natgillin/translations-raw huggingface dataset:
разходи за обработка/оперативни разходи (включително разходи за управление на застрахователното покритие);
The recurring costs include all types of costs borne by an insurance-based investment product whether they represent expenses necessarily incurred in its operation, or the remuneration of any party connected with it or providing services to it.
други административни разходи;
The following list is indicative but not exhaustive of the types of recurring charge that shall be taken into account in the amount of the ‘Other ongoing costs’ in table 2 of Annex VII:
разходи за притежаване на капитал (периодично удържаната част се оповестява при удържането ѝ);
processing/operating costs (including costs for the management of insurance cover);
всяка сума, която имплицитно се начислява върху инвестираната сума, като разходите за управление на инвестициите на застрахователното дружество (депозитни такси, разходи за нови инвестиции и др.);
other administrative costs;
плащания в полза на трети страни, за да покрият необходимите разходи, направени във връзка с придобиването или продажбата на даден актив, притежаван от основания на застраховане инвестиционен продукт (включително разходите по сделки, посочени в точки 7—23 от настоящото приложение);
costs of holding capital (recurring part to be disclosed insofar as they are charged);
Когато даден основан на застраховане инвестиционен продукт инвестира част от активите си в ПКИПЦК или АИФ, в ПИПДОЗИП, различен от ПКИПЦК или АИФ, или в инвестиционен продукт, различен от ПИПДОЗИП, се прилагат съответно точка 5, букви л), м) и н) от настоящото приложение.
any amount implicitly charged on the amount invested such as the costs incurred for the management of the investments of the insurance company (deposit fees, costs for new investments, etc.);
Оповестяване на премията за биометричен риск на основаните на застраховане инвестиционни продукти
payments to third parties to meet costs necessarily incurred in connection with the acquisition or disposal of any asset owned by the insurance-based investment product (including transaction costs as referred to in points 7 to 23 of this Annex).
Разходна част на премиите за биометричен риск
Where an insurance-based investment product invests a part of its assets in UCITS or AIFs, in a PRIIP other than UCITS or AIFs or in an investment product other than a PRIIP, points 5(l), 5(m) and 5(n) of this Annex shall be applied respectively.
Тези премии за биометричен риск са премиите, пряко платими от индивидуалния инвеститор или приспадани от сумите, с които е кредитирана математическата провизия, или от бонуса за участие на застрахователната полица, които са предназначени за покриване на статистическия риск при плащанията от застрахователното покритие.
Cost disclosure of the biometric risk premium of insurance based investment products
Справедливата стойност на премиите за биометричен риск е очакваната настояща стойност (в зависимост от лихвените проценти по точка 71, буква а) от настоящото приложение) на бъдещите плащания от застрахователното покритие, като се взима предвид следното:
Costs part of biometric risk premiums
най-добрите прогнозни допускания за тези плащания в зависимост от индивидуалния рисков профил на портфейла на отделния създател;
Biometric risk premiums are those premiums paid directly by the retail investor or deducted from the amounts credited to the mathematical provision or from the participation bonus of the insurance policy, that are intended to cover the statistical risk of benefit payments from insurance coverage.
другите свързани със застрахователното покритие плащания (намаляване на премиите за биометричен риск, което се възстановява на индивидуалните инвеститори, увеличаване на плащанията на обезщетение, намаляване на бъдещите премии и т.н.), произтичащи от механизмите за споделяне на печалбата (правни и/или по договор).
The fair value of biometric risk premiums is the expected present value, according to the interest rates referred to in point 71(a) of this Annex, of the future benefit payments from insurance coverage taking into account the following:
Най-добрите прогнозни допускания за бъдещите плащания от застрахователното покритие се определят по реалистичен начин.
best estimate assumptions on these benefit payments derived from the individual risk profile of the portfolio of the individual manufacturer;
Очакваните бъдещи плащания не включват пруденциални маржове, нито разходи за управление на застрахователното покритие.
other payoffs related to insurance cover (rebates on biometric risk premiums paid back to the the retail investors, increase of benefit payments, reduction of future premiums, etc.) resulting from profit sharing mechanisms (legal and/or contractual).
За създателите в обхвата на Директива 2009/138/ЕО тези най-добри прогнозни допускания трябва да са съгласувани със съответните допускания, използвани за изчисляването на техническите резерви в баланса по Платежоспособност II.
Best estimate assumptions on future benefit payments from insurance coverage shall be set in a realistic way.
Разходната част от премиите за биометричен риск е разликата между посочените в точка 54 от настоящото приложение премии за биометричен риск, които са за сметка на индивидуалния инвеститор, и посочената в точка 55 от настоящото приложение справедлива стойност на премиите за биометричен риск.
The estimated future benefit payments shall not include prudency margins or costs for the management of the insurance cover.
Когато пресмята еднократните или нееднократните разходи създателят на ПИПДОЗИП може да включи изцяло премиите за биометричен риск на мястото на разходната част на тези премии.
For manufacturers within the scope of Directive 2009/138/EC these best estimate assumptions shall be consistent with the respective assumptions used for the calculation of the technical provisions in the Solvency II balance sheet.
Обобщени показатели за разходите и комбиниран ефект на разходите
The cost part of biometric risk premiums is the difference between biometric risk premiums charged to the retail investor referred to in point 54 of this Annex and the fair value of the biometric risk premiums referred to in point 55 of this Annex.
I. ОБОБЩЕНИ ПОКАЗАТЕЛИ ЗА РАЗХОДИТЕ
A PRIIP manufacturer may include the full biometric risk premiums in the calculation of one-off costs or recurring costs in the place of the cost part of those premiums.
Обобщеният показател за разходите на ПИПДОЗИП е намаляването на доходността поради общите разходи, изчислена в съответствие с точки 70—72 от настоящото приложение.
Summary cost indicators and compound effect of the costs
За целите на изчисляването на обобщения показател за разходите, разходите, подлежащи на оповестяване, посочени в точка 72 от настоящото приложение, са общите разходи.
I. SUMMARY COST INDICATORS
Това за инвестиционните фондове е сборът на разходите по точки 1 и 2 от настоящото приложение плюс сбора на разходите по точки 4 и 6 от настоящото приложение; за ПИПД, различни от инвестиционни фондове, с изключение на ПИПД по точка 17 от приложение IV, това е сборът на разходите по точки 28 и 29 от настоящото приложение плюс сбора на разходите по точки 31 и 32 от настоящото приложение; за ПИПДОЗИП по точка 17 от приложение IV, това е сборът на разходите по точки 34 и 35 от настоящото приложение; а за основаните на застраховане инвестиционни продукти, това е сборът на разходите по точки 47 и 48 от настоящото приложение плюс сбора на разходите по точки 50 и 51 от настоящото приложение.
The summary cost indicator of the PRIIP is the reduction of the yield due to total costs calculated in accordance with points 70 to 72 of this Annex.
Общите разходи включват също така, когато е приложимо, санкциите за предсрочно изтегляне на вложените средства.
For the calculation of the summary cost indicator the costs to be disclosed referred to in point 72 of this Annex shall be the total costs.
Еднократни разходи и отношения на еднократните разходи
This shall equal for investment funds the sum of the costs as referred to in points 1 and 2 of this Annex plus the sum of the costs as referred to in points 4 and 6 of this Annex; for PRIPs other than investment funds, except PRIIPs referred in point 17 of Annex IV, the sum of the costs as referred to in points 27 and 28 of this Annex plus the sum of the costs as referred to in points 31 and 32 of this Annex; for PRIIPs referred to in point 17 of Annex IV, the sum of the costs as referred to in points 34 and 35 of this Annex; and for insurance-based investment products, the sum of the costs as referred to in points 47 and 48 plus the sum of the costs as referred to in points 50 and 51 of this Annex.
Отношението на разходите на входа и на изхода на ПИПДОЗИП е намаляването на годишната доходност поради разходите на входа и на изхода, изчислена съгласно точки 70—72 от настоящото приложение.
The total costs shall also include exit penalties, where relevant.
За целите на изчисляването на отношението на разходите на входа и на изхода, за инвестиционните фондове подлежащите на оповестяване разходи по точка 72 от настоящото приложение са разходите на входа и на изхода по точки 1 и 2 от настоящото приложение; за ПИПД, различни от инвестиционни фондове, с изключение на ПИПДОЗИП по точка 17 от приложение IV — по точки 27 и 28 от настоящото приложение; за ПИПДОЗИП по точка 17 от приложение IV — по точка 35 от настоящото приложение; а за основаните на застраховане инвестиционни продукти — точки 47 и 48 от настоящото приложение.
One-off costs and one-off costs ratios
Разходите на изхода включват също така, когато е приложимо, санкциите за предсрочно изтегляне на вложените средства.
The entry and exit costs ratio of the PRIIP shall be the reduction of the annual yield due to entry and exit costs calculated according to points 70 to 72 of this Annex.
Отношения на нееднократни разходи, разходите по сделките от портфейла и застрахователните разходи/други нееднократни разходи
For the calculation of the entry and exit costs ratio the costs to be disclosed referred to in point 72 of this Annex shall for investments funds be the entry and exit costs according to points 1 and 2 of this Annex; points 27 and 28 of this Annex for PRIPs other than investment funds, except PRIIPs referred in point 17 of Annex IV; point 35 for PRIIPs referred in point 17 of Annex IV; and points 47 and 48 of this Annex for insurance-based investment products.
Отношението на разходите по сделките от портфейла, застрахователните разходи и другите нееднократни разходи на ПИПДОЗИП е намаляването на годишната доходност поради разходите по сделките от портфейла и другите нееднократни разходи, изчислена съгласно точки 70—72 от настоящото приложение.
Exit costs shall also include exit penalties, where relevant.
За изчисляването на отношението на разходите по сделките от портфейла и на отношението на застрахователните разходи се прилага следното:
Recurring costs, portfolio transaction costs and insurance costs/other recurring costs ratios
за целите на изчисляването на портфейлната трансакция, подлежащите на оповестяване разходи по точка 72 са разходите по сделките от портфейла по точки 7—23 от настоящото приложение — за инвестиционните фондове, по точка 29, буква в) от настоящото приложение — за ПИПД, различни от инвестиционни фондове, с изключение на ПИПДОЗИП по точка 17 от приложение IV, и по точка 52, буква з) от настоящото приложение — за основаните на застраховане инвестиционни продукти;
The portfolio transaction costs, insurance costs and other recurring costs ratio of the PRIIP shall be the reduction of the annual yield due to portfolio transaction costs and other recurring costs calculated according to points 70 to 72 of this Annex.
за целите на изчисляването на отношението на застрахователните разходи, за основаните на застраховане инвестиционни продукти подлежащите на оповестяване разходи по точка 72 от настоящото приложение са застрахователните разходи по точки 59 и 60 от настоящото приложение.
For the calculation of the portfolio transaction costs ratio and the insurance costs ratio the following shall apply:
Отношението на другите нееднократни разходи е намаляването на годишната доходност поради другите нееднократни разходи, изчислена като разликата между обобщения показател за разходите по точка 61 от настоящото приложение и сумата на отношението на еднократните разходи по точка 63 от настоящото приложение, плюс отношението на разходите по сделките от портфейла по точка 66, буква а), плюс отношението на застрахователните разходи по точка 66, буква б) от настоящото приложение, плюс отношението на съпътстващите разходи по точка 68 от настоящото приложение.
for the calculation of the portfolio transaction, the costs to be disclosed referred to in point 72 shall be the portfolio transaction costs according to points 7 to 23 of this Annex for investment funds, point 29(c) of this Annex for PRIPs other than investment funds, except PRIIPs referred in point 17 of Annex IV, and point 52(h) of this Annex for insurance based investment products;
Съпътстващи разходи и отношения на съпътстващите разходи (отношения на таксите за постигнати резултати и на отсрочените възнаграждения)
for the calculation of the insurance costs ratio, the costs to be disclosed referred to in point 72 of this Annex shall be the insurance costs according to points 59 and 60 of this Annex for insurance based investment products.
За целите на изчисляването на отношението на таксите за постигнати резултати, за инвестиционните фондове подлежащите на оповестяване разходи по точка 72 са съпътстващите разходи във връзка с портфейла по точка 6, буква а) от настоящото приложение.
The other recurring costs ratio shall be the reduction of the annual yield due to other recurring costs that is calculated as the difference between the summary cost indicator according to point 61 of this Annex and the sum of the one-off costs ratio, according to point 63 of this Annex, plus portfolio transaction costs ratio, according to point 66(a), plus insurance costs ratio, according to point 66(b) of this Annex, plus the incidental costs ratios, according to point 68 of this Annex.
За целите на изчисляването на отношението на отсрочените възнаграждения, за инвестиционните фондове подлежащите на оповестяване разходи по точка 72 от настоящото приложение са съпътстващите разходи във връзка с портфейла по точка 6, буква б) от настоящото приложение.
Incidental costs and incidental costs ratios (performance fees and carried interests ratio)
Посочените в приложение VII „текущи разходи“, „такси за постигнати резултати“ и „отсрочени възнаграждения“ са съответно „нееднократни разходи“, „отношение на таксите за постигнати резултати“ и „отношение на отсрочените възнаграждения“, както са посочени в настоящото приложение и в член 5.
For the calculation of the performance fees ratio, the cost to be disclosed referred to in point 72 shall be the portfolio incidental costs according to point 6(a) of this Annex for investment funds.
Изчисляване на обобщения показател за разходите
For the calculation of the carried interests ratio, the cost to be disclosed referred to in point 72 of this Annex shall be the portfolio incidental costs according to point 6(b) of this Annex for investment funds.
Обобщеният показател за разходите се изчислява като разликата между два процента „i“ и „r“, където „r“ е годишната вътрешна норма на възвръщаемост по отношение на брутните плащания от индивидуалния инвеститор и очакваните плащания в полза на индивидуалния инвеститор по време на препоръчителния период на държане, а „i“ е годишната вътрешна норма на възвръщаемост за съответния сценарий при нулеви разходи.
The ‘ongoing costs’, ‘performance fees’ and ‘carried interests’ as referred to in Annex VII are respectively the ‘recurring costs’, ‘performance fees ratio’ and ‘carried interests ratio’ as referred to in this Annex and in Article 5.
Оценката на бъдещите плащания по точка 70 от настоящото приложение се определя въз основа на следните допускания:
Calculation of summary cost indicator
с изключение на ПИПДОЗИП по точка 17 от приложение IV, годишната вътрешна норма на възвръщаемост, т.е. резултатите, на ПИПДОЗИП се изчислява съгласно методиката и основните допускания, използвани за оценката на умерения сценарий от раздела за сценариите за резултатите в основния информационен документ;
The summary cost indicator shall be calculated as the difference between two percentages i and r where r is the annual internal rate of return in relation to gross payments by the retail investor and estimated benefit payments to the retail investor during the recommended holding period and i is the annual internal rate of return for the respective cost free scenario.
плащанията се оценяват при допускането, че са приспаднати всички разходи, включени в общите разходите по точка 62 от настоящото приложение;
The estimation of future benefit payments under point 70 of this Annex shall be based on the following assumptions:
за ПИПДОЗИП по точка 17 от приложение IV, както и за ПКИПКЦ и фондовете, които не са ПКИПЦК, за които създателите на ПИПДОЗИП използват основния информационен документ в съответствие с член 14, параграф 2 от настоящия регламент, резултатността е 3 %.
except for PRIIPs as referred to in point 17 of Annex IV, the annual internal rate of return, i.e. the performance, of the PRIIP shall be calculated applying the methodology and the underlying hypothesis used for the estimation of the moderate scenario from the performance scenarios section of the key information document;
За целите на изчисляването на сценария при нулеви разходи по точка 70 от настоящото приложение се прилага следното:
the benefit payments shall be estimated under the assumption that all costs included in the total costs according to point 62 of this Annex are deducted;
за изчисляването на „i“ брутните плащания от индивидуалния инвеститор от изчисляването на „r“ се намаляват с подлежащите на оповестяване разходи или прогнозираните плащания в полза на индивидуалния инвеститор на дребно от изчисляването на „r“ се увеличават при допускането, че подлежащите на оповестяване разходи са били инвестирани допълнително.
for PRIIPs as referred to in point 17 of Annex IV and for UCITS or non-UCITS funds for which PRIIP manufacturers use the key investor information document in accordance with Article 14(2) of this Regulation, the performance shall be 3 %.
След това „i“ е годишната вътрешна норма на възвръщаемост по отношение на тези коригирани плащанията от и в полза на индивидуалния инвеститор;
For the purpose of the calculation of the cost free scenario as referred to in point 70 of this Annex the following shall apply:
когато подлежащите на оповестяване разходи могат да бъдат изразени като постоянен процент от стойността на активите, те могат да не се вземат предвид при изчислението, описано в точка 72, буква а) от настоящото приложение, а след това да бъдат добавени към процента на годишната вътрешна норма на възвръщаемост („i“) за съответния сценарий при нулеви разходи.
for the calculation of i either gross payments by the retail investor from the calculation of r shall be reduced by the costs to be disclosed or the projected benefit payments to the retail investor from the calculation of r shall be increased under the assumption that the amounts of the costs to be disclosed had additionally been invested.
Специфични изисквания за ПИПД, които не са инвестиционни фондове
Then i is the annual internal rate of return in relation to these adjusted payments by and to the retail investor;
За целите на изчисляването на сценария при нулеви разходи по точка 70 от настоящото приложение, за ПИПД, различни от инвестиционни фондове, брутните плащания от индивидуалния инвеститор от изчисляването на „r“, както са посочени в точка 72 от настоящото приложение, се намаляват с подлежащите на оповестяване разходи.
where costs to be disclosed can be expressed as a constant percentage of the value of the assets they may be disregarded in the calculation described in point 72(a) of this Annex and instead be added to the percentage of the annual internal rate of return i for the respective cost free scenario afterwards.
Специфични изисквания за основаните на застраховане инвестиционни продукти
Specific requirements for PRIPs other than investment funds
За целите на изчисленията, описани в точки 70—72 от настоящото приложение, се допуска, че за основаните на застраховане инвестиционни продукти няма плащания, произтичащи от застрахователното покритие, по време на периода на държане.
For the purpose of the calculation of the cost free scenario as referred to in point 70 of this Annex for PRIPs other than investment funds, gross payments by the retail investor from the calculation of r, as referred to in point 72 of this Annex, shall be reduced by the costs to be disclosed.
Следователно изчисляването на обобщения показател за разходите се основава единствено на очакваните плащания.
Specific requirements for insurance-based investment products
Доколкото нееднократните и еднократните разходи са покрити от явните разходи, които представляват фиксирана част от изчисляването на премията на продукта, изчисляването на нееднократните и еднократните разходи се основава на тези явни разходи.
For the purpose of the calculations described in points 70 to 72 of this Annex, it shall be assumed that, for insurance-based investment products, no payments resulting from insurance coverage occur during the holding period.
По отношение на участието в печалбата при основаните на застраховане инвестиционни продукти се прилага следното:
That is to say, the calculation of the summary cost indicator shall be solely based on estimated endowment benefit payments.
при изчисляването на нееднократните и еднократните разходи за основаните на застраховане инвестиционни продукти, сумите, удържани от възвръщаемостта от инвестицията посредством механизми за споделяне на печалбата, се считат за разходи;
To the extent recurring and one-off costs are covered by explicit costs that are a fixed part of the premium calculation of the product the calculation of recurring and one-off costs shall be based on these explicit costs.
когато част от разходите се връща на индивидуалните инвеститори чрез бонуси във връзка с разходите, това се разглежда като отстъпка върху разходите, която намалява приспаданията за разходи, при условие че:
For profit participation for insurance based investment products the following shall apply:
бонусите върху разходите са декларирани отделно от останалите части на бонуса за участие и са предвидени от договорните условия на продукта за възстановяване на част от разходите;
when calculating recurring costs and one-off costs for insurance-based investment products amounts retained from the investment return through profit sharing mechanisms shall be considered as costs;
създателят на ПИПДОЗИП може да докаже въз основа на доказани актюерски методи, че в резултат на разумни допускания за бъдещите разходи очакваните бъдещи бонуси върху разходите са покрити от очаквани бъдещи печалби.
where a part of the costs is returned to retail investors by separate cost bonuses this shall be considered as a cost rebate that reduces cost deductions provided:
Изчисляване на отношенията
that the cost bonuses are declared separately from other parts of the participation bonus and are intended for refunding parts of the costs by the contractual terms of the product.
Принцип на избягване на двойното отчитане
that the PRIIP manufacturer can substantiate on the basis of sound actuarial methods that expected future cost bonuses are covered by expected future profits that result from prudent assumptions on future costs.
Ако даден вид разходи е покрит от два или повече вида разходи, посочени в настоящото приложение, този тип разходи се отчита само веднъж при изчисляването на показателите (отношенията), които се основават на него.
Calculation of ratios
Други особености
Anti-double counting principle
Отношенията се изразяват като процент до два знака след десетичната запетая.
If one type of cost is covered by two or more types of costs as referred to in this Annex, that type of cost shall only be accounted for once in the calculation of the indicators (ratios) which are based on it.
Отношенията се изчисляват поне веднъж годишно.
Other specifications