natgillin/translations-raw huggingface dataset:
Всяко оценяване, независимо дали се провежда от АФАИ или от външен оценител, подлежи на надзор и наблюдение от страна на депозитаря на ФАИ.
All valuations, whether carried out by the AIFM or by an external valuator, shall be subject to the oversight and monitoring of the AIF's depositary.
Когато се прибягва до външен оценител, АФАИ доказва, че третото лице е квалифицирано и способно да изпълнява въпросните функции, че е избрано с дължимата грижа и че АФАИ е в състояние да наблюдава ефективно и по всяко време дейността на външния оценител.
Where an external valuator is used, AIFM shall demonstrate that such third party is qualified and capable of undertaking the functions in question, that it was selected with due care and that the AIFM is in a position to monitor effectively at any time the activity of the external valuator.
Прибягването до външен оценител не възпрепятства ефективността на надзора от страна на АФАИ и по-специално не възпрепятства АФАИ да действа, нито ФАИ да бъде управляван в интерес на инвеститорите.
The use of an external valuator shall not prevent the effectiveness of supervision by the AIFM, and, in particular, it shall not prevent the AIFM from acting, or the AIF from being managed, in the best interests of its investors.
Когато не се прибягва до външен оценител, компетентните органи на държавата-членка по произход може да изискат от АФАИ да подложи своите процедури за оценяване и/или своите оценки на проверка от външен оценител или, по целесъобразност, одитор.
Where an external valuator is not used, the competent authorities of the home Member State may require the AIFM to have its valuation procedures and/or valuations verified by an external valuator or, where appropriate, by an auditor.
АФАИ гарантират, че оценителят разполага с подходящи и съгласувани процедури за оценяване на активите на ФАИ в съответствие със съществуващите приложими стандарти и правила за оценяване, за да се отрази стойността на акциите или дяловете на ФАИ въз основа на нетната стойност на активите.
AIFM shall ensure that the valuator has appropriate and consistent procedures to value the assets of the AIF in accordance with existing applicable valuation standards and rules, in order to reflect the net asset value of the shares or units of the AIF.
АФАИ редовно оповестяват публично методологиите, използвани за оценяване на неликвидните активи, независимо дали оценяването се извършва от АФАИ или е делегирано на трето лице.
AIFM shall regularly publish the methodologies used for the valuation of illiquid assets, whether valuation occurs within the AIFM or is delegated to a third party.
Правилата за оценка на активите и за изчисляване на нетната стойност на активите на дял или на акция на ФАИ се определят в законодателството на държавата, в която е установен ФАИ, в правилника на ФАИ или в учредителните му документи.
The rules applicable to the valuation of assets and the calculation of the net asset value per unit or share of the AIF shall be laid down in the law of the country where the AIF is established or in the AIF rules or instruments of incorporation.
Комисията приема делегирани актове в съответствие с членове 49a, 49б и 49в , допълнително определящи кои получили разрешение и подлежащи на надзор лица се допускат да изпълняват функциите на оценители в съответствие с настоящата директива .
The Commission shall adopt delegated acts in accordance with Articles 49a, 49b and 49c further specifying which duly authorised and supervised entities are eligible valuators under this Directive .
В тази делегирани актове се посочват подробни и ефективни организационни и административни правила с оглед на предотвратяване на всеки конфликт на интереси, който засяга неблагоприятно интересите на клиентите.
Those delegated acts shall set out detailed effective organisational and administrative arrangements in order to prevent any conflict of interest from adversely affecting the interests of the clients.
Комисията може също да приема делегирани актове съгласно членове 49а, 49б и 49в, допълнително определящи критериите, въз основа на които може да се счита, че оценителят е функционално независим по смисъла на параграф 1.
The Commission may also adopt delegated acts in accordance with Articles 49a, 49b and 49c further specifying the criteria under which a valuator can be considered functionally independent within the meaning of paragraph 1.
АФАИ осигуряват определянето на един-единствен депозитар за всеки управляван от тях ФАИ, който да изпълнява, когато е приложимо, следните функции:
For each AIF it manages, the AIFM shall ensure that a single depositary is appointed to fulfil, where relevant, the following functions :
а) да получава всички плащания на инвеститорите при подписването на дялове или акции на ФАИ, управляван от АФАИ, и да ги осчетоводява от името на АФАИ в отделна сметка;
(a) receive all payments made by investors when subscribing units or shares of an AIF managed by the AIFM and book them on behalf of the AIFM in a segregated account;
б) да съхранява всички финансови инструменти, притежавани от ФАИ , а именно:
(b) safe-keep any financial instruments which belong to the AIF , namely:
i) да държи на отговорно пазене всички финансови инструменти, които могат да бъдат държани в централен депозитар на ценни книжа, които могат да бъдат внесени в сметки за ценни книжа или които физически са предадени на депозитаря.
(i) holding in custody all financial instruments that can be held in a Central Securities Depository , that can be credited into securities accounts or that are physically delivered to the depositary .
За тази цел депозитарят, назначен от управляващото ФАИ лице, гарантира отделянето на активите чрез откриване на отделни сметки в своите регистри на името на ФАИ.
For this purpose, the depositary appointed by the AIFM shall ensure the segregation of assets through the opening of separate accounts in its books in the name of the AIF.
Въпреки този принцип държавите-членки могат да позволят отделяне в рамките на така наречени глобални (oмнибус) сметки, при условие че активите на всеки фонд могат ясно да бъдат идентифицирани като принадлежащи на даден ФАИ във всеки отделен момент;
Notwithstanding this principle, Member States may allow segregation in so-called ‘omnibus accounts’, provided that each fund’s assets can be clearly identified as belonging to a given AIF at any moment;
ii) поддържа документация, за да удостоверява собствеността на финансови инструменти, които не могат да бъдат държани на отговорно пазене въз основа на информацията, предоставена от АФАИ, включително външни доказателства за съществуването на операцията;
(ii) maintain the records to verify the ownership of financial instruments that cannot be held in custody based on the information provided by the AIFM, including external evidence of the existence of the transaction;
ба) да гарантира, че финансовите инструменти, посочени в буква б), не могат да бъдат повторно използвани без предварителното съгласие на АФАИ;
(ba) ensure that the financial instruments referred to in point (b) may not be re-used without prior consent from the AIFM;
в) да проверява дали собствеността върху всички други активи, в които инвестира ФАИ, е придобита от ФАИ или АФАИ от името от ФАИ.
(c) verify whether the AIF or the AIFM on behalf of the AIF has obtained the ownership of all other assets the AIF invests in;
ва) да поддържа документация, доказваща собствеността върху активите на ФАИ, различни от тези, посочени в букви а) и б).
(ca) maintain records evidencing ownership of assets of the AIF other than those referred to in points (a) and (b).
В допълнение към функциите, посочени в параграф 1, депозитарят:
In addition to the functions referred to in paragraph 1, the depositary shall:
а) гарантира, че продажбата, емитирането, обратното изкупуване, откупуването и обезсилването на акции или дялове на ФАИ се извършват в съответствие с приложимото национално право и с правилника или учредителните документи на ФАИ;
(a) ensure that the sale, issue, re-purchase, redemption and cancellation of shares or units of the AIF are carried out in accordance with the applicable national law and the AIF rules or instruments of incorporation ;
б) гарантира, че стойността на акциите или дяловете на ФАИ е изчислена в съответствие с приложимото национално право и правилника или учредителните документи на ФАИ;
(b) ensure that the value of the shares or units of the AIF is calculated in accordance with the applicable national law and the AIF rules or instruments of incorporation ;
в) изпълнява указанията на АФАИ, освен в случаите, когато те противоречат на приложимото национално законодателство или на правилника или учредителните документи на ФАИ;
(c) carry out the instructions of AIFM, unless they conflict with the applicable national law or AIF rules or instruments of incorporation ;
г) гарантира, че при сделки с активи на ФАИ всички произтичащи от това суми му се изплащат в обичайните срокове;
(d) ensure that in transactions involving the assets of AIF any consideration is remitted to it within the usual time limits;
д) гарантира, че доходът на ФАИ се насочва в съответствие с приложимото национално законодателство и правилника или учредителните документи на ФАИ.
(e) ensure that the income of AIF is applied in accordance with the applicable national law and the AIF rules or instruments of incorporation.
АФАИ не може да осъществява дейност като депозитар.
An AIFM shall not act as depositary.
Депозитарят действа независимо и единствено в интерес на инвеститорите на ФАИ.
The depositary shall act independently and in the interest of AIF investors.
Назначаването на депозитаря от АФАИ се удостоверява с писмен договор.
The appointment of the depositary by the AIFM shall be evidenced by a contract in writing.
Договорът урежда обмена на информация, считан за необходим с цел да се позволи на депозитаря да изпълнява функциите, посочени в настоящия член и в други законови, подзаконови и административни разпоредби, които са приложими за депозитарите в държавата-членка по произход на ФАИ.
The contract shall regulate the flow of information deemed necessary to allow the depositary to perform the functions set out in this Article and in other laws, regulations or administrative provisions which are relevant for depositaries in the home Member State of the AIF.
Депозитарят е едно от следните:
The depositary shall be any of the following:
а) кредитна институция с регистрирано седалище в Съюза , която е получила разрешение за упражняване на дейност в съответствие с Директива 2006/48/EО; или
(a) a credit institution having its registered office in the Union and be authorised in accordance with Directive 2006/48/EC ; or
б) инвестиционен посредник, получил разрешение съгласно Директива 2004/39/ЕО; или
(b) an investment firm authorised in accordance with Directive 2004/39/EC; or
в) юридическо лице, на което е дадено разрешение от компетентните органи на държавата-членка по произход на АФАИ да действа в качество на депозитар, което подлежи на пруденциално регулиране и постоянен надзор със същото качество като регулирането и надзорът, посочени в Директива 2006/48/ЕО, и което може да предостави достатъчни финансови и професионални гаранции, че е в състояние ефективно да изпълнява съответните функции на депозитар, както и присъщите на тези функции задължения.
(c) a legal person which is authorised by the competent authorities of the home Member State of the AIFM to act as a depositary, which is subject to prudential regulation and ongoing supervision, which are of the same quality as the regulation and supervision specified by Directive 2006/48/EC, and which can provide sufficient financial and professional guarantees to be able to perform effectively the relevant depositary functions and meet the commitments inherent to those functions.
Когато ФАИ, управляван от лицензиран АФАИ, е установен в Съюза, седалището на депозитаря е в държавата-членка, където е установен ФАИ. ‑{}‑
Where an AIF managed by an authorised AIFM is established in the Union, the depositary shall have its registered office in the Member State where the AIF is established .
Когато ФАИ, управляван от лицензиран АФАИ, е установен в трета държава, седалището на депозитаря е в Съюза, освен ако не са изпълнени следните условия:
Where a AIF managed by an authorised AIFM is established in a third country, the depositary shall have its registered office in the Union , unless the following conditions are satisfied:
а) компетентните органи на държавата-членка по произход на АФАИ и тези на третата държава, където е установен ФАИ, са подписали споразумения за сътрудничество и обмен на информация;
(a) the competent authorities of the home Member State of the AIFM and those of the third country where the AIF is established have signed cooperation and exchange of information agreements;
б) третата държава, в която е установен ФАИ, е обект на решение, взето съгласно параграф 3в, с което се постановява, че депозитарите, установени в тази държава подлежат на ефективно пруденциално регулиране и надзор, които са равностойни на разпоредбите в правото на Съюза;
(b) the third country where the AIF is established is the subject of a decision taken pursuant to paragraph 3c stating that depositaries established in that country are subject to effective prudential regulation (including minimum capital requirements) and supervision which are to the same effect as the provisions laid down in Union law;
ба) депозитарят отговаря по договор пред АФАИ и инвеститорите във ФАИ в съответствие с разпоредбите в параграфи 5 и 5а и приема да спазва разпоредбите в параграфи 4 и 4а;
(ba) the depositary shall by contract be liable to the AIFM and the investors of the AIF consistently with paragraphs 5 and 5a and shall agree to comply with paragraphs 4 and 4a;
в) третата държава, в която е установен ФАИ, подлежи на решение, взето съгласно параграф 3в, с което се постановява, че стандартите за предотвратяване на изпирането на пари и финансирането на тероризъм съответстват на изискванията на Специалната група за финансови действия и са равностойни на разпоредбите в Директива 2005/60/ЕО на Европейския парламент и на Съвета от 26 октомври 2005 г. за предотвратяване използването на финансовата система за целите на изпирането на пари и финансирането на тероризъм
(c) the third country where the AIF is established is the subject of a decision taken pursuant to paragraph 3c stating that the standards to prevent money laundering and terrorist financing meet the Financial Action Task Force requirements and are to the same effect as the requirements set out in Directive 2005/60/EC of the European Parliament and of the Council of 26 October 2005 on the prevention of the use of the financial system for the purpose of money laundering and terrorist financing
г) държавата-членка по произход на АФАИ е сключила споразумение с третата държава, в която е установен ФАИ, което съответства напълно на стандартите, посочени в член 26 от Примерната данъчна конвенция на ОИСР и гарантира ефективен обмен на информация за данъчни цели;
(d) the home Member State of the AIFM has signed an agreement with the third country where the AIF is established which fully complies with the standards laid down in Article 26 of the OECD Model Tax Convention and ensures an effective exchange of information in tax matters;
д) депозитарят е банка или субект от същото естество като субектите, посочени в параграф 3, които отговарят на условията, посочени в буква в) от него.
(e) the depositary shall be a bank or an entity of the same nature as those entities referred to in paragraph 3, which meet the conditions specified in point (c) thereof.
Комисията приема делегирани актове в съответствие с членове 49а, 49б и 49в, определящи:
The Commission shall adopt delegated acts in accordance with Articles 49a, 49b and 49c establishing:
а) общите критерии за оценяване дали стандартите за предотвратяване на изпирането на пари и финансирането на тероризъм на третите държави, посочени в параграф 3а, буква в), отговарят на изискванията на Специалната група за финансови действия и са равностойни на разпоредбите в Директива 2005/60/ЕО;
(a) general criteria for assessing whether the standards to prevent money laundering and terrorist financing of third countries as referred to in paragraph 3a(c) meet the Financial Action Task Force requirements and are to the same effect as the requirements set out in Directive 2005/60/EC;
б) общите критерии за оценяване дали пруденциално регулиране и надзор в третите държави, посочени в параграф 3а, буква б), са равностойни на разпоредбите в правото на Съюза и се прилагат ефективно.
(b) general criteria for assessing whether the prudential regulation and supervision of third countries as referred to in paragraph 3a(b) are to the same effect as the provisions laid down in Union law and are effectively enforced.
Въз основа на критериите, посочени в параграф 3б, Комисията приема делегирани актове в съответствие с членове 49а, 49б и 49в, постановяващи, че:
On the basis of the criteria referred to in paragraph 3b, the Commission shall adopt delegated acts in accordance Articles 49a, 49b and 49c stating:
а) стандартите за предотвратяване на изпирането на пари и финансирането на тероризъм на третите държави отговарят на изискванията на Специална група за финансови действия и са равностойни на разпоредбите в Директива 2005/60/ЕО;
(a) that the third country's standards to prevent money laundering and terrorist financing meet the Financial Action Task Force requirements and are to the same effect as the requirements set out in Directive 2005/60/EC;
б) пруденциалното регулиране и надзор в третите държави са равностойни на разпоредбите в правото на Съюза и се прилагат ефективно.
(b) that the prudential regulation and supervision of a third country are to the same effect as the provisions laid down in Union law and are effectively enforced.
Депозитарите могат да делегират задачите си , освен функциите по подбора, наблюдението и надзора на техните поддепозитари и подпопечители .
Depositaries may delegate their tasks apart from functions of selection, monitoring and oversight over their sub-depositaries and sub-custodians.
Депозитарят не може да делегира функциите си в такава степен, че да се превърне в дружество „пощенска кутия“.
A depositary shall not delegate its functions to the extent that it becomes a letter-box entity.
Депозитарите прилагат необходимите умения, грижа и старание при подбора, определянето, периодичния преглед и постоянния надзор на всяко трето лице, на което са делегирали част от задачите си, и на предвидените от него мерки по отношение на делегираните му въпроси.
Depositaries shall exercise due skill, care and diligence in the selection, appointment, periodic review and ongoing supervision of any third party to whom they have delegated part of their tasks and of its arrangements in respect of the matters delegated to it .
Депозитарят носи отговорност пред АФАИ и инвеститорите във ФАИ за всяка понесена от тях загуба в резултат на неизпълнение , умишлено или поради небрежност, на задълженията си, произтичащи от настоящата директива , или на тяхното неправилно изпълнение, с изключение на случаите, при които тази загуба възниква в резултат на непреодолима сила .
The depositary shall be liable to the AIFM and the investors of the AIF for any losses suffered by them as a result of its intentional or negligent failure to perform , or improper performance of, its obligations pursuant to this Directive except where such loss arises as a result of force majeure.
При загуба на финансови инструменти, съхранявани от него, депозитарят може да се освободи от отговорност единствено ако може да докаже, че загубата е била причинена от външно събитие, не е била предвидима и той не е бил в състояние да избегне възникналата загуба.
In case of any loss of financial instruments which the depositary safe-keeps, the depositary may discharge itself of its liability only if it can prove that the loss has been caused by an external event, that it was not foreseeable and that the depositary could not have avoided the loss which has occurred.
Отговорността на депозитаря пред АФАИ и инвеститорите не се влияе от факта, че той е взел решение да извърши еднократно делегиране на получило разрешение трето лице, като например поддепозитар или подизпълнител, на част от своите задачи.
The depositary's liability towards AIFM and investors shall not be affected by the fact that it has chosen to undertake a single delegation to an authorised third party, such as a subdepositary or a sub-custodian, of a part of its tasks.
Следователно при загуба на финансови инструменти, съхранявани от депозитаря в рамките на изпълнението на негово първично задължение, без да се засяга националното законодателство, депозитарят връща активите на ФАИ без необоснована забава.
Therefore, in the event of any loss of financial instruments which the depositary safe-keeps, as a primary obligation, without prejudice to national law, the depositary shall return the assets to the AIF without undue delay.
Това изискване се прилага, без да се засяга съдебното производство.
This requirement shall apply without prejudice to legal proceedings.
Отговорността пред инвеститорите на ФАИ може да се търси пряко или косвено чрез АФАИ. ▌
Liability to AIF investors may be invoked either directly or indirectly through the AIFM. ▌
Чрез дерогация от параграф 5, когато депозитарят няма право съгласно законите на държавата, където АФАИ инвестира от името на ФАИ, или не може да упражнява своите попечителски функции поради непредвидимо външно събитие, депозитарят може да се освободи от отговорност, включително за загуба на финансови инструменти, ако може да докаже, че е изпълнил своите задължения за дължима грижа, посочени в параграф 4а.
By way of exception to paragraph 5, where a depositary is legally prevented by the law of the country where the AIFM invests on behalf of the AIF or unable to exercise custodial functions due to an unforeseeable external event to exercise its custodial functions, the depositary may discharge its liability, including for loss of financial instruments, if it can prove that it has performed its due diligence duties as referred to in paragraph 4a.
Депозитарят може да се освободи от отговорност по този начин само веднъж: не се прилага верига на отговорността.
Such discharge of liability may occur only once: there shall be no chain of liability.
Професионалната отговорност спрямо АФАИ и инвеститорите може да бъде прехвърлена на получило разрешение трето лице, на което е възложено да изпълнява попечителските си задачи чрез писмен договор между депозитаря и третото лице.
Liability towards the AIFM and investors may be transferred to an authorised third party that has been entrusted to carry out its custodial tasks by written contract between the depositary and the third party.
Съгласно договора между АФАИ и депозитаря АФАИ се уведомява за всеки договор между депозитаря и трето лице, преди неговото влизане в сила.
The contract between the AIFM and the depositary shall provide that the AIFM be informed of any contract between the depositary and a third party before it comes into effect.
Преди да инвестират във ФАИ, инвеститорите се уведомяват също за наличието на такъв договор и за споделената отговорност на участващите страни.
Before they invest in the AIF, investors shall also be informed of such a contract and of the shared responsibility between the parties involved.
Когато депозитар от трета държава е обект на решения, взети съгласно параграф 3в, не се изисква договорът, посочен във втора алинея.
Where a third-country depositary is the subject of the decisions taken pursuant to paragraph 3c, a contract, as referred to in the second subparagraph, shall not be required.