natgillin/translations-raw huggingface dataset:
Třetí směrnice o životním pojištění
The Third Life Directive
Primární právo EU
Primary EU law
a) Právo předkládat petice a stížnosti Evropské komisi
a) The right to petition and complaints to the European Commission
b) Odpovědnost regulačních orgánů podle práva EU
b) Regulatory liability under EU law
Koordinační mechanismy na úrovni EU
Coordination mechanisms at EU level
Věc pro evropské řízení o skupinové žalobě
The case for a European class action lawsuit
Nutnost odškodnit oběti společnosti ELAS
The need to compensate ELAS victims
V tomto oddílu zprávy výbor zkoumá škody či ztráty způsobené pojistníkům v důsledku krize společnosti Equitable Life Assurance Society (ELAS).
Under this section of the report, the committee examines the damage or loss caused to policyholders as a consequence of the crisis of the Equitable Life Assurance Society (ELAS).
Rovněž zjišťuje a posuzuje opatření, která mají pojistníci k dispozici pro získání náhrady, jak požaduje čtvrtá odrážka rozhodnutí Evropského parlamentu o zřízení vyšetřovacího výboru.
It also identifies and assesses actions available to policyholders for obtaining redress, such as required under indent 4 of the European Parliament Decision setting up the Committee of Inquiry.
Pokud jde o utrpěné škody, výbor se vzhledem ke složitosti problému a nedostatku příslušných údajů nepokouší určit přesné částky, ale pokouší se získat představu o řádovém rozsahu částek a druhu situací, do nichž se pojistníci dostali v důsledku krize společnosti ELAS.
As regards damages, the committee does not, in view of the complexity of the issue and a lack of access to relevant data, attempt to identify exact numbers but rather tries to obtain a picture of the orders of magnitude involved and of the kind of situations in which policyholders find themselves as a consequence of the ELAS crisis.
Výbor k tomuto účelu přijal od dotčených pojistníků rozsáhlou písemnou a ústní dokumentaci.
The committee has received ample written and oral evidence from aggrieved policyholders to this effect.
Zpráva se následně zabývá některými reakcemi britského regulátora a společnosti samotné na krizi společnosti Equitable Life, které byly pro dotčené pojistníky významné.
The report subsequently deals with some of the responses by the UK Regulator and the Society itself to Equitable Life's crisis, which were relevant to aggrieved policyholders.
Následující oddíly popisují cesty k získání odškodnění, které jsou pojistníkům k dispozici podle práva Spojeného království.
The following sections identify the routes of redress available to policyholders under UK law.
Za prvé jsou analyzovány možnosti pojistníků při požadování náhrady škody od společnosti ELAS.
Firstly, the possibilities open to policyholders to claim damages from the Society are analysed.
Uvedené opravné prostředky zahrnují soudní řízení i mimosoudní opravné prostředky, například alternativní mechanismy řešení sporů.
The remedies referred to include both judicial procedures before the courts and non-judicial remedies such as alternative dispute settlement schemes.
Za druhé zpráva zkoumá, jakými způsoby pojistníci mohou získat soudní cestou i alternativními prostředky odškodnění od vlády.
Secondly, the report examines ways for policyholders to obtain compensation from government both through the courts and by alternative means.
Cesty k odškodnění podle práva Spojeného království jsou zkoumány na základě informací získaných ústně a písemně od svědků a z průzkumu, který provedl výbor.
The routes to redress under UK law are scrutinized on the basis of information received orally and in writing from witnesses and following research undertaken by the committee.
Zpráva rovněž odkazuje na zkušenosti dotčených pojistníků získané při jejich snahách o získání odškodnění.
The report also makes reference to the experiences of aggrieved policyholders in their efforts to obtain compensation.
Následující části tohoto oddílu se zabývají situací pojistníků, kteří své pojistky koupili od poboček společnosti ELAS zřízených v členských státech EU mimo Spojené království, konkrétně v Irsku a Německu.
The following parts of this section deal with the situation of policyholders who purchased their policies from ELAS branches established in EU Member States other than the UK, particularly Ireland and Germany.
Po popsání konkrétních stížností těchto pojistníků se zpráva zabývá opatřeními, která ve vztahu ke společnosti ELAS podnikli příslušní finanční regulátoři v Irsku a Německu, a posuzuje situaci pojistníků, kteří nepocházejí ze Spojeného království, ve věci přístupu k odškodnění v jejich vlastní zemi i ve Spojeném království.
After identifying the particular grievances of these policyholders, the report looks at actions undertaken in relation to ELAS by the respective financial regulators in Ireland and Germany and assesses the situation of non-UK policyholders as regards access to redress in both their own country and in the UK.
Ústní svědectví a písemné dokumenty výboru předložili dotčení pojistníci a regulátoři z obou zemí.
Oral and written evidence has been presented to the committee by aggrieved policyholders and regulators from both countries.
Poslední část tohoto oddílu se zabývá opravnými prostředky, které mají pojistníci k dispozici podle práva EU.
The last part of this section deals with remedies available to policyholders under EU law.
Za prvé zkoumá, zda sekundární právo, například třetí směrnice o životním pojištění, samo stanoví mechanismy odškodnění.
Firstly, it investigates whether secondary law, such as for instance the Third Life Directive itself provide for redress mechanisms.
Za druhé se zpráva zaměřuje na systém soudní ochrany podle primárního práva EU ve věci ztrát a škod způsobených osobám porušením práva Společenství, za něž je možné činit odpovědnými členské státy podle kritérií, která vypracoval Evropský soudní dvůr.
Secondly, the report focuses on the system of judicial protection under primary EU law with regard to loss and damage caused to individuals by breaches of Community law for which Member States can be held responsible according to criteria developed by the European Court of Justice.
Nakonec výbor zkoumal koordinační mechanismy na úrovni EU, například FIN-NET, který byl zřízen k tomu, aby usnadňoval řešení přeshraničních stížností spotřebitelů.
Finally, the committee looked at coordination mechanisms at EU level, such as FIN-NET, which was established to facilitate the treatment of cross-border consumer complaints.
Oddíl pokračuje odkazem na soudní řízení ve věci skupinových žalob a uzavírá tím, že odškodnění obětí společnosti ELAS má hradit vláda Spojeného království.
The section continues with a reference to class action lawsuits and concludes by making the case for ELAS victims to be compensated by the UK Government.
Ve svém prohlášení před výborem současný generální ředitel Equitable Life Charles THOMSON (H2) uvedl, že v roce 2001, kdy k událostem v Equitable došlo, bylo „ více než milion lidí, kteří měli účast ve fondu s podílem na zisku [Equitable Life]“ .
In his statement before the committee, current Equitable Life CEO Charles THOMSON (H2) said that there were in 2001, when the events at Equitable occurred, " well over a million people who had an interest in the [Equitable Life] with-profits fund ".
Pan STRACHAN (H4) uvedl, že v roce 2000 existovalo zhruba 1,7 milionu pojistníků Equitable Life (s podílem na zisku a jiných).
Mr STRACHAN (H4) indicated that in 2000, there were approximately 1.7 million (with-profits and other) policyholders in Equitable Life.
V písemném prohlášení (WE 47
In a written statement (WE 47
Strana 1. ) pan THOMSON později upřesnil, že v roce 2001 mělo ve společnosti ELAS investici s podílem na zisku zhruba 1,5 milionu lidí.
Page 1. ), Mr THOMSON later specified that in 2001, roughly 1.5 million people had an interest in the Society's with-profits.
Toto číslo zahrnuje odhad počtu členů skupinových penzijních programů, kteří nejsou sami pojistníky, a tento počet je tedy odhadem celkového počtu dotčených osob.
This figure includes an estimate of the number of members of group pension schemes who are not policyholders themselves and so represents an estimate of the total number of individuals affected.
Velká většina z nich byly osoby s bydlištěm ve Spojeném království, ale společnost ELAS měla i zhruba 8 000 pojistníků s podílem na zisku v Irsku (8300 podle pana STRACHANA, H4) a zhruba 4 000 pojistníků s podílem na zisku v Německu.
The vast majority of these were UK residents, but the Society also had about 8000 with-profits policyholders in Ireland (8300 according to Mr STRACHAN, H4) and about 4000 with-profits policyholders in Germany. "
Podle pana THOMSONA (WE 47
The EU aspect would therefore be around 1% of the issue by headcount ", according to Mr THOMSON (WE 47
Strana 1. ) „se proto evropský rozměr problému týkal zhruba 1 % celkového počtu osob“ .
Page 1. ).
Kromě toho existovalo zhruba 6500 mezinárodních pojistných smluv prodaných prostřednictvím pobočky společnosti na Guernsey osobám na celém světě (WE 47
In addition, there were approximately 6500 international policies which were sold through the Society's Guernsey office to individuals throughout the world (WE 47
Strana 1. ).
Page 1. ).
Pan SEYMOUR, ředitel skupiny EMAG odpovědný za pojistníky s bydlištěm mimo Spojené království, při slyšení H7 informoval výbor, že koncem 90. let měla společnost ELAS 13 405 pojistníků mimo Spojené království, kteří měli bydliště ve 13 různých členských státech.
Mr SEYMOUR, EMAG director with responsibility for non-UK based policyholders, informed the committee in H7 that in the late 1990s ELAS had 13.405 non-UK policyholders, resident in 13 different Member States.
V dokumentu WE 53
In WE 53
Příloha A. uvádí přesné rozvrstvení pojistníků podle členských států.
Annex A. , he provides an exact breakdown of policyholders per Member State.
Kromě Irska (6342) a Německa (3281) byl zřejmě značný počet pojistníků ve Francii (1069) a Španělsku (728).
Besides Ireland (6342) and Germany (3281), there appear to have been significant numbers of policyholders in France (1069) and Spain (728).
V písemných dokumentech skupiny EMAG, které tvoří součást její petice k Evropskému parlamentu, se tvrdí, že bylo celkem postiženo až 70 000 pojistníků mimo Spojené království (WE 14
In written evidence submitted by EMAG in their petition to the European Parliament, it is claimed that as many as 70.000 policyholders from outside the UK were affected in total (WE 14
Strana 7. ).
Page 7. ).
Přestože se počty lehce liší, lze na základě existujících dokumentů konstatovat, že krize společnosti Equitable Life se dotkla velkého počtu lidí ve Spojeném království i v jiných členských státech EU.
Even though the numbers obtained vary slightly, it can be concluded from the evidence at hand that the Equitable Life crisis affected a large number of people both within the UK and in other EU Member States.
Společnost měla tedy velmi dobrou pověst .
So it really was thought of very highly . "
“ Pan WEYER (H3) zdůraznil vysoký podíl, který měli mezi německými pojistníky „ akademičtí pracovníci a osoby se značnou profesní zkušeností nebo pracující přímo v oboru finančních služeb“ .
Mr WEYER (H3) stressed the high proportion, among German policyholders, "of academics and persons who have either considerable professional experience or are from the financial services industry itself" .
Existuje určitý dojem, že většina pojistníků společnosti Equitable Life byli spíše bohatí lidé.
There has been a certain perception that the majority of Equitable Life policyholders tend to be affluent individuals.
Avšak dokumenty, které výbor obdržel, naznačují, že mnoho pojistníků jsou „ běžní lidé“ (paní KWANTES, H7), kteří v důsledku krize společnosti Equitable velmi trpí.
However, evidence received by the committee suggests that many policyholders are " small individuals " (Ms KWANTES, H7), who have suffered badly due to the crisis at Equitable.
Irská pojistnice například řekla delegaci výboru, která navštívila Dublin dne 6. října 2006, že v důsledku toho byla nucena prodat svůj dům.
An Irish policyholder, for instance, told the committee delegation who visited Dublin on 6 October 2006 that she was forced to sell her house as a consequence.
Většina dotčených pojistníků je zřejmě v pokročilém věku.
Most policyholders affected appear to be of advanced age.
Pan WEYER uvedl: „ typický německý zákazník je dle našeho názoru ženatý důchodce ve věku okolo 65let “ (H3).
Mr WEYER said that " the typical German customer is, as we see it, a married pensioner aged around 65 " (H3).
Pan SCAWEN, který zastupuje příjemce plateb z důchodového pojištění, kteří se „ocitli v pasti“, v dokumentu WE 23
Mr SCAWEN, representing trapped annuitants stated in WE 23
Strana 4. uvedl: „ jsme všichni ve starobním důchodu s průměrným věkem okolo 75 let; někteří relativně mladí jsou fyzicky i duševně aktivní, a jiní se blíží konci svého života se všemi souvisejícími obtížemi s pamětí a fyzickou i duševní slabostí přicházejícími se stárnutím “ .
Page 4. that " we are all retired with an average age in the mid seventies, some relative youngsters ..., active both physically and mentally, and others reaching the end of their lives with all the associated problems of memory, physical and intellectual frailty that comes with the ageing process ".
Celkové ztráty, které utrpěli pojistníci, (a rozdíl oproti rozumnému očekávání pojistníků) nelze přesně vyčíslit.
The total losses incurred by policyholders (and indeed the shortfall against policyholders' reasonable expectations) cannot be quantified precisely.
Pan LAKE, předseda Akční skupiny členů Equitable (EMAG), uvedl, že paušální zkrácení o 16 % celkové hodnoty všech penzijních pojistek, které společnost ELAS provedla dne 16. července 2001, se rovnalo 4 miliardám GBP.
Mr LAKE, Chairman of the Equitable Members' Action Group (EMAG), stated that the across-the-board cut of 16% to the total value of all pension policies, which ELAS applied on 16 July 2001, equalled £4 billion.
Lord PENROSE v dokumentu WE 16
Lord PENROSE indicates in WE 16
Strana 223. uvedl, že snížení oznámené v červenci 2001 bylo vyčísleno na 4,9 miliard GBP (včetně samostatné úpravy hodnot důchodů s podílem na zisku ve výši 630 milionu GBP).
Page 223. that the reduction intimated in July 2001 was valued at £4.9 billion (including a separate adjustment of with profit annuity values of £630 million).
Poté byly provedeny další úpravy tržní hodnoty.
Additional market value adjustments have been imposed since then.
Kromě toho příjmy zhruba 45 000 tzv. příjemců plateb z důchodového pojištění s podílem na zisku byly podle pana LAKEA (H1) trvale snižovány „ k bodu, kdy nyní jde typicky o pokles o 35 % a příjmy stále klesají “ .
Furthermore, the incomes of about 45.000 so called with-profits annuitants have been cut continuously " to the point where 35% decreases are now typical and incomes are still declining ", according to Mr LAKE (H1).
FSA uvedl, že neprovedl výpočet celkových ztrát, protože by to podle něj bylo možné jen na základě jednotlivých pojistných smluv (pan STRACHAN, H4).
The FSA stated that it has not carried out a calculation of total losses, suggesting that this could only be done on a policy-by-policy basis (Mr STRACHAN, H4).
Kromě toho, i pokud by byla známa přesná čísla, bylo by poměrně obtížné určit, jakou část ztrát lze přiřadit špatné správě společnosti ELAS (a dát tak základ možným nárokům) a do jaké míry byly ztráty důsledkem vnějších faktorů, například špatné výkonnosti finančních trhů v té době.
Furthermore, even if exact figures were known, it would be rather difficult to determine which part of the losses can be attributed to mismanagement by the Society (and hence give rise to possible claims) and to which extent they were a consequence of external factors, such as the weak performance in financial markets at the time.
Pan THOMSON (H2) tvrdí, že „ jediná ztráta jasně způsobená konkrétními okolnostmi ve společnosti Equitable Life se týká garantovaných anuitních sazeb, tzn. je spojena s rozsudkem ve věci Hyman v červenci 2000 “ .
Mr THOMSON (H2), claims that " the only loss that is clearly due to the particular circumstances of Equitable Life is related to the Guaranteed Annuity Rates (GARs) i.e. related to the Hyman judgement in July 2000 ".
Jiné ztráty vyplývaly z trhu, zejména v důsledku prudkého poklesu akciových trhů v prvních letech tohoto desetiletí, a ve větší či menší míře postihly i ostatní poskytovatele fondů s podílem na zisku.
Other losses would be market-related, namely due to sharp falls in stock-markets during the early years of this decade, and would also have happened to a greater or lesser extent with providers of other with-profits funds.
Pan STRACHAN (H4) se rovněž domnívá, že snížení pojistných smluv bylo provedeno zejména z důvodu velmi prudkých poklesů, ke kterým došlo na kapitálových trzích.
Mr STRACHAN (H4) was also of the opinion that the policy cuts were made principally because of the very sharp falls that had occurred in equity markets.
Tento názor zpochybňuje skupina EMAG (viz níže).
This view is contested by EMAG (see below).
V dokumentu WE 47
Thus, in WE 47
Uvádí, že společnost Equitable Life vyčíslila ztráty způsobené zvláštní situací ve společnosti několika způsoby (WE 47).
He indicates that Equitable Life has assessed losses caused by the Society's special circumstances in several ways (WE 47).
Za prvé, v souvislosti se soudním řízením proti bývalým auditorům a bývalým ředitelům
Firstly, in connection with the litigation against the former auditors and former directors
Viz také bod IV.1. , „ se radila o možných vzniklých ztrátách na základě hodnoty společnosti v roce 2001 v případě, že by byla určitá opatření přijata dříve “.
See also point IV.1. , it " took advice on possible losses arising based on the value of the Society in 2001 if certain actions had been taken earlier ".
To odhalilo ztráty společnosti ve výši až 2,05 miliardy GBP (tedy ztráty pro podílníky společnosti jakožto vlastníky, ale nikoli pro pojistníky).
This revealed losses of up to £2.05 billion to the Society (i.e. to members in aggregate as owners but not to policyholders).
Za druhé, společnost vyčíslila ztráty, které utrpěly pojistky bez garantovaných anuitních sazeb v důsledku dopadu garantovaných anuitních sazeb v souvislosti s plánem smírného vyrovnání (viz níže
Secondly, the society assessed the losses suffered by policies without GARs as a result of the impact of GARs in connection with the Compromise Scheme (see below
Viz IV.2. ).
See IV.2. ).
Ztráty řešené plánem, které však nezahrnovaly všechny pojistníky bez garantovaných anuitních sazeb, činily 850 milionů GBP.
The losses addressed by the scheme, which did not however cover all non-GAR policyholders, amounted to £850 million.
Lze zvážit i nápravný program
The Rectification Scheme
Viz rovněž IV.3. , který upravil předešlé odchody do důchodu tak, aby povolovaly garantované anuitní sazby, v hodnotě 103 milionů GBP.
See also IV.3. , which corrected past retirements to allow for GAR, amounting to £103 million, might also be taken into consideration.
Celkové ztráty související s garantovanými anuitními sazbami dosáhly podle pana THOMSONA (H2; WE 47) nejvýše zhruba 5 % hodnoty pojistek, což se v té době rovnalo 1,5 miliardám GBP.
Total GAR related losses would be a maximum of around 5% of policy value, according to Mr THOMSON (H2; WE 47), equalling around £1.5 billion at the time.
Penroseova zpráva však konstatuje, že vyplácení nepřiměřených prémií bylo významnou příčinou finančního oslabení společnosti ELAS, které si vyžádalo krácení hodnot pojistek (WE 16)
The Penrose report, however, concludes that over-bonusing was a significant cause for the financial weakness of ELAS, which required the cuts in policy values (WE 16)
Mimo jiné strana 691. .
inter alia page 691. .
S odkazem na zprávu lorda Penrosea skupina EMAG uvedla, že spočítala náklady na nepřiměřené prémie skutečně vyplacené odcházejícím pojistníkům v 90. letech na 1 800 milionů GBP, k čemuž je nutné pro získání celkových nákladů na nepřiměřené prémie přičíst (nekvantifikované, ale podstatné) celkové nepřiměřené prémie zahrnuté do pokračujících pojistných smluv: „ Bez ohledu na použitou metodu vedlo vyplácení nepřiměřených prémií ve společnosti Equitable Life k deficitu aktiv ve výši nejméně 2 miliard GBP, což představovalo zhruba polovinu zkrácení pojistných smluv po 16. červenci 2001 “ (WE-CONF 16).
Referring to the report by Lord Penrose, EMAG stated that the latter calculated the cost of excess bonuses actually paid away to departing policyholders during the 1990s at £1,800 million, to which it would be necessary to add the (un-quantified but substantial) total excess bonuses included in continuing policies in order to arrive at the total cost of over bonusing: " Whichever method is used, over-bonusing resulted in Equitable Life being at least £2 billion short of assets, representing about half of the policy value cut of 16th July 2001 " (WE-CONF 16).
Názor, podle kterého deklarování nepřiměřených prémií v 90. letech závažně oslabilo finanční zdroje společnosti Equitable Life a snížení hodnoty pojistek dne 16. července 2001 mělo tyto nepřiměřené prémie kompenzovat, silně podporují dokumenty od účetních firem (WE-CONF 23 a WE-CONF 24) a právní posudek pana BOSWOODA (WE 76): „ vzhledem k tomu, že na poklesy akciového trhu od prosince 1999 mohlo připadnout zhruba 5,6 % provedeného zkrácení o 16 %, zbývající část souvisela jednak s potřebou kompenzovat náklady garantovaných anuitních sazeb ... a jednak s nutností znovu vyvážit fond s podílem na zisku tak, aby se aktiva dostala do souladu se souhrnnými hodnotami pojistek ...
The view that declaring excess bonuses in the 1990s seriously weakened Equitable Life's finances and that the policy value cut on 16 July 2001 was intended to recoup such excess bonuses is strongly supported by evidence from accountant firms (WE-CONF 23 and WE-CONF 24) and a legal opinion of Mr BOSWOOD (WE 76): " Whereas the stock market falls since December 1999 might have accounted for around 5,6% of the 16% cut implemented, the remainder was due to, first, the need to recoup GAR costs ... and, second, the need to rebalance the With Profits Fund to bring assets in line with aggregate policy values ...
Skutečnou příčinou nedostatečnosti aktiv nebyl pád kapitálových trhů, ale spíše vyplácení nepřiměřených prémií v 90. letech“.
The real cause of the insufficiency of assets was not the fall in equity markets but, rather the payment of excess bonuses during the 1990s ".
Při vysvětlování toho, jak vznikla potřeba zkrácení o 16 % z července 2001, pan SLATER upozornil v dokumentu WE 34
Explaining how the need for the 16% cut of July 2001 had arisen, Mr SLATER highlighted in WE 34
Strany 3 a 4. na to, jak po více než desetiletí společnost EL nevyvažovala hodnotu svých pojistek hodnotami aktiv, a tím akumulovala deficity v každém roce od roku 1989 do roku 2000 (i velmi vysoké deficity, například 28 % v roce 1990 a 20 % v roce 1994).
Pages 3 and 4. how, over more than a decade, EL had not balanced its policy values with asset values, thus accumulating deficits each year from 1989 to 2000 (even very substantial deficits, such as 28% in 1990 and 20% in 1994).
V důsledku toho „ politika deklarování celkových prémií převyšujících skutečnou výkonnost investic povzbudila stovky tisíc nevinných nových investorů a společnost rozsáhle expandovala.
As a result of this " policy of declaring total bonuses in excess of actual investment performance encouraged hundreds of thousands of innocent new investors and the Society expanded hugely.
Vedení Equitable Life jasně rozeznávalo rizika, která společnost podstupuje.
Equitable Life's senior management clearly recognised the risks they were taking.
Dne 27. června 2001 nové představenstvo vyslechlo názor generálního ředitele Charlese Thomsona na výši přebytku, který očekával ke konci roku 1999.
On 27 June 2001 the new board of directors heard Chief Executive Charles Thomson’s view of the level of surplus he would have expected at the end of 1999.