natgillin/translations-raw huggingface dataset:
Съгласно разпоредбите на член 15 от настоящото допълнение списъкът подлежи на актуализиране при ad hoc обстоятелства, в случай че участник сигнализира под каквато и да е форма за намерението си да прилага друга класификация на риска, различна от списъка, или участник има нужда от класификация на риска за купувач/кредитополучател, който все още не е включен в списъка [1] [2]. Когато предложеният рейтинг на риска на купувач/кредитополучател превишава рейтинга на риска на приемащата държава, се представя обяснение. При сделка на стойност на експортния договор под 5 милион USD участникът, който не желае да следва процедурата за класификация на риска, установена в членове 6—8 от настоящото допълнение, прилага класификация на риска „8“ за купувач/кредитополучател, ангажиран в сделката, и уведомява за сделката съгласно член 24, буква а) от настоящата отраслова договореност.
Subject to the provisions of Article 15 of this Appendix, the List may be updated on an ad hoc basis in the event that either a Participant signals, in any form, its intention to apply another risk classification than that on the List, or a Participant needs a risk classification for a buyer/borrower that is not yet on the List [1] [2].
Преди всяко използване на алтернативна или нова класификация на риска всеки участник изпраща искане до секретариата за актуализиране на списъка въз основа на алтернативната или новата класификация на риска.
Any Participant shall, before any use of an alternative or new risk classification, send a request to the Secretariat for updating the List on the basis of an alternative or new risk classification.
Секретариатът разпространява това искане сред всички участници в рамките на два работни дни, без да разкрива идентичността на участника, който е представил искането.
The Secretariat will circulate this request to all Participants within two working days, without mentioning the identity of the Participant who submitted the request.
За срок от десет [3] работни дни заинтересованите страни имат право да изразят съгласието си или да възразят срещу предложената промяна на списъка; липсата на отговор в рамките на този период се приема за съгласие с предложението.
A period of ten [3] working days is allowed for interested Participants either to agree to or to challenge any proposed change to the List; a failure to respond within this period is considered as an agreement to the proposal.
Ако в края на десетдневния срок не е представено възражение срещу проекта, предложената промяна в списъка се приема за договорена.
If at the end of the ten-day period, no challenge has been made to the proposal, the proposed change in the List is deemed to have been agreed.
Секретариатът ще промени списъка по този начин и ще изпрати съобщение по OLIS в рамките на пет работни дни; преразгледаният списък е със задължителен характер от датата на съобщението. При сделки на стойност на експортния договор под 5 милиона USD се прилага срок от пет работни дни.
The Secretariat will modify the List accordingly and send an OLIS message within five working days; the revised List shall be binding from the date of that message.
РЕШАВАНЕ НА СПОРОВЕ
RESOLUTION OF DISAGREEMENTS
При възражение срещу предложена класификация на риска заинтересованите страни полагат всички възможни усилия на експертно равнище да постигнат споразумение относно класификацията на риска в рамките на допълнителен период от десет работни дни, считано от датата на уведомлението за несъгласието.
In the event of a challenge to a proposed risk classification, interested Participants shall, at an expert level, make their best efforts to come to an agreement on the risk classification within a further period of ten working days after notification of a disagreement.
Следва да се използват всички средства, необходими за решаване на спора, при необходимост със съдействието на секретариата (например конферентни разговори или преки консултации).
All means necessary to resolve the disagreement should be explored, with the assistance of the Secretariat if necessary (e.g. conference calls or face-to-face consultations).
Ако заинтересованите страни постигнат съгласие по отношение на класификацията на риска в рамките на този срок от десет работни дни, те информират секретариата за резултата, при което секретариатът актуализира списъка по съответния начин и изпраща съобщение по OLIS през следващите пет работни дни.
If interested Participants agree to a risk classification within this ten working-day period, they shall inform the Secretariat of the outcome upon which the Secretariat will update the List accordingly and send an OLIS message in the following five working days.
Измененият списък е със задължителен характер от датата на това съобщение.
The adjusted List shall be binding from the date of that message.
В случай че спорът не бъде решен на експертно равнище в рамките на десет работни дни, въпросът ще бъде отнесен до участниците, които да вземат решение за целесъобразната класификация на риска за срок от не повече от пет работни дни.
In case the disagreement is not resolved among the experts within ten working days, the issue will be referred to the Participants for decision on an appropriate risk classification, in a period that shall not exceed five working days.
При липсата на окончателно споразумение всяка страна може да се обърне към АКР за определяне на класификация на риска на купувача/кредитополучателя.
In the absence of a final agreement, a Participant may have recourse to a CRA to determine the risk classification of the buyer/borrower.
В такива случаи председателят на участниците се обръща със съобщение от името на участниците към купувача/ кредитополучателя в рамките на десет работни дни.
In such cases, the Chairman of the Participants shall address a communication on behalf of the Participants to the buyer/borrower, within ten working days.
В съобщението се включват референтните условия за обсъждане на оценка на риска според договореното между участниците.
The communication shall include the terms of reference for the risk assessment consultation as agreed among the Participants.
Изготвената в резултат на това класификация на риска ще бъде вписана в списъка и ще бъде със задължителен характер незабавно след изпращане от страна на секретариата на съобщение по OLIS с цел финализиране на процедурата за актуализация в рамките на пет работни дни.
The resulting risk classification will be registered in the List and become binding immediately following the Secretariat’s OLIS message to finalise the update procedure within five working days.
Освен ако е договорено друго, разходите за използването на услугите на АКР ще бъдат поети от заинтересования купувач/кредитополучател.
Unless otherwise agreed, the cost of such recourse to a CRA shall be borne by the interested buyer/borrower.
По време на процедурите, предвидени в членове 9—11 от настоящото допълнение, действащата класификация на риска (когато е налична в списъка) остава приложима.
During the procedures set out in Articles 9 to 11 of this Appendix, the prevailing risk classification (when available on the List) shall remain applicable.
СРОК НА ВАЛИДНОСТ НА КЛАСИФИКАЦИИТЕ
VALIDITY PERIOD OF CLASSIFICATIONS
Валидните класификации на риска са действащите класификации на риска съгласно записаното в списъка, поддържан от секретариата; показателите и задълженията за ставки на премиите отговарят единствено на тези класификации на риска.
The valid risk classifications are the prevailing risk classifications as recorded in the List maintained by the Secretariat; indications and commitments of premium rates shall only be made in accordance with those risk classifications.
Класификациите на риска имат максимален срок на валидност от 12 месеца, считано от датата, записана в списъка от секретариата за целите на предоставяне от страна на участниците на коментари и окончателни ангажименти за ставки на премии; за конкретна сделка срокът на валидност може да се удължи с още 18 месеца при възникване на задължение или окончателно задължение и при налагане на такси за запазване на премии.
Risk classifications have a 12-month maximum validity period from the date recorded in the List by the Secretariat for the purpose of the Participants providing indication and final commitments of premium rates; the validity period for a specific transaction may be extended by an additional 18 months once a commitment or a final commitment has occurred and premium holding fees are charged.
Класификациите на риска могат да подлежат на преразглеждане по време на 12-месечния срок на валидност в случай на съществени промени на рисковия профил на купувача/кредитополучателя, като изменение на рейтинга, даден от АКР.
Risk classifications may be subject to revision during the 12-month validity period in case of material changes to the risk profile of the buyer/borrower, such as a modification of a rating delivered by a CRA.
Освен ако участникът поиска актуализация поне 20 работни дни преди края на срока на валидност на съответната класификация на риска, секретариата заличава класификацията на риска от списъка за предстояща актуализация.
Unless any Participant requests its update, at least 20 working days before the end of the relevant risk classification validity period, the Secretariat shall remove that risk classification from the next succeeding updated List.
Секретариатът разпространява това искане за актуализация сред всички участници в рамките на два работни дни, без да разкрива идентичността на участника, който е представил искането; прилагат се процедурите, определени в членове 9—11 от настоящото допълнение.
The Secretariat will circulate this update request to all Participants within two working days, without mentioning the identity of the Participant who submitted the request, and the procedures set out in Articles 9 to 11 of this Appendix shall apply.
V. ИСКАНЕ ЗА КЛАСИФИКАЦИЯ НА РИСКА НА КУПУВАЧ/ КРЕДИТОПОЛУЧАТЕЛ
V. BUYER/BORROWER RISK CLASSIFICATION REQUEST
Ако по време на етапа на кампания купувач/кредитополучател поиска посочване на класификацията си на риска и ако все още не присъства в списъка, купувачът/кредитополучателят може да поиска примерна класификация на риска от АКР на свои разноски.
If, at the campaign stage, a buyer/borrower requests an indication of its risk classification and if it is not yet on the List, that buyer/borrower may ask for an indicative risk classification from a CRA at its own expense.
Тази класификация на риска няма да бъде включена в списъка. Може да се използва от участниците като основа за оценката на собствения им риск.
This risk classification shall not be included in the List; it may be used by the Participants as a basis for their own risk assessment.
Минимални ставки на премии за нови и използвани въздухоплавателни средства
Minimum premium rates for new and used aircraft
I. ИЗЧИСЛЯВАНЕ НА МИНИМАЛНИТЕ СТАВКИ НА ПРЕМИИТЕ
I. ESTABLISHMENT OF THE MINIMUM PREMIUM RATES
В членове 19–58 от настоящото допълнение са заложени минималните ставки на премиите, които отговарят на класификацията на риска на купувач/кредитополучател (или ако е различен субект, първичния източник на погасяване при сделка).
Articles 19 to 58 of this Appendix set out the minimum premium rates corresponding to the risk classification of a buyer/borrower (or, if a different entity, the primary source of repayment of the transaction).
Участниците могат да предоставят официална подкрепа в размер на или над минималната ставка на премии, при условие че са изпълнени условията по-долу, както следва:
The Participants may provide official support at or above the minimum premium rate provided that all the conditions below are fulfilled:
Сделката е обезпечена с активи, като отговаря на всички от следните критерии:
The transaction is asset-backed, meeting all of the following criteria:
Лихва за обезпечение от първи ред за въздухоплавателни средства и двигатели или свързана с тях.
A first priority security interest on or in connection with the aircraft and engines.
При лизингова структура — преотстъпване и/или лихва за обезпечение от първи ред във връзка с лизингови плащания.
In the case of a lease structure, assignment and/or a first priority security interest in connection with the lease payments.
аимносвързано неизпълнение и взаимносвързано обезпечение на всички въздухоплавателни съдове и двигатели, чийто юридически и действителни собственици са едни и същи страни по предложеното финансиране, доколкото е възможно съгласно приложимия правен режим.
Cross default and cross collateralization of all aircraft and engines owned legally and beneficially by the same parties under the proposed financing, whenever possible under the applicable legal regime.
Сделката е структурирана, така че да включва поне средства за ограничаване на риска, както е заложено в таблица 1 по-долу.
The transaction is structured to include, as a minimum, risk mitigants as set out in Table 1 below:
Средства за ограничаване на риска
Risk Mitigants
Категория съгласно договореността
ASU Risk Category
Рейтинги на риска
Risk Ratings
от които поне A
Of which at least A
и поне B
And at least B
AAA до BBB–
AAA to BBB-
BB+ и BB
BB+ and BB
CC до C
CC to C
За целите на член 19 от настоящото допълнение:
For purposes of Article 19 of this Appendix:
Участниците могат да избират измежду следните средства за ограничаване на риска:
The Participants may select from the following risk mitigants:
Средства за ограничаване на риска „А“:
“A” risk mitigants:
Намалено авансово равнище: всяко намаление от пет процентни пункта от авансовите равнища, посочени в член 10, букви а) и б) от настоящата отраслова договореност, се равнява на средство за ограничаване на риска „А“.
Reduced advance rate: each reduction of five percentage points from the advance rates referred to in Articles 10 a) and b) of this Sector Understanding is equivalent to one “A” risk mitigant.
В този случай участникът не предоставя официална подкрепа под каквато и да е форма над намалените авансови равнища.
In this case, the Participant shall not provide official support in any form in excess of the reduced advance rate.
Праволинейна амортизация: погасяването на главницата на равни вноски е равно на едно средство за ограничаване на риска.
Straight line amortisation: repayment of principal in equal instalments is equivalent to one risk mitigant.
Намален срок за погасяване: срокът за погасяване, който не надвишава десет години, е равен на едно средство за ограничаване на риска.
Reduced repayment term: a repayment term which does not exceed ten years is equivalent to one risk mitigant.
Средства за ограничаване на риска „В“:
“B” risk mitigants:
депозит за обезпечение: всеки депозит за обезпечение, равен на една тримесечна вноска по главницата и лихвите, се равнява на едно средство за ограничаване на риска.
Security deposit: each security deposit in an amount equal to one quarterly instalment of principal and interest is equivalent to one risk mitigant.
Депозитът за обезпечение може да бъде под формата на пари в брой или стендбай акредитив.
The security deposit can be in the form of cash or a standby letter of credit.
Авансови лизингови плащания: лизинговите плащания в размер, равни на една тримесечна вноска по главницата и лихвите, се извършват едно тримесечие по-рано в сравнение с дата на погасяване.
Lease payments in advance: lease payments in an amount equal to one quarterly instalment of principal and interest shall be paid one quarter in advance of each repayment date.
Резерви за поддръжка под формата и в размер, които отразяват най-добрите практики на пазара.
Maintenance reserves in a form and amount reflective of market best practices.
След предварително уведомление средството за ограничаване на риска „А“ може да бъде заменено с допълнителна премия от 15 % върху приложимата минимална ставка на премията.
Subject to prior notification, one of the “A” risk-mitigant may be replaced by a 15 % surcharge on the applicable minimum premium rate.
Съгласно член 11 от настоящата отраслова договореност приложимите минимални ставки на премиите се състоят от минимални ставки, основани на риска (RBR), към които се добавя допълнителна премия, отразяваща пазара (MRS), в съответствие с членове 22–34 по-долу.
Pursuant to Article 11 of this Sector Understanding, the minimum premium rates to be applied are composed of minimum risk-based rates (RBR) to which a market reflective surcharge (MRS) shall be added, in accordance with Articles 22 to 34 below.
Към датата на влизане в сила на настоящата отраслова договореност RBR са:
As of the entry into force of this Sector Understanding, the RBRs are:
Основани на риска ставки
Risk-Based Rates
Спредове (основни пунктове)
Spreads (bps)
Авансово (%)
Upfront (%)
Ставките RBR се определят на годишна база въз основа на промените в рамките на четири години в средната годишна загуба при неизпълнение на Moody's.
The RBRs rates shall be reset on an annual basis, based on 4-year moving average of the annual Moody's Loss Given Default (LGD).
Целесъобразната загуба при неизпълнение (LGD) при тази промяна се основава на първостепенен дълг под формата на обезпечени банкови заеми и се изчислява, както следва:
The appropriate LGD for this reset is based on the 1st Lien Senior Secured Bank Loans, and shall be calculated as follows:
Картиране на загубата при неизпълнение
LGD Mapping
одишни средни промени
ear Moving Average
Разглеждана LGD
LGD Considered
≥35 % < 45 %
≥ 35 % < 45 %
≥30 % < 35 %
≥ 30 % < 35 %
Факторът за изменение на RBR се определя, както следва:
A RBR adjustment factor shall be determined as follows:
фактор на изменение RBR
RBR adjustment factor
Факторът на изменение RBR се умножава с RBR, заложени в таблица 2 по-горе, с цел определяне на изменените RBR.
The RBR adjustment factor shall be multiplied by the RBRs set out in Table 2 above, in order to determine the reset RBRs.
Първият процес на изменение ще се състои през първото тримесечие на 2012 г. и RBR, които бъдат изготвени в резултат на това, ще влязат в сила на 15 април 2012 г.
The first reset process will take place in the first quarter of 2012 and the resulting RBRs will become effective as of 15 April 2012.
RBR, които се изготвят в резултат на последващите процеси на изменение, влизат в сила на 15 април всяка следваща година.
The RBRs resulting from subsequent reset processes will be effective as of 15 April of each following year.
След определянето на RBR, които са резултат на годишното изменение, секретариатът уведомява незабавно всички участници за приложимите ставки и ги разпространява публично.
Once the RBRs resulting from the annual reset have been determined, the Secretariat shall inform immediately all Participants of the applicable rates and make them publicly available.
За всяка категория на риск се изчислява допълнителна премия, отразяваща пазара (MRS), както следва:
For each risk category, a Market Reflective Surcharge shall be calculated as follows:
В е смесен коефициент, който варира от 0,7 до 0,35 в зависимост от категорията на риска съгласно таблица 4 по-долу.
B is a blend coefficient varying from 0,7 to 0,35 according to each risk category as per Table 4 below.
MCS е 90-дневна пълзяща средна на средните кредитни спредове на Moody’s (MCS) със среден живот от 7 години.
MCS is a 90-day moving average of Moody’s Median Credit Spreads (MCS) with an average life of 7 years.
Когато категориите на риска включват повече от един рейтинг на риска, спредовете се осредняват.
Where risk categories include more than one risk rating, the spreads shall be averaged.
В категория на риска 1 се използва спред BBB-.
In risk category 1, the BBB- spread shall be used.
Спредовете MCS се дисконтират с 50 %, за да отчитат обезпечение на активите.
The MCS spreads shall be discounted by 50 % to account for the asset-security.
Дисконтираните спредове MCS впоследствие се изменят със смесен фактор, който варира от 70 % до 35 % съгласно таблица 4 по-долу, приложена за разликата между дисконтираните спредове MCS и RBR.
The MCS discounted spreads shall then be adjusted by a blend factor ranging from 70 % to 35 % as per Table 4 below, applied on the difference between the MCS discounted spreads and the RBR.
Не се приспадат отрицателни спредове, които са в резултат на смесването.
Any negative spreads resulting from the blending shall not be deducted.
Смесени фактори
Blend Factors
Рейтинг на риска
Risk-Ratings
Смесен фактор (%)
Blend Factor (%)
MRS подлежи на актуализация на тримесечна база, както следва:
The MRS shall be updated on a quarterly basis, as follows:
Първият процес на актуализация се състои през първото тримесечие на 2011 г., а MCS, образувани в резултат на това, влизат в сила на 15 април 2011 г. Въпреки това до 15 април 2012 г. резултатът от актуализацията на MCS, приложим по отношение на категория на риска 1, влизат в сила единствено, ако водят до увеличение на тези MCS.
The first update process shall take place in the first quarter of 2011 and the resulting MCS shall become effective as of 15 April 2011; however, until 15 April 2012, the outcome of updates of the MRS applying to Risk Category 1 shall become effective only if they result in an increase of such MRS.
Последващите процеси на актуализация се състоят през второто, третото и четвъртото тримесечие на 2011 г. (и след това), а произтичащите от това MCS влизат в сила съответно на 15 юли 2011 г., 15 октомври 2011 г. и 15 януари 2012 г. и след тези дати.
The subsequent update processes shall take place in the second, third and fourth quarters of 2011 (and thereon) and the resulting MCS shall become effective respectively on 15 July 2011, 15 October 2011 and 15 January 2012, and thereon.
След всяка актуализация секретариатът уведомява незабавно всички участници относно приложимите MRS и произтичащите от това минимални ставки и ги обявява публично преди датата им на влизане в сила.
Following each update, the Secretariat shall inform immediately all Participants of the applicable MRS and the resulting minimum rates and make them publicly available prior to the date these rate become effective.
MRS се прилагат единствено ако са положителни и надвишават 25 основни пункта.
The MRS shall be applied only if and when it is positive and exceeds 25 basis points.
Увеличението на минималните ставки на премиите в резултат на актуализация на MRS не надвишава 10 % от минималните ставки на премиите през предходното тримесечие.
The increase in minimum premium rates resulting from the MRS update shall not exceed 10 % of the previous quarterly minimum premium rates.
Минималните ставки на премиите (резултат от добавяне на основани на риска ставки и отразяващи пазара допълнителни премии) не надвишават основаните на риска ставки с повече от 100 %.
The minimum premium rates (which result from adding the risk-based rates and the market reflective surcharge) shall not exceed the risk-based rates by more than 100 %.
С цел определяне на минималните ставки на премиите: се прилага следната формула: Нетна МСП
In order to determine the minimum premium rates: The following formula shall be used: Net MPR
МСП * 1
MPR * 1
ДППСП
RTAS
ДППЧП
RFAS
ДПССОР
RMRS
СКК
CTCD
НАДП
NABS
УСЗП
CICD
ДППСП — допълнителна премия за промяна на срока за погасяване, заложена в член 12, буква б) от настоящата отраслова договореност.
RTAS represents the repayment term adjustment surcharge set out in Article 12 b) of this Sector Understanding.
ДППЧП — допълнителна премия за промяна на честотата на погасяване, заложена в член 13, буква а), точки 1) и 2) от настоящата отраслова договореност.
RFAS represents the repayment frequency adjustment surcharge set out in Articles 13 a) 1) and 2) of this Sector Understanding.
ДПССОР — допълнителна премия за смяна на средството за ограничаване на риска, заложена в член 20, буква б) от настоящото допълнение.
RMRS represents the risk mitigant replacement surcharge set out in Article 20 b) of this Appendix.
СКК представлява сконтът съгласно Конвенцията от Кейптаун, заложен в член 36 от настоящото допълнение.
CTCD represents the Cape Town Convention Discount set out in Article 36 of this Appendix.
НАДП представлява необезпечената с активи допълнителна премия, заложена в член 55, буква а), точка 4), член 55, буква б) и член 57, буква б) от настоящото допълнение II, както е приложимо.
NABS represents the non-asset-backed surcharge set out in Articles 55 a) 4), 55 b) and 57 b) of this Appendix II, as applicable.