natgillin/translations-raw huggingface dataset:
Každý jednotlivý finanční nástroj se určí jako nemající likvidní trh podle článku 6 a čl. 8 odst. 1 písm. b), pokud nesplňuje jednu nebo všechny následující prahové hodnoty kvantitativních kritérií likvidity
investment certificates means certificates that track the performance of the underlying asset without leverage effect.
Průměrný denní obrat
For the purpose of the determination of the classes of financial instruments considered not to have a liquid market as per Articles 6 and 8(1)(b) the following methodology shall be applied
[kvantitativní kritérium likvidity 1]
all securitised derivatives are considered to have a liquid market
[kvantitativní kritérium likvidity 2]
Table 4.2
Komodity obchodované v obchodním systému (Exchange Traded Commodities, ETC)
Securitised derivatives — pre-trade and post-trade SSTI and LIS thresholds
dluhový nástroj vydaný emitentem v komoditách nebo komoditních derivátech proti přímé investici.
Pre-trade and post-trade SSTI and LIS thresholds
Cena ETC je přímo nebo nepřímo závislá na vývoji podkladového nástroje.
EUR 50000
ETC pasivně sleduje vývoj komodity nebo indexů komodit, ke kterým se vztahuje.
EUR 60000
500000 EUR
EUR 90000
Dluhové cenné papíry obchodované v obchodním systému (Exchange Traded Notes, ETN)
Table 5.1
dluhový nástroj vydaný emitentem v podkladových nástrojích nebo podkladových derivátech proti přímé investici.
Interest rate derivatives — classes not having a liquid market
Cena ETN je přímo nebo nepřímo závislá na vývoji podkladového nástroje.
Asset class — Interest Rate Derivatives
ETN pasivně sleduje vývoj podkladového nástroje, ke kterému se vztahuje.
any contract as defined in Annex I, Section C(4) of Directive 2014/65/EU whose ultimate underlying is an interest rate, a bond, a loan, any basket, portfolio or index including an interest rate, a bond, a loan or any other product representing the performance of an interest rate, a bond, a loan.
Tabulka 2.5
Sub-asset class
Dluhopisy (druhy dluhopisů ETC a ETN) – předobchodní a poobchodní prahové hodnoty SSTI a LIS
For the purpose of the determination of the classes of financial instruments considered not to have a liquid market as per Articles 6 and 8(1)(b), each sub-asset class shall be further segmented into sub-classes as defined below
Předobchodní a poobchodní prahové hodnoty SSTI a LIS pro každý jednotlivý nástroj určený jako mající likvidní trh
Each sub-class shall be determined not to have a liquid market as per Articles 6 and 8(1)(b) if it does not meet one or all of the following thresholds of the quantitative liquidity criteria.
Prahová hodnota
For sub-classes determined to have a liquid market the additional qualitative liquidity criterion, where applicable, shall be applied
ETC
Additional qualitative liquidity criterion
1000000 EUR
Bond futures/forwards
50000000 EUR
a bond future/forward sub-class is defined by the following segmentation criteria:
ETN
Segmentation criterion 1 — issuer of the underlying
Předobchodní a poobchodní prahové hodnoty SSTI a LIS pro každý jednotlivý nástroj určený jako nemající likvidní trh
Segmentation criterion 2 — term of the underlying deliverable bond defined as follows:
900000 EUR
Short-term: the underlying deliverable bond with a term between 1 and 4 years shall be considered to have a short-term
45000000 EUR
Medium-term: the underlying deliverable bond with a term between 4 and 8 years shall be considered to have a medium-term
Strukturované finanční produkty (SFP)
Long-term: the underlying deliverable bond with a term between 8 and 15 years shall be considered to have a long-term
Tabulka 3.1
Ultra-long-term: the underlying deliverable bond with a term longer than 15 years shall be considered to have an ultra-long-term
SFP – kategorie nemající likvidní trh
Segmentation criterion 3 — time to maturity bucket of the future defined as follows:
Kategorie aktiv – Strukturované finanční produkty (SFP)
Maturity bucket 1: 0 < time to maturity ≤ 3 months
Test 1 – posouzení kategorie aktiv SFP
Maturity bucket 2: 3 months < time to maturity ≤ 6 months
Posouzení kategorie aktiv SFP pro účely určení finančních nástrojů považovaných za nemající likvidní trh podle článku 6 a čl. 8 odst. 1 písm. b)
Maturity bucket 3: 6 months < time to maturity ≤ 1 year
Obchody, které se zohlední pro výpočet hodnot týkajících se kvantitativních kritérií likvidity pro účely posouzení kategorie aktiv SFP
Maturity bucket 4: 1 year < time to maturity ≤ 2 years
Kategorie aktiv SFP se posoudí použitím následujících prahových hodnot kvantitativních kritérií likvidity
Maturity bucket 5: 2 years < time to maturity ≤ 3 years
Průměrná denní pomyslná částka (ADNA)
Maturity bucket m: (n-1) years < time to maturity ≤ n years
Obchody prováděné ve všech SFP
EUR 5000000
300000000 EUR
whenever a sub-class is determined to have a liquid market with respect to a specific time to maturity bucket and the sub-class defined by the next time to maturity bucket is determined not to have a liquid market, the first back month contract is determined to have a liquid market 2 weeks before expiration of the front month
Zkouška 2 – SFP nemající likvidní trh
Bond options
Pokud se obě hodnoty týkající se kvantitativních kritérií likvidity nacházejí nad kvantitativními prahovými hodnotami likvidity stanovenými pro účely posouzení kategorie aktiv SFP, je zkouška 1 splněna a provede se zkouška 2.
a bond option sub-class is defined by the following segmentation criteria:
Tabulka 3.2
Segmentation criterion 1 — underlying bond or underlying bond future/forward
SFP – předobchodní a poobchodní prahové hodnoty SSTI a LIS, pokud není zkouška 1 splněna
Segmentation criterion 2 — time to maturity bucket of the option defined as follows:
Předobchodní a poobchodní prahové hodnoty SSTI a LIS pro všechny SFP, pokud není zkouška 1 splněna
IR futures and FRA
250000 EUR
an interest rate future sub-class is defined by the following segmentation criteria:
Tabulka 3.3
Segmentation criterion 1 — underlying interest rate
SFP – předobchodní a poobchodní prahové hodnoty SSTI a LIS, pokud je zkouška 1 splněna
Segmentation criterion 2 — term of the underlying interest rate
Obchody, které se zohlední pro výpočet prahových hodnot
EUR 500000000
Pokud je zkouška 1 splněna, použijí se pro výpočet předobchodních a poobchodních prahových hodnot SSTI a LIS pro SFP určené jako mající likvidní trh percentily a spodní hranice prahové hodnoty
IR options
Spodní hranice prahové hodnoty
an interest rate option sub-class is defined by the following segmentation criteria:
Obchody provedené ve všech SFP určených jako mající likvidní trh
Segmentation criterion 1 — underlying interest rate or underlying interest rate future or FRA
Předobchodní a poobchodní prahové hodnoty SSTI a LIS pro SFP určené jako nemající likvidní trh, pokud je zkouška 1 splněna
Segmentation criterion 3 — time to maturity bucket of the option defined as follows:
Tabulka 4.1
Swaptions
Sekuritizované deriváty – kategorie nemající likvidní trh
a swaption sub-class is defined by the following segmentation criteria:
Kategorie aktiv – sekuritizované deriváty
Segmentation criterion 1 — underlying swap type defined as follows: fixed-to-fixed single currency swap, futures/forwards on fixed-to-fixed single currency swap, fixed-to-float single currency swap, futures/forwards on fixed-to-float single currency swap, float-to-float single currency swap, futures/forwards on float-to-float single currency swap, inflation single currency swap, futures/forwards on inflation single currency swap, OIS single currency swap, futures/forwards on OIS single currency swap, fixed-to-fixed multi-currency swap, futures/forwards on fixed-to-fixed multi-currency swap, fixed-to-float multi-currency swap, futures/forwards on fixed-to-float multi-currency swap, float-to-float multi-currency swap, futures/forwards on float-to-float multi-currency swap, inflation multi-currency swap, futures/forwards on inflation multi-currency swap, OIS multi-currency swap, futures/forwards on OIS multi-currency swap
těmito deriváty se rozumí převoditelný cenný papír ve smyslu čl. 4 odst. 1 bodu 44) písm. c) směrnice 2014/65/EU lišící se od strukturovaných finančních produktů, který by měl zahrnovat nejméně:
Segmentation criterion 2 — notional currency defined as the currency in which the notional amount of the option is denominated
standardním krytým warrantem se rozumí cenné papíry dávající držiteli právo, ale nikoli povinnost, k datu ukončení platnosti nebo do data ukončení platnosti koupit (prodat) určité množství podkladového aktiva za předem stanovenou realizační cenu nebo, v případě že bylo stanoveno hotovostní vypořádání, za uhrazení kladného rozdílu mezi aktuální tržní cenou (realizační cenou) a realizační cenou (aktuální tržní cenou);
Segmentation criterion 3 — inflation index if the underlying swap type is either an inflation single currency swap or an inflation multi-currency swap
spekulativními certifikáty (leverage certificate) se rozumí certifikáty, které sledují vývoj podkladového aktiva se spekulativním účinkem;
Segmentation criterion 4 — time to maturity bucket of the swap defined as follows:
exotickými krytými warranty (exotic covered warrants) se rozumí kryté warranty, jejichž hlavní složkou je kombinace opcí;
Maturity bucket 1: 0 < time to maturity ≤ 1 month
obchodovatelná práva (negotiable rights);
Maturity bucket 2: 1 month < time to maturity ≤ 3 months
investičními certifikáty se rozumí certifikáty, které sledují vývoj podkladového aktiva bez spekulativního účinku.
Maturity bucket 3: 3 months < time to maturity ≤ 6 months
Pro účely určení kategorií finančních nástrojů považovaných za nemající likvidní trh podle článku 6 a čl. 8 odst. 1 písm. b) se použije následující metodika
Maturity bucket 4: 6 months < time to maturity ≤ 1 year
všechny sekuritizované deriváty se považují za mající likvidní trh
Maturity bucket 5: 1 year < time to maturity ≤ 2 years
Tabulka 4.2
Maturity bucket 6: 2 years < time to maturity ≤ 3 years
Sekuritizované deriváty – předobchodní a poobchodní prahové hodnoty SSTI a LIS
Segmentation criterion 5 — time to maturity bucket of the option defined as follows:
Předobchodní a poobchodní prahové hodnoty SSTI a LIS
Maturity bucket 1: 0 < time to maturity ≤ 6 months
50000 EUR
Maturity bucket 2: 6 months < time to maturity ≤ 1 year
60000 EUR
Maturity bucket 3: 1 year < time to maturity ≤ 2 years
90000 EUR
Maturity bucket 4: 2 years < time to maturity ≤ 5 years
Tabulka 5.1
Maturity bucket 5: 5 years < time to maturity ≤ 10 years
Úrokové deriváty – kategorie nemající likvidní trh
Maturity bucket 6: over 10 years
Kategorie aktiv – úrokové deriváty
Fixed-to-Float ‘multi-currency swaps’ or ‘cross-currency swaps’ and futures/forwards on Fixed-to-Float ‘multi-currency swaps’ or ‘cross-currency swaps’
jakákoli smlouva ve smyslu přílohy I oddílu C odst. 4 směrnice 2014/65/EU, jejímž hlavním podkladovým nástrojem je úroková sazba, dluhopis, půjčka, jakýkoli koš, portfolio nebo index zahrnující úrokovou sazbu, dluhopis, půjčku nebo jakýkoli jiný produkt představující vývoj úrokové sazby, dluhopisu, půjčky.
a swap or a future/forward on a swap where two parties exchange cash flows denominated in different currencies and the cash flows of one leg are determined by a fixed interest rate while those of the other leg are determined by a floating interest rate
Podkategorie aktiv
a fixed-to-float multi-currency sub-class is defined by the following segmentation criteria:
Pro účely určení kategorií finančních nástrojů považovaných za nemající likvidní trh podle článku 6 a čl. 8 odst. 1 písm. b) se každá podkategorie aktiv dále segmentuje na podkategorie definované níže
Segmentation criterion 1 — notional currency pair defined as combination of the two currencies in which the two legs of the swap are denominated
Každá podkategorie se určí jako nemající likvidní trh podle článku 6 a čl. 8 odst. 1 písm. b), pokud nesplňuje jednu nebo všechny následující prahové hodnoty kvantitativních kritérií likvidity.
Segmentation criterion 2 — time to maturity bucket of the swap defined as follows:
Pro podkategorie určené jako mající likvidní trh se případně použije dodatečné kvalitativní kritérium likvidity
Maturity bucket 1: 0 < maturity ≤ 1 month
Dodatečné kvalitativní kritérium likvidity
Maturity bucket 2: 1 month < maturity ≤ 3 months
Dluhopisové futures/forwardy
Maturity bucket 3: 3 months < maturity ≤ 6 months
podkategorie dluhopisových futures/forwardů je definována následujícími kritérii pro segmentaci:
Maturity bucket 4: 6 months < maturity ≤ 1 year
Kritérium pro segmentaci 1 – emitent podkladového nástroje
Maturity bucket 5: 1 year < maturity ≤ 2 years
Kritérium pro segmentaci 2 – termín podkladového dodatelného dluhopisu definovaný takto:
Maturity bucket 6: 2 years < maturity ≤ 3 years
Krátkodobý: podkladový dodatelný dluhopis s termínem mezi 1 a 4 roky se považuje za krátkodobý
Float-to-Float ‘multi-currency swaps’ or ‘cross-currency swaps’ and futures/forwards on Float-to-Float ‘multi-currency swaps’ or ‘cross-currency swaps’
Střednědobý: podkladový dodatelný dluhopis s termínem mezi 4 a 8 roky se považuje za střednědobý
a swap or a future/forward on a swap where two parties exchange cash flows denominated in different currencies and where the cash flows of both legs are determined by floating interest rates
Dlouhodobý: podkladový dodatelný dluhopis s termínem mezi 8 a 15 roky se považuje za dlouhodobý
a float-to-float multi-currency sub-class is defined by the following segmentation criteria:
Ultradlouhodobý: podkladový dodatelný dluhopis s termínem delším než 15 let se považuje za ultradlouhodobý
Fixed-to-Fixed ‘multi-currency swaps’ or ‘cross-currency swaps’ and futures/forwards on Fixed-to-Fixed ‘multi-currency swaps’ or ‘cross-currency swaps’
Kritérium pro segmentaci 3 – čas do doby zbytkové splatnosti futures definovaný takto:
a swap or a future/forward on a swap where two parties exchange cash flows denominated in different currencies and where the cash flows of both legs are determined by fixed interest rates
Zbytková splatnost 1: 0 < čas do doby splatnosti ≤ 3 měsíce
a fixed-to-fixed multi-currency sub-class is defined by the following segmentation criteria:
Zbytková splatnost 2: 3 měsíce < čas do doby splatnosti ≤ 6 měsíců
Overnight Index Swap (OIS) ‘multi-currency swaps’ or ‘cross-currency swaps’ and futures/forwards on Overnight Index Swap (OIS) ‘multi-currency swaps’ or ‘cross-currency swaps’
Zbytková splatnost 3: 6 měsíců < čas do doby splatnosti ≤ 1 rok
a swap or a future/forward on a swap where two parties exchange cash flows denominated in different currencies and where the cash flows of at least one leg are determined by an Overnight Index Swap (OIS) rate
Zbytková splatnost 4: 1 rok < čas do doby splatnosti ≤ 2 roky
an overnight index swap (OIS) multi-currency sub-class is defined by the following segmentation criteria:
Zbytková splatnost 5: 2 roky < čas do doby splatnosti ≤ 3 roky
Inflation ‘multi-currency swaps’ or ‘cross-currency swaps’ and futures/forwards on Inflation ‘multi-currency swaps’ or ‘cross-currency swaps’
Zbytková splatnost m: (n-1) let < čas do doby splatnosti ≤ n let
a swap or a future/forward on a swap where two parties exchange cash flows denominated in different currencies and where the cash flows of at least one leg are determined by an inflation rate
5000000 EUR
an inflation multi-currency sub-class is defined by the following segmentation criteria:
kdykoli je podkategorie určená jako mající likvidní trh, pokud jde o konkrétní čas do doby zbytkové splatnosti, a podkategorie definovaná příštím časem do doby zbytkové splatnosti určená jako nemající likvidní trh, je smlouva s prvním nejzazším měsícem splatnosti (back month) určená jako mající likvidní trh 2 týdny před vypršením prvního měsíce splatnosti (front month)
Fixed-to-Float ‘single currency swaps’ and futures/forwards on Fixed-to-Float ‘single currency swaps’
Opce na dluhopisy
a swap or a future/forward on a swap where two parties exchange cash flows denominated in the same currency and the cash flows of one leg are determined by a fixed interest rate while those of the other leg are determined by a floating interest rate
podkategorie dluhopisových opcí je definována následujícími kritérii pro segmentaci:
a fixed-to-float single currency sub-class is defined by the following segmentation criteria:
Kritérium pro segmentaci 1 – podkladový dluhopis nebo podkladové dluhopisové futures/forwardy
Segmentation criterion 1 — notional currency in which the two legs of the swap are denominated
Kritérium pro segmentaci 2 – čas do doby zbytkové splatnosti opce definovaný takto:
Float-to-Float ‘single currency swaps’ and futures/forwards on Float-to-Float ‘single currency swaps’
Úrokové futures a dohoda o forwardových úrokových mírách
a swap or a future/forward on a swap where two parties exchange cash flows denominated in the same currency and where the cash flows of both legs are determined by floating interest rates
podkategorie úrokových futures je definována následujícími kritérii pro segmentaci:
a float-to-float single currency sub-class is defined by the following segmentation criteria:
Kritérium pro segmentaci 1 – podkladová úroková sazba
Fixed-to-Fixed ‘single currency swaps’ and futures/forwards on Fixed-to-Fixed ‘single currency swaps’
Kritérium pro segmentaci 2 – termín podkladové úrokové sazby
a swap or a future/forward on a swap where two parties exchange cash flows denominated in the same currency and where the cash flows of both legs are determined by fixed interest rates
500000000 EUR
a fixed-to-fixed single currency sub-class is defined by the following segmentation criteria:
Možnosti úrokové sazby
Overnight Index Swap (OIS) ‘single currency swaps’ and futures/forwards on Overnight Index Swap (OIS) ‘single currency swaps’
podkategorie úrokových opcí je definována následujícími kritérii pro segmentaci:
a swap or a future/forward on a swap where two parties exchange cash flows denominated in the same currency and where the cash flows of at least one leg are determined by an Overnight Index Swap (OIS) rate
Kritérium pro segmentaci 1 – podkladová úroková sazba nebo futures podkladové úrokové sazby nebo dohoda o forwardových úrokových mírách
an overnight index swap (OIS) single currency sub-class is defined by the following segmentation criteria:
Kritérium pro segmentaci 3 – čas do doby zbytkové splatnosti opce definovaný takto:
Inflation ‘single currency swaps’ and futures/forwards on Inflation ‘single currency swaps’
Swapce
a swap or a future/forward on a swap where two parties exchange cash flows denominated in the same currency and where the cash flows of at least one leg are determined by an inflation rate
podkategorie swapce je definována následujícími kritérii pro segmentaci:
an inflation single currency sub-class is defined by the following segmentation criteria:
Kritérium pro segmentaci 1 – podkladový druh swapu definovaný takto: měnový swap jedné měny, kdy probíhá swap měn s pevnými úrokovými sazbami (fixed-to-fixed single currency swap), futures/forwardy na měnový swap jedné měny, kdy probíhá swap měn s pevnými úrokovými sazbami, měnový swap jedné měny, kdy probíhá swap měny s pevnou úrokovou sazbou a měny s pohyblivou úrokovou sazbou (fixed-to-float single currency swap), futures/forwardy na měnový swap jedné měny, kdy probíhá swap měny s pevnou úrokovou sazbou a měny s pohyblivou úrokovou sazbou, měnový swap jedné měny, kdy probíhá swap měn s pohyblivými úrokovými sazbami (float-to-float single currency swap), futures/forwardy na měnový swap jedné měny, kdy probíhá swap měn s pohyblivými úrokovými sazbami, inflační měnový swap jedné měny (inflation single currency swap), futures/forwardy na inflační měnový swap jedné měny, OIS (jednodenní indexový swap, overnight index swap) měnového swapu jedné měny (OIS single currency swap), futures/forwardy na OIS měnového swapu jedné měny, měnový swap více měn, kdy probíhá swap měn s pevnou úrokovou sazbou (fixed-to-fixed multi-currency swap), futures/forwardy na měnový swap více měn, kdy probíhá swap měn s pevnými úrokovými sazbami, měnový swap více měn, kdy probíhá swap měn s pevnou úrokovou sazbou a měn s pohyblivou úrokovou sazbou (fixed-to-float multi-currency swap), futures/forwardy na měnový swap více měn, kdy probíhá swap měn s pevnou úrokovou sazbou a měn s pohyblivou úrokovou sazbou, měnový swap více měn, kdy probíhá swap měn s pohyblivými úrokovými sazbami (float-to-float multi-currency swap), futures/forwardy na měnový swap více měn, kdy probíhá swap měn s pohyblivými úrokovými sazbami, inflační měnový swap více měn (inflation multi-currency swap), futures/forwardy na inflační měnový swap více měn, OIS měnového swapu více měn (OIS multi-currency swap), futures/forwardy na OIS měnového swapu více měn
For the purpose of the determination of the classes of financial instruments considered not to have a liquid market as per Articles 6 and 8(1)(b), the following methodology shall be applied
Kritérium pro segmentaci 2 – jmenovitá měna definovaná jako měna, v níž je denominována pomyslná částka opce
Other Interest Rate Derivatives
Kritérium pro segmentaci 3 – index inflace, je-li podkladovým druhem swapu buď inflační měnový swap jedné měny, nebo inflační měnový swap více měn
an interest rate derivative that does not belong to any of the above sub-asset classes
Kritérium pro segmentaci 4 – čas do doby zbytkové splatnosti swapu definovaný takto:
any other interest rate derivative is considered not to have a liquid market
Zbytková splatnost 1: 0 < čas do doby splatnosti ≤ 1 měsíc
Table 5.2
Zbytková splatnost 2: 1 měsíc < čas do doby splatnosti ≤ 3 měsíce
Interest rate derivatives — pre-trade and post-trade SSTI and LIS thresholds for sub-classes determined to have a liquid market
Zbytková splatnost 3: 3 měsíce < čas do doby splatnosti ≤ 6 měsíců
Percentiles and threshold floors to be applied for the calculation of the pre-trade and post-trade SSTI and LIS thresholds for each sub-class determined to have a liquid market
Zbytková splatnost 4: 6 měsíců < čas do doby splatnosti ≤ 1 rok
Transactions to be considered for the calculations of the thresholds
Zbytková splatnost 5: 1 rok < čas do doby splatnosti ≤ 2 roky
Volume — percentile
Zbytková splatnost 6: 2 roky < čas do doby splatnosti ≤ 3 roky
calculation of thresholds should be performed for each sub-class of the sub-asset class considering the transactions executed on financial instruments belonging to the sub-class
Kritérium pro segmentaci 5 – čas do doby zbytkové splatnosti opce definovaný takto:
EUR 4000000
Zbytková splatnost 1: 0 < čas do doby splatnosti ≤ 6 měsíců
EUR 20000000
Zbytková splatnost 2: 6 měsíců < čas do doby splatnosti ≤ 1 rok
EUR 25000000
Zbytková splatnost 3: 1 rok < čas do doby splatnosti ≤ 2 roky
EUR 10000000
Zbytková splatnost 4: 2 roky < čas do doby splatnosti ≤ 5 let
EUR 9000000
Zbytková splatnost 5: 5 roky < čas do doby splatnosti ≤ 10 let
Table 5.3
Zbytková splatnost 6: nad 10 roků
Interest rate derivatives — pre-trade and post-trade SSTI and LIS thresholds for sub-classes determined not to have a liquid market
Měnové swapy více měn, kdy probíhá swap měn s pevnou úrokovou sazbou a měn s pohyblivou úrokovou sazbou („fixed-to-float multi-currency swaps“ nebo „fixed-to-float cross-currency swaps“), a futures/forwardy na měnové swapy více měn, kdy probíhá swap měn s pevnou úrokovou sazbou a měn s pohyblivou úrokovou sazbou
Pre-trade and post-trade SSTI and LIS thresholds for each sub-class determined not to have a liquid market
swap nebo futures/forward na swap, kdy si dvě strany vyměňují peněžní toky denominované v různých měnách a peněžní toky jedné komponenty jsou určeny pevnou úrokovou sazbou, zatímco toky druhé komponenty jsou určeny pohyblivou úrokovou sazbou
Table 6.1
podkategorie měnových swapů více měn, kdy probíhá swap měn s pevnou úrokovou sazbou a měn s pohyblivou úrokovou sazbou je definována následujícími kritérii pro segmentaci:
Equity derivatives — classes not having a liquid market
Kritérium pro segmentaci 1 – dvojice jmenovitých měn definovaná jako kombinace daných dvou měn, v nichž jsou denominovány dvě komponenty swapu
Asset class — Equity Derivatives
Kritérium pro segmentaci 2 – čas do doby zbytkové splatnosti swapu definovaný takto:
any contract as defined Annex I, Section C(4) of Directive 2014/65/EU related to: