natgillin/translations-raw huggingface dataset:
предсрочно погасената сума по същество представлява договорната номинална сума и начислената (но неплатена) договорна лихва, която може да включва разумна допълнителна компенсация за предсрочното прекратяване на договора; и
(But see paragraph B4.1.9E for guidance on regulated interest rates.)
когато предприятието първоначално признава финансовия актив, справедливата стойност на характеристика за предсрочно погасяване е била незначителна.
For example, in assessing a bond with a five-year term that pays a variable rate that is reset every six months but always reflects a five-year maturity, an entity considers the contractual cash flows on an instrument that resets every six months to a six-month interest rate but is otherwise identical.
Примерите по-долу илюстрират договорни парични потоци, които представляват единствено плащания по главница и лихва върху сумата на непогасената главница.
The same analysis would apply if the borrower is able to choose between the lender's various published interest rates (eg the borrower can choose between the lender's published one-month variable interest rate and the lender's published three-month variable interest rate).
Инструмент
Instrument C
Инструмент A
Instrument C is a bond with a stated maturity date and pays a variable market interest rate.
Инструмент A е облигация с определена дата на падеж.
That variable interest rate is capped.
Плащанията по главницата и лихвата върху сумата на непогасената главница са свързани с инфлационен индекс на валутата, в която е бил емитиран инструментът.
The contractual cash flows of both:
Инфлационната връзка не е предмет на ливъридж и главницата е защитена.
an instrument that has a fixed interest rate and
Договорните парични потоци представляват единствено плащания по главница и лихва върху сумата на непогасената главница.
an instrument that has a variable interest rate
Чрез свързването на плащанията по главницата и лихвата върху сумата на непогасената главница с инфлационен индекс, който не използва ливъридж, се преизчислява стойността на парите във времето към настоящото ниво.
are payments of principal and interest on the principal amount outstanding as long as the interest reflects consideration for the time value of money, for the credit risk associated with the instrument during the term of the instrument and for other basic lending risks and costs, as well as a profit margin.
С други думи, лихвеният процент по инструмента отразява „реалната“ лихва.
(See paragraph B4.1.7 A)
Следователно сумите на лихвата представляват възнаграждение за стойността на парите във времето върху сумата на непогасената главница.
Consequently, an instrument that is a combination of (a) and (b) (eg a bond with an interest rate cap) can have cash flows that are solely payments of principal and interest on the principal amount outstanding.
Ако обаче лихвените плащания бяха индексирани към друга променлива, като например резултатите от дейността на длъжника (например нетните приходи на длъжника) или капиталов индекс, договорните парични потоци няма да представляват плащания по главница и лихва върху сумата на непогасената главница (освен ако индексирането към резултатите от дейността на длъжника не води до корекции, компенсиращи притежателя единствено за промени в кредитния риск на инструмента, т.е. договорните парични потоци представляват единствено плащания по главница и лихва).
Such a contractual term may reduce cash flow variability by setting a limit on a variable interest rate (eg an interest rate cap or floor) or increase the cash flow variability because a fixed rate becomes variable.
Това е така, защото договорните парични потоци отразяват доходност, която не е съгласувана с основното споразумение за кредитиране (вж. параграф Б4.1.7А).
Instrument D
Инструмент Б
Instrument D is a full recourse loan and is secured by collateral.
Инструмент Б е инструмент с променлив лихвен процент и определена дата на падеж, който дава право на заемополучателя да избира текущо пазарния лихвен процент.
The fact that a full recourse loan is collateralised does not in itself affect the analysis of whether the contractual cash flows are solely payments of principal and interest on the principal amount outstanding.
Например на всяка дата на промяна на лихвения процент заемополучателят може да избере да плати тримесечен LIBOR за тримесечен срок или едномесечен LIBOR за едномесечен срок.
Instrument E
Договорните парични потоци представляват единствено плащания по главница и лихва върху сумата на непогасената главница, доколкото лихвата, платена в рамките на целия срок на инструмента, отразява възнаграждението за стойността на парите във времето, за кредитния риск, свързан с инструмента, и за други основни рискове и разходи по кредитирането, както и марж на печалба (вж. параграф Б4.1.7А).
Instrument E is issued by a regulated bank and has a stated maturity date.
Фактът, че лихвеният процент LIBOR се променя в течение на срока на инструмента сам по себе си не дисквалифицира инструмента.
The instrument pays a fixed interest rate and all contractual cash flows are non-discretionary.
Ако обаче заемополучателят може да избира да плаща едномесечен лихвен процент, който се променя на всеки три месеца, честотата на преизчисляването на лихвения процент не съответства на остатъчния срок по лихвата.
However, the issuer is subject to legislation that permits or requires a national resolving authority to impose losses on holders of particular instruments, including Instrument E, in particular circumstances.
Следователно елементът „стойност на парите във времето“ е променен.
For example, the national resolving authority has the power to write down the par amount of Instrument E or to convert it into a fixed number of the issuer's ordinary shares if the national resolving authority determines that the issuer is having severe financial difficulties, needs additional regulatory capital or is ‘failing’.
Аналогично, ако инструмент има договорен лихвен процент, който се базира върху срок, превишаващ оставащия срок на инструмента (например инструмент с падеж от пет години, при който се изплащат лихви при променлив процент, променян периодично, но винаги отразяващ петгодишен падеж), елементът „стойност на парите във времето“ е променен.
The holder would analyse the contractual terms of the financial instrument to determine whether they give rise to cash flows that are solely payments of principal and interest on the principal amount outstanding and thus are consistent with a basic lending arrangement.
Това е така, защото размерът на лихвата, дължима за всеки период, не е обвързана със срока на лихвата.
That analysis would not consider the payments that arise only as a result of the national resolving authority's power to impose losses on the holders of Instrument E. That is because that power, and the resulting payments, are not contractual terms of the financial instrument.
В такива случаи предприятието трябва да оцени в количествено или качествено отношение договорните парични потоци спрямо тези по инструмент, който е идентичен във всяко отношение, освен че остатъчният срок по лихвата съответства на срока на лихвата, за да определи, дали паричните потоци представляват единствено плащания по главница и лихва върху сумата на непогасената главница.
In contrast, the contractual cash flows would not be solely payments of principal and interest on the principal amount outstanding if the contractual terms of the financial instrument permit or require the issuer or another entity to impose losses on the holder (eg by writing down the par amount or by converting the instrument into a fixed number of the issuer's ordinary shares) as long as those contractual terms are genuine, even if the probability is remote that such a loss will be imposed.
(вж. също параграф Б4.1.9Д за насоки относно регулираните лихвени проценти.)
The following examples illustrate contractual cash flows that are not solely payments of principal and interest on the principal amount outstanding.
Например, когато оценява облигация с петгодишен срок, при която се изплащат лихви при променлив процент, променян на всеки шест месеца, но винаги отразяващ петгодишен падеж, предприятието взема предвид договорните парични потоци по инструмент, който се преизчислява на всеки шест месец спрямо шестмесечния лихвен процент, но във всяко друго отношение е идентичен.
Instrument F
Същият анализ важи и ако заемополучателят може да избира между публикуваните променливи лихвени проценти на заемодателя (т.е. заемополучателят може да избира между публикувания едномесечен променлив лихвен процент на заемодателя и публикувания тримесечен променлив лихвен процент на заемодателя).
Instrument F is a bond that is convertible into a fixed number of equity instruments of the issuer.
Инструмент В
The holder would analyse the convertible bond in its entirety.
Инструмент В е облигация с определена дата на падеж, по която се изплащат лихви при променлив лихвен процент.
The contractual cash flows are not payments of principal and interest on the principal amount outstanding because they reflect a return that is inconsistent with a basic lending arrangement (see paragraph B4.1.7 A); ie the return is linked to the value of the equity of the issuer.
Този променлив лихвен процент е ограничен с таван.
Instrument G
Договорните парични потоци по:
Instrument G is a loan that pays an inverse floating interest rate (ie the interest rate has an inverse relationship to market interest rates).
инструмент, който има фиксиран лихвен процент; и
The contractual cash flows are not solely payments of principal and interest on the principal amount outstanding.
инструмент, който има променлив лихвен процент,
The interest amounts are not consideration for the time value of money on the principal amount outstanding.
представляват плащания по главницата и лихвата върху сумата на непогасената главница, доколкото лихвата отразява възнаграждението за стойността на парите във времето, за кредитния риск, свързан с инструмента за срока на инструмента, и за други основни рискове и разходи по кредитирането, както и марж на печалба.
Instrument H
(вж. параграф Б4.1.7A)
Instrument H is a perpetual instrument but the issuer may call the instrument at any point and pay the holder the par amount plus accrued interest due.
Следователно инструмент, който представлява комбинация от буква а) и буква б) (напр. облигация с таван на лихвения процент), може да има парични потоци, които представляват единствено плащания по главница и лихва върху сумата на непогасената главница.
Instrument H pays a market interest rate but payment of interest cannot be made unless the issuer is able to remain solvent immediately afterwards.
Подобно договорно условие може да намали променливостта на паричните потоци, като се наложи лимит върху променливия лихвен процент (напр. таван или под на лихвения процент), или да увеличи променливостта на паричните потоци, тъй като фиксираният процент става променлив.
Deferred interest does not accrue additional interest.
Инструмент Г
The contractual cash flows are not payments of principal and interest on the principal amount outstanding.
Инструмент Г е заем с право на пълен регресен иск, гарантиран с обезпечение.
That is because the issuer may be required to defer interest payments and additional interest does not accrue on those deferred interest amounts.
Фактът, че заемът с право на пълен регресен иск е обезпечен изцяло, сам по себе си не засяга анализа дали договорните парични потоци представляват единствено плащания по главница и лихва върху сумата на непогасената главница.
As a result, interest amounts are not consideration for the time value of money on the principal amount outstanding.
Инструмент Д
If interest accrued on the deferred amounts, the contractual cash flows could be payments of principal and interest on the principal amount outstanding.
Инструмент Д се емитира от регулирана банка и е с определена дата на падеж.
The fact that Instrument H is perpetual does not in itself mean that the contractual cash flows are not payments of principal and interest on the principal amount outstanding.
По инструмента се изплащат лихви при фиксиран лихвен процент и всички договорни парични потоци са недискреционни.
In effect, a perpetual instrument has continuous (multiple) extension options.
Емитентът обаче е обект на законодателство, което позволява или изисква от националния преструктуриращ орган при определени обстоятелства да налага загуби на притежателите на определени инструменти, в т.ч. инструмент Д.
Such options may result in contractual cash flows that are payments of principal and interest on the principal amount outstanding if interest payments are mandatory and must be paid in perpetuity.
Например, националният преструктуриращ орган разполага с правомощия да обезценява номиналната стойност на инструмент Д или да го конвертира в определен брой обикновени акции на емитента, ако националният преструктуриращ орган установи, че емитентът е изправен пред сериозни финансови затруднения, нуждае се от допълнителен регулаторен капитал или е „проблемен“.
Also, the fact that Instrument H is callable does not mean that the contractual cash flows are not payments of principal and interest on the principal amount outstanding unless it is callable at an amount that does not substantially reflect payment of outstanding principal and interest on that principal amount outstanding.
Притежателят ще анализира договорните условия на финансовия инструмент, за да определи дали те водят до парични потоци, които представляват единствено плащания по главница и лихва върху сумата на непогасената главница и следователно са в съответствие с основното споразумение за кредитиране.
Even if the callable amount includes an amount that reasonably compensates the holder for the early termination of the instrument, the contractual cash flows could be payments of principal and interest on the principal amount outstanding.
При този анализ няма да се вземат предвид плащанията, които възникват единствено в резултат от правомощията на национален преструктуриращ орган да налага загуби на притежателите на инструмент Д.
(See also paragraph B4.1.12.)
Това е така, защото тези правомощия и произтичащите плащания не представляват договорни условия на финансовия инструмент.
In some cases a financial asset may have contractual cash flows that are described as principal and interest but those cash flows do not represent the payment of principal and interest on the principal amount outstanding as described in paragraphs 4.1.2(b), 4.1.2 A(b) and 4.1.3 of this Standard.
И обратното, договорните парични потоци няма да представляват единствено плащания по главница и лихва върху сумата на непогасената главница, ако договорните условия на финансовия инструмент разрешават или изискват от емитента или друг субект да налага загуби върху притежателя (като например обезценява номиналната стойност на инструмента или го конвертира в определен брой обикновени акции на емитента), стига тези договорни условия да са истински, дори ако вероятността от налагане на подобни загуби да е малка.
This may be the case if the financial asset represents an investment in particular assets or cash flows and hence the contractual cash flows are not solely payments of principal and interest on the principal amount outstanding.
Примерите по-долу илюстрират договорни парични потоци, които не представляват единствено плащания по главница и лихва върху сумата на непогасената главница.
For example, if the contractual terms stipulate that the financial asset's cash flows increase as more automobiles use a particular toll road, those contractual cash flows are inconsistent with a basic lending arrangement.
Инструмент Е
As a result, the instrument would not satisfy the condition in paragraphs 4.1.2(b) and 4.1.2 A(b).
Инструмент Е е облигация, която е конвертируема в определен брой капиталови инструменти на емитента.
This could be the case when a creditor's claim is limited to specified assets of the debtor or the cash flows from specified assets (for example, a ‘non-recourse’ financial asset).
Притежателят анализира конвертируемата облигация в нейната цялост.
However, the fact that a financial asset is non-recourse does not in itself necessarily preclude the financial asset from meeting the condition in paragraphs 4.1.2(b) and 4.1.2 A(b).
Договорните парични потоци не представляват плащания по главницата и лихвата върху сумата на непогасената главница, защото те отразяват доходност, която не е в съответствие с основното споразумение за кредитиране (вж. параграф Б4.1.7А); т.е. възвръщаемостта е свързана със стойността на акциите на емитента.
In such situations, the creditor is required to assess (‘look through to’) the particular underlying assets or cash flows to determine whether the contractual cash flows of the financial asset being classified are payments of principal and interest on the principal amount outstanding.
Инструмент Ж
If the terms of the financial asset give rise to any other cash flows or limit the cash flows in a manner inconsistent with payments representing principal and interest, the financial asset does not meet the condition in paragraphs 4.1.2(b) and 4.1.2 A(b).
Инструмент Ж е кредит, по който се изплаща „обратен“ плаващ лихвен процент (т.е. лихвеният процент има противоположна връзка с пазарните лихвени проценти).
Whether the underlying assets are financial assets or non-financial assets does not in itself affect this assessment.
Договорните парични потоци не представляват единствено плащания по главница и лихва върху сумата на непогасената главница.
A contractual cash flow characteristic does not affect the classification of the financial asset if it could have only a de minimis effect on the contractual cash flows of the financial asset.
Сумите на лихвата не представляват възнаграждение за стойността на парите във времето върху сумата на непогасената главница.
To make this determination, an entity must consider the possible effect of the contractual cash flow characteristic in each reporting period and cumulatively over the life of the financial instrument.
Инструмент З
In addition, if a contractual cash flow characteristic could have an effect on the contractual cash flows that is more than de minimis (either in a single reporting period or cumulatively) but that cash flow characteristic is not genuine, it does not affect the classification of a financial asset.
Инструмент З е безсрочен инструмент, но емитентът може във всеки един момент да изиска инструмента и да плати на притежателя номиналната му стойност плюс начислената дължима лихва.
A cash flow characteristic is not genuine if it affects the instrument's contractual cash flows only on the occurrence of an event that is extremely rare, highly abnormal and very unlikely to occur.
По инструмент З се изплащат лихви при пазарен лихвен процент, но плащането на лихвата не може да бъде направено, ако непосредствено след това емитентът няма да е в състояние да запази своята платежоспособност.
In almost every lending transaction the creditor's instrument is ranked relative to the instruments of the debtor's other creditors.
Отсрочената лихва не се олихвява с допълнителна лихва.
An instrument that is subordinated to other instruments may have contractual cash flows that are payments of principal and interest on the principal amount outstanding if the debtor's non-payment is a breach of contract and the holder has a contractual right to unpaid amounts of principal and interest on the principal amount outstanding even in the event of the debtor's bankruptcy.
Договорните парични потоци не представляват плащания по главница и лихва върху сумата на непогасената главница.
For example, a trade receivable that ranks its creditor as a general creditor would qualify as having payments of principal and interest on the principal amount outstanding.
Това е така, защото емитентът може да бъде задължен да отсрочи лихвените плащания, а върху тези отсрочени лихви не се начислява допълнителна лихва.
This is the case even if the debtor issued loans that are collateralised, which in the event of bankruptcy would give that loan holder priority over the claims of the general creditor in respect of the collateral but does not affect the contractual right of the general creditor to unpaid principal and other amounts due.
В резултат на това сумите на лихвата не представляват възнаграждение за стойността на парите във времето върху сумата на непогасената главница.
Contractually linked instruments
Ако върху отсрочените суми се начисляваше лихва, договорните парични потоци биха могли да представляват плащания по главницата и лихва върху сумата на непогасената главница.
In some types of transactions, an issuer may prioritise payments to the holders of financial assets using multiple contractually linked instruments that create concentrations of credit risk (tranches).
Фактът, че инструмент З е безсрочен, сам по себе си не означава, че договорните парични потоци не представляват плащания по главницата и лихвата върху сумата на непогасената главница.
Each tranche has a subordination ranking that specifies the order in which any cash flows generated by the issuer are allocated to the tranche.
На практика безсрочният инструмент има непрекъснати (множество) опции за удължаване.
In such situations, the holders of a tranche have the right to payments of principal and interest on the principal amount outstanding only if the issuer generates sufficient cash flows to satisfy higher-ranking tranches.
Тези опции могат да доведат до договорни парични потоци, които представляват плащания по главницата и лихвата върху сумата на непогасената главница, ако лихвените плащания са задължителни и трябва да бъдат плащани безсрочно.
In such transactions, a tranche has cash flow characteristics that are payments of principal and interest on the principal amount outstanding only if:
Също така фактът, че инструмент З е изискуем, не означава, че договорните парични потоци не представляват плащания по главницата и лихвата върху сумата на непогасената главница, освен ако е изискуем на стойност, която не отразява по същество плащане за непогасената главница и лихва върху сумата на непогасената главница.
the contractual terms of the tranche being assessed for classification (without looking through to the underlying pool of financial instruments) give rise to cash flows that are solely payments of principal and interest on the principal amount outstanding (eg the interest rate on the tranche is not linked to a commodity index);
Дори ако изискуемата стойност включва сума, която компенсира в подходящ размер притежателя за предсрочното погасяване на инструмента, договорните парични потоци биха могли да представляват плащания по главницата и лихвата върху сумата на непогасената главница.
the underlying pool of financial instruments has the cash flow characteristics set out in paragraphs B4.1.23 and B4.1.24; and
(вж. също параграф Б4.1.12.)
the exposure to credit risk in the underlying pool of financial instruments inherent in the tranche is equal to or lower than the exposure to credit risk of the underlying pool of financial instruments (for example, the credit rating of the tranche being assessed for classification is equal to or higher than the credit rating that would apply to a single tranche that funded the underlying pool of financial instruments).
В някои случаи финансов актив може да има договорни парични потоци, които се описват като главница и лихва, но тези парични потоци не представляват плащане на главницата и лихвата върху сумата на непогасената главница, както е описано в параграф 4.1.2, буква б), параграф 4.1.2А, буква б) и параграф 4.1.3 от настоящия стандарт.
An entity must look through until it can identify the underlying pool of instruments that are creating (instead of passing through) the cash flows.
Такъв може да бъде случаят, ако финансовият актив представлява инвестиция в конкретни активи или парични потоци и следователно договорните парични потоци не представляват единствено плащания по главницата и лихвата върху сумата на непогасената главница.
This is the underlying pool of financial instruments.