnila na plně zajištěnou část (zajištěné části).
If the prohibition from taking into account compensation between rating grades leads to a situation where, at rating grade level, PD** is less than PD then for that rating grade the PD shall be used in the calculation of the risk-weighted exposure amount.
Ve zprávě se uvede splatnost, kterou instituce na hypotetickou transakci uplatňuje.
C 104 — Details for hypothetical transactions in Low Default Portfolios
Ve zprávě se uvede rizikově vážená částka, kterou instituce za hypotetickou transakci vypočte.
The code assigned by the EBA to the hypothetical transaction included in the LDP samples shall be reported.
Ve zprávě se uvede identifikační kód, jejž internímu modelu přidělila sama instituce.
The rank of the internal rating grade of each institution (from lowest risk to highest risk excluding defaults with PD corresponding to 100 %).
Tento kód je identifikátorem řádku a je pro každý řádek tabulky jedinečný.
The PD corresponding to the internal rating grade assigned by the institution to the hypothetical transaction shall be reported.
Ve zprávě se uvede název, jejž internímu modelu dala sama instituce.
The amount to which a CCF is applied in order to obtain the EAD of the hypothetical transaction shall be reported.
Jako rizikový parametr podle IRBA se uvede:
The CCF applied by the institutions to the hypothetical transaction shall be reported.
LGD;
The market value of the collateral before the application of the haircut shall be reported.
konverzní faktor.
The conservative adjustment applied by the institution to the market value of the collateral shall be reported.
Ve zprávě se uvede agregovaná hodnota expozice transakcí zařazených do jednotlivých portfolií (viz sloupec 060), na něž se použije specifický model.
The market value of the collateral (see column 060) after the application of the haircut (see column 070) shall be reported.
Ve zprávě se uvede průměr ročních poměrů selhání vážený expozicí v selhání, který se používá při kalibraci modelů PD.
The exposure value of the hypothetical transaction shall be reported.
Ve zprávě se uvede průměr ročních poměrů selhání vážený počtem selhání, který se používá při kalibraci modelů PD.
The exposure value of an unsecured hypothetical transaction shall be reported.
Ve zprávě se uvede centrální tendence, již instituce používá při kalibraci modelů, která pracuje s obezřetnými úpravami průměru ročních poměrů selhání váženého počtem selhání, který se používá při kalibraci modelů PD.
If the hypothetical transaction is only partly secured and if the institution splits, in accordance with a regular practice, such exposures into fully secured and unsecured parts, the exposure value of the unsecured part shall be reported.
Poměr napravených aktiv v selhání
The exposure value of a fully secured hypothetical transaction shall be reported.
Poměrem napravených aktiv v selhání se rozumí procentní podíl nesplácených aktiv v selhání, která se za období 12 měsíců navrátí do stavu „mimo selhání“.
If the hypothetical transaction is only partly secured and if the institution splits, in accordance with a regular practice, such exposures into fully secured and unsecured parts, the exposure value of the fully secured part(s) shall be reported.
Instituce, která u daného modelu neprovádí výpočet poměru napravených aktiv, vypočte na základě uvedené definice zástupný indikátor.
The exposure-weighted own estimates of LGD or the exposure-weighted regulatory LGD applied by the institutions to the hypothetical transaction shall be reported.
Použití takového indikátoru instituce oznámí příslušnému orgánu.
The own estimate of LGD applied by the institution to an unsecured hypothetical transactions shall be reported.
Ve zprávě se uvede vážená průměrná míra zpětného získání ze zajištění nevyléčených selhání zahrnutých do časových řad, které instituce používá ke kalibraci modelů LGD u neselhavších aktiv.
If the hypothetical transaction is only partly secured and if the institution splits, in accordance with a regular practice, such exposures into fully secured and unsecured parts, the own estimate of LGD that would be applied by the institution to the unsecured part shall be reported.
Nemá-li instituce specifickou míru zpětného získání ze zajištění nevyléčených selhání, vypočte na základě uvedené definice zástupný indikátor.
The own estimate of LGD applied by the institution to a fully secured hypothetical transaction.
Ve zprávě se uvede vážená průměrná délka doby zpětného získání (od počátku selhání do data ukončení postupu zpětného získání) u nevyléčených selhání zahrnutých do časových řad, které instituce používá ke kalibraci modelů LGD u neselhavších aktiv.
If the hypothetical transaction is only partly secured and if the institution splits, in accordance with regular practice, such exposures into fully secured and unsecured parts, the own estimate of LGD that would be applied by the institution to the fully secured part(s) shall be reported.
Nemá-li instituce specifickou dobu zpětného získání ze zajištění nevyléčených selhání, vypočte na základě uvedené definice zástupný indikátor.
The maturity applied by the institution to the hypothetical transaction shall be reported.
Čl.
The risk-weighted amount calculated by the institution for the hypothetical transaction shall be reported.
20 odst. 2 písm. a) nařízení (EU) č. 575/2013
The internal model ID assigned by the reporting institution shall be reported.
Instituce ve zprávě uvede, zda orgán vykonávající dohled na konsolidovaném základě a druhý příslušný orgán (v hostitelském státě) přijaly ve věci obezřetnostních požadavků společné rozhodnutí, jehož předmětem je svolení, aby byl přístup IRB používán k výpočtu obezřetnostních požadavků na expozice, jež ve vykazovaných srovnávacích portfoliích drží dceřiné podniky institucí.
This internal model ID is a row identifier that shall be unique for each row in the table.
Článek 20 nařízení (EU) č. 575/2013
The model name assigned by the reporting institution shall be reported.
Ve zprávě se uvede kód ISO země původu příslušného orgánu odpovědného za dohled na konsolidovaném základě nad institucí, která přístup IRB uplatňuje.
The IRBA risk parameter shall be one of the following:
Sloupec 010 šablon 102 a 103
LGD;
Ve zprávě se uvede kód, jejž portfoliu, za něž instituce podává zprávu o výsledcích výpočtu, přidělil orgán EBA.
CCF.
Sloupec 010 šablony 105.01
The aggregate exposure value of the transactions included in each portfolio (see column 060) treated with the specific model shall be reported.
Platí-li jeden identifikační kód interního modelu pro více zemí, rozepíší se ve zprávě jednotlivé kombinace „identifikačního kódu interního modelu“ a „orgánu dohledu v hostitelském státě“ na samostatné řádky.
The EAD-weighted average of the annual default rates used in the calibration of the PD models shall be reported.
Sloupce 010 a 020 jsou společným identifikátorem řádku a společně musí být pro každý řádek tabulky jedinečné.
The case-weighted average of the annual default rates used in the calibration of the PD models shall be reported.
Ve zprávě se uvede kód ISO země původu příslušného orgánu, který je na individuálním základě odpovědný za dohled nad dceřinými podniky institucí, pro něž je účtováno o expozicích v rámci přístupu IRB vykazovaných za jednotlivá srovnávací portfolia (bez ohledu na to, zda orgán dohledu v hostitelském státě vydal svolení přístup IRB uplatňovat).
The central tendency used by the institution in the calibration of the models that incorporates any prudent adjustment to the case-weighted average of the annual default rates used in the calibration of the PD models shall be reported.
Údaj „nepoužije se“ uveďte v případě, že správná není žádná z odpovědí na seznamu (např. v případě sloupce 020 uvedené znamená, že je protistrana zařazena do několika tříd aktiv, z nichž ani jedna není jednoznačně dominantní).
Cure rate defaulted asset
PŘÍLOHA V
The cure rate defaulted asset is the percentage of defaulted assets outstanding that returns in ‘non-defaulted’ status over a 12 months period.
PORTFOLIA PRO ÚČELY TRŽNÍHO SROVNÁNÍ
An institution that does not calculate cure rates for a given model shall calculate a proxy taking into account the definition provided.
SPOLEČNÉ POKYNY
The institution shall report the use of a proxy to the competent authority.
ODDÍL 1: PORTFOLIA OBCHODOVÁNÍ BEZ KORELACE
The case-weighted average recovery rate of the foreclosed assets for not cured defaults included in the time series used by the institution for the calibration of the LGD models on non-defaulted assets shall be reported.
ČÁST 2: PODROBNOSTI O PORTFOLIÍCH
An institution that does not have a specific recovery rate of the foreclosed assets for no cured defaults shall calculate a proxy taking into account the definition provided.
PODROBNOSTI O PORTFOLIU 1.7: 3LETÁ USD QUANTO INDEXOVÁ KUPNÍ OPCE NA EUROSTOXX 50
The case-weighted average length of the recovery period (from the start of the default status to the completion date of the recovery procedures) for the non-cured defaults included in the time series used by the institution for the calibration of the LGD models on non-defaulted assets shall be reported.
PODROBNOSTI O PORTFOLIU 1.11: „RANGE ACCRUAL“ VÁZANÝ NA 3MĚSÍČNÍ USD LIBOR
An institution that does not have a specific recovery period length of the foreclosed assets for no cured defaults shall calculate a proxy taking into account the definition provided.
PODROBNOSTI O PORTFOLIU 1.12: 10LETÝ PAR BEZKUPÓNOVÝ SWAP INDEXU CPTFEMU
Article 20(2)(a) of Regulation (EU) No 575/2013
PODROBNOSTI O PORTFOLIU 1.15: VYŘAZOVACÍ (KNOCK-OUT) MĚNOVÁ OPCE
The institution shall report whether or not a joint decision on prudential requirements does exist between the consolidating and the other (host) competent authority regarding the permission to use the IRB approach for the calculation of the prudential requirements for the exposures held by the subsidiaries of the institutions in the reported benchmarking portfolios.
PODROBNOSTI O PORTFOLIU 1.16: BINÁRNÍ MĚNOVÁ OPCE DOUBLE-NO-TOUCH
Article 20 of Regulation (EU) No 575/2013
PODROBNOSTI O PORTFOLIU 1.27: PRODEJNÍ OPCE NA INDEX ITRAXX EUROPE CROSSOVER SERIES 24
The country ISO code of the country of origin of the competent authority responsible for the consolidated supervision of the institution using an IRB approach shall be reported.
PODROBNOSTI O PORTFOLIU 1.28: QUANTO SWAP ÚVĚROVÉHO SELHÁNÍ ŠPANĚLSKA V EUR S DELTA ZAJIŠTĚNÍM V USD
Column 010 of templates 102 and 103
PODROBNOSTI O PORTFOLIU 1.14: TRŽNÍ (ZNOVUNASTAVITELNÝ) KŘÍŽOVÝ MĚNOVÝ BAZICKÝ SWAP
The code assigned by the EBA to the portfolio for which the institution reports the results of the calculation shall be reported.
ČÁST 3: PORTFOLIA OBCHODOVÁNÍ S KORELACÍ
Column 010 of template 105.01
Instituce se řídí těmito pravidly:
Where one internal model ID is associated with several countries, separate rows shall be reported for each combination of ‘Internal model ID’ and ‘Host supervisor’.
Není-li výslovně stanoveno jinak v popisu portfolia, jsou všechny pozice zaúčtovány ke dni 15. října 2015.
Columns 010 and 020 are a composite row identifier and together must be unique for each row in the table.
Jakmile jsou pozice zaúčtovány, jednotlivá portfolia po dobu srovnávání stárnou.
The country ISO code of the country of origin of the competent authority responsible for the supervision of the subsidiary on an individual basis for each institution where the IRB exposures reported for each benchmarking portfolio are booked shall be reported (irrespective of the existence of any permission granted by the host supervisor to apply an IRB approach).
Dále musí být výpočty prováděny za předpokladu, že instituce nepřijímá žádná opatření k tomu, aby portfolio během srovnávání libovolným způsobem řídila.
‘Not applicable’ shall be used when none of the answers in the list is correct (e.g. for column 020, it will mean that the counterparty is classified in multiple asset classes, without one being clearly predominant).
Není-li ve specifikacích konkrétního portfolia výslovně uvedeno jinak, jsou realizační ceny pozic v opcích určeny porovnáním s cenami podkladu zjištěnými na konci obchodování dne 15. října 2015.
ANNEX V
Pro účely validace dat před srovnáváním je příslušnému orgánu instituce nutno předložit do 30. června 2016 ocenění jednotlivých portfolií.
MARKET BENCHMARKING PORTFOLIOS
Rozhodným okamžikem ocenění je 26. října 2015, 17.30 hod. SEČ.
COMMON INSTRUCTIONS
Rizika pozic jsou kalkulována bez zohlednění nákladů na financování portfolií.
SECTION 1: NON-CORRELATION TRADING PORTFOLIOS
V rámci možností je při oceňování rizik portfolií nutno vyloučit úvěrové riziko protistrany.
SECTION 2: DETAILS FOR PORTFOLIOS
10denní 99 % hodnota v riziku (VaR) je počítána denně.
DETAILS FOR PORTFOLIO 1.7: 3-YEAR USD QUANTO CALL ON EUROSTOXX 50
Stresový rizikový potenciál (sVaR) a požadavek k dodatečnému riziku (IRC) lze počítat na týdenní bázi.
DETAILS FOR PORTFOLIO 1.11: 3M LIBOR USD RANGE ACCRUAL
Hodnoty sVaR a IRC musí vycházet z cen na konci dne, které jsou zjišťovány každý pátek v období, v němž srovnávání probíhá.
DETAILS FOR PORTFOLIO 1.12: CPTFEMU INDEX 10Y MATURITY ZERO COUPON SWAP
Výsledky za jednotlivá portfolia je nutno ve zprávě uvést v základní měně portfolia uvedené v oddílech níže.
DETAILS FOR PORTFOLIO 1.15: KNOCK-OUT CURRENCY OPTION
U transakcí, které zahrnují dlouhé pozice ve swapech úvěrového selhání (CDS), se předpokládá, že je v souladu s tržními zvyklostmi hrazen před vstupem do pozice bezprostřední počáteční poplatek.
DETAILS FOR PORTFOLIO 1.16: DOUBLE NO TOUCH BINARY CURRENCY OPTION
Předpokládá se, že se splatnost všech swapů úvěrového selhání zahrnutých do srovnávání řídí konvenčními čtvrtletními daty ukončení, které jsou často označovány jako „IMM dates“.
DETAILS FOR PORTFOLIO 1.27: INDEX PUT ON ITRAXX EUROPE CROSSOVER SERIES 24
Další specifikace potřebné k cenovým kalkulacím v souvislosti s pozicemi ve swapech úvěrového selhání musí být provedeny způsobem, který je v souladu s běžně používanými standardy trhu.
DETAILS FOR PORTFOLIO 1.28: QUANTO EURO CDS ON SPAIN WITH USD DELTA HEDGE
Je nutno použít takové datum splatnosti (například některé opce expirují třetí sobotu v měsíci), jež zajišťuje, aby se transakce co nejvíce blížila specifikované době do splatnosti.
DETAILS FOR PORTFOLIO 1.14: MARK-TO-MARKET (RESETTABLE) CROSS-CURRENCY BASIS SWAP
V případě významných podrobností o specifikaci produktu, jež nejsou výslovně uvedeny v tomto dokumentu, je spolu s výsledky nutno předložit předpoklady, z nichž se vycházelo (konvence počítání dní apod.).
SECTION 3: CORRELATION TRADING PORTFOLIOS (CTPS)
Zkratky „ATM“, „OTM“ a „ITM“ označují potenciální výnosnost derivátu (danou porovnáním ceny podkladu a realizační ceny derivátu).
An institution shall apply the following:
Zkratka „ATM“ znamená „na penězích“ (at the money), „OTM“ „mimo peníze“ (out of the money) a ITM „v penězích“ (in the money).
Unless explicitly specified otherwise in the portfolio description, all positions shall be booked 15 October 2015.