natgillin/translations-raw huggingface dataset:
размерът на изискваното ниво на подобрение по програмата за ОАТЦК се определя, като се вземе предвид информацията от предходните няколко години, включително данни за загубите, просрочията, случаите на разсейване и коефициента на обращаемост на вземанията;
the ABCP programme comprises structural features in the purchase of exposures in order to mitigate potential credit deterioration of the underlying portfolio.
програмата за ОАТЦК включва определени структурни елементи при закупуването на експозиции, насочени към смекчаване на потенциалното влошаване на кредитното качество на базисния портфейл.
Such features may include wind-down triggers specific to a pool of exposures;
Тези характеристики могат да включват механизми за приключване по отношение на конкретна група експозиции;
the institution evaluates the characteristics of the underlying asset pool, such as its weighted-average credit score, and identifies any concentrations to an individual obligor or geographic area and the granularity of the asset pool.
институцията оценява характеристиките на базисната група активи, например среднопретеглената кредитна оценка, и установява наличието на концентрации към отделни длъжници или към даден географски район, както и нееднородността на групата от активи.
Where the institution’s internal audit, credit review, or risk management functions perform the review provided for in point (g) of paragraph 2, those functions shall be independent from the institution’s internal functions dealing with ABCP programme business and customer relations.
Когато звената на институцията за вътрешен одит, преглед на кредитния портфейл или управление на риска извършват прегледа по параграф 2, буква ж), тези звена трябва да са независими от вътрешните звена на институцията, отговарящи за програмата за ОАТЦК, както и за връзките с клиенти.
Institutions which have received permission to apply the Internal Assessment Approach shall not revert to the use of other methods for positions that fall within scope of application of the Internal Assessment Approach unless both of the following conditions are met:
Институциите, които са получили разрешение да прилагат подхода на вътрешна оценка, не трябва да използват други методи за позициите, попадащи в приложното полее на този подход, освен в случаите, когато са изпълнени и двете, изброени по-долу условия:
the institution has demonstrated to the satisfaction of the competent authority that the institution has good cause to do so;
институцията е удостоверила по приемлив за компетентния орган начин, че има сериозни основания за това;
the institution has received the prior permission of the competent authority.
институцията е получила предварително разрешение от компетентния орган.
Article 266
Член 266
Calculation of risk-weighted exposure amounts under the Internal Assessment Approach
Изчисляване на размера на рисково претеглените експозиции чрез подхода на вътрешна оценка
Under the Internal Assessment Approach, the institution shall assign the unrated position in the ABCP programme or ABCP transaction to one of the rating grades laid down in point (e) of Article 265(2) on the basis of its internal assessment.
Съгласно подхода на вътрешна оценка институцията присъжда на позицията без рейтинг в програмата за ОАТЦК или сделката с ОАТЦК една от рейтинговите категории, посочени в член 265, параграф 2, буква д) въз основа на вътрешната си оценка.
The position shall be attributed a derived rating which shall be the same as the credit assessments corresponding to that rating grade as laid down in point (e) of Article 265(2).
Позицията получава производен рейтинг, който е същият като кредитните оценки, съответстващи на тази рейтингова категория по член 265, параграф 2, буква д).
The rating derived in accordance with paragraph 1 shall be at least at the level of investment grade or better at the time it was first assigned and shall be regarded as an eligible credit assessment by an ECAI for the purposes of calculating risk-weighted exposure amounts in accordance with Article 263 or Article 264, as applicable.
Производният рейтинг по параграф 1 е най-малко на нивото на инвестиционен рейтинг или на по-добро ниво към момента на първоначалното му присъждане и се разглежда като призната кредитна оценка, присъдена от АВКО, за целите на изчисляването на размера на рисково претеглените експозиции в съответствие с член 263 или член 264, в зависимост от случая.
Subsection 4
Подраздел 4
Caps for securitisation positions
Горни граници за секюритизиращите позиции
Article 267
Член 267
Maximum risk weight for senior securitisation positions: look-through approach
Максимално рисково тегло за първостепенните секюритизиращи позиции: подход на подробния преглед
An institution which has knowledge at all times of the composition of the underlying exposures may assign the senior securitisation position a maximum risk weight equal to the exposure-weighted-average risk weight that would be applicable to the underlying exposures as if the underlying exposures had not been securitised.
Дадена институция, която във всеки един момент е запозната със състава на базисните експозиции, може да присъди на първостепенна секюритизираща позиция максимално рисково тегло, равно на претегленото според експозициите средно рисково тегло, което би било приложимо към базисните експозиции, ако те не бяха секюритизирани.
In the case of pools of underlying exposures where the institution uses exclusively the Standardised Approach or the IRB Approach, the maximum risk weight of the senior securitisation position shall be equal to the exposure-weighted-average risk weight that would apply to the underlying exposures under Chapter 2 or 3, respectively, as if they had not been securitised.
Що се отнася до групите от базисни експозиции, при които институцията използва изключително стандартизирания подход или вътрешнорейтинговия подход, максималното рисково тегло на първостепенната секюритизираща позиция е равно на претегленото според експозициите средно рисково тегло, което би било приложимо към базисните експозиции съответно съгласно глава 2 или 3, ако тези експозиции не бяха секюритизирани.
In the case of mixed pools the maximum risk weight shall be calculated as follows:
При смесени групи максималното рисково тегло се изчислява по следния начин:
where the institution applies the SEC-IRBA, the Standardised Approach portion and the IRB Approach portion of the underlying pool shall each be assigned the corresponding Standardised Approach risk weight and IRB Approach risk weight respectively;
когато институцията прилага SEC-IRBA, на частта от базисната група, за която се прилага стандартизираният подход, и на частта, за която се прилага вътрешнорейтинговият подход, се присъждат рисковите тегла, съответстващи съответно на стандартизирания подход и на вътрешнорейтинговия подход;
where the institution applies the SEC-SA or the SEC-ERBA, the maximum risk weight for senior securitisation positions shall be equal to the Standardised Approach weighted-average risk weight of the underlying exposures.
когато институцията прилага SEC-SA или SEC-ERBA, максималното рисково тегло за първостепенните секюритизиращи позиции е равно на среднопретегленото рисково тегло на базисните експозиции съгласно стандартизирания подход.
For the purposes of this Article, the risk weight that would be applicable under the IRB Approach in accordance with Chapter 3 shall include the ratio of:
За целите на настоящия член рисковото тегло, което би било приложимо съгласно вътрешнорейтинговия подход в съответствие с глава 3, включва отношението на:
expected losses multiplied by 12,5 to
очакваните загуби, умножени по 12,5, към
the exposure value of the underlying exposures.
стойността на експозицията на базисните експозиции.
Where the maximum risk weight calculated in accordance with paragraph 1 results in a lower risk weight than the risk-weight floors set out in Articles 259 to 264, as applicable, the former shall be used instead.
Когато при изчисляването на максималното рисково тегло в съответствие с параграф 1 се получава рисково тегло, което е по-ниско от долните граници на рисковото тегло, определени в членове 259 — 264, в зависимост от случая, се използва рисковото тегло, изчислено в съответствие с параграф 1.
Article 268
Член 268
Maximum capital requirements
Максимални капиталови изисквания
An originator institution, a sponsor institution or other institution using the SEC-IRBA or an originator institution or sponsor institution using the SEC-SA or the SEC-ERBA may apply a maximum capital requirement for the securitisation position it holds equal to the capital requirements that would be calculated under Chapter 2 or 3 in respect of the underlying exposures had they not been securitised.
Дадена институция инициатор, институция спонсор или друга институция, използваща SEC-IRBA, или институция инициатор или институция спонсор, използващи SEC-SA или SEC-ERBA, могат да приложат максимално капиталово изискване към държаната от институцията секюритизираща позиция, равно на капиталовите изисквания, които биха били изчислени съгласно глава 2 или 3 по отношение на базисните експозиции, ако те не бяха секюритизирани.
For the purposes of this Article, the IRB Approach capital requirement shall include the amount of the expected losses associated with those exposures calculated under Chapter 3 and that of unexpected losses.
За целите на настоящия член капиталовото изискване съгласно вътрешнорейтинговия подход включва размера на очакваните загуби, свързани с тези експозиции, изчислен съгласно глава 3, и размера на неочакваните загуби.
In the case of mixed pools, the maximum capital requirement shall be determined by calculating the exposure-weighted average of the capital requirements of the IRB Approach and Standardised Approach portions of the underlying exposures in accordance with paragraph 1.
При смесени групи максималното капиталово изискване се определя, като се изчисли претеглената спрямо експозициите средна стойност на капиталовите изисквания за частта от базисните експозиции съгласно вътрешнорейтинговия подход и частта съгласно стандартизирания подход в съответствие с параграф 1.
The maximum capital requirement shall be the result of multiplying the amount calculated in accordance with paragraphs 1 or 2 by the largest proportion of interest that the institution holds in the relevant tranches (V), expressed as a percentage and calculated as follows:
Максималното капиталово изискване е резултат от умножаването на размера, изчислен съгласно параграф 1 или 2, по най-големия дял на активите, които институцията държи в съответните траншове (V), изразен в проценти и изчислен по следния начин:
for an institution that has one or more securitisation positions in a single tranche, V shall be equal to the ratio of the nominal amount of the securitisation positions that the institution holds in that given tranche to the nominal amount of the tranche;
за институция, която има една или повече секюритизиращи позиции само в един транш, V е равно на отношението на номиналния размер на секюритизиращите позиции, държани от институцията в разглеждания транш, към номиналния размер на транша;
for an institution that has securitisation positions in different tranches, V shall be equal to the maximum proportion of interest across tranches.
за институция, която има секюритизиращи позиции в различни траншове, V е равно на максималния дял на държаните активи по различните траншове.
For these purposes, the proportion of interest for each of the different tranches shall be calculated as set out in point (a).
За тази цел делът на държаните активи за всеки един от различните траншове се изчислява съгласно буква а).
When calculating the maximum capital requirement for a securitisation position in accordance with this Article, the entire amount of any gain on sale and credit-enhancing interest-only strips arising from the securitisation transaction shall be deducted from Common Equity Tier 1 items in accordance with point (k) of Article 36(1).
При изчисляването на максималното капиталово изискване за дадена секюритизираща позиция в съответствие с настоящия член целият размер на печалбата от продажба и от лихвени елементи за кредитно подобрение, произтичащи от сделката по секюритизацията, се приспадат от елементите на базовия собствен капитал от първи ред в съответствие с член 36, параграф 1, буква к).
Subsection 5
Подраздел 5
Miscellaneous provisions
Общи разпоредби
Article 269
Член 269
Re-securitisations
Пресекюритизации
For a position in a re-securitisation, institutions shall apply the SEC-SA in accordance with Article 261, with the following changes:
По отношение на дадена позиция в пресекюритизация институциите прилагат SEC-SA в съответствие с член 261, със следните изменения:
W = 0 for any exposure to a securitisation tranche within the pool of underlying exposures;
W = 0 за всяка експозиция към секюритизационен транш в рамките на групата от базисни експозиции;
p = 1,5;
p = 1,5;
the resulting risk weight shall be subject to a risk-weight floor of 100 %.
полученото рисково тегло не може да бъде по-ниско от долната граница на рисковото тегло от 100 %.
KSA for the underlying securitisation exposures shall be calculated in accordance with Subsection 2.
KSA за базисните секюритизиращи експозиции се изчислява в съответствие с подраздел 2.
The maximum capital requirements set out in Subsection 4 shall not be applied to re-securitisation positions.
Максималните капиталови изисквания, посочени в подраздел 4, не се прилагат за пресекюритизиращите позиции.
Where the pool of underlying exposures consists of a mix of securitisation tranches and other types of assets, the KA parameter shall be determined as the nominal exposure weighted-average of the KA calculated individually for each subset of exposures.
Когато групата от базисни експозиции се състои от комбинация от секюритизационни траншове и други видове активи, параметърът KA се определя като равен на претеглената според номиналния размер на експозицията средна стойност на KA, изчислена поотделно за всяка подгрупа от експозиции.
Article 270
Член 270
Senior positions in SME securitisations
Първостепенни позиции в секюритизации, свързани с МСП
An originator institution may calculate the risk-weighted exposure amounts in respect of a securitisation position in accordance with Articles 260, 262 or 264, as applicable, where the following conditions are met:
Дадена институция инициатор може да изчисли размера на рисково претеглените експозиции по отношение на дадена секюритизираща позиция в съответствие с членове 260, 262 или 264, в зависимост от случая, ако са изпълнени следните условия:
the securitisation meets the requirements for STS securitisation set out in Chapter 4 of Regulation (EU) 2017/2402 as applicable, other than Article 20(1) to (6) of that Regulation;
секюритизацията отговаря на изискванията за ОПС секюритизация, определени в глава 4, от Регламент (ЕС) 2017/2402, както е приложимо, различни от посочените в член 20, параграф 1—6 от посочения регламент;
the position qualifies as the senior securitisation position;
позицията отговаря на изискванията за първостепенна секюритизираща позиция;
the securitisation is backed by a pool of exposures to undertakings, provided that at least 70 % of those in terms of portfolio balance qualify as SMEs within the meaning of Article 501 at the time of issuance of the securitisation or in the case of revolving securitisations at the time an exposure is added to the securitisation;
секюритизацията е покрита с група от експозиции към предприятия, при условие че към момента на емитирането на секюритизацията — или, при револвиращите секюритизации, към момента на добавянето на експозиция към секюритизацията — най-малко 70 % от тези предприятия се считат за МСП по смисъла на член 501 от гледна точка на баланса на портфейла;
the credit risk associated with the positions not retained by the originator institution is transferred through a guarantee or a counter-guarantee meeting the requirements for unfunded credit protection set out in Chapter 4 for the Standardised Approach to credit risk;
кредитният риск, свързан с позициите, които не са задържани от институцията инициатор, е прехвърлен чрез гаранция или контрагаранция, отговаряща на изискванията за кредитна защита с гаранции, предвидени в глава 4 по отношение на стандартизирания подход към кредитния риск;
the third party to which the credit risk is transferred is one or more of the following:
третата страна, на която се прехвърля кредитният риск, е едно или повече от следните:
the central government or the central bank of a Member State, a multilateral development bank, an international organisation or a promotional entity, provided that the exposures to the guarantor or counter-guarantor qualify for a 0 % risk weight under Chapter 2;
централното правителство или централната банка на дадена държава членка, многостранна банка за развитие, международна организация или насърчително дружество, при условие че експозициите към гаранта или контрагаранта отговарят на изискванията за рисково тегло от 0 % съгласно глава 2;
an institutional investor as defined in point (12) of Article 2 of Regulation (EU) 2017/2402 provided that the guarantee or counter-guarantee is fully collateralised by cash on deposit with the originator institution.
институционален инвеститор съгласно определението в член 2, точка 12 от Регламент (ЕС) 2017/2402, при условие че гаранцията или контрагаранцията е напълно обезпечена с парични средства на депозит в институцията инициатор.
Article 270a
Член 270а
Additional risk weight
Допълнително рисково тегло
Where an institution does not meet the requirements in Chapter 2 of Regulation (EU) 2017/2402 in any material respect by reason of negligence or omission by the institution, the competent authorities shall impose a proportionate additional risk weight of no less than 250 % of the risk weight, capped at 1250 %, which shall apply to the relevant securitisation positions in the manner specified in Article 247(6) or Article 337(3) of this Regulation respectively.
Когато поради небрежност или пропуск дадена институция не изпълнява изискванията по глава 2 Регламент (ЕС) 2017/2402 по отношение на даден съществен аспект, компетентните органи налагат пропорционално допълнително рисково тегло от най-малко 250 % от рисковото тегло, с максимален размер 1250 %, което се прилага спрямо съответните секюритизиращи позиции по начина, описан съответно в член 247, параграф 6 или в член 337, параграф 3 от настоящия регламент.
The additional risk weight shall progressively increase with each subsequent infringement of the due diligence and risk management provisions.
Допълнителното рисково тегло се увеличава постепенно с всяко следващо нарушение на разпоредбите за извършване на комплексна проверка и за управление на риска.
The competent authorities shall take into account the exemptions for certain securitisations provided for in Article 6(5)) of Regulation (EU) 2017/2402 by reducing the risk weight they would otherwise impose under this Article in respect of a securitisation to which Article 6(5) of Regulation (EU) 2017/2402 applies.
Компетентните органи вземат предвид изключенията за някои от секюритизациите, предвидени в член 6, параграф 5 от Регламент (ЕС) 2017/2402 чрез намаляване на рисковото тегло, което в противен случай те биха определили съгласно настоящия член по отношение на секюритизация, за която се прилага член 6, параграф 5 от Регламент (ЕС) 2017/2402.
The EBA shall develop draft implementing technical standards to facilitate the convergence of supervisory practices with regard to the implementation of paragraph 1, including the measures to be taken in the case of breach of the due diligence and risk management obligations.
ЕБО разработва проекти на технически стандарти за изпълнение с цел да улесни сближаването на надзорните практики във връзка с прилагането на параграф 1, включително мерките, които трябва да бъдат предприемани в случай на неспазване на задълженията, свързани с надлежната проверка и с управлението на риска.
The EBA shall submit those draft implementing technical standards to the Commission by 1 January 2014.
ЕБО представя на Комисията тези проекти на технически стандарти за изпълнение до 1 януари 2014 г.
Power is conferred on the Commission to adopt the implementing technical standards referred to in the first subparagraph of this paragraph in accordance with Article 15 of Regulation (EU) No 1093/2010.
На Комисията се предоставя правомощието да приеме посочените в първа алинея от настоящия параграф технически стандарти за изпълнение в съответствие с член 15 от Регламент (ЕС) № 1093/2010.
Section 4
Раздел 4
External credit assessments
Външни кредитни оценки
Article 270b
Член 270б
Use of credit assessments by ECAIs
Използване на кредитни оценки, присъдени от АВКО
Institutions may use only credit assessments to determine the risk weight of a securitisation position in accordance with this Chapter where the credit assessment has been issued or has been endorsed by an ECAI in accordance with Regulation (EC) No 1060/2009.
За да определят рисковото тегло на дадена секюритизираща позиция в съответствие с настоящата глава, институциите могат да използват само кредитни оценки, когато тези оценки са били присъдени или одобрени от АВКО в съответствие с Регламент (ЕО) № 1060/2009.
Article 270c
Член 270в
Requirements to be met by the credit assessments of ECAIs
Изисквания към кредитните оценки на АВКО
For the purposes of calculating risk-weighted exposure amounts in accordance with Section 3, institutions shall only use a credit assessment of an ECAI where all of the following conditions are met:
За целите на изчисляването на размера на рисково претеглените експозиции в съответствие с раздел 3 институциите използват кредитна оценка на АВКО, ако е изпълнено всяко едно от следните условия:
there is no mismatch between the types of payments reflected in the credit assessment and the types of payments to which the institution is entitled under the contract giving rise to the securitisation position in question;
не съществува несъответствие между видовете плащания, отразени в кредитната оценка, и видовете плащания, на които кредитната институция има право по договора, пораждащ съответната секюритизираща позиция;
the ECAI publishes the credit assessments and information on loss and cash-flow analysis, sensitivity of ratings to changes in the underlying ratings assumptions, including the performance of underlying exposures, and on the procedures, methodologies, assumptions, and key elements underpinning the credit assessments in accordance with Regulation (EC) No 1060/2009.
АВКО оповестява кредитните оценки и анализа на загубите и паричните потоци, както и информация за чувствителността на рейтингите към промените в основните допускания, използвани при определянето на рейтингите, включително показателите на базисните експозиции, а също и информация за процедурите, методологиите, допусканията и основните елементи, обуславящи кредитните оценки в съответствие с Регламент (ЕО) № 1060/2009.
For the purposes of this point, information shall be considered as publicly available where it is published in accessible format.
За целите на настоящата буква информацията се счита за общодостъпна, когато е публикувана в достъпен формат.
Information that is made available only to a limited number of entities shall not be considered as publicly available;
Информацията, предоставена на ограничен брой лица, не се счита за общодостъпна;
the credit assessments are included in the ECAI’s transition matrix;
кредитните оценки са включени в миграционната матрица на АВКО;
the credit assessments are not based or partly based on unfunded support provided by the institution itself.
кредитните оценки не са основани изцяло или частично на подкрепа без финансиране, предоставена от самата институция.
Where a position is based or partly based on unfunded support, the institution shall consider that position as if it were unrated for the purposes of calculating risk-weighted exposure amounts for this position in accordance with Section 3;